溫州民營(yíng)中小企業(yè)融資中存在的問(wèn)題及解決對(duì)策

內(nèi)容摘要目前我國(guó)中小企業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中占有重要地位，成為推動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、促進(jìn)市場(chǎng)繁榮和維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定的主要力量。中小企業(yè)融資難現(xiàn)象，在溫州也日趨嚴(yán)重。作為全國(guó)唯一的金融改革綜合試驗(yàn)區(qū)，銀行等金融機(jī)構(gòu)對(duì)溫州的中小民營(yíng)企業(yè)的資金支持力度非常有限，部分的民間資本也由此通過(guò)民間借貸“灰色渠道”流入企業(yè)，在一定程度上緩解了企業(yè)融資困局，但也給社會(huì)穩(wěn)定和金融秩序帶來(lái)隱患，同時(shí)也給借貸雙方帶來(lái)巨大風(fēng)險(xiǎn)。隨著宏觀(guān)政策從緊、國(guó)際經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、通貨膨脹明顯、民間資本高利貸化等壓力下，企業(yè)面臨著隨時(shí)崩盤(pán)的危險(xiǎn)。本文從融資途徑的角度進(jìn)行比較和分析，對(duì)嘗試找出解決中小企業(yè)融資難問(wèn)題有積極的意義。經(jīng)過(guò)的研究和分析，并從溫州本地企業(yè)的內(nèi)部環(huán)境和外部環(huán)境的多個(gè)方面進(jìn)行了系統(tǒng)而全面的分析，并就本人所限提出了一些對(duì)策和建議。解決中小企業(yè)融資困境，需要企業(yè)自身增強(qiáng)生命力和持續(xù)經(jīng)營(yíng)力；完善和豐富溫州中小企業(yè)金融市場(chǎng)體系，優(yōu)化中小企業(yè)金融服務(wù)；規(guī)范民間借貸合法、合規(guī)疏導(dǎo)民間資本流通渠道；最終要發(fā)揮政府扶持和引導(dǎo)作用，改善中小企業(yè)融資和發(fā)展的社會(huì)環(huán)境。促進(jìn)中小企業(yè)不斷發(fā)展壯大，逐步走出經(jīng)營(yíng)低谷，渡過(guò)難關(guān)。關(guān)鍵詞：中小企業(yè)融資；融資方式；信用擔(dān)保目錄一、溫州中小企業(yè)融資方式的特點(diǎn)4（一）內(nèi)源融資比例過(guò)高4（二）外源融資方式單一5（三）直接融資渠道狹窄比例較小5（四）非正規(guī)渠道民間融資比例過(guò)高5二、溫州中小企業(yè)融資途徑存在的問(wèn)題及其原因6（一）溫州中小企業(yè)自身存在的融資缺陷6（二）金融體系不健全是造成中小企業(yè)融資難的重要原因6（三）信用擔(dān)保體系和再擔(dān)保機(jī)構(gòu)不健全7三、溫州中小企業(yè)解決融資難問(wèn)題的選擇7（一）提高企業(yè)自身素質(zhì)，增強(qiáng)融資能力7（二）發(fā)揮銀行主渠道優(yōu)勢(shì)，解決中小企業(yè)貸款難8（三）健全完善信用擔(dān)保體系，解決中小企業(yè)擔(dān)保難9（四）建立健全融資體系，拓展企業(yè)直接融資渠道9（五）逐步規(guī)范民間融資，拓寬中小企業(yè)融資渠道10參考文獻(xiàn)11中小企業(yè)是我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，是我國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)的重要力量,特別是在穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)、吸納就業(yè)、擴(kuò)大出口、提供社會(huì)服務(wù)等方面發(fā)揮越來(lái)越重要的作用。資本是企業(yè)生存和發(fā)展的關(guān)鍵性問(wèn)題,企業(yè)要生存和發(fā)展就得擁有一定數(shù)量的資金。然而就是在許多中小企業(yè)發(fā)展過(guò)程中缺少經(jīng)營(yíng)、發(fā)展所必需的資金，融資難的問(wèn)題已經(jīng)成為其健康發(fā)展的瓶頸制約。