企業(yè)研究論文-以浙江省中小企業(yè)融資為例談中小企業(yè)融資問(wèn)題.doc

企業(yè)研究論文-以浙江省中小企業(yè)融資為例談中小企業(yè)融資問(wèn)題摘要融資難的問(wèn)題并非是所有中小企業(yè)面臨的問(wèn)題，本文分析了其原因所在，然后分析了浙江省各金融機(jī)構(gòu)應(yīng)對(duì)中小企業(yè)融資所采取的具體措施，如配合政府的貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、下放審批權(quán)限等，并建議進(jìn)一步加強(qiáng)信用體系和擔(dān)保體系的建設(shè)。關(guān)鍵詞中小企業(yè)融資審貸機(jī)制信用體系擔(dān)保體系在浙江省，并非所有的中小企業(yè)都存在融資難的問(wèn)題，實(shí)際上，那些經(jīng)營(yíng)狀況好，信用水平較高，財(cái)務(wù)透明度高，產(chǎn)權(quán)明晰，管理規(guī)范而且有充足抵押物的中小企業(yè)是各商業(yè)銀行競(jìng)爭(zhēng)的客戶，真正融資困難的是那些管理水平低下，資信狀況不高，自有資本不充足，缺乏有效擔(dān)保方式的中小企業(yè)，在規(guī)模上講是一定規(guī)模以下的微小企業(yè)。本文所講的中小企業(yè)即為融資存在一定難度的中小企業(yè)。一、中小企業(yè)融資難的原因通過(guò)對(duì)浙江省的中小企業(yè)融資問(wèn)題進(jìn)行分析，可以看到，中小企業(yè)融資難的原因主要有:1.中小企業(yè)自身存在一定的問(wèn)題，比如，缺乏有效的管理體系，財(cái)務(wù)管理混亂，擔(dān)保無(wú)法落實(shí)，信用狀況偏低等方面；2.商業(yè)銀行方面的原因，比如，審批權(quán)限過(guò)于集中，準(zhǔn)入門(mén)檻過(guò)高，對(duì)信貸人員的激勵(lì)約束機(jī)制不合理，可供利用融資品種過(guò)少等方面的原因；3.整個(gè)社會(huì)層面的原因，最為重要的兩點(diǎn):(1)全社會(huì)的可供利用的信用體系沒(méi)有建立，這使得商業(yè)銀行與企業(yè)之間產(chǎn)生信息不對(duì)稱(chēng)的問(wèn)題，(2)擔(dān)保體系不健全，現(xiàn)存擔(dān)保體系管理機(jī)構(gòu)不統(tǒng)一、資金來(lái)源有限、專(zhuān)業(yè)人員欠缺等。二、浙江省商業(yè)銀行應(yīng)對(duì)中小企業(yè)融資難采取的措施1.由政府對(duì)商業(yè)銀行小企業(yè)貸款進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償，提高商業(yè)銀行對(duì)小企業(yè)貸款的積極性。2005年，浙江省制定了小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償試行辦法，其中，風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償資金是鼓勵(lì)和促進(jìn)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)增加小企業(yè)貸款的政府引導(dǎo)性專(zhuān)項(xiàng)扶持資金，主要用于對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)當(dāng)年新增小企業(yè)貸款而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行補(bǔ)償，也可以對(duì)增加貸款較多、風(fēng)險(xiǎn)控制較好的中小企業(yè)進(jìn)行適當(dāng)獎(jiǎng)勵(lì)。通過(guò)試點(diǎn)銀行工商銀行浙江省分行和農(nóng)業(yè)銀行浙江省分行的試效果可以看出，這種貸款風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償制度在一定程度上提高了商業(yè)銀行對(duì)小企業(yè)貸款的積極性，2005年，浙江省37個(gè)試點(diǎn)市、縣，銀行貸款余額比上年增長(zhǎng)了24.55%，高出全省增幅7.27個(gè)百分點(diǎn)。其中工商銀行從2005年1月至今年6月，小企業(yè)貸款余額增長(zhǎng)了138億元，其中微小企業(yè)貸款增長(zhǎng)21.11億元，占15.3%。