國際結(jié)算 課件 CH11新型國際結(jié)算方式;CH12其他融資與結(jié)算方式

第十一章新型國際結(jié)算方式

第十一章新型國際結(jié)算方式學(xué)習(xí)目標(biāo)：了解數(shù)字貨幣國際結(jié)算的現(xiàn)狀、趨勢和風(fēng)險了解數(shù)字人民幣的進展及其在國際結(jié)算中的作用了解基于區(qū)塊鏈技術(shù)的國際結(jié)算新模式與跨境支付結(jié)算流程掌握銀行付款責(zé)任的業(yè)務(wù)流程理解商業(yè)銀行的數(shù)字供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)本章概要：本章主要介紹數(shù)字貨幣、區(qū)塊鏈技術(shù)、銀行付款責(zé)任、數(shù)字供應(yīng)鏈金融這四種新型的國際結(jié)算方式。第一節(jié)數(shù)字貨幣一、數(shù)字貨幣國際結(jié)算現(xiàn)狀與趨勢數(shù)字貨幣是數(shù)字時代貨幣數(shù)字化發(fā)展的必然產(chǎn)物，據(jù)國際清算銀行2019年的調(diào)查顯示，在全球66家央行中，80%的央行正在研究數(shù)字貨幣，較2018年增長10%。數(shù)字貨幣豐富和發(fā)展了現(xiàn)行金融和貨幣體系的內(nèi)涵與外延，強化金融與科技有機融合，促進金融在更廣范圍和限度內(nèi)提升金融服務(wù)實體經(jīng)濟水平。數(shù)字貨幣發(fā)展也有望打破當(dāng)前國際貨幣金融體系現(xiàn)有格局，推動國際貨幣跨境交易的通信和支付更加安全、高效和公平、公正。當(dāng)前，以環(huán)球銀行金融電信協(xié)會（SWIFT）為代表的國際跨境支付清算體系不僅成本高、效率低，還存在支撐技術(shù)架構(gòu)僵化、中心化安全隱患問題。相較于傳統(tǒng)的跨境支付模式，基于數(shù)字貨幣的跨境支付模式擁有效率更高、成本更低、流動性更強、權(quán)利更平等的優(yōu)勢。第一節(jié)數(shù)字貨幣二、數(shù)字貨幣在跨境使用中的風(fēng)險1、可能取代本幣：若國內(nèi)經(jīng)濟不穩(wěn)定或本幣高通脹，本國居民更傾向于選擇國外CBDC作為日常支付方式和安全的價值存儲渠道。然而，這種趨勢會給國民經(jīng)濟帶來不穩(wěn)定的影響，并可能難以逆轉(zhuǎn)。2、削弱金融穩(wěn)定性：（1）中央銀行獨立的貨幣政策操作效果被削弱，甚至被毀壞；（2）改變現(xiàn)有貨幣結(jié)構(gòu)，逐步替代傳統(tǒng)貨幣，加劇金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)換速度；（3）影響貨幣創(chuàng)造過程，金融危機將加速金融恐慌，引發(fā)擠兌效應(yīng)，從而影響社會與金融穩(wěn)定。3、加劇匯率波動：若CBDC是唯一的國際支付交易資產(chǎn)，由于其具備混合性質(zhì)，外國投資者會更多地轉(zhuǎn)向CBDC，而非債券。本質(zhì)上，根據(jù)匯率風(fēng)險調(diào)整的CBDC收益，一方面理應(yīng)與無風(fēng)險利率相當(dāng)，另一方面還兼具高度的流動性，因此更加吸引投資者。與此同時，若一國的跨境資本流動不受限制或處于無序狀態(tài)，將導(dǎo)致匯率在應(yīng)對沖擊時出現(xiàn)更劇烈的波動。第一節(jié)數(shù)字貨幣三、數(shù)字人民幣進展及其在國際結(jié)算中的作用（一）數(shù)字人民幣的定義數(shù)字人民幣的概念有兩個重點：一是數(shù)字形式的法定貨幣。數(shù)字人民幣本質(zhì)上與目前廣泛使用的紙幣沒有區(qū)別，只是沒有物理載體，具有可控匿名特征，安全性高。二是數(shù)字人民幣和紙鈔和硬幣等價，數(shù)字人民幣主要定位于M0。它將與實物人民幣長期并存，并在高頻的小額零售業(yè)務(wù)場景中替代紙幣、硬幣等傳統(tǒng)法定貨幣。（二）數(shù)字人民幣功能四大功能：掃碼支付、匯款、收付款、碰一碰第一節(jié)數(shù)字貨幣三、數(shù)字人民幣進展及其在國際結(jié)算中的作用（三）數(shù)字人民幣發(fā)行意義①

助力落實貨幣政策

②

保持幣值長期穩(wěn)定

③

降低貨幣流通成本

④

提升貨幣治理能力

⑤

搶占數(shù)字空間鑄幣權(quán)（四）數(shù)字人民幣特點與現(xiàn)有貨幣相比的優(yōu)勢：與現(xiàn)鈔相比，法定數(shù)字貨幣的幣值穩(wěn)定、公信力強、交易成本低、交易效率高、易于監(jiān)管。