而對(duì)于溫州中小企業(yè)的擔(dān)心，浮在表層的是融資難，融資成本的高企。溫州市2009年統(tǒng)計(jì)公報(bào)：溫州工業(yè)企業(yè)共計(jì)146132家，規(guī)模以上企業(yè)7672家，規(guī)模以下企業(yè)占95%。2008年國(guó)家實(shí)行從緊的貨幣政策，使本來(lái)就貸款難的中小企業(yè)，貸款就更加困難，廣大中小企業(yè)普遍面臨較大的資金壓力，再加上原材料價(jià)格上升、人民幣升值加快、勞動(dòng)力成本上升等綜合因素影響，作為中小企業(yè)大市的溫州市經(jīng)濟(jì)經(jīng)受著前所未有的考驗(yàn)。從溫州市發(fā)改委提供的監(jiān)測(cè)數(shù)據(jù)中發(fā)現(xiàn)，不同程度的“缺錢(qián)”在當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)中有一定的普遍性。在其監(jiān)測(cè)的229家骨干企業(yè)中，認(rèn)為融資緊張的占11.5%，認(rèn)為融資沒(méi)有壓力的占22.3%，認(rèn)為融資有一定壓力的高達(dá)66.2%。由于銀根緊縮造成的銀行惜貸，許多服企面臨資金鏈緊張。銀行大門(mén)的關(guān)閉，讓許多企業(yè)從一開(kāi)始就不得不求助民間，隨后，經(jīng)營(yíng)壓力的進(jìn)一步增大將這些債務(wù)擴(kuò)大演化成了一場(chǎng)溫州民間借貸危局。因此只有切實(shí)解決中小企業(yè)融資問(wèn)題，才能把中小企業(yè)發(fā)展的潛在能量發(fā)揮出來(lái)，使其在經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)穩(wěn)定中發(fā)揮更大的作用。本文將對(duì)中小企業(yè)融資途徑進(jìn)行分析，并嘗試找出相應(yīng)的優(yōu)化解決中小企業(yè)融資問(wèn)題的對(duì)策一、溫州中小企業(yè)融資方式的特點(diǎn)溫州的中小企業(yè)經(jīng)濟(jì)一直走在全國(guó)前列，也是全國(guó)爭(zhēng)相學(xué)習(xí)模仿的對(duì)象，溫州中小企業(yè)融資的方式也具有十分明顯的代表性。企業(yè)融資主要分為內(nèi)源融資、外源融資和其他融資三種方式。（一）內(nèi)源融資比例過(guò)高內(nèi)源融資是溫州民營(yíng)企業(yè)最根本的融資方式，也是溫州中小企業(yè)融資最主要的方式。溫州中小企業(yè)主要靠自身積累發(fā)展壯大, 無(wú)論是初創(chuàng)時(shí)期還是發(fā)展階段,都過(guò)于依賴(lài)自我融資渠道。溫州市政府金融辦金融改革創(chuàng)新調(diào)研報(bào)告（2009年度）調(diào)研，溫州中小企業(yè)融資由自由資金、銀行貸款、民間借貸三部分構(gòu)成：2005年2006年2007年2008年2009年59：30：1156：30：1454：18：2864：30：650：35：15據(jù)世界銀行對(duì)溫州等地區(qū)的一項(xiàng)民營(yíng)中小企業(yè)調(diào)查顯示,民營(yíng)中小企業(yè)無(wú)論是初創(chuàng)時(shí)期還是發(fā)展時(shí)期,都高度依賴(lài)自有資本融資,其中至少62%的資金依靠業(yè)主自有資金或企業(yè)前期利潤(rùn)解決。這表明，內(nèi)源融資仍是浙江中小企業(yè)融資的主要手段，比重偏高超過(guò)5成。（二）外源融資方式單一隨著企業(yè)規(guī)模、實(shí)力的擴(kuò)大和資金需求量的增大，外源債務(wù)性融資應(yīng)逐漸成為一種重要的融資形式。據(jù)調(diào)查，浙江有74.6%的中小企業(yè)存在資金不足的問(wèn)題，有85.3%的企業(yè)需要再融資，而這些中小企業(yè)對(duì)融資方式的選擇主要是銀行貸款。有人曾對(duì)金華、紹興、臺(tái)州、溫州四個(gè)地區(qū)的中小企業(yè)資金需求情況進(jìn)行問(wèn)卷調(diào)查，調(diào)查結(jié)果顯示有16.27%的中小企業(yè)認(rèn)為容易從金融機(jī)構(gòu)獲得貸款，有60.47%的中小企業(yè)認(rèn)為從金融機(jī)構(gòu)獲得貸款較難，有23.26%的中小企業(yè)認(rèn)為從金融機(jī)構(gòu)獲得貸款十分困難。