南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃說明書

1、南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃說明書計(jì)劃管理人、銷售機(jī)構(gòu)申銀萬國證券股份有限公司二零一四年月重要提示計(jì)劃管理人設(shè)立專項(xiàng)計(jì)劃的目的是接受認(rèn)購人的委托，按照專項(xiàng)計(jì)劃文件的規(guī)定，將認(rèn)購資金用于購買基礎(chǔ)資產(chǎn)，并以該等基礎(chǔ)資產(chǎn)及其管理、運(yùn)用和處分形成的屬于專項(xiàng)計(jì)劃的全部資產(chǎn)和收益，按專項(xiàng)計(jì)劃文件的約定向資產(chǎn)支持證券投資者支付。專項(xiàng)計(jì)劃依據(jù)中華人民共和國合同法、中華人民共和國民法通則、中華人民共和國公司法、中華人民共和國證券法、證券公司及基金管理公司子公司資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)管理規(guī)定等法律、法規(guī)而設(shè)立。專項(xiàng)計(jì)劃各當(dāng)事人承諾計(jì)劃說明書所約定的條款或內(nèi)容，只要不違反我國法律、法規(guī)的強(qiáng)制性和禁止性規(guī)定

2、，都對各方產(chǎn)生約束力，具有法律效力。任何一方不得以法律無明文規(guī)定為由拒絕履行計(jì)劃說明書及相關(guān)文件約定的義務(wù)。資產(chǎn)支持證券僅代表專項(xiàng)計(jì)劃權(quán)益的相應(yīng)份額，不屬于計(jì)劃管理人或者其他任何服務(wù)機(jī)構(gòu)的負(fù)債。中國證券投資基金業(yè)協(xié)會對本期專項(xiàng)計(jì)劃的備案、上交所同意本期資產(chǎn)支持證券的掛牌轉(zhuǎn)讓，并不代表對本期資產(chǎn)支持證券的投資風(fēng)險(xiǎn)、價(jià)值或收益作出任何判斷或保證。投資者應(yīng)當(dāng)認(rèn)真閱讀有關(guān)信息披露文件，進(jìn)行獨(dú)立的投資判斷，自行承擔(dān)投資風(fēng)險(xiǎn)。計(jì)劃管理人承諾以誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的原則管理和運(yùn)用專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)，但不保證專項(xiàng)計(jì)劃一定盈利，也不保證最低收益，對專項(xiàng)計(jì)劃未來的收益預(yù)測僅供資產(chǎn)支持證券投資者參考，不構(gòu)成計(jì)劃管理人、托管

3、人、銷售機(jī)構(gòu)保證投資本金不受損失或取得最低收益的承諾。資產(chǎn)支持證券本金和收益來源于計(jì)劃管理人申銀萬國證券股份有限公司運(yùn)用發(fā)行資產(chǎn)支持證券所募資金購買的基礎(chǔ)資產(chǎn)，即原始權(quán)益人南京江南公交客運(yùn)有限公司和南京揚(yáng)子公交客運(yùn)有限公司合法擁有的公交經(jīng)營收費(fèi)權(quán)項(xiàng)下自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起五年內(nèi)向市民卡公司收取特定期間公交票款結(jié)算收益（扣除服務(wù)費(fèi)）的權(quán)利。南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃依法發(fā)行優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券（包括南京公交01、南京公交02、南京公交03、南京公交04和南京公交05）和次級資產(chǎn)支持證券（即南京公交次級），優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券目標(biāo)募集資金規(guī)模分別為30,000萬元、30,000萬

4、元、30,000萬元、30,000萬元、30,000萬元，總規(guī)模為150,000萬元；次級資產(chǎn)支持證券規(guī)模為8,000萬元，全部由原始權(quán)益人認(rèn)購。原始權(quán)益人江南公交和揚(yáng)子公交的主營業(yè)務(wù)均處于虧損狀態(tài)，對政府財(cái)政補(bǔ)貼的依賴性較強(qiáng)。如果原始權(quán)益人獲得的政府補(bǔ)貼數(shù)額在未來持續(xù)大幅下降，將會直接影響其持續(xù)經(jīng)營能力，甚至導(dǎo)致其破產(chǎn)。如果原始權(quán)益人破產(chǎn)，基礎(chǔ)資產(chǎn)涉及的公交線路的運(yùn)營和IC卡票款收入將受到不良影響?；A(chǔ)資產(chǎn)在專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間產(chǎn)生的現(xiàn)金流是優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券分配資金的第一來源。如果基礎(chǔ)資產(chǎn)實(shí)際產(chǎn)生的現(xiàn)金流與預(yù)測值之間出現(xiàn)嚴(yán)重偏差，將可能不足以支付優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券的預(yù)期收益和本金。差額補(bǔ)足義務(wù)

5、人對優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券本金和預(yù)期收益提供差額補(bǔ)足承諾，擔(dān)保人對差額補(bǔ)足義務(wù)人履行差額補(bǔ)足義務(wù)提供不可撤銷連帶責(zé)任保證擔(dān)保。如果差額補(bǔ)足義務(wù)人和擔(dān)保人均未能履行相應(yīng)義務(wù)，優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券投資者將可能遭受損失。若付款方市民卡公司挪用IC卡刷卡票款或因其賬戶被查封、銷戶、凍結(jié)及其他情形而不能履約劃轉(zhuǎn)IC卡刷卡票款，將對專項(xiàng)計(jì)劃的基礎(chǔ)資產(chǎn)現(xiàn)金流收入產(chǎn)生不良影響。如果原始權(quán)益人未按照融資租賃合同的約定向出租人（即融資租賃公司）支付租金等應(yīng)付款，相關(guān)車輛將存在被出租人收回或者處置的風(fēng)險(xiǎn)，從而影響公交運(yùn)營和基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生的現(xiàn)金流。專項(xiàng)計(jì)劃優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券南京公交01、南京公交02、南京公交03、南京公交0

6、4、南京公交05獲得上海新世紀(jì)資信評估投資服務(wù)有限公司給予的AAA級評級。該評級并不構(gòu)成購買、出售或持有優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券的建議，且評級機(jī)構(gòu)可以隨時(shí)修訂和撤銷有關(guān)評級。計(jì)劃管理人出現(xiàn)被取消資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格、解散、被撤銷或宣告破產(chǎn)以及其他不能繼續(xù)履行職責(zé)情形的，在依據(jù)計(jì)劃說明書或者其他相關(guān)法律文件的約定選任符合法律規(guī)定要求的新的計(jì)劃管理人之前，由中國基金業(yè)協(xié)會指定臨時(shí)計(jì)劃管理人。鑒于計(jì)劃管理人目前正處于合并重組期間，計(jì)劃管理人的所有權(quán)利義務(wù)將由存續(xù)公司或其新設(shè)證券子公司（含其下屬子公司）承繼。目錄釋義4第一章當(dāng)事人的權(quán)利和義務(wù)15第二章資產(chǎn)支持證券的基本情況20第三章專項(xiàng)計(jì)劃的交易結(jié)構(gòu)與相關(guān)方簡

7、介25第四章專項(xiàng)計(jì)劃的信用增級方式31第五章原始權(quán)益人、計(jì)劃管理人和其他主要業(yè)務(wù)參與人情況35第六章基礎(chǔ)資產(chǎn)情況及現(xiàn)金流預(yù)測分析135第七章專項(xiàng)計(jì)劃現(xiàn)金流歸集、投資及分配154第八章專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)的管理安排160第九章原始權(quán)益人風(fēng)險(xiǎn)自留的相關(guān)情況165第十章風(fēng)險(xiǎn)揭示與防范措施166第十一章專項(xiàng)計(jì)劃的銷售、設(shè)立及終止等事項(xiàng)174第十二章資產(chǎn)支持證券的登記及轉(zhuǎn)讓安排179第十三章信息披露安排181第十四章資產(chǎn)支持證券持有人會議相關(guān)安排184第十五章主要交易文件概要188第十六章重大利益關(guān)系說明及變更管理人的相關(guān)安排210第十七章違約責(zé)任及爭議解決211第十八章備查文件213第十九章不可抗力214第二

