光學(xué)膜項(xiàng)目預(yù)算報(bào)告

1、光學(xué)膜項(xiàng)目預(yù)算報(bào)告一、行業(yè)發(fā)展宏觀環(huán)境分析光學(xué)薄膜大致可以分為兩組：偏光片和背光模組光學(xué)薄膜，主要應(yīng)用領(lǐng)域是TFT-LCD。LCD主要由液晶、背光模組、玻璃基板、偏光片及TFT電極等幾大部件組成。液晶顯示器成像必須依靠偏振光，LCD液晶顯示模組必須包含兩張偏光片。偏光片的基本結(jié)構(gòu)包括：最中間的PVA膜（聚乙烯醇），兩層TAC膜（三醋酸纖維素），PSAfilm（壓敏膠），Releasefilm(離型膜)和Protectivefilm（保護(hù)膜）。2017年全球液晶電視面板的出貨數(shù)量達(dá)2.64億片，同比增長(zhǎng)1.3%；根據(jù)一個(gè)液晶先模組需要配兩張偏光偏，一張偏光片需要5層光學(xué)薄膜，那么推出2017年全

2、球液晶模組成像所需光學(xué)薄膜達(dá)到26.4億片。此外，LCD每個(gè)背光模組需要1張上擴(kuò)散膜+2張?jiān)隽聊?1張下擴(kuò)散膜+1張反射膜，我們據(jù)此推算出2017年全球液晶電視面板背光模組需要的光學(xué)薄膜數(shù)量為13.2億片。從成本角度，對(duì)LCD面板成本進(jìn)行拆分可以看出，物料成本占到LCD總制造成本的70%以上，折舊成本占11%，人力成本、間接成本、銷(xiāo)售管理成本各占5-6%。物料成本中背光模組占比最高為18.2%，彩色濾光片占14.7%，偏光片占9.5%，玻璃基板占8.9%。2017年全球液晶電視面板的出貨數(shù)量達(dá)2.64億片，出貨面積為1.38億平米；我們按照背光模組中“1張上擴(kuò)散膜+2張?jiān)隽聊?1張下擴(kuò)散膜+1

3、張反射膜”的使用量來(lái)推測(cè)對(duì)光學(xué)膜的需求，按照Displaysearch的數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)預(yù)測(cè)，假設(shè)反射膜、擴(kuò)散膜、增亮膜的價(jià)格分別為9、10、18元/平米，預(yù)計(jì)2017年全球LCD中背光模組用光學(xué)膜需求為6.9億平方米，市場(chǎng)規(guī)模達(dá)89.7億元。Displaybank的數(shù)據(jù)顯示，全球偏光片市場(chǎng)需求從2014年的3.91億平方米，將增加到2018年的4.989億平米，5年年復(fù)合增長(zhǎng)率為6.28%，按照150元/平米價(jià)格算，全球市場(chǎng)空間將超過(guò)700億。偏光片是由多層薄膜構(gòu)成，其原材料成本占生產(chǎn)總成本的80%。原材料主要有TAC膜、PVA膜、感壓膠、保護(hù)膜和離型膜組成，其中TAC約占成本50%左右、PVA占1

4、2%、膠水5-10%，保護(hù)膜、離型膜15%，化工材料5%，其他成本占10%。根據(jù)光學(xué)薄膜占偏光片原料成本的77%（TAC+PVA+保護(hù)膜+離型膜），2017年偏光片光學(xué)膜需求規(guī)模達(dá)到542.14億元。綜合來(lái)看，2017年全球LCD液晶面板中背光模組和偏光片對(duì)光學(xué)膜市場(chǎng)需求規(guī)模超過(guò)600億元，由此可見(jiàn)，全球面板產(chǎn)業(yè)對(duì)光學(xué)薄膜的需求潛力巨大！在消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)下，市場(chǎng)對(duì)于4K電視等高階產(chǎn)品的消化，中國(guó)已經(jīng)是當(dāng)之無(wú)愧的NO1。中國(guó)電子視像行業(yè)協(xié)會(huì)的數(shù)據(jù)顯示，2018年底中國(guó)4K電視滲透率將達(dá)到58。而全球4K電視的滲透率還在30的水平徘徊。這說(shuō)明了中國(guó)市場(chǎng)對(duì)最新顯示技術(shù)的接受度是全球領(lǐng)先的。目前面板產(chǎn)業(yè)

5、光學(xué)基膜國(guó)內(nèi)進(jìn)口依存度較高。全球光學(xué)基膜基本由國(guó)外大公司生產(chǎn)，尤其是高檔光學(xué)基膜產(chǎn)品的國(guó)際、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)幾乎都被日本東麗、美國(guó)3M、三菱和韓國(guó)SKC等公司壟斷。國(guó)內(nèi)光學(xué)薄膜產(chǎn)業(yè)還處在起步階段，未來(lái)光學(xué)薄膜產(chǎn)業(yè)將呈現(xiàn)以下趨勢(shì)：未來(lái)，國(guó)內(nèi)包括液晶電視在內(nèi)的電子產(chǎn)品未來(lái)將繼續(xù)保持快速增長(zhǎng)，二目前國(guó)內(nèi)的光學(xué)膜產(chǎn)能極小，光學(xué)膜項(xiàng)目對(duì)下游液晶顯示器材行業(yè)的國(guó)產(chǎn)化水平提升有積極作用。二、預(yù)算編制說(shuō)明本預(yù)算報(bào)告是xxx公司本著謹(jǐn)慎性的原則，結(jié)合市場(chǎng)和業(yè)務(wù)拓展計(jì)劃，在公司預(yù)算的基礎(chǔ)上，按合并報(bào)表要求編制的，預(yù)算報(bào)告所選用的會(huì)計(jì)政策在各重要方面均與本公司實(shí)際采用的相關(guān)會(huì)計(jì)政策一致。本預(yù)算周期為5年，即2019-202

6、3年。三、公司基本情況（一）公司概況公司始終堅(jiān)持 “服務(wù)為先、品質(zhì)為本、創(chuàng)新為魄、共贏為道”的經(jīng)營(yíng)理念，遵循“以客戶需求為中心，堅(jiān)持高端精品戰(zhàn)略，提高最高的服務(wù)價(jià)值”的服務(wù)理念，奉行“唯才是用，唯德重用”的人才理念，致力于為客戶量身定制出完美解決方案，滿足高端市場(chǎng)高品質(zhì)的需求。公司堅(jiān)持誠(chéng)信為本、鑄就品牌，優(yōu)質(zhì)服務(wù)、贏得市場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)理念，秉承以人為本，賓客至上服務(wù)理念，將一整套針對(duì)用戶使用過(guò)程中完善的服務(wù)方案。成立以來(lái)，公司秉承“誠(chéng)實(shí)、信用、謹(jǐn)慎、有效”的信托理念，將“誠(chéng)信為本、合規(guī)經(jīng)營(yíng)”作為企業(yè)的核心理念，不斷提升公司資產(chǎn)管理能力和風(fēng)險(xiǎn)控制能力。公司經(jīng)過(guò)多年的不懈努力，產(chǎn)品銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)遍布全國(guó)各省、

