貨幣銀行學(xué)第五章商業(yè)銀行

1、1貨幣銀行學(xué)吳敏玨吳敏玨第五章第五章 商業(yè)銀行商業(yè)銀行n教學(xué)目的與要求教學(xué)目的與要求：通過(guò)本章的學(xué)習(xí)，主要：通過(guò)本章的學(xué)習(xí)，主要掌握商業(yè)銀行的產(chǎn)生與發(fā)展、類型與組織、掌握商業(yè)銀行的產(chǎn)生與發(fā)展、類型與組織、業(yè)務(wù)種類、信用貨幣的創(chuàng)造和商業(yè)銀行的經(jīng)業(yè)務(wù)種類、信用貨幣的創(chuàng)造和商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則與經(jīng)營(yíng)管理。營(yíng)原則與經(jīng)營(yíng)管理。n教學(xué)重點(diǎn)和難點(diǎn)教學(xué)重點(diǎn)和難點(diǎn)：商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)種類、：商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)種類、信用貨幣的創(chuàng)造原理、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則信用貨幣的創(chuàng)造原理、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則、管理方法（資產(chǎn)負(fù)債綜合管理）。、管理方法（資產(chǎn)負(fù)債綜合管理）。第五章第五章 商業(yè)銀行商業(yè)銀行n 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概

2、述n 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)n 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造n 第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述l在各類金融機(jī)構(gòu)中，商業(yè)銀行以其歷史最為在各類金融機(jī)構(gòu)中，商業(yè)銀行以其歷史最為悠久、機(jī)構(gòu)龐大、資金實(shí)力雄厚、業(yè)務(wù)范圍悠久、機(jī)構(gòu)龐大、資金實(shí)力雄厚、業(yè)務(wù)范圍最為廣泛、對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活影響面最大而在最為廣泛、對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活影響面最大而在整個(gè)金融機(jī)構(gòu)體系中占據(jù)主體地位。整個(gè)金融機(jī)構(gòu)體系中占據(jù)主體地位。第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述一、商業(yè)銀行的地位一、商業(yè)銀行的地位l現(xiàn)代商業(yè)銀行是以獲取利潤(rùn)為經(jīng)

3、營(yíng)目標(biāo)、以現(xiàn)代商業(yè)銀行是以獲取利潤(rùn)為經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、以多種金融資產(chǎn)和金融負(fù)債為經(jīng)營(yíng)對(duì)象、具有多種金融資產(chǎn)和金融負(fù)債為經(jīng)營(yíng)對(duì)象、具有綜合性服務(wù)功能的金融企業(yè)。綜合性服務(wù)功能的金融企業(yè)。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述l從歷史上看，商業(yè)銀行產(chǎn)生和成長(zhǎng)的時(shí)間從歷史上看，商業(yè)銀行產(chǎn)生和成長(zhǎng)的時(shí)間最長(zhǎng)，是整個(gè)金融業(yè)演化的主流，其組織管最長(zhǎng)，是整個(gè)金融業(yè)演化的主流，其組織管理和業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)都比較全面和成熟。理和業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)都比較全面和成熟。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述 二、商業(yè)銀行的職能二、商業(yè)銀行的職能（一）信用中介（一）信用中介l一方面通過(guò)吸收存款的方式，動(dòng)員和集中社一方面通過(guò)吸收存款的方式，動(dòng)

4、員和集中社會(huì)上一切暫時(shí)閑置的貨幣和貨幣資本；另一會(huì)上一切暫時(shí)閑置的貨幣和貨幣資本；另一方面以貸款方式把這些貨幣和貨幣資本投向方面以貸款方式把這些貨幣和貨幣資本投向社會(huì)經(jīng)濟(jì)各部門(mén)形成生產(chǎn)要素，把借貸雙方社會(huì)經(jīng)濟(jì)各部門(mén)形成生產(chǎn)要素，把借貸雙方巧妙地聯(lián)系起來(lái)，成為借貸雙方的中介人，巧妙地聯(lián)系起來(lái)，成為借貸雙方的中介人，這是銀行最基本的、最能說(shuō)明其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)特這是銀行最基本的、最能說(shuō)明其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)特征的職能。征的職能。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述（二）支付中介（二）支付中介l銀行在辦理與貨幣收付有關(guān)的服務(wù)性業(yè)務(wù)時(shí)銀行在辦理與貨幣收付有關(guān)的服務(wù)性業(yè)務(wù)時(shí)，執(zhí)行支付中介職能，如根據(jù)企業(yè)的委托，執(zhí)行支

5、付中介職能，如根據(jù)企業(yè)的委托，辦理貨幣的收付與轉(zhuǎn)賬結(jié)算等。在這里，銀辦理貨幣的收付與轉(zhuǎn)賬結(jié)算等。在這里，銀行以社會(huì)的行以社會(huì)的“出納員出納員”和和“賬房賬房”的身份出的身份出現(xiàn)。銀行的中介職能，不僅節(jié)約了社會(huì)流通現(xiàn)。銀行的中介職能，不僅節(jié)約了社會(huì)流通費(fèi)用，還加速了資本周轉(zhuǎn)。費(fèi)用，還加速了資本周轉(zhuǎn)。第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述（三）創(chuàng)造信用流通工具（三）創(chuàng)造信用流通工具l商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)各項(xiàng)業(yè)務(wù)過(guò)程中成為銀行券商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)各項(xiàng)業(yè)務(wù)過(guò)程中成為銀行券和存款貨幣這兩種信用貨幣的創(chuàng)造者。隨著和存款貨幣這兩種信用貨幣的創(chuàng)造者。隨著商業(yè)銀行的發(fā)展和中央銀行的貨幣發(fā)行權(quán)壟商業(yè)銀行的發(fā)展和中央銀行的貨

