2022年造價(jià)師工程師《工程計(jì)價(jià)》章節(jié)考點(diǎn)分析3

第三章第一節(jié)概述

一、建設(shè)工程決策的含義

1、工程決策的正確性是工程造價(jià)合理性的前提

2、工程決策的內(nèi)容是決定工程造價(jià)的根底

3、造價(jià)上下、投資多少也影響工程決策

4、工程決策的嘗試影響投資估算的精確度，也影響工程造價(jià)的控制效果

二、工程決策階段影響工程造價(jià)的主要因素

(一)工程建設(shè)規(guī)模

工程工程造價(jià)的多少主要取決于工程的建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)。大多數(shù)工業(yè)交通工程應(yīng)采用中等適用的

標(biāo)準(zhǔn)。

工程建設(shè)規(guī)模：工程建設(shè)規(guī)模也稱工程生產(chǎn)規(guī)模，是指工程設(shè)定的正常生產(chǎn)營運(yùn)年份可能到

達(dá)的生產(chǎn)能力或者使用效益。應(yīng)選擇合理的建設(shè)規(guī)模，以到達(dá)規(guī)模經(jīng)濟(jì)的要求。但規(guī)模擴(kuò)大

所產(chǎn)生效益不是無限的，它受到技術(shù)進(jìn)步、管理水平、工程經(jīng)濟(jì)技術(shù)環(huán)境等多種因素的制約。工程

規(guī)模合理化的制約因素有：

1、市場因素，是工程規(guī)模確定中需考慮的首要因素.

(1)工程產(chǎn)品的市場需求狀況是確定工程生產(chǎn)規(guī)模的前提。

(2)原材料市場、資金市場、勞動力市場等對工程規(guī)模的選擇起著程度不同的制約作用。

(3)市場價(jià)格分析是制定營銷策略和影響競爭力的主要因素。

(4)市場風(fēng)險(xiǎn)分析也是確定建設(shè)規(guī)模的重要依據(jù)。

2、技術(shù)因素

3、環(huán)境因素

4、工程合理建設(shè)規(guī)模確實(shí)定方法包括：盈虧平衡產(chǎn)量分析法、平均本錢法、生產(chǎn)能力平

衡法、政府或行業(yè)規(guī)定。

(二)建設(shè)地區(qū)及建設(shè)地點(diǎn)(廠址)

1、建設(shè)地區(qū)的選擇：建設(shè)地區(qū)的選擇要遵循以下兩個(gè)根本原那么:

(1)靠近原料、燃料提供地和產(chǎn)品消費(fèi)地的原那么。但這一原那么并不是意味著工程安排

在距原料、燃料提供地和產(chǎn)品消費(fèi)地的等距離范圍內(nèi)，而是根據(jù)工程的技術(shù)經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)和要求具體

