新制度經(jīng)濟學06-07學年第二講(交易費用)

1、1主講：陳立兵2007年03月29日2345股票交易費用（上證股票交易費用（上證A A股交易費用）股交易費用）委托手續(xù)費：上海委托手續(xù)費：上海1 1元，異地元，異地5 5元元( (可不收可不收) ) 投資投資者交證券商者交證券商傭金：成交金額的傭金：成交金額的0.35% 0.35% 起點：起點：10.0010.00元元 投資投資者交證券商者交證券商 印花稅：成交金額印花稅：成交金額0.4% 0.4% 投資投資者交稅務機關者交稅務機關過戶費：成交面額過戶費：成交面額0.1% 0.1% 投資投資者交證券商者交證券商 交易手續(xù)費：成交金額交易手續(xù)費：成交金額0.015% 0.015% 證券證券商交上

2、交所商交上交所 6大學生找工作的交易費用大學生找工作的交易費用撰寫并制作多份個人履歷表，取得各種有關證明自己素質(zhì)的撰寫并制作多份個人履歷表，取得各種有關證明自己素質(zhì)的有效法律文件；有效法律文件；獲得與自己專業(yè)有關的各種工作信息的費用；獲得與自己專業(yè)有關的各種工作信息的費用；參加各類招聘會費用；各種交通、聯(lián)系費用；參加各類招聘會費用；各種交通、聯(lián)系費用；與用人單位的談判協(xié)調(diào)費用；與用人單位的談判協(xié)調(diào)費用；簽訂工作意向書的押金；簽訂工作意向書的押金；正式簽訂工作合同的費用；正式簽訂工作合同的費用；工作合同的執(zhí)行與監(jiān)督費用；工作合同的執(zhí)行與監(jiān)督費用；一旦發(fā)生糾紛的解決費用；一旦發(fā)生糾紛的解決費用；工

3、作合同的履行費用工作合同的履行費用以上這些費用是必須付出的，交易費用是支出，收益就是找以上這些費用是必須付出的，交易費用是支出，收益就是找到一份合適的或令人滿意的工作，費用過高，人們就會放棄到一份合適的或令人滿意的工作，費用過高，人們就會放棄找工作，轉(zhuǎn)而不工作或考研。找工作，轉(zhuǎn)而不工作或考研。交易費用的基本概念交易費用的基本概念7汽車公司汽車公司與與汽車零部件供應商汽車零部件供應商汽車公司汽車公司裝配小轎車，需要外購汽車車身裝配小轎車，需要外購汽車車身汽車零部件供應商汽車零部件供應商專門供應汽車車身專門供應汽車車身他們之間是一種他們之間是一種“虛擬虛擬”的協(xié)作關系的協(xié)作關系如果因市場需求，小轎

4、車的產(chǎn)量需要擴大，如果因市場需求，小轎車的產(chǎn)量需要擴大，汽車汽車零部件供應商零部件供應商的反應：的反應： 配合配合汽車公司汽車公司，在不改變供貨價格（車身）的前提下擴，在不改變供貨價格（車身）的前提下擴大生產(chǎn)規(guī)模大生產(chǎn)規(guī)模 要挾要挾汽車公司汽車公司，提高車身價格的前提下擴大生產(chǎn)規(guī)模，提高車身價格的前提下擴大生產(chǎn)規(guī)模 不配合不配合汽車公司汽車公司，擔心小轎車需求量會下降，可能造成，擔心小轎車需求量會下降，可能造成擴大生產(chǎn)規(guī)模的投資難以收回擴大生產(chǎn)規(guī)模的投資難以收回 在以上反映的情況下，在以上反映的情況下，汽車公司汽車公司的行為應該是什的行為應該是什么？么？交易費用的基本概念交易費用的基本概念8E

5、xchange Exchange 和和 TransactionTransaction亞里斯多德的亞里斯多德的“交易交易”商業(yè)交易商業(yè)交易貸款獲利貸款獲利雇用制度或勞動力交易雇用制度或勞動力交易 政治學政治學康芒斯的康芒斯的“交易交易”“交易交易”是人類經(jīng)濟活動的基本單位是人類經(jīng)濟活動的基本單位“交易交易”是與人之間的關系，是所有權(quán)的轉(zhuǎn)移，是是與人之間的關系，是所有權(quán)的轉(zhuǎn)移，是人與人之間對物的所有權(quán)的讓渡或取得，不是人與人與人之間對物的所有權(quán)的讓渡或取得，不是人與自然的關系自然的關系9什么是交易？（續(xù)什么是交易？（續(xù)1）康芒斯的康芒斯的“交易交易” “交易交易”與新古典經(jīng)濟學中的與新古典經(jīng)濟學中