8、十章其他事項(xiàng)215第二十一章特別的說明217南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃說明書釋義在計(jì)劃說明書中，除非文意另有所指，下列簡稱、術(shù)語具有如下含義：原始權(quán)益人/賣方指南京江南公交客運(yùn)有限公司、南京揚(yáng)子公交客運(yùn)有限公司。江南公交指南京江南公交客運(yùn)有限公司。揚(yáng)子公交指南京揚(yáng)子公交客運(yùn)有限公司。差額補(bǔ)足義務(wù)人/南京公交集團(tuán)指南京公共交通（集團(tuán)）有限公司。高新公司指南京揚(yáng)子公交高新客運(yùn)有限公司。浦口公司指南京揚(yáng)子浦口公交客運(yùn)有限公司。六合公司指南京揚(yáng)子公交六合客運(yùn)有限公司。付款方/市民卡公司指南京市市民卡有限公司。擔(dān)保人/南京城建集團(tuán)指南京市城市建設(shè)投資控股（集團(tuán)）有限責(zé)任公司。計(jì)劃管理

9、人/銷售機(jī)構(gòu)/買方/申銀萬國指申銀萬國證券股份有限公司。托管人/興業(yè)銀行指根據(jù)托管協(xié)議擔(dān)任托管人的興業(yè)銀行股份有限公司，或根據(jù)該協(xié)議任命的作為托管人的繼任機(jī)構(gòu)。認(rèn)購人指按照標(biāo)準(zhǔn)條款、認(rèn)購協(xié)議和計(jì)劃說明書的約定認(rèn)購專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券，并按照其取得的資產(chǎn)支持證券享有專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)收益、承擔(dān)專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的人。法律顧問/律師事務(wù)所/錦天城指上海市錦天城律師事務(wù)所。評級機(jī)構(gòu)/新世紀(jì)資信指上海新世紀(jì)資信評估投資服務(wù)有限公司。評估機(jī)構(gòu)/立信評估指上海立信資產(chǎn)評估有限公司。會計(jì)師事務(wù)所/審計(jì)機(jī)構(gòu)/驗(yàn)資機(jī)構(gòu)指上會會計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）。中國證監(jiān)會指中國證券監(jiān)督管理委員會。上交所指上海證券交易所。中國

10、基金業(yè)協(xié)會指中國證券投資基金業(yè)協(xié)會。登記托管機(jī)構(gòu)/中證登上海公司指中國證券登記結(jié)算有限公司上海分公司。認(rèn)購資金就專項(xiàng)計(jì)劃而言，系指認(rèn)購人為加入專項(xiàng)計(jì)劃，根據(jù)認(rèn)購協(xié)議、標(biāo)準(zhǔn)條款及計(jì)劃說明書認(rèn)購資產(chǎn)支持證券的資金。資產(chǎn)支持證券認(rèn)購人指按照認(rèn)購協(xié)議、標(biāo)準(zhǔn)條款及計(jì)劃說明書的約定認(rèn)購專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券，將其合法擁有的人民幣資金委托給計(jì)劃管理人管理、運(yùn)用，并按照其取得的資產(chǎn)支持證券享有專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)收益、承擔(dān)專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的合格投資者。資產(chǎn)支持證券投資者/資產(chǎn)支持證券持有人指任何持有資產(chǎn)支持證券的投資者，專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立時(shí)，為資產(chǎn)支持證券認(rèn)購人；專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立后，為資產(chǎn)支持證券認(rèn)購人或以受讓或其他合法方式取

11、得資產(chǎn)支持證券的合格投資者。標(biāo)準(zhǔn)條款指計(jì)劃管理人為規(guī)范專項(xiàng)計(jì)劃的設(shè)立和運(yùn)作而制定的南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃標(biāo)準(zhǔn)條款，根據(jù)計(jì)劃說明書和認(rèn)購協(xié)議的約定，標(biāo)準(zhǔn)條款將視為認(rèn)購協(xié)議的一部分。計(jì)劃說明書指南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃說明書。資產(chǎn)買賣協(xié)議指原始權(quán)益人與計(jì)劃管理人簽署的南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)買賣協(xié)議及對該協(xié)議的任何修改或補(bǔ)充。計(jì)劃管理人為專項(xiàng)計(jì)劃根據(jù)該協(xié)議向原始權(quán)益人購買基礎(chǔ)資產(chǎn)。差額補(bǔ)足承諾函指差額補(bǔ)足義務(wù)人南京公共交通（集團(tuán)）有限公司向計(jì)劃管理人（代表資產(chǎn)支持證券投資者）出具的南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃

12、差額補(bǔ)足承諾函及對該承諾函的任何修改或補(bǔ)充。擔(dān)保函指擔(dān)保人南京市城市建設(shè)投資控股（集團(tuán)）有限責(zé)任公司與計(jì)劃管理人（代表資產(chǎn)支持證券投資者）簽署的南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃擔(dān)保函及對該擔(dān)保函的任何修改或補(bǔ)充。托管協(xié)議系指計(jì)劃管理人與托管人簽署的南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃托管協(xié)議及對該協(xié)議的任何修改或補(bǔ)充。認(rèn)購協(xié)議指計(jì)劃管理人與認(rèn)購人簽署的南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)支持證券認(rèn)購協(xié)議與風(fēng)險(xiǎn)揭示書及對該合同的任何修改或補(bǔ)充。專項(xiàng)計(jì)劃文件指與專項(xiàng)計(jì)劃有關(guān)的主要專項(xiàng)計(jì)劃文件及募集文件，包括但不限于計(jì)劃說明書、標(biāo)準(zhǔn)條款、認(rèn)購協(xié)議、資產(chǎn)買賣協(xié)議、

13、差額補(bǔ)足承諾函、擔(dān)保函和托管協(xié)議等。專項(xiàng)計(jì)劃指計(jì)劃管理人依據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款、認(rèn)購協(xié)議及計(jì)劃說明書的約定，以購買基礎(chǔ)資產(chǎn)并向資產(chǎn)支持證券投資者支付基礎(chǔ)資產(chǎn)收益為目的而設(shè)立的“南京公交集團(tuán)公交經(jīng)營收費(fèi)收益權(quán)資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃”。基礎(chǔ)資產(chǎn)指江南公交、揚(yáng)子公交合法擁有的公交經(jīng)營收費(fèi)權(quán)項(xiàng)下自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起五年內(nèi)向市民卡公司收取特定期間公交票款結(jié)算收益（扣除服務(wù)費(fèi)）的權(quán)利。特定期間指如下期間：第一個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第1個(gè)月至第6個(gè)月的期間第二個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第7個(gè)月至第12個(gè)月的期間第三個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第13個(gè)月至第18個(gè)月的期間第四個(gè)特定期間指自

14、專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第19個(gè)月至第24個(gè)月的期間第五個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第25個(gè)月至第30個(gè)月的期間第六個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第32個(gè)月至第36個(gè)月的期間第七個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第38個(gè)月至第42個(gè)月的期間第八個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第44個(gè)月至第48個(gè)月的期間第九個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第50個(gè)月至第54個(gè)月的期間第十個(gè)特定期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日之次月起第56個(gè)月至第60個(gè)月的期間專項(xiàng)計(jì)劃費(fèi)用指每一個(gè)計(jì)息期間內(nèi)計(jì)劃管理人合理支出的與專項(xiàng)計(jì)劃相關(guān)的所有費(fèi)用和其他支出，主要包括以下種類：計(jì)劃管理人的管理費(fèi)、托管人的托管費(fèi)、對