對待。

(2)工業(yè)工程適當(dāng)聚集的原那么。

2、建設(shè)地點(diǎn)的選擇

建設(shè)地點(diǎn)選擇是指對工程具體坐落位置的選擇。廠址選擇時(shí)的費(fèi)用分析包括工程投資費(fèi)用

分析和工程投產(chǎn)后生產(chǎn)經(jīng)營費(fèi)用比較。

(三)技術(shù)方案

1、技術(shù)方案選擇的根本原那么：先進(jìn)適用、平安可靠、經(jīng)濟(jì)合理。

(四)設(shè)備方案

設(shè)備選用應(yīng)注意處理的問題：

(1)要盡量選用國產(chǎn)設(shè)備。

(2)要注意進(jìn)口設(shè)備之間以及國內(nèi)外設(shè)備之間的銜接配套問題。

(3)要注意進(jìn)口設(shè)備與原有國產(chǎn)設(shè)備、廠房之間的配套問題。

(4)要注意進(jìn)口設(shè)備與原材料、備品備件及維修能力之間的配套問題。

(五)工程方案

工程方案構(gòu)成工程的實(shí)體。工程方案選擇是在已選定工程建設(shè)規(guī)模、技術(shù)方案和設(shè)備方案

的根底上，研究論證主要建筑物、構(gòu)筑物的工程方案，包括對于建筑標(biāo)準(zhǔn)確實(shí)定。工程方案選

擇應(yīng)滿足的根本要求包括：

(1)滿足生產(chǎn)使用功能要求

(2)適應(yīng)已選定的場址(線路走向)。

(3)符合工程標(biāo)準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)要求

(4)經(jīng)濟(jì)合理。

(六)環(huán)境保護(hù)措施

對環(huán)境治理的各局部方案和總體方案進(jìn)行技術(shù)經(jīng)濟(jì)比較，并作出綜合評價(jià)。比較、評價(jià)的

主要內(nèi)容有：

(1)技術(shù)水平比照

(2)治理效果比照

(3)管理及監(jiān)測方式比照

(4)環(huán)境效益比照

堅(jiān)持污染物排放總量控制和達(dá)標(biāo)排放的要求;堅(jiān)持“三同時(shí)原那么"即環(huán)境治理措施應(yīng)與

工程的主體工程同時(shí)設(shè)計(jì)、同時(shí)施工、同時(shí)投產(chǎn)使用。

第三章

第二節(jié)建設(shè)工程投資估算

一、建設(shè)工程投資估算的含義和作用

二、投資估算的階段劃分與精度要求

1、工程規(guī)劃階段的投資估算：允許大于±30%

2、工程建議書階段的投資估算：±30%以內(nèi)

3、預(yù)可行性研究階段的投資估算：±20%以內(nèi)

4、可行性研究階段的投資估算：±10%以內(nèi)

三、投資估算的內(nèi)容：包括建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動資金估算。

四、建設(shè)工程投資估算的依據(jù)、要求及步驟

(1)分別估算各單項(xiàng)工程所需的建筑工程費(fèi)、設(shè)備及工器具購置費(fèi)、安裝工程費(fèi)

(2)在匯總各單項(xiàng)工程費(fèi)用的根底上，估算工程建設(shè)其他費(fèi)用和根本預(yù)備費(fèi)

(3)估算漲價(jià)預(yù)備費(fèi)

(4)估算建設(shè)期利息

(5)估算流動資金

五、投資估算方法

(一)建設(shè)投資靜態(tài)投資局部的估算

工程規(guī)劃和工程建議書階段，投資估算的精度低，可采取簡單的匡算法，如生產(chǎn)能力指數(shù)

法、單位生產(chǎn)能力法、比例法、系數(shù)法等。在可行性研究階段，投資估算精度要求高，需采用相

對詳細(xì)的投資估算方法，即指標(biāo)估算法。

1、單位生產(chǎn)能力估算法

式中C1——已建類似工程的靜態(tài)投資額

C2——擬建工程靜態(tài)投資額

1——已建類似工程的生產(chǎn)能力

2——擬建工程的生產(chǎn)能力

f——不同時(shí)間、不同地點(diǎn)的定額、單價(jià)、費(fèi)用變更等的綜合調(diào)整系數(shù)。

這種方法把工程的建設(shè)投資與其生產(chǎn)能力的關(guān)系視為簡單的線性關(guān)系，估算結(jié)果精確度差。

誤差可達(dá)±30%,應(yīng)注意地方性、配套性、時(shí)間性。

2、生產(chǎn)能力指數(shù)法（指數(shù)估算法）

式中x——生產(chǎn)能力指數(shù)。

單位造價(jià)隨工程規(guī)模（或容量）的增大而減小。假設(shè)已建類似工程的生產(chǎn)規(guī)模與擬建工程生

產(chǎn)規(guī)模相關(guān)不大，1與2的比值在0.5-2之間，那么指數(shù)x的取值近似為I0

生產(chǎn)能力指數(shù)法與單位生產(chǎn)能力估算法相比精確度略高，其誤可控制在±20%以內(nèi)，盡管

估價(jià)誤差仍較大，但有它獨(dú)特的好處：即這種估價(jià)方法不需要詳細(xì)的工程設(shè)計(jì)資料，只知道工

藝流程及規(guī)模不可以，在總承包工程報(bào)價(jià)時(shí)，承包商大都采用這種方法估價(jià)。

3、系數(shù)估算法

系數(shù)估算法也稱為因子估算法，它是以擬建工程的主體工程費(fèi)或主要設(shè)備購置費(fèi)為基數(shù)，

以其他工程費(fèi)與主體工程費(fèi)的百分比為系數(shù)估算工程的靜態(tài)投資的方法。在我國常用的方法有

設(shè)備系數(shù)法、主體專業(yè)系數(shù)法、郎格系數(shù)法是世行工程常用的方法。

(1)設(shè)備系數(shù)法：以擬建工程的設(shè)備購置費(fèi)為基數(shù)，根據(jù)已建成的同類工程的建筑安裝費(fèi)