6、的“交換交換”不同不同 交換是物品移交交換是物品移交 交易是財產(chǎn)權(quán)利的轉(zhuǎn)讓交易是財產(chǎn)權(quán)利的轉(zhuǎn)讓 “交易交易”是使法律、經(jīng)濟學和倫理學發(fā)生相互關系是使法律、經(jīng)濟學和倫理學發(fā)生相互關系的基本單位的基本單位 “交易交易”可以分為三種類型可以分為三種類型 買賣的交易買賣的交易 管理的交易管理的交易 限額的交易限額的交易 不同的具體交易和在一起便構(gòu)成了經(jīng)濟研究上的較不同的具體交易和在一起便構(gòu)成了經(jīng)濟研究上的較大單位大單位“運行的機構(gòu)運行的機構(gòu)”或制度（無數(shù)次交易活或制度（無數(shù)次交易活動的結(jié)果）動的結(jié)果）交易費用的基本概念交易費用的基本概念10什么是交易？（續(xù)什么是交易？（續(xù)2）科斯的科斯的“交易交易”

7、在繼承康芒斯把交易關系作為法律上所有權(quán)轉(zhuǎn)讓的在繼承康芒斯把交易關系作為法律上所有權(quán)轉(zhuǎn)讓的制度的基礎上，從資源配置效率的角度來認識制度的基礎上，從資源配置效率的角度來認識“交交易易”的內(nèi)涵的內(nèi)涵 在多數(shù)場合，在多數(shù)場合，“交易交易”主要是指較狹小的市場交換主要是指較狹小的市場交換或市場交易或市場交易 把企業(yè)配置資源的活動在替代了市場交易的層面稱把企業(yè)配置資源的活動在替代了市場交易的層面稱為為“被組織的交易被組織的交易” 交易是稀缺的、可計量的，交易的成本和收益也是交易是稀缺的、可計量的，交易的成本和收益也是可以計量和比較的可以計量和比較的 傳統(tǒng)微觀經(jīng)濟學沒有認識到交易本身的稀缺性，甚傳統(tǒng)微觀經(jīng)濟

8、學沒有認識到交易本身的稀缺性，甚至將其視為可以在市場中自動完成的，從而在研究至將其視為可以在市場中自動完成的，從而在研究資源配置效率是，沒有考慮交易的影響資源配置效率是，沒有考慮交易的影響交易費用的基本概念交易費用的基本概念11什么是交易？（續(xù)什么是交易？（續(xù)3）威廉姆森對威廉姆森對“交易交易”研究的貢獻研究的貢獻 當一項物品或勞務在技術上可分的結(jié)合部發(fā)生轉(zhuǎn)移當一項物品或勞務在技術上可分的結(jié)合部發(fā)生轉(zhuǎn)移時，交易就發(fā)生了時，交易就發(fā)生了 從交易維度分析交易的特性從交易維度分析交易的特性 交易是由它的維度來限定的，交易相異的主要維度交易是由它的維度來限定的，交易相異的主要維度是資產(chǎn)專用性、不確定性

9、程度和交易頻率是資產(chǎn)專用性、不確定性程度和交易頻率 資產(chǎn)專用性（資產(chǎn)本身、資產(chǎn)地理區(qū)位、人力資本）資產(chǎn)專用性（資產(chǎn)本身、資產(chǎn)地理區(qū)位、人力資本） 不確定性不確定性 交易頻率交易頻率如何理解交易如何理解交易 法律意義上和轉(zhuǎn)移意義上的交易相互交織在一起法律意義上和轉(zhuǎn)移意義上的交易相互交織在一起 制度分析的目標不局限于經(jīng)濟交易，還包括其他社制度分析的目標不局限于經(jīng)濟交易，還包括其他社會行為會行為交易費用的基本概念交易費用的基本概念12交易費用的界定交易費用的界定交易費用的思想交易費用的思想對新古典經(jīng)濟學關于價格機制的糾正。對新古典經(jīng)濟學關于價格機制的糾正。 在新古典經(jīng)濟學中，價格機制是一個完美的自動