15、專項(xiàng)計(jì)劃進(jìn)行跟蹤信用評級的評級費(fèi)、對專項(xiàng)計(jì)劃進(jìn)行審計(jì)的審計(jì)費(fèi)，以及資產(chǎn)支持證券的登記托管服務(wù)費(fèi)、兌付兌息費(fèi)和上市月費(fèi)、資金匯劃費(fèi)、信息披露費(fèi)用、召開有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人會議的會務(wù)費(fèi)、計(jì)劃管理人須承擔(dān)的但根據(jù)專項(xiàng)計(jì)劃文件有權(quán)得到補(bǔ)償?shù)绕渌M(fèi)用支出。資產(chǎn)支持證券指計(jì)劃管理人依據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款、認(rèn)購協(xié)議和計(jì)劃說明書向投資者發(fā)行的一種證券，資產(chǎn)支持證券投資者根據(jù)其所擁有的專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券享有專項(xiàng)計(jì)劃收益、承擔(dān)專項(xiàng)計(jì)劃的風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)不同的風(fēng)險(xiǎn)、收益、期限和分配順序，資產(chǎn)支持證券又進(jìn)一步分為優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券和次級資產(chǎn)支持證券。其中優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券分為5個(gè)品種，分別為南京公交01、南京公交02、南

16、京公交03、南京公交04和南京公交05。優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券指代表優(yōu)先于次級資產(chǎn)支持證券獲得專項(xiàng)計(jì)劃利益分配之權(quán)利的資產(chǎn)支持證券。次級資產(chǎn)支持證券指代表劣后于優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券獲得專項(xiàng)計(jì)劃利益分配之權(quán)利的資產(chǎn)支持證券。優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額就專項(xiàng)計(jì)劃而言，指計(jì)劃說明書中約定的各兌付日應(yīng)向優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券投資者支付的金額，包括本金和預(yù)期收益。專項(xiàng)計(jì)劃資金指專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)中表現(xiàn)為貨幣形式的部分。有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券在各品種優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券收益及本金兌付完畢之前，系指優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券；在各品種優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券收益及本金兌付完畢之后，系指次級資產(chǎn)支持證券。有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人指持有

17、有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券的合格投資者。有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人會議指根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款第十三條的規(guī)定召集并召開的有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人的會議。專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)就專項(xiàng)計(jì)劃而言，系指標(biāo)準(zhǔn)條款第5.2款規(guī)定的屬于專項(xiàng)計(jì)劃的全部資產(chǎn)。專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)收益系指專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)扣除專項(xiàng)計(jì)劃費(fèi)用后屬于資產(chǎn)支持證券投資者享有的收益。募集專用賬戶指計(jì)劃管理人開立的在專項(xiàng)計(jì)劃銷售期內(nèi)專用于接收、存放資產(chǎn)支持證券認(rèn)購人交付的認(rèn)購資金的人民幣資金賬戶。專項(xiàng)計(jì)劃賬戶指計(jì)劃管理人以專項(xiàng)計(jì)劃的名義在托管人處開立的人民幣資金賬戶，專項(xiàng)計(jì)劃的一切貨幣收支活動，包括但不限于接收專項(xiàng)計(jì)劃認(rèn)購資金、支付基礎(chǔ)資產(chǎn)購買價(jià)款、存放專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)中的現(xiàn)

18、金部分、接收自市民卡公司收取的特定期間公交票款結(jié)算收益（扣除服務(wù)費(fèi)）、接收差額補(bǔ)足義務(wù)人支付的差額補(bǔ)足資金、接收擔(dān)保人支付的擔(dān)保金、支付專項(xiàng)計(jì)劃收益及專項(xiàng)計(jì)劃費(fèi)用，均須通過該賬戶進(jìn)行。專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日就專項(xiàng)計(jì)劃而言，系指募集專用賬戶中的認(rèn)購資金已達(dá)到計(jì)劃說明書中所約定的資產(chǎn)支持證券目標(biāo)發(fā)行規(guī)模之和，且優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券、次級資產(chǎn)支持證券的認(rèn)購資金（不含銷售期間認(rèn)購資金所產(chǎn)生的利息）分別達(dá)到其相應(yīng)的計(jì)劃說明書約定的目標(biāo)發(fā)行規(guī)模，計(jì)劃管理人根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定辦理驗(yàn)資，且于會計(jì)師事務(wù)所出具驗(yàn)資報(bào)告后，認(rèn)購資金轉(zhuǎn)入專項(xiàng)計(jì)劃賬戶，專項(xiàng)計(jì)劃得以設(shè)立完成之日。違約事件就專項(xiàng)計(jì)劃的某一次分配而言，系指該次分配

19、所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額于兌付日未得到足額兌付。提前終止事件指任一原始權(quán)益人公共客運(yùn)經(jīng)營業(yè)務(wù)資格喪失。差額補(bǔ)足啟動事件就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指計(jì)劃管理人在初始核算日確認(rèn)專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額按照標(biāo)準(zhǔn)條款約定的分配順序不足以支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額。擔(dān)保啟動事件就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指計(jì)劃管理人在差額補(bǔ)足資金核算日確認(rèn)專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額仍不足以支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額。計(jì)劃管理人解任事件指以下任一事件：（1） 發(fā)生計(jì)劃管理人喪失清償能力事件；（2） 計(jì)劃管理人違反專項(xiàng)計(jì)劃文件的約定處分專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)或者管理、處分專項(xiàng)計(jì)

20、劃資產(chǎn)有重大過失的，違背其在專項(xiàng)計(jì)劃文件項(xiàng)下的職責(zé)，并且經(jīng)有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人會議決定解任計(jì)劃管理人的；（3） 在由于計(jì)劃管理人違反法律、行政法規(guī)或相關(guān)約定，并由此導(dǎo)致資產(chǎn)支持證券投資者不能獲得本金和預(yù)期收益分配時(shí)，有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人會議決定解任計(jì)劃管理人的；（4） 在專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間，如果出現(xiàn)計(jì)劃管理人實(shí)質(zhì)性地違反其在標(biāo)準(zhǔn)條款中所作出的陳述、保證和承諾并且會對計(jì)劃管理人履行其在專項(xiàng)計(jì)劃下的義務(wù)或者對于資產(chǎn)支持證券投資者利益產(chǎn)生重大不利影響的，有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人會議決定解任計(jì)劃管理人的。托管人解任事件指發(fā)生以下任一事件：（1） 托管人被依法取消了辦理客戶交易結(jié)算資金

21、法人存管業(yè)務(wù)或證券投資基金托管業(yè)務(wù)的資格；（2） 托管人沒有根據(jù)托管協(xié)議的約定，按照計(jì)劃管理人的指令辦理專項(xiàng)計(jì)劃項(xiàng)下的資金撥付，且經(jīng)計(jì)劃管理人書面通知后5個(gè)工作日內(nèi)，仍未糾正的；（3） 托管人實(shí)質(zhì)性地違反了其在托管協(xié)議項(xiàng)下除資金撥付之外的任何其他義務(wù)，該等違約行為嚴(yán)重影響計(jì)劃管理人履行其管理專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)的職責(zé)，且該等違約行為經(jīng)計(jì)劃管理人書面通知后5個(gè)工作日內(nèi)仍未糾正的；（4） 托管人在托管協(xié)議或其提交的其他文件中所作的任何陳述、說明或保證，被證明在做出時(shí)在任何重要方面是虛假、錯(cuò)誤或存在重大遺漏的；（5） 計(jì)劃管理人根據(jù)托管協(xié)議的約定解任托管人；（6） 評級機(jī)構(gòu)給予托管人的長期主體信用等級下降至