和其他工程費(fèi)等與設(shè)備價(jià)值的百分比，求出擬建工程建筑安裝工程費(fèi)和其他工程費(fèi)，進(jìn)而求出

靜態(tài)投資。

靜態(tài)投資C=E(l+flPl+f2P2+f3P3+...)+1f_每個(gè)因素綜合調(diào)整系數(shù)

(2)主體專業(yè)系數(shù)法：以擬建工程中投資比重大，并與生產(chǎn)能力直接相關(guān)的工藝設(shè)備投資

為基數(shù)，計(jì)算出擬建工程各專業(yè)工程與工藝設(shè)備投資的百分比，據(jù)以求出擬建工程靜態(tài)投資。

(3)朗格系數(shù)法：

4、比例估算法：根據(jù)統(tǒng)計(jì)資料，先求出已有同類企業(yè)主要設(shè)備投資占工程靜態(tài)投資的比

例，然后再估算出擬建工程的主要設(shè)備投資，即可按比例求出擬建工程的靜態(tài)投資。

K——已建工程主要設(shè)備投資占擬建工程投資的比例

5、指標(biāo)估算法

(二)建設(shè)投資動態(tài)局部的估算

建設(shè)投資動態(tài)局部主要包括價(jià)格變動可能增加的投資額，如果是涉外工程，還應(yīng)該計(jì)算匯

率的影響。動態(tài)局部的估算應(yīng)以基準(zhǔn)年靜態(tài)投資的資金使用方案為根底計(jì)算，而不是以編制年

的年靜態(tài)投資為根底計(jì)算。

(三)建設(shè)投資估算表的編制

按照費(fèi)用歸集形式，建設(shè)投資可按概算法或按形成資產(chǎn)法分類。

(1)概算法分類，建設(shè)投資由工程費(fèi)用、工程建設(shè)其他費(fèi)用、預(yù)備費(fèi)三局部構(gòu)成。

(2)按資產(chǎn)法分類，建設(shè)投資由形成固定資產(chǎn)的費(fèi)用、形成無形資產(chǎn)的費(fèi)用、形成其他資

產(chǎn)的費(fèi)用和預(yù)備費(fèi)四局部構(gòu)成。形成無形資產(chǎn)的費(fèi)用主要是專利權(quán)、非專利技術(shù)、商標(biāo)權(quán)、土

地使用權(quán)和商譽(yù);其他資產(chǎn)費(fèi)用主要是生產(chǎn)準(zhǔn)備及開辦費(fèi)。

(四)建設(shè)期利息估算：

(五)流動資金估算：流動資金估算一般采用分項(xiàng)詳細(xì)估算法，個(gè)別情況或者小型工程可采

用擴(kuò)大指標(biāo)法。

1、分項(xiàng)詳細(xì)估算法【重點(diǎn)】

分項(xiàng)詳細(xì)估算法是根據(jù)周轉(zhuǎn)額與周轉(zhuǎn)速度之間的關(guān)系，對構(gòu)成流動資金的各項(xiàng)流動資產(chǎn)和

流動負(fù)債分別進(jìn)行估算。計(jì)算公式為：

流動資金=流動資產(chǎn)一流動負(fù)債

流動資產(chǎn)=應(yīng)收賬款+預(yù)付賬款+存貨+現(xiàn)金

流動負(fù)債=應(yīng)付賬款+預(yù)收賬款

流動資金本年增加額=本年流動資金一上年流動資金

其中:

應(yīng)收賬款=年經(jīng)營本錢/應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)

存貨=外購原材料、燃料+其他材料+在產(chǎn)品+產(chǎn)成品

產(chǎn)成品=（年經(jīng)營本錢一年其他營業(yè)費(fèi)用）/產(chǎn)成品周轉(zhuǎn)次數(shù)

現(xiàn)金=（年工資及福利費(fèi)+年其他費(fèi)用）/現(xiàn)金周轉(zhuǎn)次數(shù)

應(yīng)付賬款=外購原材料、燃料動力及其他材料年費(fèi)用/應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)次數(shù)

周轉(zhuǎn)次數(shù)=360/周轉(zhuǎn)天數(shù)