其中，2005年當(dāng)年，試點(diǎn)的37家支行符合風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償辦法考核口徑的微小企業(yè)貸款合計(jì)較年初新增11.47億元，占全行微小企業(yè)貸款增量的86.2%，增幅達(dá)117.22%，貸款戶數(shù)較年初新增1300多戶。農(nóng)業(yè)銀行截至2006年6月末，支持小企業(yè)總數(shù)達(dá)到14055家，占法人客戶總數(shù)的94%；中小企業(yè)貸款余額達(dá)到1169億元，占法人客戶貸款總額的71；今年上半年新建信貸關(guān)系中小企業(yè)1063戶，新增中小企業(yè)貸款151億元，增量占全行法人客戶貸款總增量的83。2.下放審批權(quán)限，提高貸款審批效率。原有商業(yè)銀行的管理體制一直圍繞著大客戶、大項(xiàng)目的管理進(jìn)行設(shè)計(jì)，組織架構(gòu)、資源配置、風(fēng)險(xiǎn)管理、定價(jià)管理、激勵(lì)機(jī)制、信息統(tǒng)計(jì)制度等方面，尤其是審貸機(jī)制方面沒(méi)有充分考慮中小企業(yè)金融業(yè)務(wù)的特點(diǎn)和要求。中小企業(yè)在融資需求上的特點(diǎn)一般為:需求旺、時(shí)間急、頻率高、額度小,為適應(yīng)其特點(diǎn),商業(yè)銀行必須建立高效便捷的審批機(jī)制。以農(nóng)業(yè)銀行浙江省分行為例，該行對(duì)浙江省部分強(qiáng)縣支行轉(zhuǎn)授了單戶3000萬(wàn)元的授信審批權(quán)，對(duì)一些支行轉(zhuǎn)授了單戶1000萬(wàn)元的授信審批權(quán)；對(duì)二級(jí)分行個(gè)人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)貸款的審批權(quán)限擴(kuò)大至單戶1000萬(wàn)元，并允許二級(jí)分行按80%的比例對(duì)縣級(jí)支行進(jìn)行轉(zhuǎn)授權(quán)；客戶信用等級(jí)認(rèn)定權(quán)轉(zhuǎn)授各二級(jí)分行，并允許各二級(jí)分行向縣級(jí)支行轉(zhuǎn)授小企業(yè)信用等級(jí)認(rèn)定權(quán)；對(duì)單戶信用余額500萬(wàn)元以下的微小企業(yè)短期信貸業(yè)務(wù)，在業(yè)務(wù)審批流程上允許不經(jīng)過(guò)貸審會(huì)審議，單筆信貸業(yè)務(wù)審批同意后視同核定等額授信額度，信用等級(jí)評(píng)定可與首筆信貸業(yè)務(wù)審批同步操作；對(duì)于單戶信用余額150萬(wàn)元以下微小企業(yè)短期信貸業(yè)務(wù)，審批權(quán)進(jìn)一步轉(zhuǎn)授給符合一定條件的二級(jí)支行。通過(guò)這種方式，提高了商業(yè)銀行貸款審批的效率，符合了中小企業(yè)貸款的特點(diǎn)。3.制定新的目標(biāo)市場(chǎng)的定位方式。商業(yè)銀行貸款歷來(lái)偏重于規(guī)模大、效益好、有充足擔(dān)保的大企業(yè)，而忽略了中小企業(yè)，這樣，使得中小企業(yè)獲得資金增加了難度。建行浙江省分行提出“大中有重、好中選優(yōu)、大中小客戶合理分布”的客戶發(fā)展戰(zhàn)略，將優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)列為目標(biāo)客戶，淡化了所有制和規(guī)模因素，尤為注重從中小企業(yè)中選擇優(yōu)質(zhì)客戶，比如：銷(xiāo)售收入1000萬(wàn)元以上、國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策鼓勵(lì)發(fā)展、有市場(chǎng)發(fā)展?jié)摿透?jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的朝陽(yáng)產(chǎn)業(yè)、傳統(tǒng)特色產(chǎn)業(yè)以及高增長(zhǎng)型的新興行業(yè)企業(yè)中信用等級(jí)A級(jí)（含）以上、無(wú)不良貸款、價(jià)值貢獻(xiàn)10萬(wàn)元以上的中小企業(yè)。