太極集團（600129）公司2023年財務分析研究報告

太極集團(600129)公司2023年財務分析1 3 3 3 4 4 5 5 6 6 6 7 7 8 2 (四)、短期償債能力變化情況 2 3 23 24 (十一)、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) 25(十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 (十四)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù) (十五)、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因 27 28 29 31 4 39 (三)、凈資產(chǎn)收益率變化原因分析 1公司2023年營業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比大幅增長，增長了10.58%。2023年凈利潤為85,349.75萬元，與2022年的公司2023年營業(yè)成本為802,998.43萬元，與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長，增長了4.13%。2023年銷售費用為522,563.04萬元，與2022年的465,080.36萬元相比大幅增長增長了12.36%。2023年管理費用為74,035.61萬元，與2022年的75,514.74萬元相比有較大幅度下降，下降了1.96%。2023年財務費用為14,665.80萬元，與2022年的18,036.92萬元相比大幅下降，下降了18.69%。公司2023年總資產(chǎn)為1,441,177.41萬元，與2022年的1,492,462.27萬元相比有較大幅度下降，下降了3.44%。2023年流動資產(chǎn)為760,466.44萬元，與2022年的837,230.99萬元相比有較大幅度下降，下降了9.17%。公司2023年負債總額為1,066,593.25萬元，與2022年的1,196,773.01萬元相比大幅下降，下降了10.88%。2023年所有者權(quán)益為374,584.16萬元，與2022年的295,689.26萬元相比大幅增長，增長了26.68%。公司2023年流動比率為0.7964,與2022年的0.7879相比有所增長，增長了085。2023年速動比率為0.4906,與2022年的0.547相比有所下降，下降了2公司2023年營業(yè)利潤率為6.55%,與2022年的3.1%相比有較大幅度增長，增長了3.45個百分比。2023年資產(chǎn)報酬率為8%,與2022年的4.49%相比有較大幅度增長，增長了3.51個百分比。2023年凈資產(chǎn)收益率為25.47%,與2022公司2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為342.7007天，2022年為362.931天，2023年比2022年縮短20.2303天。2023年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為186.6392天，2022年為年為156.81天，2023年比2022年增長2.49天。公司2023年經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為67,153.67萬元，投資現(xiàn)金凈流量為負公司資產(chǎn)凈利率為5.82%,與上期相比，有上升趨勢。公司權(quán)益乘數(shù)為3一、太極集團(600129)公司實現(xiàn)利潤分析太極集團(600129)2023年實現(xiàn)利潤為102,660.38萬元，與2022年的45,068.04萬元相比成倍增長，增長了1.28倍。公司實現(xiàn)利潤主要來源是內(nèi)部經(jīng)營業(yè)務，公司有一定的盈利基礎。從主營業(yè)務收入和成本的變化情況來看，太極集團(600129)2023年主營業(yè)務收入凈額為1,562,264.84萬元與2022年的1,412,740.23萬元相比大幅增長，增長了10.58%。2023年主營業(yè)務成本為802,998.43萬元與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長，增長了4.13%。公司主營業(yè)務收入和主營業(yè)務成本同時增長，但收入的增長幅度大于成本的增長幅度，說明公司主營業(yè)務盈利能力提數(shù)值(萬元)增長率(%)數(shù)值(萬元)增長率(%)銷售收入實現(xiàn)利潤4營業(yè)利潤投資收益營業(yè)外利潤從報表數(shù)據(jù)來看，太極集團(600129)2023年銷售收入大部分是現(xiàn)金收入，收入質(zhì)量是可靠的。(四)利潤總結(jié)分析總的來說，在市場份額迅速擴大的同時，公司營業(yè)利潤也迅猛增加，經(jīng)營業(yè)務開展得很好，發(fā)展前景良好。5二、太極集團(600129)公司成本費用分析2023年太極集團(600129)成本費用總額為1,414,262.88萬元，其中：主營業(yè)務成本為802,998.43萬元，占成本總額的56.78%;銷售費用為522,563.04萬元，占成本總額的36.95%;管理費用為74,035.61萬元，占成本總額的5.23%;財務費用為14,665.80萬元，占成本總額的1.04%。數(shù)據(jù)的洞察。2022-2023年太極集團(600129)公司成本構(gòu)成表數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬成本費用總額主營業(yè)務成本銷售費用管理費用財務費用主營業(yè)務稅金及附加6太極集團(600129)2023年銷售費用為522,563.04萬元，與2022年的太極集團(6001292023年管理費用為74,035.61萬元與2022年的75,514.74為4.74%,與2022年的5.35%相比，下降了0.61個百分點。