7、市、自治區(qū)；完整的產(chǎn)品系列和精益求精的品質(zhì)使企業(yè)的市場(chǎng)占有率不斷提高，除國(guó)內(nèi)市場(chǎng)外，公司還具有強(qiáng)大穩(wěn)固的國(guó)外市場(chǎng)網(wǎng)絡(luò)；項(xiàng)目承辦單位一貫遵循“以質(zhì)量求生存，以科技求發(fā)展，以管理求效率，以服務(wù)求信譽(yù)”的質(zhì)量方針，努力生產(chǎn)高質(zhì)量的產(chǎn)品，以優(yōu)質(zhì)的服務(wù)奉獻(xiàn)社會(huì)。公司致力于高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，擁有有效專利和軟件著作權(quán)50多項(xiàng)，全國(guó)質(zhì)量管理先進(jìn)企業(yè)、全國(guó)用戶滿意企業(yè)、國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)化良好行為AAAA企業(yè)，全國(guó)工業(yè)知識(shí)產(chǎn)權(quán)運(yùn)用標(biāo)桿企業(yè)。公司高度重視技術(shù)人才的培養(yǎng)和優(yōu)秀人才的引進(jìn)，已形成一支多領(lǐng)域、高水平、穩(wěn)定性強(qiáng)、實(shí)戰(zhàn)經(jīng)驗(yàn)豐富的研發(fā)管理團(tuán)隊(duì)。公司團(tuán)隊(duì)始終立足自主技術(shù)創(chuàng)新，整合公司市場(chǎng)采購(gòu)部門(mén)、營(yíng)銷(xiāo)部門(mén)的資源，將供應(yīng)市

8、場(chǎng)的知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)結(jié)合到研發(fā)過(guò)程，及時(shí)響應(yīng)市場(chǎng)和客戶的需求，打造公司研發(fā)隊(duì)伍的核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。強(qiáng)有力的人才隊(duì)伍對(duì)公司持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展具有重大的支持作用。（二）公司經(jīng)濟(jì)指標(biāo)分析2018年xxx投資公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入10956.42萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)15.20%（1445.33萬(wàn)元）。其中，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為9450.96萬(wàn)元，占營(yíng)業(yè)總收入的86.26%。2018年?duì)I收情況一覽表序號(hào)項(xiàng)目第一季度第二季度第三季度第四季度合計(jì)1營(yíng)業(yè)收入2300.853067.802848.672739.1110956.422主營(yíng)業(yè)務(wù)收入1984.702646.272457.252362.749450.962.1光學(xué)膜(A)654.958

9、73.27810.89779.703118.822.2光學(xué)膜(B)456.48608.64565.17543.432173.722.3光學(xué)膜(C)337.40449.87417.73401.671606.662.4光學(xué)膜(D)238.16317.55294.87283.531134.122.5光學(xué)膜(E)158.78211.70196.58189.02756.082.6光學(xué)膜(F)99.24132.31122.86118.14472.552.7光學(xué)膜(.)39.6952.9349.1447.25189.023其他業(yè)務(wù)收入316.15421.53391.42376.371505.46根據(jù)初步統(tǒng)計(jì)

10、測(cè)算，2018年公司實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)總額2808.38萬(wàn)元，較2017年同期相比增長(zhǎng)497.97萬(wàn)元，增長(zhǎng)率21.55%；實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)2106.28萬(wàn)元，較2017年同期相比增長(zhǎng)444.12萬(wàn)元，增長(zhǎng)率26.72%。2018年主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)項(xiàng)目單位指標(biāo)完成營(yíng)業(yè)收入萬(wàn)元10956.42完成主營(yíng)業(yè)務(wù)收入萬(wàn)元9450.96主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占比86.26%營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率（同比）15.20%營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)量（同比）萬(wàn)元1445.33利潤(rùn)總額萬(wàn)元2808.38利潤(rùn)總額增長(zhǎng)率21.55%利潤(rùn)總額增長(zhǎng)量萬(wàn)元497.97凈利潤(rùn)萬(wàn)元2106.28凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率26.72%凈利潤(rùn)增長(zhǎng)量萬(wàn)元444.12投資利潤(rùn)率54.32%投資回報(bào)率4

11、0.74%財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率28.00%企業(yè)總資產(chǎn)萬(wàn)元16034.54流動(dòng)資產(chǎn)總額占比萬(wàn)元26.39%流動(dòng)資產(chǎn)總額萬(wàn)元4231.46資產(chǎn)負(fù)債率30.32%四、基本假設(shè)1、公司所遵循的國(guó)家及地方現(xiàn)行的有關(guān)法律、法規(guī)和經(jīng)濟(jì)政策無(wú)重大變化；2、公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)所涉及的國(guó)家或地區(qū)的社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境無(wú)重大改變，所在行業(yè)形勢(shì)、市場(chǎng)行情無(wú)異常變化；3、國(guó)家現(xiàn)有的銀行貸款利率、通貨膨脹率和外匯匯率無(wú)重大改變；4、公司所遵循的稅收政策和有關(guān)稅優(yōu)惠政策無(wú)重大改變；5、公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)計(jì)劃、營(yíng)銷(xiāo)計(jì)劃、投資計(jì)劃能夠順利執(zhí)行，不受政府行為的重大影響，不存在因資金來(lái)源不足、市場(chǎng)需求或供求價(jià)格變化等使各項(xiàng)計(jì)劃的實(shí)施發(fā)生困難；6、公司經(jīng)營(yíng)

12、所需的原材料、能源、勞務(wù)等資源獲取按計(jì)劃順利完成，各項(xiàng)業(yè)務(wù)合同順利達(dá)成，并與合同方無(wú)重大爭(zhēng)議和糾紛，經(jīng)營(yíng)政策不需做出重大調(diào)整；7、無(wú)其他人力不可預(yù)見(jiàn)及不可抗拒因素造成重大不利影響。五、市場(chǎng)預(yù)測(cè)分析光學(xué)薄膜的應(yīng)用始于20世紀(jì)30年代，至今已形成一門(mén)獨(dú)立的技術(shù)，廣泛應(yīng)用在天文、軍事、醫(yī)學(xué)、科學(xué)檢測(cè)、光顯示和光通訊等行業(yè)中。光學(xué)薄膜能改善系統(tǒng)性能，對(duì)光學(xué)儀器的質(zhì)量起著重要或決定性的作用。光學(xué)薄膜是指鍍?cè)谝恍┕鈱W(xué)器件或其他器件表面上的薄膜，來(lái)選擇性的吸收某些波長(zhǎng)的光，改變某些波長(zhǎng)的光的透射性或偏振狀態(tài)，或者相位來(lái)滿足人們的需要。改變光的透射性光學(xué)薄膜一般由介質(zhì)或金屬分子蒸發(fā)而成，對(duì)于不同波長(zhǎng)的光可以制

13、成不同的厚度，使用這些濾波片要比使用單色光源方便的多。反射、減反射以及光譜調(diào)控是光學(xué)薄膜的基本功能。利用反射功能，光學(xué)薄膜可以將光線按不同的角度折轉(zhuǎn)到空間的各個(gè)方向。利用減反射功能，光學(xué)薄膜可以將光線在元件表面發(fā)生反射時(shí)將光的損耗降到最低，因而使光學(xué)器件和光學(xué)系統(tǒng)的功能更加的完美。利用光譜調(diào)控功能，可以將光學(xué)系統(tǒng)中的色度進(jìn)行變換，獲得繽紛絢麗的色彩。如果從Fraunhofer利用化學(xué)方法制備出減反射層算起，光學(xué)薄膜已經(jīng)有近兩百年的歷史。但是，光學(xué)薄膜真正作為一類(lèi)光學(xué)元件應(yīng)用于光學(xué)系統(tǒng)，應(yīng)該從20世紀(jì)30年代擴(kuò)散泵應(yīng)用于真空系統(tǒng)開(kāi)始。近幾十年來(lái)，特別是電子計(jì)算機(jī)廣泛應(yīng)用于光學(xué)薄膜的設(shè)計(jì)和薄膜制備