與現(xiàn)有支付方式的區(qū)別：在整個過程中沒有微信或支付寶這個“第三方”，消費者的銀行賬戶是和交易無關(guān)的，整個過程就是一次“現(xiàn)金交易”。數(shù)字人民幣與商業(yè)銀行存款貨幣屬于貨幣維度，而數(shù)字錢包、銀行賬戶以及基于銀行賬戶的第三方支付屬于載體維度。第一節(jié)數(shù)字貨幣三、數(shù)字人民幣進展及其在國際結(jié)算中的作用（五）數(shù)字人民幣在國際結(jié)算中的應(yīng)用前景目前，數(shù)字人民幣在零售領(lǐng)域技術(shù)和運營模式上已趨近成熟，正式落地已近在眼前。今后，工作重點應(yīng)該是如何更好實現(xiàn)數(shù)字人民幣從國內(nèi)應(yīng)用向國際支付延伸，從零售型向批發(fā)型拓展。當(dāng)前，多邊央行數(shù)字貨幣橋項目已初步完成貨幣橋測試體系和平臺搭建，檢驗貨幣橋在國際貿(mào)易結(jié)算場景下進行跨境支付交易的可行性，證明貨幣橋可有效提升效率、降低成本和提高透明度。第二節(jié)區(qū)塊鏈技術(shù)一、區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用于國際結(jié)算的優(yōu)勢（1）降低支付成本（2）提升支付效率（3）增強支付安全（4）重構(gòu)信用體系（5）降低使用門檻第二節(jié)區(qū)塊鏈技術(shù)二、基于區(qū)塊鏈技術(shù)的國際結(jié)算新模式（一）OKLink跨境支付模式定義：OKLink借助于區(qū)塊鏈技術(shù)為全球中小型金融參與者提供低成本、高效率的跨境支付金融服務(wù)。具體流程:首先，匯款機構(gòu)要求匯款人的匯款指令，將匯款人所在國的貨幣按美元實時匯率兌換成相應(yīng)OKD，并將這些OKD存入多方共同簽名的托管賬戶中；其次，收款機構(gòu)在接收到托管賬戶的匯款通知之后，便將OKD按美元實時匯率換算成收款國貨幣支付給收款人；最后，當(dāng)匯款公司確定收款人已經(jīng)收到匯款并且簽名之后，OKLink才會將OKD由托管賬戶轉(zhuǎn)移給收款公司，收款公司可以隨時將自己賬戶中的OKD兌換為美元。第二節(jié)區(qū)塊鏈技術(shù)二、基于區(qū)塊鏈技術(shù)的國際結(jié)算新模式（一）OKLink跨境支付模式優(yōu)點：（1）OKLink系統(tǒng)使用區(qū)塊鏈技術(shù)讓交易雙方直接進行支付、結(jié)算，實現(xiàn)去中介化，從而有效降低跨境支付成本。（2）OKLink系統(tǒng)應(yīng)用數(shù)字虛擬貨幣OKD為介質(zhì)開展跨境價值傳輸，并利用區(qū)塊鏈技術(shù)完成快速傳輸，進而大幅度提升跨境支付速度。（3）OKLink系統(tǒng)通過智能合約實現(xiàn)自動結(jié)算，消除因人工操作而可能引發(fā)的交易風(fēng)險。（4）OKLink系統(tǒng)的數(shù)字簽名技術(shù)，要求多方共同簽名才可以順利完成交易，進而有效消除偽造交易。（5）OKLink系統(tǒng)中收款機構(gòu)、OKLink、匯款機構(gòu)均需要實名驗證之才可以查詢、驗證、追溯交易。第二節(jié)區(qū)塊鏈技術(shù)二、基于區(qū)塊鏈技術(shù)的國際結(jié)算新模式（二）Ripple跨境支付模式定義：Ripple跨境支付是由美國舊金山數(shù)字支付公司(RippleLabs)研發(fā)的基于區(qū)塊鏈技術(shù)的匯轉(zhuǎn)賬方案，已與速匯金、運通、桑坦德銀行、支付寶等金融服務(wù)商達成合作。運作機制:第二節(jié)區(qū)塊鏈技術(shù)二、基于區(qū)塊鏈技術(shù)的國際結(jié)算新模式（二）Ripple跨境支付模式三種跨境交易模式：X-Current、X-Via、X-Rapid優(yōu)點：（1）Ripple系統(tǒng)中每進行一筆交易需要消耗十萬分之一XRP起作為手續(xù)費，從而有效降低跨境支付成本。（2）Ripple系統(tǒng)中貨幣以XRP為介質(zhì)相互兌換，可以有效保證獲得充足的資金流動性。（3）Ripple跨境支付可以不經(jīng)過中間機構(gòu)（最多只需要外匯做市商的參與），直接執(zhí)行Ripple協(xié)議進行支付清算交易，進而顯著改善跨境支付的成本和效率。第二節(jié)區(qū)塊鏈技術(shù)三、基于區(qū)塊鏈技術(shù)的跨境支付結(jié)算流程第三節(jié)銀行付款責(zé)任一、銀行付款責(zé)任簡介（一）Ripple跨境支付模式銀行付款責(zé)任（BankPaymentObligation，以下簡稱“BPO”）是由SWIFT組織研發(fā)推出的一種新型的貿(mào)易金融工具，是指付款銀行（買方銀行）在TSU等電子平臺中，向收款銀行（賣方銀行）做出的獨立、不可撤銷的即時或延期付款責(zé)任承諾。BPO作為一種新的貿(mào)易結(jié)算方式，代表了傳統(tǒng)貿(mào)易和信息技術(shù)的結(jié)合，對于解決電子化交單和供應(yīng)鏈融資方面具有獨特優(yōu)勢。第三節(jié)銀行付款責(zé)任二、銀行付款責(zé)任的業(yè)務(wù)流程第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融一、供應(yīng)鏈金融（一）供應(yīng)鏈金融的概念供應(yīng)鏈金融（SupplyChainFinance），簡稱SCF，指銀行向客戶（核心企業(yè)）提供融資和其他結(jié)算、理財服務(wù)，同時向這些客戶的供應(yīng)商提供貸款及時到達的便利，或者向其分銷商提供預(yù)付款代付及存貨融資服務(wù)。簡單地說，就是銀行將核心企業(yè)和上下游企業(yè)聯(lián)系在一起提供靈活運用的金融產(chǎn)品和服務(wù)的一種融資模式。供應(yīng)鏈金融是商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)的一個專業(yè)領(lǐng)域（銀行層面），也是企業(yè)尤其是中小企業(yè)的一種融資渠道（企業(yè)層面）。第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融一、供應(yīng)鏈金融（一）供應(yīng)鏈金融的概念第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融一、供應(yīng)鏈金融（二）供應(yīng)鏈金融的特點1、不單純依賴客戶企業(yè)基本面上的資信狀況來判斷是否提供金融服務(wù)，而是依據(jù)供應(yīng)鏈整體運作情況以及真實貿(mào)易背景。2、閉合式的資金運作，即注入的融通資金運用限制在可控范圍之內(nèi)，按照具體業(yè)務(wù)逐筆審核放款，資金鏈、物流運作需按照合同預(yù)定的模式流轉(zhuǎn)。3、供應(yīng)鏈金融可獲得渠道內(nèi)及供應(yīng)鏈系統(tǒng)內(nèi)多個主體信息，可制定個性化的服務(wù)方案，尤其對于成長型的中小企業(yè)，資金流得到優(yōu)化的同時提高了經(jīng)營管理能力。4、流動性較差的資產(chǎn)是供應(yīng)鏈金融服務(wù)的針對目標(biāo)，在眾多資金沉淀環(huán)節(jié)中來提高資金效率，但前提為該部分資產(chǎn)具有良好的自償性。5、最大的特點——在供應(yīng)鏈中尋找出一個大的核心企業(yè)，以核心企業(yè)為出發(fā)點，為供應(yīng)鏈提供金融支持。一方面，將資金有效注入處于相對弱勢的上下游配套的中小企業(yè)，解決中小企業(yè)融資難和供應(yīng)鏈?zhǔn)Ш獾膯栴}；另一方面，將銀行信用融入上下游企業(yè)的購銷行為，增強其商業(yè)信用，促進中小企業(yè)與核心企業(yè)建立長期戰(zhàn)略協(xié)同關(guān)系，提升供應(yīng)鏈的競爭能力。