盈利能力水平有所太極集團(6001292023年財務費用為14,665.80萬元與2022年的18,036.92萬元相比大幅下降，下降了18.69%。7三、太極集團(600129)公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析太極集團(600129)2023年資產(chǎn)總額為1,441,177.41萬元，其中：流動資產(chǎn)為760,466.44萬元，主要分布在存貨、應收賬款、貨幣資金等環(huán)節(jié)，分別占公司流動資產(chǎn)合計的35.38%、26.01%和25.45%。非流動資產(chǎn)為680,710.97萬元，主要分布在固定資產(chǎn)和其他資產(chǎn)，分別占公司非流動資產(chǎn)的57.82%和42.18%。流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)無形及遞延資產(chǎn)00其他資產(chǎn)8數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)總資產(chǎn)流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)無形及遞延資產(chǎn)0000其他資產(chǎn)公司用于生產(chǎn)加工環(huán)節(jié)的資金數(shù)額較大，約占公司流動資產(chǎn)的35.38%,說明市場經(jīng)營形勢的變化會對公司資產(chǎn)的質(zhì)量和價值產(chǎn)生較大的影響，要緊密關(guān)注公司產(chǎn)品的銷售前景和增值能力。數(shù)值(萬元)百分比(%)數(shù)值(萬元)百分比(%)流動資產(chǎn)存貨9應收賬款其他應收款短期投資0000應收票據(jù)貨幣資金其他流動資產(chǎn)存貨應收賬款其他應收款短期投資00應收票據(jù)貨幣資金其他流動資產(chǎn)2023年資產(chǎn)總額為1,441,177.41萬元，與2022年的1,492,462.27萬元相比有較大幅度下降，下降了3.44%。具體來說，以下項目的變動使資產(chǎn)總額增加：固定資產(chǎn)增加6,66其他資產(chǎn)增加18,813.01萬元；存貨增加42,249.元；共計增加67,776.21萬元。以下項目的變動使資產(chǎn)總額減少：長期投資減少資金減少43,942.31萬元其他流動資產(chǎn)減少56,055.58萬元;共計減少110,799.49從資產(chǎn)各項構(gòu)成與主營業(yè)務收入的比例關(guān)系來看，2023年應收賬款的占比情況基本合理。存貨的占比情況基本合理。固定資產(chǎn)投入使用時間較短。2023(六)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的變動情況2023年與2022年相比，2023年應收賬款占收入的比例下降，其他應收款占且資產(chǎn)的盈利能力水平有所提高。因此與2022年相比，本期的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有所改數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)流動資產(chǎn)長期投資固定資產(chǎn)存貨應收賬款貨幣資金四、太極集團(600129)公司負債及權(quán)益結(jié)構(gòu)分析(一)負債及權(quán)益構(gòu)成基本情況太極集團(600129)2023年負債總額為1,066,593.25萬元，資本金為0萬元，所有者權(quán)益為374,584.16萬元，資產(chǎn)負債率為74.01%。在負債總額中，流動負債為954,824.43萬元，占負債和權(quán)益總額的66.25%;付息負債合計占資金來源總額的30.54%。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)負債及權(quán)益總額所有者權(quán)益流動負債長期負債少數(shù)股東權(quán)益在流動負債的構(gòu)成中，短期借款占34.39%、其他應付款占23.97%、應付賬款占15.62%,其中短期借款占最大的比例。短期借款應付賬款應付票據(jù)其他應付款應交稅金預收賬款其他流動負債(三)負債的增減變化太極集團(600129)2023年負債總額為1,066,593.25萬元，與2022年的1,196,773.01萬元相比大幅下降，下降了10.88%。公司負債規(guī)模大幅度的下降，相應的負債壓力也有大幅度的下降。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)負債總額短期借款應付賬款其他應付款長期負債其他負債具體來說，使負債總額增加的項目包括：應付票據(jù)增加19,122.19萬元；其他應付款增加9,064.96萬元；合計增加28,187.15萬元。使負債總額減少的項目包括：短期借款減少11,775.23萬元；應付賬款減少16,294.93萬元；應交稅金減少4,039.33萬元；預收賬款減少1,413.85萬元；長期負債減少22,374.50萬元；其他流動負債減少102,469.07萬元；合計減少158,366.91萬元。增加項與減少項相互抵消，使負債總額共減少130,179.76萬元。太極集團(600129)2023年所有者權(quán)益為374,584.16萬元，與2022年的295,689.26萬元相比大幅增長，增長了26.68%。