10、裝置，在新古典經(jīng)濟學中，價格機制是一個完美的自動裝置，它能夠無成本、無摩擦地實現(xiàn)社會資源配置的帕累托最它能夠無成本、無摩擦地實現(xiàn)社會資源配置的帕累托最優(yōu)狀態(tài)優(yōu)狀態(tài) 新制度經(jīng)濟學認為該觀點不正確新制度經(jīng)濟學認為該觀點不正確交易費用思想最早是由科斯在交易費用思想最早是由科斯在1937 年的論文年的論文企企業(yè)的性質(zhì)業(yè)的性質(zhì)中提出的，但該文并沒有直接提交易中提出的，但該文并沒有直接提交易費用的概念。費用的概念。這個概念是威廉姆森提出的。這個概念是威廉姆森提出的。不同的經(jīng)濟學者分別從不同的視角提出了不同的不同的經(jīng)濟學者分別從不同的視角提出了不同的交易費用概念交易費用概念交易費用的基本概念交易費用的基本概

11、念13交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)1）經(jīng)濟學家們對交易費用的研究經(jīng)濟學家們對交易費用的研究科斯科斯 市場上的交易費用市場上的交易費用 搜尋價格的費用（尋找價格分布、尋找和考察交易對象搜尋價格的費用（尋找價格分布、尋找和考察交易對象等）等）交易準備階段的費用交易準備階段的費用 談判和簽約費用（討價還價、訂合同、執(zhí)行合同等）談判和簽約費用（討價還價、訂合同、執(zhí)行合同等）交易過程中的費用交易過程中的費用 其他方面的成本（由于大宗交易過程不確定性而存在的其他方面的成本（由于大宗交易過程不確定性而存在的協(xié)調(diào)費用）協(xié)調(diào)費用） 企業(yè)組織過程中的費用企業(yè)組織過程中的費用 在在1960年年社會成本問題社

12、會成本問題中，提出中，提出“市場交易成市場交易成本本”的概念，使交易費用概念一般化。的概念，使交易費用概念一般化。交易費用的基本概念交易費用的基本概念14交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)2）契約視角的交易費用研究契約視角的交易費用研究科斯科斯 交易費用的內(nèi)容交易費用的內(nèi)容 度量、界定和保障排他性權(quán)利的費用；度量、界定和保障排他性權(quán)利的費用； 發(fā)現(xiàn)交易對象和交易價格的費用；發(fā)現(xiàn)交易對象和交易價格的費用； 討價還價、定理交易合同的費用；討價還價、定理交易合同的費用； 督促契約條款嚴格履行的費用等。督促契約條款嚴格履行的費用等。 科斯關于交易費用研究的缺陷科斯關于交易費用研究的缺陷 沒有講沒有講

13、“交易費用交易費用”定義成可以操作的概念定義成可以操作的概念 沒有說明是那些力量決定著交易費用的大小和交易方式?jīng)]有說明是那些力量決定著交易費用的大小和交易方式的選擇的選擇交易費用的基本概念交易費用的基本概念15交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)3）契約視角的交易費用研究契約視角的交易費用研究威廉姆森威廉姆森 從契約的角度分析交易費用從契約的角度分析交易費用 事前的交易費用事前的交易費用起草、談判、保證起草、談判、保證落實某種契約的成本，即達成契約的成落實某種契約的成本，即達成契約的成本；本； 事后的交易費用事后的交易費用簽約之后的成本；簽約之后的成本； 退約退約 因合同有誤而更改合同的成本因

14、合同有誤而更改合同的成本 仲裁費用（政府、法院、仲裁機構(gòu)等）仲裁費用（政府、法院、仲裁機構(gòu)等） 為確保交易關系的長期化和持續(xù)化所付為確保交易關系的長期化和持續(xù)化所付出的費用出的費用交易費用的基本概念交易費用的基本概念16交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)4）契約視角的交易費用研究契約視角的交易費用研究威廉姆森威廉姆森 影響或決定交易費用的因素影響或決定交易費用的因素 有關市場的環(huán)境和交易技術的因素（交易因素）有關市場的環(huán)境和交易技術的因素（交易因素） 資產(chǎn)專用性資產(chǎn)專用性 不確定性不確定性 前在交易對手的數(shù)量和交易發(fā)生的頻率前在交易對手的數(shù)量和交易發(fā)生的頻率 與交易人相關的因素與交易人相關的

15、因素 有限理性有限理性 機會主義傾向機會主義傾向 市場結(jié)構(gòu)與交易費用市場結(jié)構(gòu)與交易費用 完全競爭市場或壟斷競爭市場，交易費用較小完全競爭市場或壟斷競爭市場，交易費用較小 完全壟斷市場或寡頭壟斷市場，交易費用較大完全壟斷市場或寡頭壟斷市場，交易費用較大交易費用的基本概念交易費用的基本概念17交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)5）契約視角的交易費用研究契約視角的交易費用研究達爾曼分析的交易過程中的交易費用（達爾曼分析的交易過程中的交易費用（“相相親親”過程）過程） 為了使雙方的交易能夠達成，雙方相互之間的了為了使雙方的交易能夠達成，雙方相互之間的了解就必不可少，這需要耗費時間和資源解就必不可少，

