淺談跨國企業(yè)境內(nèi)外資金池管理問題3300字

1、淺談跨國企業(yè)境內(nèi)外資金池管理問題3300字 摘要：隨著改革開放的深化與經(jīng)濟(jì)全球化的進(jìn)一步加強(qiáng)，企業(yè)規(guī)模越來越大，管理機(jī)制也逐漸成熟，出現(xiàn)了許多跨國企業(yè)?？鐕髽I(yè)在消費(fèi)經(jīng)營中，面臨的國際環(huán)境復(fù)雜，市場競爭劇烈，尤其是在資金池管理的問題上，一旦出現(xiàn)些許缺乏，對企業(yè)的開展都有極大影響。所以，對跨國企業(yè)來說，在面臨復(fù)雜的國內(nèi)外環(huán)境下，如何加強(qiáng)企業(yè)的資金管理促進(jìn)企業(yè)的順利開展是企業(yè)管理中的重點(diǎn)。本文在此背景下，對跨國企業(yè)的資金池做簡要的概述，分析目前跨國企業(yè)資金池管理中的制約因素，并進(jìn)一步提出解決的措施，希望可以給企業(yè)管理者提供一些考慮。 關(guān)鍵詞：跨國企業(yè)；資金池管理；制約因素；建議跨國企業(yè)的開展規(guī)模極

2、大，集團(tuán)內(nèi)部下涉及到許多成員企業(yè)，對跨國企業(yè)來說，一套科學(xué)、合理的管理形式有利于推動(dòng)集團(tuán)進(jìn)一步開展，進(jìn)步企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。其中，在跨國企業(yè)管理中，資金集中管理已經(jīng)成為重中之重。就目前來說，跨國企業(yè)主要涉及到的是本國與其他國家之間業(yè)務(wù)活動(dòng)的開展，與之相關(guān)的就是境內(nèi)外資金的流通問題。而影響跨國企業(yè)境內(nèi)外資金管理的因素多種多樣，包括政治形勢、匯率、政策等，這些因素都會(huì)引發(fā)企業(yè)的財(cái)務(wù)管理出現(xiàn)問題，加大資金管理的風(fēng)險(xiǎn)性。特別是資金的使用效率不高是制約跨國企業(yè)開展的重要因素，因此，在此背景下，研究跨國企業(yè)的資金池管理問題具有重要意義。一、對資金池的簡要概述一資金池的概念與內(nèi)涵通常來說，資金池CP， cash

3、 pooling也被稱作是現(xiàn)金總庫。資金池最初是產(chǎn)生于跨國集團(tuán)下的財(cái)務(wù)公司與國際銀行為了促進(jìn)資金管理效率的進(jìn)步而開放的一種資金管理形式，使集團(tuán)的全球資金可以進(jìn)展統(tǒng)一調(diào)動(dòng)，從而最大程度的降低集團(tuán)上所有的凈頭寸。一般來說，在資金池形式下，可以開展多項(xiàng)業(yè)務(wù)，包括成員企業(yè)的日間透支、付款和收款、成員單位的賬戶余額上劃、成員企業(yè)與跨國集團(tuán)之間的資金往來，包括上存與下借分別進(jìn)展計(jì)息等。二資金池的作用隨著經(jīng)濟(jì)全球化趨勢的加強(qiáng)，企業(yè)并購頻繁，增加企業(yè)資金壓力，對企業(yè)資金使用效率提出更高要求。另一方面，對新收買企業(yè)對接收理的迫切性亟需資金高效集中管理。通過跨國企業(yè)資金池集中管理，可以站在跨國集團(tuán)的角度上從總體層