數(shù)值(萬元)增長率(%)數(shù)值(萬元)增長率(%)所有者權(quán)益資本金0000資本公積盈余公積0未分配利潤具體來說，使所有者權(quán)益增加的項目包括：盈余公積增加1,555.71萬元；未分配利潤增加58,179.54萬元；合計增加59,735.25萬元。使所有者權(quán)益減少的項目包括：資本公積減少3,091.30萬元；合計減少3,091.30萬元。增加項與減少項相互抵消，使所有者權(quán)益共增長56,643.95萬元。五、太極集團(600129)公司償債能力分析(一)支付能力從支付能力來看，太極集團(600129)2023年的日?，F(xiàn)金支付比較緊張，主要(二)流動比率從總體上來看，太極集團(600129)的流動比率在逐步增大，也就是說其短2023年流動比率為0.7964,與2022年的0.7879相比有所增長，增長了085。2023年流動比率比2022年有所增長的主要原因是：2023年流動資產(chǎn)為760,466.44萬元，與2022年的837,230.99萬元相比有所下降，下降了9.17%。2023年流動負債為954,824.43萬元，與2022年的1,062,629.69萬元相比有較大幅度下降，下降了10.15%。流動資產(chǎn)下降速度慢于流動負債的下降速度，致使流動比率有所(三)速動比率從總體上來看，太極集團(600129)的速動比率有上升的趨勢，這有利于公司的發(fā)展。其中2023年速動比率為0.4906,與2022年的0.547相比有所下降，下降了0.0564。2023年速動比率比2022年有所下降的主要原因是：2023年速動資產(chǎn)為468,435.63萬元，與2022年的581,244.84萬元相比有較大幅度下降，下降了19.41%。2023年流動負債為954,824.43萬元，與2022年的1,062,629.69萬元相比有較大幅度下降，下降了10.15%。速動資產(chǎn)下降速度快于流動負債的下降速度，致使速動比率有所下降。當期速動比率有所下降，已經(jīng)低于行業(yè)低線，經(jīng)營活動創(chuàng)造的現(xiàn)金增長帶來的，是可靠的。(五)短期付息能力從短期的角度來看，太極集團(600129)經(jīng)營活動的資金主要來源是短期借款，要全部償還短期債務本息會有一定困難。流動比率速動比率利息保障倍數(shù)8資產(chǎn)負債率流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(六)長期付息能力從盈利的角度來看，公司盈利對利息的保障倍數(shù)為8倍。從實現(xiàn)利潤和利息支付的關(guān)系來看，太極集團(600129)有較強的盈利能力，利息支付有保證。(七)負債經(jīng)營可行性從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，太極集團(600129)2023年的付息負債為328,409.15萬元，實際借款利率水平為4.47%,公司的財務風險系數(shù)為六、太極集團(600129)公司盈利能力分析太極集團(600129)2023年的營業(yè)利潤率為6.55%,資產(chǎn)報酬率為8%,凈資產(chǎn)收益率為25.47%,成本費用利潤率為7.26%。公司實際投入到自身經(jīng)營業(yè)務的資產(chǎn)為1,327,007.85萬元，經(jīng)營資產(chǎn)的收益率是7.71%,對外投資的收益率主營業(yè)務利潤率營業(yè)利潤率成本費用利潤率資產(chǎn)報酬率8凈資產(chǎn)收益率經(jīng)營性資產(chǎn)利潤率對外投資收益率(二)內(nèi)部資產(chǎn)的盈利能力太極集團(600129)2023年經(jīng)營性資產(chǎn)利潤率為7.71%,與2022年的3.2%相比大幅增長，增長了4.51個百分比。(三)內(nèi)外部盈利能力比較從公司內(nèi)外部資產(chǎn)的盈利情況的角度出發(fā)，對外投資的收益率小于等于零，內(nèi)部經(jīng)營資產(chǎn)收益率大于公司實際貸款利率，對外投資業(yè)務沒有盈利能力，公司需要改變對外的投資策略。2023年凈資產(chǎn)收益率為25.47%,與2022年的12.45%相比大幅增長，增長了13.02個百分比。85,349.75萬元，與2022年的34,603.77萬元相比成倍增長，增長了1.47倍。2023年平均所有者權(quán)益為335,136.71萬元，與2022年的277,928.90萬元相比大幅增長，增長了20.58%。凈利潤的增長速度快于平均所有者權(quán)益的增長速度，致使2023年資產(chǎn)報酬率為8%,與2022年的4.49%相比有較大幅度增長，增長了3.51個百分比。2023年資產(chǎn)報酬率比2022年提高的主要原因是：2023年息稅前利潤為117,326.18萬元與2022年的63,104.96萬元相比大幅增長,增長了85.92%。2023度增長，增長了4.42%。息稅前利潤的增長速度快于平均總資產(chǎn)的增長速度，致2023年成本費用利潤率為7.26%,與2022年的3.39%相比有較大幅度增長，增長了3.87個百分比。2023年期間費用經(jīng)濟效益為16.79%,與2022年的8.07%2023年成本費用利潤率比2022年提高的主要原因是：2023年實現(xiàn)利潤為102,660.38萬元與2022年的45,068.04萬元相比成倍增長增長了1.28倍。2023長，增長了6.35%。實現(xiàn)利潤的增長速度快于成本費用總額的增長速度，致使成七、太極集團(600129)公司營運能力分析(一)存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(600129)2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為112.6996天，20天，2023年比2022年增長5.07天。