第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融一、供應(yīng)鏈金融（三）供應(yīng)鏈金融的優(yōu)勢1、銀行利潤增長。銀行開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，是一種新理念、新模式，將核心企業(yè)和銀行綁定在一起，從而獲得穩(wěn)定的、高端的客戶。對銀行來說，供應(yīng)鏈金融服務(wù)的對象，是供應(yīng)鏈上的每一個企業(yè)，一方面，銀行能掌握更加全面的企業(yè)信息；另一方面，信貸風(fēng)險減小，供應(yīng)鏈金融成為提高銀行利潤的新途徑。2、企業(yè)融資新方式。站在中小企業(yè)的角度，供應(yīng)鏈金融一定程度上解決了融資難的問題，一方面，提高了銀行的貸款額度；另一方面，融資過程簡單便捷，為企業(yè)提供更多的流動資金。此外，得益于電子化應(yīng)收賬款管理服務(wù)，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)流程更加簡化，有助于解決買賣雙方分處兩地時的債權(quán)轉(zhuǎn)讓確認(rèn)問題，幫助企業(yè)快速獲得資金。3、綜合效益顯著。供應(yīng)鏈金融的發(fā)展，本質(zhì)上是對商品、資金、信息、等資源進行統(tǒng)籌整合的過程，采用團購式的開發(fā)模式，以及完善的風(fēng)險控制手段，企業(yè)融資的成本和收益均得到了改善，經(jīng)濟效益和社會效益均突出。例如，平安銀行依托AI人工智能、區(qū)塊鏈、云計算技術(shù)搭建供應(yīng)鏈應(yīng)收賬款服務(wù)平臺（SAS）。通過升級供應(yīng)鏈金融服務(wù)模式，為核心企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游供應(yīng)商提供線上應(yīng)收資產(chǎn)交易、流轉(zhuǎn)服務(wù)。第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融二、數(shù)字供應(yīng)鏈金融（一）數(shù)字供應(yīng)鏈金融新特征1、服務(wù)對象寬泛化。數(shù)字供應(yīng)鏈金融可以依托先進的金融科技，將更多的中小微企業(yè)納入到服務(wù)范圍中。并且在服務(wù)深度上也有很大提升，數(shù)字供應(yīng)鏈對供應(yīng)鏈及其成員進行了全周期的深刻考察，將金融服務(wù)貫穿整個生命周期。2、服務(wù)方式智能化。數(shù)字供應(yīng)鏈金融實現(xiàn)了線上數(shù)字化、智能化管理。在各個環(huán)節(jié)引入多種數(shù)字化技術(shù)手段，可以遠程監(jiān)控、評估、篩選，更加精準(zhǔn)及時地進行自動化跟蹤預(yù)警，從而實現(xiàn)全面提升風(fēng)控的智能化水平。3、服務(wù)內(nèi)容泛金融化。數(shù)字供應(yīng)鏈金融并不只局限于解決融資問題，它更多關(guān)注于打造場景金融、數(shù)字金融、智慧金融，服務(wù)內(nèi)容也不再局限于金融類，而是向泛金融、非金融類反面擴展。4、商業(yè)模式平臺化。通過開放應(yīng)用程序編程接口（API）等多種方式，使供應(yīng)鏈上成員共享金融數(shù)據(jù)、金融產(chǎn)品及金融服務(wù)，同時與核心企業(yè)共建產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺，以數(shù)據(jù)驅(qū)動金融業(yè)務(wù)發(fā)展。第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融二、數(shù)字供應(yīng)鏈金融（二）數(shù)字供應(yīng)鏈金融與傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融的區(qū)別傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融數(shù)字供應(yīng)鏈金融目標(biāo)客戶中小企業(yè),以中型企業(yè)為主中小微企業(yè),更注重小微企業(yè)融資頻率頻率低頻率高參與主體商業(yè)銀行、核心企業(yè)、物流企業(yè)、融資企業(yè)商業(yè)銀行、核心企業(yè)、物流企業(yè)、融資企業(yè).技術(shù)平臺.電商、抵質(zhì)押登記平臺、科技公司等授信方式線下授信線上授信技術(shù)手段傳統(tǒng)金融分析技術(shù)綜合運用大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能等新興金融科技授信過程企業(yè)申請,由銀行專業(yè)部門對物流實地核實確認(rèn)大數(shù)據(jù)模型智能篩選目標(biāo)客戶,銀行專用網(wǎng)絡(luò)審批,物流信息線上核實確認(rèn)服務(wù)范圍服務(wù)范圍狹窄,服務(wù)種類以信貸融資為主服務(wù)范圍不僅限于金融類,向泛金融類擴展延伸,提供綜合服務(wù)方案營銷區(qū)域圍繞核心企業(yè),以商業(yè)銀行所在地的上下游企業(yè)為主沿產(chǎn)業(yè)鏈條向上下游無限延伸,突破空間界限,不受地域限制服務(wù)效率通過紙質(zhì)資料申報,材料及單據(jù)傳遞均需手工填制處理通過電子資料在線申請,數(shù)據(jù)自動校對,企業(yè)在線自主放(還)款信息共享技術(shù)上難以實現(xiàn)各方面信息的即時互通與共享借助產(chǎn)業(yè)物聯(lián)網(wǎng)實現(xiàn)多方互聯(lián)互通、數(shù)據(jù)共享,有效破解信息不對稱監(jiān)控預(yù)警實地監(jiān)督,難以對每家融資企業(yè)進行全面了解,監(jiān)控困難通過物聯(lián)網(wǎng)、VR等科技手段,實時追蹤監(jiān)控企業(yè),預(yù)警準(zhǔn)確、及時第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融二、數(shù)字供應(yīng)鏈金融（三）數(shù)字供應(yīng)鏈金融的創(chuàng)新應(yīng)用1、預(yù)付賬款融資模式。預(yù)付賬款賬戶在數(shù)字供應(yīng)鏈中的金融模式主要是科技型企業(yè)的采購階段。2、存貨質(zhì)押融資模式。數(shù)字供應(yīng)鏈存貨質(zhì)押融資模式通常發(fā)生在有存貨質(zhì)押物的科技型企業(yè)的生產(chǎn)環(huán)節(jié)。3、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資模式?？萍夹腿谫Y企業(yè)利用對受讓企業(yè)知識產(chǎn)權(quán)未來收益權(quán)作為質(zhì)押物向金融機構(gòu)貸款，以受讓企業(yè)應(yīng)付的知識產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓費作為還款來源。第四節(jié)數(shù)字供應(yīng)鏈金融三、商業(yè)銀行的數(shù)字供應(yīng)鏈金融1、自有渠道輸出服務(wù)模式的優(yōu)勢一是有效控制成本。二是自主掌控度高。2、聯(lián)合外部第三方平臺輸出服務(wù)模式的優(yōu)勢一是共享客戶資源。二是實現(xiàn)專業(yè)互補。三是風(fēng)險共擔(dān)。

