1證券基礎(chǔ)知識(shí)

1、證券基礎(chǔ)知識(shí)1.1證券與證券市場(chǎng)的定義、特征和功能。1. 證券的定義：各類(lèi)記載并代表一定權(quán)利的法律憑證。2. 有價(jià)證券的特征：收益性、流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)性、期限性3. 證券市場(chǎng)定義：股票、債券、投資基金等有價(jià)證券發(fā)行和交易的場(chǎng)所。4. 證券市場(chǎng)的特征：（1） 價(jià)值直接交換的場(chǎng)所（2） 財(cái)產(chǎn)權(quán)利直接交換的場(chǎng)所（3） 風(fēng)險(xiǎn)直接交換場(chǎng)所5. 證券市場(chǎng)的功能：（1） 籌資-投資功能（2） 資本定價(jià)功能（3） 資本配置功能1.2證券市場(chǎng)參與者的構(gòu)成，機(jī)構(gòu)投資者的種類(lèi)；各類(lèi)機(jī)構(gòu)投資者投資證券市場(chǎng)的相關(guān)規(guī)定1. 證券市場(chǎng)參與者：（1） 證券發(fā)行人：公司（企業(yè)）、政府和政府機(jī)構(gòu)（2） 證券投資人：機(jī)構(gòu)投資者、個(gè)人投

2、資者（3） 證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)：證券公司、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)（4） 自律性組織：證券交易所、證券業(yè)協(xié)會(huì)、證券等級(jí)結(jié)算機(jī)構(gòu)（5） 證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)：中國(guó)證監(jiān)會(huì)2. 機(jī)構(gòu)投資者的種類(lèi)，各類(lèi)機(jī)構(gòu)投資者投資證券市場(chǎng)的相關(guān)規(guī)定（1） 政府機(jī)構(gòu)：政府機(jī)構(gòu)出現(xiàn)資金剩余時(shí)，可以通過(guò)購(gòu)買(mǎi)政府債券、金融債券投資于證券市場(chǎng)。（2） 金融機(jī)構(gòu)：l 證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)：證券公司投資范圍包括：股票、基金、認(rèn)股權(quán)證、國(guó)債、公司或企業(yè)債券等上市證券以及證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)認(rèn)定的其他證券。l 銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)：可用自有資金夠買(mǎi)政府債券和金融債券，除規(guī)定外，不得從事信托投資和證券經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，不得向非自用不動(dòng)產(chǎn)投資或者向非銀行金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)投資l 保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)

3、：債券、股票、證券投資基金份額等有價(jià)證券均屬于保險(xiǎn)公司資金運(yùn)用范圍，可以成立證券l 合格境外機(jī)構(gòu)投資者：?jiǎn)蝹€(gè)境外投資者持有一家上市公司股票的，持有比例不超過(guò)該公司股份總數(shù)的10%，所有境外投資者對(duì)單個(gè)上市公司A股的持股比例總和，不超過(guò)該公司股份總數(shù)的20%，同時(shí)，境外投資者對(duì)上市公司戰(zhàn)略投資的，持股比例不受上述限制。l 主權(quán)財(cái)富基金：中投公司2007年9月29日成立。l 其他金融機(jī)構(gòu)：信托投資公司可以經(jīng)營(yíng)資金信托、有價(jià)證券信托和投資基金；企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司達(dá)到規(guī)定也可以申請(qǐng)從事對(duì)金融機(jī)構(gòu)的股權(quán)投資和證券投資業(yè)務(wù)。（3） 企業(yè)和事業(yè)法人：各類(lèi)企業(yè)可參與股票配售，也可投資于股票二級(jí)市場(chǎng)；事業(yè)法人可進(jìn)

4、行證券投資 （4） 各類(lèi)基金：l 證券投資基金：可投資于股票、債券和其他證券品種l 社?；穑?a) 社會(huì)保障基金：銀行和國(guó)債投資比例不低于50%，企業(yè)債、金融債不高于10%，證券投資基金、股票投資比例不高于40%，單個(gè)投資管理人投資于一家企業(yè)所發(fā)行的證券或單只證券投資基金，不得超過(guò)該企業(yè)所發(fā)行證券貨該基金份額的5%；按成本計(jì)算，不得超過(guò)其管理的社?；鹳Y產(chǎn)總額的20%。社會(huì)保險(xiǎn)基金b) 企業(yè)年金：按勞動(dòng)部和各地規(guī)章運(yùn)作l 社會(huì)公益基金：可用于證券投資，以求保值增值。1.3私募股權(quán)投資基金和創(chuàng)業(yè)投資基金的概念和區(qū)別。1. 私募股權(quán)投資基金（PE）：是指通過(guò)私募形式對(duì)私有企業(yè)，即非上市企業(yè)進(jìn)行的

