證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則

1、證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)實施細(xì)則 (征求意見稿目 錄第一章 總 則 .2 第二章 設(shè)立申請 .3 第三章 基本業(yè)務(wù)規(guī)則 .4 第四章 風(fēng)險管理與控制 .9 第五章 監(jiān)管要求與措施 .11 第六章 法律責(zé)任 .13 第七章 附則 .15第一章 總 則第一條 為規(guī)范證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動,根據(jù)中華 人民共和國證券法 、 證券公司客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)試行辦法 (以 下簡稱試行辦法 等法律法規(guī)的有關(guān)規(guī)定,制定本細(xì)則。 第二條 證券公司辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù),應(yīng)當(dāng)遵守法律、行 政法規(guī)和中國證券監(jiān)督管理委員會(以下簡稱中國證監(jiān)會的規(guī) 定。第三條 證券公司辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù),應(yīng)當(dāng)設(shè)立集合資產(chǎn) 管理計劃并擔(dān)

2、任集合資產(chǎn)管理計劃管理人。計劃管理人應(yīng)當(dāng)與客 戶簽訂集合資產(chǎn)管理合同,通過專門賬戶為客戶提供資產(chǎn)管理服 務(wù)。第四條 中國證監(jiān)會依據(jù)法律、行政法規(guī)、 試行辦法和本 細(xì)則的規(guī)定,對證券公司集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動進行監(jiān)督管理。 第五條 證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)、中國證券業(yè)協(xié)會根 據(jù)法律、行政法規(guī)、 試行辦法及相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則,對證券公司的 集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)進行自律管理。第六條 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)獨立于計劃管理人或者托管 機構(gòu)的自有資產(chǎn),由托管機構(gòu)保管。計劃管理人、托管機構(gòu)不得 將集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)歸入其自有資產(chǎn)。計劃管理人、托管機構(gòu)因解散、被撤銷或者被宣告破產(chǎn)等原 因進行清算的,集合資產(chǎn)管理計劃資

3、產(chǎn)不屬于清算財產(chǎn)。非因集合資產(chǎn)管理計劃本身承擔(dān)的債務(wù),不得對集合資產(chǎn)管 理計劃資產(chǎn)強制執(zhí)行。第七條 未經(jīng)中國證監(jiān)會核準(zhǔn),證券公司不得辦理集合資產(chǎn)管 理業(yè)務(wù),或者以任何形式變相辦理此類業(yè)務(wù)。第二章 設(shè)立申請第八條 證券公司申請設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃,應(yīng)當(dāng)向中國證 監(jiān)會提交下列資料:(一申請書;(二集合資產(chǎn)管理計劃說明書;(三集合資產(chǎn)管理合同;(四資產(chǎn)托管協(xié)議;(五推廣方案及推廣代理協(xié)議;(六與登記注冊機構(gòu)的聯(lián)機測試報告及服務(wù)協(xié)議;(七 關(guān)于集合資產(chǎn)管理計劃運作中防范利益沖突和風(fēng)險控 制措施的特別說明;(八 按照中國證監(jiān)會有關(guān)規(guī)定編制的風(fēng)險控制指標(biāo)監(jiān)管報 表;(九 證券公司分管資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)公司負(fù)責(zé)人

4、、 資產(chǎn)管理部 負(fù)責(zé)人、投資主辦人簽署的登記表及承諾書;(十法律意見書;(十一中國證監(jiān)會要求提交的其他材料。第九條 集合資產(chǎn)管理計劃說明書、集合資產(chǎn)管理合同應(yīng)當(dāng)向客戶明確揭示風(fēng)險。計劃管理人不得以任何方式對客戶取得集合資產(chǎn)管理計劃收 益或者損失賠償作出承諾。第十條 法律意見書應(yīng)當(dāng)對設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃申報材料 內(nèi)容的真實性、準(zhǔn)確性、完整性及合法性發(fā)表核查意見,對證券 公司申報設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃的合法性發(fā)表明確的法律意見, 對集合資產(chǎn)管理計劃的重要創(chuàng)新安排的合法、合規(guī)及公允性發(fā)表 法律意見。第十一條 中國證監(jiān)會對證券公司設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃申 報材料的齊備性進行審查,自收到申請后五日內(nèi)作出是否