6、幣發(fā)行權(quán)壟斷，商業(yè)銀行發(fā)行銀行券的權(quán)力被中央銀行斷，商業(yè)銀行發(fā)行銀行券的權(quán)力被中央銀行所取代，而在提供信貸和轉(zhuǎn)賬結(jié)算服務(wù)中對(duì)所取代，而在提供信貸和轉(zhuǎn)賬結(jié)算服務(wù)中對(duì)存款貨幣的創(chuàng)造，則在經(jīng)濟(jì)生活中發(fā)揮著日存款貨幣的創(chuàng)造，則在經(jīng)濟(jì)生活中發(fā)揮著日益重要的作用。益重要的作用。第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述 三、商業(yè)銀行的類型和組織三、商業(yè)銀行的類型和組織（一）商業(yè)銀行的類型（一）商業(yè)銀行的類型l從歷史觀點(diǎn)而論，商業(yè)銀行大致是遵循兩大從歷史觀點(diǎn)而論，商業(yè)銀行大致是遵循兩大主流發(fā)展的，即職能分工型模式和全能型模主流發(fā)展的，即職能分工型模式和全能型模式。式。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述l職

7、能分工型商業(yè)銀行又稱分離型商業(yè)銀行，職能分工型商業(yè)銀行又稱分離型商業(yè)銀行，其特點(diǎn)是：在法律規(guī)定金融機(jī)構(gòu)只能分別專其特點(diǎn)是：在法律規(guī)定金融機(jī)構(gòu)只能分別專營(yíng)某種金融業(yè)務(wù)的情況下，商業(yè)銀行主要經(jīng)營(yíng)某種金融業(yè)務(wù)的情況下，商業(yè)銀行主要經(jīng)營(yíng)短期工商信貸業(yè)務(wù)。營(yíng)短期工商信貸業(yè)務(wù)。l全能型商業(yè)銀行又稱綜合型商業(yè)銀行，其特全能型商業(yè)銀行又稱綜合型商業(yè)銀行，其特點(diǎn)是：可以經(jīng)營(yíng)一切銀行業(yè)務(wù)，即可辦理各點(diǎn)是：可以經(jīng)營(yíng)一切銀行業(yè)務(wù)，即可辦理各種存款、放款及證券業(yè)務(wù)或其他業(yè)務(wù)。種存款、放款及證券業(yè)務(wù)或其他業(yè)務(wù)。第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述（二）商業(yè)銀行的組織（二）商業(yè)銀行的組織l商業(yè)銀行的外部組織形式因各國(guó)政治

8、經(jīng)濟(jì)情商業(yè)銀行的外部組織形式因各國(guó)政治經(jīng)濟(jì)情況不同而有所不同。綜合看來(lái)，主要有總分況不同而有所不同。綜合看來(lái)，主要有總分行制和單一銀行制，其他還有持股公司制、行制和單一銀行制，其他還有持股公司制、連鎖銀行制等。連鎖銀行制等。第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述1. 總分行制總分行制l總分行制是銀行在大城市設(shè)立總行，在國(guó)內(nèi)總分行制是銀行在大城市設(shè)立總行，在國(guó)內(nèi)外各地普遍設(shè)立分支行并形成龐大銀行網(wǎng)絡(luò)外各地普遍設(shè)立分支行并形成龐大銀行網(wǎng)絡(luò)的制度。按總行行使經(jīng)營(yíng)管理職能的情況，的制度。按總行行使經(jīng)營(yíng)管理職能的情況，總分行制又可以分為管理處制和總行制兩類總分行制又可以分為管理處制和總行制兩類。第一節(jié)第

9、一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述 2單一銀行制單一銀行制l單一銀行制也叫單元制，是不設(shè)任何分支機(jī)單一銀行制也叫單元制，是不設(shè)任何分支機(jī)構(gòu)的銀行制度。構(gòu)的銀行制度。l目前，僅美國(guó)采用這種形式。目前，僅美國(guó)采用這種形式。第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述3持股公司制持股公司制l持股公司制是為規(guī)避?chē)?yán)禁設(shè)立分行的種種限持股公司制是為規(guī)避?chē)?yán)禁設(shè)立分行的種種限制性規(guī)定而出現(xiàn)的發(fā)展對(duì)策，也稱集團(tuán)銀行制性規(guī)定而出現(xiàn)的發(fā)展對(duì)策，也稱集團(tuán)銀行制，即專門(mén)成立一個(gè)股份公司負(fù)責(zé)收購(gòu)其他制，即專門(mén)成立一個(gè)股份公司負(fù)責(zé)收購(gòu)其他銀行具有決定性表決權(quán)的股份，從而實(shí)現(xiàn)大銀行具有決定性表決權(quán)的股份，從而實(shí)現(xiàn)大銀行通過(guò)持股公司把許

10、多小銀行，甚至一些銀行通過(guò)持股公司把許多小銀行，甚至一些企業(yè)置于自己控制之下的目的。企業(yè)置于自己控制之下的目的。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述4連鎖銀行制連鎖銀行制l連鎖銀行制是指由某自然人或某個(gè)集團(tuán)收購(gòu)連鎖銀行制是指由某自然人或某個(gè)集團(tuán)收購(gòu)若干家銀行具有決定性表決權(quán)的股份，從而若干家銀行具有決定性表決權(quán)的股份，從而實(shí)現(xiàn)對(duì)被控股銀行的業(yè)務(wù)及經(jīng)營(yíng)決策的控制實(shí)現(xiàn)對(duì)被控股銀行的業(yè)務(wù)及經(jīng)營(yíng)決策的控制。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述四、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則四、商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)原則 （一）盈利性（一）盈利性l銀行的經(jīng)營(yíng)動(dòng)機(jī)是為了獲取利潤(rùn)，利潤(rùn)表現(xiàn)銀行的

