建筑施工企業(yè)“兩金”占用及其壓降研究分析-以東華工程科技股份有限公司為例 財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)學(xué)專(zhuān)業(yè)

摘要“兩金”是施工企業(yè)的主要資產(chǎn)，包括應(yīng)收款項(xiàng)和存貨。隨著經(jīng)濟(jì)下行壓力增大，施工企業(yè)“兩金”的占用呈現(xiàn)上升趨勢(shì)。在國(guó)內(nèi)外的研究中，關(guān)于應(yīng)收賬款或存貨的某一方面的研究成果甚豐，但關(guān)于“兩金”占用與壓降的研究較少，特別是結(jié)合具體案例的研究較少，因此如何在壓降“兩金”的具體案例中運(yùn)用會(huì)計(jì)思想和理論還值得研究。本文集中闡述了“兩金”的相關(guān)概念及內(nèi)涵，介紹了公司的基本情況和內(nèi)部結(jié)構(gòu)，深入分析了東華科技的“兩金”占用現(xiàn)狀，并針對(duì)此困境提出了相應(yīng)的解決對(duì)策。本文運(yùn)用規(guī)范研究方法進(jìn)行研究。全文分為六個(gè)部分：第一部分主要闡述了選題的背景和研究意義；第二部分介紹了“兩金”的內(nèi)涵及成因，以及東華科技的基本情況和組織架構(gòu)、內(nèi)部結(jié)構(gòu)等；第三部分利用財(cái)務(wù)分析方法對(duì)東華科技“兩金”的占用現(xiàn)狀進(jìn)行了深入分析；第四部分從事前、事中和事后三個(gè)角度提出了“兩金”壓降對(duì)策；第五部分闡述了本論文的研究成果及不足之處，并提出未來(lái)研究展望。本文主要?jiǎng)?chuàng)新體現(xiàn)在，論文思路不僅局限于傳統(tǒng)角度，更是立足于創(chuàng)新型的金融壓降方式。在深入分析企業(yè)內(nèi)部結(jié)構(gòu)的情況下，對(duì)具體情況進(jìn)行具體分析，體現(xiàn)了因地制宜的思想。關(guān)鍵詞：建筑施工企業(yè)；“兩金”占用；壓降措施Abstract“TwoAssets”isthemaincomponentofconstructionenterprises,includingaccountsreceivableandinventory.Withtheincreaseofeconomicdownwardpressure,theoccupancyinconstructionenterprisesshowsanupwardtrend.Overthedomesticandforeignresearch,muchabundantistheresearchononesingleaspectofaccountsreceivableorinventory.Howevertheresearchonthe“TwoAssets”occupationanditscontrollingmeasuresisrelativelyless,nottomentionthecasestudy.Thereforehowtoapplytheaccountingideasandtheoriestothecasestudyisworthyofstudy.Atfirst,thispaperdiscussestherelatedconceptsofthe“TwoAssets“andintroducestheorganizationalstructureofECEC.Thenonthebasisofdeepanalysesoftheoccupyingstatus,personalopinionsarefinallyputforwardonthedilemma.Thisarticleusesthenormativeresearchmethodsofmonographicstudy.Thefulltextisdividedintosixparts:Thefirstpartisabouttheresearchpurposeandsignificanceoftheresearchtopic.Moreover,thesecondpartintroducestheconnotationandcausesofthe“TwoAssets”,aswellasthebasicsituationandorganizationalstructureofECEC.Inaddition,usingfinancialanalysismethod,thethirdpartanalyzestheoccupancystatusof“TwoAssets”.Then,PartIVputforwardthecontrollingmeasuresinthethreeanglesoftheformer,theeventandaftertheevent.Finallythelastpart(thefifthpart)expoundstheresearchresultsandshortcomings,andadvancestheprospectintheend.Themaininnovationsinthispaperareasfollows:Thethesisisnotonlyconfinedtobewrittenfromthetraditionalperspective,butalsofromaninnovativeperspectiveoffinancialcontrollingmeasures.In-depthanalysisoftheinternalstructureofenterprisesreflectstheideaoflocalconditions.Keywords:Constructionenterprises;“TwoAssets”occupation;controllingmeasures目錄導(dǎo)論 1一、建筑施工企業(yè)“兩金”概況 3（一）“兩金”的內(nèi)涵 3（二）“兩金”的成因 3二、東華科技公司概況 5（一）公司基本情況介紹 5（二）公司組織架構(gòu)及內(nèi)部結(jié)構(gòu) 6三、東華科技“兩金”占用現(xiàn)狀分析 7（一）總體“兩金”占資比 7（二）存貨現(xiàn)狀分析 8（三）應(yīng)收款項(xiàng)現(xiàn)狀分析 9四、東華科技“兩金”壓降對(duì)策 12（一）事前控制 12（二）事中控制 13（三）事后控制 14結(jié)語(yǔ) 15主要參考文獻(xiàn) 16導(dǎo)論（一）研究目的及意義1.研究目的國(guó)資委在2015年央企財(cái)務(wù)預(yù)算的編報(bào)要求中，提到“嚴(yán)令中央企業(yè)要做好資產(chǎn)清查工作，重點(diǎn)開(kāi)展預(yù)付、應(yīng)收款項(xiàng)和存貨等五大清查工作”。國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，《2015年度中央企業(yè)預(yù)算報(bào)表編制說(shuō)明》，國(guó)資發(fā)評(píng)價(jià)〔2014〕137號(hào)。