以上顯示有83.7%的中小企業(yè)貸款服務(wù)需求沒(méi)有得到滿(mǎn)足。當(dāng)被問(wèn)及企業(yè)下一步主要依靠何種方式融資時(shí)，60%的企業(yè)回答是金融機(jī)構(gòu)，30%自籌，7.5%通過(guò)內(nèi)部籌資方式，2.5%依靠股票籌資。（三）直接融資渠道狹窄比例較小溫州中小企業(yè)普遍存在自身實(shí)力弱、規(guī)模小等問(wèn)題，缺少在資本市場(chǎng)直接融資的途徑。我國(guó)公司法、證券法對(duì)公司上市設(shè)立了比較高的門(mén)檻，如我國(guó)對(duì)公司上市除了要求連續(xù)3年贏利之外，還要求企業(yè)有5000萬(wàn)的資產(chǎn)規(guī)模，因此對(duì)溫州大多數(shù)中小企業(yè)來(lái)說(shuō)，很難達(dá)到上市發(fā)行股票的門(mén)檻。截至2010年9月，數(shù)據(jù)顯示溫州只有美邦服飾、報(bào)喜鳥(niǎo)、正泰電器、華峰氨綸、浙江東日等企業(yè)IPO上市直接融資451884萬(wàn)元，華儀電氣、瑞立集團(tuán)等幾家企業(yè)是實(shí)現(xiàn)借殼上市。我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資業(yè)于上個(gè)世紀(jì)80年代中期起步，近幾年私募股權(quán)融資發(fā)展非常迅速，但比例依然較低，再加上私募股權(quán)融資時(shí)，風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)重點(diǎn)關(guān)注處于成長(zhǎng)期的企業(yè)，非?？粗厮顿Y企業(yè)所處的行業(yè)、企業(yè)的管理團(tuán)隊(duì)、企業(yè)的市場(chǎng)機(jī)會(huì)是否具有獨(dú)特的優(yōu)勢(shì)。溫州中小企業(yè)從事的行業(yè)大部分是附加值較低的加工業(yè)，技術(shù)含量低、產(chǎn)業(yè)前景缺乏誘人之處，競(jìng)爭(zhēng)激烈。同時(shí)，溫州大部分中小企業(yè)實(shí)行家族式管理，沒(méi)有建立現(xiàn)代化的企業(yè)管理制度，再加上大部分企業(yè)處于創(chuàng)業(yè)初期，一般很難獲得風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)構(gòu)的青睞。（四）非正規(guī)渠道民間融資比例過(guò)高由于中小企業(yè)無(wú)法通過(guò)正規(guī)的金融機(jī)構(gòu)借款，因此只好舍棄融資效率較高的銀行貸款而求助于融資效率較低的民間借貸。據(jù)媒體之前報(bào)道，央行溫州中心支行上半年進(jìn)行的一次調(diào)查顯示，溫州民間借貸市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到1100億元，有89%的家庭或個(gè)人、59.67%的企業(yè)參與。而來(lái)自溫州官方的文件也首次證實(shí)，當(dāng)?shù)孛耖g借貸規(guī)模占民間資本總量1/6左右，且相當(dāng)于溫州全市銀行貸款的1/5。其資金來(lái)源主要是民營(yíng)企業(yè)和普通家庭的閑置資金。隨著連續(xù)加息和銀根緊縮等國(guó)家宏觀(guān)調(diào)控措施的深入實(shí)施，溫州民間借貸利率一路高企，目前，溫州的民間借貸率有的高達(dá)年利率180%。企業(yè)的融資成本提高了幾倍甚至十幾倍，不但完全侵吞了企業(yè)的利潤(rùn)，還有可能導(dǎo)致企業(yè)遭受滅頂之災(zāi)。二、溫州中小企業(yè)融資途徑存在的問(wèn)題及其原因中小企業(yè)融資難問(wèn)題，不是溫州特有的現(xiàn)象，是中小企業(yè)自身特點(diǎn)決定的。通過(guò)對(duì)溫州中小企業(yè)的分析，不難發(fā)現(xiàn)其存在的問(wèn)題基本在于自身缺陷和外部金融環(huán)境造成的。