22、低于AAA級；（7） 發(fā)生托管人喪失清償能力事件。喪失清償能力事件就原始權(quán)益人、計(jì)劃管理人、托管人、差額補(bǔ)足義務(wù)人、擔(dān)保人而言，系指發(fā)生以下任一事件：（1） 經(jīng)相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)同意，上述機(jī)構(gòu)向人民法院提交破產(chǎn)申請，或相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)向人民法院提出上述機(jī)構(gòu)進(jìn)行重整或破產(chǎn)清算的申請；（2） 其債權(quán)人向人民法院申請宣布上述機(jī)構(gòu)破產(chǎn)且該等申請未在120個(gè)工作日內(nèi)被駁回或撤訴；（3） 上述機(jī)構(gòu)出現(xiàn)公司章程規(guī)定的解散事由，向相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)申請解散；（4） 相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)根據(jù)有關(guān)法律法規(guī)規(guī)定責(zé)令上述機(jī)構(gòu)解散；（5） 相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)公告將上述機(jī)構(gòu)接管；（6） 上述機(jī)構(gòu)宣布不能按期償付債務(wù)。初始核算日（1） 未發(fā)生提前終止事

23、件時(shí)，指計(jì)劃管理人在分配前確認(rèn)專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額是否能夠足額支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額之日，為權(quán)益登記日之前的第11個(gè)工作日，即R-11日，具體指以下日期（如遇節(jié)假日，順延至其后的第一個(gè)工作日）：第一個(gè)初始核算日【】年【】月11日第二個(gè)初始核算日【】年【】月11日第三個(gè)初始核算日【】年【】月11日第四個(gè)初始核算日【】年【】月11日第五個(gè)初始核算日【】年【】月11日第六個(gè)初始核算日【】年【】月11日第七個(gè)初始核算日【】年【】月11日第八個(gè)初始核算日【】年【】月11日第九個(gè)初始核算日【】年【】月11日第十個(gè)初始核算日【】年【】月11日（2） 發(fā)生提前終止事件時(shí)，指計(jì)劃管

24、理人在分配前確認(rèn)專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額是否能夠足額支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額（即優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券截至兌付日的預(yù)期收益及優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券的未償全部本金余額）之日，為提前終止事件宣布日之后的第1個(gè)工作日，權(quán)益登記日之前的第11個(gè)工作日，即R-11日。差額補(bǔ)足通知日指差額補(bǔ)足啟動事件發(fā)生后計(jì)劃管理人根據(jù)差額補(bǔ)足承諾函向差額補(bǔ)足義務(wù)人發(fā)出要求其履行差額補(bǔ)足義務(wù)的通知之日，為權(quán)益登記日之前的第10個(gè)工作日，即R-10日。差額補(bǔ)足劃款日指差額補(bǔ)足義務(wù)人根據(jù)計(jì)劃管理人的通知應(yīng)向?qū)ｍ?xiàng)計(jì)劃賬戶劃入差額補(bǔ)足資金之日，為權(quán)益登記日之前的第8個(gè)工作日，即R-8日。差額補(bǔ)足資金核算日就專項(xiàng)計(jì)

25、劃的每一次分配而言，指計(jì)劃管理人確認(rèn)差額補(bǔ)足義務(wù)人是否已按時(shí)足額向?qū)ｍ?xiàng)計(jì)劃賬戶劃入差額補(bǔ)足資金及專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額是否能夠足額支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額之日，為權(quán)益登記日之前的第7個(gè)工作日，即R-7日。擔(dān)保通知日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指擔(dān)保啟動事件發(fā)生后計(jì)劃管理人根據(jù)擔(dān)保函向擔(dān)保人發(fā)出要求其履行擔(dān)保義務(wù)的通知之日，為權(quán)益登記日之前的第6個(gè)工作日，即R-6日。擔(dān)保人劃款日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指根據(jù)計(jì)劃管理人的通知擔(dān)保人應(yīng)向?qū)ｍ?xiàng)計(jì)劃賬戶劃入擔(dān)保資金之日，為權(quán)益登記日之前的第4個(gè)工作日，即R-4日。擔(dān)保資金核算日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指計(jì)劃管理人確認(rèn)擔(dān)

26、保人是否已按時(shí)足額向?qū)ｍ?xiàng)計(jì)劃賬戶劃入擔(dān)保資金及專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額是否能夠足額支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額之日，為權(quán)益登記日之前的第3個(gè)工作日，即R-3日。收益分配披露日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指計(jì)劃管理人在上海證券交易所網(wǎng)站上披露該次收益分配報(bào)告，并向托管人發(fā)出專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)收益分配指令之日，為權(quán)益登記日之前的第2個(gè)工作日，即R-2日。分配指令發(fā)出日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指計(jì)劃管理人向托管人發(fā)出該次專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)收益分配指令之日，為權(quán)益登記日之前的第2個(gè)工作日，即R-2日。分配資金劃撥日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指托管人按照該次專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)收益分配指令劃出相應(yīng)

27、款項(xiàng)分別支付專項(xiàng)計(jì)劃各項(xiàng)稅費(fèi)后，將優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券投資者獲付款項(xiàng)從專項(xiàng)計(jì)劃賬戶劃撥至登記機(jī)構(gòu)指定賬戶之日，為權(quán)益登記日之前的第1個(gè)工作日，即R-1日。權(quán)益登記日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指在登記機(jī)構(gòu)登記在冊的資產(chǎn)支持證券投資者享有收益分配權(quán)之日，為R日。兌付日就專項(xiàng)計(jì)劃的每一次分配而言，指登記托管機(jī)構(gòu)將該次資產(chǎn)支持證券投資者獲付款項(xiàng)劃撥至各資產(chǎn)支持證券投資者指定交易的證券公司結(jié)算備付金賬戶，且各資產(chǎn)支持證券投資者指定交易的證券公司根據(jù)登記托管機(jī)構(gòu)結(jié)算數(shù)據(jù)中的資產(chǎn)支持證券投資者獲付款項(xiàng)明細(xì)數(shù)據(jù)將相應(yīng)款項(xiàng)劃撥至資產(chǎn)支持證券投資者資金賬戶之日，為權(quán)益登記日之后的第1個(gè)工作日，即R+1日。未發(fā)生提

28、前終止事件時(shí)，第N個(gè)兌付日為第N個(gè)初始核算日所對應(yīng)的兌付日。提前終止事件宣布日計(jì)劃管理人就發(fā)生提前終止事件向合格投資者進(jìn)行披露，并向上交所和中國基金業(yè)協(xié)會報(bào)告，同時(shí)抄送對計(jì)劃管理人有轄區(qū)監(jiān)管權(quán)的中國證監(jiān)會派出機(jī)構(gòu)之日，為計(jì)劃管理人知道發(fā)生提前終止事件后第1個(gè)工作日。專項(xiàng)計(jì)劃清算開始日指計(jì)劃管理人以終止專項(xiàng)計(jì)劃為目的開始清算之日。法定到期日指專項(xiàng)計(jì)劃最晚結(jié)束的日期，即【】年【】月【】日。專項(xiàng)計(jì)劃終止日指專項(xiàng)計(jì)劃因出現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)條款約定的各種終止情形而終止之日。專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間指自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日起（含該日）至專項(xiàng)計(jì)劃終止日止（含該日）的期間。計(jì)息期間指自一個(gè)兌付日起（含該日）至下一個(gè)兌付日（不含該日）之