14、過(guò)程以來(lái)，光學(xué)薄膜元件和技術(shù)得到突飛猛進(jìn)的發(fā)展，形成一種欣欣向榮的大好局面。最早論述光學(xué)薄膜性質(zhì)及其制備技術(shù)的專著是Heavens在1955年出版的OpticalPropertiesofThinSolidFilms及Holland在1956年出版的VacuumDepositionofThinFilms這兩本書(shū)，20世紀(jì)60年代初就有了中譯本。在光學(xué)薄膜的發(fā)展歷程中，光學(xué)薄膜的專著出版了很多本，比較有代表性的是Maeleod的ThinFilmOpticalFilters，該書(shū)2001年已經(jīng)有第三版問(wèn)世，每一版都反映了光學(xué)薄膜發(fā)展的一個(gè)新階段。光學(xué)薄膜大致可以分為兩組：偏光片和背光模組光學(xué)薄膜，主

15、要應(yīng)用領(lǐng)域是TFT-LCD。LCD主要由液晶、背光模組、玻璃基板、偏光片及TFT電極等幾大部件組成。液晶顯示器成像必須依靠偏振光，LCD液晶顯示模組必須包含兩張偏光片。偏光片的基本結(jié)構(gòu)包括：最中間的PVA膜（聚乙烯醇），兩層TAC膜（三醋酸纖維素），PSAfilm（壓敏膠），Releasefilm(離型膜)和Protectivefilm（保護(hù)膜）。2017年全球液晶電視面板的出貨數(shù)量達(dá)2.64億片，同比增長(zhǎng)1.3%；根據(jù)一個(gè)液晶先模組需要配兩張偏光偏，一張偏光片需要5層光學(xué)薄膜，那么推出2017年全球液晶模組成像所需光學(xué)薄膜達(dá)到26.4億片。因LCD每個(gè)背光模組需要1張上擴(kuò)散膜+2張?jiān)隽聊?1

16、張下擴(kuò)散膜+1張反射膜，可以推算出2017年全球液晶電視面板背光模組需要的光學(xué)薄膜數(shù)量為13.2億片。從對(duì)LCD面板成本進(jìn)行拆分可以看出，物料成本占到LCD總制造成本的70%以上，折舊成本占11%，人力成本、間接成本、銷(xiāo)售管理成本各占5-6%。物料成本中背光模組占比最高為18.2%，彩色濾光片占14.7%，偏光片占9.5%，玻璃基板占8.9%。2014年全球偏光片市場(chǎng)需求3.91億平方米，2018增加到4.989億平米，5年年復(fù)合增長(zhǎng)率為6.28%，按照150元/平米價(jià)格算，全球市場(chǎng)空間將超過(guò)700億。偏光片是由多層薄膜構(gòu)成，其原材料成本占生產(chǎn)總成本的80%。原材料主要有TAC膜、PVA膜、感

17、壓膠、保護(hù)膜和離型膜組成，其中TAC約占成本50%左右、PVA占12%、膠水5-10%，保護(hù)膜、離型膜15%，化工材料5%，其他成本占10%。根據(jù)光學(xué)薄膜占偏光片原料成本的77%（TAC+PVA+保護(hù)膜+離型膜），2017年偏光片光學(xué)膜需求規(guī)模達(dá)到542.14億元。六、預(yù)算編制依據(jù)1、營(yíng)業(yè)成本依據(jù)公司各產(chǎn)品的不同毛利率測(cè)算，各項(xiàng)成本的變動(dòng)與收入的變動(dòng)進(jìn)行匹配。2、財(cái)務(wù)費(fèi)用依據(jù)公司資金使用計(jì)劃及銀行貸款利率測(cè)算。七、預(yù)算分析未來(lái)5年xxx公司將繼續(xù)擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，主要投資用途包括：新建研發(fā)生產(chǎn)基地、補(bǔ)充流動(dòng)資金等。（一）固定資產(chǎn)預(yù)算2019年計(jì)劃固定資產(chǎn)投資5566.78(萬(wàn)元）。固定資產(chǎn)投資預(yù)算

18、表序號(hào)項(xiàng)目單位建筑工程費(fèi)設(shè)備購(gòu)置及安裝費(fèi)其它費(fèi)用合計(jì)占總投資比例1項(xiàng)目建設(shè)投資萬(wàn)元2241.162567.73186.935566.781.1工程費(fèi)用萬(wàn)元2241.162567.7312258.241.1.1建筑工程費(fèi)用萬(wàn)元2241.162241.1629.71%1.1.2設(shè)備購(gòu)置及安裝費(fèi)萬(wàn)元2567.732567.7334.04%1.2工程建設(shè)其他費(fèi)用萬(wàn)元757.89757.8910.05%1.2.1無(wú)形資產(chǎn)萬(wàn)元370.41370.411.3預(yù)備費(fèi)萬(wàn)元387.48387.481.3.1基本預(yù)備費(fèi)萬(wàn)元227.34227.341.3.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)萬(wàn)元160.14160.142建設(shè)期利息萬(wàn)元3固定

19、資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬(wàn)元5566.785566.78（二）流動(dòng)資金預(yù)算預(yù)計(jì)新增流動(dòng)資金預(yù)算1977.54萬(wàn)元。流動(dòng)資金投資預(yù)算表序號(hào)項(xiàng)目單位達(dá)產(chǎn)年指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1流動(dòng)資產(chǎn)萬(wàn)元12258.244795.639088.3712258.2412258.2412258.241.1應(yīng)收賬款萬(wàn)元3677.471470.992941.983677.473677.473677.471.2存貨萬(wàn)元5516.212206.484412.975516.215516.215516.211.2.1原輔材料萬(wàn)元1654.86661.951323.891654.861654.861654.861.2.2燃料動(dòng)力

20、萬(wàn)元82.7433.1066.1982.7482.7482.741.2.3在產(chǎn)品萬(wàn)元2537.461014.982029.972537.462537.462537.461.2.4產(chǎn)成品萬(wàn)元1241.15496.46992.921241.151241.151241.151.3現(xiàn)金萬(wàn)元3064.561225.822451.653064.563064.563064.562流動(dòng)負(fù)債萬(wàn)元10280.704112.288224.5610280.7010280.7010280.702.1應(yīng)付賬款萬(wàn)元10280.704112.288224.5610280.7010280.7010280.703流動(dòng)資金萬(wàn)元19

