三元達(dá)非公開發(fā)行預(yù)案

1、福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）公司1、公司及董事會(huì)全體成員保證本預(yù)案內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，并確認(rèn)不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或遺漏。2、本次非公開股票完成后，公司經(jīng)營(yíng)與的變化，由公司自行負(fù)責(zé)；因本次非公開股票引致的投資風(fēng)險(xiǎn)，由投資者自行負(fù)責(zé)。3、本預(yù)案是公司董事會(huì)對(duì)本次非公開明均屬不實(shí)陳述。股票的說(shuō)明，任何與之相反的聲4、投資者其他專業(yè)顧問(wèn)。任何疑問(wèn)，應(yīng)咨詢的股票經(jīng)紀(jì)人、律師、專業(yè)會(huì)計(jì)師或5、本預(yù)案所述事項(xiàng)并不代表審批機(jī)關(guān)對(duì)于本次非公開股票相關(guān)事項(xiàng)的實(shí)質(zhì)性、確認(rèn)、批準(zhǔn)或核準(zhǔn)，本預(yù)案所述本次非公開股票相關(guān)事項(xiàng)的生效和完成尚待取得有關(guān)審批機(jī)關(guān)的批準(zhǔn)或核準(zhǔn)。6、根據(jù)關(guān)于進(jìn)一步落實(shí)上市公司現(xiàn)

2、金分紅有關(guān)事項(xiàng)，在非公開股票預(yù)案中增加利潤(rùn)分配政策尤其是現(xiàn)金分紅政策的制定及執(zhí)行情況、最近三年現(xiàn)金分紅金額及比例、未分配利潤(rùn)使用安排等情況。7、本公司向特定對(duì)象非公開股票后，不存在所股票上市規(guī)則中關(guān)于因股權(quán)分布發(fā)生變化而不具備上市條件的情況。2福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）特別提示1、福建三元達(dá)通訊本次非公開股票方案已經(jīng)公司第三屆董事會(huì)第十次會(huì)議、第三屆董事會(huì)第十八次會(huì)議、第三屆董事會(huì)第二十次會(huì)議及2015 年第二次臨時(shí)股東大會(huì)、2016 年第一次臨時(shí)股東大會(huì)審議通過(guò)。2016 年 4 月 14 日，公司召開第三屆董事會(huì)第二十一次會(huì)議對(duì)關(guān)于公司非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）的議案等議

3、案進(jìn)行了審議，對(duì)本次非公開方案的相關(guān)內(nèi)容進(jìn)行調(diào)整，由于關(guān)聯(lián)董事回避表決后非關(guān)聯(lián)董事不足 3股票人，該事項(xiàng)尚需提交公司股東大會(huì)審議。2、本次非公開的對(duì)象為公司實(shí)際人周世平先生，所認(rèn)購(gòu)的自完成后 36內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。為不超過(guò) 105,081,081 股。若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)本次非公開日至日期間發(fā)生派息、送股、公積轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)除息事項(xiàng)，本次數(shù)量將作相應(yīng)調(diào)整。3、本次非公開的定價(jià)基準(zhǔn)日為公司第三屆董事會(huì)第十次會(huì)議決議公告日。價(jià)格為定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)日公司股票均價(jià)的百分之九十，即價(jià)格為 9.25 元/股。若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間發(fā)生派息、送股、公積轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)除息事項(xiàng)，本次價(jià)格將作相應(yīng)調(diào)整。若上述

4、價(jià)格低于期首日前 20 個(gè)日股票均價(jià)的 70%，則發(fā)行價(jià)格調(diào)整為期首日前 20 個(gè)均價(jià)的 70%。日股票4、本次非公開將用于：募金總額為不超過(guò) 97,200 萬(wàn)元，在扣除費(fèi)用后3序號(hào)項(xiàng)目名稱項(xiàng)目總投資（萬(wàn)元）擬投入募金（萬(wàn)元）募金投入占項(xiàng)目總投資比重1商業(yè)保理項(xiàng)目100,00080,00080%2償還短期借款-17,200-合計(jì)-97,200-福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）若募金凈額少于上述項(xiàng)目募金擬投入額，本公司將根據(jù)實(shí)際募金凈額，調(diào)整并最終決定募金的具體投資項(xiàng)目、優(yōu)先順序及各項(xiàng)目的具體投資額，募金不足部分由本公司以自籌資金或解決。如本次募金到位時(shí)間與項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度不一致，本公司可

5、根據(jù)實(shí)際情況需要以其他資金先行投入，待募金到位后，再以募金予以置換。5、公司實(shí)行連續(xù)、穩(wěn)定的利潤(rùn)分配政策，并已建立起對(duì)投資者持續(xù)、穩(wěn)定、科學(xué)的回報(bào)機(jī)制。關(guān)于股利分配政策、最近三年現(xiàn)金分紅金額及比例、未分配利潤(rùn)使用安排等情況，請(qǐng)參見本預(yù)案“第五節(jié) 公司現(xiàn)行利潤(rùn)分配政策、分紅及最近 3 年利潤(rùn)分配情況”。6、本次非公開前，本公司第一大股東和實(shí)際人為周世平先生；本次非公開實(shí)施后，公司實(shí)際人仍為周世平先生，本次非公開導(dǎo)致公司的權(quán)發(fā)生變化。7、根據(jù)有關(guān)審議通過(guò)，并經(jīng)中國(guó)的規(guī)定，本次非公開股票方案尚需公司股東大會(huì)監(jiān)督管理委員會(huì)核準(zhǔn)后方可實(shí)施。4福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）目錄義7釋第一節(jié) 本

6、次非公開股票方案概要9一、公司基本情況9二、本次非公開背景和目的9的背景9的目的10（一）本次非公開（二）本次非公開三、四、對(duì)象及其與公司的關(guān)系11的價(jià)格及定價(jià)原則、數(shù)量、限售期11（一）本次股票的種類和面值11方式及時(shí)間11數(shù)量11（二）（三）（四）定價(jià)方式及價(jià)格區(qū)間11（五）對(duì)象及認(rèn)購(gòu)數(shù)量12（六）認(rèn)購(gòu)方式12股票的限售期12前滾存利潤(rùn)的安排12決議的有效期13（七）本次（八）本次（九）本次金投向13五、募 六、本次七、本次八、本次關(guān)聯(lián).13是否會(huì)導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變化13已經(jīng)取得批準(zhǔn)的情況以及尚需履行批準(zhǔn)的程序14（一）本次（二）本次方案已取得的和批準(zhǔn)14方案尚需獲得的、批準(zhǔn)和核準(zhǔn)14第二節(jié)

