XX農(nóng)商行交易賬戶估值管理辦法

1、江蘇江南農(nóng)村商業(yè)銀行股份交易賬戶估值管理方法第一章總則第一條為了標(biāo)準(zhǔn)江蘇江南農(nóng)村商業(yè)銀行股份以下簡稱“本行”市場風(fēng)險交易賬戶估值管理，真實(shí)準(zhǔn)確核算交易賬戶損益，根據(jù)商業(yè)銀行資本管理方法試行、商業(yè)銀行市場風(fēng)險管理指引、江蘇江南農(nóng)村冏業(yè)銀行股份市場風(fēng)險管理政策等有關(guān)政策法規(guī)及本行相關(guān)制度規(guī)定，結(jié)合本行實(shí)際，制定本方法。第二條本方法所稱交易賬戶是指以交易為目的而持有的頭寸，具體交易賬戶定義與劃分規(guī)則請參見本行江蘇江南農(nóng)村商業(yè)銀行股份交易賬戶與銀行賬戶劃分管理方法中相關(guān)規(guī)定。第三條本行在進(jìn)行交易賬戶中金融工具估值管理時應(yīng)遵守審慎原則。在使用公允價值方法計(jì)量金融工具價值時，應(yīng)充分了解金融工具的特征，盡可

2、能運(yùn)用所有相關(guān)、可靠的估值參數(shù)進(jìn)行估值。估值時應(yīng)保持應(yīng)有的謹(jǐn)慎，不高估金融資產(chǎn)，不低估金融負(fù)債。第四條本行對交易賬戶頭寸按市值每日重估一次價值。在缺乏可用于市值重估的市場價格時，本行選用代用數(shù)據(jù)的標(biāo)準(zhǔn)、獲取途徑和公允價格計(jì)算方法。第二章職責(zé)分工第五條本行風(fēng)險管理部負(fù)責(zé)交易賬戶的估值管理，確定對各業(yè)務(wù)條線內(nèi)涉及交易賬戶的金融工具估值方法。對于在交易賬戶估值過程中出現(xiàn)重大意見分歧時，風(fēng)險管理部應(yīng)牽頭向高級管理層請示處理意見。第六條本行業(yè)務(wù)部門協(xié)助風(fēng)險管理部進(jìn)行交易賬戶估值管理，確定交易賬戶中金融工具的估值方法。第三章交易賬戶估值原則第七條交易賬戶金融工具估值采用公允價值進(jìn)行計(jì)量。公允價值，是指在公

3、平交易中，熟悉情況的交易雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換或者債務(wù)清償?shù)慕痤~。第八條對能夠直接從活躍市場獲得代表公平交易基礎(chǔ)上實(shí)際并經(jīng)常發(fā)生的交易價格，采用盯市法進(jìn)行交易賬戶金融工具的估值。市場交易價值是指定期從交易所、經(jīng)紀(jì)商、行業(yè)協(xié)會、定價服務(wù)機(jī)構(gòu)等獲得的價格，且代表了公平交易中實(shí)際發(fā)生的市場交易價格。具體可以是出價/要價/收盤價/平均收盤價等。一本行持有的交易賬戶金融工具可采用現(xiàn)行的市場報價確定其公允價值；二本行持有的交易賬戶金融工具假設(shè)沒有現(xiàn)行的出價或要價，且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境沒有發(fā)生重大變化的，應(yīng)當(dāng)采用最近交易的市場報價或最近幾日的均價確定其公允價值；三本行持有的金融工具假設(shè)沒有現(xiàn)行的出價或要價，