(二)存貨周轉(zhuǎn)變化原因2023年存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年增長的主要原因是：2023年平均存貨為247,938.74萬元，與2022年的227,391.10萬元相比有較大幅度增長，增長了9.04%。2023年主營業(yè)務成本為802,998.43萬元，與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長，增長了4.13%。平均存貨的增長速度快于主營業(yè)務成本的(三)應收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(600129)2023年應收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為46.5959天，2022年為49.1757天，2023年比2022年縮短2.5798天。2023年應收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應收賬款為199,438.90萬元，與2022年的190,335.60萬元相比有較大幅度增長，增長了4.78%。2023年營業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比有較大幅度增長，增長了10.58%。公司應收賬款周轉(zhuǎn)速度在加快，同時盈(五)應付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(6001292023年應付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為71.492天2022年為76.1857天，2023年比2022年縮短4.6937天。(六)應付賬款周轉(zhuǎn)變化原因2023年應付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應付賬款為157,282.03萬元，與2022年的160,958.88萬元相比有較大幅度下降，下降了2.28%。2023年主營業(yè)務成本為802,998.43萬元，與2022年的771,142.23萬元相比有較大幅度增長，增長了4.13%。(七)現(xiàn)金周期太極集團(600129)2023年現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)為50.3418天，2022年為49.4609天，2023年比2022年增長0.8809天。太極集團(600129)2023年營業(yè)周期為159.3天，2022年為156.81天，2023年比2022年增長2.49天。存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)應付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)應收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)營業(yè)周期太極集團(600129)2023年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為186.6392天，2022年為194.785天，2023年比2022年縮短8.1458天。(十一)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均流動資產(chǎn)為798,848.72萬元，與2022年的753,919.58萬元相比有較大幅度增長，增長了5.96%。2023年營業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比有較大幅度增長，增長了10.58%。平均流動資產(chǎn)的增長速度慢于營業(yè)收入的增長速度，致使流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短。(十二)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(600129)2023年資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為342.7007天，2022年為362.931天，2023年比2022年縮短20.2303天。公司在資產(chǎn)規(guī)模增長的同時，使營業(yè)收入有較大幅度增長，說明公司的市場有較大幅度的擴張，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度有較大幅資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)(十三)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)變化原因2023年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均總資產(chǎn)為1,466,819.84萬元，與2022年的1,404,732.31萬元相比有較大幅度增長，增長了4.42%。2023年營業(yè)收入凈額為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比大幅增長，增長了10.58%。(十四)固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)太極集團(600129)2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)為91.1714天，2022年為94.1898天，2023年比2022年縮短3.0184天。