1.數(shù)字人民幣在國際結(jié)算中的作用是什么？2.基于區(qū)塊鏈技術(shù)的跨境支付結(jié)算流程是怎樣的？3.銀行付款責(zé)任的業(yè)務(wù)流程是怎樣的？4.說明商業(yè)銀行的數(shù)字供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)流程。思考題第十二章

其他融資與結(jié)算方式

第十二章

其他融資與結(jié)算方式學(xué)習(xí)目標(biāo)：掌握提貨但保、信托收據(jù)、進口押匯等進口貿(mào)易融資方式和打包貸款、票據(jù)貼現(xiàn)等出口貿(mào)易融資方式的操作：本章概要：介紹了提貨擔(dān)保、信托收據(jù)、進口押匯等進口貿(mào)易融資方式和打包貨款、票據(jù)貼現(xiàn)等出口貿(mào)易融資方式的概念和業(yè)務(wù)流程。介紹了信用卡、旅行信用證和旅行支票的辦理手續(xù)。第一節(jié)進口貿(mào)易融資一、提貨擔(dān)保（一）提貨擔(dān)保的概念與作用提貨擔(dān)保（ShipmentGuarantee,S/G）是指在跟單信用證或是跟單托收項下，貨物運抵目的地后，包括提單在內(nèi)的單據(jù)尚未寄到，而延期提貨會使進口商增加額外開支，或者進口商品行情下跌、市價回落。進口商為了報關(guān)的需要，事先可以向開證行或代收行簽具“申請?zhí)嶝洆?dān)保書”連同進口商自己的擔(dān)保函（又稱聯(lián)合憑證），以求通過銀行的擔(dān)保，及時通關(guān)提貨。通常情況下，收貨人應(yīng)憑正本提單向船公司辦理提貨。由于近海航行航程過短，貨物常常先于單據(jù)到達。如果收貨人急于提貨，可以采用提貨擔(dān)保方式，請開證行出具書面擔(dān)保，請船公司先行放貨，保證日后及時補交正式提單，并負(fù)責(zé)交付船公司的各項費用及賠付由此可能遭受的損失。貨物到港后，收貨人憑提貨擔(dān)保及時提貨，而不必要等運輸單據(jù)到達后提貨，節(jié)省了收貨人因等貨運單據(jù)而可能產(chǎn)生的滯港費用和額外費用，避免了可能產(chǎn)生的損失。第一節(jié)進口貿(mào)易融資一、提貨擔(dān)保（二）辦理提貨擔(dān)保的業(yè)務(wù)流程（1）在貨物先于提單到達港口的情況下，開證申請人向開證行提出辦理提貨擔(dān)保的申請。申請人應(yīng)提供與本次提貨擔(dān)保申請有關(guān)的副本發(fā)票、副本提單和貨物到港通知單，并填寫提貨擔(dān)保申請書。提貨擔(dān)保申請書表明提貨擔(dān)保的一切后果均由開證申請人負(fù)責(zé)，決不使開證行蒙受損失，并同意一旦正式提單寄到，即將上述保證書換回，交回開證行注銷，或由開證行直接將提單交給船公司換回上述提貨擔(dān)保書，以便解除開證行的擔(dān)保責(zé)任，同時開證申請人授權(quán)開證行無條件支付上列貨物價款和（或）解除有關(guān)領(lǐng)取上列款項所提供的保證書。進口商應(yīng)按提貨擔(dān)保申請書格式內(nèi)容填列準(zhǔn)確、完整的資料。（2）開證行根據(jù)實際情況，有條件地辦理提貨擔(dān)保書，開證行要將申請書和擔(dān)保書上填寫的各項內(nèi)容與信用證分戶賬頁核對，以證實是該筆信用證項下的貨物。銀行應(yīng)對進口商進行審查，確信其為該批貨物的收貨人，以防進口商借擔(dān)保騙取貨物，同時可以要求進口商提供擔(dān)?；蚪患{保證金或抵押金，以維護銀行的權(quán)益。（3）開證申請人收到運輸單據(jù)后立即向船公司換取提貨擔(dān)保。第一節(jié)進口貿(mào)易融資一、提貨擔(dān)保（三）辦理提貨擔(dān)保應(yīng)注意的問題1、船公司要求提貨擔(dān)保具備的要件（1）形式上應(yīng)以船公司/承運人或銀行抬頭預(yù)先印制，并且表明它是提貨擔(dān)保以及承諾“不出示提單的交貨”。（2）開證申請人和開證行二者都可以簽署賠償擔(dān)保。如果提貨擔(dān)保直接由銀行出具，只包含銀行簽名，應(yīng)承諾：A.擔(dān)保應(yīng)要求交付貨物的任何性質(zhì)的責(zé)任，損失或損害一律向船公司/承運人賠償并保證它們不受損失；B.對任何針對船公司/承運人的訴訟而進行的抗辯提供資金；C.對由于貨物產(chǎn)生的任何運費和（或）共同的海損（或費用）索要時立即支付。（3）開證申請人一經(jīng)收到正式提單馬上提交，提貨擔(dān)保書不能帶有限制責(zé)任賠償和不能列有到期日，其出具人承擔(dān)不可撤銷的賠償責(zé)任。第一節(jié)進口貿(mào)易融資一、提貨擔(dān)保（三）辦理提貨擔(dān)保應(yīng)注意的問題2、開證申請人應(yīng)注意的事項（1）進口商憑提貨擔(dān)保書提取貨物，就喪失了拒付的權(quán)利，即使單據(jù)審核后發(fā)現(xiàn)不符點，但因正式提單已經(jīng)交給船公司，無法退回提單，只能放棄拒付。進口商非萬不得已最好不要辦理銀行擔(dān)保先行提貨。如果貨物先到，進口商可以去碼頭看看貨物情況，確有需要采取辦理提貨擔(dān)保。（2）本保付僅限于開證行自身開立的信用證項下的商品進口，并且運輸方式為海運，并在規(guī)定提交全套海運提單的條件下方可辦理。