項目要素表-單一劣后證券項目

1、項目交易要素表項目/計劃名稱五礦信托-XXXX信托計劃信托規(guī)模優(yōu)先3000萬起，若1:2，劣后1500萬起信托期限單只信托計劃存續(xù)期不低于一年。投資范圍及限制1）信托財產(chǎn)投資范圍國內(nèi)滬深證券交易所掛牌交易的A股股票、封閉式基金、國債逆回購、貨幣基金、基金資管計劃、銀行存款、交易所債券，以及信托業(yè)保障基金。投資范圍在信托合同中具體約定。依據(jù)信托業(yè)保障基金管理辦法的規(guī)定，并經(jīng)受托人與信托計劃全體委托人協(xié)商，受托人與全體委托人一致同意將投資信托計劃部分信托資金用于認購信托業(yè)保障基金。認購規(guī)模為信托計劃成立時該信托計劃項下全部信托資金的1%。若信托業(yè)保障基金管理人或相關(guān)監(jiān)管部門對信托業(yè)保障基金的認購比

2、例、收益率、認購程序、計算方式、分配時間等做出調(diào)整的，則信托業(yè)保障基金的認購及收益計算和分配事宜按照調(diào)整后的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行，全體委托人同意無需就此另行簽署補充協(xié)議。如法律法規(guī)規(guī)定受托人需取得特定資質(zhì)后方可投資某產(chǎn)品，則受托人須在獲得相應資質(zhì)后開展此項業(yè)務。在不違反國家相關(guān)法律法規(guī)的前提下，信托計劃項下全體委托人經(jīng)受托人同意可共同書面指定采用其他方式進行運用信托計劃項下信托資金。2） 信托業(yè)保障基金的認購、收益核算與分配：A.信托成立當日，由受托人按照當日交付信托資金的1%（即“基金認購款”）劃轉(zhuǎn)至受托人開設的以下信托業(yè)保障基金專用賬戶（以下稱“基金專戶”）：B.受托人收到基金認購款后，按照相關(guān)規(guī)

3、定和監(jiān)管部門要求的時間，將基金認購款繳入信托業(yè)保障基金管理人在基金托管銀行開立的專用賬戶（以下稱“基金專用賬戶”），用于認購信托業(yè)保障基金。C.信托業(yè)保障基金的收益按一年期基準存款利率計算，計算公式為：就本信托而言，擬分配收益=基金認購款本金×一年期年利率×信托持有信托業(yè)保障基金的實際天數(shù)/360。一年期年利率指中國人民銀行公布的金融機構(gòu)人民幣一年期定期存款基準利率。如信托持有基金期間遇到利率調(diào)整，按照信托終止日中國人民銀行公布的一年期定期存款基準利率計付利息，不分段計算；天數(shù)算頭不算尾，即從基金認購款繳入基金專用賬戶之日（含）至信托終止日（不含）止。若信托業(yè)保障基金管理人

4、或相關(guān)監(jiān)管部門對信托業(yè)保障基金的認購比例、收益率、認購程序、計算方式、分配時間等做出調(diào)整的，則信托業(yè)保障基金的認購及收益計算和分配事宜按照調(diào)整后的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行，全體委托人同意無需就此另行簽署補充協(xié)議。D.信托業(yè)保障基金認購本金及收益的分配信托業(yè)保障基金認購本金及按照本條計算的收益于信托終止日后的10個工作日內(nèi)向受益人分配。同時，基金認購款本金劃轉(zhuǎn)至基金專戶之日（含）起，至受托人將該等認購款繳入基金專用賬戶（不含）止的期間，按照人民幣同期活期存款利率計算利息。該等利息與基金認購款本金及收益一并計入信托財產(chǎn)并按照信托文件的規(guī)定進行信托利益分配。3）投資限制A. 投資限制特別說明（1）信托計劃項下，

5、同一交易日且同一證券有方向相反的交易時，必須符合有關(guān)法律法規(guī)和交易規(guī)則，即在本信托計劃內(nèi)的交易在相同時間、買賣委托價位有交集不能成交。受托人有權(quán)拒絕可能產(chǎn)生對倒行為的交易，當委托有可能觸發(fā)對倒條件時，系統(tǒng)自動拒絕接受時間順序偏后的委托，并在委托觸發(fā)對倒條件一分鐘后系統(tǒng)自動撤銷時間順序偏前的且仍未完全成交的委托。（2）信托計劃在申報交易時，即使信托計劃的投資運作本身是合法合規(guī)的，受托人在接到監(jiān)管機構(gòu)（含交易所市場監(jiān)察部門）書面或口頭明確通知的前提下可以主動限制信托計劃的投資運作。（3）根據(jù)信托計劃的實際投資運作現(xiàn)狀，受托人有權(quán)單方在信托計劃成立后對信托計劃宣布新的投資限制，該投資限制在受托人對信