2023年固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2022年縮短的主要原因是：2023年平均固定資產(chǎn)凈額為390,229.85萬元，與2022年的364,563.78萬元相比有較大幅度增長，增長了7.04%。2023年營業(yè)收入為1,562,264.84萬元，與2022年的1,412,740.23萬元相比有較大幅度增長，增長了10.58%。八、太極集團(600129)公司發(fā)展能力分析(一)可動用資金總額太極集團(600129)2023年新創(chuàng)造的可動用資金總額為85,349.75萬元。說明在沒有外部資金來源的情況下，企業(yè)用于投資發(fā)展的資金如果不超過這一數(shù)額，則不會影響企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動；相反，如果企業(yè)的新增的投資超過這一數(shù)額時，在沒有其它外部資金來源的情況下，必然會占用生產(chǎn)經(jīng)營活動的資金，從中消耗一部分營運資本，引起經(jīng)營活動的資金緊張。從企業(yè)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度來看，現(xiàn)在流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率為1.9556,如果能夠讓公司流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高0.05次，則可以縮短流動資產(chǎn)占用天數(shù)4.65天，由此可以節(jié)約19,915.92萬元資金，用于企業(yè)今后發(fā)展。九、太極集團(600129)公司經(jīng)營協(xié)調(diào)分析從長期投資和融資的角度出發(fā)，太極集團(600129)長期資金來源不能給投資活動提供充足的資金，公司長期資產(chǎn)投資存在194,357.99萬元的資金缺口，需要占用企業(yè)流動資金。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)營運資本所有者權(quán)益少數(shù)股東權(quán)益長期負債固定資產(chǎn)長期投資其它長期資產(chǎn)太極集團(600129)2023年營運資本為負194,357.99萬元，與2022年的負從太極集團(600129)經(jīng)營業(yè)務的資金協(xié)調(diào)的角度出發(fā)，公司經(jīng)營業(yè)務正常2023年營運資金需求為負12,738.82萬元，與2022年的負103,959.23萬元相比，經(jīng)營活動給企業(yè)帶來的資金大幅下降，下降了87.75%。營運資金占用上從企業(yè)的現(xiàn)金支付能力來看，企業(yè)經(jīng)營業(yè)務的開展，能夠為企業(yè)帶來X的從兩期的情況來看，企業(yè)的經(jīng)營活動平均每期能夠為企業(yè)帶來58,349.03萬元的資金，但這部分資金一直不能滿足長期投資活動對資金的需求，企業(yè)經(jīng)營資金比較緊張，整體來看經(jīng)營資金不太協(xié)調(diào)。十、太極集團(600129)公司經(jīng)營風險分析(一)經(jīng)營風險虧損。營業(yè)安全水平為17.43%,表示公司主營業(yè)務收入下降只要不超過從資本結(jié)構(gòu)和資金成本的角度出發(fā)，太極集團(600129)2023年的付息負債為328,409.15萬元，實際借款利率水平為4.47%,公司的財務風險系數(shù)為數(shù)值(萬元)增長率(%)數(shù)值(萬元)增長率(%)盈虧平衡點營業(yè)安全水平財務風險系數(shù)十一、太極集團(600129)公司現(xiàn)金流量分析太極集團(600129)2023年現(xiàn)金流入總額為2,036,006.29萬元，與2022年的1,892,808.44萬元相比有所增長，增長了7.57%。公司公司當期現(xiàn)金流入的最主要來源是：通過銷售商品、提供勞務收到的現(xiàn)金，金額為1,526,215.19萬元，約占公司當期現(xiàn)金流入總額的74.96%。公司銷售商品、提供勞務所收到的現(xiàn)金能夠滿足經(jīng)營活動的現(xiàn)金支出需求，銷售商品、提供勞務使企業(yè)的現(xiàn)金增加數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)現(xiàn)金流入總額銷售商品稅金返還收回投資取得投資收益長期資產(chǎn)處置吸收投資000吸收借款0000其他流入太極集團(600129)2023年現(xiàn)金流出總額為2,067,921.24萬元，與2022年是購買商品和接受勞務所支付的現(xiàn)金，占現(xiàn)金流出總額的31.98%。數(shù)值(萬元)數(shù)值(萬元)現(xiàn)金流出總額工資性支出稅金資產(chǎn)購置0000對外投資0000償還債務利潤分配其他流出2023年太極集團(600129)2023年太極集團(600129)投資活動需要的資造的現(xiàn)金能夠滿足投資活動所需要的資金。2023年太極集團(600129)籌資活動需要支付的資金為36,361.10萬元?？偟膩碚f，當期經(jīng)營、投資、融資活動使數(shù)值(萬數(shù)值(萬現(xiàn)金凈流量經(jīng)營現(xiàn)金凈流量投資現(xiàn)金凈流量籌資現(xiàn)金凈流量現(xiàn)金流動負債比率經(jīng)營償債能力現(xiàn)金流動資產(chǎn)比率經(jīng)營還債期債務償還率折舊影響系數(shù)來看，公司依靠經(jīng)營活動創(chuàng)造的現(xiàn)金來償還有息債務約需要6.55年，而公司債務償還率為90.27%,按照本期債務償還速度，還債期為1.11年。在銷售收入中