4、且最近交易日后經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生了重大變化時，應(yīng)當(dāng)參考類似金融工具的現(xiàn)行價格或收益率，調(diào)整最近交易的市場價格以確定該金融工具的公允價值；四假設(shè)本行有足夠的客觀證據(jù)說明最近交易日的市場報價不是公允價值的，應(yīng)當(dāng)對最近交易的市場報價做出適當(dāng)調(diào)整，以確定該金融工具的公允價值；五金融工具組合的公允價值，應(yīng)當(dāng)根據(jù)該組合內(nèi)單項(xiàng)金融工具的數(shù)量與單位市場報價共同確定。第九條如交易賬戶中金融工具不能從活躍市場中獲得交易價格，可以采用估值模型確定其公允價值。估值模型可以由市場參與者普遍認(rèn)同的第三方供給商提供。估值模型所需的參數(shù)應(yīng)盡量采用市場參數(shù)，包括收益率曲線、外匯匯率、商品價格等。本行在參考第三方估值機(jī)構(gòu)的估值結(jié)果時，

5、應(yīng)當(dāng)評估第三方估值機(jī)構(gòu)的權(quán)威性、獨(dú)立性及專業(yè)性；第十條對于不能從活躍市場中獲得交易價格，也不存在合適估值模型的金融工具，可以采用市場詢價、第三方獨(dú)立機(jī)構(gòu)提供的公允價值、交易對手報價作為其公允價值，同時：一業(yè)務(wù)部門應(yīng)當(dāng)對不存在市場的事實(shí)進(jìn)行確認(rèn)和披露，并說明必要的理由；二風(fēng)險管理部對業(yè)務(wù)部門認(rèn)定為不存在活躍市場的金融工具確實(shí)認(rèn)和披露情況進(jìn)行分析和確認(rèn)。假設(shè)風(fēng)險管理部同樣認(rèn)為不存在相應(yīng)的估值模型或在當(dāng)前條件下無法客觀地進(jìn)行公允價值的計(jì)量，應(yīng)當(dāng)進(jìn)行分析論證，并報告風(fēng)險管理部總經(jīng)理；三在滿足一二的情況下，風(fēng)險管理部在業(yè)務(wù)部門的配合下可采用市場詢價或交易對手報價業(yè)務(wù)部門需通知交易對手按時將詢價結(jié)果發(fā)送給

6、風(fēng)險管理部的方式獲取公允價值；1假設(shè)為市場詢價，則必須記錄下詢價機(jī)構(gòu)、時間、與之相關(guān)的市場基本狀況等必要信息；2假設(shè)為第三方獨(dú)立機(jī)構(gòu)，則必須記錄下機(jī)構(gòu)的名稱、與之相關(guān)的市場基本狀況，同時了解該機(jī)構(gòu)的權(quán)威性、專業(yè)性、客觀性、本行與其利益沖突情況等必要信息；3假設(shè)是采用交易對手報價作為公允價值，風(fēng)險管理部及業(yè)務(wù)部門都應(yīng)當(dāng)確認(rèn)已經(jīng)了解報價內(nèi)容及價值核算方法，并掌握公允價值的計(jì)量基礎(chǔ)。同時，業(yè)務(wù)部門會同風(fēng)險管理部負(fù)責(zé)對交易對手的報價情況、市場聲譽(yù)進(jìn)行長期的跟蹤、分析和評估，確保其報價是基本合理且符合實(shí)際的。假設(shè)經(jīng)評估認(rèn)為報價長期嚴(yán)重偏離實(shí)際情況的交易對手，應(yīng)當(dāng)采取包括調(diào)整報價在內(nèi)的各種措施。假設(shè)有信息披露的要求，須進(jìn)行相關(guān)披露，說明采用該交易對手報價作為公允價值是合理的。第十一條本行應(yīng)主要考慮以下因素持續(xù)評估金融工具交易市場的活躍程度：一報價信息的頻率、透明度和可獲得性，且該報價是否代表實(shí)際持續(xù)發(fā)生的公平交易價格；二不同市場參與者的報價是否存在顯著差異；三所持有金融工具與市場上交易的金融工具之間的相似程度。第四章信息披露第十二條本行應(yīng)遵守監(jiān)管機(jī)構(gòu)對信息披露的規(guī)定，對金融工具公允價值估值相關(guān)信息做出充分適當(dāng)?shù)男畔⑴?。第?/p>