中國移動2009年度業(yè)績總結(jié)報告（中文版） VIP

2出席發(fā)布會的管理層王建宙先生董事長、首席執(zhí)行官李 躍先生執(zhí)行董事、副總經(jīng)理魯向東先生執(zhí)行董事、副總經(jīng)理薛濤海先生執(zhí)行董事、副總經(jīng)理、財務(wù)總監(jiān)辛凡非女士執(zhí)行董事、副總經(jīng)理2009 年總體表現(xiàn)2009 年財務(wù)業(yè)績32009 年總體表現(xiàn)2009 年財務(wù)業(yè)績45主要業(yè)績收入增長 9.8%凈利潤率為 25.5%客戶總數(shù)超過 5.2 億戶總通話分鐘數(shù)增長 19.6%增值業(yè)務(wù)收入增長 16.0%占總收入比例上升為 29.1%2009 年全年股息為每股 2.804 港元計劃 2010 年全年利潤派息率為 43%G3客戶數(shù)超過 340 萬戶實(shí)現(xiàn)網(wǎng)絡(luò)覆蓋 238 個城市客戶基礎(chǔ)持續(xù)鞏固話音業(yè)務(wù)穩(wěn)定增長增值業(yè)務(wù)快速增長拉動收入顯著積極應(yīng)對各種挑戰(zhàn)經(jīng)營業(yè)績平穩(wěn)增長創(chuàng)新融合發(fā)展3G 業(yè)務(wù)進(jìn)展良好持續(xù)為股東創(chuàng)造價值6營運(yùn)業(yè)績平穩(wěn)增長2008 年 2009 年變化客戶總數(shù) (萬戶 ) 45,725.0 52,228.3 14.2%營運(yùn)收入 (人民幣億元 ) 4,118.10 4,521.03 9.8%EBITDA(人民幣億元 ) 2,162.67 2,290.23 5.9%EBITDA 利潤率 (%) 52.5% 50.7% -1.8個百分點(diǎn)凈利潤 (人民幣億元 ) 1,126.27 1,151.66 2.3%凈利潤率 (%) 27.3% 25.5% -1.8個百分點(diǎn)每股基本盈利 (人民幣元 ) 5.62 5.74 2.2%注：2009 年1 月 1日起，本公司采用國際 (IFRIC) 詮釋 /香港 (IFRIC) 詮釋第 13號 顧客忠誠計劃（詮釋第 13號），本演示材料中比較期間財務(wù)數(shù)據(jù)已經(jīng)按照詮釋第 13號進(jìn)行追溯調(diào)整。7客戶基礎(chǔ)持續(xù)鞏固注：2009 年12 月使用3G 網(wǎng)絡(luò)服務(wù)的 G3客戶數(shù)為340.8 萬戶 凈增客戶市場份額努力克服宏觀經(jīng)濟(jì)影響、普及率的提高及競爭環(huán) 境變化等因素的挑戰(zhàn)，平均每月凈增客戶達(dá)542萬戶，凈增客戶市場份額仍達(dá)60%中高端客戶保有率維持在較高水平，客戶基礎(chǔ)持續(xù)鞏固積極拓展農(nóng)村、家庭和信息服務(wù)等藍(lán)海市場(萬戶 )(萬戶 )凈增客戶數(shù)客戶總數(shù)6,503.38,791.188%60%2008200945,725.052,228.32008.12 2009.128積極發(fā)展集團(tuán)客戶(萬戶)(億戶)進(jìn)一步豐富信息化解決方案，規(guī)模打造農(nóng)信通、城管通等行業(yè)應(yīng)用依托TD 產(chǎn)業(yè)政策支持，積極開展與地方政府戰(zhàn)略合作，大力推進(jìn)城鄉(xiāng)信息化集團(tuán)客戶規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)大，重要集團(tuán)客戶保有穩(wěn)固占總客戶數(shù)的比例集團(tuán)客戶數(shù) 納入集團(tuán)管理的個人客戶數(shù)2332782008.12 2009.121.291.8528.1%35.4%2008.12 2009.129話音業(yè)務(wù)穩(wěn)定增長通過精確有效的話務(wù)量營銷，話音業(yè)務(wù)仍保持穩(wěn)定增長堅持理性競爭，促進(jìn)行業(yè)可持續(xù)發(fā)展(人民幣億元 )(億分鐘)MOU (分鐘) 平均每分鐘話音業(yè)務(wù)收入 (人民幣元 )總通話分鐘數(shù) 話音業(yè)務(wù)收入3,206.692,985.220.1220.1102008200929,187.124,413.1492 