近年來(lái)，多家央企已經(jīng)在內(nèi)部開(kāi)展了對(duì)“兩金”的清查工作。國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)，《2015年度中央企業(yè)預(yù)算報(bào)表編制說(shuō)明》，國(guó)資發(fā)評(píng)價(jià)〔2014〕137號(hào)。東華科技股份有限公司在學(xué)習(xí)了中國(guó)化學(xué)集團(tuán)財(cái)發(fā)【2017】91號(hào)《關(guān)于做好2017年度“兩金”壓控工作的通知》之后，將“兩金”壓降工作落實(shí)為今年財(cái)務(wù)部的重點(diǎn)清查工作。因此，本文選取東華工程科技股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“東華科技”）作為案例，探討研究建筑施工企業(yè)“兩金”占用現(xiàn)狀及其壓降對(duì)策，為建筑施工企業(yè)防范資金風(fēng)險(xiǎn)、緩解資金壓力、增強(qiáng)企業(yè)資金融通能力作出貢獻(xiàn)。2.研究意義“兩金”是施工企業(yè)的主要資產(chǎn)。隨著經(jīng)濟(jì)下行壓力增大，建筑施工企業(yè)“兩金”占用呈現(xiàn)上升的趨勢(shì)。”兩金”占用比例的升高，使得建筑施工企業(yè)資金周轉(zhuǎn)更加困難，資金壓力進(jìn)一步增加，嚴(yán)重影響了企業(yè)盈利能力和運(yùn)行質(zhì)量，不利于企業(yè)發(fā)展。（二）國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀“兩金”壓降是國(guó)資委發(fā)布的針對(duì)央企的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控政策，是具有中國(guó)國(guó)情的產(chǎn)物，國(guó)外學(xué)者在研究時(shí)通常是分別研究應(yīng)收賬款和存貨，并在兩方面都取得了豐碩的研究成果。在應(yīng)收賬款方面，逐漸從傳統(tǒng)的壓降政策轉(zhuǎn)為創(chuàng)新型的金融壓降政策，重點(diǎn)在于如何實(shí)現(xiàn)應(yīng)收賬款的最大價(jià)值，而不是防范風(fēng)險(xiǎn)楊竹雪，ZMQY建筑施工企業(yè)應(yīng)收賬款管理研究，安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)，2015.，在存貨管理方面，存貨管理依然集中在經(jīng)濟(jì)批量訂貨點(diǎn)的管理和存貨控制ABC方法兩個(gè)方面。楊竹雪，ZMQY建筑施工企業(yè)應(yīng)收賬款管理研究，安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)，2015.國(guó)內(nèi)學(xué)者對(duì)建筑行業(yè)“兩金”管控的研究主要集中在“兩金”占用現(xiàn)狀、“兩金”形成根源和”兩金”壓降舉措等三個(gè)方面。相比國(guó)外學(xué)者，國(guó)內(nèi)學(xué)者在應(yīng)收賬款和存貨方面的研究更加貼合中國(guó)國(guó)情，并多從細(xì)微處切入，更具微觀化，落實(shí)到了某些行業(yè)的具體企業(yè)中，具有一定的實(shí)操性。但這類(lèi)研究大多從應(yīng)收款項(xiàng)或存貨的單一方面著手，關(guān)于“兩金”的研究成果較少，這是由于建筑施工行業(yè)特殊性質(zhì)的制約，學(xué)者們需要在深入了解建筑施工項(xiàng)目的具體過(guò)程后才能寫(xiě)出具備會(huì)計(jì)視角的施工管理措施。在關(guān)于“兩金”的研究中，案例研究較少，多為泛泛而談如何壓降的理論，偏重施工項(xiàng)目的管理。因此本文將結(jié)合施工單位實(shí)際，通過(guò)運(yùn)用財(cái)務(wù)分析方法深入分析施工企業(yè)“兩金”的占用現(xiàn)狀，針對(duì)性地提出降低“兩金”的思路及具體解決措施，以此增強(qiáng)企業(yè)資金融通能力，促進(jìn)企業(yè)的發(fā)展。（三）研究?jī)?nèi)容與方法1.研究?jī)?nèi)容本文在論文結(jié)構(gòu)方面一共分為六個(gè)部分，研究框架圖如圖1-1，具體研究?jī)?nèi)容如下。第一部分為導(dǎo)論。本部分依次介紹了論文選題的研究目的、研究意義，在文獻(xiàn)綜述的基礎(chǔ)上比較了國(guó)內(nèi)外學(xué)者的研究成果，以此明確了論文的研究方向、內(nèi)容與方法。第二部分為建筑施工企業(yè)“兩金”概況和東華科技公司概況，通過(guò)介紹行業(yè)背景和案例公司情況，為后來(lái)研究“兩金”打下基礎(chǔ)。本部分介紹了“兩金”的內(nèi)涵及成因，以及東華工程科技股份有限公司的基本情況和公司的組織架構(gòu)、內(nèi)部結(jié)構(gòu)等。第三部分為東華科技“兩金”占用現(xiàn)狀分析。本部分分析了總體“兩金”占資比、存貨現(xiàn)狀分析和應(yīng)收賬款現(xiàn)狀分析，其中運(yùn)用了財(cái)務(wù)分析方法和分類(lèi)分析方法，從總額和趨勢(shì)兩方面分析“兩金”占用現(xiàn)狀。第四部分為東華科技“兩金”壓降對(duì)策。本部分分別從事前、事中和事后三個(gè)方面針對(duì)東華科技的困境提出了可行的解決方案，論文思路不僅局限于傳統(tǒng)角度，更是立足于創(chuàng)新型的金融壓降方式。第五部分為結(jié)語(yǔ)。本部分主要闡述本論文的研究成果及不足之處，并提出展望。圖1-1論文的研究框架2.研究方法（1）文獻(xiàn)研究法本文通過(guò)查閱論文選題相關(guān)的文獻(xiàn)資料來(lái)了解并梳理國(guó)內(nèi)外的研究現(xiàn)狀和成果，在參考和梳理前人的研究成果的基礎(chǔ)上，提出本論文的研究思路和內(nèi)容。（2）財(cái)務(wù)分析法本論文采取趨勢(shì)分析法、比率分析法和賬齡分析法對(duì)東華科技“兩金”占用現(xiàn)狀進(jìn)行了較為詳實(shí)的分析。（3）案例研究法本文以東華工程科技股份有限公司為例，通過(guò)運(yùn)用財(cái)務(wù)分析法分類(lèi)分析公司的“兩金”占用的現(xiàn)狀，指出其管理的不足，并針對(duì)困境提出相應(yīng)的改進(jìn)措施。一、建筑施工企業(yè)“兩金”概況（一）“兩金”的內(nèi)涵根據(jù)國(guó)資委的相關(guān)規(guī)定，施工建筑企業(yè)的“兩金”包括應(yīng)收款項(xiàng)和存貨。