21、77.54791.021582.031977.541977.541977.544鋪底流動(dòng)資金萬(wàn)元659.17263.67527.34659.17659.17659.17（三）總投資預(yù)算構(gòu)成分析1、總投資預(yù)算分析：總投資預(yù)算7544.32萬(wàn)元，其中：固定資產(chǎn)投資5566.78萬(wàn)元，占項(xiàng)目總投資的73.79%；流動(dòng)資金1977.54萬(wàn)元，占項(xiàng)目總投資的26.21%。2、固定資產(chǎn)預(yù)算分析：本期工程項(xiàng)目固定資產(chǎn)投資包括：建筑工程投資2241.16萬(wàn)元，占項(xiàng)目總投資的29.71%；設(shè)備購(gòu)置費(fèi)2567.73萬(wàn)元，占項(xiàng)目總投資的34.04%；其它投資757.89萬(wàn)元，占項(xiàng)目總投資的10.05%。3、總投資=

22、固定資產(chǎn)投資+流動(dòng)資金。項(xiàng)目總投資=5566.78+1977.54=7544.32（萬(wàn)元）。總投資預(yù)算一覽表序號(hào)項(xiàng)目單位指標(biāo)占建設(shè)投資比例占固定投資比例占總投資比例1項(xiàng)目總投資萬(wàn)元7544.32135.52%135.52%100.00%2項(xiàng)目建設(shè)投資萬(wàn)元5566.78100.00%100.00%73.79%2.1工程費(fèi)用萬(wàn)元4808.8986.39%86.39%63.74%2.1.1建筑工程費(fèi)萬(wàn)元2241.1640.26%40.26%29.71%2.1.2設(shè)備購(gòu)置及安裝費(fèi)萬(wàn)元2567.7346.13%46.13%34.04%2.2工程建設(shè)其他費(fèi)用萬(wàn)元370.416.65%6.65%4.91%2

23、.2.1無(wú)形資產(chǎn)萬(wàn)元370.416.65%6.65%4.91%2.3預(yù)備費(fèi)萬(wàn)元387.486.96%6.96%5.14%2.3.1基本預(yù)備費(fèi)萬(wàn)元227.344.08%4.08%3.01%2.3.2漲價(jià)預(yù)備費(fèi)萬(wàn)元160.142.88%2.88%2.12%3建設(shè)期利息萬(wàn)元4固定資產(chǎn)投資現(xiàn)值萬(wàn)元5566.78100.00%100.00%73.79%5建設(shè)期間費(fèi)用萬(wàn)元6流動(dòng)資金萬(wàn)元1977.5435.52%35.52%26.21%7鋪底流動(dòng)資金萬(wàn)元659.1811.84%11.84%8.74%八、未來(lái)五年經(jīng)濟(jì)效益測(cè)算根據(jù)規(guī)劃，第一年負(fù)荷40.00%,計(jì)劃收入6285.60萬(wàn)元，總成本5834.96萬(wàn)元

24、，利潤(rùn)總額-4894.06萬(wàn)元，凈利潤(rùn)-3670.55萬(wàn)元，增值稅205.56萬(wàn)元，稅金及附加104.12萬(wàn)元，所得稅-1223.52萬(wàn)元；第二年負(fù)荷80.00%,計(jì)劃收入12571.20萬(wàn)元，總成本9937.19萬(wàn)元，利潤(rùn)總額-6692.51萬(wàn)元，凈利潤(rùn)-5019.38萬(wàn)元，增值稅411.11萬(wàn)元，稅金及附加128.79萬(wàn)元，所得稅-1673.13萬(wàn)元；第三年生產(chǎn)負(fù)荷100%，計(jì)劃收入15714.00萬(wàn)元，總成本11988.31萬(wàn)元，利潤(rùn)總額3725.69萬(wàn)元，凈利潤(rùn)2794.27萬(wàn)元，增值稅513.89萬(wàn)元，稅金及附加141.12萬(wàn)元，所得稅931.42萬(wàn)元。（一）營(yíng)業(yè)收入估算該“光學(xué)膜項(xiàng)

25、目”經(jīng)營(yíng)期內(nèi)不考慮通貨膨脹因素，只考慮光學(xué)膜行業(yè)設(shè)備相對(duì)價(jià)格變化，假設(shè)當(dāng)年光學(xué)膜設(shè)備產(chǎn)量等于當(dāng)年產(chǎn)品銷(xiāo)售量。項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年預(yù)計(jì)每年可實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入15714.00萬(wàn)元。（二）達(dá)產(chǎn)年增值稅估算達(dá)產(chǎn)年應(yīng)繳增值稅=銷(xiāo)項(xiàng)稅額-進(jìn)項(xiàng)稅額=513.89萬(wàn)元。營(yíng)業(yè)收入稅金及附加和增值稅估算表序號(hào)項(xiàng)目單位第一年第二年第三年第四年第五年1營(yíng)業(yè)收入萬(wàn)元6285.6012571.2015714.0015714.0015714.001.1光學(xué)膜萬(wàn)元6285.6012571.2015714.0015714.0015714.002現(xiàn)價(jià)增加值萬(wàn)元2011.394022.785028.485028.485028.483增值稅萬(wàn)元2

26、05.56411.11513.89513.89513.893.1銷(xiāo)項(xiàng)稅額萬(wàn)元2514.242514.242514.242514.242514.243.2進(jìn)項(xiàng)稅額萬(wàn)元800.141600.282000.352000.352000.354城市維護(hù)建設(shè)稅萬(wàn)元14.3928.7835.9735.9735.975教育費(fèi)附加萬(wàn)元6.1712.3315.4215.4215.426地方教育費(fèi)附加萬(wàn)元4.118.2210.2810.2810.289土地使用稅萬(wàn)元79.4579.4579.4579.4579.4510稅金及附加萬(wàn)元104.12128.79141.12141.12141.12（三）綜合總成本費(fèi)用估算

27、根據(jù)謹(jǐn)慎財(cái)務(wù)測(cè)算，當(dāng)項(xiàng)目達(dá)到正常生產(chǎn)年份時(shí)，按達(dá)產(chǎn)年經(jīng)營(yíng)能力計(jì)算，本期工程項(xiàng)目綜合總成本費(fèi)用11988.31萬(wàn)元，其中：可變成本10255.59萬(wàn)元，固定成本1732.72萬(wàn)元，具體測(cè)算數(shù)據(jù)詳見(jiàn)總成本費(fèi)用估算一覽表所示。折舊及攤銷(xiāo)一覽表序號(hào)項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)期合計(jì)第一年第二年第三年第四年第五年1建(構(gòu))筑物原值2241.162241.16當(dāng)期折舊額1792.9389.6589.6589.6589.6589.65凈值448.232151.512061.871972.221882.571792.932機(jī)器設(shè)備原值2567.732567.73當(dāng)期折舊額2054.18136.95136.95136.95136.