5、受理其 申請的決定并書面通知申請人。第十二條 中國證監(jiān)會對設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃的申請進行 審核,受理之日起三十日內(nèi)向證券公司出具是否核準(zhǔn)的決定,不 予核準(zhǔn)的應(yīng)當(dāng)說明理由。對設(shè)立非限定性集合資產(chǎn)管理計劃的申請,中國證監(jiān)會可以 組織專家依據(jù)法定條件和審慎原則進行評審。第三章 基本業(yè)務(wù)規(guī)則第十三條 集合資產(chǎn)管理計劃募集的資金可以投資于中國境 內(nèi)依法發(fā)行的股票、債券、證券投資基金以及中國證監(jiān)會核準(zhǔn)發(fā) 行的其他證券。經(jīng)中國證監(jiān)會及有關(guān)部門批準(zhǔn),證券公司可以設(shè)立集合資產(chǎn)管理計劃在境內(nèi)募集可自由兌換的外匯資金,在境外投資規(guī)定的 金融產(chǎn)品。境外投資的管理方式、托管方式、登記結(jié)算方式由中 國證監(jiān)會另行規(guī)定。第十

6、四條 計劃管理人以自有資金參與所設(shè)立的集合資產(chǎn)管 理計劃的,應(yīng)當(dāng)符合試行辦法的規(guī)定,并根據(jù)公司章程的規(guī) 定,獲得公司董事會、股東會或其他授權(quán)程序的批準(zhǔn)。第十五條 計劃管理人可以自行推廣集合資產(chǎn)管理計劃, 或者 委托其他具有代銷業(yè)務(wù)資格的證券公司、商業(yè)銀行等機構(gòu)代理推 廣集合資產(chǎn)管理計劃。推廣機構(gòu)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照核準(zhǔn)的集合資產(chǎn)管理計劃說明書、集 合資產(chǎn)管理合同和推廣協(xié)議的約定,推廣集合資產(chǎn)管理計劃;保 證每一份集合資產(chǎn)管理合同的金額,不得低于試行辦法及合 同規(guī)定的最低金額;防止客戶非法匯集他人資金參與集合資產(chǎn)管 理計劃。第十六條 嚴(yán)禁通過廣播、 電視、 報刊及其他公共媒體推廣集 合資產(chǎn)管理計劃。第十

7、七條 推廣機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在中國證監(jiān)會核準(zhǔn)的時間內(nèi)完成集 合資產(chǎn)管理計劃的推廣和設(shè)立工作。集合資產(chǎn)管理計劃推廣期間,推廣機構(gòu)應(yīng)當(dāng)將集合資產(chǎn)管理 合同、集合資產(chǎn)管理計劃說明書等推廣文件置備于營業(yè)場所。集 合資產(chǎn)管理計劃推廣文件應(yīng)當(dāng)與中國證監(jiān)會核準(zhǔn)的文本內(nèi)容一 致。第十八條 集合資產(chǎn)管理計劃推廣期間, 應(yīng)當(dāng)由托管機構(gòu)負(fù)責(zé) 托管與集合資產(chǎn)管理計劃推廣有關(guān)的全部賬戶和資金;推廣機構(gòu) 應(yīng)當(dāng)在推廣期間每日將客戶的資金存入在托管機構(gòu)開立的專門賬 戶。集合資產(chǎn)管理計劃設(shè)立完成、開始投資運作之前,任何人不 得動用集合資產(chǎn)管理計劃的資金。第十九條 集合資產(chǎn)管理計劃推廣結(jié)束后, 計劃管理人應(yīng)當(dāng)聘 請具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會

8、計師事務(wù)所對集合資產(chǎn)管理計劃進 行驗資,并出具驗資報告。第二十條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)選擇具有托管業(yè)務(wù)資格的商業(yè)銀行 或者經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)的其他金融機構(gòu),作為集合資產(chǎn)管理計劃 的托管機構(gòu)。第二十一條 托管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)中國證監(jiān)會的核準(zhǔn)文件, 按照 規(guī)定為每個集合資產(chǎn)管理計劃開立專門的資金賬戶和證券賬戶。 第二十二條 集合資產(chǎn)管理計劃的登記注冊應(yīng)當(dāng)委托證券登 記結(jié)算機構(gòu)或者中國證監(jiān)會認(rèn)可的其他機構(gòu)負(fù)責(zé)。證券登記結(jié)算 機構(gòu)應(yīng)當(dāng)認(rèn)真做好集合資產(chǎn)管理計劃份額初始登記、申購、贖回 等業(yè)務(wù),并參照有關(guān)規(guī)定做好非交易過戶、司法協(xié)助和集合資產(chǎn) 管理計劃權(quán)益分派等業(yè)務(wù)。證券公司應(yīng)當(dāng)按照證券投資基金的結(jié)算模式辦理集合資產(chǎn)

