總經(jīng)理如何看報表ppt課件

1、總經(jīng)理如何看報表 -財務(wù)報表分析與風(fēng)險防備 匯編：朱運濤財務(wù)報表分析及風(fēng)險防備系列課程之一一、財務(wù)報表分析及企業(yè)財務(wù)診斷1、會計是企業(yè)的言語2、怎樣閱讀和分析資產(chǎn)負債表3、怎樣閱讀和分析利潤表4、怎樣閱讀和分析現(xiàn)金流量表5、怎樣總體評價公司財務(wù)情況第一單元 會計是企業(yè)言語建立根本概念，構(gòu)建溝通平臺一、會計言語I資產(chǎn)負債股東權(quán)益資產(chǎn)=負債+股東權(quán)益資產(chǎn)分類:1、流動資產(chǎn)2、非流動資產(chǎn) 長期投資 固定資產(chǎn) 無形資產(chǎn) 其他資產(chǎn)負債分類流動負債短期負債非流動負債長期負債股東權(quán)益分類投入資本： 股本注冊資本 資本公積留存收益： 盈余公積 未分配利潤一、會計言語I收入費用利潤利潤=收入-費用二、會計言語I

2、I財務(wù)會計報告 1、會計報表照片、錄像、透視 2、會計報表附注 3、財務(wù)情況闡明書財務(wù)會計報告1、會計報表： 資產(chǎn)負債表 利潤表 現(xiàn)金流量表 2、會計報表附注 公司簡介 主要會計政策及會計估計注釋 主要會計報表工程注釋 或有事項注釋 其他事項 3、財務(wù)情況闡明書 消費運營情況 盈利及分配情況 資金增減及周轉(zhuǎn)情況 其他三、會計言語III1、如今時 -企業(yè)如今怎樣？2、過去時 -企業(yè)過去怎樣？3、未來時 -企業(yè)未來怎樣？第二單元：怎樣閱讀和分析資產(chǎn)負債表一、什么是資產(chǎn)負債表 資產(chǎn)負債表the Balance Sheet)，亦稱財務(wù)情況表，表示企業(yè)在一定日期通常為各會計期末的財務(wù)情況即資產(chǎn)、負債和業(yè)

3、主權(quán)益的情況的主要會計報表。 1、資產(chǎn)負債表特點 資產(chǎn)負債表是反映企業(yè)在一定時期月末、年末會計報表的資產(chǎn)、負債和一切者權(quán)益情況。2、資產(chǎn)負債表設(shè)計原理 資產(chǎn)=負債+一切者權(quán)益3、資產(chǎn)負債表格式 賬戶式 報告式4、資產(chǎn)負債表設(shè)計原那么 資產(chǎn)計量-歷史本錢原那么實踐本錢 負債計量=實踐發(fā)生原那么二、怎樣閱讀和分析資產(chǎn)負債表一看資產(chǎn)負債表常規(guī)檢查(企業(yè)安康)1、總額察看動態(tài)資產(chǎn)增減變化量結(jié)果 =負債增減變化量+一切者權(quán)益增減變化量 緣由 緣由分析： 1、資產(chǎn)添加-負債添加 一切者權(quán)益添加 2、資產(chǎn)減少-負債減少 一切者權(quán)益減少美國安然案例 瘋狂式增長、過度依賴借款、做假賬，隱瞞債務(wù)；風(fēng)險太大、難度難

4、關(guān) 99年資產(chǎn)322億=借款302億+一切者權(quán)益20億 00年股值655億，流通市值從70美圓上升到126美圓 01年懇求破產(chǎn)，市值從80美圓跌至42美圓2、詳細工程游覽找到變化的主要緣由方法： 自上而下月度報表工程將期末數(shù)與期初數(shù)進展比較 1、關(guān)注艱苦變化 2、尋覓變動緣由3、檢查主要財務(wù)比率1、資產(chǎn)負債率(檢查企業(yè)的潛在風(fēng)險) =負債總額/資產(chǎn)總額*100%2、短期償債才干 流動比率=流動資產(chǎn)/流動負債 速動比率=速動資產(chǎn)/流動負債 速動資產(chǎn)=流動資產(chǎn)-存貨再看資產(chǎn)負債表學(xué)會霧里看花 -關(guān)注報表本身的缺陷展現(xiàn)實力 -關(guān)注人為要素的影響1、再看資產(chǎn)重點關(guān)注 質(zhì)量：有多高、價值有多少 構(gòu)造：掌

