8第八章、經(jīng)濟增長二

1、新古典增長理論的實證表現(xiàn)新增長理論和技術內(nèi)生化經(jīng)濟增長：超越新古典模型新古典增長理論的實證表現(xiàn)2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海增長的均衡性（平衡的增長）在均衡狀態(tài)下，人均資本存量和人均產(chǎn)出的增長率都等于技術進步率資本產(chǎn)出比不變實際利率不變，實際工資以技術進步率增長資本和勞動收入占總收入的比重不變針對美國數(shù)據(jù)的實證研究支持上述觀點22022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海經(jīng)濟增長的跨國收斂性或趨同新古典框架下的有條件趨同各經(jīng)濟體趨向由儲蓄率、人口增長、技術進步等外生變量決定的穩(wěn)定狀態(tài)；如果兩個經(jīng)濟體具有相同的穩(wěn)定狀態(tài)，初始資本存量和人均收入水平的差異將會逐步消失。實證研究在OECD國家之

2、間存在趨同現(xiàn)象美國的各個州之間、歐洲不同地區(qū)之間存在收斂性美國、日本和歐們國家之間存在趨同現(xiàn)象針對包括100個國家的大樣本進行實證研究，初始人均GDP和隨后人均GDP增長率之間并沒有相關性32022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海要素積累和生產(chǎn)效率人均收入水平的國際差異要素積累的差異要素生產(chǎn)率的差異在不考慮外生變量差異的條件下，隨著要素的積累，要素的生產(chǎn)率遞減針對跨國樣本的實證研究表明資本邊際生產(chǎn)率與資本存量正相關資本積累依賴于生產(chǎn)率生產(chǎn)技術（生產(chǎn)函數(shù)）的改進推動資本積累資本積累的外部性資本積累對生產(chǎn)技術（生產(chǎn)函數(shù)）的影響其他因素的影響制度質量共同影響要素積累和生產(chǎn)效率42022/7/26中級

3、宏觀經(jīng)濟學 于春海新古典增長理論無法完全解釋的幾個事實：各國經(jīng)濟增長情況存在廣泛而持久的差異不能解釋儲蓄率、人口增長和技術進步等外生變量的差異新古典增長模型中的要素投入不能全部解釋產(chǎn)出的增長索洛余量/殘差熟練勞動力和資本向發(fā)達國家流動的傾向 “要素反向流動”現(xiàn)象新古典增長理論的缺陷技術外生性 新古典模型中，技術以一個外生的、給定的速度增長資本的虛幻性或“非實體性” 新古典模型中資本具有“同質性”，不能在實物資本中體現(xiàn)技術進步因素5 新增長理論和技術內(nèi)生化2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海新增長理論的基本特征技術內(nèi)生化 把技術進步當作模型的內(nèi)生變量，認為技術是生產(chǎn)過程的結果，需要投入一定的

4、資本、技術和勞動。隨著生產(chǎn)過程的展開，技術也具有一個動態(tài)的積累方程。技術的外部性、規(guī)模收益遞增和要素邊際生產(chǎn)率的非遞減特征62022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海技術內(nèi)生性和市場不完全性的結合強調理論模型與實證數(shù)據(jù)和檢驗方法的結合經(jīng)濟周期理論和經(jīng)濟發(fā)展理論的結合 短期周期波動和長期增長相結合 市場機制和政府作用相結合 宏觀經(jīng)濟穩(wěn)定政策與制度變革、社會組織創(chuàng)新相結合72022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海幾個簡單的新增長模型AK模型 假定儲蓄率給定，沒有技術進步。總量生產(chǎn)函數(shù)是： YAK 其中，A是資本的邊際生產(chǎn)率。 資本的積累方程：8可持續(xù)增長 在資本邊際收益非遞減的條件下，儲蓄和投資可以

5、實現(xiàn)經(jīng)濟可以實現(xiàn)長期的增長。資本含義的擴展與“資本邊際收益非遞減”假設實物資本知識資本 知識作為資本的一個組成部分，導致廣義資本的邊際收益非遞減特征。2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海92022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海簡單的盧卡斯模型：資本外部性 K是全社會的總資本量，H是全社會的人力資本存量，k和h是單個廠商的投入。每個廠商所進行的實物資本和人力資本，不僅具有內(nèi)在效應，還有外部效應。10不考慮外部效應考慮外部效應 生產(chǎn)函數(shù)是關于k、h的 次齊次函數(shù)。生產(chǎn)函數(shù)是規(guī)模收益遞增的，而且，邊際產(chǎn)品也可以是遞增的。2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海112022/7/26中級宏觀經(jīng)濟

6、學 于春海兩部門模型：知識生產(chǎn)部門與產(chǎn)品生產(chǎn)部門知識生產(chǎn)的動機和生產(chǎn)函數(shù)企業(yè)的逐利動機知識與市場結構創(chuàng)新帶來的壟斷地位和壟斷利潤知識的外部性知識生產(chǎn)的社會收益和私人收益的差異122022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海內(nèi)生增長理論的基本觀點1、經(jīng)濟增長是經(jīng)濟體系內(nèi)部各種力量相互作用的結果，而不是外部力量推動的結果。經(jīng)濟體系內(nèi)部力量的作用可以實現(xiàn)經(jīng)濟的持續(xù)均衡增長。2、技術進步是推動經(jīng)濟增長的關鍵因素。和資本積累一樣，技術進步是投資和生產(chǎn)活動的結果，是經(jīng)濟中追求利益最大化的個體（廠商）最優(yōu)選擇的結果。132022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海3、技術進步、知識積累和人力資本投資都具有外部性。這