9、管 理計劃的結(jié)算業(yè)務(wù)。證券公司、托管銀行應(yīng)當(dāng)按照證券登記結(jié)算 機構(gòu)的規(guī)定,承擔(dān)集合資產(chǎn)管理計劃交易結(jié)算的最終交收責(zé)任。 第二十三條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)指定投資主辦人負(fù)責(zé)集合資產(chǎn)管理計劃的投資管理。投資主辦人應(yīng)正直誠實、品行良好,熟悉證券法律、法規(guī), 具有三年以上證券自營、資產(chǎn)管理或證券投資基金從業(yè)經(jīng)歷,無 不良行為記錄。集合資產(chǎn)管理計劃存續(xù)期間,投資主辦人不得同時管理其他 集合資產(chǎn)管理計劃。第二十四條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)建立健全檔案管理制度, 妥善保 管集合資產(chǎn)管理計劃的合同、客戶資料、交易記錄等文件資料, 任何人不得隱匿、偽造、篡改或者銷毀。上述資料保存期限不得少于二十年。第二十五條 集合資產(chǎn)管理計

10、劃資產(chǎn)凈值估值等會計核算 業(yè)務(wù)由計劃管理人辦理,托管機構(gòu)復(fù)核。第二十六條 集合資產(chǎn)管理計劃在證券交易所從事證券交 易,應(yīng)當(dāng)通過專用席位進行。集合資產(chǎn)管理計劃專用交易席位應(yīng) 當(dāng)向證券交易所、證券登記結(jié)算機構(gòu)備案。第二十七條 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)中的債券, 不得用于買斷 式回購。第二十八條 集合資產(chǎn)管理計劃的投資范圍和投資組合安排 應(yīng)當(dāng)遵守試行辦法及本細(xì)則的規(guī)定,符合集合資產(chǎn)管理計劃 說明書、集合資產(chǎn)管理合同的約定。因客觀原因?qū)е录腺Y產(chǎn)管理計劃的投資組合、持股比例不 符合集合資產(chǎn)管理合同約定或有關(guān)規(guī)定的,計劃管理人應(yīng)在十日 內(nèi)進行調(diào)整。第二十九條 集合資產(chǎn)管理計劃投資組合中應(yīng)當(dāng)有適當(dāng)比例 的高流

11、動性的短期金融工具, 以保持集合資產(chǎn)管理計劃的流動性。 第三十條 集合資產(chǎn)管理計劃申購新股,可以不設(shè)申購上限, 但是申報的金額不得超過該集合資產(chǎn)管理計劃的總資產(chǎn),申報的 數(shù)量不得超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量。證券公司可以將集合資產(chǎn)管理計劃的資產(chǎn)投資于本公司擔(dān)任 保薦機構(gòu)(主承銷商的股票或者其他證券。單支集合資產(chǎn)管理 計劃對此類證券的投資,按證券面值計算,不得超過集合資產(chǎn)管 理計劃凈值的百分之七。第三十一條 集合資產(chǎn)管理計劃單個開放日申請退出的金額 超過集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)百分之十時,計劃管理人可以暫停接 受超過部分的退出申請或者暫緩支付超過部分的退出款項;暫停 或暫緩期限不得超過二十日

12、。第三十二條 集合資產(chǎn)管理計劃存續(xù)期間, 計劃管理人、 推廣 機構(gòu)、登記結(jié)算機構(gòu)不得為客戶辦理集合資產(chǎn)管理計劃份額轉(zhuǎn)讓 事宜。第三十三條 集合資產(chǎn)管理計劃推廣期間的費用, 不得從集合 資產(chǎn)管理計劃中列支。集合資產(chǎn)管理計劃運作期間發(fā)生的費用,如在集合資產(chǎn)管理 合同中約定,可以在集合資產(chǎn)管理計劃中列支。第三十四條 集合資產(chǎn)管理計劃設(shè)立后,計劃管理人、托管 機構(gòu)應(yīng)當(dāng)至少每三個月向客戶提供一次集合資產(chǎn)管理計劃的管理報告和托管報告,并報中國證監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu) 備案。第三十五條 集合資產(chǎn)管理計劃凈值或其他收益率指標(biāo)應(yīng)當(dāng) 至少每周在計劃管理人及托管機構(gòu)網(wǎng)站上公布一次。第三十六條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)