5、握資產(chǎn)構(gòu)造 效率：評價效率北京同仁堂案例延續(xù)10年，追求穩(wěn)健 負債率 20%左右 流動比率 4%左右 速動比率 2%左右 一個負債為零的企業(yè)不是好企業(yè)，負債可以使企業(yè)更有活力。2、再看負債排查風(fēng)險 現(xiàn)實負債 或有負債 把經(jīng)濟價值搞明白，關(guān)注負債構(gòu)造 構(gòu)造比率=某項資產(chǎn)/資產(chǎn)總額*100%3、關(guān)注資產(chǎn)負債表日后艱苦事件的影響 檢查資產(chǎn)效率： 計算各類資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率，一年周轉(zhuǎn)次數(shù)、周轉(zhuǎn)天數(shù)給您的提示： 財務(wù)情況診斷重點： 三看三留意 建議編寫財務(wù)情況闡明書三、資產(chǎn)負債表作用反映特定時點企業(yè)擁有的資產(chǎn)及分布情況反映特定時點企業(yè)承當(dāng)?shù)膫鶆?wù)及歸還時間反映特定時點投資人對企業(yè)凈資產(chǎn)所擁有的權(quán)益反映企業(yè)的財務(wù)情

6、況開展趨勢第3單元 怎樣閱讀和分析利潤表一、什么是利潤表1、利潤表的特點 利潤表是總括的反映企業(yè)在一定時間內(nèi)月份、年度利潤虧損的實現(xiàn)情況的會計報表。2、利潤表的設(shè)計原理 利潤=收入-費用3、利潤表計量原那么 權(quán)責(zé)發(fā)生制二、怎樣閱讀和分析利潤表五看利潤表1、看結(jié)果：利潤掛帥，現(xiàn)金為王2、看構(gòu)造-研討盈利方式 原理：利潤=收入-費用1利潤=營業(yè)利潤+非常事項營業(yè)外收支 2營業(yè)利潤=主營業(yè)務(wù)利潤+其他業(yè)務(wù)利潤3利潤=真金白銀+困難+夢想4利潤=人情+技術(shù)誤差+人為操作5利潤=運營利潤+投資利潤+籌資利潤6利潤=今天中心業(yè)務(wù)+明天(增長業(yè)務(wù))+后天種子業(yè)務(wù)3、看成果重點研判 1、利潤質(zhì)量 2、市場平安

7、 3、盈利才干診斷:1)凈利潤規(guī)模、速度、質(zhì)量 a、繼續(xù)性 b、穩(wěn)定性 c、利潤中有足夠的現(xiàn)金 d、人為操作要小 能賺錢不一定有競爭力，但能繼續(xù)、穩(wěn)定的賺錢，就具有一定的競爭力診斷2營業(yè)收入規(guī)模、速度、平安3營業(yè)利潤才干 利潤總額=營業(yè)利潤+非常事件 才干 偶爾4、看問題1毛利率=毛利額/營業(yè)收入*100%-商品2銷售凈利潤率=凈利潤/營業(yè)收入*100%-結(jié)合獲利3資產(chǎn)凈利率=凈利潤/平均資產(chǎn)總額*100%-經(jīng)濟效益4凈資產(chǎn)收益率=凈利潤/平均股東收益*100%-股東報答5市盈率=股票每股市價/每股盈余 其中：每股盈余/每股凈資產(chǎn)6市盈率=股票每股市價/每股凈資產(chǎn)企業(yè)虧損為什么還要交稅？利潤總

8、額與應(yīng)交所得稅額1會計利潤總額=收入-費用2稅法應(yīng)納所得稅額=收入-準(zhǔn)予扣除工程金額3納稅調(diào)整 應(yīng)納稅所得額=利潤總額+-稅收調(diào)整工程金額方式上稅前列支，實踐上稅后列支三、利潤表作用反映企業(yè)在一定時期內(nèi)的運營成果反映企業(yè)在一定時期內(nèi)在運營管理上的勝利程度反映企業(yè)的盈利開展變化趨勢5、要看到會計政策、人為要素對利潤的影響1本錢結(jié)轉(zhuǎn)費方法2折舊的計算方法3減值預(yù)備的計提4費用的攤銷5借款利息 要求：規(guī)范利潤計算政策、減少人為要素第4單元怎樣閱讀分析現(xiàn)金流量表一、什么是現(xiàn)金流量表 是反映企業(yè)一定會計期間現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物流入和流出的報表。編制現(xiàn)金流量表的主要目的，是為財務(wù)報表運用者提供企業(yè)一定會計期間