29、間的期間，其中第一個(gè)計(jì)息期間應(yīng)自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日起（含該日）至第一個(gè)兌付日（不含該日）結(jié)束。非清算分配指專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間，計(jì)劃管理人根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款及計(jì)劃說明書的規(guī)定進(jìn)行的分配。清算分配指計(jì)劃管理人在清算工作完成后根據(jù)清算報(bào)告進(jìn)行的分配。DCS江南公交和揚(yáng)子公交的公交數(shù)據(jù)采集系統(tǒng)。BMS江南公交和揚(yáng)子公交的公交營運(yùn)管理系統(tǒng)。CCHS市民卡公司的中央清算系統(tǒng)。工作日指除周六、周日或中國法定假日之外中國境內(nèi)銀行對外營業(yè)的任何一天。月指自然月。管理規(guī)定指中國證監(jiān)會發(fā)布的證券公司及基金管理公司子公司資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)管理規(guī)定。信息披露指引指中國證監(jiān)會發(fā)布的證券公司及基金管理公司子公司資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)信息披露指引。

30、上交所業(yè)務(wù)指引指上海證券交易所發(fā)布的上海證券交易所資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)指引。備案管理辦法指中國基金業(yè)協(xié)會發(fā)布的資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃備案管理辦法。中國指中華人民共和國（不包括香港特別行政區(qū)、澳門特別行政區(qū)和臺灣地區(qū)）。法律指憲法、法律、條約、行政法規(guī)、部門規(guī)章、地方法規(guī)以及由政府機(jī)構(gòu)頒布的其他規(guī)范性文件。元指人民幣元。218第一章當(dāng)事人的權(quán)利和義務(wù)在法律、法規(guī)沒有禁止性或強(qiáng)制性規(guī)定的條件下，專項(xiàng)計(jì)劃所設(shè)定的當(dāng)事人權(quán)利與義務(wù)視為有效；如專項(xiàng)計(jì)劃與法律、法規(guī)禁止性條款或強(qiáng)制性條款相違背或相抵觸，則專項(xiàng)計(jì)劃約定的當(dāng)事人權(quán)利與義務(wù)無效。一、資產(chǎn)支持證券持有人的權(quán)利與義務(wù)（一）資產(chǎn)支持證券持有人的權(quán)利1、專項(xiàng)計(jì)劃的

31、資產(chǎn)支持證券持有人有權(quán)按照標(biāo)準(zhǔn)條款第11條的規(guī)定，分享專項(xiàng)計(jì)劃收益。2、專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券持有人有權(quán)按照標(biāo)準(zhǔn)條款第17條的規(guī)定，參與分配清算后的專項(xiàng)計(jì)劃剩余資產(chǎn)。3、專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券持有人有權(quán)獲得資產(chǎn)管理報(bào)告等專項(xiàng)計(jì)劃信息披露文件，查閱或者復(fù)制專項(xiàng)計(jì)劃相關(guān)信息資料，有權(quán)按照標(biāo)準(zhǔn)條款第12條的規(guī)定，知悉有關(guān)專項(xiàng)計(jì)劃收益的分配信息。4、專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券持有人有權(quán)依法以掛牌、轉(zhuǎn)讓或質(zhì)押等方式處置資產(chǎn)支持證券，有權(quán)根據(jù)上交所相關(guān)規(guī)則，通過回購進(jìn)行融資。5、專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)支持證券持有人的合法權(quán)益因計(jì)劃管理人過錯(cuò)而受到損害的，有權(quán)按照標(biāo)準(zhǔn)條款第18.3款及其他專項(xiàng)計(jì)劃文件的規(guī)定取得賠償。6、

32、資產(chǎn)支持證券持有人享有按照標(biāo)準(zhǔn)條款第13條的規(guī)定召集或出席有控制權(quán)的資產(chǎn)支持證券持有人會議，并行使表決等權(quán)利。7、認(rèn)購協(xié)議或者計(jì)劃說明書約定的其他權(quán)利。（二）資產(chǎn)支持證券持有人的義務(wù)1、專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券持有人應(yīng)根據(jù)認(rèn)購協(xié)議及標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定，按期繳納專項(xiàng)計(jì)劃的認(rèn)購資金，并承擔(dān)相應(yīng)的費(fèi)用。2、專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券持有人應(yīng)自行承擔(dān)專項(xiàng)計(jì)劃的投資損失。3、專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券持有人按法律法規(guī)規(guī)定承擔(dān)納稅義務(wù)。4、專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間，資產(chǎn)支持證券持有人不得主張分割專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)，不得要求專項(xiàng)計(jì)劃回購資產(chǎn)支持證券。次級資產(chǎn)支持證券持有人不得以轉(zhuǎn)讓、質(zhì)押等方式對所持有的次級資產(chǎn)支持證券進(jìn)行處置，亦不得

33、要求專項(xiàng)計(jì)劃回購次級資產(chǎn)支持證券。二、計(jì)劃管理人的權(quán)利與義務(wù)（一）計(jì)劃管理人的權(quán)利1、計(jì)劃管理人有權(quán)根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款及認(rèn)購協(xié)議的約定將專項(xiàng)計(jì)劃的認(rèn)購資金用于購買基礎(chǔ)資產(chǎn)，并管理專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)、分配專項(xiàng)計(jì)劃利益。2、計(jì)劃管理人有權(quán)根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定收取計(jì)劃管理費(fèi)。3、計(jì)劃管理人有權(quán)根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定終止專項(xiàng)計(jì)劃的運(yùn)作。4、計(jì)劃管理人有權(quán)委托托管人托管專項(xiàng)計(jì)劃資金，并根據(jù)托管協(xié)議的規(guī)定，監(jiān)督托管人的托管行為，并針對托管人的違約行為采取必要措施保護(hù)資產(chǎn)支持證券投資者的合法權(quán)益。5、計(jì)劃管理人有權(quán)代表全體資產(chǎn)支持證券投資者于差額補(bǔ)足通知日向差額補(bǔ)足義務(wù)人發(fā)出差額補(bǔ)足通知。6、計(jì)劃管理人有權(quán)代表全體資產(chǎn)支持證

34、券投資者于擔(dān)保通知日向擔(dān)保人發(fā)出啟動擔(dān)保支付指令。7、當(dāng)專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)或資產(chǎn)支持證券投資者的利益受到原始權(quán)益人、差額補(bǔ)足義務(wù)人、擔(dān)保人、市民卡公司或其他任何第三方損害時(shí)，計(jì)劃管理人有權(quán)代表全體資產(chǎn)支持證券投資者依法向相關(guān)責(zé)任方追究法律責(zé)任。（二）計(jì)劃管理人的義務(wù)1、計(jì)劃管理人應(yīng)在專項(xiàng)計(jì)劃管理中恪盡職守，根據(jù)認(rèn)購協(xié)議及標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定為資產(chǎn)支持證券投資者提供服務(wù)。2、計(jì)劃管理人應(yīng)根據(jù)管理規(guī)定建立健全內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制，將專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)與其固有財(cái)產(chǎn)分開管理，并將不同專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)分別記賬。3、計(jì)劃管理人應(yīng)根據(jù)管理規(guī)定以及標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定，將專項(xiàng)計(jì)劃募集資金用于向原始權(quán)益人購買基礎(chǔ)資產(chǎn)。4、計(jì)劃管理人在管理、運(yùn)

35、用專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)時(shí)，應(yīng)根據(jù)管理規(guī)定和托管協(xié)議的約定，接受托管人對專項(xiàng)計(jì)劃資金撥付的監(jiān)督。5、計(jì)劃管理人應(yīng)根據(jù)管理規(guī)定及標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定，按期出具年度資產(chǎn)管理報(bào)告，保證資產(chǎn)支持證券投資者能夠及時(shí)了解有關(guān)專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)與收益等信息。6、計(jì)劃管理人應(yīng)按照標(biāo)準(zhǔn)條款第11條的規(guī)定向資產(chǎn)支持證券投資者分配專項(xiàng)計(jì)劃收益。7、計(jì)劃管理人應(yīng)按照管理規(guī)定及標(biāo)準(zhǔn)條款的規(guī)定，妥善保存與專項(xiàng)計(jì)劃有關(guān)的合同、協(xié)議、銷售文件、交易記錄、會計(jì)賬冊等文件、資料，保存期不少于專項(xiàng)計(jì)劃終止后二十年。8、在專項(xiàng)計(jì)劃終止時(shí)，計(jì)劃管理人應(yīng)按照管理規(guī)定、標(biāo)準(zhǔn)條款及托管協(xié)議的規(guī)定，妥善處理有關(guān)清算事宜。9、計(jì)劃管理人因自身或其代理人的過錯(cuò)造成專項(xiàng)