13、聘請具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的 會計師事務(wù)所對每個集合資產(chǎn)管理計劃的運營情況進行年度審 計,審計意見應(yīng)當(dāng)在計劃管理人、托管機構(gòu)網(wǎng)站披露,并報中國 證監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)備案。第三十七條 集合資產(chǎn)管理計劃存續(xù)期滿, 計劃管理人應(yīng)當(dāng)將 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn),按照客戶擁有份額的比例或者集合資產(chǎn) 管理合同的約定,以貨幣資金的形式全部分派給客戶,并注銷證 券賬戶和資金賬戶。第三十八條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)在集合資產(chǎn)管理計劃終止后五 日內(nèi)成立清算組進行清算,并在清算完畢后的十五日內(nèi)向中國證 監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)報告。第四章 風(fēng)險管理與控制第三十九條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)建立完備的集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) 風(fēng)險

14、管理制度和內(nèi)部控制制度,做到事前、事中、事后控制相統(tǒng) 一,覆蓋集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的推廣、投資、清算、客戶服務(wù)、信 息披露等全部流程。第四十條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)指定專門部門負(fù)責(zé)集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù),并建立嚴(yán)格的業(yè)務(wù)防火墻制度,前臺業(yè)務(wù)運作與后臺管理 支持應(yīng)當(dāng)分離。第四十一條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)對每個集合資產(chǎn)管理計劃建立 嚴(yán)格的權(quán)限管理和責(zé)任追究制度,明確投資主辦人、資產(chǎn)管理部 門負(fù)責(zé)人以及公司負(fù)責(zé)人的責(zé)任。第四十二條 計劃管理人應(yīng)當(dāng)為每個集合資產(chǎn)管理計劃建立 獨立完整的賬戶、核算、報告、審計和檔案管理制度,設(shè)定清晰 的清算路徑和資金劃轉(zhuǎn)渠道,保證風(fēng)險管理與控制部門能夠?qū)?合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的運作和管理進行有效

15、監(jiān)控。第四十三條 計劃管理人按照本細(xì)則第十四條的規(guī)定以自有 資金參與集合資產(chǎn)管理計劃的,在計算公司凈資本時,應(yīng)當(dāng)根據(jù) 投入資金所承擔(dān)的責(zé)任如實扣減公司凈資本額?？蹨p后的凈資本 額及各項風(fēng)險指標(biāo)應(yīng)當(dāng)符合中國證監(jiān)會證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)管 理的規(guī)定。第四十四條 計劃管理人辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù), 不得有下列 行為:(一挪用集合資產(chǎn)管理計劃資金、證券;(二募集資金不入賬或其它賬外經(jīng)營;(三由同一人兼任客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)和自營業(yè)務(wù)的高級 管理人員;(四以分支機構(gòu)名義對外獨立辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù);(五中國證監(jiān)會禁止的其它行為。第四十五條 托管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)指定專門部門負(fù)責(zé)集合資產(chǎn)管理 計劃資產(chǎn)的托管業(yè)務(wù),并將托管的

16、集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)與其自 有資產(chǎn)及其托管的其他資產(chǎn)分開。托管機構(gòu)對集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)獨立核算、 分賬管理, 保證集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)與其自有資產(chǎn)相互獨立、集合資產(chǎn)管 理計劃資產(chǎn)與其他客戶資產(chǎn)相互獨立、不同集合資產(chǎn)管理計劃資 產(chǎn)相互獨立。第四十六條 推廣機構(gòu)應(yīng)當(dāng)指定專門部門負(fù)責(zé)集合資產(chǎn)管理 計劃資產(chǎn)的推廣業(yè)務(wù);禁止以變相價格競爭、折扣、簽訂具有保 本保底性質(zhì)的補充合同等不正當(dāng)競爭手段從事推廣業(yè)務(wù)。第四十七條 證券公司、 托管機構(gòu)、 推廣機構(gòu)應(yīng)當(dāng)根據(jù)其在集 合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)中的職能,分別建立風(fēng)險管理與控制相匹配的技 術(shù)支持系統(tǒng),形成良好的協(xié)作機制和溝通渠道,共同實現(xiàn)對集合 資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)全流程