11、經(jīng)營(yíng)動(dòng)機(jī)是為了獲取利潤(rùn)，利潤(rùn)表現(xiàn)了商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理水平。商業(yè)銀行在競(jìng)了商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理水平。商業(yè)銀行在競(jìng)爭(zhēng)中必須不斷改善經(jīng)營(yíng)管理，采取各種措施爭(zhēng)中必須不斷改善經(jīng)營(yíng)管理，采取各種措施以獲取更多的利潤(rùn)。以獲取更多的利潤(rùn)。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述（二）安全性（二）安全性l安全性原則是指商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中安全性原則是指商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中，不僅要保證商業(yè)銀行自身資產(chǎn)的安全，而，不僅要保證商業(yè)銀行自身資產(chǎn)的安全，而且還要保證客戶資產(chǎn)的安全，使客戶對(duì)銀行且還要保證客戶資產(chǎn)的安全，使客戶對(duì)銀行保持堅(jiān)定的信任。保持堅(jiān)定的信任。 第一節(jié)第一節(jié) 商業(yè)銀行概述商業(yè)銀行概述（三）流動(dòng)性（

12、三）流動(dòng)性l流動(dòng)性是銀行能隨時(shí)應(yīng)付客戶提取存款的支流動(dòng)性是銀行能隨時(shí)應(yīng)付客戶提取存款的支付能力。保持流動(dòng)性，即保持銀行的一定清付能力。保持流動(dòng)性，即保持銀行的一定清償力，以應(yīng)付日常提現(xiàn)需要，特別是應(yīng)付突償力，以應(yīng)付日常提現(xiàn)需要，特別是應(yīng)付突然大量提現(xiàn)需要，對(duì)于保證銀行不斷有大量然大量提現(xiàn)需要，對(duì)于保證銀行不斷有大量資金來(lái)源、銀行信貸資金正常周轉(zhuǎn)以及銀行資金來(lái)源、銀行信貸資金正常周轉(zhuǎn)以及銀行業(yè)務(wù)順利經(jīng)營(yíng)都是極其重要的。業(yè)務(wù)順利經(jīng)營(yíng)都是極其重要的。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)一、負(fù)債業(yè)務(wù)一、負(fù)債業(yè)務(wù)l負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行籌措資金、借以形成資負(fù)債業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行籌措資金、借以形成資金來(lái)源

13、的業(yè)務(wù)，是商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)和其他金來(lái)源的業(yè)務(wù)，是商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)和其他業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)?？梢苑譃榇婵顦I(yè)務(wù)和其他負(fù)債業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)?？梢苑譃榇婵顦I(yè)務(wù)和其他負(fù)債業(yè)務(wù)。業(yè)務(wù)。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（一）存款業(yè)務(wù)（一）存款業(yè)務(wù)l 存款是商業(yè)銀行最主要的資金來(lái)源。存款業(yè)存款是商業(yè)銀行最主要的資金來(lái)源。存款業(yè)務(wù)是指銀行客戶存入款項(xiàng)，存款人可以隨時(shí)務(wù)是指銀行客戶存入款項(xiàng)，存款人可以隨時(shí)或如期支取的一種信用業(yè)務(wù)，亦稱受信業(yè)務(wù)或如期支取的一種信用業(yè)務(wù)，亦稱受信業(yè)務(wù)，是商業(yè)銀行最傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)之一。，是商業(yè)銀行最傳統(tǒng)的業(yè)務(wù)之一。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)1活期存款活期存款l活期存款是指那

14、些可由客戶隨時(shí)提取的存款活期存款是指那些可由客戶隨時(shí)提取的存款。這種存款在客戶進(jìn)行交易和支付的過(guò)程中。這種存款在客戶進(jìn)行交易和支付的過(guò)程中可以直接開(kāi)出支票或接受轉(zhuǎn)賬，因而又叫支可以直接開(kāi)出支票或接受轉(zhuǎn)賬，因而又叫支票賬戶存款。票賬戶存款。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)2定期存款定期存款l定期存款是指那些事先約定提取期限的存款定期存款是指那些事先約定提取期限的存款。定期存款由于存期較長(zhǎng)，到期時(shí)銀行付給。定期存款由于存期較長(zhǎng)，到期時(shí)銀行付給較高的利息，原則上不能提前支取。較高的利息，原則上不能提前支取。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)3. 儲(chǔ)蓄存款儲(chǔ)蓄存款l儲(chǔ)蓄存款是指為

15、了方便居民個(gè)人積蓄貨幣而儲(chǔ)蓄存款是指為了方便居民個(gè)人積蓄貨幣而開(kāi)辦的一種存款業(yè)務(wù)。儲(chǔ)蓄存款不使用支票開(kāi)辦的一種存款業(yè)務(wù)。儲(chǔ)蓄存款不使用支票，而是采用存折或存單，手續(xù)較簡(jiǎn)單。，而是采用存折或存單，手續(xù)較簡(jiǎn)單。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（二）其他負(fù)債業(yè)務(wù)（二）其他負(fù)債業(yè)務(wù) 1 1向中央銀行借款向中央銀行借款 2 2同業(yè)拆借同業(yè)拆借 3 3發(fā)行金融債券發(fā)行金融債券 4 4回購(gòu)協(xié)議回購(gòu)協(xié)議 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)二、資產(chǎn)業(yè)務(wù)二、資產(chǎn)業(yè)務(wù)l資產(chǎn)業(yè)務(wù)亦稱授信業(yè)務(wù)，就是銀行把通過(guò)負(fù)資產(chǎn)業(yè)務(wù)亦稱授信業(yè)務(wù)，就是銀行把通過(guò)負(fù)債業(yè)務(wù)吸收的資金加以運(yùn)用的業(yè)務(wù)，它是商債業(yè)務(wù)吸收的資

16、金加以運(yùn)用的業(yè)務(wù)，它是商業(yè)銀行取得經(jīng)營(yíng)收入的最主要的途徑。資產(chǎn)業(yè)銀行取得經(jīng)營(yíng)收入的最主要的途徑。資產(chǎn)業(yè)務(wù)形成銀行對(duì)客戶的債權(quán)，主要包括貸款業(yè)務(wù)形成銀行對(duì)客戶的債權(quán)，主要包括貸款和投資。和投資。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（一）貸款（一）貸款l貸款是指銀行將其組織的資金以貨幣資金的貸款是指銀行將其組織的資金以貨幣資金的形式，按照一定的貸款利率貸放給客戶，客形式，按照一定的貸款利率貸放給客戶，客戶如期歸還的一種行為。貸款是商業(yè)銀行的戶如期歸還的一種行為。貸款是商業(yè)銀行的一項(xiàng)基本業(yè)務(wù)，也是商業(yè)銀行最重要的資產(chǎn)一項(xiàng)基本業(yè)務(wù)，也是商業(yè)銀行最重要的資產(chǎn)。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀

17、行的業(yè)務(wù) 1.按貸款期限分為短期、中期和長(zhǎng)期貸款按貸款期限分為短期、中期和長(zhǎng)期貸款 2.按貸款方式分為信用貸款、擔(dān)保貸款和票據(jù)按貸款方式分為信用貸款、擔(dān)保貸款和票據(jù)貼現(xiàn)貼現(xiàn) 3.按信貸資金來(lái)源分為自營(yíng)貸款、委托貸款和按信貸資金來(lái)源分為自營(yíng)貸款、委托貸款和特定貸款特定貸款 4.按貸款的質(zhì)量或占用形態(tài)劃分，貸款可分為按貸款的質(zhì)量或占用形態(tài)劃分，貸款可分為正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑和損失五類正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑和損失五類 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（二）證券投資（二）證券投資l商業(yè)銀行的證券投資是指商業(yè)銀行運(yùn)用其資商業(yè)銀行的證券投資是指商業(yè)銀行運(yùn)用其資金購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券的行為。銀行購(gòu)買(mǎi)的有

18、價(jià)證金購(gòu)買(mǎi)有價(jià)證券的行為。銀行購(gòu)買(mǎi)的有價(jià)證券包括債券（國(guó)庫(kù)券、公債券、公司債券）券包括債券（國(guó)庫(kù)券、公債券、公司債券）和股票。但對(duì)股票的購(gòu)入，國(guó)家一般多加以和股票。但對(duì)股票的購(gòu)入，國(guó)家一般多加以限制或禁止。限制或禁止。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)l銀行證券投資和貸款的區(qū)別銀行證券投資和貸款的區(qū)別（1）證券投資的證券變現(xiàn)能力強(qiáng)；貸款流動(dòng)性）證券投資的證券變現(xiàn)能力強(qiáng)；貸款流動(dòng)性較差。較差。（2）證券投資與生產(chǎn)不發(fā)生直接的聯(lián)系；貸款）證券投資與生產(chǎn)不發(fā)生直接的聯(lián)系；貸款與再生產(chǎn)有著密切的聯(lián)系。與再生產(chǎn)有著密切的聯(lián)系。（3）證券投資是由銀行以購(gòu)買(mǎi)證券的方式進(jìn)行）證券投資是由銀行以購(gòu)買(mǎi)證

19、券的方式進(jìn)行的；貸款是銀行應(yīng)借款人的請(qǐng)求而進(jìn)行的。的；貸款是銀行應(yīng)借款人的請(qǐng)求而進(jìn)行的。（4）證券投資時(shí)證券的名義價(jià)值容易發(fā)生波動(dòng)）證券投資時(shí)證券的名義價(jià)值容易發(fā)生波動(dòng)，貸款的名義價(jià)值不易發(fā)生變動(dòng)。，貸款的名義價(jià)值不易發(fā)生變動(dòng)。（5）在證券投資中銀行比較主動(dòng)；貸款則相對(duì)）在證券投資中銀行比較主動(dòng)；貸款則相對(duì)來(lái)講銀行處于被動(dòng)地位。來(lái)講銀行處于被動(dòng)地位。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù) 三、中間業(yè)務(wù)三、中間業(yè)務(wù)l中間業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行不需運(yùn)用自己的資金中間業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行不需運(yùn)用自己的資金，通過(guò)代理客戶辦理收付和其他委托事項(xiàng)，通過(guò)代理客戶辦理收付和其他委托事項(xiàng)，從中收取手續(xù)費(fèi)的各項(xiàng)業(yè)務(wù)。

20、商業(yè)銀行的中從中收取手續(xù)費(fèi)的各項(xiàng)業(yè)務(wù)。商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)主要有：代收業(yè)務(wù)、信用證業(yè)務(wù)、匯間業(yè)務(wù)主要有：代收業(yè)務(wù)、信用證業(yè)務(wù)、匯兌業(yè)務(wù)、代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)和租賃業(yè)務(wù)等。兌業(yè)務(wù)、代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)和租賃業(yè)務(wù)等。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（一）代收代付業(yè)務(wù)（一）代收代付業(yè)務(wù)l代收代付業(yè)務(wù)是銀行接受客戶的委托，根據(jù)代收代付業(yè)務(wù)是銀行接受客戶的委托，根據(jù)各種憑證代替客戶收取款項(xiàng)的業(yè)務(wù)。代收業(yè)各種憑證代替客戶收取款項(xiàng)的業(yè)務(wù)。代收業(yè)務(wù)的對(duì)象包括支票、票據(jù)、有價(jià)證券和商品務(wù)的對(duì)象包括支票、票據(jù)、有價(jià)證券和商品憑證等。憑證等。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（二）信用證業(yè)務(wù)（二）信用證業(yè)務(wù)l信

21、用證業(yè)務(wù)是由銀行保證付款的業(yè)務(wù)，可以信用證業(yè)務(wù)是由銀行保證付款的業(yè)務(wù)，可以解決買(mǎi)賣(mài)雙方互不信任的矛盾。信用證是銀解決買(mǎi)賣(mài)雙方互不信任的矛盾。信用證是銀行應(yīng)買(mǎi)方的要求，開(kāi)給賣(mài)方的一種保證付款行應(yīng)買(mǎi)方的要求，開(kāi)給賣(mài)方的一種保證付款的書(shū)面憑證。的書(shū)面憑證。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（三）匯兌業(yè)務(wù)（三）匯兌業(yè)務(wù)l匯兌業(yè)務(wù)是銀行代理客戶把現(xiàn)款匯給異地收匯兌業(yè)務(wù)是銀行代理客戶把現(xiàn)款匯給異地收款人的業(yè)務(wù)。這種業(yè)務(wù)要使用特殊的匯兌憑款人的業(yè)務(wù)。這種業(yè)務(wù)要使用特殊的匯兌憑證：銀行匯票或支付委托書(shū)。證：銀行匯票或支付委托書(shū)。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（四）代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)（四）代客