5、權(quán)益性投資，在交易實(shí)施過(guò)程中附帶考慮了將來(lái)的退出機(jī)制，即通過(guò)上市、并購(gòu)或管理層回購(gòu)等方式，出售持股獲利。2. 創(chuàng)業(yè)投資基金（VC）：是指由一群具有科技或財(cái)務(wù)專(zhuān)業(yè)知識(shí)和經(jīng)驗(yàn)的人士操作，并且專(zhuān)門(mén)投資在具有發(fā)展?jié)摿σ约翱焖俪砷L(zhǎng)公司的基金。3. 私募股權(quán)投資基金和創(chuàng)業(yè)投資基金的區(qū)別：PE與VC雖然都是對(duì)上市前企業(yè)的投資，但兩者在投資階段、投資規(guī)模、投資理念和投資特點(diǎn)等方面有很大的不同。主要區(qū)別如下： 1) 投資階段，一般認(rèn)為PE的投資對(duì)象主要為擬上市公司，而VC的投資階段相對(duì)較早，但是并不排除中后期的投資。 2) 投資規(guī)模，PE由于投資對(duì)象的特點(diǎn)，單個(gè)項(xiàng)目投資規(guī)模一般較大。VC則視項(xiàng)目需求和投資機(jī)構(gòu)而

6、定。 3) 投資理念，VC強(qiáng)調(diào)高風(fēng)險(xiǎn)高收益，既可長(zhǎng)期進(jìn)行股權(quán)投資并協(xié)助管理，也可短期投資尋找機(jī)會(huì)將股權(quán)進(jìn)行出售。而PE一般是協(xié)助投資對(duì)象完成上市然后套現(xiàn)退出。 4）投資特點(diǎn)，而在現(xiàn)在的中國(guó)資本市場(chǎng)上，很多傳統(tǒng)上的VC機(jī)構(gòu)現(xiàn)在也介入PE業(yè)務(wù)，而許多傳統(tǒng)上被認(rèn)為專(zhuān)做PE業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)也參與VC項(xiàng)目，也就是說(shuō)，PE與VC只是概念上的一個(gè)區(qū)分，在實(shí)際業(yè)務(wù)中兩者界限越來(lái)越模糊。比如著名的PE機(jī)構(gòu)如凱雷(Carlyle)也涉及VC業(yè)務(wù)，其投資的攜程網(wǎng)、聚眾傳媒等便是VC形式的投資。1.4證券發(fā)行市場(chǎng)和交易市場(chǎng)的概念及關(guān)系；根據(jù)市場(chǎng)的功能劃分：證券市場(chǎng)可分為證券發(fā)行市場(chǎng)和證券交易市場(chǎng)1. 證券發(fā)行市場(chǎng)的概念：發(fā)

7、行人以發(fā)行證券的方式籌集資金的場(chǎng)所，又稱(chēng)一級(jí)市場(chǎng)、初級(jí)市場(chǎng)；2. 證券交易市場(chǎng)的概念：是買(mǎi)賣(mài)已發(fā)行證券的市場(chǎng)，又稱(chēng)二級(jí)市場(chǎng)、次級(jí)市場(chǎng)；3. 證券發(fā)行和交易市場(chǎng)的關(guān)系：兩個(gè)組成既相互依存，又相互制約，是一個(gè)不可分割的整體。證券發(fā)行市場(chǎng)是交易市場(chǎng)的基礎(chǔ)和前提，有了發(fā)行市場(chǎng)的證券供應(yīng)，才有流通市場(chǎng)的證券交易，證券發(fā)行的種類(lèi)、數(shù)量和發(fā)行方式?jīng)Q定著流通市場(chǎng)的規(guī)模和運(yùn)行。交易市場(chǎng)是發(fā)行市場(chǎng)得以持續(xù)擴(kuò)大的必要條件，有了交易市場(chǎng)的為證券的轉(zhuǎn)讓提供保證，才使發(fā)行市場(chǎng)充滿(mǎn)活力。此外，交易市場(chǎng)的交易價(jià)格制約和影響證券的發(fā)行價(jià)格，是證券發(fā)行時(shí)需要考慮的重要因素。1.5多層次資本市場(chǎng)的主要內(nèi)容；多層次資本市場(chǎng)體系是指針