應(yīng)收款項(xiàng)是指建筑施工單位在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的過(guò)程中因提供勞務(wù)，如咨詢(xún)、設(shè)計(jì)等，或辦理工程結(jié)算業(yè)務(wù)而向業(yè)主收取的各類(lèi)款項(xiàng)，主要包括應(yīng)收工程款、應(yīng)收質(zhì)保金、各類(lèi)墊付款、備用金等。存貨是指公司在日常活動(dòng)中持有以備出售的產(chǎn)成品或商品、已完工未結(jié)算的工程項(xiàng)目、在生產(chǎn)過(guò)程或提供勞務(wù)過(guò)程中耗用的材料和物料等，包括原材料、庫(kù)存商品、周轉(zhuǎn)材料、已完工未結(jié)算款等。（二）“兩金”的成因由于施工企業(yè)項(xiàng)目施工周期比較長(zhǎng)，因此其“兩金”總資產(chǎn)占比較高是一件很正常的事。但本文主要分析的是非正常原因?qū)е碌摹皟山稹闭急仍龈咭约罢Ｇ闆r下“兩金”占比超過(guò)標(biāo)準(zhǔn)水平的情況，這既有客觀原因，也有主觀原因。圖示如下。圖1-2“兩金”成因簡(jiǎn)化示意圖1.客觀成因本文將從宏觀層面來(lái)分析“兩金”持續(xù)占比較高的原因，分為國(guó)家政府層面、業(yè)主層面以及建筑施工單位層面，此方面成因?yàn)榭陀^原因。（1）國(guó)家政府層面國(guó)家建筑施工相關(guān)法律法規(guī)不健全，對(duì)業(yè)務(wù)結(jié)算工程款并沒(méi)有進(jìn)行法律的制約，使得處于賣(mài)方市場(chǎng)的業(yè)主在合同中以及實(shí)際施工進(jìn)程中滯后結(jié)算工程款。部分關(guān)于質(zhì)保期的法規(guī)內(nèi)容有出入，也直接影響到建筑施工企業(yè)質(zhì)量保證金的回收。質(zhì)量保修金和質(zhì)量保證金適用不同的法律規(guī)定，有不同的返還期，但法律上對(duì)兩者的定義比較模糊，因此很多情況質(zhì)保金和質(zhì)量保修金在同一層面的意義上進(jìn)行使用。質(zhì)量保修金和質(zhì)量保證金適用不同的法律規(guī)定，有不同的返還期，但法律上對(duì)兩者的定義比較模糊，因此很多情況質(zhì)保金和質(zhì)量保修金在同一層面的意義上進(jìn)行使用。當(dāng)前，政府通過(guò)全面清理地方融資平臺(tái)、推行PPP（Public-PrivatePartnership）PPP（Public-PrivatePartnership），又稱(chēng)PPP模式，即政府和社會(huì)資本合作，是公共基礎(chǔ)設(shè)施中的一種項(xiàng)目運(yùn)作模式。在該模式下，鼓勵(lì)私營(yíng)企業(yè)、民營(yíng)資本與政府進(jìn)行合作，參與公共基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)。融資等方式來(lái)加大國(guó)家對(duì)地方政府融資行為的規(guī)范，引導(dǎo)社會(huì)資本投資。但短期內(nèi)PPP模式還不夠成熟，需要進(jìn)一步完善和發(fā)展。這一模式對(duì)競(jìng)標(biāo)的建筑施工企業(yè)有較高的進(jìn)入門(mén)檻，這種模式下的施工項(xiàng)目通常是為民生的公共基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，有較長(zhǎng)的建設(shè)期和回報(bào)期，資金收回較慢。相對(duì)于政府，施工企業(yè)往往處于弱勢(shì)地位，與政府為公的利益出發(fā)點(diǎn)和管理理念存在分歧，并且如果運(yùn)營(yíng)不佳可能會(huì)影響企業(yè)形象和品牌。因此從短期看，建筑施工行業(yè)的激烈競(jìng)爭(zhēng)和資金緊張的壓力仍會(huì)存在，“兩金”占用的現(xiàn)狀并不會(huì)有所改善。PPP（Public-PrivatePartnership），又稱(chēng)PPP模式，即政府和社會(huì)資本合作，是公共基礎(chǔ)設(shè)施中的一種項(xiàng)目運(yùn)作模式。在該模式下，鼓勵(lì)私營(yíng)企業(yè)、民營(yíng)資本與政府進(jìn)行合作，參與公共基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)。（2）業(yè)主層面建筑施工市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈，業(yè)主作為建設(shè)方處于市場(chǎng)的賣(mài)方地位，常在合同中設(shè)定苛刻的支付條件，極大的滯后了建筑施工企業(yè)資金的回收期，導(dǎo)致施工企業(yè)資金運(yùn)轉(zhuǎn)不暢和緊張的狀況。在進(jìn)行工程結(jié)算時(shí)，業(yè)主又會(huì)用各種理由推遲確認(rèn)和結(jié)算，對(duì)于質(zhì)保金采取分期支付，延期支付，甚至不支付的方式。（3）建筑施工單位層面如果將企業(yè)的內(nèi)部控制和項(xiàng)目管理比作“硬件”，那么施工項(xiàng)目則是必須以“硬件”為依托來(lái)運(yùn)行的“程序”，一旦企業(yè)的“硬件”不夠牢固，施工項(xiàng)目的運(yùn)行也一定會(huì)出現(xiàn)紕漏。有些施工單位自身的內(nèi)部管理存在較大的問(wèn)題，內(nèi)部結(jié)構(gòu)不合理，職責(zé)劃分不當(dāng)，項(xiàng)目管理規(guī)定存在缺陷，施工合同的簽訂也存在風(fēng)險(xiǎn)，比如：在簽訂合同之前，沒(méi)有提前充分了解業(yè)主的資信狀況，沒(méi)有采取策略性報(bào)價(jià)方式，對(duì)于商務(wù)支付條款、合同文本管理也沒(méi)有建立健全的約束機(jī)制；對(duì)于已經(jīng)簽訂的施工合同，所形成的應(yīng)收賬款也未納入到“兩金”的管控范圍內(nèi)；在實(shí)際施工過(guò)程中，忽視及時(shí)驗(yàn)工計(jì)價(jià)，使得債權(quán)難以確認(rèn)，當(dāng)出現(xiàn)設(shè)計(jì)變更或超出合同外的工程量時(shí)，企業(yè)因反應(yīng)慢、不及時(shí)確認(rèn)就造成了存貨的增加。2.主觀成因除了客觀原因，建筑施工企業(yè)在進(jìn)行經(jīng)營(yíng)活動(dòng)時(shí)為了自身的利益也會(huì)采取一定的行動(dòng)，由此導(dǎo)致的“兩金”占比增高成因?yàn)橹饔^成因。這部分原因主要為管理者為了滿(mǎn)足企業(yè)或自身的利益而進(jìn)行的管理活動(dòng)。