（3）提貨擔(dān)保屬于銀行的授信業(yè)務(wù)。進口商收到有關(guān)單據(jù)后，應(yīng)立即用正式提單向船公司換回提貨擔(dān)保書并退回開證行。（4）因出具提貨擔(dān)保而使開證行遭受的任何損失，由開證申請人負(fù)賠償之責(zé)。第一節(jié)進口貿(mào)易融資一、提貨擔(dān)保（三）辦理提貨擔(dān)保應(yīng)注意的問題3、開證行應(yīng)注意的事項（1）銀行為了便利進口商及時提貨而有提貨擔(dān)保的做法，這是銀行的服務(wù)項目，不受《UCP500》的保護，即被《UCP500》的第2、3、4條排除?！禪CP600》也未對提貨擔(dān)保做出規(guī)定。（2）在辦理提貨擔(dān)保書時，對于航程較遠的進口貨運，一般是單據(jù)先到開證行，貨物后到目的港，不需要銀行提供提貨擔(dān)保書。如進口商在這種情況下申請?zhí)嶝洆?dān)保，顯系反常情況。開證行應(yīng)調(diào)查情況，謹(jǐn)慎從事。（3）開證行收到銀行寄來的一套正式提單，最好自己交給船公司換回提貨擔(dān)保書，可以先交一份正本提單給船公司，自己保留其他兩份。若船公司拖延退回提貨擔(dān)保書，日后又要求開證行履行保證責(zé)任時，可以再拿出另一份正式提單，憑以解除保證責(zé)任。（4）申請?zhí)嶝洆?dān)保書是由進口商提出的，開證行應(yīng)該考慮進口商的信用是否可靠，必要時可以收取押金或貨款，也可要求其他銀行或貿(mào)易商在申請書上會簽，防止上當(dāng)受騙。（5）提貨擔(dān)保只能限于正常的寄送正式提單晚到時銀行予以提貨擔(dān)保，如果第一次寄來的是副本提單或其他情況時，銀行不要做提貨擔(dān)保。第一節(jié)進口貿(mào)易融資二、信托收據(jù)信托收據(jù)（TrustReceipt,T/R）是指進口商以信托的方式向銀行借出全套商業(yè)單據(jù)時出具的一種保證書。銀行是信托人，代表委托人掌握物權(quán)；進口商是被信托人或受托人，代表信托人處理單據(jù)。進口商以銀行受托人的身份代辦提貨、報關(guān)、存?zhèn)}、保險等手續(xù)，物權(quán)仍歸銀行所有。如果貨物出售，則貨款存入銀行。進口商在匯票到期后向銀行償付票款，收回匯票，贖回信托收據(jù)。理論上，信托收據(jù)是進口人與開證行或代收行之間關(guān)于物權(quán)處理的一種契約，是將貨物抵押給銀行的確認(rèn)書，銀行可以憑此辦理融資業(yè)務(wù)。第一節(jié)進口貿(mào)易融資三、進口押匯（一）進口押匯的概念和作用進口押匯（InwardBill）是指信用證開證行在收到出口商或押匯寄來的相符單據(jù)后先行墊付貨款，待進口商得到單據(jù)，憑單提貨后再收回該貨款的融資活動，它是開證行對申請人（進口商）的一種短期資金融通。其發(fā)生的主要原因是申請人因資金周轉(zhuǎn)問題無法在開證行付款前贖單。實務(wù)中，開證行收到單據(jù)后，如交單相符，或有不符點單申請人同意接受，開證行應(yīng)立即償付。進口商以信用證項下代表貨權(quán)的單據(jù)為抵押，并同時向開證行提供必要的抵押、質(zhì)押或其他擔(dān)保，由開證行先行代付，這就產(chǎn)生了進口押匯的要求。第一節(jié)進口貿(mào)易融資三、進口押匯（二）進口押匯利息的計算進口押匯的融資比例為發(fā)票/匯票金額的100％，采用“后收利息法”，在押匯到期后，銀行從企業(yè)賬戶扣收押匯本金及利息。進口押匯一般使用信用證及單據(jù)使用的貨幣直接對外付款，不可兌換成本幣使用（如本幣與信用證使用的貨幣不一致）。開證行辦理進口押匯通常不收取押匯手續(xù)費，其利息計算公式為：押匯利息＝本金×融資年利率×押匯天數(shù)/360進口押匯的天數(shù)一般以30天、60天計算，單最長不超過90天。進口押匯與普通商業(yè)貸款相比，具有手續(xù)簡便、融資速度快捷的特點。第一節(jié)進口貿(mào)易融資三、進口押匯（三）進口押匯的步驟（1）單據(jù)到達開證行后，申請人向開證行提出進口押匯申請并簽訂有關(guān)協(xié)議。開證行審查進口押匯申請書內(nèi)容。（2）開證行辦理進口押匯并對外付款。（3）開證行憑信托收據(jù)向進口商交付單據(jù)，申請人將自己貨物所有權(quán)轉(zhuǎn)讓給銀行。（4）進口商憑單據(jù)提貨及銷售貨物。（5）進口商歸還押匯款本息，換回信托收據(jù)。第一節(jié)進口貿(mào)易融資三、進口押匯（四）進口押匯應(yīng)注意的問題1、申請人應(yīng)注意的事項（1）進口押匯款項?？顚Ｓ?，不能結(jié)成人民幣使用，只能用于履行信用證項下的對外付款。（2）進口押匯是短期融資，期限一般不超過90天。（3）進口押匯需要逐筆申請，逐筆使用，一般不設(shè)額度。（4）押匯比例及期限等根據(jù)實際情況與開證行協(xié)商解決。第一節(jié)進口貿(mào)易融資三、進口押匯（四）進口押匯應(yīng)注意的問題2、開證行應(yīng)注意的事項（1）了解開證申請人的資信情況和經(jīng)營能力。（2）了解進口貨物的市場行情。（3）適當(dāng)開立增加其他安全措施，因為進口押匯還款來源單一，風(fēng)險較大。在需要時，可以要求申請人增加第三方擔(dān)保、房產(chǎn)抵押、有價證券抵押等，以增加申請人的謹(jǐn)慎程度，并使押匯的損失降到最低。