28、95136.95凈值2430.782293.842156.892019.951883.003建筑物及設(shè)備原值4808.89當(dāng)期折舊額3847.11226.59226.59226.59226.59226.59建筑物及設(shè)備凈值961.784582.304355.714129.123902.533675.944無(wú)形資產(chǎn)原值370.41370.41當(dāng)期攤銷(xiāo)額370.419.269.269.269.269.26凈值361.15351.89342.63333.37324.115合計(jì)：折舊及攤銷(xiāo)4217.52235.85235.85235.85235.85235.85總成本費(fèi)用估算一覽表序號(hào)項(xiàng)目單位達(dá)產(chǎn)年指

29、標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1外購(gòu)原材料費(fèi)萬(wàn)元8097.913239.166478.338097.918097.918097.912外購(gòu)燃料動(dòng)力費(fèi)萬(wàn)元600.19240.08480.15600.19600.19600.193工資及福利費(fèi)萬(wàn)元1496.871496.871496.871496.871496.871496.874修理費(fèi)萬(wàn)元27.1910.8821.7527.1927.1927.195其它成本費(fèi)用萬(wàn)元1530.30612.121224.241530.301530.301530.305.1其他制造費(fèi)用萬(wàn)元544.33217.73435.46544.33544.33544.335.2

30、其他管理費(fèi)用萬(wàn)元346.92138.77277.54346.92346.92346.925.3其他銷(xiāo)售費(fèi)用萬(wàn)元604.40241.76483.52604.40604.40604.406經(jīng)營(yíng)成本萬(wàn)元11752.464700.989401.9711752.4611752.4611752.467折舊費(fèi)萬(wàn)元226.59226.59226.59226.59226.59226.598攤銷(xiāo)費(fèi)萬(wàn)元9.269.269.269.269.269.269利息支出萬(wàn)元-10總成本費(fèi)用萬(wàn)元11988.315834.969937.1911988.3111988.3111988.3110.1可變成本萬(wàn)元10255.59410

31、2.248204.4710255.5910255.5910255.5910.2固定成本萬(wàn)元1732.721732.721732.721732.721732.721732.7211盈虧平衡點(diǎn)58.94%58.94%達(dá)產(chǎn)年應(yīng)納稅金及附加141.12萬(wàn)元。（五）利潤(rùn)總額及企業(yè)所得稅利潤(rùn)總額=營(yíng)業(yè)收入-綜合總成本費(fèi)用-銷(xiāo)售稅金及附加+補(bǔ)貼收入=3725.69（萬(wàn)元）。企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=3725.6925.00%=931.42（萬(wàn)元）。（六）利潤(rùn)及利潤(rùn)分配1、本期工程項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年利潤(rùn)總額（PFO）：利潤(rùn)總額=營(yíng)業(yè)收入-綜合總成本費(fèi)用-銷(xiāo)售稅金及附加+補(bǔ)貼收入=3725.69（萬(wàn)元）。2、達(dá)產(chǎn)年

32、應(yīng)納企業(yè)所得稅：企業(yè)所得稅=應(yīng)納稅所得額稅率=3725.6925.00%=931.42（萬(wàn)元）。3、本項(xiàng)目達(dá)產(chǎn)年可實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)總額3725.69萬(wàn)元，繳納企業(yè)所得稅931.42萬(wàn)元，其正常經(jīng)營(yíng)年份凈利潤(rùn)：企業(yè)凈利潤(rùn)=達(dá)產(chǎn)年利潤(rùn)總額-企業(yè)所得稅=3725.69-931.42=2794.27（萬(wàn)元）。4、根據(jù)利潤(rùn)及利潤(rùn)分配表可以計(jì)算出以下經(jīng)濟(jì)指標(biāo)。（1）達(dá)產(chǎn)年投資利潤(rùn)率=49.38%。（2）達(dá)產(chǎn)年投資利稅率=58.07%。（3）達(dá)產(chǎn)年投資回報(bào)率=37.04%。5、根據(jù)經(jīng)濟(jì)測(cè)算，本期工程項(xiàng)目投產(chǎn)后，達(dá)產(chǎn)年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入15714.00萬(wàn)元，總成本費(fèi)用11988.31萬(wàn)元，稅金及附加141.12萬(wàn)元，利潤(rùn)總

33、額3725.69萬(wàn)元，企業(yè)所得稅931.42萬(wàn)元，稅后凈利潤(rùn)2794.27萬(wàn)元，年納稅總額1586.43萬(wàn)元。利潤(rùn)及利潤(rùn)分配表序號(hào)項(xiàng)目單位達(dá)產(chǎn)指標(biāo)第一年第二年第三年第四年第五年1營(yíng)業(yè)收入萬(wàn)元15714.006285.6012571.2015714.0015714.0015714.002稅金及附加萬(wàn)元141.12104.12128.79141.12141.12141.123總成本費(fèi)用萬(wàn)元11988.315834.969937.1911988.3111988.3111988.315增值稅萬(wàn)元513.89205.56411.11513.89513.89513.896利潤(rùn)總額萬(wàn)元3725.69-489

34、4.06-6692.513725.693725.693725.698應(yīng)納稅所得額萬(wàn)元3725.69-4894.06-6692.513725.693725.693725.699企業(yè)所得稅萬(wàn)元931.42-1223.52-1673.13931.42931.42931.4210稅后凈利潤(rùn)萬(wàn)元2794.27-3670.55-5019.382794.272794.272794.2711可供分配的利潤(rùn)萬(wàn)元2794.27-3670.55-5019.382794.272794.272794.2712法定盈余公積金萬(wàn)元279.43-367.06-501.94279.43279.43279.4313可供投資者分配

35、利潤(rùn)萬(wàn)元2514.84-3303.49-4517.442514.842514.842514.8414應(yīng)付普通股股利萬(wàn)元2514.84-3303.49-4517.442514.842514.842514.8415各投資方利潤(rùn)分配萬(wàn)元2514.84-3303.49-4517.442514.842514.842514.8415.1項(xiàng)目承辦方股利分配萬(wàn)元2514.84-3303.49-4517.442514.842514.842514.8416息稅前利潤(rùn)萬(wàn)元3725.69-4894.06-6692.513725.693725.693725.6917息稅折舊攤銷(xiāo)前利潤(rùn)萬(wàn)元3961.54-4658.21-

36、6456.663961.543961.543961.5418銷(xiāo)售凈利潤(rùn)率%17.78%-58.40%-39.93%17.78%17.78%17.78%19全部投資利潤(rùn)率%49.38%-64.87%-88.71%49.38%49.38%49.38%20全部投資利稅率%58.07%58.07%58.07%58.07%21全部投資回報(bào)率%37.04%-48.65%-66.53%37.04%37.04%37.04%22總投資收益率%37.04%-48.65%-66.53%37.04%37.04%37.04%23資本金凈利潤(rùn)率%37.04%-48.65%-66.53%37.04%37.04%37.04%

37、八、確保預(yù)算完成的措施1、進(jìn)一步開(kāi)拓市場(chǎng)，提高市場(chǎng)占有率。2、全方位推行精益化管理，降低成本、提高效率，實(shí)現(xiàn)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)持續(xù)成長(zhǎng)。3、以經(jīng)濟(jì)效益為中心，挖潛降耗，把降低成本作為首要目標(biāo)。4、加強(qiáng)資金管理，提高資金利用率。5、強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理，加強(qiáng)成本控制、財(cái)務(wù)預(yù)算的執(zhí)行、資金運(yùn)行情況監(jiān)管等方面的工作，建立成本控制、預(yù)算執(zhí)行、資金運(yùn)行的預(yù)警機(jī)制，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，保證財(cái)務(wù)指標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。九、風(fēng)險(xiǎn)提示分析（一）政策風(fēng)險(xiǎn)分析投資項(xiàng)目選址區(qū)域位于項(xiàng)目建設(shè)地，其自然環(huán)境、經(jīng)濟(jì)環(huán)境、社會(huì)環(huán)境和投資環(huán)境良好；改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)國(guó)內(nèi)政局穩(wěn)定，各項(xiàng)政治、經(jīng)濟(jì)、法律、法規(guī)日臻完善；經(jīng)過(guò)綜合分析，投資項(xiàng)目符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策的引導(dǎo)