6、托計劃一般受益人披露后立即生效，無需另行取得委托人/受益人的同意。B. 信托計劃投資限制應優(yōu)先委托人要求，對信托計劃投資限制約定如下：（1）認購信托業(yè)保障基金作為信托財產(chǎn)投資組合的一部分，由受托人以初始信托資金的1%認購（本信托計劃成立時，依據(jù)中國信托業(yè)保障基金有限責任公司相關(guān)規(guī)定辦理）；（2）信托計劃如投資于ETF或LOF基金，則投資運作方式僅限于交易所市場的交易；（3）信托計劃不得投資于與受托人有關(guān)聯(lián)關(guān)系的證券品種；（4）不得進行融資融券交易、債券正回購交易；（5）受托人認為不得持有的證券；（6）本信托計劃投資一家公司發(fā)行的股票或非指數(shù)基金的總額按成本與市價孰低法計算最高不得超過信托計劃財

7、產(chǎn)凈值的20%；（7）本信托計劃持有一家上市公司的股票或非指數(shù)基金，不得超過該上市公司總股本（或該基金總份額）的4.99%及流通股本的10%；（8）本信托計劃持有的所有創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行股票的總值，以成本與市價孰低法計，不得超過本信托計劃前一交易日信托財產(chǎn)總值的10%。（9）信托計劃期滿終止前10個交易日起，禁止進行證券買入的交易；（10）總倉位不得超過該信托計劃財產(chǎn)總值的98%；（11）本信托計劃參與股票發(fā)行申購時，僅限網(wǎng)上新股發(fā)行；（12）不得投資于S、ST、SST、*ST、S*ST類股票及權(quán)證；（13）本計劃禁止投資新三板，禁止投向深港通、滬港通、股指期貨和期權(quán)；（14）不得投資于銀行理

8、財產(chǎn)品等非交易所上市的交易品種。（15）禁止投向金融產(chǎn)品次級子產(chǎn)品，如分級基金B(yǎng)等。C.禁止行為本計劃不得有下列投資行為：（1）向他人提供擔保；（2）與受托人固有財產(chǎn)進行交易；（3）從事內(nèi)幕交易、操縱證券市場及其他違法、違規(guī)等證券交易活動；（4）投資于受托人發(fā)行的股票；（5）以賣出回購方式管理運用信托財產(chǎn)；（6）法律法規(guī)禁止的其他行為。信托資金退出方案信托計劃一般受益人或其指定的授權(quán)代表在該信托計劃終止日前10交易日起禁止發(fā)出買入投資建議，并逐步發(fā)出信托計劃的信托財產(chǎn)變現(xiàn)投資建議，至信托計劃終止日前第5個交易日（含當日）止，信托計劃不得持有證券資產(chǎn)。一般受益人或其指定的授權(quán)代表未按期達到以上要

9、求時，受托人在超過上述規(guī)定期限的第2個交易日強行賣出至滿足上述要求。在支付信托財產(chǎn)應付未付各種費用和進行優(yōu)先受益權(quán)項下信托利益分配時，如果信托財產(chǎn)中貨幣資金總量不足，受托人有權(quán)出售信托財產(chǎn)持有的證券資產(chǎn)以支付該費用和信托利益。出售的具體證券資產(chǎn)及出售時機由受托人自主選擇、決定，由此造成的信托財產(chǎn)損失由信托計劃受益人承擔。受益人收益及分配1.優(yōu)先受益權(quán)項下信托利益的計算優(yōu)先信托收益每日計提，每日計提的優(yōu)先信托收益=1元×優(yōu)先信托單位總份數(shù)×R1÷365R1為優(yōu)先信托單位的最高年化收益率。【目前1億一下標準報價為6.8%，1億以上6.7%，以實際為準】優(yōu)先信托收益于每