7、對(duì)象的基本情況15一、周世平15（一）基本情況15（二）其他需要說(shuō)明的情況15二、附條件生效的認(rèn)購(gòu)合同內(nèi)容摘要17（一）合同當(dāng)事人17（二）簽訂時(shí)間17（三）方案18（四）協(xié)議生效條件19（五）違約責(zé)任19第三節(jié) 董事會(huì)關(guān)于本次募金使用的可行性分析20一、本次募金使用計(jì)劃20二、募金使用可行性分析20（一）商業(yè)保理項(xiàng)目20（二）償還短期借款項(xiàng)目27三、本次對(duì)公司經(jīng)營(yíng)管務(wù)狀況等的影響29（一）本次對(duì)公司業(yè)務(wù)的影響295福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）（二）本次對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況的影響29第四節(jié) 董事會(huì)關(guān)于本次對(duì)公司影響的討論與分析31一、本次對(duì)公司業(yè)務(wù)及資產(chǎn)整合、公司章程、股東結(jié)構(gòu)、高管結(jié)

8、構(gòu)、業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的影響31（一）本次后上市公司業(yè)務(wù)及資產(chǎn)是否存在整合計(jì)劃31（二）對(duì)公司章程的影響31（三）本次對(duì)股東結(jié)構(gòu)的影響31（四）對(duì)公司高管結(jié)構(gòu)的影響31（五）對(duì)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的影響31二、本次后公司財(cái)務(wù)狀況、能力及現(xiàn)金流量的變動(dòng)情況32（一）對(duì)公司財(cái)務(wù)狀況的影響32（二）對(duì)公司能力的影響32（三）對(duì)公司現(xiàn)金流量的影響32三、后上市公司與控股股東及其關(guān)聯(lián)人之間的業(yè)務(wù)關(guān)系、管理關(guān)系、關(guān)聯(lián)及同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)等變化情況32四、本次完成后，上市公司不存在資金、資產(chǎn)被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用或?yàn)榭毓晒蓶|及其關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情況33（一）上市公司資金、資產(chǎn)被控股股東及其關(guān)聯(lián)人占用的情況33（二）上市公司為控股股東及其

9、關(guān)聯(lián)人提供擔(dān)保的情況33五、上市公司負(fù)債結(jié)構(gòu)合理，不存在通過(guò)本次大量增加負(fù)債（包括或有負(fù)債）的情況，不存在負(fù)債比例過(guò)低、財(cái)務(wù)成本不合理的情況33六、本次股票相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的說(shuō)明33（一）宏觀波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)33（二）募投項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)34（三）其他風(fēng)險(xiǎn)34公司現(xiàn)行利潤(rùn)分配政策、分紅及最近 3 年利潤(rùn)分配情況36第五節(jié)一、公司現(xiàn)行利潤(rùn)分配政策36二、公司最近三年現(xiàn)金分紅情況38三、股東回報(bào).39第六節(jié)攤薄即期回報(bào)的風(fēng)險(xiǎn)提示及采取措施42一、本次非公開攤薄即期回報(bào)對(duì)公司主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響42二、本次非公開股票攤薄即期回報(bào)的特別風(fēng)險(xiǎn)提示43三、公司應(yīng)對(duì)本次攤薄即期回報(bào)采取的措施44四、董事會(huì)選擇本次非公開股票的必要性

10、和合理性45五、本次募金投資項(xiàng)目與公司現(xiàn)有業(yè)務(wù)的關(guān)系，公司從事募投項(xiàng)目在、技術(shù)、市場(chǎng)等方面的儲(chǔ)備情況48六、公司的董事、高級(jí)管理對(duì)公司填補(bǔ)回報(bào)措施能夠得到切實(shí)履行所作出承諾.496福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）釋義在本預(yù)案中除另有說(shuō)明外，下列簡(jiǎn)稱具有如下特定含義：7簡(jiǎn)稱特定含義本公司/三元達(dá)/公司/人/ 上市公司指福建三元達(dá)通訊本協(xié)議/協(xié)議/附條件生效的認(rèn)購(gòu)合同指關(guān)于福建三元達(dá)通訊認(rèn)購(gòu)募投項(xiàng)目指本次非公開股票募金投資項(xiàng)目指無(wú)線通信網(wǎng)絡(luò)的組成部分，負(fù)責(zé)與移動(dòng)臺(tái)（手機(jī)）收發(fā)無(wú)線信號(hào)實(shí)現(xiàn)語(yǔ)音信道的編碼、分配無(wú)線信道、尋呼和其他與無(wú)線網(wǎng)絡(luò)相關(guān)的功能。商業(yè)保理指供應(yīng)商將基于其與采購(gòu)商訂立的貨

11、物銷售/ 服務(wù)合同所產(chǎn)生的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理商， 由保理商為其提供應(yīng)收賬款融資、應(yīng)收賬款管理及催收、信用風(fēng)險(xiǎn)管理等綜合金融服務(wù)的貿(mào)易融資工具前海盛世承澤指前海盛世承澤商業(yè)保理紅嶺創(chuàng)投指紅嶺創(chuàng)投電子商務(wù)直放站指實(shí)現(xiàn)移動(dòng)通信信號(hào)延伸覆蓋的中繼放大設(shè)備2G指2nd Generation，第二代移動(dòng)通信技術(shù)，應(yīng)用比較廣泛的是和 CDMA 網(wǎng)絡(luò)。3G指3rd Generation，第三代移動(dòng)通信技術(shù)，是指支持高速數(shù)據(jù)傳輸?shù)姆涓C移動(dòng)通訊技術(shù)，目前 3G 存在四種標(biāo)準(zhǔn)：WCDMA、CDMA2000、 TD-SCDMA、WIMAX。4G指4th Generation，第四代移動(dòng)通信技術(shù)，4G 是集 3G 與

12、WLAN 于一體，并能夠快速傳輸數(shù)據(jù)、高質(zhì)量、音頻、 和圖像等，該技術(shù)包括 TD-LTE 和 FDD-LTE 兩種制式。福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）本預(yù)案中部分合計(jì)數(shù)與各加數(shù)直接相加之和在尾數(shù)上有差異，這些差異是由于四舍五入造成的。8寬帶無(wú)線接入指把高效率的無(wú)線技術(shù)應(yīng)用于寬帶接入網(wǎng)絡(luò)中，以無(wú)線方式向用戶提供寬帶接入的技術(shù)。WLAN指Wireless LAN，即無(wú)線局域網(wǎng)。紅嶺指市紅嶺創(chuàng)投管理紅嶺基金指市紅嶺創(chuàng)投股權(quán)投資基金管理本預(yù)案指本次非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）定價(jià)基準(zhǔn)日指福建三元達(dá)通訊第三屆董事會(huì)第十次會(huì)議決議公告日中國(guó)指中國(guó)監(jiān)督管理委員會(huì)深交所指所本次非公開/非公開股票/