4、面對資金進(jìn)展統(tǒng)籌管理，實(shí)現(xiàn)資金全集團(tuán)范圍內(nèi)的動(dòng)態(tài)平衡，實(shí)時(shí)監(jiān)控集團(tuán)內(nèi)資金進(jìn)出情況，進(jìn)步資金使用效率和平安性。以海爾集團(tuán)為例，據(jù)相關(guān)資料顯示，在2002年海爾集團(tuán)就已經(jīng)開場研究集團(tuán)的境內(nèi)外資金池的管理，根據(jù)集團(tuán)市場及業(yè)務(wù)擴(kuò)展的需要，來統(tǒng)一調(diào)配，進(jìn)展資金管理，為集團(tuán)的進(jìn)一步開展打下堅(jiān)實(shí)的根底。再如西門子的資金池管理形式，通過與銀行簽訂相關(guān)的資金管理協(xié)議，可以有效的配置企業(yè)的閑置資金，從而有利于進(jìn)步企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。換而言之，資金池可以幫助企業(yè)發(fā)揮三大優(yōu)勢。一是可以降低跨國企業(yè)的利息本錢，在資金池的架構(gòu)中，實(shí)行自動(dòng)化資金集中構(gòu)造可以有效降低企業(yè)對人民幣貸款的需求，優(yōu)化對資金的整合工作。在合法的界限內(nèi)，

5、跨國企業(yè)的內(nèi)部融資本錢利率可以低于人民銀行的貸款利率。二是，跨國企業(yè)實(shí)行資金池管理形式，可以提升資金的流動(dòng)性。三是，資金池管理形式可以有效降低企業(yè)的管理本錢，進(jìn)步效益。并且采用信息報(bào)告的方式，在簡化現(xiàn)金流的監(jiān)控流程上，還可以加強(qiáng)對集團(tuán)內(nèi)部資金流通的監(jiān)視，完善企業(yè)的財(cái)務(wù)管理形式。從2022年的數(shù)據(jù)來看，跨國企業(yè)的資金池管理中涉及到人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)總共有12.35萬億元，其中，人民幣對外直接投資中相關(guān)結(jié)算業(yè)務(wù)資金有1921億元，這些數(shù)據(jù)成為了跨國企業(yè)資金池管理的重要支撐。二、分析跨國企業(yè)境內(nèi)外資金池管理存在的制約因素一政策的約束跨國企業(yè)在構(gòu)建資金池管理形式時(shí)，由于跨國企業(yè)本身存在的特殊性，需要面對境

6、內(nèi)境外兩種市場環(huán)境，并且國際市場的競爭更加劇烈，面臨的市場環(huán)境更加復(fù)雜。在境內(nèi)外開展資金池管理形式受到諸多因素的制約。從境內(nèi)的角度來說，我國相關(guān)的法律法規(guī)還不夠完善，也尚未形成良好的市場運(yùn)行機(jī)制可以支持跨國企業(yè)建立資金池的管理形式。就目前來說，跨國企業(yè)資金池管理形式的構(gòu)建在進(jìn)步人民幣的應(yīng)用效率上還是受到許多法律與政策的限制，使得應(yīng)用領(lǐng)域較為狹窄。此外，根據(jù)境內(nèi)法律與政策，假如境內(nèi)的企業(yè)與境外的企業(yè)之間有開展相關(guān)借貸業(yè)務(wù)需求，資金在投入的過程中，就分為兩種情形：第一，假如境內(nèi)的企業(yè)是屬于外企，那么可以實(shí)現(xiàn)資金的流通；第二，假如境內(nèi)的企業(yè)是屬于中資企業(yè)，那么國內(nèi)的母公司在與境外的子公司開展現(xiàn)金往來

7、的業(yè)務(wù)時(shí)，就會(huì)受到政策的限制，從而影響了跨國企業(yè)資金池形式的構(gòu)建。二內(nèi)部管理制度不夠完善與標(biāo)準(zhǔn)從跨國企業(yè)資金池管理形式的研究來看，具有較為充分的理論研究根底，但是，缺乏豐富的理論經(jīng)歷，使得跨國企業(yè)在境內(nèi)外的資金池管理上遇到許多問題。就目前跨國企業(yè)的資金池構(gòu)建來說，大多數(shù)跨國企業(yè)僅僅簡單架構(gòu)了一個(gè)資金池管理的模型，且受到跨國企業(yè)內(nèi)部管理制度的制約，并沒有真正從實(shí)際業(yè)務(wù)開展中去落實(shí)相關(guān)的構(gòu)建工作，使得資金池管理形式在開展借貸等業(yè)務(wù)時(shí)存在許多風(fēng)險(xiǎn)，加大了企業(yè)運(yùn)行的難度。在構(gòu)建跨國企業(yè)的資金池管理形式中，存在的一個(gè)矛盾問題就是當(dāng)子公司的開展戰(zhàn)略與母公司的戰(zhàn)略決策的開展戰(zhàn)略存在分歧時(shí)，成員企業(yè)為了實(shí)現(xiàn)自