2、擴(kuò)大指標(biāo)估算法

擴(kuò)大指標(biāo)估算法簡便易行，但準(zhǔn)確度不高，適用于工程建議書階段的估算。擴(kuò)大指標(biāo)估算

法計(jì)算流動資金的公式為：年流動資金額=年費(fèi)用基數(shù)X各類流動資金率

3、估算流動資金應(yīng)注意的問題

流動資金屬于長期性（永久性）流動資產(chǎn)，流動資金的籌措可通過長期負(fù)債和資本金（一般

要求占30盼的方式解決。流動資金一般要求在投產(chǎn)前一年開始籌措，為簡化計(jì)算，可規(guī)定在

投產(chǎn)的第一年開始按生產(chǎn)負(fù)荷安排流動資金需用量。其借款局部按全年計(jì)算利息，流動資金應(yīng)

計(jì)入生產(chǎn)期間財(cái)務(wù)費(fèi)用，工程計(jì)算期末收回全部流動資金（不含利息）。

第三章

第三節(jié)財(cái)務(wù)根底數(shù)據(jù)測算

一、財(cái)務(wù)效益與財(cái)務(wù)費(fèi)用的概念

二、營業(yè)收入及稅金的估算

三、本錢與費(fèi)用的估算

（一）總本錢費(fèi)用估算

總本錢費(fèi)用構(gòu)成與計(jì)算。總本錢費(fèi)用是指在一定時(shí)期（如一年）內(nèi)因生產(chǎn)和銷售產(chǎn)品發(fā)生的

全部費(fèi)用?？偙惧X費(fèi)用的構(gòu)成和估算通常采用以下兩種方法：

（1）生產(chǎn)本錢加期間費(fèi)用估算法：

總本錢費(fèi)用=生產(chǎn)本錢+期間費(fèi)用

生產(chǎn)本錢=直接材料費(fèi)+直接燃料和動力費(fèi)+直接工資+其他直接支出+制造費(fèi)用

期間費(fèi)用=管理費(fèi)用+財(cái)務(wù)費(fèi)用+營業(yè)費(fèi)用

1）制造費(fèi)用指企業(yè)為生產(chǎn)產(chǎn)品和提供勞務(wù)而發(fā)生的各項(xiàng)間接費(fèi)用，包括生產(chǎn)單位管理人員

工資和福利費(fèi)、折舊費(fèi)、修理費(fèi)（生產(chǎn)單位和管理用房屋、建筑物、設(shè)備）、辦公費(fèi)、水電費(fèi)、機(jī)

物料消耗、勞動保護(hù)費(fèi)，季節(jié)性和修理期間的停工損失等。但不包括企業(yè)行政管理部門為組織和

管理生產(chǎn)經(jīng)營活動而發(fā)生的管理費(fèi)用。簡化計(jì)算常將制造費(fèi)用歸類為管理人員工資及福利費(fèi)、

折舊費(fèi)、修理費(fèi)和其他制造費(fèi)用幾局部。

2）管理費(fèi)用是指企業(yè)為管理和組織生產(chǎn)經(jīng)營活動所發(fā)生的各項(xiàng)費(fèi)用。（脫離生產(chǎn)一線公司

管理層的支出）

3）營業(yè)費(fèi)用是指企業(yè)在銷售商品過程中發(fā)生的各項(xiàng)費(fèi)用以及專設(shè)銷售機(jī)構(gòu)的各項(xiàng)經(jīng)費(fèi)。

（2）生產(chǎn)要素估算法

總本錢費(fèi)用=外購原材料、燃料及動力費(fèi)+人工工資及福利費(fèi)+折舊費(fèi)+攤銷費(fèi)+修理費(fèi)+利

息支出+其他費(fèi)

（二）經(jīng)營本錢

經(jīng)營本錢=外購原料、燃料及動力費(fèi)+工資及福利費(fèi)+修理費(fèi)+其他費(fèi)用

經(jīng)營本錢=總本錢費(fèi)用一折舊費(fèi)一攤銷費(fèi)一利息支出

（三）固定本錢與可變本錢估算

固定本錢是指本錢總額不隨產(chǎn)品產(chǎn)量變化的各項(xiàng)本錢費(fèi)用，主要包括工資或薪酬（計(jì)件工

資除外）、折舊費(fèi)、攤銷費(fèi)、修理費(fèi)和其他費(fèi)用等?？勺儽惧X是指本錢總額隨產(chǎn)品產(chǎn)量變化而

發(fā)生同方向變化的各項(xiàng)費(fèi)用。長期借款利息應(yīng)視為固定本錢。

（四）投資借款還本付息估算

1、建設(shè)投資借款還本付息估算

（1）還本付息的資金來源：貸款還本的資金來源主要包括1可用于歸還貸款的利潤2固定

資產(chǎn)折舊3無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷費(fèi)4其他還款資金來源。