13、本次/本次增發(fā)指福建三元達(dá)通訊擬以非公開發(fā)行的方式，向特定對(duì)象股票。元、萬(wàn)元、億元指元、萬(wàn)元、億元福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）第一節(jié) 本次非公開股票方案概要一、公司基本情況法定中文名稱：福建三元達(dá)通訊法定英文名稱：Fujian Sunnada Communication Co.,.地址：福建省福州市鼓樓區(qū)五鳳街道軟件大道 89 號(hào)福州軟件園產(chǎn)業(yè)基地二期 7#樓辦公地址：福州市銅盤路軟件園基地 C 區(qū) 28 座：27,000.0000 萬(wàn)元股票簡(jiǎn)稱：三元達(dá)股票代碼：002417法定代表人：周世平成立日期：2004 年 10 月 9 日：上市地：所二、本次非公開背景和目的（一）本次非

14、公開的背景1、實(shí)際人看好公司未來(lái)發(fā)展前景2015 年 7 月 1 日，周世平先生與黃國(guó)英先生、鄭文海先生、黃海峰先生、林大春先生簽訂轉(zhuǎn)讓合同，黃國(guó)英先生、鄭文海先生、黃海峰先生、林大春先生將持有的上市公司合計(jì) 36,000,000 股轉(zhuǎn)讓給周世平先生。本次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，周世平先生成為公司第一大股東、實(shí)際人。周世平先生看好公司未來(lái)發(fā)展前景，愿意以現(xiàn)金方式認(rèn)購(gòu)部分公司本次非公開，支持公司9福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）實(shí)現(xiàn)快速發(fā)展，同時(shí)進(jìn)一步提升其持股比例。2、商業(yè)保理市場(chǎng)空間巨大商業(yè)保理業(yè)務(wù)作為供應(yīng)鏈金融服務(wù)的組成部分，主要通過(guò)為產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)，特別是小微企業(yè)提供應(yīng)收賬款融資、銷

15、售賬務(wù)管理、應(yīng)收賬款催收、信用風(fēng)險(xiǎn)與壞賬擔(dān)保等綜合管理服務(wù)，企業(yè)的應(yīng)收賬款流轉(zhuǎn)，盤活存量資金，擴(kuò)大信用銷售，降低成本。政策的大力支持和企業(yè)的現(xiàn)實(shí)需求，決定了商業(yè)保理在國(guó)內(nèi)具有廣闊的市場(chǎng)空間。一方面，由于傳統(tǒng)服務(wù)多依靠固定資產(chǎn)抵押，產(chǎn)業(yè)鏈上下游的中小企業(yè)融資受限，鼓勵(lì)通過(guò)開展供應(yīng)鏈金融等多種金融服務(wù)，滿足中小企業(yè)融資的需求，解決中小企業(yè)融資不暢的困境；另一方面，過(guò)去幾年我國(guó)工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款規(guī)模持續(xù)上升，回收周期不斷延長(zhǎng)，應(yīng)收賬款拖欠和壞賬風(fēng)險(xiǎn)加大，企業(yè)周轉(zhuǎn)資金緊張狀況進(jìn)一步加劇，對(duì)多樣化的金融服務(wù)需求增長(zhǎng)。（二）本次非公開的目的1、拓展公司主營(yíng)業(yè)務(wù)范圍，挖掘新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)過(guò)去幾年，由于 4G、電

16、信運(yùn)營(yíng)商投資重點(diǎn)改變、業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈，國(guó)內(nèi)無(wú)線網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化行業(yè)經(jīng)歷了收入及利潤(rùn)的大幅下滑，公司自身的經(jīng)營(yíng)狀況也不盡理想。面對(duì)，公司已采取了調(diào)整子公司及、加強(qiáng)市場(chǎng)拓展和研發(fā)、優(yōu)化人力等經(jīng)營(yíng)舉措。本次公司將以募金投向更具市場(chǎng)空間的商業(yè)保理項(xiàng)目，在保持傳統(tǒng)通信設(shè)備制造業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上積極發(fā)展金融領(lǐng)域新業(yè)務(wù)，開辟新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，為公司的持續(xù)發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。2、優(yōu)化財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，提升實(shí)力，助力公司產(chǎn)業(yè)截止 2015 年 12 月 31 日，公司合并報(bào)表總資產(chǎn)為 10.46 億元，凈資產(chǎn)為 4.47億元，資產(chǎn)負(fù)債率為 57.24%，比率和速動(dòng)比率分別為 1.68 和 1.39。公司總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)規(guī)模較低，資產(chǎn)負(fù)債率相對(duì)

17、偏高比率和速動(dòng)比率水平較低。10福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）本次非公開股票完成后，公司的結(jié)構(gòu)將得到有效，資產(chǎn)負(fù)債率大幅下降，有利于增強(qiáng)公司的實(shí)力，提高公司抵御財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的能力。隨著公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化，將進(jìn)一步拓寬公司的融資，有助于公司產(chǎn)業(yè)的順利實(shí)施和新業(yè)務(wù)科研創(chuàng)新能力的持續(xù)提升，為未來(lái)發(fā)展提供資金保障。三、對(duì)象及其與公司的關(guān)系本次非公開的對(duì)象為周世平。周世平先生目前公司第一大股東、實(shí)際人。本次完成后，周世平將通過(guò)認(rèn)購(gòu)本次的持有本公司 37.61%股權(quán)，仍公司的第一大股東、實(shí)際人。四、的價(jià)格及定價(jià)原則、數(shù)量、限售期（一）本次股票的種類和面值本次非公開的股票種類為境內(nèi)上市普通股（），每

18、股面值人民幣 1.00 元。（二）方式及時(shí)間本次采用非公開的方式，在中國(guó)監(jiān)督管理委員會(huì)核準(zhǔn)后六內(nèi)選擇適當(dāng)時(shí)機(jī)向特定對(duì)象股票。（三）數(shù)量本次非公開為不超過(guò) 105,081,081 股。若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間發(fā)生派息、送股、公積轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)除息事項(xiàng)，股數(shù)將按照總股本變動(dòng)的比例相應(yīng)調(diào)整。董事會(huì)將按照股東大會(huì)根據(jù)實(shí)際情況與本次非公開股票的保薦機(jī)構(gòu)（主承銷商）協(xié)商確定最終數(shù)量。（四）定價(jià)方式及價(jià)格區(qū)間公司本次非公開的定價(jià)基準(zhǔn)日為公司第三屆董事會(huì)第十次會(huì)議決議公告日。11福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）價(jià)格為定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)日公司股票均價(jià)的百分之九十，即價(jià)格為 9.25 元/股。（注