36、計(jì)劃資產(chǎn)損失的，應(yīng)向資產(chǎn)支持證券投資者承擔(dān)賠償責(zé)任。10、因托管人過錯(cuò)造成專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)損失時(shí)，計(jì)劃管理人應(yīng)代資產(chǎn)支持證券投資者向托管人追償。11、計(jì)劃管理人應(yīng)監(jiān)督托管人、原始權(quán)益人、差額補(bǔ)足義務(wù)人、擔(dān)保人及其他機(jī)構(gòu)履行各自在專項(xiàng)計(jì)劃文件項(xiàng)下的職責(zé)或義務(wù)，如前述機(jī)構(gòu)發(fā)生違約情形，則計(jì)劃管理人應(yīng)代資產(chǎn)支持證券投資者根據(jù)有關(guān)專項(xiàng)計(jì)劃文件的規(guī)定追究其違約責(zé)任。三、托管人的權(quán)利與義務(wù)（一）托管人的權(quán)利1、托管人有權(quán)按照托管協(xié)議第十四條的約定收取專項(xiàng)計(jì)劃的托管費(fèi)。2、因計(jì)劃管理人過錯(cuò)導(dǎo)致專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)產(chǎn)生任何損失時(shí)，托管人有權(quán)向計(jì)劃管理人進(jìn)行追償，追償所得應(yīng)歸入專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)。（二）托管人的義務(wù)1、托管人應(yīng)在

37、專項(xiàng)計(jì)劃托管活動中恪盡職守，履行誠實(shí)信用、謹(jǐn)慎勤勉的義務(wù)，妥善保管專項(xiàng)計(jì)劃賬戶內(nèi)資金，確保專項(xiàng)計(jì)劃賬戶內(nèi)資金的獨(dú)立和安全，依法保護(hù)資產(chǎn)支持證券投資者的財(cái)產(chǎn)權(quán)益。2、托管人應(yīng)依據(jù)托管協(xié)議的約定，管理專項(xiàng)計(jì)劃賬戶，執(zhí)行計(jì)劃管理人的劃款指令，負(fù)責(zé)辦理專項(xiàng)計(jì)劃名下的資金往來。3、托管人收到市民卡公司劃付至專項(xiàng)計(jì)劃賬戶的江南公交和揚(yáng)子公交合法擁有的公交經(jīng)營收費(fèi)權(quán)項(xiàng)下特定期間公交票款結(jié)算收益（扣除服務(wù)費(fèi)）后，應(yīng)向計(jì)劃管理人發(fā)出銀行結(jié)算憑證（根據(jù)具體情形，包括但不限于收款憑證、劃款憑證、網(wǎng)上銀行支付回單）。如果市民卡公司未能按照公交AFC系統(tǒng)服務(wù)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議的規(guī)定劃付至專項(xiàng)計(jì)劃賬戶，托管人應(yīng)在公交AFC系

38、統(tǒng)服務(wù)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議規(guī)定的劃付日后的1個(gè)工作日內(nèi)將上述事項(xiàng)以傳真方式通知計(jì)劃管理人，以便計(jì)劃管理人采取相應(yīng)積極措施。4、托管人應(yīng)按托管協(xié)議的約定制作并按時(shí)向計(jì)劃管理人提供有關(guān)托管人履行協(xié)議項(xiàng)下義務(wù)的年度托管報(bào)告。5、專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期內(nèi)，如果發(fā)生下列可能對資產(chǎn)支持證券投資者權(quán)益產(chǎn)生重大影響的臨時(shí)事項(xiàng)，托管人應(yīng)在知道該臨時(shí)事項(xiàng)發(fā)生之日起5個(gè)工作日內(nèi)以郵寄和傳真的方式通知計(jì)劃管理人：（1）發(fā)生托管人解任事件；（2）托管人的法定名稱、住所等工商登記事項(xiàng)發(fā)生變更；（3）托管人涉及法律糾紛，可能影響資產(chǎn)支持證券按時(shí)分配收益；（4）托管人經(jīng)營情況發(fā)生重大變化，或者作出減資、合并、分離、解散、申請破產(chǎn)等決定。6

39、、托管人應(yīng)按照管理規(guī)定及托管協(xié)議的約定，及時(shí)將專項(xiàng)計(jì)劃賬戶的銀行結(jié)算憑證傳真給計(jì)劃管理人，托管人負(fù)責(zé)保管原件。托管人應(yīng)妥善保存資產(chǎn)買賣協(xié)議以及與專項(xiàng)計(jì)劃托管業(yè)務(wù)有關(guān)的記錄專項(xiàng)計(jì)劃業(yè)務(wù)活動的原始憑證、記賬憑證、專項(xiàng)計(jì)劃賬冊、交易記錄和重要合同等文件、資料，保管期限至自專項(xiàng)計(jì)劃終止日起二十年。7、在專項(xiàng)計(jì)劃到期終止或協(xié)議終止時(shí)，托管人應(yīng)協(xié)助計(jì)劃管理人妥善處理有關(guān)清算事宜，包括但不限于復(fù)核計(jì)劃管理人編制的清算報(bào)告，以及辦理專項(xiàng)計(jì)劃資金的分配。8、托管人因故意或過失而錯(cuò)誤執(zhí)行指令進(jìn)而導(dǎo)致專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)產(chǎn)生任何損失的，托管人發(fā)現(xiàn)后應(yīng)及時(shí)采取措施予以彌補(bǔ)，并對由此造成的直接損失負(fù)賠償責(zé)任。四、其他參與機(jī)構(gòu)的

40、權(quán)利與義務(wù)專項(xiàng)計(jì)劃所涉及的其他參與機(jī)構(gòu)，包括法律顧問、會計(jì)師事務(wù)所、評級機(jī)構(gòu)、評估機(jī)構(gòu)、原始權(quán)益人、差額補(bǔ)足義務(wù)人、擔(dān)保人、付款方、登記托管機(jī)構(gòu)等的權(quán)利義務(wù)由計(jì)劃管理人與上述各機(jī)構(gòu)分別簽訂的各項(xiàng)合同或協(xié)議約定。第二章資產(chǎn)支持證券的基本情況一、資產(chǎn)支持證券的創(chuàng)設(shè)認(rèn)購人于專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日起取得專項(xiàng)計(jì)劃之受益權(quán)。專項(xiàng)計(jì)劃的全部受益權(quán)按照每份人民幣100元均分為均等份額，該等份額由資產(chǎn)支持證券表征，每份資產(chǎn)支持證券的面值為人民幣100元。投資者根據(jù)其擁有的資產(chǎn)支持證券數(shù)量取得相應(yīng)的份額。資產(chǎn)支持證券為記名式。每一資產(chǎn)支持證券均代表其持有人享有的專項(xiàng)計(jì)劃財(cái)產(chǎn)中不可分割的權(quán)益，包括但不限于根據(jù)認(rèn)購協(xié)議和標(biāo)準(zhǔn)