4942008200910增值業(yè)務(wù)拉動作用顯著增值業(yè)務(wù)收入(人民幣億元 )彩鈴收入手機(jī)上網(wǎng)收入彩信收入(人民幣億元 )(人民幣億元 )(人民幣億元 )短信業(yè)務(wù)收入 非短信數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)收入話音增值服務(wù)收入 增值業(yè)務(wù)收入總收入154.13143.57200820097.4%535.57503.18529.98412.42248.79217.2827.5%29.1%2008200916.0%183.38129.772008200941.3%33.0628.732008200915.1%1,132.881,314.3411數(shù)據(jù)產(chǎn)品繼續(xù)快速發(fā)展(萬戶)(萬戶)(萬戶)(億次)139郵箱活躍客戶達(dá) 2,375萬戶，實(shí)現(xiàn)與飛信、音樂等自有業(yè)務(wù)的整合，增添新功能手機(jī)游戲使用客戶超過 615萬戶，繼續(xù)引入新內(nèi)容，推銷創(chuàng)新游戲方式手機(jī)視頻內(nèi)容及欄目豐富，使用客戶達(dá)到 224萬戶2.731.54200820096,2563,7242008.12 2009.128,5112008.12 2009.124,9124,1492008.12 2009.1242.5%18.4%68.0% 77.1%12,130飛信活躍客戶12580 查詢次數(shù)無線音樂俱樂部會員 手機(jī)報付費(fèi)客戶12營運(yùn)收入穩(wěn)定增長(人民幣億元)ARPU (人民幣元 )營運(yùn)收入穩(wěn)定增長客戶繼續(xù)穩(wěn)定增加話音業(yè)務(wù)持續(xù)增長增值業(yè)務(wù)有力推動營運(yùn)收入4,521.034,118.108377200820099.8%13網(wǎng)絡(luò)辦公、手機(jī)辦公、集中網(wǎng)管系統(tǒng)提升管理效率采購招標(biāo)網(wǎng)、電子采購平臺、 B2B互聯(lián)交易平臺實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)流程電子化大力推進(jìn)電子銷售及服務(wù)渠道，提升響應(yīng)速度，降低成本推進(jìn)局房和鐵塔等標(biāo)準(zhǔn)化，大幅提高了設(shè)備采購、工程建設(shè)和運(yùn)維管理等方面的效率啟動市場營銷案標(biāo)準(zhǔn)化、推廣客戶接觸界面標(biāo)準(zhǔn)化南北基地建設(shè)加快推進(jìn)。集人才基地、研發(fā)創(chuàng)新、國際化支撐、信息服務(wù)、國際合作交流及展示等功能于一體運(yùn)維集中管理、集中業(yè)務(wù)支撐系統(tǒng)有助提升效率推進(jìn)財務(wù)集中化，實(shí)現(xiàn)風(fēng)險管理和成本控制提升管理效率，實(shí)現(xiàn)低成本高效運(yùn)營集中化 標(biāo)準(zhǔn)化信息化實(shí)現(xiàn)運(yùn)營效率的提升148049801,2301,29428.6%2009201020112012資本開支適應(yīng)新的發(fā)展環(huán)境滿足市場穩(wěn)定的增長需求促進(jìn)增值業(yè)務(wù)不斷發(fā)展保證網(wǎng)絡(luò)領(lǐng)先優(yōu)勢應(yīng)對全業(yè)務(wù)競爭2G/3G 融合組網(wǎng)集中化、標(biāo)準(zhǔn)化、信息化實(shí)現(xiàn)采購節(jié)約計劃 計劃 計劃資本開支(人民幣億元 )資本開支占營運(yùn)收入比例2G/3G共享86%2G專用14%2010年資本開支結(jié)構(gòu)15保持良好的盈利能力(人民幣億元)凈利潤率保持良好的盈利能力收入的穩(wěn)定增長低成本高效運(yùn)營規(guī)模效益的發(fā)揮穩(wěn)健的財務(wù)政策凈利潤1,151.661,126.2727.3%25.5%200820092.3%16持續(xù)為股東創(chuàng)造價值2009年全年股息為每股 2.804港元 (已含中期股息每股 1.346港元 )，全年利潤派息率 43%2010年計劃全年利潤派息率為 43%努力為投資者創(chuàng)造價值股息及利潤派息率(港幣元 )利潤派息率 中期股息 末期股息 