22、買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)l代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)是銀行接受客戶的委托，代為代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)是銀行接受客戶的委托，代為買(mǎi)賣(mài)有價(jià)證券、貴金屬和外匯的業(yè)務(wù)。在銀買(mǎi)賣(mài)有價(jià)證券、貴金屬和外匯的業(yè)務(wù)。在銀行的代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)中最重要的是代理發(fā)行有行的代客買(mǎi)賣(mài)業(yè)務(wù)中最重要的是代理發(fā)行有價(jià)證券的業(yè)務(wù)。價(jià)證券的業(yè)務(wù)。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（五）信托業(yè)務(wù)（五）信托業(yè)務(wù)l信托業(yè)務(wù)是銀行受客戶的委托，代為管理、信托業(yè)務(wù)是銀行受客戶的委托，代為管理、營(yíng)運(yùn)、處理有關(guān)錢(qián)財(cái)?shù)臉I(yè)務(wù)。信托業(yè)務(wù)按業(yè)營(yíng)運(yùn)、處理有關(guān)錢(qián)財(cái)?shù)臉I(yè)務(wù)。信托業(yè)務(wù)按業(yè)務(wù)對(duì)象劃分為個(gè)人信托和法人信托。個(gè)人信務(wù)對(duì)象劃分為個(gè)人信托和法人信托。個(gè)人信托業(yè)務(wù)包括：代管財(cái)產(chǎn)、遺產(chǎn)、有價(jià)

23、證券、托業(yè)務(wù)包括：代管財(cái)產(chǎn)、遺產(chǎn)、有價(jià)證券、貴重物品，代辦人壽保險(xiǎn)、個(gè)人納稅等。貴重物品，代辦人壽保險(xiǎn)、個(gè)人納稅等。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)（六）租賃業(yè)務(wù)（六）租賃業(yè)務(wù)l 租賃業(yè)務(wù)是銀行通過(guò)所屬的專業(yè)機(jī)構(gòu)將大型租賃業(yè)務(wù)是銀行通過(guò)所屬的專業(yè)機(jī)構(gòu)將大型設(shè)備出租給企業(yè)使用的業(yè)務(wù)。這種業(yè)務(wù)一般設(shè)備出租給企業(yè)使用的業(yè)務(wù)。這種業(yè)務(wù)一般是由銀行所控制的分公司經(jīng)營(yíng)。租賃的范圍是由銀行所控制的分公司經(jīng)營(yíng)。租賃的范圍包括飛機(jī)、船舶、車(chē)輛、鉆井平臺(tái)、電子計(jì)包括飛機(jī)、船舶、車(chē)輛、鉆井平臺(tái)、電子計(jì)算機(jī)等，目前甚至擴(kuò)大到成套工廠。銀行通算機(jī)等，目前甚至擴(kuò)大到成套工廠。銀行通過(guò)收取租賃費(fèi)來(lái)補(bǔ)償設(shè)備價(jià)值的

24、損失并從中過(guò)收取租賃費(fèi)來(lái)補(bǔ)償設(shè)備價(jià)值的損失并從中獲利。獲利。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀行的業(yè)務(wù) 四、表外業(yè)務(wù)四、表外業(yè)務(wù)l表外業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行所從事的不列入資產(chǎn)表外業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行所從事的不列入資產(chǎn)負(fù)債表且不影響資產(chǎn)負(fù)債總額的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。負(fù)債表且不影響資產(chǎn)負(fù)債總額的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。表外業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展，一方面為銀行帶來(lái)了表外業(yè)務(wù)的迅速發(fā)展，一方面為銀行帶來(lái)了巨額收益；另一方面，如果管理不善、控制巨額收益；另一方面，如果管理不善、控制不當(dāng)也可能擴(kuò)大銀行經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，甚至?xí)?duì)金不當(dāng)也可能擴(kuò)大銀行經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，甚至?xí)?duì)金融體系的穩(wěn)定產(chǎn)生不利影響。融體系的穩(wěn)定產(chǎn)生不利影響。 第二節(jié)第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)商業(yè)銀

25、行的業(yè)務(wù)l商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)主要包括：商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)主要包括： （1）擔(dān)?；蝾愃频幕蛴胸?fù)債）擔(dān)?；蝾愃频幕蛴胸?fù)債（2）貸款承諾）貸款承諾（3）與利率或匯率有關(guān)的或有項(xiàng)目）與利率或匯率有關(guān)的或有項(xiàng)目第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造 一、商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造涉及的基本概念一、商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造涉及的基本概念l在信用制度發(fā)達(dá)的國(guó)家中，活期存款是存款在信用制度發(fā)達(dá)的國(guó)家中，活期存款是存款人能用支票隨時(shí)提取的一種存款。一般來(lái)說(shuō)人能用支票隨時(shí)提取的一種存款。一般來(lái)說(shuō)，只有商業(yè)銀行才有權(quán)經(jīng)營(yíng)活期存款。商業(yè)，只有商業(yè)銀行才有權(quán)經(jīng)營(yíng)活期存款。商業(yè)銀行在經(jīng)營(yíng)存貸款的過(guò)程中還具有創(chuàng)造存款銀行