（4）注意押匯后的管理，必要時監(jiān)控申請人的進口貨物資金回籠情況，并采取適當(dāng)措施，減少損失。第二節(jié)出口貿(mào)易融資一、打包貸款（一）打包貸款的概念打包貸款（PackingLoan）是信用證（L/C）下的貿(mào)易融資方式，出口商在提供貨運單據(jù)前，以供貨合同和從國外收到的、以自己為受益人的信用證向當(dāng)?shù)劂y行抵押，從而取得生產(chǎn)或采購出口貨物所需的周轉(zhuǎn)資金的一種裝船前融資。打包貸款的金額通常是信用證金額的70％－80％，一般不超過90％。貸款期限一般是自信用證的抵押之日到收到開證行支付貨款之日為止，一般不超過該銀行向開證行寄單收款之日，提供貸款的銀行承擔(dān)了議付義務(wù)，收到開證行支付的貨款后即扣除貸款本息，然后將余額付給出口商。一般來說，企業(yè)辦理外匯打包貸款的利息負(fù)擔(dān)遠遠低于人民幣的打包貸款利息。銀行辦理打包貸款通常不收取手續(xù)費，利息計算公式為：打包貸款利息＝信用證金額×打包折扣（70％－90％）×融資年利率×打包天數(shù)/360打包天數(shù)的計算為辦理打包日至信用證最遲裝運日的天數(shù)加30天。第二節(jié)出口貿(mào)易融資一、打包貸款（二）打包貸款的特點（1）單前融資。打包貸款為單前融資，其發(fā)放貸款的時間段為收到信用證之后，向出口地銀行提交信用證規(guī)定的單據(jù)以前。（2）?？顚Ｓ?。打包貸款是出口地銀行為支持出口方受益人執(zhí)行出口信用證而進行的主要用于對生產(chǎn)或收購商品開支及其他費用的資金融通，一般要求?？顚Ｓ茫荒軐⒋虬J款用固定資產(chǎn)的投資、歸還貸款等其他資本項目的支出。（3）貸款期限較短。由于信用證項下的出口收匯時間一般不超過半年，而且商業(yè)銀行是以所抵押的信用證項下款項作為還款來源，所以這種貸款的期限比較短，一般從放款之日起至信用證有效期后一個月止。（4）貸款行留存信用證正本。信用證正本留存于貸款銀行，以確保打包貸款的申請人（信用證的受益人）在貸款銀行交單議付，便于貸款銀行監(jiān)督信用證的執(zhí)行情況。（5）有追索權(quán)。打包貸款在正常情況下，以信用證項下收匯作為第一還款來源；在企業(yè)不能正常從國外收回貨款的情況下，企業(yè)必須償還打包貸款的本金及支付利息，或允許銀行主動從其賬戶扣劃打包貸款的本金及利息。第二節(jié)出口貿(mào)易融資一、打包貸款（三）打包貸款的作用（1）對出口商來說，擴大了出口商的國際貿(mào)易機會。在無法爭取到進口商預(yù)付貨款的結(jié)算條件下，它通過有效地幫助出口企業(yè)解決了其在裝運貨物之前的資金短缺問題，對確保其能夠按時對外履行出口銷售合同發(fā)揮了重要作用，也因此提高了出口企業(yè)的國際信譽，使企業(yè)借此順利地把握住更多的貿(mào)易機會。另外，還減少了出口商的資金占用，提高了競爭能力。由于出口企業(yè)提前從貸款銀行收到并使用了貨款，在一定程度上減少了出口銷售貨款的收匯風(fēng)險，也使得出口企業(yè)加快了資金的周轉(zhuǎn)速度，減少了自有資金的無效占用、緩解了出口商的流動資金壓力，從而提高了出口企業(yè)的國內(nèi)外市場競爭力和經(jīng)營效益。（2）對進口商來說，通過使用信用證方式，使得出口商可以獲得打包貸款的機會，減輕了透如商預(yù)先付款的壓力，從而使進出口合同得以順利地簽訂和實施，也因此延緩了進口商支付貨款的時間，降低了進口商的成本。（3）對貸款行來說，由于有國外銀行開來的合格信用證正本作為保證，銀行的風(fēng)險被相對。即銀行通過控制所抵擁的信用證正本和交單議付權(quán)利，從而控制了作為償還來源的資新的收匯，確保了信用證打包資款能夠按用、及時、快速地收回。從經(jīng)營效查的角度來講，這種貸款還可以為銀行帶來相關(guān)的國際結(jié)算、結(jié)售匯等中間業(yè)務(wù)收入以及派生的本外幣存款收益。第二節(jié)出口貿(mào)易融資一、打包貸款（四）打包貸款的操作流程①進口商與出口商簽訂買賣合同，并約定使用信用證方式進行結(jié)算。②在合同規(guī)定的時間內(nèi)，開證人按合同要求填報開證申請書，并交納開證保證金和手續(xù)費，向開證行申請開證。③開證行嚴(yán)格按開證申請書要求開立信用證，并傳送給出口商所在地通知行，通知行核押審核信用證真實性無誤后，向受益人通知信用證。④出口商將收到的以其為受益人的信用證正本提交往來銀行，申請打包貸款融資。⑤出口地銀行審查出口商的資信情況、貿(mào)易合同、信用證條款，確定給予出口商一定金額的本幣或外幣打包貸款(金額通常不超過信用證金額的80％，期限通常以信用證有效期或預(yù)計收款期為限)。⑥出口商利用打包貸款組織購買原材料、加工制作、裝運出口貨物，出口商向融資銀行提交信用證規(guī)定的單據(jù)，融資銀行通常為出口商敘做信用證議付、押匯（或貼現(xiàn)、福費廷），以議付、押匯款項歸還打包放款本息。如提交單據(jù)有不符點，則無法敘做議付等融資，須要等待外國貸款收回后才能歸還打包放款本息。⑦出口地銀行向國外開證銀行寄單索匯。⑧在單證相符前提下，開證行履行付款責(zé)任。⑨打包貸款銀行收到開證行付款后，扣除貸款本息后，多余款項貸記出口商賬戶。