10、個自然季度末月20日后的10個工作日內(nèi)一次性支付截至該自然季度末月20日（含該日）已計提未支付的優(yōu)先信托受益；信托計劃終止日后的10個工作日內(nèi)支付剩余已計提未支付的優(yōu)先信托受益。優(yōu)先受益權(quán)項下的最高信托利益=成立時的優(yōu)先信托單位信托本金+每日計提的優(yōu)先信托收益×信托計劃天數(shù)當信托計劃正常終止或延期終止時，天數(shù)為信托計劃實際存續(xù)天數(shù)。若信托計劃實際存續(xù)天數(shù)小于【12】個月發(fā)生提前終止的，則優(yōu)先收益依據(jù)實際存續(xù)天數(shù)+30天計算（提前終止時收益計算天數(shù)不得超過366天）。2.一般受益權(quán)項下信托利益的計算信托計劃存續(xù)期間，當信托單元凈值連續(xù)5個工作日大于1.2時，一般受益人可向受托人發(fā)出提取

11、收益申請，經(jīng)受托人同意后，則一般受益人可提取收益，提取收益后信托計劃凈值仍大于1.2。無論信托計劃因何種原因終止時，一般信托收益 = 信托財產(chǎn)總額 - 信托計劃應當承擔的信托費用-優(yōu)先受益權(quán)項下最高信托利益-一般信托單位信托本金。一般信托收益于受托人同意提取后10個工作日內(nèi)支付；信托計劃終止日后10個工作日支付剩余一般信托收益。3.特別情況信托計劃存續(xù)期屆滿，因證券停牌等原因?qū)е滦磐胸敭a(chǎn)無法及時變現(xiàn)的，信托計劃延期至信托財產(chǎn)全部變現(xiàn)為止。發(fā)生該種情形，受托人將及時向委托人/受益人進行信息披露，且不再接受一般受益人發(fā)出的任何投資建議，并按照以下方式進行信托利益分配：（1）信托計劃存續(xù)期屆滿日，扣

12、除信托計劃應付未付信托費用后的貨幣資金形式的信托財產(chǎn)優(yōu)先受益人最高信托利益的，信托計劃存續(xù)期屆滿后10個工作日內(nèi)，受托人按照優(yōu)先受益人的最高信托利益對優(yōu)先受益人進行分配。扣除信托計劃應付未付信托費用后的貨幣資金形式的信托財產(chǎn)在向優(yōu)先受益人分配的信托利益等于優(yōu)先受益人最高信托利益后仍有剩余的，余額部分由受托人在信托計劃存續(xù)期屆滿后10個工作日內(nèi)分配給一般受益人。信托計劃存續(xù)期屆滿之日至信托計劃實際終止日的期間，受托人在收到任何貨幣資金形式的信托財產(chǎn)（即資金到達信托賬戶）后10個工作日內(nèi)，在扣除了信托計劃應付未付信托費用后，作為一般受益權(quán)信托利益繼續(xù)向一般受益人分配，直至信托計劃終止。（2）信托計

13、劃存續(xù)期屆滿日，扣除信托計劃應付未付信托費用后的貨幣資金形式的信托財產(chǎn)優(yōu)先受益人最高信托利益的，則一般受益人必須在信托計劃存續(xù)期限屆滿前5個交易日及時補充足夠的增強信托資金用于支付全部優(yōu)先受益人的最高信托利益，無法變現(xiàn)的信托財產(chǎn)在具備變現(xiàn)條件時由受托人按照信托文件約定變現(xiàn)并支付給一般受益人，直至將信托財產(chǎn)分配完畢。若一般受益人未在信托計劃存續(xù)期限屆滿前5個交易日補充足夠的增強信托資金，則受托人有權(quán)將一般受益權(quán)的收益權(quán)進行處置，所獲資金按本合同（包括補充條款）約定次序支付相關(guān)費用和優(yōu)先受益人最高或部分信托利益。無法變現(xiàn)的該期信托財產(chǎn)在具備變現(xiàn)條件時由受托人按照信托文件約定變現(xiàn)并支付給上述一般受益

14、權(quán)的收益權(quán)的受讓方，直至將信托財產(chǎn)分配完畢。增強信托資金的取回信托計劃存續(xù)期內(nèi)，若發(fā)生T日信托財產(chǎn)單位凈值觸及預警線或者止損線一般受益人追加增強信托資金的情況，在滿足以下條件時，一般受益人可以向受托人申請取出增強信托資金：（1）信托計劃單位凈值連續(xù)5個交易日高于1.00元；（2）提取增強信托資金后的信托計劃單位凈值仍舊高于1.00元；（3）提取的增強信托資金不得超過現(xiàn)金形式余額；（4）提取的增強信托資金總額不得超過追加增強信托資金總額；（5）信托計劃所持的投資品種不存在無法交易或贖回的情況；（6）一般受益人申請取出每次追加的增強資金時需一次性取回。信托報酬支付1. 固定信托報酬費率為：【0.3