特別末期股息特別中期股息0.200.450.620.8371.339 1.3460.460.570.7631.160 1.4041.45833%39%42%43% 43% 43% 43%20042005200620072008200920100.661.021.3831.9972.7432.8040.090.0690.1590.0850.0160.10117二、三期工程如期完成，覆蓋238 個城市（地級市覆蓋率超過70% ）接通率、掉話率、切換率接近2G 水平良好的進(jìn)展持續(xù)的努力母公司6.5 億元專項激勵基金拉動產(chǎn)業(yè)合作廠家達(dá)130 家，終端數(shù)目達(dá)到266 款35M50M （室內(nèi)）頻譜、188 號段網(wǎng)間結(jié)算、建網(wǎng)、研發(fā)應(yīng)用、政府采購、行業(yè)信息化等獨(dú)家使用 CMMB三不、三新、三融合發(fā)揮和母公司的協(xié)同效應(yīng)推進(jìn)全球融合的 LTE標(biāo)準(zhǔn)3G 運(yùn)營建設(shè)取得良好進(jìn)展無線寬帶上網(wǎng)、家庭應(yīng)用、集團(tuán)應(yīng)用涵蓋娛樂、生活、溝通、學(xué)習(xí)等方面上海世博會TD-LTE 演示后將進(jìn)行較大型的網(wǎng)絡(luò)測試重點(diǎn)推動手機(jī)閱讀、歌曲下載、手機(jī)視頻等3G 業(yè)務(wù)2010年底前覆蓋所有地級市、縣級市和東部發(fā)達(dá)縣城數(shù)據(jù)熱點(diǎn)區(qū)域，網(wǎng)絡(luò)質(zhì)量進(jìn)一步提升2010年將推出超過80 款 TD手機(jī)，接近180款終端；更多 TD OPhone 手機(jī)、更多智能手機(jī)更高水平的應(yīng)用體驗(yàn)加速 TD-LTE的研發(fā)更豐富的終端品種更加完善的 3G網(wǎng)絡(luò)不斷豐富應(yīng)用逐步緩解終端供應(yīng)問題頻譜利用率高，有利發(fā)展移動互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)技術(shù)演進(jìn)的后發(fā)優(yōu)勢終端更加深度定制TD技術(shù)優(yōu)勢 政府的大力支持 創(chuàng)新的發(fā)展策略網(wǎng)絡(luò)覆蓋持續(xù)擴(kuò)大，質(zhì)量獲得重大提升18網(wǎng)絡(luò)層業(yè)務(wù)層客戶層IP化的核心網(wǎng)（2G/3G/LTE/寬帶共享）公共信息、休閑娛樂、生活起居等方面提供服務(wù)市政管理、行政執(zhí)法、公共安防等信息化解決方案強(qiáng)化全業(yè)務(wù)能力應(yīng)對競爭注重效益原則，面向客戶的全業(yè)務(wù)需求，保有和拓展集團(tuán)客戶，為中高端客戶提供綜合通信和信息服務(wù)無線網(wǎng)絡(luò)廣泛覆蓋、無線接入的快捷靈活和光纖接入的后發(fā)優(yōu)勢充分結(jié)合企業(yè)移動辦公、生產(chǎn)管理、安防監(jiān)控等信息化需求面向重點(diǎn)集團(tuán)客戶和新建住宅小區(qū)有效補(bǔ)充，提供寬帶接入服務(wù)提高企業(yè)客戶運(yùn)營效率， 提升公眾生活質(zhì)量，助力政府提升信息化效能全球領(lǐng)先可供 2G、3G 、LTE 、寬帶共享的 IP核心網(wǎng)55萬 *多個基站覆蓋面廣，96% 實(shí)現(xiàn)光纖接入，易于延伸至絕大部份的重要客戶加快推進(jìn)TD+WLAN 的網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，提升寬帶接入能力與母公司全資附屬子公司中國鐵通的協(xié)同效應(yīng)商業(yè)樓宇住宅小區(qū)基站接入集團(tuán)客戶無線城市（ TD WLAN）家庭*含租用母公司的基站19構(gòu)建移動互聯(lián)網(wǎng)新體驗(yàn)飛信搜索游戲IDC 、位置、電子支付、身份識別、搜索 基礎(chǔ)能力產(chǎn)品資源推廣資源郵箱Mobile Market以飛信、游戲等產(chǎn)品為依托，以 Mobile Market新型合作模式和139 社區(qū)為切入點(diǎn)，加快向移動互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)滲透Mobile