第二節(jié)出口貿(mào)易融資一、打包貸款（四）打包貸款的操作流程第二節(jié)出口貿(mào)易融資一、打包貸款（五）打包貸款應(yīng)注意到的問題1、提供打包貸款銀行應(yīng)注意的問題（1）以正本信用證作抵押，但銀行不能僅憑國外信用證就給受益人貸款，銀行應(yīng)仔細(xì)審核信用證的滿足條件和要求。（2）銀行應(yīng)根據(jù)客戶的資信情況和清償能力為其核定相應(yīng)的打包貸款額度，供其循環(huán)使用。（3）為保證安全、及時地收回打包資金，貸款期間，銀行應(yīng)與客戶保持密切聯(lián)系，了解、掌握業(yè)務(wù)的進展和有關(guān)合同的執(zhí)行情況，督促客戶及時發(fā)貨交單。2、申請打包貸款的企業(yè)應(yīng)注意的問題（1）向銀行提交所要求的有關(guān)資料。（2）自身信譽良好，在該行沒有不良記錄。（3）關(guān)注信用證條款。（4）若企業(yè)為可轉(zhuǎn)讓信用證的第二受益人，也不能輕易地從銀行取得打包貸款。第二節(jié)出口貿(mào)易融資二、票據(jù)貼現(xiàn)票據(jù)貼現(xiàn)(Discounting)是指票據(jù)持有人在票據(jù)到期前為獲取現(xiàn)款而向銀行貼附一定利息的票據(jù)轉(zhuǎn)讓。票據(jù)貼現(xiàn)必須是已承兌的遠期匯票，承兌人一般是進口商、開證行或其他付款人，票據(jù)持有者一般是出口商。這類票據(jù)流動性強，可靠性高。辦理票據(jù)貼現(xiàn)應(yīng)注意的問題：（1）票據(jù)的信譽。銀行承兌匯票信譽高于商業(yè)銀行承兌匯票。（2）票據(jù)的風(fēng)險。信用證項下的遠期匯票風(fēng)險低于托收項下的遠期匯票。（3）要注意各國票據(jù)法的不同之處，如持票人享有的權(quán)利方面的差異。（4）票據(jù)本身的質(zhì)量。加保兌的票據(jù)最可靠，如票據(jù)為不可流通或限制流通，則不容易被再貼現(xiàn)，影響票據(jù)的流通性。第三節(jié)信用卡一、信用卡的定義與類型信用卡是銀行或?qū)I(yè)機構(gòu)發(fā)給其經(jīng)過調(diào)研、資信較為可靠的客戶購買商品和接受服務(wù)的一種短期消費信貸的憑證。信用卡持有人可以在指定的特約商店購物、餐廳用膳、旅店住宿，也可以向銀行支取一定限額的現(xiàn)金。按照不同的標(biāo)準(zhǔn),可以將信用卡分為不同的類型：（1）根據(jù)發(fā)卡機構(gòu)不同，可分為銀行卡和非銀行卡。（2）根據(jù)清償方式不同，可分為貸記卡和借記卡。（3）根據(jù)發(fā)卡對象不同，可分為公司卡和個人卡。（4）根據(jù)持卡人信譽、地位等自信情況不同，可分為普通卡和金卡。（5）根據(jù)流通范圍可分為國內(nèi)結(jié)算卡和國際結(jié)算卡。第三節(jié)信用卡二、信用卡業(yè)務(wù)的基本流程1、申請信用卡的條件（1）公司卡申請條件。國內(nèi)機關(guān)?團體?部隊?企事業(yè)單位?三資企業(yè)等具有法人資格的單位,在華常駐機構(gòu)均可申請中國境內(nèi)各金融機構(gòu)發(fā)行的信用卡。（2）個人卡的申請條件。凡年滿20周歲,有固定職業(yè)?穩(wěn)定收入?信譽良好的國內(nèi)公民或在中國境內(nèi)有居留權(quán)并持有國籍所在國正式護照和中國公安部門簽發(fā)的1年以上居住證,在國內(nèi)有固定職業(yè)和穩(wěn)定收入的港澳臺同胞及外國人均可申請人民幣個人信用卡。2、信用卡的擔(dān)保與保證金（1）信用卡的擔(dān)保。申請個人信用卡均需要擔(dān)保,擔(dān)保的個人應(yīng)為本市常住戶口的當(dāng)?shù)貒覚C關(guān)?企事業(yè)單位的正式職工,并且與持卡人無配偶或直系親屬關(guān)系。擔(dān)保人必須承諾擔(dān)保條款,并在申請表上簽字。持卡人與擔(dān)保人不得相互擔(dān)保,不能連環(huán)擔(dān)保,也不能一人擔(dān)保多人。（2）信用卡保證金。申請公司信用卡,應(yīng)按注冊資金?固定資產(chǎn)?企業(yè)性質(zhì)繳納一定數(shù)額的保證金。申請個人信用卡,保證金繳納數(shù)額多少,需視申請人的經(jīng)濟實力?收入多少?所在工作單位的性質(zhì)而定。第三節(jié)信用卡二、信用卡業(yè)務(wù)的基本流程3、信用卡的審核制度（1）初審。初審工作由信用卡部門的資信調(diào)查人員負(fù)責(zé)。審核內(nèi)容為：所填申請表內(nèi)容是否完整清楚，持卡人所提供的有關(guān)證件是否齊全；以公函、電話和上門調(diào)查等方式，對申請者提供的資料證件進行查證和落實；初步確定申請人需要繳存保證金的數(shù)額；核實擔(dān)保情況，明確擔(dān)保人；根據(jù)審查情況，負(fù)責(zé)初審的人員在申請表上簽字。（2）復(fù)審。復(fù)審工作一般由發(fā)卡行信用卡部門的負(fù)責(zé)人負(fù)責(zé)。復(fù)審的內(nèi)容有：對申請人和擔(dān)保人的全部資料及初審人員簽署的意見進行復(fù)核，并對合格的申請表及時審批。經(jīng)復(fù)審后的信用卡申請表交發(fā)卡部門輸機、存檔，并據(jù)此編制打卡清單。