8、對(duì)質(zhì)量、規(guī)模、風(fēng)險(xiǎn)程度不同的企業(yè)，為滿(mǎn)足多樣化市場(chǎng)主體的資本要求而建立起來(lái)的分層次的市場(chǎng)體系，具體說(shuō)來(lái)包括以下幾個(gè)方面：1.主板市場(chǎng)：證券交易所市場(chǎng)，是指在有組織交易所進(jìn)行集中競(jìng)價(jià)交易的市場(chǎng)，主要是為大型、成熟企業(yè)的融資和轉(zhuǎn)讓提供服務(wù)；2.二板市場(chǎng)：又稱(chēng)為創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)，指與主板市場(chǎng)相對(duì)應(yīng)，在主板之外專(zhuān)為處于幼稚階段中后期和產(chǎn)業(yè)化階段初期的中小企業(yè)及高科技企業(yè)提供資金融通的股票市場(chǎng)，此市場(chǎng)還可解決這些企業(yè)的資產(chǎn)價(jià)值（包括知識(shí)產(chǎn)權(quán)）評(píng)價(jià)，風(fēng)險(xiǎn)分散和創(chuàng)業(yè)投資的股權(quán)交易問(wèn)題；3.三板市場(chǎng)(場(chǎng)外市場(chǎng))：包括柜臺(tái)市場(chǎng)和場(chǎng)外交易市場(chǎng)，主要解決企業(yè)發(fā)展過(guò)程中處于初創(chuàng)階段中后期和幼稚階段初期的中小企業(yè)在籌集資本性

9、資金方面的問(wèn)題，以及這些企業(yè)的資產(chǎn)價(jià)值（包括知識(shí)產(chǎn)權(quán)）評(píng)價(jià)、風(fēng)險(xiǎn)分散和風(fēng)險(xiǎn)投資的股權(quán)交易問(wèn)題。1.6主板市場(chǎng)與創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)的區(qū)別。（1）經(jīng)營(yíng)年限相對(duì)較短，可不設(shè)最低盈利要求。（2）股本規(guī)模相對(duì)較小。一般要求總股本二千萬(wàn)即可。（3）主營(yíng)業(yè)務(wù)單一。要求創(chuàng)業(yè)板企業(yè)只能經(jīng)營(yíng)一種主營(yíng)業(yè)務(wù)（4）必須是全流通市場(chǎng)。（5）主要股東最低持股量及出售股份有限制。股東在公司上市時(shí)所持有的股本至少占已發(fā)行股本的35，公司上市后，這些主要股東必須接受讓出若干股份的制度。管理層在公司上市后的兩年內(nèi)不得出售名下股份；兩年限期屆滿(mǎn)后，亦不得在連續(xù)六個(gè)月之內(nèi)出售名下股份超過(guò)25。創(chuàng)業(yè)股東方面，有關(guān)限制期為一年，待公司上市滿(mǎn)一年后

10、即可隨時(shí)出售名下分，并且，出售時(shí)要公告。（6）股票發(fā)行由指標(biāo)管理改為標(biāo)準(zhǔn)控制。只要申請(qǐng)企業(yè)達(dá)到一定標(biāo)準(zhǔn)，就允許其發(fā)行股票并在一定時(shí)間后上市。（7）在某些國(guó)家的資本市場(chǎng)中，高新技術(shù)企業(yè)在創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)滿(mǎn)兩年后可申請(qǐng)轉(zhuǎn)主板上市。（8）開(kāi)設(shè)退出機(jī)制。為敦促創(chuàng)業(yè)板上市的高新技術(shù)企業(yè)不斷提高業(yè)務(wù)實(shí)績(jī)，其在創(chuàng)業(yè)板市場(chǎng)的掛牌期限定為五年，五年后經(jīng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)審查，凡不符合上主扳市場(chǎng)條件者，均給予摘牌處理1.7證券交易市場(chǎng)的分類(lèi)、定義、特征和職能。 1. 證券交易市場(chǎng)的分類(lèi)：通常分為證券交易所市場(chǎng)和場(chǎng)外交易市場(chǎng)2. 證券交易所的定義：是證券買(mǎi)賣(mài)雙方公開(kāi)交易的場(chǎng)所，是一個(gè)高度組織化、集中進(jìn)行證券交易的市場(chǎng)，是整個(gè)證券市