1）利潤。用于歸還貸款的利潤，一般應(yīng)是經(jīng)過利潤分配程序后的未分配利潤。

2)

固定資產(chǎn)折舊。最終，所有被用于歸還貸款的折舊，應(yīng)由未分配利潤歸還貸款后的余額墊

回，以保證折舊從總體上不被挪用，在還清貸款后恢復(fù)其原有的經(jīng)濟(jì)屬性。

3）攤銷費(fèi)。

4）其他還款資金。

（2）還本付息的計(jì)算：

1）等額還本付息

每年應(yīng)支付的利息=年初借款余額X年利率

本年歸還本金=A-每年支付利息

2）等額還本、利息照付。是指在還款期內(nèi)每年等額歸還本金，而利息按年初借款余額和利息

率的乘積計(jì)算，利息不等，而且每年歸還的本利和不等。（把本金平均分到N年內(nèi)付清，利息

=年初本

2、流動資金貸款還本付息估算

流動資金借款在生產(chǎn)經(jīng)營期內(nèi)只計(jì)算每年所支付的利息，本金通常在工程壽命期最后一年

一次性歸還。

年流動資金貸款利息=年初流動資金借款余額X流動資金借款年利率

【歷年真題】

（09年）某工程在某運(yùn)營年份的總本錢費(fèi)用是8000萬元，其中外購原材料、燃料及動力費(fèi)

為4500萬元，折舊費(fèi)為800萬元，攤銷費(fèi)為200萬元，修理費(fèi)為500萬元;該年建設(shè)貸款余額

為2000萬元，利率為8猊流動資金貸款為3000萬元，利率為7%：當(dāng)年沒有任何新增貸款。那

么當(dāng)年的經(jīng)營本錢為（D）萬元。

A.5000B.6130C.6630D.6790

經(jīng)營本錢=總本錢費(fèi)用-折舊-攤銷-利息=8000-800-200-(2000*8%+3000*7酚=6630

第三章

第四節(jié)建設(shè)工程財(cái)務(wù)分析

一、財(cái)務(wù)分析概述

二、融資前財(cái)務(wù)分析

融資前分析只進(jìn)行盈利能力分析，并以投資現(xiàn)金流量分析為主要手段。

（一）工程投資現(xiàn)金流量表的編制【重點(diǎn)】

現(xiàn)金流入=營業(yè)收入+補(bǔ)貼收入+回收固定資產(chǎn)余值+回收流動資金

現(xiàn)金流出=建設(shè)投資+流動資金+經(jīng)營本錢+營業(yè)稅金及附加+維持運(yùn)營投資

所得稅前凈現(xiàn)金流量=現(xiàn)金流入-現(xiàn)金流出

調(diào)整所得稅=EBITX所得稅稅率

所得稅后凈現(xiàn)金流量=所得稅前凈現(xiàn)金流量一調(diào)整所得稅

（1）固定資產(chǎn)余值和流動資金的回收均在計(jì)算期最后一年。固定資產(chǎn)余值回收額為固定資

產(chǎn)折舊費(fèi)估算表中最后一年的固定資產(chǎn)期末凈值，流動資金回收額為工程正常生產(chǎn)年份流動資

金的占用額。

（2）工程投資現(xiàn)金流量表中的“所得稅〃應(yīng)根據(jù)息稅前利潤（EBIT）乘以所得稅率計(jì)算，稱

為“調(diào)整所得稅〃。原那么上，息稅前利潤的計(jì)算應(yīng)完全不受融資方案變動的影響，即不受

利息多少的影響，包括建設(shè)期利息對折舊的影響（因?yàn)檎叟f的變化會對利潤總額產(chǎn)生影響，進(jìn)