41、條款的規(guī)定接受專項(xiàng)計(jì)劃利益分配的權(quán)利。二、資產(chǎn)支持證券的取得和獨(dú)立性專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立時(shí)，認(rèn)購人根據(jù)其簽署的認(rèn)購協(xié)議所支付的認(rèn)購資金取得資產(chǎn)支持證券。專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間，其他投資人可以通過受讓或以其他合法方式取得該資產(chǎn)支持證券。投資人受讓該資產(chǎn)支持證券時(shí)，一并承繼其受讓的資產(chǎn)支持證券所對應(yīng)的認(rèn)購協(xié)議和標(biāo)準(zhǔn)條款項(xiàng)下的權(quán)利和義務(wù)。優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券獨(dú)立于認(rèn)購協(xié)議。資產(chǎn)支持證券投資者有權(quán)無須征得計(jì)劃管理人、托管人或其他資產(chǎn)支持證券投資者的同意，即可依計(jì)劃說明書和上交所固定收益證券綜合電子平臺交易規(guī)則轉(zhuǎn)讓或者以其他合法方式轉(zhuǎn)讓其所持有的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券。受讓方不必與轉(zhuǎn)讓方、計(jì)劃管理人、托管人簽署轉(zhuǎn)讓協(xié)議。轉(zhuǎn)

42、讓資產(chǎn)支持證券的資產(chǎn)支持證券投資者于資產(chǎn)支持證券交割過戶之時(shí)起，不再享有且不得行使認(rèn)購協(xié)議和標(biāo)準(zhǔn)條款項(xiàng)下認(rèn)購人的權(quán)利，繼受取得的資產(chǎn)支持證券投資者于其持有資產(chǎn)支持證券期間擁有并有權(quán)行使認(rèn)購協(xié)議項(xiàng)下認(rèn)購人以及專項(xiàng)計(jì)劃文件項(xiàng)下資產(chǎn)支持證券投資者的權(quán)利，并應(yīng)履行認(rèn)購協(xié)議項(xiàng)下認(rèn)購人以及專項(xiàng)計(jì)劃文件項(xiàng)下資產(chǎn)支持證券投資者的義務(wù)（但認(rèn)購參與的相關(guān)權(quán)利和義務(wù)除外）。資產(chǎn)支持證券投資者于其取得資產(chǎn)支持證券預(yù)期收益和本金之日起，其權(quán)利和義務(wù)終止。三、資產(chǎn)支持證券品種及基本特征根據(jù)不同的風(fēng)險(xiǎn)、收益和期限特征，本專項(xiàng)計(jì)劃的資產(chǎn)支持證券分為優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券和次級資產(chǎn)支持證券。（一）優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券1、 優(yōu)先級資產(chǎn)

43、支持證券品種優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券設(shè)南京公交01、南京公交02、南京公交03、南京公交04和南京公交05五個(gè)品種。2、 計(jì)劃管理人申銀萬國證券股份有限公司3、 發(fā)行規(guī)模優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券目標(biāo)募集總規(guī)模為人民幣15億元。其中南京公交01、南京公交02、南京公交03、南京公交04和南京公交05各3億元。4、 發(fā)行價(jià)格每份優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券的面值為100元，平價(jià)發(fā)行。5、 產(chǎn)品期限自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日起（含該日）至法定到期日止。法定到期日不是優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券的實(shí)際到期日，優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券的本金將可能于法定到期日前清償完畢。6、 預(yù)期到期日南京公交01的預(yù)期到期日為【】年【】月【】日；南京公交02的預(yù)期到

44、期日為【】年【】月【】日；南京公交03的預(yù)期到期日為【】年【】月【】日；南京公交04的預(yù)期到期日為【】年【】月【】日；南京公交05的預(yù)期到期日為【】年【】月【】日。7、 預(yù)期收益率南京公交01的預(yù)期收益率為【】%；南京公交02的預(yù)期收益率為【】%；南京公交03的預(yù)期收益率為【】%；南京公交04的預(yù)期收益率為【】%；南京公交05的預(yù)期收益率為【】%。8、 計(jì)息期間自一個(gè)兌付日起（含該日）至下一個(gè)兌付日（不含該日）之間的期間，其中第一個(gè)計(jì)息期間應(yīng)自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日起（含該日）至第一個(gè)兌付日（不含該日）結(jié)束。9、 計(jì)息方式每一個(gè)計(jì)息期間的預(yù)期收益=該計(jì)息期間期初未償本金余額×預(yù)期收益率

45、15;計(jì)息期間實(shí)際天數(shù)÷365天（閏年亦相同）；尾數(shù)計(jì)算到分，分以下四舍五入；單利計(jì)息。10、 預(yù)期收益和本金支付安排優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券在預(yù)期到期日前（含該日）的每個(gè)兌付日支付上一個(gè)計(jì)息期間的預(yù)期收益。優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券在預(yù)期到期日前（含該日）的最后兩個(gè)兌付日分別支付50%的本金。各品種的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券具體支付安排如下表所示：兌付日南京公交01南京公交02南京公交03南京公交04南京公交05第一個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益預(yù)期收益預(yù)期收益預(yù)期收益第二個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益預(yù)期收益預(yù)期收益預(yù)期收益第三個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益預(yù)期收益預(yù)期收益第四個(gè)兌

46、付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益預(yù)期收益預(yù)期收益第五個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益預(yù)期收益第六個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益預(yù)期收益第七個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益第八個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金預(yù)期收益第九個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金第十個(gè)兌付日預(yù)期收益+50%本金11、 信用級別上海新世紀(jì)資信評估投資服務(wù)有限公司考慮了專項(xiàng)計(jì)劃基礎(chǔ)資產(chǎn)的情況、交易結(jié)構(gòu)的安排、增信措施等因素，評估了有關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)，給予南京公交01、南京公交02、南京公交03、南京公交04、南京公交05均為AAA級的評級。12、 權(quán)益登記日優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券每個(gè)品種的權(quán)益登記日為每個(gè)兌付日前第2個(gè)工作日。13、

47、 登記托管機(jī)構(gòu)中國證券登記結(jié)算有限公司上海分公司。14、 交易場所資產(chǎn)支持證券發(fā)行結(jié)束后，計(jì)劃管理人將向上交所提出優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券在上交所固定收益證券綜合電子平臺進(jìn)行掛牌、轉(zhuǎn)讓的申請。（二）次級資產(chǎn)支持證券次級資產(chǎn)支持證券由原始權(quán)益人全額認(rèn)購。在專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間，原始權(quán)益人不得以轉(zhuǎn)讓、質(zhì)押等方式對所持有的次級資產(chǎn)支持證券進(jìn)行處置，亦不得要求專項(xiàng)計(jì)劃回購。1、 次級資產(chǎn)支持證券品種南京公交次級。2、 計(jì)劃管理人申銀萬國證券股份有限公司3、 發(fā)行規(guī)模南京公交次級的目標(biāo)募集規(guī)模為人民幣8,000萬元。4、 發(fā)行價(jià)格每份南京公交次級的面值為100元，平價(jià)發(fā)行。5、 產(chǎn)品期限自專項(xiàng)計(jì)劃設(shè)立日起（含該日

48、）至法定到期日止。法定到期日不是次級資產(chǎn)支持證券的實(shí)際到期日，次級資產(chǎn)支持證券的本金將可能于法定到期日前清償完畢。6、 預(yù)期到期日【】年【】月【】日7、 預(yù)期收益率南京公交次級不設(shè)預(yù)期收益率。8、 償付方式在南京公交次級預(yù)期到期日前（含該日）的每個(gè)兌付日，截至初始核算日的專項(xiàng)計(jì)劃賬戶內(nèi)的全部資金在支付完畢專項(xiàng)計(jì)劃應(yīng)納稅負(fù)、當(dāng)期管理費(fèi)、托管費(fèi)和其他專項(xiàng)計(jì)劃費(fèi)用以及當(dāng)期優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期收益和本金后，剩余資金作為南京公交次級上一個(gè)計(jì)息期間的收益和每個(gè)兌付日的應(yīng)付本金進(jìn)行分配。其中：南京公交次級上一個(gè)計(jì)息期間的收益等于專項(xiàng)計(jì)劃賬戶內(nèi)剩余資金扣減南京公交次級每個(gè)兌付日的應(yīng)付本金；南京公交次級每個(gè)兌