16、這需要耗費時間和資源 如果相互了解了，彼此打算繼續(xù)接觸，需要互相如果相互了解了，彼此打算繼續(xù)接觸，需要互相通知，這種信息傳遞也需要費用通知，這種信息傳遞也需要費用 如果潛在的討價還價各方有多個代理人，在決定如果潛在的討價還價各方有多個代理人，在決定交易條件之前，還要產(chǎn)生某些決策費用交易條件之前，還要產(chǎn)生某些決策費用 相互統(tǒng)一的交易條件只有在各方討價還價之后才相互統(tǒng)一的交易條件只有在各方討價還價之后才能確定，這也需要花費成本；能確定，這也需要花費成本； 交易條件決定后，還有控制和監(jiān)督他方是否認真交易條件決定后，還有控制和監(jiān)督他方是否認真履行合同的費用等履行合同的費用等交易費用的基本概念交易費用的

17、基本概念尋求信尋求信息費用息費用討價討價還價還價決策決策費用費用監(jiān)督執(zhí)監(jiān)督執(zhí)行費用行費用18交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)6）案例：凱雷收購徐工的交易過程（案例：凱雷收購徐工的交易過程（“相親相親”案例案例） 2004年年3月，徐工集團月，徐工集團“招婿招婿”。計劃轉(zhuǎn)讓控股。計劃轉(zhuǎn)讓控股權(quán)（約權(quán)（約85%國有股權(quán)）國有股權(quán)） 慕名而來的慕名而來的“求婚者求婚者” 凱雷、摩根大通、卡特彼勒等洋凱雷、摩根大通、卡特彼勒等洋“求婚者求婚者”；三；三一重工一重工“本土求婚者本土求婚者” “洋女婿洋女婿”與與“土女婿土女婿”的競標行為的競標行為 徐工集團徐工集團“崇洋媚外崇洋媚外”，看上了凱雷，看

18、上了凱雷“洋女婿洋女婿”，即使，即使三一重工的三一重工的“彩禮彩禮”高于老外高于老外 2005年年10月，凱雷以月，凱雷以20億元協(xié)議收購徐工億元協(xié)議收購徐工85%的股權(quán)，的股權(quán)，而三一重工出價而三一重工出價31.98億元億元 2007年年3月月26日，凱雷以日，凱雷以18億元收購徐工億元收購徐工45%的的股權(quán)股權(quán)交易費用的基本概念交易費用的基本概念19交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)7）契約視角的交易費用研究契約視角的交易費用研究馬修斯馬修斯 交易費用包括事前準備合同和事后監(jiān)督及強制執(zhí)交易費用包括事前準備合同和事后監(jiān)督及強制執(zhí)行合同的費用，與生產(chǎn)費用不同，它是履行合同行合同的費用，與生產(chǎn)

19、費用不同，它是履行合同的費用的費用考特考特 狹義的交易費用狹義的交易費用是完成一項市場交易所需花費是完成一項市場交易所需花費的時間和精力，當一項交易設計處于不同地點的的時間和精力，當一項交易設計處于不同地點的幾個交易參與這時，這種成本會很高幾個交易參與這時，這種成本會很高 廣義的交易費用廣義的交易費用是協(xié)商談判和履行協(xié)議所需要是協(xié)商談判和履行協(xié)議所需要的全部資源，包括制定談判策略所需信息的成本、的全部資源，包括制定談判策略所需信息的成本、談判所花時間以及談判各方欺騙行為的成本。談判所花時間以及談判各方欺騙行為的成本。交易費用的基本概念交易費用的基本概念共識：共識：交易費用包括準備合同的成本、達

20、成合同的成交易費用包括準備合同的成本、達成合同的成本、監(jiān)督和實施合同的成本。本、監(jiān)督和實施合同的成本。20交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)8）制度視角的交易費用研究（制度視角的交易費用研究（廣義廣義）康芒斯的思路康芒斯的思路 交易是人與人之間經(jīng)濟活動的基本單位，交易是人與人之間經(jīng)濟活動的基本單位，無數(shù)次的交易構(gòu)成經(jīng)濟制度的實際運轉(zhuǎn)，無數(shù)次的交易構(gòu)成經(jīng)濟制度的實際運轉(zhuǎn)，并受制度框架的制約并受制度框架的制約阿羅阿羅 交易費用是經(jīng)濟制度的運行費用交易費用是經(jīng)濟制度的運行費用 交易費用包括：交易費用包括： 制度的確立或制訂成本制度的確立或制訂成本 制度的運轉(zhuǎn)或?qū)嵤┏杀局贫鹊倪\轉(zhuǎn)或?qū)嵤┏杀?制度的監(jiān)