有些企業(yè)管理者為了粉飾當(dāng)期虧損，滿(mǎn)足業(yè)績(jī)考核的需要，會(huì)利用職權(quán)關(guān)系調(diào)動(dòng)內(nèi)部資料，通過(guò)提前確認(rèn)材料入庫(kù)、人工費(fèi)用等來(lái)增加賬面成本，用存貨（即已完工未計(jì)價(jià)工程）的形式取代重大虧損，從而高估工程結(jié)算進(jìn)度，操縱當(dāng)期合同毛利，提高了當(dāng)期的經(jīng)營(yíng)效益。二、東華科技公司概況（一）公司基本情況介紹東華工程科技股份有限公司（簡(jiǎn)稱(chēng)“東華科技”）隸屬于中國(guó)化學(xué)工程集團(tuán)公司，源于1963年成立的原化工部第三設(shè)計(jì)院，2001年實(shí)施股份制改造，2007年在深圳證券交易所成功上市，是工程勘察設(shè)計(jì)行業(yè)首家進(jìn)行股份制改造并上市的現(xiàn)代科技型企業(yè)。東華科技擁有國(guó)家工程設(shè)計(jì)綜合甲級(jí)資質(zhì)、工程施工總承包一級(jí)資質(zhì)，公司主要為煤化工、天然氣化工、石油化工、有機(jī)化工、無(wú)機(jī)化工、精細(xì)化工、環(huán)境市政、建筑、熱電等多個(gè)行業(yè)或領(lǐng)域的工程項(xiàng)目建設(shè)提供設(shè)計(jì)咨詢(xún)與工程總承包。1.公司主要業(yè)務(wù)形式（1）設(shè)計(jì)咨詢(xún)業(yè)務(wù)主要為工程咨詢(xún)、工程設(shè)計(jì)、技術(shù)服務(wù)和技術(shù)開(kāi)發(fā)與技術(shù)轉(zhuǎn)讓。（2）工程總承包業(yè)務(wù)企業(yè)與業(yè)主簽訂承包合同后，根據(jù)約定，建筑施工企業(yè)會(huì)對(duì)工程項(xiàng)目的環(huán)節(jié)實(shí)行部分或全階段的承包，承包環(huán)節(jié)包括勘察、設(shè)計(jì)、采購(gòu)、施工、竣工驗(yàn)收等，并根據(jù)約定在工程項(xiàng)目的工期、質(zhì)量、造價(jià)、安全等方面承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。公司可根據(jù)自身情況將所承包工程的部分階段，如設(shè)計(jì)、施工、安裝等工作，通過(guò)招投標(biāo)的方式發(fā)包給具有相應(yīng)資質(zhì)和建設(shè)能力的分包單位，分包單位需按分包合同的約定對(duì)公司負(fù)責(zé)。近三年來(lái)，總承包業(yè)務(wù)收入均占公司主營(yíng)業(yè)務(wù)收入總額的90%左右，成為公司營(yíng)業(yè)收入的主要來(lái)源。2.公司采購(gòu)和施工分包的管理目前，公司自身不從事設(shè)備材料生產(chǎn)、施工安裝業(yè)務(wù)。根據(jù)工程總承包項(xiàng)目運(yùn)作的實(shí)際需要，公司依法采取采購(gòu)和施工分包模式。關(guān)于設(shè)備原材料采購(gòu)，公司從外部采購(gòu)工程總承包項(xiàng)目所需的設(shè)備及原材料。設(shè)立采購(gòu)部，專(zhuān)門(mén)從事設(shè)備材料采購(gòu)管理工作。建立合格采購(gòu)供方長(zhǎng)名單，以招投標(biāo)方式選擇供貨商，實(shí)現(xiàn)“陽(yáng)光采購(gòu)”。公司與質(zhì)量好、信譽(yù)好的設(shè)備生產(chǎn)廠家保持戰(zhàn)略合作關(guān)系，以保證各材料采購(gòu)的質(zhì)量、成本和進(jìn)度。關(guān)于施工安裝業(yè)務(wù)，公司通過(guò)施工分包方式實(shí)施工程總承包項(xiàng)目的施工、安裝業(yè)務(wù)。設(shè)立施工管理部、項(xiàng)目管理部、安全生產(chǎn)部，負(fù)責(zé)管理總承包項(xiàng)目的建設(shè)工作。公司建立合格施工供方長(zhǎng)名單，以招投標(biāo)方式，選擇具有相應(yīng)資質(zhì)和建設(shè)能力的合格施工分包商。（二）公司組織架構(gòu)及內(nèi)部結(jié)構(gòu)東華科技作為國(guó)內(nèi)第一家股份制改革并成功上市的工程企業(yè)，具有嚴(yán)密的組織架構(gòu)，具體結(jié)構(gòu)如圖2-1所示。公司設(shè)有監(jiān)事會(huì)，對(duì)公司的日常經(jīng)營(yíng)管理起到監(jiān)督的作用，董事會(huì)分為專(zhuān)業(yè)委員會(huì)和董事會(huì)秘書(shū)，對(duì)總經(jīng)理進(jìn)行直屬管理，總經(jīng)理分管市場(chǎng)管理部、項(xiàng)目管理部、采購(gòu)管理部、施工管理部、安全管理部、質(zhì)量管理部、國(guó)家級(jí)企業(yè)技術(shù)中心、生產(chǎn)專(zhuān)業(yè)室、綜合管理部、證券管理部、黨群工作部、環(huán)境和新能源產(chǎn)業(yè)部和眾多子分公司。其中，安徽東華商業(yè)保理有限責(zé)任公司是東華工程科技股份有限公司持股100%投資設(shè)立的商業(yè)保理公司，目的是為了拓展經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)鏈整合，盤(pán)活上下游債券債務(wù)，增強(qiáng)企業(yè)的資金融通能力。經(jīng)營(yíng)范圍有：以受讓?xiě)?yīng)收賬款的方式提供貿(mào)易融資；應(yīng)收賬款的收付結(jié)算、管理與催收；銷(xiāo)售分戶(hù)（分類(lèi)）賬管理；與公司商業(yè)保理業(yè)務(wù)相關(guān)的信用風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保；客戶(hù)咨詢(xún)調(diào)查與評(píng)估；相關(guān)咨詢(xún)服務(wù)等摘自巨潮資訊網(wǎng)，《東華科技：2016年年度報(bào)告》摘自巨潮資訊網(wǎng)，《東華科技：2016年年度報(bào)告》圖2-1組織架構(gòu)圖組織架構(gòu)圖系筆者根據(jù)東華科技官網(wǎng)整理繪制，組織架構(gòu)圖系筆者根據(jù)東華科技官網(wǎng)整理繪制，/.三、東華科技“兩金”占用現(xiàn)狀分析（一）總體“兩金”占資比本文選取2014年-2016年?yáng)|華科技年報(bào)的資產(chǎn)總額、應(yīng)收賬款、長(zhǎng)期應(yīng)收款、其他應(yīng)收款、存貨賬面價(jià)值，并計(jì)算出”兩金”占總資產(chǎn)比重，具體數(shù)據(jù)如表3-1，增長(zhǎng)趨勢(shì)如圖3-1。