而影響息稅前利潤）。但如此將會出現(xiàn)兩個(gè)折舊和兩個(gè)息稅前利潤（用于計(jì)算融資前所得稅得

息稅前利潤和利潤表中的息稅前利潤）o為簡化起見，當(dāng)建設(shè)期利息占總投資比例不是很大時(shí),

也可按利潤表中的息稅前利潤計(jì)算調(diào)整所得稅。

（3）調(diào)整所得稅

所得稅=利潤總額X所得稅率

利潤總額=營業(yè)收入-總本錢費(fèi)用-營業(yè)稅金及附加

總本錢費(fèi)用中包括利息費(fèi)用，因此所得稅數(shù)據(jù)會受到融資方案的影響，因此需要對所得稅

進(jìn)行調(diào)整，即計(jì)算調(diào)整所得稅，其計(jì)稅基數(shù)為（利潤總額+利息），即為息稅前利潤。

調(diào)整所得稅=息稅前利潤X所得稅率

三、融資后財(cái)務(wù)分析

融資后分析包括工程的盈利能力分析、償債能力分析以及財(cái)務(wù)生存能力分析，進(jìn)而判斷工

程方案在融資條件下的合理性。

（一）融資后盈利能力分析

融資后的盈利能力分析，包括動態(tài)分析（折現(xiàn)現(xiàn)金流量分析）和靜態(tài)分析（非折現(xiàn)盈利能力

分析）：

1.動態(tài)分析

（1）工程資本金現(xiàn)金流量分析。工程資本金現(xiàn)金流量分析是從工程權(quán)益投資者整體的角度，

考察工程給工程權(quán)益投資者帶來的收益水平。它是在擬定的融資方案下進(jìn)行的息稅后分析，依

據(jù)的報(bào)表是工程資本金現(xiàn)金流量表。主要的等式關(guān)系包括：

現(xiàn)金流入=營業(yè)收入+補(bǔ)貼收入+回收固定資產(chǎn)余值+回收流動資金

現(xiàn)金流出=工程資本金+借款本金歸還+借款利息支付+經(jīng)營本錢+營業(yè)稅金及附加+所得稅+

維持運(yùn)營投資

凈現(xiàn)金流量=現(xiàn)金流入-現(xiàn)金流出

（2）投資各方現(xiàn)金流量分析。從投資各方實(shí)際收入和支出的角度，確定其現(xiàn)金流入和現(xiàn)金

流出，分別編制投資各方現(xiàn)金流量表，計(jì)算投資各方的內(nèi)部收益率指標(biāo)。

現(xiàn)金流入=實(shí)分利潤+資產(chǎn)處置收益分配+租賃費(fèi)收入+技術(shù)轉(zhuǎn)讓或使用收入+其他現(xiàn)金流入

現(xiàn)金流出=實(shí)繳資本+租賃資產(chǎn)支出+其他現(xiàn)金流出

凈現(xiàn)金流量=現(xiàn)金流入-現(xiàn)金流出

注：

*實(shí)分利潤是指投資者由工程獲取的利潤。

*資產(chǎn)處置收益分配是指對有明確的合營期限或合資期限的工程，在期滿時(shí)對資產(chǎn)余值按

股比或約定比例的分配。

*租賃費(fèi)收入是指出資方將自己的資產(chǎn)租賃給工程使用所獲得的收入，此時(shí)應(yīng)將資產(chǎn)價(jià)值

作為現(xiàn)金流出，列為租賃資產(chǎn)支出科目。

*技術(shù)轉(zhuǎn)讓或適用收入是指出資方將專利或?qū)Ｓ屑夹g(shù)轉(zhuǎn)讓或允許該工程使用所獲得的收

入。

2、靜態(tài)分析。

靜態(tài)分析編制的報(bào)表是利潤和利潤分配表。

(二)融資后償債能力分析

資產(chǎn)負(fù)債表用于綜合反映工程計(jì)算期內(nèi)各年年末資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益的增減變化及對

應(yīng)關(guān)系。

(1)資產(chǎn)由流動資產(chǎn)、在建工程、固定資產(chǎn)凈值、無形及其他資產(chǎn)凈值四項(xiàng)組成。

(2)負(fù)債包括流動負(fù)債、建設(shè)投資借款和流動資金借款。

(3)所有者權(quán)益包括資本金、資本公積金、累計(jì)盈余公積金及累計(jì)未分配利潤。

主要等式關(guān)系包括：資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益

(三)財(cái)務(wù)生存能力分析

在工程(企業(yè))運(yùn)營期間，確保從各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動中得到足夠的凈現(xiàn)金流量是工程能夠持續(xù)生存