（一）溫州中小企業(yè)自身存在的融資缺陷1、中小企業(yè)行業(yè)不符合資金選擇方向。溫州中小企業(yè)主要從事能耗高、環(huán)境代價(jià)大、資源承載度高，產(chǎn)品附加值低、技術(shù)含量低、可替代性強(qiáng)、產(chǎn)品利潤(rùn)率單薄，企業(yè)可持續(xù)經(jīng)營(yíng)性差的產(chǎn)業(yè)，這些類(lèi)型的行業(yè)不符合資金選擇的方向。 2、溫州中小企業(yè)管理制度的缺陷。溫州中小企業(yè)大多是家族企業(yè)，而家族企業(yè)的所有權(quán)和管理權(quán)想統(tǒng)一。股權(quán)融資將直接導(dǎo)致企業(yè)控制全的轉(zhuǎn)移，所以，溫州中小因擔(dān)心失去企業(yè)控制權(quán)而不愿意對(duì)外融資。3、溫州中小企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱。溫州中小企業(yè)大多處創(chuàng)業(yè)階段，企業(yè)整體實(shí)力弱、規(guī)模小。經(jīng)營(yíng)易收外部環(huán)境影響，企業(yè)存續(xù)的變數(shù)大，風(fēng)險(xiǎn)大。2008年金融風(fēng)暴影響我國(guó)的期間，溫州中小企業(yè)倒下一大批，溫州市鹿城區(qū)鞋業(yè)行業(yè)協(xié)會(huì)反映，全區(qū)283家會(huì)員企業(yè)中處于停產(chǎn)半停產(chǎn)的有47家，倒閉的有26家，合計(jì)占了企業(yè)總數(shù)的25.8%。甌海區(qū)的693家規(guī)模以上企業(yè)停產(chǎn)的有42家，占規(guī)模以上企業(yè)的6.1%，半停產(chǎn)73家，占規(guī)模以上企業(yè)的10.5%。中小企業(yè)抵押資產(chǎn)不足、擔(dān)保能力有限，融資能力受到現(xiàn)行信貸政策、管理方法和金融工具的制約，大多不符合金融機(jī)構(gòu)貸款條件。（二）金融體系不健全是造成中小企業(yè)融資難的重要原因1、缺少專(zhuān)門(mén)為中小企業(yè)服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。由于我國(guó)的商業(yè)銀行體系正處于轉(zhuǎn)型之中，為了防范金融風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行近年來(lái)實(shí)際上轉(zhuǎn)向了面向大企業(yè)、大城市的發(fā)展戰(zhàn)略，在貸款管理權(quán)限上收的同時(shí)撤并了大量原有機(jī)構(gòu),特別是2008年的金融危機(jī)以來(lái),中小企業(yè)融資問(wèn)題尤為突出，4萬(wàn)億拉動(dòng)內(nèi)需,但信貸資金絕大部分是流向國(guó)有大型企業(yè)。 2、銀行信貸動(dòng)力不足，改制中的銀行及法人銀行從資產(chǎn)的安全性、流動(dòng)性出發(fā)，相應(yīng)提高貸款條件，而溫州中小企業(yè)由于自身的經(jīng)濟(jì)實(shí)力和財(cái)務(wù)管理科學(xué)化的欠缺，往往達(dá)不到銀行規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)。3、金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部缺乏競(jìng)爭(zhēng)，貸方市場(chǎng)占主導(dǎo)地位。如果金融機(jī)構(gòu)之間存在競(jìng)爭(zhēng)，企業(yè)就能以自己的條件來(lái)選擇金融機(jī)構(gòu)。但在不完全競(jìng)爭(zhēng)條件下，金融機(jī)構(gòu)不是提高利率，而是減少放貸，不管企業(yè)愿意付出多高代價(jià)，也不給發(fā)放貸款，從而導(dǎo)致符合信貸條件的浙江中小企業(yè)貸款受阻。（三）信用擔(dān)保體系和再擔(dān)保機(jī)構(gòu)不健全目前，溫州中小企業(yè)融資的主要途徑是來(lái)自銀行的貸款，而中小企業(yè)能否從銀行獲得貸款與其信用擔(dān)保情況密切相關(guān)。溫州中小企業(yè)社會(huì)信用擔(dān)保體系建設(shè)尚不健全、不完善，客觀(guān)上造成了中小企業(yè)融資難。