21、督或維護成本（違反必究）制度的監(jiān)督或維護成本（違反必究）交易費用的基本概念交易費用的基本概念21交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)9）制度視角的交易費用研究（制度視角的交易費用研究（廣義廣義）張五常張五常 魯賓遜魯賓遜克魯索環(huán)境克魯索環(huán)境 交易成本是一系列制度成本，包括交易成本是一系列制度成本，包括 信息成本、談判成本、界定和控制產(chǎn)權(quán)的成本、監(jiān)督成信息成本、談判成本、界定和控制產(chǎn)權(quán)的成本、監(jiān)督成本和制度結(jié)構(gòu)變化的成本本和制度結(jié)構(gòu)變化的成本 除了與物質(zhì)生產(chǎn)過程和運輸過程直接相關的成本之外的除了與物質(zhì)生產(chǎn)過程和運輸過程直接相關的成本之外的所有成本都是交易費用所有成本都是交易費用 交易成本是衡量和

22、明確交易單位特征和實施契約交易成本是衡量和明確交易單位特征和實施契約的成本的成本巴澤爾巴澤爾 交易成本是與轉(zhuǎn)讓、獲取和保護產(chǎn)權(quán)有關的成本交易成本是與轉(zhuǎn)讓、獲取和保護產(chǎn)權(quán)有關的成本交易費用的基本概念交易費用的基本概念22交易費用的界定（續(xù)交易費用的界定（續(xù)10）制度視角的交易費用研究（制度視角的交易費用研究（廣義廣義）菲呂伯頓和瑞切特菲呂伯頓和瑞切特 交易成本包括那些用于制度和組織的創(chuàng)造、維持、交易成本包括那些用于制度和組織的創(chuàng)造、維持、利用、改變等所需資源的費用利用、改變等所需資源的費用 當考慮到存在財產(chǎn)和合同權(quán)利時，交易成本包括當考慮到存在財產(chǎn)和合同權(quán)利時，交易成本包括界定和測量資源和索取權(quán)

23、的成本，并且還要加上界定和測量資源和索取權(quán)的成本，并且還要加上使用和執(zhí)行這些權(quán)利的費用使用和執(zhí)行這些權(quán)利的費用 交易成本的例子交易成本的例子 市場交易成本（與合同相關的準備、簽約、執(zhí)行費用）市場交易成本（與合同相關的準備、簽約、執(zhí)行費用） 管理型交易成本（企業(yè)內(nèi)部信息費用、內(nèi)部運輸費用）管理型交易成本（企業(yè)內(nèi)部信息費用、內(nèi)部運輸費用） 政治性交易成本（建立、維持和改變正是或非正式組織政治性交易成本（建立、維持和改變正是或非正式組織的費用、政治組織的運行費用）的費用、政治組織的運行費用）交易費用的基本概念交易費用的基本概念共識：共識：交易費用實際上是經(jīng)濟制度的運行費用，交易費用就交易費用實際上是

24、經(jīng)濟制度的運行費用，交易費用就是是“制度成本制度成本”，交易費用的變化可以體現(xiàn)出制度結(jié)構(gòu)的變，交易費用的變化可以體現(xiàn)出制度結(jié)構(gòu)的變化化23交易費用與生產(chǎn)費用的比較交易費用與生產(chǎn)費用的比較交易成本不能和生產(chǎn)成本混淆交易成本不能和生產(chǎn)成本混淆交易成本是僅與交換有關的成本，它是在交交易成本是僅與交換有關的成本，它是在交易過程中所損耗的資源，而這種損耗既不創(chuàng)易過程中所損耗的資源，而這種損耗既不創(chuàng)造產(chǎn)品，也不增加產(chǎn)品的效用。造產(chǎn)品，也不增加產(chǎn)品的效用。例如：賄賂例如：賄賂政府官員政府官員生產(chǎn)費用主要是指購買、利用各種生產(chǎn)要素生產(chǎn)費用主要是指購買、利用各種生產(chǎn)要素的直接費用。的直接費用。例如：工資、租金、