26、在經(jīng)營(yíng)存貸款的過(guò)程中還具有創(chuàng)造存款的能力。的能力。第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造（一）原始存款（一）原始存款l原始存款指客戶以現(xiàn)金形式存入銀行的直接原始存款指客戶以現(xiàn)金形式存入銀行的直接存款。存款。l商業(yè)銀行獲得原始存款后，除按法定存款準(zhǔn)商業(yè)銀行獲得原始存款后，除按法定存款準(zhǔn)備金比率保留一部分作為法定準(zhǔn)備金以外，備金比率保留一部分作為法定準(zhǔn)備金以外，其余部分可用于放款或購(gòu)買(mǎi)證券。其余部分可用于放款或購(gòu)買(mǎi)證券。 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造（二）派生存款（二）派生存款l派生存款指銀行由發(fā)放貸款而創(chuàng)造出的存款派生存款指銀行由發(fā)放貸款而創(chuàng)造出的存款，

27、是原始存款的派生和擴(kuò)大。，是原始存款的派生和擴(kuò)大。l派生存款產(chǎn)生的過(guò)程，就是商業(yè)銀行吸收存派生存款產(chǎn)生的過(guò)程，就是商業(yè)銀行吸收存款、發(fā)放貸款，形成新的存款額，最終導(dǎo)致款、發(fā)放貸款，形成新的存款額，最終導(dǎo)致銀行體系存款總量增加的過(guò)程。銀行體系存款總量增加的過(guò)程。 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造（三）存款準(zhǔn)備金（三）存款準(zhǔn)備金l存款準(zhǔn)備金是指金融機(jī)構(gòu)為保證客戶提取存存款準(zhǔn)備金是指金融機(jī)構(gòu)為保證客戶提取存款和資金清算需要而準(zhǔn)備，從銀行所有存款款和資金清算需要而準(zhǔn)備，從銀行所有存款中抽取的，存放在中央銀行的存款，中央銀中抽取的，存放在中央銀行的存款，中央銀行要求的存款準(zhǔn)備金占其

28、存款總額的比例就行要求的存款準(zhǔn)備金占其存款總額的比例就是存款準(zhǔn)備金率。是存款準(zhǔn)備金率。 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造 二、商業(yè)銀行的貨幣創(chuàng)造過(guò)程二、商業(yè)銀行的貨幣創(chuàng)造過(guò)程（一）信用創(chuàng)造必須具備的條件（一）信用創(chuàng)造必須具備的條件 1.部分準(zhǔn)備金制度部分準(zhǔn)備金制度l存款準(zhǔn)備金率越高，提取的準(zhǔn)備金越多，銀存款準(zhǔn)備金率越高，提取的準(zhǔn)備金越多，銀行可用的資金就越少，派生存款量也相應(yīng)減行可用的資金就越少，派生存款量也相應(yīng)減少；反之，存款準(zhǔn)備金率越低，提取的準(zhǔn)備少；反之，存款準(zhǔn)備金率越低，提取的準(zhǔn)備金越少，銀行可用資金就越多，派生存款量金越少，銀行可用資金就越多，派生存款量也相應(yīng)增

29、加。也相應(yīng)增加。 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造 2.非現(xiàn)金結(jié)算制度非現(xiàn)金結(jié)算制度l在現(xiàn)代信用制度下，銀行向客戶貸款是通過(guò)在現(xiàn)代信用制度下，銀行向客戶貸款是通過(guò)增加客戶在銀行存款帳戶的余額進(jìn)行的，客增加客戶在銀行存款帳戶的余額進(jìn)行的，客戶則是通過(guò)簽發(fā)支票來(lái)完成他的支付行為。戶則是通過(guò)簽發(fā)支票來(lái)完成他的支付行為。因此，銀行在增加貸款或投資的同時(shí)，也增因此，銀行在增加貸款或投資的同時(shí)，也增加了存款額，即創(chuàng)造出了派生存款。如果客加了存款額，即創(chuàng)造出了派生存款。如果客戶以提取現(xiàn)金方式向銀行取得貸款，就不會(huì)戶以提取現(xiàn)金方式向銀行取得貸款，就不會(huì)形成派生存款。形成派生存款。第三節(jié)第

30、三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造（二）存款的創(chuàng)造過(guò)程與原理（二）存款的創(chuàng)造過(guò)程與原理l現(xiàn)假設(shè)甲企業(yè)到現(xiàn)假設(shè)甲企業(yè)到A銀行存款銀行存款100萬(wàn)元，萬(wàn)元，A銀行存銀行存款增加款增加100萬(wàn)元。萬(wàn)元。A銀行將存款的銀行將存款的20%作為準(zhǔn)作為準(zhǔn)備金，其余全部貸給乙企業(yè)，即貸給乙企業(yè)備金，其余全部貸給乙企業(yè)，即貸給乙企業(yè)80萬(wàn)元。乙企業(yè)向丙企業(yè)支付貨款萬(wàn)元。乙企業(yè)向丙企業(yè)支付貨款80萬(wàn)元，丙企萬(wàn)元，丙企業(yè)將這筆貨款全部存入業(yè)將這筆貨款全部存入B銀行，銀行，B銀行存款增銀行存款增加加80萬(wàn)元。萬(wàn)元。B銀行將存款的銀行將存款的20%作為準(zhǔn)備金，作為準(zhǔn)備金，其余全部貸給丁企業(yè)，即貸給丁企業(yè)其余

31、全部貸給丁企業(yè)，即貸給丁企業(yè)64萬(wàn)元萬(wàn)元如此循環(huán)下去。具體見(jiàn)下表：如此循環(huán)下去。具體見(jiàn)下表： 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造l由上表可知，銀行這種擴(kuò)張信用的能力取決由上表可知，銀行這種擴(kuò)張信用的能力取決于兩大因素，即原始存款數(shù)額的大小和法定于兩大因素，即原始存款數(shù)額的大小和法定存款準(zhǔn)備金率的高低。用公式表示為存款準(zhǔn)備金率的高低。用公式表示為l式中：式中：D代表存款，代表存款，R代表初始準(zhǔn)備金（即原代表初始準(zhǔn)備金（即原始存款），始存款），r是法定準(zhǔn)備率。是法定準(zhǔn)備率。第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)