1、中小企業(yè)誠(chéng)信度和信息透明度。中小企業(yè)信用制度沒(méi)有完全建立起來(lái),商業(yè)信用屢遭破壞,征信體系有待加強(qiáng)。溫州中小企業(yè)的信息透明度與其外部融資的難易程度是密切相關(guān)的，由于企業(yè)信用制度的缺乏，從而使許多中小型企業(yè)貸款受阻。2、中小企業(yè)缺乏融資擔(dān)保。擔(dān)保體系建設(shè)滯后。一個(gè)健全的擔(dān)保體系應(yīng)包括政府擔(dān)保、商業(yè)擔(dān)保和互助擔(dān)保等。由于我國(guó)擔(dān)保制度才剛剛起步，擔(dān)保機(jī)構(gòu)少、擔(dān)?；鹦。瑹o(wú)法滿(mǎn)足廣大小型企業(yè)的需求。國(guó)家發(fā)展與改革委員會(huì)2004年對(duì)我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展較好、信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)較多的省份進(jìn)行的一次調(diào)查表明：中小企業(yè)因無(wú)法落實(shí)擔(dān)保而被拒貸的比例為23.8%，再加上32.3%因不能落實(shí)抵押而被拒貸的，拒貸率達(dá)到56%。3、缺少中小企業(yè)信用擔(dān)保與再擔(dān)保機(jī)構(gòu)。由于中小企業(yè)中可供向銀行抵押的資產(chǎn)很少，在融資過(guò)程中最大的困難是抵押擔(dān)保難，因此，浙江中小企業(yè)融資難在很大程度上也是指擔(dān)保難。三、溫州中小企業(yè)解決融資難問(wèn)題的選擇溫州中小企業(yè)融資難是企業(yè)自身原因、金融體系、擔(dān)保體系多方交互形成的結(jié)果。要解決中小企業(yè)融資難的問(wèn)題，要多個(gè)方面共同努力。首先，要提高企業(yè)自身素質(zhì)，增強(qiáng)融資能力。其次，發(fā)揮銀行主渠道優(yōu)勢(shì)，解決中小企業(yè)貸款難。第三，健全完善信用擔(dān)保體系，解決中小企業(yè)擔(dān)保難。第四，建立健全融資體系，拓展企業(yè)直接融資渠道。還要逐步規(guī)范民間融資，拓寬中小企業(yè)融資渠道。（一）提高企業(yè)自身素質(zhì)，增強(qiáng)融資能力中小企業(yè)自身素質(zhì)的提高，可以增強(qiáng)企業(yè)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力，有助于吸引銀行貸款及其他投資。溫州中小企業(yè)的自身缺陷是造成其融資難的一個(gè)主要原因，加強(qiáng)企業(yè)自身素質(zhì)建設(shè)是解決中小企業(yè)融資難的根本途徑。1、提高企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平，建立和完善現(xiàn)代化企業(yè)管理制度，實(shí)現(xiàn)公司制改造，改革家族式管理方式，進(jìn)行所有權(quán)結(jié)構(gòu)調(diào)整，聘用職業(yè)經(jīng)理人引入專(zhuān)業(yè)化的管理服務(wù)，提高企業(yè)經(jīng)營(yíng)水平，降低經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，增強(qiáng)企業(yè)利潤(rùn)率，從而提高中小企業(yè)融資能力。2、積極實(shí)施產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，由過(guò)去的勞動(dòng)密集型向新技術(shù)、新材料、新工藝轉(zhuǎn)移，提升企業(yè)自主創(chuàng)新意識(shí)，加強(qiáng)自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)、自主品牌建設(shè)，提高企業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力，爭(zhēng)取國(guó)家政策的扶持。3、加強(qiáng)自身信用建設(shè)，實(shí)行財(cái)務(wù)管理規(guī)范化、透明化。