11、場(chǎng)的核心3. 證券交易所的特征：a：有固定的交易場(chǎng)所和交易時(shí)間；b：參加交易者為具備會(huì)員資格的證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)交易采取經(jīng)紀(jì)制，即一般的投資者不能直接進(jìn)入交易所買(mǎi)賣(mài)證券，只能委托會(huì)員作為經(jīng)紀(jì)人間接進(jìn)行交易；c：交易的對(duì)象限于合乎一定標(biāo)準(zhǔn)的上市證券；d：通過(guò)公開(kāi)競(jìng)價(jià)的方式?jīng)Q定交易價(jià)格；e：集中了證券的供求雙方，具有較高的成交速度和成交率；f：實(shí)行公開(kāi)公平公正原則，并對(duì)證券交易加以嚴(yán)格管理。4. 證券交易所的職能：a：提供證券交易的場(chǎng)所和設(shè)施；b：制定證券交易所的業(yè)務(wù)規(guī)則；c：接收上市申請(qǐng)、安排證券上市；d：組織、監(jiān)督證券交易；e：對(duì)會(huì)員進(jìn)行監(jiān)管；f：對(duì)上市公司進(jìn)行監(jiān)管；g：設(shè)立證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)；h：管

12、理和公布市場(chǎng)信息；i：中國(guó)證監(jiān)會(huì)許可的其他職能。5. 場(chǎng)外交易市場(chǎng)的定義：是證券交易所意外的證券交易市場(chǎng)的總稱(chēng)6. 場(chǎng)外交易市場(chǎng)的特征：a：是一個(gè)分散的無(wú)形市場(chǎng)；b：組織方式大多采取做市商機(jī)；c：是一個(gè)擁有眾多證券種類(lèi)和證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的市場(chǎng)，以未能或無(wú)須在證券交易所批準(zhǔn)上市的股票和債券為?。籨：是一個(gè)以議價(jià)方式進(jìn)行證券交易的市場(chǎng)；e：場(chǎng)外交易市場(chǎng)的管理比證券交易所寬松。7. 場(chǎng)外交易市場(chǎng)的職能：a：是證券發(fā)行的主要場(chǎng)所；b：為政府債券、金融債券、企業(yè)債券以及按照有關(guān)法規(guī)公開(kāi)發(fā)行而又不能或一時(shí)不能到證券交易所上市交易的股票提供了流通轉(zhuǎn)讓的場(chǎng)所，為這些證券提供了流動(dòng)性的必要條件，為投資者提供了兌現(xiàn)及

13、投資的機(jī)會(huì)；c：是證券交易所的必要補(bǔ)充1.8證券公司的功能和主要業(yè)務(wù)種類(lèi)；2821. 證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)：帶客戶(hù)買(mǎi)賣(mài)有價(jià)證券2. 證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)及與證券交易、證券投資活動(dòng)有關(guān)的財(cái)務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)：提供證券相關(guān)的咨詢(xún)3. 證券承銷(xiāo)與保薦業(yè)務(wù)：代理證券發(fā)行人發(fā)行證券（承銷(xiāo)），保薦機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)證券發(fā)行的主承銷(xiāo)公所，負(fù)有對(duì)發(fā)行人進(jìn)行盡職調(diào)查的業(yè)務(wù)，對(duì)公開(kāi)發(fā)行募集文件的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性進(jìn)行核查，想中國(guó)證監(jiān)會(huì)出具保薦意見(jiàn)，并根據(jù)市場(chǎng)情況與發(fā)行人協(xié)商確定發(fā)行價(jià)格（保薦）。4. 證券自營(yíng)業(yè)務(wù)：證券公司以自己的名義為本公司購(gòu)買(mǎi)證券以獲取盈利的行為。5. 證券資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)：為投資者提供證券及其他金融產(chǎn)品的投資管理服務(wù)，以

