融資融券 測試題及答案

融資融券測試題及答案

單項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.融資融券業(yè)務(wù)的標(biāo)的證券由（）確定。A.證券公司B.證券交易所C.證監(jiān)會答案：B2.融資融券的保證金比例一般不低于（）。A.20%B.30%C.50%答案：C3.維持擔(dān)保比例下限通常為（）。A.110%B.130%C.150%答案：B4.投資者進(jìn)行融資買入的標(biāo)的證券為（）。A.所有股票B.上證50成分股C.標(biāo)的證券名單內(nèi)股票答案：C5.融券賣出所得資金（）。A.可直接提取B.可用于買券還券C.可自由支配答案：B6.融資融券期限最長不超過（）。A.3個(gè)月B.6個(gè)月C.9個(gè)月答案：B7.證券公司對客戶的授信額度根據(jù)（）確定。A.客戶資產(chǎn)B.市場情況C.客戶信用狀況答案：C8.以下哪種情況會導(dǎo)致強(qiáng)制平倉（）。A.維持擔(dān)保比例低于下限B.持倉虧損C.賬戶資金不足答案：A9.融資買入股票的申報(bào)價(jià)格（）。A.無限制B.不得低于最新成交價(jià)C.不得高于最新成交價(jià)答案：B10.融券賣出的申報(bào)價(jià)格（）。A.不得低于最新成交價(jià)B.不得高于最新成交價(jià)C.無限制答案：A多項(xiàng)選擇題（每題2分，共10題）1.融資融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)包括（）A.市場風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.強(qiáng)制平倉風(fēng)險(xiǎn)答案：ABC2.可作為融資融券保證金的有（）A.現(xiàn)金B(yǎng).股票C.基金答案：ABC3.以下屬于融資融券業(yè)務(wù)特點(diǎn)的是（）A.杠桿性B.雙向交易C.風(fēng)險(xiǎn)放大答案：ABC4.融資融券的交易指令包括（）A.融資買入B.融券賣出C.賣券還款答案：ABC5.影響融資融券保證金比例的因素有（）A.市場波動(dòng)B.標(biāo)的證券C.客戶信用答案：ABC6.證券公司在融資融券業(yè)務(wù)中會監(jiān)控（）A.客戶維持擔(dān)保比例B.客戶交易行為C.客戶資金變動(dòng)答案：ABC7.融資融券業(yè)務(wù)對市場的影響有（）A.增加市場流動(dòng)性B.穩(wěn)定市場價(jià)格C.助漲助跌答案：ABC8.客戶參與融資融券業(yè)務(wù)需滿足的條件有（）A.具備一定資金B(yǎng).具有一定交易經(jīng)驗(yàn)C.無重大違約記錄答案：ABC9.融資融券標(biāo)的證券范圍包括（）A.股票B.基金C.債券答案：ABC10.出現(xiàn)以下哪些情況，證券公司可能調(diào)整客戶授信額度（）A.市場風(fēng)險(xiǎn)變化B.客戶信用變化C.公司業(yè)務(wù)調(diào)整答案：ABC判斷題（每題2分，共10題）1.所有投資者都可以參與融資融券業(yè)務(wù)。（×）2.融資融券交易只能在交易日進(jìn)行。（√）3.融券賣出的股票可以當(dāng)天買回來還券。（√）4.維持擔(dān)保比例越高，客戶越安全。（√）5.融資買入的股票可以立即賣出。（×）6.證券公司可以隨意調(diào)整客戶的保證金比例。（×）7.融資融券業(yè)務(wù)不會放大投資風(fēng)險(xiǎn)。（×）8.客戶信用越好，授信額度可能越高。（√）9.標(biāo)的證券名單一旦確定不會更改。（×）10.強(qiáng)制平倉后客戶賬戶資金一定為零。（×）簡答題（每題5分，共4題）1.簡述融資融券的基本概念。答案：融資融券是指投資者向證券公司提供擔(dān)保物，借入資金買入證券（融資）或借入證券并賣出（融券）的交易行為。它具有杠桿效應(yīng)，能雙向交易。2.說明融資融券業(yè)務(wù)對投資者的主要風(fēng)險(xiǎn)。答案：主要風(fēng)險(xiǎn)有市場風(fēng)險(xiǎn)，行情不利時(shí)損失放大；信用風(fēng)險(xiǎn)，若不能按時(shí)履約影響信用；強(qiáng)制平倉風(fēng)險(xiǎn)，維持擔(dān)保比例低時(shí)可能被強(qiáng)制平倉致?lián)p失。3.簡述融資融券保證金的作用。答案：保證金是投資者向證券公司融入資金或證券時(shí)交存的資金或證券，用于擔(dān)保其履約。它能降低證券公司風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)限制投資者杠桿倍數(shù)，控制交易風(fēng)險(xiǎn)。4.融資融券的交易流程是什么？答案：先開戶并通過征信與授信評估，之后轉(zhuǎn)入保證金，提交交易指令（融資買入或融券賣出等），交易過程中監(jiān)控維持擔(dān)保比例，到期按約定償還資金或證券。討論題（每題5分，共4題）1.討論融資融券業(yè)務(wù)對證券市場的積極和消極影響。答案：積極影響是增加市場流動(dòng)性，提供雙向交易機(jī)制，提升市場效率。消極影響在于可能助漲助跌，放大市場波動(dòng)，若投資者操作不當(dāng)，易引發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。2.談?wù)勅绾斡行Э刂迫谫Y融券業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)。答案：投資者要充分了解業(yè)務(wù)規(guī)則與風(fēng)險(xiǎn)，合理控制倉位與杠桿倍數(shù)。證券公司應(yīng)加強(qiáng)客戶征信與授信管理，實(shí)時(shí)監(jiān)控維持擔(dān)保比例，設(shè)置合理風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)。3.分析融資融券業(yè)務(wù)在不同市場行情下的應(yīng)用策略。答案：牛市中可融資買入，放大收益；熊市里融券賣出獲利。震蕩市中，控制好倉位與杠桿，快進(jìn)快出，避免過度暴露風(fēng)險(xiǎn)