25、利息、企例如：工資、租金、利息、企業(yè)家分紅、運輸費用等業(yè)家分紅、運輸費用等對企業(yè)而言，一切成本都是生產(chǎn)成本，無所對企業(yè)而言，一切成本都是生產(chǎn)成本，無所謂交易成本，而就經(jīng)濟分析而言，交易成本謂交易成本，而就經(jīng)濟分析而言，交易成本概念就十分重要概念就十分重要交易費用的基本概念交易費用的基本概念24交易費用的具體形式交易費用的具體形式由于合同、契約引起的各種費用。由于合同、契約引起的各種費用。各種仲裁訴訟費用。各種仲裁訴訟費用。交易過程中發(fā)生的各種費用。交易過程中發(fā)生的各種費用。形成、維護、修改一項制度安排的各種費用。比形成、維護、修改一項制度安排的各種費用。比如私有與公共產(chǎn)權(quán)制度、高校的學分制度、

26、如私有與公共產(chǎn)權(quán)制度、高校的學分制度、關稅制度、出口退稅制度等等。關稅制度、出口退稅制度等等。批零差價中有一部分是交易費用。批零差價中有一部分是交易費用。為促成交易的各種中介費用。為促成交易的各種中介費用。廣告費用。廣告費用本身是一種交易費用，但廣廣告費用。廣告費用本身是一種交易費用，但廣告本身的目的又是試圖減少交易費用。告本身的目的又是試圖減少交易費用。政府支出的一部分也是交易費用，即為了維持一政府支出的一部分也是交易費用，即為了維持一定的政府體制的費用。定的政府體制的費用。交易費用的基本概念交易費用的基本概念25交易費用的類型交易費用的類型市場型交易費用市場型交易費用 合約的準備費用（搜尋

27、和信息費用）合約的準備費用（搜尋和信息費用） 決定簽約的費用（談判和決策費用）決定簽約的費用（談判和決策費用） 監(jiān)督費用和合約義務旅行費用監(jiān)督費用和合約義務旅行費用管理型交易費用（組織設計、組織運行費用）管理型交易費用（組織設計、組織運行費用） 信息費用，即與制定決策、監(jiān)管命令的執(zhí)行、度量工人信息費用，即與制定決策、監(jiān)管命令的執(zhí)行、度量工人的績效有關的費用的績效有關的費用 與有形產(chǎn)品和服務在可分的技術界面之間轉(zhuǎn)移有關的費與有形產(chǎn)品和服務在可分的技術界面之間轉(zhuǎn)移有關的費用，如在企業(yè)內(nèi)的運輸費用用，如在企業(yè)內(nèi)的運輸費用政治性交易費用（集體行動提供公共品所產(chǎn)生的政治性交易費用（集體行動提供公共品所產(chǎn)

28、生的費用）費用） 建立、維持和改變一個體制中的正式和非正式政治組織建立、維持和改變一個體制中的正式和非正式政治組織的費用；的費用； 整體運行的費用整體運行的費用交易費用的基本概念交易費用的基本概念2627案例：一些令人不快的經(jīng)濟社會現(xiàn)象案例：一些令人不快的經(jīng)濟社會現(xiàn)象一本難以買到的經(jīng)濟學書籍：一本難以買到的經(jīng)濟學書籍：經(jīng)濟學方經(jīng)濟學方法論法論（布勞格）（布勞格）買到了假貨買到了假貨裝修房屋的困境裝修房屋的困境企業(yè)經(jīng)營過程中的非系統(tǒng)性風險企業(yè)經(jīng)營過程中的非系統(tǒng)性風險一次賣方的經(jīng)歷一次賣方的經(jīng)歷28交易費用存在的原因（續(xù)交易費用存在的原因（續(xù)1）對這些現(xiàn)象產(chǎn)生的原因分析對這些現(xiàn)象產(chǎn)生的原因分析信息

29、不對稱、私人信息的存在、人為的誤導、歪信息不對稱、私人信息的存在、人為的誤導、歪曲、封鎖、掩蓋、混淆、復雜化、稀缺，而且有曲、封鎖、掩蓋、混淆、復雜化、稀缺，而且有時信息本身就是一種有償?shù)纳唐?。時信息本身就是一種有償?shù)纳唐?。信息不對稱產(chǎn)生原因：一是客觀造成的，一是主信息不對稱產(chǎn)生原因：一是客觀造成的，一是主觀造成的（有意的隱瞞、撒謊、歪曲、增減等，觀造成的（有意的隱瞞、撒謊、歪曲、增減等，還有個人專業(yè)知識文化的限制）。還有個人專業(yè)知識文化的限制）。人的有限理性，人不可能擁有完全的理性、擁有人的有限理性，人不可能擁有完全的理性、擁有完全的信息，而信息的搜尋是需要成本的，人們完全的信息，而信息的搜