38、方向，國(guó)家出臺(tái)的相關(guān)方針政策表明，投資項(xiàng)目的政策風(fēng)險(xiǎn)極小。undefined項(xiàng)目產(chǎn)品生產(chǎn)項(xiàng)目有很強(qiáng)的政策性，投資項(xiàng)目建設(shè)要及時(shí)了解政府的有關(guān)政策調(diào)整，如：稅收、金融、環(huán)境保護(hù)、產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策等，項(xiàng)目承辦單位要及時(shí)采取相應(yīng)的措施，積極爭(zhēng)取有關(guān)政策落實(shí)在投資項(xiàng)目建設(shè)和運(yùn)營(yíng)過(guò)程中。（二）社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)分析根據(jù)項(xiàng)目實(shí)施地的工程地質(zhì)條件、項(xiàng)目特點(diǎn)及環(huán)境影響報(bào)告，投資項(xiàng)目的實(shí)施不存在移民安置問(wèn)題；項(xiàng)目建設(shè)區(qū)域民風(fēng)淳樸，各民族世代友好相處，加之項(xiàng)目建設(shè)區(qū)域?yàn)轫?xiàng)目建設(shè)地，不與農(nóng)戶爭(zhēng)奪生產(chǎn)用地，因此，誘發(fā)民族矛盾及宗教問(wèn)題的可能性極小，投資項(xiàng)目社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)可能會(huì)有：一是對(duì)項(xiàng)目周?chē)淖匀画h(huán)境的影響；二是對(duì)項(xiàng)目周邊的人文環(huán)境的

39、影響。對(duì)人文環(huán)境影響的規(guī)避措施；城市作為人類(lèi)文明的產(chǎn)物，本身就承載著一定的文化和歷史，所以投資項(xiàng)目在實(shí)施過(guò)程時(shí)，必須充分考慮到這一點(diǎn)；目前，投資項(xiàng)目地面上沒(méi)有發(fā)現(xiàn)軍事設(shè)施、教堂、寺廟、文物古跡以及重要建筑設(shè)施。（三）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)分析顧客理念分析：顧客對(duì)項(xiàng)目項(xiàng)目產(chǎn)品的保守心理是其潛在的風(fēng)險(xiǎn)，顧客對(duì)參與信息分享而可能帶來(lái)的隱患擔(dān)憂度決定消費(fèi)保守度；同時(shí)，顧客的環(huán)境保護(hù)意識(shí)、效益意識(shí)、誠(chéng)信意識(shí)等一定程度上影響著其應(yīng)用項(xiàng)目產(chǎn)品的導(dǎo)向；由于顧客的理念不定性，所以，項(xiàng)目市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)則隨之不定。從當(dāng)前中國(guó)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)來(lái)看，我國(guó)仍處于一個(gè)經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)增長(zhǎng)階段，投資和建設(shè)一直是中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的熱點(diǎn)，國(guó)家出臺(tái)的各項(xiàng)優(yōu)惠政策，都預(yù)示

40、著項(xiàng)目產(chǎn)品將有一個(gè)良好的發(fā)展前景；作為二十一世紀(jì)最具潛力的相關(guān)行業(yè)，使之具備較高的投資價(jià)值和發(fā)展后勁；目前，國(guó)內(nèi)已有較多企業(yè)進(jìn)入該行業(yè)的研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售；在這樣情況下，項(xiàng)目承辦單位能否后來(lái)者居上，通過(guò)自身的管理優(yōu)勢(shì)、成本優(yōu)勢(shì)、技術(shù)優(yōu)勢(shì)，生產(chǎn)出高質(zhì)量、低成本的項(xiàng)目產(chǎn)品，去占領(lǐng)更多的市場(chǎng)，將會(huì)面臨眾多的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)與挑戰(zhàn)。項(xiàng)目承辦單位通過(guò)實(shí)施“名牌戰(zhàn)略”規(guī)避行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)，全方位培育名牌產(chǎn)品，加大市場(chǎng)開(kāi)發(fā)力度，提高項(xiàng)目產(chǎn)品市場(chǎng)占有率和盈利能力；投資項(xiàng)目產(chǎn)品國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)需求量大，是發(fā)展中的朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)，項(xiàng)目充分估計(jì)到未來(lái)市場(chǎng)的變化情況及價(jià)格情況，因此，通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新、管理創(chuàng)新、經(jīng)營(yíng)創(chuàng)新來(lái)有效規(guī)避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。加大產(chǎn)品宣傳

41、力度，創(chuàng)新?tīng)I(yíng)銷(xiāo)方式和手段開(kāi)拓新興市場(chǎng)，建立獨(dú)立、主動(dòng)、可控的銷(xiāo)售渠道和銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)，建立高素質(zhì)的銷(xiāo)售隊(duì)伍；通過(guò)產(chǎn)品宣傳、博覽會(huì)、網(wǎng)絡(luò)、媒體等形式，向顧客宣傳、展示項(xiàng)目產(chǎn)品，吸引客戶推動(dòng)產(chǎn)品銷(xiāo)售，逐步擴(kuò)大客戶群，以降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)因素的影響。undefined光學(xué)級(jí)聚酯基膜為光電產(chǎn)業(yè)鏈前端最為重要的戰(zhàn)略材料之一，主要以聚酯切片為主要材料。因需滿足高透光率、低霧度、高亮度等性能要求，所以光學(xué)基膜為BOPET行業(yè)技術(shù)壁壘最高的領(lǐng)域。光學(xué)膜是指在光學(xué)元件或獨(dú)立基板上，制鍍或涂布一層或多層介電質(zhì)膜或金屬膜或這兩類(lèi)膜的組合，以改變光波的傳遞特性，包括光的投射、反射、吸收、散射、偏振及相位改變等。光學(xué)膜根據(jù)其應(yīng)用可

42、以分為顯示膜、保護(hù)膜、裝飾膜、隔熱膜，廣泛應(yīng)用于液晶顯示器、消費(fèi)電子面板、家電、建筑、汽車(chē)等行業(yè)。其中應(yīng)用最廣的是液晶面板行業(yè)，背光模組用光學(xué)膜是液晶顯示器面板的關(guān)鍵設(shè)備之一。全球光學(xué)基膜基本由國(guó)外大公司生產(chǎn)，高檔光學(xué)基膜產(chǎn)品市場(chǎng)被日本的東麗、美國(guó)3M、三菱和韓國(guó)的SKC等公司的產(chǎn)品壟斷，上述企業(yè)占據(jù)國(guó)內(nèi)背光模組約70%市場(chǎng)份額。隨著國(guó)內(nèi)平板顯示產(chǎn)業(yè)的迅猛發(fā)展，光學(xué)膜在市場(chǎng)中需求量巨大，但目前國(guó)內(nèi)的光學(xué)膜產(chǎn)能極小，導(dǎo)致我國(guó)BOPET行業(yè)長(zhǎng)期處于普通膜飽和、高端膜不足的結(jié)構(gòu)矛盾。我國(guó)BOPET產(chǎn)能高居世界首位，已成為全球BOPET產(chǎn)品重要生產(chǎn)基地，上市公司中康得新、雙星新材、長(zhǎng)陽(yáng)科技、南洋科技、