19、：定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)日股票均價(jià)=定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)日股票總額÷定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)日股票總量）。上述定價(jià)符合中國(guó)非公開定價(jià)的有關(guān)規(guī)定。若公司股票在定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間發(fā)生派息、送紅股、公積金轉(zhuǎn)增股本等除權(quán)、除息事項(xiàng)，應(yīng)對(duì)價(jià)格進(jìn)行除權(quán)除息處理。若上述價(jià)格低于期首日前 20 個(gè)日股票均價(jià)的 70%，則發(fā)行價(jià)格調(diào)整為期首日前 20 個(gè)日股票均價(jià)的 70%。（五）對(duì)象及認(rèn)購(gòu)數(shù)量本次非公開的對(duì)象為周世平，認(rèn)購(gòu)金額和認(rèn)購(gòu)數(shù)量如下：在定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間因分紅、送股、轉(zhuǎn)增等導(dǎo)致本公司股票需要進(jìn)行除權(quán)、除息的，本次非公開的數(shù)量及認(rèn)購(gòu)對(duì)象認(rèn)購(gòu)數(shù)量將以認(rèn)購(gòu)對(duì)象的認(rèn)購(gòu)金額和調(diào)整后的每股價(jià)格相應(yīng)調(diào)整。

20、若按上述規(guī)定確定的相關(guān)認(rèn)購(gòu)數(shù)量不是整數(shù)，則相應(yīng)取整數(shù)精確至個(gè)位，認(rèn)購(gòu)對(duì)象認(rèn)購(gòu)的金額中不足一股的部分，由本公司無(wú)償獲得。（六）認(rèn)購(gòu)方式所有認(rèn)購(gòu)對(duì)象均以現(xiàn)金方式認(rèn)購(gòu)本次的。（七）本次股票的限售期除律、規(guī)范性文件另有規(guī)定，周世平認(rèn)購(gòu)的自本次結(jié)束之日起的三十六內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，限售期滿后的股票按中國(guó)及證券所的有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。（八）本次前滾存利潤(rùn)的安排本次前的滾存利潤(rùn)，由本次完成后的全體股東依照持股比例共同享有。12序號(hào)認(rèn)購(gòu)對(duì)象認(rèn)購(gòu)數(shù)量（股）認(rèn)購(gòu)金額（萬(wàn)元）1周世平105,081,08197,200合計(jì)105,081,08197,200福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）（九）本次決議的有效期本次決議自股

21、東大會(huì)審議通過(guò)之日起的十二內(nèi)有效。五、募金投向97,200 萬(wàn)元，扣除本次非公開股票募金總額不超過(guò)費(fèi)用后擬投入以下項(xiàng)目：若募金凈額少于上述項(xiàng)目募金擬投入額，本公司將根據(jù)實(shí)際募金凈額，調(diào)整并最終決定募金的具體投資項(xiàng)目、優(yōu)先順序及各項(xiàng)目的具體投資額，募金不足部分由本公司以自籌資金或解決。如本次募金到位時(shí)間與項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度不一致，本公司可根據(jù)實(shí)際情況需要以其他資金先行投入，待募金到位后，再以募金予以置換。六、本次關(guān)聯(lián)本次前，周世平持有本公司 3,600 萬(wàn)股，持股比例為 13.33%。根據(jù)上市規(guī)則的有關(guān)規(guī)定，周世平公司關(guān)聯(lián)方，其參與本次關(guān)聯(lián)交易。董事就本次所涉的關(guān)聯(lián)事項(xiàng)了意見。公司召開董事會(huì)及股東大會(huì)

22、審議相關(guān)議案時(shí)，關(guān)聯(lián)董事及關(guān)聯(lián)股東進(jìn)行回避表決。七、本次是否會(huì)導(dǎo)致公司權(quán)發(fā)生變化本次非公開前，周世平為公司第一大股東、實(shí)際人。本次非公開完成后，周世平將直接持有公司 37.61%股權(quán)，仍為公司的第一大股東、實(shí)際人。13序號(hào)項(xiàng)目名稱項(xiàng)目總投資（萬(wàn)元）擬投入募金（萬(wàn)元）募金投入占項(xiàng)目總投資比重1商業(yè)保理項(xiàng)目100,00080,00080%2償還短期借款-17,200-合計(jì)-97,200-福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）本次非公開導(dǎo)致公司的權(quán)發(fā)生變化。八、本次已經(jīng)取得批準(zhǔn)的情況以及尚需履行批準(zhǔn)的程序（一）本次方案已取得的和批準(zhǔn)本次非公開方案經(jīng)公司第三屆董事會(huì)第十次會(huì)議、第三屆董事會(huì)第十八次

23、會(huì)議、第三屆董事會(huì)第二十次會(huì)議及 2015 年第二次臨時(shí)股東大會(huì)、2016 年第一次臨時(shí)股東大會(huì)審議通過(guò)。2016 年 4 月 14 日，公司召開第三屆董事會(huì)第二十一次會(huì)議對(duì)關(guān)于公司非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）的議案等議案進(jìn)行了審議，對(duì)本次非公開方案的相關(guān)內(nèi)容進(jìn)行調(diào)整，由于關(guān)聯(lián)董事回避表決后非關(guān)聯(lián)董事不足 3股票人，該事項(xiàng)尚需提交公司股東大會(huì)審議。（二）本次方案尚需獲得的、批準(zhǔn)和核準(zhǔn)本次非公開方案尚需通過(guò)的核準(zhǔn)及批準(zhǔn)程序如下：（一）公司股東大會(huì)審議通過(guò)關(guān)于本次非公開方案部分事項(xiàng)調(diào)整的相關(guān)議案；（二）中國(guó)核準(zhǔn)本次非公開。14福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）第二節(jié)對(duì)象的基本情況本次對(duì)象為

24、周世平。對(duì)象的基本情況如下：一、周世平（一）基本情況周世平先生：男，中國(guó)國(guó)籍，1968 年出生，現(xiàn)有住所為福田區(qū)益田路 1006號(hào)益田花園一期。最近五年內(nèi)擔(dān)任的主要職務(wù)為：（二）其他需要說(shuō)明的情況截止本預(yù)案公告日，周世平先生控股的企業(yè)、共同或施加影響的企業(yè)以及擔(dān)任董事、監(jiān)事或高級(jí)管理的企業(yè)的情況如下：15名稱資本（萬(wàn)元）持股比例主營(yíng)業(yè)務(wù)任職情況注紅嶺創(chuàng)投電子商務(wù)6,00035.12%P2P平臺(tái)業(yè)務(wù)董事長(zhǎng)周世平配偶胡玉芳另持有紅嶺創(chuàng)投 11.47%股權(quán)市紅嶺創(chuàng)投產(chǎn)業(yè)園運(yùn)營(yíng)有限公司1,000100%產(chǎn)業(yè)園運(yùn)營(yíng)由紅嶺基金持有其100%股權(quán)市紅嶺創(chuàng)投股權(quán)投資基金管理2,000100%投資管理執(zhí)行董事周