8、身的利潤需求，就有可能會(huì)致力于擺脫總部對其的資金控制，加之跨國企業(yè)的內(nèi)部管理機(jī)制不夠完善與標(biāo)準(zhǔn)，因此無法真正發(fā)揮出跨國企業(yè)資金池在境內(nèi)外環(huán)境中的作用。三、跨國企業(yè)在境內(nèi)外上完善資金池管理的建議一加強(qiáng)企業(yè)的內(nèi)部管理，選擇合適的資金池管理形式跨國企業(yè)要完善自身的資金池管理，需要轉(zhuǎn)變企業(yè)的管理理念與管理手段，完善企內(nèi)部管理制度，進(jìn)步管理的效率。并且，跨國企業(yè)還應(yīng)該靈敏的選擇合適的資金池管理形式，在分析企業(yè)業(yè)務(wù)開展的特點(diǎn)上，尋找自身業(yè)務(wù)開展合適的資金運(yùn)作形式。目前，資金池管理形式主要有設(shè)立財(cái)務(wù)公司運(yùn)營以及通過內(nèi)部結(jié)算中心進(jìn)展運(yùn)作兩種形式。財(cái)務(wù)公司是由中國人民銀行批準(zhǔn)，從事局部銀行業(yè)務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)，

9、其適用于業(yè)務(wù)復(fù)雜、成員單位分布廣泛，跨地域或跨閡的集團(tuán)企業(yè)；而內(nèi)部結(jié)算中心是由集團(tuán)公司設(shè)立，通常設(shè)立于集團(tuán)公司財(cái)務(wù)部門，專門辦理集團(tuán)各成員單位或分支機(jī)構(gòu)往來結(jié)算業(yè)務(wù)和現(xiàn)金收支業(yè)務(wù)，并獨(dú)立運(yùn)行，因此其合適于成員單位分布小，屬于同一地域的集團(tuán)企業(yè)。二對境內(nèi)外的資金流動(dòng)進(jìn)展適當(dāng)?shù)囊?guī)模管理與額度控制對跨國企業(yè)來說，為了降低資金運(yùn)行的風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)企業(yè)可以穩(wěn)定的開展，就需要在構(gòu)建資金池管理形式時(shí)，實(shí)行資金的規(guī)模管理與額度控制，從而實(shí)如今境內(nèi)外環(huán)境的變化下，及時(shí)調(diào)整企業(yè)的規(guī)模與額度。就當(dāng)前來說，要完善跨國企業(yè)在境內(nèi)外的資金管理形式，就要對跨國企業(yè)在開展相關(guān)業(yè)務(wù)中需要的資金及資金的使用情況進(jìn)展詳細(xì)分析，通過以余

10、額為指標(biāo)來確定企業(yè)每一年度的資金劃轉(zhuǎn)指標(biāo)，并且允許企業(yè)在額度的界限內(nèi)進(jìn)展境內(nèi)外企業(yè)資金的自由轉(zhuǎn)換，從而滿足跨國企業(yè)資金調(diào)度自由的需要，促進(jìn)跨國企業(yè)可以更好地開展業(yè)務(wù)，進(jìn)步其經(jīng)濟(jì)效益。四、完畢語在跨國企業(yè)內(nèi)部管理中，境內(nèi)外的資金管理占據(jù)著重要的地位，對企業(yè)的消費(fèi)經(jīng)營有著極大影響?？鐕髽I(yè)為了進(jìn)步資金的運(yùn)轉(zhuǎn)效率，進(jìn)步經(jīng)濟(jì)效益，就需要在境內(nèi)外實(shí)行資金池的管理。因此，深化研究跨國企業(yè)資金池管理的形式，發(fā)現(xiàn)制約其開展的主要因素，并尋找相應(yīng)的解決措施，促進(jìn)跨國企業(yè)在境內(nèi)外可以實(shí)現(xiàn)資金池的管理，有利于完善跨國企業(yè)的內(nèi)部管理，進(jìn)步經(jīng)濟(jì)效益。參考文獻(xiàn)：1李超.跨國公司總部外匯資金集中運(yùn)營管理改革框架研究J.北京金融評論，202202：25-31.2鄧翊平.跨國