30、尋是需要成本的，人們只能追求適當?shù)男畔⒁赃_到只能追求適當?shù)男畔⒁赃_到“滿意程度滿意程度”的答案，的答案，而不可能、也永遠達不到而不可能、也永遠達不到“最優(yōu)、最理想程度最優(yōu)、最理想程度”經(jīng)濟活動中的不確定性（各種各樣的偶然性：自經(jīng)濟活動中的不確定性（各種各樣的偶然性：自然的、社會的、技術的、交易過程中的等）與風然的、社會的、技術的、交易過程中的等）與風險（經(jīng)濟的、政治的等）險（經(jīng)濟的、政治的等）交易費用存在的原因交易費用存在的原因29交易費用存在的原因（續(xù)交易費用存在的原因（續(xù)2）對這些現(xiàn)象產(chǎn)生的原因分析對這些現(xiàn)象產(chǎn)生的原因分析敗德行為與機會主義行為，使得違約、違規(guī)、違敗德行為與機會主義行為，使

31、得違約、違規(guī)、違法、違紀等常常發(fā)生；法、違紀等常常發(fā)生； 市場越大，機會主義的可能性越高；市場越大，機會主義的可能性越高； 參予交易的人越多，機會主義的可能性越大；參予交易的人越多，機會主義的可能性越大； 交易的環(huán)節(jié)越多，機會主義的可能性越大。交易的環(huán)節(jié)越多，機會主義的可能性越大。權(quán)利界限不清晰，經(jīng)濟關系中則是產(chǎn)權(quán)不清晰。權(quán)利界限不清晰，經(jīng)濟關系中則是產(chǎn)權(quán)不清晰。技術水平總是有限的、獲得信息的物質(zhì)手段與工技術水平總是有限的、獲得信息的物質(zhì)手段與工具的作用總是有限的。具的作用總是有限的。壟斷，越是完全競爭的行業(yè)、制度安排，其交易壟斷，越是完全競爭的行業(yè)、制度安排，其交易費用越低，反之，越高。費用

32、越低，反之，越高。交易費用存在的原因交易費用存在的原因3031市場交易費用的存在是企業(yè)產(chǎn)生的原因市場交易費用的存在是企業(yè)產(chǎn)生的原因之一之一市場交易中的信息不完全性、不確定性市場交易中的信息不完全性、不確定性（因資產(chǎn)專用性、機會主義行為等原因引（因資產(chǎn)專用性、機會主義行為等原因引起）起）企業(yè)的存在是為了節(jié)約市場交易費用，即企業(yè)的存在是為了節(jié)約市場交易費用，即用較低的企業(yè)內(nèi)交易費用替代較高的市場用較低的企業(yè)內(nèi)交易費用替代較高的市場交易費用交易費用職業(yè)介紹所、婚姻介紹所、報關事務所、職業(yè)介紹所、婚姻介紹所、報關事務所、律師事務所、租房和二手房交易中介等律師事務所、租房和二手房交易中介等32市場交易費

33、用是企業(yè)實行并購、分拆重市場交易費用是企業(yè)實行并購、分拆重組行為的原因之一組行為的原因之一當市場交易費用過大時，即市場交易費用當市場交易費用過大時，即市場交易費用大于企業(yè)內(nèi)部的管理交易費用是，企業(yè)會考大于企業(yè)內(nèi)部的管理交易費用是，企業(yè)會考慮并購行為慮并購行為當企業(yè)內(nèi)部的管理交易費用過大時，企業(yè)當企業(yè)內(nèi)部的管理交易費用過大時，企業(yè)會考慮分拆、轉(zhuǎn)讓或出售資產(chǎn)等行為會考慮分拆、轉(zhuǎn)讓或出售資產(chǎn)等行為案例：汽車公司與汽車零部件供應商之間案例：汽車公司與汽車零部件供應商之間的并購、的并購、IBMIBM出售其出售其PCPC業(yè)務給聯(lián)想業(yè)務給聯(lián)想33企業(yè)內(nèi)交易費用是決定企業(yè)規(guī)模的原因之一企業(yè)內(nèi)交易費用是決定企業(yè)