加強(qiáng)與金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系，建立經(jīng)常性、系統(tǒng)性的銀企關(guān)系。（二）發(fā)揮銀行主渠道優(yōu)勢(shì)，解決中小企業(yè)貸款難現(xiàn)實(shí)情況表明，中小企業(yè)融資困難最直接、影響最大的表現(xiàn)就是銀行融資渠道不暢。解決中小企業(yè)的融資難已關(guān)系到目前我國(guó)“保增長(zhǎng)、擴(kuò)內(nèi)需”經(jīng)濟(jì)政策的有效實(shí)施，盡管中央政府一再要求各商業(yè)銀行加大對(duì)中小企業(yè)的貸款支持力度，但各商業(yè)銀行卻只是停留在口頭上和理論上，中小企業(yè)融資難幾乎成了至今無(wú)法治愈的一大經(jīng)濟(jì)難題。雖然創(chuàng)業(yè)板就要啟動(dòng)，但也是杯水車(chē)薪，目前銀行仍是中小企業(yè)融資的主要渠道。現(xiàn)在主要還是要借助于銀行商業(yè)化改革的勢(shì)頭，充分發(fā)揮以銀行為中介的間接融資的主渠道作用，對(duì)面向中小企業(yè)的金融服務(wù)業(yè)務(wù)進(jìn)行創(chuàng)新。我個(gè)人認(rèn)為對(duì)國(guó)內(nèi)各商業(yè)銀行中小企業(yè)的貸款支持由被動(dòng)轉(zhuǎn)主動(dòng)的一個(gè)途徑是“貸款利率市場(chǎng)化”。目前我國(guó)執(zhí)行的利率浮動(dòng)政策是：對(duì)貸款利率不設(shè)上限卻設(shè)下限(即基準(zhǔn)利率下浮10%)；對(duì)存款利率不設(shè)下限卻設(shè)上限(即基準(zhǔn)利率)，維持一定的存貸利差。以目前公布2008年報(bào)的四大國(guó)有銀行為例：工商銀行的貸款平均收益率7.07%(其中公司貸款7.23%、個(gè)人貸款7.13%)、存款付息率2.17%、存貸款利息差4.9%；建設(shè)銀行的貸款平均收益率7.16%(其中公司貸款7.35%、個(gè)人貸款7.04%)、存款付息率2.03%、存貸款利息差5.13%；中國(guó)銀行的人民幣貸款平均收益率7.01%(其中公司貸款7.08%、個(gè)人貸款6.92%)、存款付息率2.30%、存貸款利息差4.71%；交通銀行的貸款平均收益率7.09%(其中公司貸款7.12%、個(gè)人貸款7.27%)、存款付息率2.29%、存貸款利息差4.8%。盡管大企業(yè)在抗風(fēng)險(xiǎn)能力上具有一定的優(yōu)勢(shì)，但因?yàn)檠胄幸?guī)定貸款利率不能超出下浮10%，導(dǎo)致大企業(yè)在與銀行的貸款談判中缺少貸款利率議價(jià)能力，在利率方面與中小企業(yè)享受同等待遇。對(duì)銀行來(lái)說(shuō)，貸款發(fā)放給大企業(yè)能得到穩(wěn)定的利息差，況且大企業(yè)的單筆貸款額度又比小企業(yè)高好幾倍，因此銀行專(zhuān)注于大企業(yè)也是正常的。中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)稱(chēng)，目前，19家主要銀行5000萬(wàn)元以上客戶(hù)貸款集中度占比是60%左右。但一旦貸款利率市場(chǎng)化，大企業(yè)的貸款利率議價(jià)能力就得到了發(fā)揮，銀行想依靠大企業(yè)來(lái)維持較高利息差的夢(mèng)想就破滅了，銀行就會(huì)將貸款目標(biāo)的主攻方向轉(zhuǎn)至中小企業(yè)，各銀行就會(huì)主動(dòng)推出適合中小企業(yè)的融資產(chǎn)品。（三）健全完善信用擔(dān)保體系，解決中小企業(yè)擔(dān)保難在銀行貸款做為中小企業(yè)的主要融資渠道的情況下，健全完善信用擔(dān)保體系，解決中小企業(yè)擔(dān)保難問(wèn)題，是緩解中小企業(yè)融資難的重要途徑。1、完善中小企業(yè)融資擔(dān)保及信用評(píng)價(jià)體系，為多渠道融資提供條件。從本質(zhì)上看，信息不對(duì)稱(chēng)導(dǎo)致銀行對(duì)中小企業(yè)借貸是一種市場(chǎng)失敗，依靠市場(chǎng)本身的力量無(wú)法達(dá)到帕累托最優(yōu)狀態(tài)，需要依賴(lài)市場(chǎng)以外的力量進(jìn)行干預(yù)，以消除雙方之間的信息不對(duì)稱(chēng)。