17、、實時、動態(tài)的風(fēng)險管理與控制。第五章 監(jiān)管要求與措施第四十八條 集合資產(chǎn)管理計劃成立后五日內(nèi), 計劃管理人應(yīng) 將集合資產(chǎn)管理計劃的推廣、設(shè)立情況和驗資報告向中國證監(jiān)會 及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)報備。第四十九條 集合資產(chǎn)管理計劃存續(xù)期間, 發(fā)生對集合資產(chǎn)管 理計劃持續(xù)運作或者客戶利益產(chǎn)生重大影響的情況或者其他意外 事件的,計劃管理人、托管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)在當(dāng)日向中國證監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)報告,并及時在計劃管理人和托管機構(gòu)網(wǎng) 站上披露。第五十條 計劃管理人、 托管人應(yīng)當(dāng)自集合資產(chǎn)管理計劃成立 之日起,向中國證監(jiān)會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)提交管理、 托管工作的季度及年度報告。計劃管理人提交上述

18、報告的同時,還應(yīng)當(dāng)提交由計劃管理人 風(fēng)險管理與控制部門對集合資產(chǎn)管理計劃獨立出具的風(fēng)險管理與 控制報告。上述管理、托管、風(fēng)險管理與控制報告應(yīng)在每季度期滿后十 日內(nèi)提交。第五十一條 計劃管理人發(fā)現(xiàn)代理推廣機構(gòu)、 托管機構(gòu)違反推 廣協(xié)議、托管協(xié)議及相關(guān)規(guī)定的,應(yīng)予以制止;情節(jié)嚴(yán)重的,應(yīng) 當(dāng)按照約定解除代理推廣協(xié)議、托管協(xié)議,并及時報告中國證監(jiān) 會及注冊地中國證監(jiān)會派出機構(gòu)。第五十二條 推廣機構(gòu)、托管機構(gòu)、證券交易所、證券登記結(jié) 算公司應(yīng)當(dāng)認(rèn)真履行職責(zé),發(fā)現(xiàn)計劃管理人違反集合資產(chǎn)管理合 同及相關(guān)規(guī)定的,應(yīng)予以制止,并及時向中國證監(jiān)會及其注冊地 派出機構(gòu)報告。第五十三條 有下列情況之一的, 集合資產(chǎn)管

19、理計劃經(jīng)中國證 監(jiān)會批準(zhǔn)后可以提前終止:(一 集合資產(chǎn)管理計劃存續(xù)期間, 資產(chǎn)凈值低于一定金額;(二計劃管理人、托管人因重大違法違規(guī),被中國證監(jiān)會取消相關(guān)業(yè)務(wù)資格;(三 計劃管理人、 托管人因解散、 破產(chǎn)、 撤銷、 停止?fàn)I業(yè), 不能履行相應(yīng)職責(zé);(四法律法規(guī)及中國證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。第五十四條 集合資產(chǎn)管理計劃發(fā)生第五十二條第 (二 、 (三 款事項的, 中國證監(jiān)會可臨時指定具有相關(guān)業(yè)務(wù)資格的證券公司、 商業(yè)銀行代為履行計劃管理人、托管人職責(zé)。第五十五條 中國證監(jiān)會及派出機構(gòu)依法履行職責(zé), 可以對集 合資產(chǎn)管理計劃采取以下監(jiān)管措施:(一要求計劃管理人、推廣機構(gòu)、托管機構(gòu)就有關(guān)事項如 實作出說明;(二對計劃管理人、推廣機構(gòu)、托管機構(gòu)負(fù)責(zé)集合資產(chǎn)管 理業(yè)務(wù)的負(fù)責(zé)人及其相關(guān)責(zé)任人員進行監(jiān)管談話;(三對計劃管理人、推廣機構(gòu)、托管機構(gòu)與集合資產(chǎn)管理 業(yè)務(wù)有關(guān)的部門和場所進行現(xiàn)場檢查。(四法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他措施。第六章 法律責(zé)任第五十六條 證券公司違反試行辦法和本細(xì)則的規(guī)定, 擅自開 辦集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的,由中國證監(jiān)會責(zé)令改正,對直接負(fù)責(zé)的 主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告,撤銷任職資格或者證券 從業(yè)資