Market的個人開發(fā)者3.2 萬，應(yīng)用 8600個，下載次數(shù)超200 萬次，適配終端120 款移動互聯(lián)網(wǎng)派生出更多新消費(fèi)，如音樂、閱讀等移動互聯(lián)網(wǎng)和物聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展M2M應(yīng)用服務(wù)涉及電力、交通、醫(yī)療、金融、農(nóng)業(yè)、物流等十多個行業(yè)，在物聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域積累了運(yùn)營經(jīng)驗(yàn)將采取開放合作的態(tài)度，提供專有資源，推動M2M應(yīng)用向更深層次、更廣范圍發(fā)展環(huán)保：污染監(jiān)控、水土檢測商業(yè)應(yīng)用 生活應(yīng)用交通：物流調(diào)度、定位導(dǎo)航電力：遠(yuǎn)程抄表、負(fù)載監(jiān)控老人看護(hù)數(shù)碼相框智能家居物聯(lián)網(wǎng)農(nóng)業(yè)：動物溯源、大棚監(jiān)控城市管理：平安城市、電梯監(jiān)控家庭安防物聯(lián)網(wǎng)將應(yīng)用廣泛20運(yùn)營商與銀行在電子商務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈上可優(yōu)勢互補(bǔ)，協(xié)同發(fā)展移動運(yùn)營商銀行終端/SIM移動網(wǎng)絡(luò)支付管理賬戶管理收單 清算 結(jié)算用戶商戶公司在重慶、湖南、廣東、上海等市場進(jìn)行試點(diǎn)，小額支付已經(jīng)受到市場歡迎移動電子商務(wù)的產(chǎn)業(yè)鏈涉及多個環(huán)節(jié)，運(yùn)營商與金融機(jī)構(gòu)是產(chǎn)業(yè)鏈的主要參與者已開展的電子商務(wù)試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn)表明，沒有金融機(jī)構(gòu)的深度支持，難以實(shí)現(xiàn)規(guī)模發(fā)展公司已于3 月10日與上海浦東發(fā)展銀行簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議，此投資*可以在產(chǎn)業(yè)鏈中結(jié)合雙方優(yōu)勢，形成協(xié)同效益，加速業(yè)務(wù)發(fā)展積極推進(jìn)移動電子商務(wù)的發(fā)展傳統(tǒng)信道模式股權(quán)投資模式 滲透產(chǎn)業(yè)鏈通信費(fèi)收益通信費(fèi)收益 可能獲得新增收益發(fā)展?jié)摿χ袊M(fèi)品零售總額快速發(fā)展，支付市場規(guī)模逐步變大，電子支付逐步替代現(xiàn)金支付成為第二大支付方式中國移動擁有超過 5億客戶，能帶來規(guī)模紅利，同時擁有強(qiáng)大品牌、渠道覆蓋和客服體系等優(yōu)勢中國的信用卡普及率低于歐美等發(fā)達(dá)市場，為移動電子商務(wù)的發(fā)展留下空間移動互聯(lián)網(wǎng)的普及和物聯(lián)網(wǎng)的興起，手機(jī)支付和移動電子商務(wù)將成為未來人們消費(fèi)的重要手段之一，市場前景廣闊現(xiàn)有發(fā)展*細(xì)節(jié)見附頁四21企業(yè)社會責(zé)任 和諧共成長繼續(xù)推進(jìn)綠色工程倡導(dǎo)節(jié)約文化，實(shí)行節(jié)能減排推進(jìn)農(nóng)村網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，協(xié)助母公司將行政村通電話比例提高約6 個百分點(diǎn)，達(dá)到99.8%促進(jìn)農(nóng)村信息應(yīng)用， 助力農(nóng)村發(fā)展保障基本權(quán)益助力職業(yè)發(fā)展強(qiáng)化溝通參與創(chuàng)造和諧工作環(huán)境設(shè)立 “中國移動慈善基金會 ”支持教育發(fā)展加強(qiáng)關(guān)愛弱勢群體，助力社區(qū)發(fā)展推進(jìn)志愿服務(wù)強(qiáng)化通信保障，打造放心網(wǎng)絡(luò)提升權(quán)益保護(hù)，推動放心消費(fèi)創(chuàng)造滿意員工移動改變生活，責(zé)任筑就未來創(chuàng)新個人應(yīng)用，豐富移動生活創(chuàng)新行業(yè)應(yīng)用，建設(shè)信息社會減小數(shù)字鴻溝保障責(zé)任通信促進(jìn)信息惠民累計推廣應(yīng)用綠色包裝約4.6 萬個次，累計節(jié)約木材2,375 立方米2009年單位業(yè)務(wù)量耗電較2008年下降14% ，節(jié)電18億度通過采用標(biāo)準(zhǔn)化，累計節(jié)省局房面積約14 萬平方米，鐵塔累計節(jié)約鋼材約4 萬噸累計建設(shè)綠色能源基站超過6,000 座投身社會公益應(yīng)對氣候變化22保持電信行業(yè)的國際領(lǐng)先地位發(fā)展思路經(jīng)濟(jì)逐步復(fù)蘇給公司發(fā)展帶來正面影響國家經(jīng)濟(jì)正向消費(fèi)轉(zhuǎn)型將刺激信息需求農(nóng)村收入上升、城鎮(zhèn)化加速提升市場增長潛力根據(jù)發(fā)達(dá)市場的經(jīng)驗(yàn)中國市場仍具較大增長空間政府部門大力支持TD 發(fā)展未來演進(jìn)具有后發(fā)優(yōu)勢全業(yè)務(wù)的推出豐富了公司應(yīng)對競爭的手段產(chǎn)業(yè)融合激發(fā)創(chuàng)新能力帶來新的發(fā)展機(jī)遇探索新的業(yè)務(wù)領(lǐng)域加快3G 建設(shè)運(yùn)營應(yīng)對全業(yè)務(wù)競爭低成本高效運(yùn)營堅持創(chuàng)新發(fā)展推進(jìn)開放合作擴(kuò)大國際影響力努力為投資者創(chuàng)造價值2009 年總體表現(xiàn)2009 年財務(wù)業(yè)績2324收入持續(xù)平穩(wěn)增長(人民幣億元 )客戶總數(shù)總通話分鐘數(shù)增值業(yè)務(wù)收入(人民幣億元 )(億分鐘 )(萬戶 )營運(yùn)收入45,725.0 52,228.3 2008.12 2009.12 4,521.034,118.102008200914.2%9.8%24,413.1 29,187.1 2008200919.6%1,132.88 1,314.34 2008200916.0%25盈利能力保持同業(yè)領(lǐng)先水平(人民幣元 )(人民幣億元 )(人民幣億元 )EBITDA凈利潤EBITDA 利潤率凈利潤率2,290.232,162.6752.5%50.7%200820091,151.661,126.2727.3%25.5%200820095.625.74200820095.9%2.2%2.3%每股基本盈利26573.55777.5620082009現(xiàn)金流持續(xù)強(qiáng)勁支撐持續(xù)良好的業(yè)務(wù)增長為投資者創(chuàng)造價值1,936.472,071.232008年2009年強(qiáng)勁的現(xiàn)金產(chǎn)生能力經(jīng)營業(yè)務(wù)現(xiàn)金流入凈額自由現(xiàn)金流(人民幣億元 )(人民幣億元 )為公司持續(xù)健康發(fā)展奠定良好基礎(chǔ)穩(wěn)健高效的資金管理安全的資金管理統(tǒng)一的集團(tuán)資金調(diào)配嚴(yán)格高效的資本開支管理高度集中且審慎的集團(tuán)投融資管理27營運(yùn)收入結(jié)構(gòu)注：以上各比例數(shù)據(jù)為占營運(yùn)收入之百分比通話費(fèi) 月租費(fèi) 增值業(yè)務(wù)收入2009年其它營運(yùn)收入2009年 2008年話音增值服務(wù)收入 5.5% 5.3%短信業(yè)務(wù)收入 11.9% 12.2%非短信數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)收入 11.7% 10.0%增值業(yè)務(wù)收入合計 29.1% 27.5%63.3%29.1%3.2%4.4%28收入增長來源2008年 2009年2009年非短信數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)收入營運(yùn)收入(人民幣億元 )注：其它包括信息費(fèi)和飛信等業(yè)務(wù)收入117.564,118.10221.4731.5132.394,521.037.4%14.5%6.4%