構(gòu)建企業(yè)資信評(píng)級(jí)體系，是目前最佳的選擇。一方面，該系統(tǒng)提供中小企業(yè)資信方面的數(shù)據(jù)能幫助銀行低成本地度量有融資傾向的中小企業(yè)的個(gè)體風(fēng)險(xiǎn)；另一方面，企業(yè)資信評(píng)級(jí)體系能減少不對(duì)稱(chēng)信息的生成，因?yàn)槠髽I(yè)資信評(píng)級(jí)體系對(duì)企業(yè)提出的是相對(duì)統(tǒng)一的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)，當(dāng)資信等級(jí)成為企業(yè)融資的門(mén)檻時(shí)，客觀(guān)上就要求企業(yè)規(guī)范內(nèi)部管理、完善財(cái)務(wù)制度和理順治理結(jié)構(gòu)，提供資信評(píng)級(jí)體系所需的信息，這就意味著企業(yè)減少了不對(duì)稱(chēng)信息的生成。 構(gòu)建資信評(píng)級(jí)體系的途徑：一是建立政府機(jī)構(gòu)掌握的信息的共享機(jī)制。二是積極培育征信市場(chǎng)。三是設(shè)立資信評(píng)級(jí)行業(yè)協(xié)會(huì)。四是完善相關(guān)法律法規(guī)。五是大力培養(yǎng)征信專(zhuān)業(yè)人才。2、借鑒國(guó)外成熟經(jīng)驗(yàn)，各級(jí)政府為中小企業(yè)提供貸款擔(dān)保支持。政府部門(mén)牽頭建立專(zhuān)門(mén)的中小企業(yè)貸款擔(dān)保機(jī)構(gòu)，政府綜合運(yùn)用稅收、貼息、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)却胧┲С謸?dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)展，壯大擔(dān)保機(jī)構(gòu)實(shí)力，發(fā)揮政府信用和商業(yè)信用兩個(gè)優(yōu)勢(shì)，引導(dǎo)各類(lèi)金融機(jī)構(gòu)加大投放貸款力度，緩解中小企業(yè)融資難問(wèn)題。日本是世界上最早建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系、發(fā)展也較完善的國(guó)家之一。其主要特點(diǎn)：信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)依法設(shè)立并運(yùn)作。日本信用保證協(xié)會(huì)是依1953年8月頒布的信用保證協(xié)會(huì)法設(shè)立的特殊法人，主要是以中小企業(yè)為服務(wù)對(duì)象實(shí)施公共信用保證的政策性融資服務(wù)機(jī)構(gòu)，協(xié)會(huì)的資本金主要由政府出資、金融機(jī)構(gòu)攤款和累計(jì)收支余額構(gòu)成。韓國(guó)于1976年建立了韓國(guó)信貸擔(dān)?；饡?huì)?；饡?huì)的資本來(lái)自政府的補(bǔ)貼和金融機(jī)構(gòu)分擔(dān)的資金?；饡?huì)的職能是向中小企業(yè)提供信貸擔(dān)保服務(wù)、信貸信息服務(wù)和管理及技術(shù)援助。美國(guó)設(shè)立中小企業(yè)局，以貸款擔(dān)保的方式為其從商業(yè)銀行獲得貸款提供幫助。（四）建立健全融資體系，拓展企業(yè)直接融資渠道根據(jù)國(guó)外成功發(fā)展中小企業(yè)的普遍經(jīng)驗(yàn)，建立健全中小企業(yè)直接融資體系，拓寬中小企業(yè)的直接融資渠道，改變中小企業(yè)融資渠道單一的現(xiàn)狀，推進(jìn)高層次資本市場(chǎng)建設(shè)，是當(dāng)前解決中小企業(yè)融資瓶頸的根本出路。1、完善中小企業(yè)股權(quán)融資機(jī)制。完善中小企業(yè)股權(quán)融資機(jī)制,發(fā)揮資本市場(chǎng)支持中小企業(yè)融資發(fā)展的積極作用。