43、激智科技、大東南、華塑實(shí)業(yè)等相繼公告生產(chǎn)光學(xué)膜，光學(xué)膜成為我國(guó)加快培育和重點(diǎn)發(fā)展戰(zhàn)略新興材料之一。韓國(guó)LG將于2020年年底停止韓國(guó)國(guó)內(nèi)LCD電視面板的生產(chǎn)，在陸資和韓系面板廠的寡頭競(jìng)爭(zhēng)中，韓國(guó)最優(yōu)的博弈策略便是在陸資廠商擴(kuò)產(chǎn)節(jié)奏相對(duì)較慢的時(shí)間點(diǎn)大規(guī)模關(guān)閉產(chǎn)線以調(diào)節(jié)行業(yè)供需、改善存量產(chǎn)線的盈利空間，因此LED產(chǎn)能及產(chǎn)業(yè)鏈正逐步向國(guó)內(nèi)轉(zhuǎn)移。而國(guó)內(nèi)京東方在LCD面板市占率為15%，此次LG擬退出的產(chǎn)能主要為IPS基數(shù)，與京東方同屬硬屏技術(shù)分支，因此京東方有望快速承接LG退出所帶來(lái)的轉(zhuǎn)單，為國(guó)內(nèi)的上游光學(xué)膜企業(yè)的發(fā)展提供了有利條件。目前LCD的大尺寸應(yīng)用主要集中在液晶電視、液晶顯示器、移動(dòng)電腦上，小

44、尺寸應(yīng)用主要集中在手機(jī)、平板方面，其中液晶電視是LCD應(yīng)用的第一大領(lǐng)域。2015年、2016年和2017年，LCD電視的平均尺寸分別為39.2英寸、41.4英寸和42.9英寸，每年均有一定的上升幅度。LCD電視的大尺寸化將有效帶動(dòng)上游光學(xué)膜市場(chǎng)需求的持續(xù)增加。2018年LCD面板的出貨面積約為1.979億平方米，較2017年同期增長(zhǎng)10.6%，預(yù)計(jì)2020年LCD面板的出貨面積將提升至2.10億平方米。LCD每個(gè)背光模組需要1張上擴(kuò)散膜+2張?jiān)隽聊?1張下擴(kuò)散膜+1張反射膜，2018年全球液晶電視面板背光模組需要的光學(xué)薄膜數(shù)量為13.2億片。此外，電腦、手機(jī)等終端消費(fèi)類(lèi)電子產(chǎn)品市場(chǎng)需求的強(qiáng)勁增

45、長(zhǎng)，預(yù)測(cè)臺(tái)式機(jī)出貨量穩(wěn)定在1.40億臺(tái)左右，筆記本穩(wěn)定在1.70億臺(tái)左右。全球智能手機(jī)出貨量保持在2.8%的年復(fù)合增長(zhǎng)率，2022年全球智能手機(jī)銷(xiāo)量將有望達(dá)到16.8億臺(tái)。2018年全球液晶模組需求量約為34億片，預(yù)計(jì)至2020年全球液晶模組市場(chǎng)需求將達(dá)到34.38億片，較2011年增長(zhǎng)31.72%。主流的太陽(yáng)能光伏電池背板具有三層結(jié)構(gòu)：外層保護(hù)層氟膜材料具有良好的抗環(huán)境侵蝕能力，中間層基膜具有良好的絕緣性能和力學(xué)性能，內(nèi)層氟膜材料和EVA膠膜具有良好的粘接性能，傳統(tǒng)含氟結(jié)構(gòu)背板中TPT、KPK、CPC、TPF、KPF中的P指的就是PET，PET在背板中是基材，起到支撐、阻隔和耐電氣絕緣等作用

46、，一般在PET薄膜基板表面復(fù)合或涂覆不同功能性聚合物材料從而賦予背板優(yōu)異的保護(hù)功能。我國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)迅速崛起，成為全球光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展的主要?jiǎng)恿Α?019年全球新增光伏裝機(jī)量約123GW，較去年增長(zhǎng)11.2%；預(yù)測(cè)2020年全球新增光伏裝機(jī)量約140GW，預(yù)計(jì)增長(zhǎng)13.8%。2019年我國(guó)光伏新增裝機(jī)30.1GW，同比下降32%，光伏累計(jì)裝機(jī)達(dá)到203.3GW。預(yù)計(jì)，2020年中國(guó)光伏裝機(jī)預(yù)計(jì)35-45GW。按照1GW安裝量對(duì)太陽(yáng)能電池背板的需求量為650萬(wàn)平方米進(jìn)行估算，保守情形下對(duì)應(yīng)的2020-2021年太陽(yáng)能電池背板需求量分別為7.80億平方米、8.45億平方米。樂(lè)觀情形下對(duì)應(yīng)的2020-202

47、1年太陽(yáng)能電池背板需求量分別為8.45億平方米、10.08億平方米。在消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)下，市場(chǎng)對(duì)于4K電視等高階產(chǎn)品的消化，中國(guó)已經(jīng)是當(dāng)之無(wú)愧的NO1。2018年底中國(guó)4K電視滲透率將達(dá)到58。而全球4K電視的滲透率還在30的水平徘徊。這說(shuō)明了中國(guó)市場(chǎng)對(duì)最新顯示技術(shù)的接受度是全球領(lǐng)先的。目前面板產(chǎn)業(yè)光學(xué)基膜國(guó)內(nèi)進(jìn)口依存度較高。全球光學(xué)基膜基本由國(guó)外大公司生產(chǎn)，尤其是高檔光學(xué)基膜產(chǎn)品的國(guó)際、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)幾乎都被日本東麗、美國(guó)3M、三菱和韓國(guó)SKC等公司壟斷。國(guó)內(nèi)光學(xué)薄膜產(chǎn)業(yè)還處在起步階段，未來(lái)光學(xué)薄膜產(chǎn)業(yè)將呈現(xiàn)以下趨勢(shì)：未來(lái)，國(guó)內(nèi)包括液晶電視在內(nèi)的電子產(chǎn)品未來(lái)將繼續(xù)保持快速增長(zhǎng)，二目前國(guó)內(nèi)的光學(xué)膜產(chǎn)能極

48、小，光學(xué)膜項(xiàng)目對(duì)下游液晶顯示器材行業(yè)的國(guó)產(chǎn)化水平提升有積極作用。本土光學(xué)膜進(jìn)口替代勢(shì)在必行。面板行業(yè)由“規(guī)模競(jìng)爭(zhēng)”轉(zhuǎn)向“成本競(jìng)爭(zhēng)”，國(guó)內(nèi)光學(xué)膜進(jìn)口替代勢(shì)在必行。目前，液晶面板產(chǎn)業(yè)快速轉(zhuǎn)移至我國(guó)，是國(guó)內(nèi)光學(xué)膜進(jìn)口替代的良機(jī)，具有技術(shù)優(yōu)勢(shì)并涉足光學(xué)膜生產(chǎn)的企業(yè)如康得新、樂(lè)凱膠片、南洋科技等企業(yè)有望打破國(guó)外企業(yè)壟斷地位。（四）資金風(fēng)險(xiǎn)分析項(xiàng)目承辦單位應(yīng)該選擇多種籌集建設(shè)資金的渠道，緊緊抓住國(guó)家鼓勵(lì)和支持相關(guān)行業(yè)發(fā)展的大好機(jī)遇，積極爭(zhēng)取政府資金的支持和吸收社會(huì)其他資金投入，盡可能的降低債務(wù)投資的比例，從根本上降低償債壓力和債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。（五）技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)分析技術(shù)創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)分析：項(xiàng)目本身的維護(hù)需要資金的投入，項(xiàng)目