25、世平直接持有 10%股權(quán)，由紅嶺創(chuàng)投持有其90%股權(quán)擔(dān)保有1,00090%擔(dān)保業(yè)務(wù)由紅嶺創(chuàng)投持有其 90%起止時(shí)間名稱職務(wù)主營(yíng)業(yè)務(wù)地產(chǎn)權(quán)關(guān)系2010 年 9月至今紅嶺創(chuàng)投電子商務(wù)董事長(zhǎng)互聯(lián)網(wǎng)金融直接持有42.14%的股權(quán)2013 年 4月至今紅嶺管理（北京）執(zhí)行董事投資管理北京直接持有98%股權(quán)福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）16限公司股權(quán)市前海管理有限公司3,00090%資產(chǎn)管理董事由紅嶺創(chuàng)投持有其 90%股權(quán)前海紅嶺創(chuàng)投互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)1,000100%P2P平臺(tái)業(yè)務(wù)執(zhí)行董事由紅嶺創(chuàng)投持有其100%股權(quán)紅嶺管理（北京）有限公司3,00098%投資管理董事長(zhǎng)周世平直接持有 98%股權(quán)

26、，周世平女兒周海燕持有 2%股權(quán)深南資產(chǎn)管理江蘇10,000100%投資管理執(zhí)行董事元通網(wǎng)絡(luò)科技1,000100%軟件系統(tǒng)設(shè)計(jì)與開發(fā)董事長(zhǎng)由紅嶺創(chuàng)投持有其 90% 股權(quán)，由 前海紅嶺創(chuàng)投互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)有限公司持有其 10%股權(quán)上海龍團(tuán)信息技術(shù)50080%計(jì)算機(jī)信息技術(shù)開發(fā)市龍盛威投資咨詢20055%投資咨詢執(zhí)行董事市聚達(dá)投資合伙企業(yè)（有限合伙）30,0004.27%投資管理執(zhí)行董事普通，周世平女兒周海燕另持有90.33%股權(quán)市宏達(dá)投資合伙企業(yè)（有限合伙）8,0001.50%投資管理普通，周世平女兒周海燕另持有 53%股權(quán)木蘭匯投資50020%投資管理市添金金融信息服務(wù)有限公司2,00022.5

27、%金融信息咨詢董事由紅嶺持有其22.5%的股權(quán)網(wǎng)邦商務(wù)秘書40025%提供企業(yè)注冊(cè)地址、代理企業(yè)登 記、記賬、年檢申報(bào)、代理收遞由紅嶺創(chuàng)投持有其 25%的股權(quán)源茂和電子商務(wù)30025%貨物由紅嶺基金持有其 25%市乾能智信8,30060.24%對(duì)外投資有限福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）最近五年，周世平先生未受過(guò)行政處罰（與市場(chǎng)明顯無(wú)關(guān)的除外）、刑事處罰，也未涉及與糾紛有關(guān)的民事或者仲裁。二、附條件生效的認(rèn)購(gòu)合同內(nèi)容摘要2015 年 7 月 27 日，周世平先生與公司簽署了附條件生效的2016 年 2 月 26 日，周世平先生與公司簽署了附條件生效的認(rèn)購(gòu)協(xié)議，認(rèn)購(gòu)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議，20

28、16 年 4 月 14 日，周世平先生與公司簽署了附條件生效的購(gòu)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議（二）。上述合同內(nèi)容摘要如下：認(rèn)（一）合同當(dāng)事人甲方（人）：福建三元達(dá)通訊乙方（認(rèn)購(gòu)人）：周世平先生（二）簽訂時(shí)間合同簽訂時(shí)間為：2015 年 7 月 27 日（附條件生效的認(rèn)購(gòu)協(xié)議）；2016 年 2 月 26 日（附條件生效的認(rèn)購(gòu)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議）；2016 年 417產(chǎn)業(yè)投資基金合伙企業(yè)(有限合伙)市前海網(wǎng)商信息產(chǎn)業(yè)控股有限公司8053.11%投資管理董事市前開信商投資6004.17%投資管理董事市大業(yè)商貿(mào)3020%商貿(mào)由紅嶺基金持有其 20%股權(quán)上海深南投資有限公司50,0000%投資管理執(zhí)行董事由其妻子胡玉芳

29、的青島紅嶺華信資產(chǎn)管理持有其 55%股權(quán)前海紅嶺易投金融信息服務(wù)1,000100%P2P平臺(tái)業(yè)務(wù)董事長(zhǎng)由紅嶺創(chuàng)投持有其 70%股權(quán)；市前海管理持有其 30%股權(quán)福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）月 14 日（附條件生效的認(rèn)購(gòu)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議（二）（三）方案1、本次股票的種類和面值本次的股票為境內(nèi)上市普通股，股票面值為1 元/股。2、方式及時(shí)間本次的股票全部采用向特定對(duì)象非公開的方式，在中國(guó)核準(zhǔn)后六內(nèi)實(shí)施。3、數(shù)量本次非公開股票不超過(guò) 105,081,081 股，認(rèn)購(gòu)對(duì)象認(rèn)購(gòu)數(shù)量如下：若公司擬的上述在定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間發(fā)生派息、送股、公積金轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等除權(quán)、除息事項(xiàng)，則上述數(shù)

30、量將根據(jù)深交所相關(guān)規(guī)則進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。4、定價(jià)方式及區(qū)間價(jià)格本次非公開的定價(jià)基準(zhǔn)日為公司第三屆董事會(huì)第十次會(huì)議決議公告日。公司本次非公開股票為定價(jià)價(jià)格為定價(jià)基準(zhǔn)日前二十個(gè)日公司股票均價(jià)的百分之九十，即 9.25 元/股（注：定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)日股票均價(jià)=定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)日股票總額÷定價(jià)基準(zhǔn)日前 20 個(gè)日股票總量）。若在本次定價(jià)基準(zhǔn)日至日期間，公司發(fā)生派息、送股、公積金轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)新股或配股等除權(quán)、除息事項(xiàng)，則上述價(jià)格將根據(jù)深交所相關(guān)規(guī)則進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整。若上述價(jià)格低于期首日前 20 個(gè)日股票均價(jià)的 70%，則發(fā)行價(jià)格調(diào)整為期首日前 20 個(gè)日股票均價(jià)的 70%。5、支付方式本

31、次獲得中國(guó)核準(zhǔn)后，公司將向乙方發(fā)出認(rèn)股繳款通知書，乙方18序號(hào)認(rèn)購(gòu)對(duì)象認(rèn)購(gòu)數(shù)量（股）1周世平105,081,081合計(jì)105,081,081福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）應(yīng)在收到繳款通知之日起 3 個(gè)工作日內(nèi)，按照繳款通知的要求將認(rèn)購(gòu)款以現(xiàn)金方式匯入公司指定賬戶。6、限售期乙方本次向公司認(rèn)購(gòu)的股票自結(jié)束之日起 36不得轉(zhuǎn)讓。（四）協(xié)議生效條件本協(xié)議為附條件生效的協(xié)議，須在甲乙雙方簽署且以下先決條件全部滿足之日起生效：1、本次獲得公司董事會(huì)的批準(zhǔn)；2、本次獲得公司股東大會(huì)批準(zhǔn)且公司股東大會(huì)同意周世平先生免于以要約收購(gòu)的方式增持公司；3、本次獲得中國(guó)核準(zhǔn)。（五）違約責(zé)任若乙方未按本協(xié)議