的條件。財(cái)務(wù)分析中應(yīng)根據(jù)財(cái)務(wù)方案現(xiàn)金流量表，綜合考慮工程計(jì)算期內(nèi)各年的投資活動、融資活

動和經(jīng)營活動所產(chǎn)生的各項(xiàng)現(xiàn)金流入和流出，計(jì)算凈現(xiàn)金流量和累計(jì)盈余資金，分析工程是否有足夠

的凈現(xiàn)金流量維持正常運(yùn)營。為此，財(cái)務(wù)生存能力分析亦可稱為資金平衡分析。

工程的財(cái)務(wù)生存能力分析可通過以下相輔相成的兩個(gè)方面進(jìn)行：

(1)擁有足夠的經(jīng)營凈現(xiàn)金流量是財(cái)務(wù)上可持續(xù)的根本條件，特別是在運(yùn)營初期。

(2)各年累計(jì)盈余資金不出現(xiàn)負(fù)值是財(cái)務(wù)可持續(xù)的必要條件。

*增值稅銷項(xiàng)稅額屬于經(jīng)營活動現(xiàn)金流入，增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額和增值稅屬于經(jīng)營活動現(xiàn)金流

出。

*投資活動現(xiàn)金流入通常為0

四、財(cái)務(wù)評價(jià)指標(biāo)體系與方法

（一）建設(shè)工程財(cái)務(wù)評價(jià)指標(biāo)體系

建設(shè)工程財(cái)務(wù)評價(jià)內(nèi)容、評價(jià)報(bào)表、評價(jià)指標(biāo)之間的關(guān)系如表所示。

財(cái)務(wù)評價(jià)指標(biāo)體系

評價(jià)指標(biāo)

評價(jià)內(nèi)容根本報(bào)表

靜態(tài)指標(biāo)動態(tài)指標(biāo)

工程投資財(cái)務(wù)內(nèi)部

收益率

融資前工程投資現(xiàn)金流

工程投資回收期

分析量表

工程投資財(cái)務(wù)凈現(xiàn)

值

工程資本金現(xiàn)金工程資本金財(cái)務(wù)內(nèi)

盈利能力分

流量表部收益率

析

投資各方現(xiàn)金流投資各方財(cái)務(wù)內(nèi)部

融資后量表收益率

分析總投資收益率

利潤與利潤分配

表工程資本金凈利潤

率

償債備付率

借款還本付息方案表

利息備付率

償債能力分資產(chǎn)負(fù)債率

析

資產(chǎn)負(fù)債表流動比率

速動比率

財(cái)務(wù)生存能

財(cái)務(wù)方案現(xiàn)金流量表累計(jì)盈余資金

力分析

盈虧平衡產(chǎn)量

盈虧平衡分析

盈虧平衡生產(chǎn)能力

不確定性分利用率

析靈敏度

敏感性分析

不確定因素的臨界

值

NPVNO的累計(jì)概率

風(fēng)險(xiǎn)分析概率分析

定性分析

財(cái)務(wù)根底數(shù)據(jù)測算的財(cái)務(wù)根底數(shù)據(jù)測算表反映的時(shí)間

內(nèi)容

工程總投資使用方案與資金籌措

總投資及其表工程建設(shè)期間的資金

建設(shè)投資估算表流動狀況

資金來源和籌措建設(shè)期利息估算表

流動資金估算表

總本錢費(fèi)用估算表

外購原材料費(fèi)估算表

外購燃料和動力費(fèi)估算表

生產(chǎn)本錢費(fèi)用工資及福利費(fèi)估算表

固定資產(chǎn)折舊費(fèi)估算表工程投產(chǎn)后的資金流

無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)攤銷費(fèi)估算動狀況

表

營業(yè)收入、營業(yè)稅金及附加和增值

銷售收入與稅金

稅估算表

銷售利潤的形成與分利潤和利潤分配表

配

工程建設(shè)期和生產(chǎn)期

貸款還本付息測算借款還本付息方案表

內(nèi)資金流動情況

第三章第五節(jié)建設(shè)工程經(jīng)濟(jì)評價(jià)

、經(jīng)濟(jì)費(fèi)用效益分析的工程范圍

（一）經(jīng)