34、規(guī)模的原因之一企業(yè)內(nèi)的交易費用包括：組織與管理人員的協(xié)調(diào)成企業(yè)內(nèi)的交易費用包括：組織與管理人員的協(xié)調(diào)成本、獲取各種內(nèi)在信息的費用、委托代理成本、激本、獲取各種內(nèi)在信息的費用、委托代理成本、激勵成本等勵成本等企業(yè)內(nèi)交易費用過大，必然導致規(guī)模收益遞減。企業(yè)內(nèi)交易費用過大，必然導致規(guī)模收益遞減。（例如：計劃經(jīng)濟的實質(zhì)是全國的企業(yè)都是車間，（例如：計劃經(jīng)濟的實質(zhì)是全國的企業(yè)都是車間，導致國家作為一個公司的管理交易費用過大）導致國家作為一個公司的管理交易費用過大）當企業(yè)內(nèi)交易費用大于市場交易費用是，表明企業(yè)當企業(yè)內(nèi)交易費用大于市場交易費用是，表明企業(yè)的規(guī)模已經(jīng)過大，應該縮減規(guī)模，反之擴大規(guī)模的規(guī)模已經(jīng)過

35、大，應該縮減規(guī)模，反之擴大規(guī)模此理論也可應用到政府等組織的規(guī)模分析上此理論也可應用到政府等組織的規(guī)模分析上34制度與交易費用的關系之一制度與交易費用的關系之一沒有零交易費用的制度，只有交易費用大小不同的沒有零交易費用的制度，只有交易費用大小不同的制度。制度。制度功能或作用之一就是為了降低交易費用，制度制度功能或作用之一就是為了降低交易費用，制度使人們行為有序、有預期、有激勵導向，從而減少使人們行為有序、有預期、有激勵導向，從而減少混亂無序，以節(jié)約交易費用。混亂無序，以節(jié)約交易費用。制度降低交易費用可分為絕對降低與相對降低，一制度降低交易費用可分為絕對降低與相對降低，一個是就絕對額來說的，一個是

36、就相對額來說的。個是就絕對額來說的，一個是就相對額來說的。 WTO 的宗旨就是促進國際貿(mào)易自由化，降低或完的宗旨就是促進國際貿(mào)易自由化，降低或完全取消各國的關稅與非關稅壁壘，制定統(tǒng)一的貿(mào)易全取消各國的關稅與非關稅壁壘，制定統(tǒng)一的貿(mào)易規(guī)則、術語，統(tǒng)一各國的外貿(mào)政策等。規(guī)則、術語，統(tǒng)一各國的外貿(mào)政策等。35制度與交易費用的關系之二制度與交易費用的關系之二統(tǒng)一的制度實施空間越大，即制度越是在更大的空統(tǒng)一的制度實施空間越大，即制度越是在更大的空間實施，越是有更多的人遵守統(tǒng)一的制度，其交易間實施，越是有更多的人遵守統(tǒng)一的制度，其交易費用越小，越有利于經(jīng)濟與社會的發(fā)展；從市場的費用越小，越有利于經(jīng)濟與社會

37、的發(fā)展；從市場的角度來說，越有利于市場半徑的擴大，而市場越統(tǒng)角度來說，越有利于市場半徑的擴大，而市場越統(tǒng)一、范圍越大越有利于分工、效率的提高與經(jīng)濟的一、范圍越大越有利于分工、效率的提高與經(jīng)濟的增長。增長。以貨幣為媒介的交易制度優(yōu)于物物直接交易，它降以貨幣為媒介的交易制度優(yōu)于物物直接交易，它降低了交易費用。信用與交易費用。低了交易費用。信用與交易費用。法律的作用之一是降低交易費用。比如合同法。法律的作用之一是降低交易費用。比如合同法。不同的制度安排有不同的交易費用，交易費用的高不同的制度安排有不同的交易費用，交易費用的高低與制度的收益成反比。比如交通規(guī)則、清晰的產(chǎn)低與制度的收益成反比。比如交通規(guī)

38、則、清晰的產(chǎn)權(quán)安排。權(quán)安排。36制度與交易費用的關系之三制度與交易費用的關系之三對一個制度安排來說，其制度的成本是交易費用，對一個制度安排來說，其制度的成本是交易費用，和一切成本、費用一樣，也要盡量使得交易費用降和一切成本、費用一樣，也要盡量使得交易費用降到最低點，即也要遵循經(jīng)濟學的最小最大原則。到最低點，即也要遵循經(jīng)濟學的最小最大原則。制度本身的制度本身的激勵功能激勵功能是否能夠使得人們自動地去尋是否能夠使得人們自動地去尋找各種降低交易費用的途徑、機會，并能從降低交找各種降低交易費用的途徑、機會，并能從降低交易費用的努力中獲得相應的收益，這是制度優(yōu)劣的易費用的努力中獲得相應的收益，這是制度優(yōu)劣的表現(xiàn)之一。表現(xiàn)之一。如