32、約定如期足額履行繳付認(rèn)購(gòu)款的義務(wù)，則對(duì)本協(xié)議的根本違約，甲方要求乙方按其在本次中所認(rèn)購(gòu)總價(jià)款的 5%向甲方人董事會(huì)審議通支付違約金。本協(xié)議項(xiàng)下約定之本次事項(xiàng)如未獲得：過(guò)；人股東大會(huì)審議通過(guò)；中國(guó)核準(zhǔn)的，均不甲方違約，甲方無(wú)需承擔(dān)違約責(zé)任。19福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）第三節(jié) 董事會(huì)關(guān)于本次募金使用的可行性分析一、本次募金使用計(jì)劃97,200 萬(wàn)元，扣除本次非公開股票募金總額為不超過(guò)費(fèi)用后擬投入以下項(xiàng)目：若募金凈額少于上述項(xiàng)目募金擬投入額，本公司將根據(jù)實(shí)際募金凈額，調(diào)整并最終決定募金的具體投資項(xiàng)目、優(yōu)先順序及各項(xiàng)目的具體投資額，募金不足部分由本公司以自籌資金或解決。如本次募金到位

33、時(shí)間與項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度不一致，本公司可根據(jù)實(shí)際情況需要以其他資金先行投入，待募金到位后，再以募金予以置換。二、募金使用可行性分析（一）商業(yè)保理項(xiàng)目1、項(xiàng)目概況（1）項(xiàng)目名稱：商業(yè)保理項(xiàng)目（2）項(xiàng)目投資：項(xiàng)目計(jì)劃總投資 100,000 萬(wàn)元，擬使用募萬(wàn)元。金投入 80,000（3）項(xiàng)目實(shí)施主體：公司在前海新區(qū)設(shè)立的全資子公司前海盛世承澤商業(yè)保理。本次非公開股票完成后，公司計(jì)劃將募金中的80,000 萬(wàn)元向前海盛世承澤商業(yè)保理增資。前海盛世承澤的基本情況如下：20序號(hào)項(xiàng)目名稱項(xiàng)目總投資（萬(wàn)元）擬投入募金（萬(wàn)元）募金投入占項(xiàng)目總投資比重1商業(yè)保理項(xiàng)目100,00080,00080%2償還短期借款-17,

34、200-合計(jì)-97,200-福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）公司名稱：前海盛世承澤商業(yè)保理：50,000萬(wàn)元法定代表人：周海燕成立日期：2015年6月29日地址：市前海合作區(qū)前灣一路1號(hào)A棟201室（入駐）前海商務(wù)辦公地址：市前海合作區(qū)前灣一路1號(hào)A棟201室（入駐）前海商務(wù)公司類型：公司號(hào)：440301113227905經(jīng)營(yíng)范圍：從事保理業(yè)務(wù)（非融資類）；金融信息咨詢、接受金融機(jī)構(gòu)委托從事金融業(yè)務(wù)外包服務(wù)（根據(jù)法律、行政、決定等規(guī)定需要審批的，依法取得審批文件后方可經(jīng)營(yíng)）；金融軟件的技術(shù)開發(fā)；受托資產(chǎn)管理（不得從事、金融資產(chǎn)管理、資產(chǎn)管理、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理等業(yè)務(wù)）2、項(xiàng)目背景商業(yè)保理業(yè)

35、務(wù)作為供應(yīng)鏈金融服務(wù)的組成部分，主要通過(guò)為產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)，特別是小微企業(yè)提供應(yīng)收賬款融資、銷售賬務(wù)管理、應(yīng)收賬款催收、信用風(fēng)險(xiǎn)與壞賬擔(dān)保等綜合管理服務(wù)，企業(yè)的應(yīng)收賬款流轉(zhuǎn)，盤活存量資金，擴(kuò)大信用銷售，降低成本。根據(jù)工商發(fā)布的小型微型企業(yè)發(fā)展情況報(bào)告，我國(guó)中小企業(yè)創(chuàng)造的最終和服務(wù)價(jià)值相當(dāng)于國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）總量的 60%，納稅占稅收總額的 50%，完成了 65%的發(fā)明專利和 80%以上的新了 70%的新增和再就業(yè)人數(shù)。開發(fā)，解決由于中國(guó)信息化程度低、個(gè)人體系善等因素，傳統(tǒng)的只能依靠不動(dòng)產(chǎn)作抵押，固定資產(chǎn)規(guī)模處于劣勢(shì)的中小企業(yè)融資受到限制。根據(jù)中國(guó)發(fā)布的金融機(jī)構(gòu)投向統(tǒng)計(jì)報(bào)告，過(guò)去幾年小微企業(yè)

36、占比有所提高，由 2011 年的 19.6%提升至 2014 年 30.4%，但依然小微企業(yè)的融資需求，小微企業(yè)對(duì)的貢獻(xiàn)與其獲得的融資支持難以匹配。21福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）數(shù)據(jù)來(lái)源：金融機(jī)構(gòu)投向統(tǒng)計(jì)報(bào)告保理業(yè)務(wù)作為供應(yīng)鏈金融的重要一環(huán)，服務(wù)于產(chǎn)業(yè)鏈中相對(duì)弱勢(shì)的中小企業(yè)在真實(shí)中產(chǎn)生的資產(chǎn)融資需求，通過(guò)應(yīng)收賬款融資，為中小企業(yè)提供短期而及時(shí)的資金周轉(zhuǎn)服務(wù)。近年來(lái)，企業(yè)應(yīng)收賬款規(guī)模持續(xù)上升，回收周期不斷延長(zhǎng)，應(yīng)收賬款拖欠和壞賬風(fēng)險(xiǎn)加大，企業(yè)周轉(zhuǎn)資金緊張狀況進(jìn)一步加劇。截至 2014 年底，我國(guó)工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款余額規(guī)模達(dá)到 10.52 萬(wàn)億元。數(shù)據(jù)來(lái)源：22福建三元達(dá)通訊非公開股