15、】%/年（按信托計劃優(yōu)先認購資金規(guī)模計算）。2. 支付時間：每自然季度末月20日后的10個工作日內(nèi)及信托計劃終止后10個工作日內(nèi)。保管費費用支付1. 保管費率收費標準由保管銀行確定：通常為【0.1】%/年（按信托計劃初始總規(guī)模收?。?。2. 支付時間：通常約定為，每自然季度末月20日后的10個工作日以內(nèi)及信托計劃終止后10個工作日內(nèi)；在保管協(xié)議簽約時候確定。中后期管理措施預警平倉設置本信托計劃項下的預警線根據(jù)優(yōu)先和一般的比例設置如下：如果一般/優(yōu)先=1:2，則預警線與止損線分別為【0.90】和【0.85】；如果一般/優(yōu)先=1:1.5，則預警線與止損線分別為【0.85】和【0.80】；如果一般/優(yōu)

16、先=1:1，則預警線與止損線分別為【0.80】和【0.75】；如果一般/優(yōu)先=1:0，則不設置預警線與止損線。若T日收盤時，經(jīng)受托人估算的信托財產(chǎn)單位凈值小于等于預警線的，受托人將及時以電話、傳真、電子郵件等形式中的一種或多種形式對一般受益人進行風險提示并要求一般受益人向信托計劃追加增強信托資金；若受托人無法與一般受益人取得聯(lián)絡，則受托人有權(quán)按合同有關(guān)約定執(zhí)行處理措施。一般受益人有義務于T+2日上午10：00以前向信托計劃追加資金，使受托人估算的信托計劃單位凈值（以T日收盤信托計劃單位凈值為計算基準）大于等于預警線。在一般受益人按時足額追加增強信托資金前，受托人只接受賣出證券的投資建議。若一般

17、受益人未按期追加增強信托資金使受托人估算的信托單位凈值（以T日收盤信托計劃單位凈值為計算基準）大于等于預警線，自T+2日上午10：00起，受托人有權(quán)自主決定變現(xiàn)品種，直接賣出部分股票直至以市值計算的信托計劃持倉比例不超過50%。若T日收盤時，經(jīng)受托人估算的信托財產(chǎn)單位凈值小于等于平倉線的，受托人將及時以電話、傳真、電子郵件等形式中的一種或多種形式對一般受益人進行風險提示并要求一般受益人向信托計劃追加增強信托資金；若受托人無法與一般受益人取得聯(lián)絡，則受托人有權(quán)按合同有關(guān)約定執(zhí)行處理措施。一般受益人有義務于T+1日下午14:30以前向信托計劃追加增強信托資金（以資金實際到賬時間為準），使受托人估算

18、的信托單位凈值（以T日收盤信托計劃單位凈值為計算基準）大于等于0.90（預警線）。在一般受益人按時足額追加增強信托資金前，受托人只接受賣出證券的投資建議。如一般受益人未在規(guī)定時間內(nèi)足額追加增強信托資金使信托單位估算值（以T日收盤信托計劃單位凈值為計算基準）高于0.90，則受托人自T+1日下午14:30起，拒絕一般受益人的任何投資建議，并對信托財產(chǎn)進行平倉操作，直至信托財產(chǎn)全部變現(xiàn)為止。平倉變現(xiàn)完成后，本計劃提前終止。提前結(jié)束安排提前終止分為破止損終止及一般受益人申請終止兩種情況。破止損終止的情況如前文預警平倉設置部分所述。對一般受益人申請?zhí)崆敖K止的情況為：經(jīng)一般受益人提前三個工作日向受托人提出提前終止信托計劃書面申請，在信托財產(chǎn)完全變現(xiàn)并且按合同約定方式，信托現(xiàn)金資產(chǎn)可足額分配優(yōu)先本金及收益時，信托計劃可提前終止。若信托計劃實際存續(xù)天數(shù)小于【12】個月發(fā)生提前終止的，則優(yōu)先收益依據(jù)實際存續(xù)天數(shù)+30天計算（提前終止時收益計算天數(shù)不得超過366天）。提前結(jié)束時信托受托管理費收?。喝缧磐杏媱澮蛉魏卧?/p>