9、內(nèi)現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物流入和流出的信息，以便于財務(wù)報表運用者了解和評價企業(yè)獲取現(xiàn)金和現(xiàn)金等價物的才干，并據(jù)以預(yù)測企業(yè)未來現(xiàn)金流量。 現(xiàn)金包括：貨幣資金、現(xiàn)金等價物 1、貨幣資金包括：庫存現(xiàn)金、銀行存款、其他貨幣資金2、現(xiàn)金等價物期限在3個月以內(nèi)的短期債劵投資現(xiàn)金流量和流向現(xiàn)金流量包括：流出和流入現(xiàn)金凈流量=現(xiàn)金流入-現(xiàn)金流出3、經(jīng)濟活動分類1、運營活動-造血功能2、投資活動-用血功能3、籌資活動-輸血功能 4、現(xiàn)金流量表計量1原那么-收付實現(xiàn)制2規(guī)范-實收實付二、怎樣閱讀和分析現(xiàn)金流量表一看現(xiàn)金流量表常規(guī)檢查運營活動部分1、檢查企業(yè)能否有造血功能 規(guī)范:1能否有造血功能? 2造血功能是加強還是減弱

10、？ 3假設(shè)沒有造血功能是由于虧損還是生長？2、檢查企業(yè)盈利質(zhì)量規(guī)范： 實際公式： 盈利質(zhì)量系數(shù)=運營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額/營業(yè)利潤=1極品 實踐公式： 營業(yè)利潤現(xiàn)金率=運營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈額+支付的所得稅+營業(yè)利潤+固定資產(chǎn)折舊+無形資產(chǎn)攤銷+財務(wù)費用+計提資產(chǎn)減值預(yù)備-公允價值變動收益-投資收益3、檢查企業(yè)面臨的生存環(huán)境規(guī)范：察看現(xiàn)金流向、流量、 流速的變化趨勢投資活動部分要求：詳細問題詳細分析 1、關(guān)注投資方向 2、評價投資風(fēng)險籌資活動部分重點： 1、關(guān)注籌資方式和籌資風(fēng)險 2、評價籌資額度與企業(yè)開展規(guī)模能否相順應(yīng)再看現(xiàn)金流量表整體檢查1、計算現(xiàn)金添加量、清點現(xiàn)金2、預(yù)測未來現(xiàn)金流量3、規(guī)劃

11、未來業(yè)務(wù)活動三、現(xiàn)金流量表作用1、可以提供企業(yè)在一定會計期間內(nèi)現(xiàn)金來龍去脈及現(xiàn)金余額變動的會計信息2、借助現(xiàn)金流量表提供的信息可以規(guī)劃和預(yù)測企業(yè)在未來產(chǎn)生先進的才干3、借助現(xiàn)金流量表提供的信息可以凈利潤和相關(guān)現(xiàn)金流量產(chǎn)生差別的緣由4、借助現(xiàn)金流量表提供的信息可以協(xié)助會計報表的運用者分析判別企業(yè)的財務(wù)情況和運營成果的可靠性5、借助現(xiàn)金流量表提供的信息可以分析和判別企業(yè)償債才干第5單元：怎樣總體評價企業(yè)財務(wù)質(zhì)量一、盈利才干評價目的體系1毛利率=毛利額/營業(yè)收入*100%2銷售凈利潤率=凈利潤/營業(yè)收入*100%3資產(chǎn)凈利率=凈利潤/平均資產(chǎn)總額*100%4凈資產(chǎn)收益率=凈利潤/平均股東收益*100%5營業(yè)利潤現(xiàn)金率6、營業(yè)市盈率=股票每股市價/每股盈余 二、營運才干目的體系：1、存貨周轉(zhuǎn)率=營業(yè)本錢/存貨平均占用額 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)=365/存貨周轉(zhuǎn)率2、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/應(yīng)收賬款平均余額 應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)=365/應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率3、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/平均流動資產(chǎn)4、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/平均資產(chǎn)總額3、財務(wù)平安評價目的體系 1、資本構(gòu)造 資產(chǎn)負債率=負債總額/資產(chǎn)總額/100% 2、償債平安 流動比率=流動資