37、票預(yù)案（修訂稿 3）企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)的不斷提高為保理業(yè)提供了良好的發(fā)展前景。我國(guó)保理業(yè)務(wù)在過(guò)去幾年發(fā)展迅速，中國(guó)占全球保理業(yè)務(wù)的比例也由 2007 年的 2.54%增長(zhǎng)至 2014 年的 17.11%；中國(guó)保理業(yè)務(wù)量已由 2007 年的 329.76 億歐元上升至 2014年的 4,061.02 億歐元，復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到 43.15%，同期全球其他率為 8.97%。的復(fù)合增長(zhǎng)數(shù)據(jù)來(lái)源：國(guó)際保理商會(huì)3、項(xiàng)目實(shí)施的必要性和可行性論證分析（1）必要性分析 傳統(tǒng)業(yè)務(wù)發(fā)展多重，公司亟需尋求新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。公司主要從事無(wú)線網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化覆蓋設(shè)備的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售及服務(wù)。同時(shí)，也是專業(yè)的無(wú)線網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化覆蓋系統(tǒng)集成商和

38、專業(yè)維護(hù)商。過(guò)去幾年，由于 4G、電信運(yùn)營(yíng)商投資重點(diǎn)改變、業(yè)競(jìng)爭(zhēng)激烈等，國(guó)內(nèi)無(wú)線網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化行業(yè)的傳統(tǒng)企業(yè)經(jīng)歷了收入的大幅波動(dòng)，公司自身的經(jīng)營(yíng)狀況也不盡理想。2013 年至 2015年，公司營(yíng)業(yè)收入分別為 75,759.50 萬(wàn)元、52,078.34 萬(wàn)元、47,877.60 萬(wàn)元，歸屬者的凈利潤(rùn)金額分別為-13,202.50 萬(wàn)元、-32,648.07 萬(wàn)元及 2,937.67于母萬(wàn)元，扣除非經(jīng)常損益后歸屬于母者的凈利潤(rùn)分別為-13,503.97 萬(wàn)元、-33,539.58 萬(wàn)元、-11,327.03 萬(wàn)元，報(bào)告期內(nèi)，公司主營(yíng)業(yè)務(wù)持續(xù)。23福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）面對(duì)，公司已采

39、取了調(diào)整子公司及、加強(qiáng)市場(chǎng)拓展和研發(fā)、優(yōu)化人力等經(jīng)營(yíng)舉措。本次公司以募金投向更具市場(chǎng)空間的商業(yè)保理項(xiàng)目，在保持傳統(tǒng)通信設(shè)備制造業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上積極發(fā)展金融領(lǐng)域新業(yè)務(wù)，開辟新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)，為公司的持續(xù)發(fā)展奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。 充實(shí)金規(guī)模是推動(dòng)商業(yè)保理業(yè)務(wù)快速發(fā)展的有效舉措。商業(yè)保理公司為企業(yè)客戶提供應(yīng)收賬款融資服務(wù)，業(yè)務(wù)規(guī)模與實(shí)力密切相關(guān)。根據(jù)中國(guó)服務(wù)貿(mào)易商業(yè)保理專業(yè)委員會(huì)發(fā)布的中國(guó)商業(yè)保理行業(yè)發(fā)展報(bào)告 2013，截至 2013 年底的商業(yè)保理企業(yè)金總額超過(guò) 290為 1.03 億元在 5000 萬(wàn)-1 億元之間的共有 130 家，億元，平均1 億元以上的共有 87 家。為了朝規(guī)?；?、專業(yè)化的方向發(fā)展，處

40、于成立初期的前海盛世承澤有必要盡快充實(shí)金，在增加可用資金的同時(shí)，進(jìn)一步提高自身資信等級(jí)，充分利用銀行等融資，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)張，抓住寶貴的市場(chǎng)發(fā)展機(jī)會(huì)。（2）可行性分析 商業(yè)保理業(yè)務(wù)符合和地方產(chǎn)業(yè)政策引導(dǎo)方向。2012 年 6 月，下發(fā)了關(guān)于商業(yè)保理試點(diǎn)有關(guān)工作，同意在濱海新區(qū)、上海浦東新區(qū)開展商業(yè)保理試點(diǎn)，探索商業(yè)保理發(fā)展途徑，鼓勵(lì)各類商業(yè)保理公司根據(jù)關(guān)于進(jìn)一步支持小型微型企業(yè)健康發(fā)展的意見（國(guó)發(fā)201214 號(hào)）精神，面向中小微型企業(yè)提供服務(wù)，積極開展國(guó)際和國(guó)內(nèi)保理業(yè)務(wù)。同年 12 月，同意投資者在廣州市、市試點(diǎn)設(shè)立商業(yè)保理企業(yè)。陸續(xù)批準(zhǔn)了重慶、蘇南、北京、浙江等多地試點(diǎn)。2013 年 8

41、 月 15 日，發(fā)布了關(guān)于做好商業(yè)保理行業(yè)管理工作（商辦秩函2013718 號(hào)），就行業(yè)統(tǒng)計(jì)、報(bào)告事項(xiàng)以及實(shí)施監(jiān)督檢查等事項(xiàng)做出了通知，為主管部門規(guī)范和監(jiān)督商業(yè)保理業(yè)健康發(fā)展奠定了初步的基礎(chǔ)。2014 年 6 月在信用體系建設(shè)綱要（20142020 年）中明確提出，“支持企業(yè)信用融資，發(fā)展商業(yè)保理；鼓勵(lì)信用服務(wù)開發(fā)和創(chuàng)新，推動(dòng)信用擔(dān)保、商業(yè)保理、履約擔(dān)保、信用管理咨詢及培訓(xùn)等信用服務(wù)業(yè)務(wù)24福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）發(fā)展”，在政策上進(jìn)一步支持商業(yè)保理行業(yè)的發(fā)展。2015 年 3 月，發(fā)布了商業(yè)保理企業(yè)管理辦法（試行）（征求），對(duì)商業(yè)保理公司的設(shè)立準(zhǔn)入、備案、變更、業(yè)務(wù)管理、行業(yè)

42、監(jiān)管等方面進(jìn)行了全面的規(guī)定，預(yù)計(jì)將于2015 年出臺(tái)正式文件。在 2012 年 6 月 27 日下發(fā)的關(guān)于支持前?，F(xiàn)代服務(wù)業(yè)合作區(qū)開發(fā)開放有關(guān)政策的（國(guó)函201258 號(hào)）中提出，“根據(jù)國(guó)家總體部署和規(guī)范發(fā)展要求，支持前海試點(diǎn)設(shè)立各類有利于增強(qiáng)市場(chǎng)功能的創(chuàng)新型金融機(jī)構(gòu)，支持前海開展以服務(wù)實(shí)體為重點(diǎn)的金融體制機(jī)制和業(yè)務(wù)模式創(chuàng)新?！敝С终吡Χ炔粩嗉哟笠约靶袠I(yè)的持續(xù)完善，為商業(yè)保理行業(yè)快速發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。目標(biāo)行業(yè)融資需求旺盛，業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可控，具有廣闊的發(fā)展空間。公司未來(lái)將主要側(cè)重于、通信等發(fā)展前景較好且資金周轉(zhuǎn)較慢行業(yè)的商業(yè)保理業(yè)務(wù)。2014 年底，制造業(yè)應(yīng)收賬款余額占我國(guó)工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款余額