49、付日的應(yīng)付本金等于南京公交次級全部本金的10%（即800萬元）。如南京公交次級發(fā)生應(yīng)付本金償付不足的情形，不足部分將不再累積到下一期分配。9、 信用級別未評級。10、權(quán)益登記日【】年【】月【】日。11、登記托管機(jī)構(gòu)中國證券登記結(jié)算有限公司上海分公司。12、交易場所次級資產(chǎn)支持證券由原始權(quán)益人持有到期，不得掛牌、轉(zhuǎn)讓。第三章 專項(xiàng)計(jì)劃的交易結(jié)構(gòu)與相關(guān)方簡介一、項(xiàng)目參與方基本信息（一）原始權(quán)益人之一名稱：南京江南公交客運(yùn)有限公司法定代表人：張宏濱聯(lián)系地址：南京市玄武區(qū)中央路258號聯(lián)系人：趙芳電話真始權(quán)益人之二名稱：南京揚(yáng)子公交客運(yùn)有限公司法

50、定代表人：傅志剛聯(lián)系地址：南京市浦口區(qū)七里橋頂山鎮(zhèn)都市產(chǎn)業(yè)園1幢聯(lián)系人：洪薇電話真二）差額補(bǔ)足義務(wù)人名稱：南京公共交通（集團(tuán)）有限公司法定代表人：朱明聯(lián)系地址：南京市玄武區(qū)中央路258號聯(lián)系人：連海珍電話真三）擔(dān)保人名稱：南京市城市建設(shè)投資控股（集團(tuán)）有限責(zé)任公司法定代表人：鄒建平聯(lián)系地址：南京市中央路256號聯(lián)系人：朱江電話真四）計(jì)劃管理人/銷售機(jī)構(gòu)名稱：申銀萬國證券股份有限公司法定代表人：儲曉明聯(lián)系地址：上海市徐匯區(qū)常熟路2

51、39號2樓聯(lián)系人：徐飛、杜娟、林晨、徐笑吟、孫潔電話真址：（五）托管人名稱：興業(yè)銀行股份有限公司法定代表人：高建平聯(lián)系地址：上海市靜安區(qū)江寧路168號興業(yè)大廈聯(lián)系人：馬寧電話真址：（六）登記托管機(jī)構(gòu)名稱：中國證券登記結(jié)算有限公司上海分公司總經(jīng)理：高斌聯(lián)系地址：上海市浦東新區(qū)陸家嘴東路166號中國保險(xiǎn)大廈3樓電話真址：（七）信用評級機(jī)構(gòu)名稱：上海新世紀(jì)資信評估投資服務(wù)有限公司法定代表人：朱榮恩注冊地址：上海市楊浦區(qū)控江路1555號

52、A座103室K-22辦公地址：上海市漢口路398號華盛大廈14樓電話真系人：趙雄、王琳網(wǎng)址：（八）評估機(jī)構(gòu)名稱：上海立信資產(chǎn)評估有限公司負(fù)責(zé)人：張美靈聯(lián)系地址：上海市陸家嘴豐和路1號（港務(wù)大廈）7樓聯(lián)系人：呂福選電話真址：（九）法律顧問名稱：上海市錦天城律師事務(wù)所負(fù)責(zé)人：吳明德聯(lián)系地址：上海市浦東新區(qū)花園石橋路33號花旗集團(tuán)大廈14樓聯(lián)系人：張莉莉、溫從軍電話真址：（十）會計(jì)師事務(wù)所名稱：上會會計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）負(fù)責(zé)人：

53、張曉榮聯(lián)系地址：上海市威海路755號文新大廈2樓聯(lián)系人：楊偉平電話真址：二、交易結(jié)構(gòu)概述（一）認(rèn)購人通過與計(jì)劃管理人簽訂認(rèn)購協(xié)議，將認(rèn)購資金以專項(xiàng)資產(chǎn)管理方式委托計(jì)劃管理人管理，計(jì)劃管理人設(shè)立并管理專項(xiàng)計(jì)劃，認(rèn)購人取得資產(chǎn)支持證券，成為資產(chǎn)支持證券投資者。（二）計(jì)劃管理人根據(jù)與原始權(quán)益人簽訂的資產(chǎn)買賣協(xié)議的約定，將專項(xiàng)計(jì)劃資金用于向原始權(quán)益人購買基礎(chǔ)資產(chǎn)。（三）根據(jù)公交AFC系統(tǒng)服務(wù)協(xié)議及公交AFC系統(tǒng)服務(wù)協(xié)議之補(bǔ)充協(xié)議，在專項(xiàng)計(jì)劃存續(xù)期間，市民卡公司將江南公交和揚(yáng)子公交合法擁有的公交經(jīng)營收費(fèi)權(quán)項(xiàng)下特定期間公交票款結(jié)算收益（扣除服務(wù)費(fèi)）劃

54、付至專項(xiàng)計(jì)劃賬戶。（四）專項(xiàng)計(jì)劃賬戶在收到基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生的現(xiàn)金后，由托管人根據(jù)托管協(xié)議對專項(xiàng)計(jì)劃資產(chǎn)進(jìn)行托管。（五）在專項(xiàng)計(jì)劃初始核算日，專項(xiàng)計(jì)劃賬戶中的資金余額按標(biāo)準(zhǔn)條款約定的分配順序不足以支付該次分配所對應(yīng)的優(yōu)先級資產(chǎn)支持證券預(yù)期支付額的，差額補(bǔ)足義務(wù)人依據(jù)差額補(bǔ)足承諾函承擔(dān)差額補(bǔ)足義務(wù)。（六）當(dāng)擔(dān)保支付事件啟動時(shí)，擔(dān)保人根據(jù)擔(dān)保函對差額補(bǔ)足義務(wù)人的補(bǔ)足支付義務(wù)提供全額的無條件的不可撤銷的連帶責(zé)任保證擔(dān)保。（七）計(jì)劃管理人根據(jù)計(jì)劃說明書及相關(guān)文件的約定，向托管人發(fā)出分配指令，托管人根據(jù)分配指令，將相應(yīng)資金劃撥至證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的指定賬戶用于支付資產(chǎn)支持證券各期預(yù)期收益和本金。專項(xiàng)計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)圖如下圖所示：圖31 專項(xiàng)計(jì)劃交易結(jié)構(gòu)三、交易相關(guān)方所擔(dān)任的角色和相關(guān)權(quán)利義務(wù)說明（一）原始權(quán)益人原始權(quán)益人江南公交和揚(yáng)子公交的權(quán)利義務(wù)詳見第十五章第一條“資產(chǎn)買賣協(xié)議”相關(guān)內(nèi)容。（二）差額補(bǔ)足義務(wù)人差額補(bǔ)足義務(wù)人南京公交集團(tuán)的權(quán)利義務(wù)詳見第四章第二條（二）“差額補(bǔ)足的主要條款、觸發(fā)條件及時(shí)點(diǎn)”相關(guān)內(nèi)容。（三）擔(dān)保人擔(dān)保人南京城建集團(tuán)的權(quán)利義務(wù)詳見第四章第二條（三）“擔(dān)保的主要條款、觸發(fā)條件及時(shí)點(diǎn)”相關(guān)內(nèi)容。（四）計(jì)劃管理人計(jì)劃管理人申銀萬國的權(quán)利義務(wù)詳見第一章第二條“計(jì)劃管理人的權(quán)利與義務(wù)”相關(guān)內(nèi)容。（五）托管人托管人興業(yè)銀行的權(quán)利義務(wù)詳見第一章第三