32、造三、其他制約派生存款的因素三、其他制約派生存款的因素l第一，客戶會(huì)從銀行提取或多或少的現(xiàn)金，第一，客戶會(huì)從銀行提取或多或少的現(xiàn)金，從而使一部分現(xiàn)金流出銀行系統(tǒng)，出現(xiàn)所謂從而使一部分現(xiàn)金流出銀行系統(tǒng)，出現(xiàn)所謂的現(xiàn)金漏損。的現(xiàn)金漏損。l第二，銀行并非一定會(huì)將超額準(zhǔn)備金全部貸第二，銀行并非一定會(huì)將超額準(zhǔn)備金全部貸出。出。 l第三，上面關(guān)于存款是籠統(tǒng)看待的。第三，上面關(guān)于存款是籠統(tǒng)看待的。 第三節(jié)第三節(jié) 商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造商業(yè)銀行存款貨幣創(chuàng)造 考慮以上三點(diǎn)，可以看出，銀行吸收一筆原始考慮以上三點(diǎn)，可以看出，銀行吸收一筆原始存款能夠派生創(chuàng)造出多少存款，派生倍數(shù)大小如存款能夠派生創(chuàng)造出多少存款，派生倍

33、數(shù)大小如何，還要受到現(xiàn)金漏損率的多少、超額存款準(zhǔn)備何，還要受到現(xiàn)金漏損率的多少、超額存款準(zhǔn)備率的高低和有關(guān)定期存款準(zhǔn)備率的大小所制約。率的高低和有關(guān)定期存款準(zhǔn)備率的大小所制約。由此，派生倍數(shù)用公式表示為：由此，派生倍數(shù)用公式表示為： 式中，新增因素式中，新增因素c和和e，分別表示提現(xiàn)率和超，分別表示提現(xiàn)率和超額存款準(zhǔn)備率；額存款準(zhǔn)備率；t代表代表TD/D，即活期存款中轉(zhuǎn)化，即活期存款中轉(zhuǎn)化為定期存款的比例。為定期存款的比例。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論 一、商業(yè)銀行資產(chǎn)管理理論一、商業(yè)銀行資產(chǎn)管理理論（一）商業(yè)貸款理論（一）商業(yè)貸款理論 1基本觀點(diǎn)基本觀點(diǎn) 存款是銀行

34、貸款資金的主要來(lái)源，而銀存款是銀行貸款資金的主要來(lái)源，而銀行存款的大多數(shù)是活期存款，這種存款隨時(shí)行存款的大多數(shù)是活期存款，這種存款隨時(shí)可能被提取，為了保證資金的流動(dòng)性，商業(yè)可能被提取，為了保證資金的流動(dòng)性，商業(yè)銀行只能發(fā)放短期的與商業(yè)周轉(zhuǎn)有關(guān)的、與銀行只能發(fā)放短期的與商業(yè)周轉(zhuǎn)有關(guān)的、與生產(chǎn)物資儲(chǔ)備相適應(yīng)的有償性貸款，而不能生產(chǎn)物資儲(chǔ)備相適應(yīng)的有償性貸款，而不能發(fā)放不動(dòng)產(chǎn)等長(zhǎng)期貸款。銀行貸款應(yīng)該以商發(fā)放不動(dòng)產(chǎn)等長(zhǎng)期貸款。銀行貸款應(yīng)該以商業(yè)行為為基礎(chǔ)，以商業(yè)票據(jù)為憑證。業(yè)行為為基礎(chǔ)，以商業(yè)票據(jù)為憑證。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論2局限性局限性 這種帶有自償性特征的放款理論

35、，不能滿足這種帶有自償性特征的放款理論，不能滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)銀行長(zhǎng)期資金的需求，也限制了經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)銀行長(zhǎng)期資金的需求，也限制了銀行自身的發(fā)展；銀行自身的發(fā)展； 忽視了銀行存款的相對(duì)穩(wěn)定性，沒(méi)有充分利忽視了銀行存款的相對(duì)穩(wěn)定性，沒(méi)有充分利用長(zhǎng)期負(fù)債；用長(zhǎng)期負(fù)債； 忽視短期貸款的風(fēng)險(xiǎn)性，且使銀行的發(fā)展受忽視短期貸款的風(fēng)險(xiǎn)性，且使銀行的發(fā)展受制于經(jīng)濟(jì)周期及其帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。制于經(jīng)濟(jì)周期及其帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論（二）資產(chǎn)轉(zhuǎn)移理論（二）資產(chǎn)轉(zhuǎn)移理論 1基本觀點(diǎn)基本觀點(diǎn) 為了保持足夠的流動(dòng)性，商業(yè)銀行最好為了保持足夠的流動(dòng)性，商業(yè)銀行最好將資金用于購(gòu)買(mǎi)變現(xiàn)能力強(qiáng)的資

36、產(chǎn)。這類資將資金用于購(gòu)買(mǎi)變現(xiàn)能力強(qiáng)的資產(chǎn)。這類資產(chǎn)一般具有以下條件：產(chǎn)一般具有以下條件： 信譽(yù)高，如國(guó)債或政府擔(dān)保債券以及大公信譽(yù)高，如國(guó)債或政府擔(dān)保債券以及大公司發(fā)行的債券；司發(fā)行的債券； 期限短，流通能力強(qiáng)；期限短，流通能力強(qiáng)； 易于出售易于出售 第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論2局限性局限性 證券價(jià)格受市場(chǎng)波動(dòng)的影響很大，當(dāng)銀根緊證券價(jià)格受市場(chǎng)波動(dòng)的影響很大，當(dāng)銀根緊縮時(shí)，資金短缺，證券市場(chǎng)供大于求，銀行縮時(shí)，資金短缺，證券市場(chǎng)供大于求，銀行難以在不受損失的情況下順利出售證券；難以在不受損失的情況下順利出售證券； 當(dāng)經(jīng)濟(jì)危機(jī)發(fā)生使證券價(jià)格下跌時(shí)，銀行大當(dāng)經(jīng)濟(jì)危機(jī)發(fā)生