表3-12014-2016年公司“兩金”分布及占總資產(chǎn)比重表2014.12.312015.12.312016.12.31資產(chǎn)總額7173126261.755743361317.775846099171.38應(yīng)收賬款871646958.2159762166082長(zhǎng)期應(yīng)收款——————其他應(yīng)收款28157617.2130840936.72136235293.25存貨2401179894.501988744614.861779176614.70兩金占總資產(chǎn)比重46.02%45.57%44.48%圖3-12014-2016年?yáng)|華科技“兩金”占總資產(chǎn)比重趨勢(shì)圖由表3-1和圖3-1可知，東華科技的“兩金”占用情況逐年好轉(zhuǎn)，總體呈現(xiàn)下降趨勢(shì)，但整體水平仍舊偏高，保持在45%左右的占用率。其中，存貨下降明顯，下降了25.9%，應(yīng)收賬款在上下波動(dòng)中呈下降趨勢(shì)，增長(zhǎng)率分別為-31%和15%，而其他應(yīng)收款逐年增長(zhǎng)，2016年增長(zhǎng)明顯，增長(zhǎng)率高達(dá)341.7%。（二）存貨現(xiàn)狀分析存貨是指公司在日?；顒?dòng)中持有以備出售的產(chǎn)成品或商品、已完工未結(jié)算的工程項(xiàng)目、在生產(chǎn)過(guò)程或提供勞務(wù)過(guò)程中耗用的材料和物料等，包括原材料、庫(kù)存商品、周轉(zhuǎn)材料、已完工未結(jié)算款等。2014-2016年存貨各項(xiàng)具體數(shù)據(jù)及占總資產(chǎn)比例如表3-2，增長(zhǎng)趨勢(shì)如圖3-2。表3-22014-2016年各類(lèi)存貨總額及占總資產(chǎn)比例表2014.12.312015.12.312016.12.31金額占總資產(chǎn)比例金額占總資產(chǎn)比例金額占總資產(chǎn)比例存貨2401179894.5033.47%1988744614.8634.63%1779176614.7030.43%其中：原材料159680873.052.23%3183530.880.06%2968286.680.05%庫(kù)存商品363419766.315.07%197334544.813.44%181378038.663.10%周轉(zhuǎn)材料1214765.340.02%462228.120.01%619927.800.01%在途物資391009429.835.45%212274950.943.70%132320513.402.26%建造合同形成的已完工未結(jié)算資產(chǎn)1485855059.9720.71%1575489360.1127.43%1461889848.1625.01%圖3-22014-2016年各類(lèi)存貨占總資產(chǎn)比例變化趨勢(shì)圖由表3-2和圖3-2可知，建造合同形成的已完工未結(jié)算資產(chǎn)在波動(dòng)中呈上升趨勢(shì)，2015年占總資產(chǎn)比例有所提高，2016年則有所下降，其他存貨皆呈平穩(wěn)下降趨勢(shì)。整體上存貨類(lèi)資產(chǎn)下降了25.9%，主要原因?yàn)椋阂皇菆?bào)告期內(nèi)年初留存的在途物資部分已到貨并安裝領(lǐng)用，二是加大了項(xiàng)目結(jié)算力度，相應(yīng)減少了建造合同形成的已完工未結(jié)算工程。不難發(fā)現(xiàn)，存貨主要集中在建造合同形成的已完工未結(jié)算資產(chǎn)，約占存貨的74.42%，其變化趨勢(shì)仍舊是公司需要關(guān)注和壓降的重點(diǎn)。（三）應(yīng)收款項(xiàng)現(xiàn)狀分析東華科技應(yīng)收款項(xiàng)主要包括應(yīng)收賬款和其他應(yīng)收款。關(guān)于其他應(yīng)收款的形成和占用：公司在承攬工程項(xiàng)目時(shí)，一般是采取招投標(biāo)的形式，中標(biāo)后為保證投標(biāo)人不得撤銷(xiāo)投標(biāo)文件、中標(biāo)后無(wú)正當(dāng)理由不得不與招標(biāo)人訂立合同等，投標(biāo)人在提交投標(biāo)文件時(shí)，需要向銀行支付一定的保證金，由銀行作為投標(biāo)人的擔(dān)保，即投標(biāo)保函；簽訂合同之后，為了保證承包方履行合同規(guī)定的義務(wù)，承包方還需向銀行支付一定金額的履約保證金，即履約保函。東華科技目前已簽訂了大量的工程合同，相應(yīng)的，投標(biāo)保函和履約保函占用了相當(dāng)數(shù)額的流動(dòng)資金。這些保證金以及項(xiàng)目備用金等被統(tǒng)一歸入其他應(yīng)收款科目，約占應(yīng)收款項(xiàng)的15%左右。從年報(bào)數(shù)據(jù)來(lái)看，應(yīng)收賬款是“兩金”債權(quán)的主體部分，以2016年年報(bào)數(shù)據(jù)為例，如圖3-3所示，在東華科技“兩金”的應(yīng)收款項(xiàng)中，應(yīng)收賬款占84%，其他應(yīng)收款占17%。圖3-32016年應(yīng)收款項(xiàng)分布圖1.應(yīng)收款項(xiàng)與資產(chǎn)總額比例分析由圖3-4可知，東華科技2015年應(yīng)收賬款為597,621,660.14元，同期增長(zhǎng)-31%，2016應(yīng)收賬款為684,714,291.82，同期增長(zhǎng)15%，呈現(xiàn)波動(dòng)下降趨勢(shì)，保持在11%左右的占有率。其他應(yīng)收款占有率逐年上漲，2016同期增長(zhǎng)達(dá)到了341.7%，這與公司經(jīng)營(yíng)規(guī)模擴(kuò)大，投中標(biāo)項(xiàng)目的數(shù)量增長(zhǎng)是密不可分的。圖3-42014-2016年應(yīng)收賬款占資產(chǎn)總額比例趨勢(shì)圖2.應(yīng)收賬款賬齡分析東華科技應(yīng)收賬款按賬齡可分為1年以?xún)?nèi)，1至2年，2至3年，3至4年，4至5年，5年以上。以2016年為例，具體數(shù)據(jù)如表3-3所示。應(yīng)收賬款的賬齡反映了其變現(xiàn)能力，賬齡越長(zhǎng)的應(yīng)收賬款越容易出現(xiàn)壞賬，越難以收回。在西方國(guó)家，應(yīng)收賬款合理賬齡一般在3到6個(gè)月之間，而我國(guó)的賬齡和壞賬的標(biāo)準(zhǔn)遠(yuǎn)高于西方國(guó)家，特別是在建筑施工行業(yè)。由表3-3和圖3-5可知，東華科技應(yīng)收賬款一半左右的賬齡在1年以上，這表明公司有將近一半的應(yīng)收賬款不具有較好的變現(xiàn)能力。