7、種外部性導致規(guī)模收益遞增和邊際收益遞增，這是經(jīng)濟持續(xù)增長的必要條件。4、由于技術、知識和人力資本具有外部性，具有“準公共產(chǎn)品”的特征。因此廠商最優(yōu)化決策的結果往往不是社會最優(yōu)的。5、從社會福利最大化的要求出發(fā)，政府在經(jīng)濟增長過程中必須發(fā)揮作用。6、制度變遷、社會組織變化、政府職能的調整都可以改變經(jīng)濟個體從事技術創(chuàng)新、實物資本和人力資本積累的激勵機制，有利于經(jīng)濟的長期增長。14增長理論的發(fā)展脈絡2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海15經(jīng)濟增長理論必須解釋的6個典型事實：人均產(chǎn)出持續(xù)增長，并且增長率不存在下降的趨勢；人均資本存量隨時間而增長；資本的報酬基本保持不變；物質資本對產(chǎn)出的比例基本保持

8、不變；勞動和物質資本在國民收入中所占的份額基本保持不變；各國的人均產(chǎn)出增長率存在持續(xù)的差異。 Kaldor（1963）早期關于經(jīng)濟增長的思想2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海斯密認為經(jīng)濟增長的主要動力在于勞動分工及由此導致的生產(chǎn)率的提高；同時，市場的邊界制約著分工的邊界。馬爾薩斯認為，當人均收入超過其均衡水平時，死亡率下降的同時生育率將會上升。這導致長期中人均收入收斂到靜態(tài)的均衡水平。李嘉圖認為，要素邊際產(chǎn)出是遞減的，這最終將導致經(jīng)濟增長趨于停滯。馬歇爾強調企業(yè)外部規(guī)模經(jīng)濟和內(nèi)部規(guī)模經(jīng)濟對經(jīng)濟增長的重要作用。熊比特認為經(jīng)濟增長并不是來自外生因素，而是來自生產(chǎn)要素和生產(chǎn)條件的“新組合”，即

9、創(chuàng)新。16現(xiàn)代經(jīng)濟增長理論2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海哈羅德多馬模型 哈羅德（1939）和多馬（1946）利用凱恩斯主義的宏觀經(jīng)濟分析框架分析經(jīng)濟增長的決定因素。認為經(jīng)濟增長的決定因素是儲蓄率和資本產(chǎn)出比率。但是，由于很難保證實際增長率等于有保證的增長率和自然增長率，也就是很難保證宏觀經(jīng)濟均衡處于充分就業(yè)的水平上。所以難以實現(xiàn)長期穩(wěn)定的增長。172022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海 卡爾多（1957）引入可變儲蓄率的概念，對哈羅德多馬模型進行修正。把社會儲蓄分為工資儲蓄和利潤儲蓄兩個部分，希望從收入分配的角度解決哈多模型的不穩(wěn)定性問題。但這些理論都是建立在凱恩斯理論的基礎上，是

10、用短期分析法來分析長期問題。 在凱恩斯主義的宏觀經(jīng)濟分析框架下，沒有一種機制能夠保證經(jīng)濟的實際均衡一定處于充分就業(yè)的狀態(tài)。一旦不能保證這一點，經(jīng)濟增長過程就是不穩(wěn)定的。182022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海新古典增長理論 為克服凱恩斯主義分析框架下增長過程的不穩(wěn)定性，Swan（1956）和Solow（1956）引入資本和勞動可平滑替代的新古典生產(chǎn)函數(shù)，克服哈羅德多馬模型中資本和勞動不可替代的缺陷。由此建立了新古典增長理論。 新古典增長理論使用的生產(chǎn)技術滿足Inada條件，得到經(jīng)濟增長過程具有穩(wěn)定性的結論，但是，長期經(jīng)濟增長只能來自外生的技術進步；儲蓄率是外生的，不是從經(jīng)濟個體最優(yōu)選擇行為

11、中確定的。192022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海Ramsey-Cass-Koopmans模型和儲蓄內(nèi)生化 新古典增長理論中，儲蓄率是外生的，缺乏微觀最優(yōu)化行為分析。為克服這一缺陷，Cass（1965）和Koopmans（1965）把Ramsey（1928）的模型引入新古典經(jīng)濟增長模型，以實現(xiàn)儲蓄率的內(nèi)生化。由此提出了Ramsey-Cass-Koopmans模型。RCK模型作為宏觀經(jīng)濟分析框架的基本特征 1）代表性經(jīng)濟個體的跨期最優(yōu)化； 2）動態(tài)一般均衡。202022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春?！案芍袑W”效應（learn by doing） 針對新古典增長理論的技術外生性，Arrow(

12、1962)指出技術進步和生產(chǎn)經(jīng)驗的提高都是總資本積累的副產(chǎn)品。兩部門模型 宇澤（Uzawa，1965）在傳統(tǒng)單部門增長理論的基礎上，建立了一個包括物質資本生產(chǎn)部門和人力資本生產(chǎn)部門（教育部門或技術生產(chǎn)部門）的兩部門經(jīng)濟增長模型。21新增長理論2022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海80年代以后，以Romer（1986）和Lucas（1988）的研究為起點，理論研究關注如何從經(jīng)濟體系內(nèi)部尋找經(jīng)濟長期持續(xù)增長的因素以及導致各國經(jīng)濟差距的內(nèi)生因素。由此形成了“新增長理論”或“內(nèi)生增長理論”的模型。222022/7/26中級宏觀經(jīng)濟學 于春海凸性假設 用凸性條件代替Inada條件，引入要素邊際產(chǎn)出非遞減的生產(chǎn)函數(shù)。資本概念的擴展：物質資本和人力資本資本品種類的增加：私人資本和公共資本產(chǎn)品質量變化兩部門模型外部性和經(jīng)濟增長Romer（1