37、使證券價(jià)格下跌時(shí)，銀行大量拋售證券，卻很少有人購(gòu)買(mǎi)甚至不購(gòu)買(mǎi)，量拋售證券，卻很少有人購(gòu)買(mǎi)甚至不購(gòu)買(mǎi)，這與銀行投資證券以保持資產(chǎn)流動(dòng)性的初衷這與銀行投資證券以保持資產(chǎn)流動(dòng)性的初衷相矛盾。相矛盾。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論（三）預(yù)期收入理論（三）預(yù)期收入理論 1基本觀點(diǎn)基本觀點(diǎn) 銀行的流動(dòng)性應(yīng)著眼于貸款的按期償還銀行的流動(dòng)性應(yīng)著眼于貸款的按期償還或資產(chǎn)的順利變現(xiàn)，而無(wú)論是短期商業(yè)貸款或資產(chǎn)的順利變現(xiàn)，而無(wú)論是短期商業(yè)貸款還是可轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)，其償還或變現(xiàn)能力都以未還是可轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)，其償還或變現(xiàn)能力都以未來(lái)收入為基礎(chǔ)。只要未來(lái)收入有保證就可以來(lái)收入為基礎(chǔ)。只要未來(lái)收入有保證就可以

38、保證銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性。保證銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論2局限性局限性 把預(yù)期收入作為資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的標(biāo)準(zhǔn)，而預(yù)期收入把預(yù)期收入作為資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的標(biāo)準(zhǔn)，而預(yù)期收入狀況由銀行自己預(yù)測(cè)，不可能完全精確；狀況由銀行自己預(yù)測(cè)，不可能完全精確； 在貸款期限較長(zhǎng)的情況下，不確定性因素增加在貸款期限較長(zhǎng)的情況下，不確定性因素增加，債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)情況可能發(fā)生變化，到時(shí)并不，債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)情況可能發(fā)生變化，到時(shí)并不一定具有償還能力。一定具有償還能力。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論二、商業(yè)銀行負(fù)債管理理論二、商業(yè)銀行負(fù)債管理理論（一）存款理論（一）存款理論1基本

39、觀點(diǎn)基本觀點(diǎn) 存款是商業(yè)銀行最主要的資金來(lái)源，是其資存款是商業(yè)銀行最主要的資金來(lái)源，是其資產(chǎn)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)；產(chǎn)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)； 銀行在吸收存款過(guò)程中是被動(dòng)的，為保證銀銀行在吸收存款過(guò)程中是被動(dòng)的，為保證銀行經(jīng)營(yíng)的安全性和穩(wěn)定性，銀行的資金運(yùn)用必行經(jīng)營(yíng)的安全性和穩(wěn)定性，銀行的資金運(yùn)用必須以其吸收存款沉淀的余額為限；須以其吸收存款沉淀的余額為限； 存款應(yīng)當(dāng)支付利息，作為對(duì)存款者放棄流動(dòng)存款應(yīng)當(dāng)支付利息，作為對(duì)存款者放棄流動(dòng)性的報(bào)酬，付出的利息構(gòu)成銀行的成本。性的報(bào)酬，付出的利息構(gòu)成銀行的成本。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論2局限性局限性 沒(méi)認(rèn)識(shí)到銀行在擴(kuò)大存款或其他負(fù)債方面的沒(méi)認(rèn)識(shí)

40、到銀行在擴(kuò)大存款或其他負(fù)債方面的能動(dòng)性；能動(dòng)性； 沒(méi)認(rèn)識(shí)到負(fù)債結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)以及資產(chǎn)負(fù)債沒(méi)認(rèn)識(shí)到負(fù)債結(jié)構(gòu)、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)以及資產(chǎn)負(fù)債綜合關(guān)系的改善對(duì)于保證銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性綜合關(guān)系的改善對(duì)于保證銀行資產(chǎn)的流動(dòng)性、提高銀行盈利性等方面的作用。、提高銀行盈利性等方面的作用。 第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論（二）購(gòu)買(mǎi)理論（二）購(gòu)買(mǎi)理論 1基本觀點(diǎn)基本觀點(diǎn) 商業(yè)銀行對(duì)存款不是消極被動(dòng)，而是可以主商業(yè)銀行對(duì)存款不是消極被動(dòng)，而是可以主動(dòng)出擊，購(gòu)買(mǎi)外界資金；動(dòng)出擊，購(gòu)買(mǎi)外界資金； 商業(yè)銀行購(gòu)買(mǎi)資金的基本目的是為了增強(qiáng)其商業(yè)銀行購(gòu)買(mǎi)資金的基本目的是為了增強(qiáng)其流動(dòng)性；流動(dòng)性； 商業(yè)銀行吸收資金的適宜時(shí)機(jī)是在通貨膨脹商業(yè)銀行吸收資金的適宜時(shí)機(jī)是在通貨膨脹的情況下。直接或間接抬高資金價(jià)格，是實(shí)的情況下。直接或間接抬高資金價(jià)格，是實(shí)現(xiàn)購(gòu)買(mǎi)行為的主要手段?，F(xiàn)購(gòu)買(mǎi)行為的主要手段。 第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論 2局限性局限性 助長(zhǎng)商業(yè)銀行片面擴(kuò)大負(fù)債，加深債務(wù)危機(jī)助長(zhǎng)商業(yè)銀行片面擴(kuò)大負(fù)債，加深債務(wù)危機(jī)，導(dǎo)致銀行業(yè)惡性競(jìng)爭(zhēng)，加重通貨膨脹負(fù)擔(dān)，導(dǎo)致銀行業(yè)惡性競(jìng)爭(zhēng)，加重通貨膨脹負(fù)擔(dān)。第四節(jié)第四節(jié) 商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理理論 （三）銷售理論（三）銷售理論 1基本觀點(diǎn)基本觀點(diǎn) 銀行是金融產(chǎn)品的制造企業(yè)，銀行負(fù)債管理銀行是金融產(chǎn)品的