由于建筑施工行業(yè)的特殊性，一般項(xiàng)目的周期較長(zhǎng)，資金也回收較慢，由表3-3可知賬齡為1至4年的應(yīng)收賬款分布較為平均，也印證了這一點(diǎn)。賬齡為5年以上的應(yīng)收賬款則一般是應(yīng)收工程款的尾款，拖得越長(zhǎng)越不容易追回，原因?yàn)椋阂皇歉鞣N原因?qū)е碌氖┕て谘娱L(zhǎng)，工程無(wú)法按時(shí)完工；二是業(yè)主以各種理由延遲支付；三是合同簽訂不明確，再加上工期越拖越長(zhǎng)，工程確認(rèn)比較困難。2016年?yáng)|華科技賬齡5年以上的應(yīng)收賬款占比3.11%，總額高達(dá)兩千多萬(wàn)元，應(yīng)成為后期清收清欠的重點(diǎn)關(guān)注對(duì)象。表3-32016年?yáng)|華科技應(yīng)收賬款賬齡、金額及占比表賬齡應(yīng)收賬款金額占總體比例1年以?xún)?nèi)458280999.3954.04%1至2年113509623.2813.39%2至3年114437523.8913.49%3至4年132261900.0815.60%4至5年3171548.960.37%5年以上26350595.233.11%合計(jì)848012190.83100.00%圖3-52016年應(yīng)收賬款賬齡雷達(dá)分布圖3.應(yīng)收賬款與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入分析選取東華科技2014-2016年應(yīng)收賬款與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的相關(guān)數(shù)據(jù)進(jìn)行趨勢(shì)分析，如表3-4所示。表3-42014-2016年應(yīng)收賬款與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入相關(guān)數(shù)據(jù)2014年2015年2016年應(yīng)收賬款871646958.2159762166082主營(yíng)業(yè)務(wù)收入3380343420.263632967658.851672973594.75應(yīng)收賬款年增長(zhǎng)率——-31%15%主營(yíng)業(yè)務(wù)收入年增長(zhǎng)率——7.47%-53.95%應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次）3.886.082.44應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)（天）99.8359.22147.34應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率是指，一定時(shí)期內(nèi)，公司應(yīng)收賬款可以轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的次數(shù)，次數(shù)越低則說(shuō)明公司的變現(xiàn)能力越差，壞賬損失越大，資產(chǎn)流動(dòng)性越差，償債能力越弱。應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)是指，應(yīng)收賬款的回收期的天數(shù)，一般越短越好。從表3-4來(lái)看，東華科技應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率和周轉(zhuǎn)天數(shù)在2015年有所改善，但在2016年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率跌至2.44次，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)則遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于行業(yè)一般水平，達(dá)到了將近5個(gè)月的回收期。2016年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降了53.95%，同時(shí)應(yīng)收賬款增長(zhǎng)卻達(dá)到了15%，表明東華科技2016年經(jīng)營(yíng)狀況不好，資金壓力巨大，陷入資金周轉(zhuǎn)不靈的困境。這與2016年國(guó)際經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)、我國(guó)經(jīng)濟(jì)的宏觀環(huán)境也是密不可分的。四、東華科技“兩金”壓降對(duì)策（一）事前控制對(duì)策1.建立業(yè)主信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估控制體系加強(qiáng)商務(wù)管理，規(guī)范合同文本，明確項(xiàng)目進(jìn)度結(jié)算、商務(wù)支付條款，同時(shí)簽約前充分了解業(yè)主資金、資信等狀況，評(píng)定業(yè)主的資信等級(jí)和償債能力，以在合同簽訂時(shí)占據(jù)有利地位，根據(jù)業(yè)主的具體情況來(lái)制定相應(yīng)的信用政策。對(duì)于不同情況的承包模式和業(yè)主，應(yīng)采用非單一多樣化的銷(xiāo)售方式，采取有針對(duì)性報(bào)價(jià)策略，力爭(zhēng)提高簽約的合同質(zhì)量與毛利。定期對(duì)業(yè)主信用記錄進(jìn)行監(jiān)控，將拖欠時(shí)間長(zhǎng)、數(shù)額大、惡意拖欠的業(yè)主列入不良信譽(yù)企業(yè)名單，并采用書(shū)面催款、縮短信用期或取消信用期等方式，以確保公司的整體信用風(fēng)險(xiǎn)在可控的范圍內(nèi)。2.建立和完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警控制體系財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)是兼具預(yù)測(cè)和報(bào)警作用的一種系統(tǒng)。企業(yè)建立財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)旨在規(guī)避和防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)設(shè)置財(cái)務(wù)預(yù)警線(xiàn)來(lái)監(jiān)控風(fēng)險(xiǎn)，并采取有利措施轉(zhuǎn)移財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，提高企業(yè)運(yùn)行的安全系數(shù)，避免不必要的經(jīng)濟(jì)損失。