4、打卡與發(fā)卡發(fā)卡行經(jīng)兩級審核批準(zhǔn)后，應(yīng)繕制表外科目付出傳票交管卡人領(lǐng)取空白卡，按申請人姓名及漢語拼音、性別、有效期打卡。發(fā)卡時首先確認(rèn)領(lǐng)卡人，檢驗其身份證件，并要求領(lǐng)卡人當(dāng)面在信用卡背面簽字欄簽字。第三節(jié)信用卡二、信用卡業(yè)務(wù)的基本流程5、建立特約商戶為了擴展信用卡業(yè)務(wù)，方便持卡人，發(fā)卡人與愿意受理信用卡業(yè)務(wù)的商場、飯店、賓館、機場等通過協(xié)商簽字協(xié)議，由發(fā)卡行對該商戶的有關(guān)財務(wù)人員進行培訓(xùn)。在具備一定條件的情況下，發(fā)卡銀行可以為特約商戶安裝“終端機”或“電子清算機”，實現(xiàn)授權(quán)終端和清算一體化，避免透支風(fēng)險，同時提高了清算的效率。

6、交易與授權(quán)持卡人以信用卡作為支付手段，在商戶那里進行消費或在發(fā)卡行指定的機構(gòu)取現(xiàn)、轉(zhuǎn)賬，標(biāo)志著信用卡交易的開始，同時也是發(fā)卡行授權(quán)活動的開始。授權(quán)的實質(zhì)是發(fā)卡行對特約商戶、代辦行每一筆交易的批準(zhǔn)過程，也是發(fā)卡行對持卡人交易活動進行控制的重要環(huán)節(jié)，授權(quán)中心提供24小時授權(quán)服務(wù)，負(fù)責(zé)轄內(nèi)各發(fā)卡行的授權(quán)服務(wù)。第三節(jié)信用卡二、信用卡業(yè)務(wù)的基本流程7、信用卡的清算信用卡的清算業(yè)務(wù)是以銀行為中心處理持卡人?特約商戶及銀行之間相互支付的過程?；旧戏譃橹苯忧逅愫烷g接清算兩種形式。圖12－2直接清算程序①—持卡人向發(fā)卡銀行存款。②—持卡人持卡消費。③—特約商戶向發(fā)卡行交單。④—特約商戶為持卡人提供消費。⑤—發(fā)卡行付款給特約商戶。⑥—發(fā)卡行向持卡人發(fā)對賬單。第三節(jié)信用卡二、信用卡業(yè)務(wù)的基本流程7、信用卡的清算信用卡的清算業(yè)務(wù)是以銀行為中心處理持卡人?特約商戶及銀行之間相互支付的過程?；旧戏譃橹苯忧逅愫烷g接清算兩種形式。圖12－3

間接清算程序①—持卡人向發(fā)卡銀行存款。②—持卡人持卡消費。③—特約商戶向持卡人提供消費。④—特約商戶向代辦行提交簽購單。⑤—代辦行向特約商戶付款。⑥—代辦行向發(fā)卡行提示,劃撥

收回所列金額。⑦—發(fā)卡行向持卡人發(fā)對賬單。第三節(jié)信用卡二、信用卡業(yè)務(wù)的基本流程8、信用控制信用控制是發(fā)卡銀行對持卡人的交易活動資信變化情況和特約商戶是否遵守協(xié)議及規(guī)定等實施監(jiān)督,并及時采取措施,以防范各種風(fēng)險的發(fā)生,確保發(fā)卡銀行資金安全,維護銀行?商戶?持卡人的合法權(quán)益。信用控制是信用卡業(yè)務(wù)的重要組成部分,是促進信用卡業(yè)務(wù)健康發(fā)展的重要保障,發(fā)卡銀行必須指定專人做好這項工作。第四節(jié)旅行信用證一、兌付旅行信用證的手續(xù)（1）旅行信用證的受益人到指定的銀行取款,需將旅行信用證正本交指定兌付行審查。兌付行審查時應(yīng)注意本行是否是被指定的兌付行,開證行在信用證上的簽字是否與該行簽字樣本相符,信用證是否在有效期內(nèi),并有足夠余額。（2）要求受益人提供身份證件,如護照或身份證等,并在柜臺當(dāng)面重新簽發(fā)收據(jù)或匯票。收據(jù)必須列明信用證號碼?開證行名和日期,收據(jù)簽名必須同“印鑒核對卡”或護照上的簽名相符。支取金額必須在信用證金額之內(nèi),兌付行將支款日期?金額?行名背書于信用證之后加蓋銀行行章,將信用證連同應(yīng)付外匯折成等值人民幣,連同信用證交給受益人。然后將收據(jù)寄至開證行索匯,由開證行償付歸墊。（3）信用證金額用完后,在信用證上加蓋“用完”或“注銷”戳記,不退受益人,將其連同收據(jù)一并寄開證行索償和注銷原證。（4）因兌付行自己墊款可以扣收貼息,并向開證行收取手續(xù)費,也可根據(jù)約定