14、實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)收益最大化的行為6. 融資融券業(yè)務(wù)：向客戶(hù)出借資金供其買(mǎi)入上市證券或出借上市證券供其賣(mài)出，并收取擔(dān)保物7. 證券公司中間介紹業(yè)務(wù)：機(jī)構(gòu)或個(gè)人接收期貨經(jīng)紀(jì)商的委托，介紹客戶(hù)給期貨經(jīng)紀(jì)商并收取一定傭金的業(yè)務(wù)模式1.9證券公司內(nèi)部控制的原則、目標(biāo)與主要內(nèi)容。 1. 內(nèi)部控制的原則：（1） 健全性（2） 合理性（3） 制衡性（4） 獨(dú)立性2. 內(nèi)部控制的目標(biāo)：（1） 保證經(jīng)營(yíng)的合法合規(guī)及證券公司內(nèi)部規(guī)章制度的貫徹執(zhí)行（2） 防范經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)（3） 保障客戶(hù)及證券公司資產(chǎn)的安全、完整。（4） 保證證券公司業(yè)務(wù)記錄、財(cái)務(wù)信息和其他信息的可靠、完整、及時(shí)（5） 提高證券公司經(jīng)營(yíng)效率和效果3.

15、內(nèi)部控制的主要內(nèi)容（1） 經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)內(nèi)部控制（2） 自營(yíng)業(yè)務(wù)的內(nèi)部控制（3） 投資銀行業(yè)務(wù)內(nèi)部控制（4） 資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)內(nèi)部控制（5） 研究、咨詢(xún)業(yè)務(wù)內(nèi)部控制（6） 業(yè)務(wù)創(chuàng)新的內(nèi)部控制（7） 分支機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制（8） 財(cái)務(wù)管理內(nèi)部控制（9） 會(huì)計(jì)系統(tǒng)內(nèi)部控制（10） 信息系統(tǒng)內(nèi)部控制（11） 人力資源管理內(nèi)部控制1.10證券登記結(jié)算公司以及證券投資咨詢(xún)公司、律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)等證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的職能、業(yè)務(wù)范圍與管理體制；3101. 證券登記結(jié)算公司：2. 證券投資咨詢(xún)公司：（1） 職能和業(yè)務(wù)范圍：為證券、期貨投資人或者客戶(hù)提供證券、期貨投資分析、預(yù)測(cè)或者建議等直接或者間

16、接有償咨詢(xún)服務(wù)（2） 管理體制：l 申請(qǐng)證券、期貨咨詢(xún)的機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)具備條件：a：分別從事證券或期貨投資咨詢(xún)的機(jī)構(gòu)，有5名以上取得證券、期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格的專(zhuān)職人員；同時(shí)從事證券和期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)，有10名以上取得證券或者期貨投資咨詢(xún)從業(yè)資格；b：100萬(wàn)人民幣以上的注冊(cè)資本；c：有固定業(yè)務(wù)場(chǎng)所和與業(yè)務(wù)相適應(yīng)的通訊及其他信息傳遞設(shè)施；d：有公司章程；e：由健全的內(nèi)部管理制度；f：具備中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求的其他條件l 證券、期貨投資咨詢(xún)?nèi)藛T申請(qǐng)取得證券、期貨投資咨詢(xún)資格，需要具備條件：a：中國(guó)國(guó)籍b：完全民事行為能力c：良好職業(yè)道德d：未受過(guò)刑事處罰或與證券、期貨相關(guān)的嚴(yán)重行政處罰e：本科以上學(xué)

17、歷f：從事該行業(yè)兩年以上經(jīng)歷g：通過(guò)資格考試h：中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件3. 律師事務(wù)所：（1） 職能和業(yè)務(wù)范圍：接受當(dāng)事人委托，為其證券發(fā)行、上市和交易等證券業(yè)務(wù)活動(dòng)提供的制作、出具法律意見(jiàn)書(shū)等文件（2） 管理體制：l 律師被吊銷(xiāo)執(zhí)業(yè)證書(shū)的，不得再?gòu)氖伦C券法律業(yè)務(wù)；被證監(jiān)會(huì)采取證券市場(chǎng)進(jìn)入措施被司法行政機(jī)關(guān)給予停止執(zhí)業(yè)處罰的，在期間不得從事證券法律業(yè)務(wù)l 同一律師事務(wù)所不得同時(shí)為同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦機(jī)構(gòu)、承銷(xiāo)的證券公司出具法律意見(jiàn)，不得同時(shí)為同一收購(gòu)行為的收購(gòu)人和被收購(gòu)的上市公司出具法律意見(jiàn)，不得再其他同一證券業(yè)務(wù)活動(dòng)中為具有厲害關(guān)系的不同當(dāng)事人出具法律意見(jiàn)4. 會(huì)計(jì)師事務(wù)所：（1）