一旦財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)達(dá)到或超過(guò)了預(yù)警線(xiàn)后，將立即發(fā)出報(bào)警信號(hào)，決策者應(yīng)立即制定相應(yīng)的防范措施，并定期進(jìn)行防范效果評(píng)估，不斷調(diào)整風(fēng)險(xiǎn)防范舉措和方案。如果財(cái)務(wù)危機(jī)已經(jīng)惡化，應(yīng)采取有效補(bǔ)救措施，將損失控制在一定的范圍內(nèi)。做好財(cái)務(wù)危機(jī)的應(yīng)急處理工作要大幅削減資本性支出，積極尋找抵押和擔(dān)保貸款，萬(wàn)不得已時(shí)，實(shí)施債務(wù)重組和資產(chǎn)重組，避免公司破產(chǎn)倒閉。建立企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)必須健全企業(yè)內(nèi)部控制制度。內(nèi)部控制制度健全與否直接關(guān)系到財(cái)務(wù)預(yù)警模型中各種指標(biāo)、財(cái)務(wù)比率計(jì)算的真實(shí)性。因此，建立財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)的前提是公司要有一個(gè)健全有效的內(nèi)部控制制度，并且可以得到一貫執(zhí)行，否則預(yù)警系統(tǒng)的功能將會(huì)大打折扣。完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警控制體系，需要將現(xiàn)金流量指標(biāo)、非量化因素等納入到財(cái)務(wù)預(yù)警模型中，通過(guò)整合企業(yè)其他業(yè)務(wù)信息，使得企業(yè)財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)更加合理、科學(xué)和高效。（二）事中控制對(duì)策1.跟蹤監(jiān)控應(yīng)收賬款的日常變化進(jìn)一步完善項(xiàng)目管理“地圖”，加強(qiáng)現(xiàn)金流量管理，對(duì)應(yīng)收、應(yīng)付及相關(guān)流動(dòng)資產(chǎn)進(jìn)行監(jiān)控，明確項(xiàng)目進(jìn)度、盈利情況、“兩金”占用、項(xiàng)目收支拖欠等系列指標(biāo)，通過(guò)月生產(chǎn)調(diào)度會(huì)和費(fèi)用管理月報(bào)等方式，通報(bào)“兩金”占用情況，做到項(xiàng)目以收定支，防范總承包項(xiàng)目墊資風(fēng)險(xiǎn)。2.完善材料采購(gòu)和管理機(jī)制完善設(shè)備材料物資集中采購(gòu)機(jī)制，根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)度，結(jié)合庫(kù)存規(guī)模，合理制定到貨計(jì)劃，分批分量到貨，加大進(jìn)貨頻率，及時(shí)消化現(xiàn)場(chǎng)庫(kù)存，減少存貨積壓。對(duì)經(jīng)公司鑒定為閑置物資的設(shè)備材料，由采購(gòu)部門(mén)配合按時(shí)辦理調(diào)撥、出入庫(kù)，通過(guò)內(nèi)部項(xiàng)目調(diào)劑、調(diào)撥等方式，加強(qiáng)閑置物資的再利用，減少或杜絕閑置物資。3.建立臺(tái)賬預(yù)警機(jī)制建立預(yù)警臺(tái)賬，對(duì)責(zé)任書(shū)清收計(jì)劃即將到期的債權(quán)發(fā)布預(yù)警信息，督促催收。對(duì)清收不理想的項(xiàng)目責(zé)任人進(jìn)行約談，進(jìn)一步落實(shí)責(zé)任計(jì)劃與清收，按季度進(jìn)行“兩清”工作獎(jiǎng)懲兌現(xiàn)。加強(qiáng)非經(jīng)營(yíng)性往來(lái)清理，嚴(yán)格按照“前款不清，后款不借”的原則控制備用金使用。4.及時(shí)辦理結(jié)算根據(jù)公司合同類(lèi)別及其約定的價(jià)款結(jié)算支付方式，做好結(jié)算計(jì)劃、結(jié)算資料的編制等工作，及時(shí)與業(yè)主辦理結(jié)算，加強(qiáng)各類(lèi)體量較大的總包項(xiàng)目的結(jié)算力度，降低公司“兩金”中存貨的“已完工未結(jié)算金額”比重。（三）事后控制對(duì)策1.落實(shí)責(zé)任人，加大清收力度公司可按片區(qū)、項(xiàng)目責(zé)任人、業(yè)主性質(zhì)（國(guó)有企業(yè)、民營(yíng)企業(yè)等）等分類(lèi)管理債權(quán)，明確責(zé)任人，并要求其主動(dòng)聯(lián)絡(luò)、積極配合業(yè)主完成爭(zhēng)議事項(xiàng)，采取“上門(mén)”、“催收函”、“律師函”訴訟或仲裁等多種措施完成清收。相關(guān)責(zé)任人應(yīng)跟蹤落實(shí)重點(diǎn)清欠項(xiàng)目，嚴(yán)格落實(shí)清收計(jì)劃，加強(qiáng)重大拖欠項(xiàng)目的清收力度。對(duì)于進(jìn)度結(jié)算滯后、業(yè)主資金不到位的項(xiàng)目，通過(guò)聯(lián)合分包單位停工、緩建等措施，倒逼業(yè)主按期結(jié)算付款，防范墊資風(fēng)險(xiǎn)。2.建立健全考核激勵(lì)機(jī)制應(yīng)收賬款的催收力度與個(gè)人積極性呈一定相關(guān)性。公司可以把應(yīng)收賬款的催收納入到個(gè)人業(yè)績(jī)考核和薪酬福利體系之中，各層領(lǐng)導(dǎo)通過(guò)討論制定相關(guān)責(zé)任人的催收計(jì)劃、金額、期限以及占考核的比重，監(jiān)督其按期按量完成催收計(jì)劃。對(duì)完成了催收計(jì)劃的相關(guān)責(zé)任人或?qū)Υ呤债a(chǎn)生過(guò)一定貢獻(xiàn)的部門(mén)人員給予相應(yīng)的物質(zhì)獎(jiǎng)勵(lì)和表彰，對(duì)催收不力的相關(guān)人員則給予一定的處罰，以此來(lái)調(diào)動(dòng)各級(jí)人員的積極性，激勵(lì)相關(guān)責(zé)任人的催收力度。3.推進(jìn)商業(yè)保理業(yè)務(wù)的發(fā)展商業(yè)保理作為供應(yīng)鏈金融中的貿(mào)易融資工具，主要為企業(yè)提供應(yīng)收賬款受讓?zhuān)瑧?yīng)收賬款收付結(jié)算、管理與催收，信用風(fēng)險(xiǎn)擔(dān)保，客戶(hù)資信調(diào)查與評(píng)估等服務(wù)。