43、的比重為 2.46%，2010-2014 年，制造業(yè)應(yīng)收賬款復(fù)合增長(zhǎng)率為 17.39%；2014 年底，通信及廣電設(shè)備制造業(yè)應(yīng)收賬款余額占我國(guó)工業(yè)企業(yè)應(yīng)收賬款余額的比重為4.39%，2010-2014 年，通信及廣電設(shè)備制造業(yè)應(yīng)收賬款復(fù)合增長(zhǎng)率為 17.26%，均顯著高于所有工業(yè)企業(yè)的平均增幅。數(shù)據(jù)來(lái)源：行業(yè)是一個(gè)關(guān)乎穩(wěn)定與發(fā)展的重要行業(yè)，具有穩(wěn)定增長(zhǎng)的剛需市場(chǎng)。據(jù)國(guó)際權(quán)威咨詢機(jī)構(gòu) IMS 預(yù)計(jì)，中國(guó)作為全球最大的新興市場(chǎng)，25福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）到 2020 年將成為全球僅次于美國(guó)的第二大市場(chǎng)，市場(chǎng)份額將從 3%上升到 7.5%。而國(guó)內(nèi)行業(yè)中占比 90%以上的中小企業(yè)多

44、半是上游原材料供應(yīng)商或下游醫(yī)藥經(jīng)銷商，這些中小企業(yè)大多處于初創(chuàng)期，中小企業(yè)融資難問(wèn)題已經(jīng)成為制約這些企業(yè)乃至行業(yè)發(fā)展的重要因素行業(yè)的商業(yè)保理融資業(yè)務(wù)尚處于起步階段，未來(lái)發(fā)展空間巨大。公司在通訊行業(yè)耕耘多年，與行業(yè)內(nèi)上下游企業(yè)建立了良好的合作和信任關(guān)系，熟悉行業(yè)內(nèi)客戶的融資需求及經(jīng)營(yíng)情況，對(duì)行業(yè)內(nèi)企業(yè)的融資困境及融資需求具有深刻了解，能夠有性的向潛在客戶提供保理服務(wù)，并有效業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，公司自身也在積極通過(guò)保理業(yè)務(wù)進(jìn)行融資，這些都為公司開拓通訊行業(yè)的保理業(yè)務(wù)打下了良好基礎(chǔ)。公司實(shí)際人具備豐富的金融領(lǐng)域從業(yè)經(jīng)驗(yàn)2015 年 7 月，周世平先生通過(guò)協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式受讓 3,600 萬(wàn)股公司，并成為

45、公司新的實(shí)際人。周世平先生在金融行業(yè)具有深厚的積累，由其創(chuàng)立的紅嶺創(chuàng)投是國(guó)內(nèi)成立最早的互聯(lián)網(wǎng)金融之一，過(guò)去幾年發(fā)展迅速，已成長(zhǎng)為國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的 P2P平臺(tái)，在客戶儲(chǔ)備、信息獲取、風(fēng)險(xiǎn)、資金來(lái)源等開展保理業(yè)務(wù)的關(guān)鍵環(huán)節(jié)，周世平先生具備良好的專業(yè)素養(yǎng)和深厚的業(yè)務(wù)。目前，公司在實(shí)際人的協(xié)助下已開始著手搭建具備相關(guān)從業(yè)經(jīng)歷的管理團(tuán)隊(duì)和業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)，以保證未來(lái)募投項(xiàng)目的順利實(shí)施。本項(xiàng)目可以結(jié)合公司在制造業(yè)領(lǐng)域的背景和實(shí)際人在金融領(lǐng)域的經(jīng)驗(yàn)，整合各方的優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)的協(xié)同效應(yīng)。4、項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)模式從產(chǎn)業(yè)鏈的角度來(lái)看，在“生產(chǎn)-流通-銷售-服務(wù)”中的一兩個(gè)環(huán)節(jié)會(huì)產(chǎn)生進(jìn)入壁壘較高的企業(yè)。這些企業(yè)擁有技術(shù)、強(qiáng)勢(shì)品牌或，眾多

46、中小企業(yè)著這個(gè)企業(yè)開展業(yè)務(wù)。企業(yè)由于議價(jià)能力較強(qiáng)，對(duì)上下游有著較強(qiáng)的占款能力，這也成為企業(yè)通過(guò)產(chǎn)業(yè)鏈變相融資的一種。企業(yè)的對(duì)上下游企業(yè)的資金占用以及中小企業(yè)獲得能力偏弱，將導(dǎo)致中小26福建三元達(dá)通訊非公開股票預(yù)案（修訂稿 3）企業(yè)資金緊張情況愈發(fā)嚴(yán)重。通過(guò)開展保理業(yè)務(wù)，產(chǎn)業(yè)鏈上下游的中小企業(yè)可實(shí)現(xiàn)盤活存量資金、擴(kuò)大信用銷售、降低成本等目的。企業(yè)對(duì)上游供應(yīng)商的付款周期較長(zhǎng)，為盡快獲得資金，上游供應(yīng)商存在應(yīng)收賬款融資的需求。前海盛世承澤與實(shí)力雄厚的企業(yè)建立供應(yīng)鏈融資商業(yè)保理業(yè)務(wù)的框架合作協(xié)議，并由其推薦上游供應(yīng)商作為商業(yè)保理的客戶。由企業(yè)、供應(yīng)商、前海盛世承澤簽訂融資保理合同，在銷售發(fā)生時(shí)，供應(yīng)商

47、向企業(yè)發(fā)貨，由前海盛世承澤先行向供應(yīng)商支付銷售款項(xiàng)，供應(yīng)商將應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)交給前海盛世承澤進(jìn)行管理。鑒于企業(yè)的付款能力相對(duì)有保障，前海盛世承澤可以提供買斷式融資保理服務(wù)，由該上游供應(yīng)商通知企業(yè)在應(yīng)收賬款賬期屆滿時(shí)不再向其付款，而是向前海盛世承澤付款。在該保理業(yè)務(wù)中，由上游供應(yīng)商支付利息和保理費(fèi)。公司經(jīng)營(yíng)商業(yè)保理項(xiàng)目的收入主要包括融資利息和保理費(fèi)，融資利息是向客戶提供應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓或質(zhì)押，從提供融通資金到實(shí)際收到應(yīng)收賬款期間的利息；保理費(fèi)是指公司進(jìn)行資信、信用評(píng)估、回收和管理應(yīng)收賬款等的手續(xù)費(fèi)用。5、項(xiàng)目預(yù)期經(jīng)測(cè)算，以本次募金 8 億元增資前海盛世承澤完成后，預(yù)計(jì)第一年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn) 5,356.80 萬(wàn)元，第二年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn) 9,454