鼓勵(lì)風(fēng)險(xiǎn)投資和私募股權(quán)基金等設(shè)立創(chuàng)業(yè)投資企業(yè),逐步建立以政府資金為引導(dǎo)、民間資本為主體的創(chuàng)業(yè)資本籌集機(jī)制和市場(chǎng)化的創(chuàng)業(yè)資本運(yùn)作機(jī)制,完善創(chuàng)業(yè)投資退出機(jī)制,促進(jìn)風(fēng)險(xiǎn)投資健康發(fā)展。加大中小企業(yè)上市前期輔導(dǎo)培育力度,支持自主創(chuàng)新和有發(fā)展前景的中小企業(yè)發(fā)行上市。積極發(fā)展中小板市場(chǎng),加快發(fā)展創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng),努力擴(kuò)大中小企業(yè)上市規(guī)模。建立和完善中小板和創(chuàng)業(yè)板上市公司再融資及并購(gòu)制度,完善中小企業(yè)上市育成機(jī)制。積極推進(jìn)證券公司代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)非上市股份有限公司股份報(bào)價(jià)轉(zhuǎn)讓試點(diǎn),適時(shí)將試點(diǎn)擴(kuò)大到其他具備條件的國(guó)家級(jí)高新技術(shù)園區(qū),完善監(jiān)管和交易制度,改善科技型中小企業(yè)融資環(huán)境。2、建立區(qū)域產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)，完善風(fēng)險(xiǎn)投資機(jī)制。我國(guó)在政策環(huán)境、退出機(jī)制、企業(yè)制度、個(gè)人信用等方面尚存在諸多問(wèn)題，風(fēng)險(xiǎn)投資在投資總量上也只占很小的比例。政府應(yīng)該培育我國(guó)真正的風(fēng)險(xiǎn)投資主體，為風(fēng)險(xiǎn)投資創(chuàng)造良好環(huán)境和出臺(tái)優(yōu)惠政策，為中小企業(yè)融資提供政策支持。（五）逐步規(guī)范民間融資，拓寬中小企業(yè)融資渠道民營(yíng)經(jīng)濟(jì)一直是溫州的特色和優(yōu)勢(shì)所在，民間資本更是溫州經(jīng)濟(jì)的活力所在。溫州的民間資本存量巨大，流動(dòng)性極強(qiáng)，投資回報(bào)高。根據(jù)有關(guān)機(jī)構(gòu)估測(cè)，經(jīng)過(guò)改革開(kāi)放30多年的累積，浙江的民間資本已高達(dá)萬(wàn)億元，而溫州現(xiàn)在大概有4000到6000個(gè)億左右的民間資本在尋找投資的領(lǐng)域，同時(shí)溫州民間資本正以每年14%20%的速度增值。規(guī)范民間融資，拓寬中小企業(yè)融資渠道，是溫州解決中小企業(yè)融資難切實(shí)可行的方法。浙江省委書(shū)記趙洪祝說(shuō)：“處理民間借貸問(wèn)題也如同治水一樣，應(yīng)該以疏導(dǎo)為主，趨利避害。比如建水庫(kù)，把它積蓄起來(lái)；建渠道，引導(dǎo)它有一個(gè)正確的流向，到需要去的地方；建閘門(mén)，需要的時(shí)候把它放進(jìn)來(lái)，不需要時(shí)就關(guān)起閘門(mén)?！币虼艘龑?dǎo)民間資本流向至關(guān)重要，出臺(tái)相關(guān)法律法規(guī)，明確民間融資的性質(zhì)和法律地位,因勢(shì)利導(dǎo)民間融資或民間借貸，合理引導(dǎo)其規(guī)范發(fā)展，堅(jiān)決打擊非法金融活動(dòng)。組建中小企業(yè)融資服務(wù)中心，搭建公共平臺(tái)服務(wù)，合法、合規(guī)疏導(dǎo)民間資本流通渠道，引導(dǎo)民間資本投向中小企業(yè)，轉(zhuǎn)化為產(chǎn)業(yè)資本。在法律允許范圍內(nèi)，進(jìn)一步完善和豐富溫州中小企業(yè)金融市場(chǎng)體系，優(yōu)化中小企業(yè)金融服務(wù)，拓寬中小企業(yè)融資渠道。結(jié)論，化解中小企業(yè)融資難是一個(gè)復(fù)雜而龐大的系統(tǒng)工程。只有企業(yè)從加強(qiáng)自身素質(zhì)建設(shè)出發(fā)，才是解決融資難的根本途徑；形成完整的支持中小企業(yè)發(fā)