東華科技自設(shè)立以來(lái)一直從事著以服務(wù)化工、石化行業(yè)為主的設(shè)計(jì)咨詢(xún)與工程總承包業(yè)務(wù)，處于行業(yè)的中間嫁接環(huán)節(jié)，且行業(yè)地位突出，自身資金優(yōu)勢(shì)明顯，通過(guò)開(kāi)展商業(yè)保理業(yè)務(wù)，可有效盤(pán)活上游企業(yè)的應(yīng)收賬款，加快其資金周轉(zhuǎn)，提高資金使用效率，促進(jìn)上游供應(yīng)商企業(yè)的發(fā)展。結(jié)合東華商業(yè)保理公司的成立和發(fā)展，公司應(yīng)逐步進(jìn)行供應(yīng)鏈上下游的應(yīng)收賬款受讓與管理，盤(pán)活企業(yè)債權(quán)債務(wù)，加快項(xiàng)目結(jié)算與資金周轉(zhuǎn)，壓縮公司“兩金”規(guī)模。針對(duì)行業(yè)上游供應(yīng)商提供商業(yè)保理業(yè)務(wù)的模式為：上游供應(yīng)商企業(yè)可向公司申請(qǐng)辦理應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓或質(zhì)押融資業(yè)務(wù)，并經(jīng)購(gòu)買(mǎi)方企業(yè)確認(rèn)后，購(gòu)買(mǎi)方企業(yè)在應(yīng)收賬款賬期屆滿(mǎn)時(shí)向原供應(yīng)商的付款變更為向公司付款，保理融資客戶(hù)向公司支付融資利息及保理費(fèi)。圖4-1針對(duì)行業(yè)上游供應(yīng)商提供的商業(yè)保理業(yè)務(wù)模式①采購(gòu)②發(fā)貨，產(chǎn)生應(yīng)收賬款③申請(qǐng)保理融資④確認(rèn)債務(wù)關(guān)系轉(zhuǎn)移⑤獲得保理融資⑥到期支付應(yīng)收賬款結(jié)語(yǔ)（一）結(jié)論2016年國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)發(fā)展皆不景氣，結(jié)構(gòu)性問(wèn)題依然突出，經(jīng)濟(jì)下行壓力加大，在此環(huán)境下，作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的支柱行業(yè)，建筑施工類(lèi)企業(yè)的發(fā)展受到了巨大的影響，東華科技作為行業(yè)內(nèi)工程施工的百?gòu)?qiáng)企業(yè)也在劫難逃。隨著企業(yè)“兩金”占用不斷升高，當(dāng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量小于凈利潤(rùn)時(shí)，由于應(yīng)收款項(xiàng)及存貨的大幅度上升，將使企業(yè)資金短缺，經(jīng)營(yíng)能力下降，同時(shí)也易形成潛在損失，應(yīng)引起投資者的高度警惕。同時(shí)，企業(yè)資金周轉(zhuǎn)壓力也將不斷加劇，嚴(yán)重影響了企業(yè)運(yùn)營(yíng)質(zhì)量和盈利能力，建筑施工類(lèi)企業(yè)的發(fā)展一度陷入困境。經(jīng)過(guò)調(diào)查分析，東華科技2016年的“兩金”占用形勢(shì)不容樂(lè)觀：建造合同形成的已完工未結(jié)算資產(chǎn)在波動(dòng)中呈上升趨勢(shì)，占總資產(chǎn)比例有所提高，其他存貨皆呈平穩(wěn)下降趨勢(shì)。2014-2016年應(yīng)收賬款占有率呈現(xiàn)波動(dòng)下降趨勢(shì)，保持在11%左右的水平；應(yīng)收賬款一半左右的賬齡在1年以上，不具備良好的變現(xiàn)能力；2016年應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率跌至2.44，周轉(zhuǎn)天數(shù)更是達(dá)到了將近5個(gè)月的回收期，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降了將近一半的水平。面對(duì)資金緊張，周轉(zhuǎn)不靈的困境，本文試圖從以下三個(gè)方面提出相應(yīng)的解決措施：一是事前建立業(yè)主信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估控制體系、建立和完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警控制體系；二是事中跟蹤監(jiān)控應(yīng)收賬款的日常變化、完善材料采購(gòu)和管理機(jī)制、建立臺(tái)賬預(yù)警機(jī)制、及時(shí)辦理結(jié)算；三是事后落實(shí)責(zé)任人，加大清收力度、建立健全考核激勵(lì)機(jī)制、推進(jìn)商業(yè)保理業(yè)務(wù)的發(fā)展。期望可以對(duì)建筑施工類(lèi)企業(yè)緩解“兩金”占用壓力、增強(qiáng)資金實(shí)力提供一定的幫助。（二）貢獻(xiàn)與不足本論文的主要貢獻(xiàn)在于：結(jié)合具體案例分析了建筑施工類(lèi)企業(yè)的“兩金”占用現(xiàn)狀，并提出了針對(duì)性的解決措施，壓降措施不局限于傳統(tǒng)的壓降方法，更是結(jié)合新成立的東華保理公司提出了創(chuàng)新的金融壓降方式，不僅從風(fēng)險(xiǎn)上進(jìn)行控制，更是從增強(qiáng)企業(yè)的融資能力入手，從根源處解決企業(yè)的資金困難現(xiàn)狀。本論文的不足之處在于：筆者不是建筑施工行業(yè)的從業(yè)人員，對(duì)具體的施工環(huán)節(jié)了解得還不夠深，局限于積累，所具備的經(jīng)濟(jì)視角和宏觀視野還不夠?qū)I(yè)和全面，看待問(wèn)題不夠深，分析還不夠細(xì)致，所提出的壓降措施也比較膚淺，沒(méi)有根據(jù)公司實(shí)際情況給出詳細(xì)的壓降方案，希望日后可以進(jìn)一步學(xué)習(xí)和調(diào)查，不斷提高自身的科研分析能力，開(kāi)拓宏觀視野。（三）展望受益于國(guó)家提出的“一帶一路”戰(zhàn)略的政策機(jī)遇，東華科技加強(qiáng)了對(duì)國(guó)外市場(chǎng)的整體布局和已有市場(chǎng)的深度開(kāi)發(fā)工作，進(jìn)一步加大了“走出去”力度。同時(shí)，公司也配套簽訂了較多的大額采購(gòu)合同，用以未來(lái)工程施工的投入，特別是與政府合作簽訂的PPP項(xiàng)目。國(guó)內(nèi)和國(guó)外市場(chǎng)的擴(kuò)展對(duì)公司的資金實(shí)力和融資能力提出了更高的要求，公司的流動(dòng)資金需求量將隨著業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大而增加，公