49、的創(chuàng)新與再研發(fā)需要成本，其風(fēng)險(xiǎn)在于技術(shù)開(kāi)發(fā)的遲緩或失敗而帶來(lái)的人力、財(cái)力損失以及由此帶來(lái)的產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力的下降，從而影響整個(gè)企業(yè)的發(fā)展；項(xiàng)目承辦單位在技術(shù)研發(fā)中如何突破技術(shù)瓶頸，由瓶頸而帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)是應(yīng)處于首要位置考慮。產(chǎn)品研發(fā)及人才風(fēng)險(xiǎn)分析：由于項(xiàng)目產(chǎn)品市場(chǎng)需求潛力巨大，從而刺激相關(guān)行業(yè)的高速發(fā)展，產(chǎn)品的研發(fā)換代必須與時(shí)俱進(jìn)，否則，終將慘遭淘汰，且類(lèi)似項(xiàng)目產(chǎn)品的模仿在技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)中多方角逐，因此，研發(fā)中遇到的項(xiàng)目技術(shù)瓶頸是不可忽視的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)；此外，技術(shù)人才的缺乏及其流失是技術(shù)潛在的風(fēng)險(xiǎn)；投資項(xiàng)目主要工藝生產(chǎn)技術(shù)及設(shè)備都是經(jīng)過(guò)生產(chǎn)實(shí)踐證實(shí)是成熟、可靠的，所以，投資項(xiàng)目在項(xiàng)目產(chǎn)品生產(chǎn)技術(shù)上的風(fēng)險(xiǎn)較小。技術(shù)

50、方面的風(fēng)險(xiǎn)主要是項(xiàng)目采用的技術(shù)的先進(jìn)性、可靠性、適用性和經(jīng)濟(jì)性與原方案發(fā)生重大變化，導(dǎo)致項(xiàng)目不能按期進(jìn)入正常生產(chǎn)狀態(tài)或生產(chǎn)能力利用率低，達(dá)不到設(shè)計(jì)要求或生產(chǎn)成本提高，產(chǎn)品質(zhì)量達(dá)不到預(yù)期要求；項(xiàng)目承辦單位通過(guò)引進(jìn)先進(jìn)的生產(chǎn)裝備，采用先進(jìn)的生產(chǎn)工藝技術(shù)進(jìn)行高質(zhì)量項(xiàng)目產(chǎn)品的生產(chǎn)，該技術(shù)生產(chǎn)效率高，產(chǎn)品質(zhì)量好，而且生產(chǎn)過(guò)程基本無(wú)污染；但是，由于該生產(chǎn)技術(shù)要求較高，產(chǎn)品質(zhì)量的控制需要在生產(chǎn)過(guò)程中不斷加以調(diào)節(jié)和控制，因此，該技術(shù)對(duì)工藝過(guò)程中的控制、調(diào)整能力要求較高。（六）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析項(xiàng)目承辦單位要實(shí)行嚴(yán)格的資金借貸和運(yùn)用審批制度，根據(jù)公司發(fā)展情況和資金市場(chǎng)成本變化調(diào)整資本結(jié)構(gòu)；聘用財(cái)務(wù)分析師與專業(yè)市場(chǎng)分析

51、人員，引進(jìn)先進(jìn)考核體系，完成企業(yè)運(yùn)營(yíng)診斷報(bào)告，進(jìn)一步針對(duì)財(cái)務(wù)、市場(chǎng)以及技術(shù)等方面進(jìn)行財(cái)務(wù)管理規(guī)范與改進(jìn)。（七）管理風(fēng)險(xiǎn)分析形成企業(yè)文化進(jìn)行員工同化，保障創(chuàng)業(yè)前期的穩(wěn)定過(guò)渡；進(jìn)行員工培訓(xùn)努力提高員工自身技能與整體素質(zhì)；根據(jù)市場(chǎng)調(diào)整職工工資并加強(qiáng)公司人事管理制度，實(shí)現(xiàn)3年內(nèi)人員的基本穩(wěn)定；推行目標(biāo)成本全面管理，加強(qiáng)成本控制；倡導(dǎo)組織創(chuàng)新和思想創(chuàng)新，以適應(yīng)不斷變化的外部經(jīng)營(yíng)環(huán)境。（八）其它風(fēng)險(xiǎn)分析項(xiàng)目承辦單位聘請(qǐng)熟悉相關(guān)行業(yè)的專家就項(xiàng)目可能涉及的風(fēng)險(xiǎn)因素及其風(fēng)險(xiǎn)程度進(jìn)行判斷，采用專家評(píng)估法識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)因素和估計(jì)風(fēng)險(xiǎn)程度，針對(duì)項(xiàng)目各類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)因素的風(fēng)險(xiǎn)程度進(jìn)行了評(píng)定，并對(duì)結(jié)果進(jìn)行整理分析表明：投資項(xiàng)目的建設(shè)與

52、實(shí)施，既不存在嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)，更沒(méi)有災(zāi)難性風(fēng)險(xiǎn)，較大風(fēng)險(xiǎn)主要是市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力風(fēng)險(xiǎn)、資金風(fēng)險(xiǎn)和管理風(fēng)險(xiǎn)；因此，項(xiàng)目承辦單位應(yīng)提高風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，積極采取應(yīng)對(duì)措施，通過(guò)風(fēng)險(xiǎn)控制和風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移等策略，以盡可能低的風(fēng)險(xiǎn)成本來(lái)降低風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性，并將風(fēng)險(xiǎn)損失控制在最小程度，確保最終目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。投資項(xiàng)目在建設(shè)與生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，不可避免地產(chǎn)生一定量的生活廢水和固體廢棄材料及廢氣等污染物，若處理不當(dāng)可能對(duì)當(dāng)?shù)丨h(huán)境造一定污染，由此可能給周邊自然環(huán)境造成一定的影響，隨著國(guó)家對(duì)環(huán)境保護(hù)工作的日益重視，環(huán)境保護(hù)標(biāo)準(zhǔn)將不斷提高，項(xiàng)目承辦單位將面臨環(huán)境保護(hù)不達(dá)標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)。undefined（九）社會(huì)影響評(píng)估1、社會(huì)影響分析項(xiàng)目建設(shè)過(guò)程中需要一批建筑施工隊(duì)伍和建筑工人，能夠?yàn)楫?dāng)?shù)馗挥鄤趧?dòng)力提供合適的就業(yè)機(jī)會(huì)，增加他們的收入；項(xiàng)目建成運(yùn)營(yíng)后，可提供900個(gè)就業(yè)崗位，對(duì)緩解當(dāng)?shù)厣鐣?huì)就業(yè)壓力有一定的積極作用；員工進(jìn)入企業(yè)后不僅擁有可觀、穩(wěn)定的收入，而且通過(guò)企業(yè)的教育與培訓(xùn)可以進(jìn)一步提高管理人員的管理水平，提高技術(shù)人才的研發(fā)能力，提高加工操作人員的操作技能，使其擁有更高的上升空間，為今后收入的進(jìn)一步增長(zhǎng)打