18、職能和業(yè)務(wù)范圍：證券、期貨相關(guān)機(jī)構(gòu)的會(huì)計(jì)報(bào)表審計(jì)、凈資產(chǎn)驗(yàn)證、實(shí)收資本的審驗(yàn)及盈利預(yù)測(cè)審核等（2） 管理體制：l 注冊(cè)會(huì)計(jì)師申請(qǐng)證券許可證應(yīng)符合下列條件：a：所在會(huì)計(jì)事務(wù)所已經(jīng)取得證券許可證，或符合規(guī)定條件并提出申請(qǐng)；b：具有證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格考試合格證書(shū)；c：取得注冊(cè)會(huì)計(jì)師證書(shū)一年以上；d：不超過(guò)60歲；e：執(zhí)業(yè)質(zhì)量好職業(yè)道德良好，在以往3年職業(yè)活動(dòng)中沒(méi)有違法違規(guī)行為l 會(huì)計(jì)事務(wù)所申請(qǐng)證券許可證應(yīng)符合下列條件：a：成立三年以上，以往三年沒(méi)有違法違規(guī)行為；b：20名以上符合條件的注冊(cè)會(huì)計(jì)師；c：60周歲以?xún)?nèi)的注冊(cè)會(huì)計(jì)師不少于40人；d：上年度業(yè)務(wù)收入不低于800萬(wàn)；e：有限責(zé)任會(huì)計(jì)事務(wù)所實(shí)

19、收資本不低于200萬(wàn)，合伙會(huì)計(jì)師事務(wù)所凈資產(chǎn)不低于100萬(wàn)。5. 資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、（1） 職能和業(yè)務(wù)范圍：資產(chǎn)評(píng)估（2） 管理體制：l 申請(qǐng)資產(chǎn)評(píng)估資格，應(yīng)具備：a：取得過(guò)資產(chǎn)評(píng)估資格三年以上的，發(fā)生吸收合并的，應(yīng)完成工商變更登記之日起滿(mǎn)一年；b：職業(yè)質(zhì)量和道德良好；c：不少于30名注冊(cè)資產(chǎn)評(píng)估師，其中最近3年持有注冊(cè)資產(chǎn)評(píng)估師證書(shū)且連續(xù)職業(yè)的不少于20人；d：凈資產(chǎn)不少于200萬(wàn)；e：按規(guī)定購(gòu)買(mǎi)職業(yè)保險(xiǎn)或提取職業(yè)風(fēng)險(xiǎn)基金；f：半數(shù)以上合伙人或者持有不少于50%股權(quán)的股東最近在本機(jī)構(gòu)連續(xù)執(zhí)業(yè)3年以上；g：最近三年評(píng)估業(yè)務(wù)收入合計(jì)不少于2000萬(wàn)，且每年不少于500萬(wàn)。6. 信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)（1） 職能和業(yè)務(wù)范圍：資信評(píng)級(jí)（2） 管理體制：l 申請(qǐng)資信評(píng)級(jí)，應(yīng)具備：a：中國(guó)法人資格，實(shí)收資本和凈資產(chǎn)都不少于2000萬(wàn)；b：有符合規(guī)定的高管不低于3人，由證券從業(yè)資格的評(píng)級(jí)從業(yè)人員不少于20人，3年以上經(jīng)驗(yàn)不少于10人，具有注冊(cè)會(huì)計(jì)師資格的評(píng)級(jí)人員不少于3人；c：良好內(nèi)部控制和管理機(jī)制；d：完善的業(yè)務(wù)制度；e：近5年沒(méi)有刑事處罰，近3年沒(méi)有因違法經(jīng)營(yíng)受行政處罰，f：在行政管理機(jī)關(guān)無(wú)不良誠(chéng)信記錄；g：證監(jiān)會(huì)要求的其他條件1.11證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員的法律責(zé)任和行為規(guī)范。證券公司監(jiān)管的相關(guān)規(guī)定。2962