這種篩選優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)進(jìn)行貸款的方法，既有利于中小企業(yè)獲得一定的貸款支持，又能夠使商業(yè)銀行獲得較多的收益。4.在具體業(yè)務(wù)操作上，各商業(yè)銀行業(yè)摸索了一定的方式。針對(duì)各種具體的情況，各商業(yè)銀行在具體的業(yè)務(wù)操作方面也有了許多改進(jìn)，比如：(1)融資安全線管理：即對(duì)小企業(yè)客戶逐個(gè)核定相對(duì)安全的授信控制額度，全面掌握信息，如實(shí)評(píng)價(jià)小企業(yè)還貸能力，客觀的衡量貸款的風(fēng)險(xiǎn)，以防止對(duì)目標(biāo)企業(yè)授信過(guò)度。例如：授信額度=房地產(chǎn)價(jià)值*70%+機(jī)器設(shè)備價(jià)值*50%+存貨*60%+應(yīng)收賬款*60%等具體方式。(2)建立合理的貸款定價(jià)機(jī)制：即在法律法規(guī)和人民銀行政策允許范圍內(nèi)，根據(jù)市場(chǎng)利率狀況、籌資成本、貸款期限、貸款目標(biāo)收益等方面，對(duì)不同的客戶采取不同的利率，也就是“一戶一價(jià)”的定價(jià)方式。而且，可以根據(jù)企業(yè)的性質(zhì)、質(zhì)量等方面進(jìn)行貸款利率方面的優(yōu)惠，比如：對(duì)于優(yōu)良企業(yè)，可以在一般期限貸款利率基礎(chǔ)上下浮10%；對(duì)企業(yè)和業(yè)主、股東不動(dòng)產(chǎn)提供抵押擔(dān)保從而風(fēng)險(xiǎn)度較低的企業(yè)可以下浮20%；對(duì)生產(chǎn)性現(xiàn)金流量充足、銷(xiāo)售貨款回行率高的開(kāi)戶企業(yè)實(shí)行與存款基數(shù)相適應(yīng)的貸款0.54%的特惠利率。(3)改進(jìn)小企業(yè)信貸人員的激勵(lì)和約束機(jī)制：比如弱化存款、結(jié)算等業(yè)務(wù)量考核，強(qiáng)化其貸款戶數(shù)、貸款額度及質(zhì)量、收益水平、經(jīng)濟(jì)資本回報(bào)率等方面的考核。這樣，有助于克服信貸人員“懼貸”的現(xiàn)象，增加信貸人員向中小企業(yè)發(fā)放貸款的積極性。(4)對(duì)中小企業(yè)審核方式方面的改進(jìn)：淡化單一的按財(cái)務(wù)報(bào)表方式審核的方式，專(zhuān)門(mén)制定針對(duì)財(cái)務(wù)制度不健全的中小企業(yè)信用評(píng)級(jí)方法，利用一些新的指標(biāo)來(lái)判斷企業(yè)信用級(jí)別，比如，“法定代表人及股東的品行、企業(yè)自有資金、貨款歸行率、日均存款余額、銷(xiāo)售納稅額”，“生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)合法性、經(jīng)營(yíng)效益穩(wěn)定性、發(fā)展階段成長(zhǎng)性、現(xiàn)金流量充足性、信貸擔(dān)保安全性、經(jīng)營(yíng)者行為和信用可靠性”。而且，考慮企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)周期，根據(jù)企業(yè)現(xiàn)金回流狀況確定企業(yè)的還貸期限，防止貸款周期與企業(yè)經(jīng)營(yíng)周期相脫節(jié)，防止“短貸長(zhǎng)占”。通過(guò)靈活運(yùn)用以上各種操作方式，商業(yè)銀行在一定程度上防范了對(duì)中小企業(yè)貸款的風(fēng)險(xiǎn)，不僅自身獲得了一定的收益，而且，也滿足了一部分中小企業(yè)資金的需求。三、為更好地滿足中小企業(yè)的融資需求，金融體系應(yīng)進(jìn)行改進(jìn)措施1.加快建立中小企業(yè)信用制度體系。雖然目前有幾家商業(yè)銀行已經(jīng)不同程度的推行了中小企業(yè)征信制度，但并沒(méi)有納入國(guó)家信用管理體制，各自為政，缺乏權(quán)威性、規(guī)范性、專(zhuān)業(yè)性和技術(shù)性，從而在對(duì)中小企業(yè)信用進(jìn)行評(píng)判時(shí)存在主觀性和片面性，所以，應(yīng)盡快建立統(tǒng)一的中小企業(yè)信用管理體制。(1)在信用征集方面，各商業(yè)銀行應(yīng)積極建立與其發(fā)生業(yè)務(wù)往來(lái)的各企業(yè)的信用檔案，征集企業(yè)法