信托計劃項目申報書暨盡職調(diào)查報告范文

1、中投信托有限責(zé)任公司中投云城保障房建設(shè)基金（1期）集合資金信托計劃項目申報書暨盡職調(diào)查報告(摘要)經(jīng)辦業(yè)務(wù)部門：北京團(tuán)隊日期：2012-3聲明與承諾參與盡職調(diào)查的全體人員鄭重聲明，謹(jǐn)對此盡職調(diào)查報告所陳述事實、涉及資料和數(shù)據(jù)的真實性、完整性、合法性及所作判斷的合理性負(fù)責(zé)。目 錄 TOC o 1-2 h z u HYPERLINK l _Toc321296863 目 錄 PAGEREF _Toc321296863 h 3 HYPERLINK l _Toc321296864 信托項目要素表 PAGEREF _Toc321296864 h 5 HYPERLINK l _Toc321296865 第一

2、章 信托項目概述 PAGEREF _Toc321296865 h 6 HYPERLINK l _Toc321296866 一、信托項目背景 PAGEREF _Toc321296866 h 6 HYPERLINK l _Toc321296867 二、信托項目交易結(jié)構(gòu)說明 PAGEREF _Toc321296867 h 7 HYPERLINK l _Toc321296868 三、信托財產(chǎn)的管理運用 PAGEREF _Toc321296868 h 8 HYPERLINK l _Toc321296869 四、信托收益、費用和報酬 PAGEREF _Toc321296869 h 13 HYPERLINK

3、 l _Toc321296870 第二章 交易對手盡職調(diào)查情況 PAGEREF _Toc321296870 h 15 HYPERLINK l _Toc321296871 一、交易對手信息 PAGEREF _Toc321296871 h 15 HYPERLINK l _Toc321296872 二、其它交易主體信息 PAGEREF _Toc321296872 h 58 HYPERLINK l _Toc321296873 第三章 標(biāo)的項目盡職調(diào)查情況 PAGEREF _Toc321296873 h 58 HYPERLINK l _Toc321296874 一、項目概況 PAGEREF _Toc32

4、1296874 h 58 HYPERLINK l _Toc321296875 二、政府批文和項目證件取得情況 PAGEREF _Toc321296875 h 64 HYPERLINK l _Toc321296876 三、地塊經(jīng)濟(jì)指標(biāo) PAGEREF _Toc321296876 h 67 HYPERLINK l _Toc321296877 四、項目投資估算表 PAGEREF _Toc321296877 h 67 HYPERLINK l _Toc321296878 五、項目利潤測算 PAGEREF _Toc321296878 h 70 HYPERLINK l _Toc321296879 第四章 增

5、信措施情況 PAGEREF _Toc321296879 h 80 HYPERLINK l _Toc321296880 一、代為履行義務(wù) PAGEREF _Toc321296880 h 80 HYPERLINK l _Toc321296881 二、差額補(bǔ)足義務(wù) PAGEREF _Toc321296881 h 80 HYPERLINK l _Toc321296882 三、收購信托持有的LP份額義務(wù) PAGEREF _Toc321296882 h 80 HYPERLINK l _Toc321296883 四、質(zhì)押擔(dān)保 PAGEREF _Toc321296883 h 80 HYPERLINK l _T

6、oc321296884 五、結(jié)構(gòu)化安排 PAGEREF _Toc321296884 h 81 HYPERLINK l _Toc321296885 六、其它風(fēng)險控制措施 PAGEREF _Toc321296885 h 81 HYPERLINK l _Toc321296886 第五章 經(jīng)濟(jì)效益分析 PAGEREF _Toc321296886 h 81 HYPERLINK l _Toc321296887 一、還款來源分析 PAGEREF _Toc321296887 h 81 HYPERLINK l _Toc321296888 二、信托退出 PAGEREF _Toc321296888 h 81 HYP

7、ERLINK l _Toc321296889 三、 基金收益測算： PAGEREF _Toc321296889 h 82 HYPERLINK l _Toc321296890 第六章 信托項目合規(guī)性分析 PAGEREF _Toc321296890 h 83 HYPERLINK l _Toc321296891 一、主體合規(guī)性分析 PAGEREF _Toc321296891 h 83 HYPERLINK l _Toc321296892 二、項目合規(guī)性分析 PAGEREF _Toc321296892 h 83 HYPERLINK l _Toc321296893 第七章 項目風(fēng)險揭示與應(yīng)對措施分析 PA

8、GEREF _Toc321296893 h 84 HYPERLINK l _Toc321296894 第八章 信托項目可行性分析 PAGEREF _Toc321296894 h 85 HYPERLINK l _Toc321296895 一、投融資標(biāo)的項目行業(yè)分析 PAGEREF _Toc321296895 h 85 HYPERLINK l _Toc321296896 二、投融資標(biāo)的項目政策分析 PAGEREF _Toc321296896 h 88 HYPERLINK l _Toc321296897 三、投融資項目信息 PAGEREF _Toc321296897 h 90 HYPERLINK l

9、 _Toc321296898 四、交易對手財務(wù)狀況分析 PAGEREF _Toc321296898 h 90 HYPERLINK l _Toc321296899 五、可行性分析結(jié)論 PAGEREF _Toc321296899 h 90 HYPERLINK l _Toc321296900 第九章 信托項目風(fēng)險揭示與應(yīng)對措施分析 PAGEREF _Toc321296900 h 90 HYPERLINK l _Toc321296901 一、信用風(fēng)險及其應(yīng)對措施 PAGEREF _Toc321296901 h 90 HYPERLINK l _Toc321296902 二、市場風(fēng)險及其應(yīng)對措施 PAGE

10、REF _Toc321296902 h 91 HYPERLINK l _Toc321296903 三、操作風(fēng)險及其應(yīng)對措施 PAGEREF _Toc321296903 h 91 HYPERLINK l _Toc321296904 四、其他風(fēng)險及其應(yīng)對措施 PAGEREF _Toc321296904 h 91 HYPERLINK l _Toc321296905 五、風(fēng)險綜合評價 PAGEREF _Toc321296905 h 91 HYPERLINK l _Toc321296906 第十章 必備法律文件及簽署節(jié)點安排 PAGEREF _Toc321296906 h 92 HYPERLINK l

11、_Toc321296907 第十一章 綜合結(jié)論 PAGEREF _Toc321296907 h 93信托項目要素表項目名稱中投云城保障房建設(shè)基金（1期）集合資金信托計劃信托項目規(guī)?！?】億元,其中優(yōu)先級規(guī)模為5.25億元，劣后級1.75億元風(fēng)險等級中收益率（年化）1、優(yōu)先級受益人預(yù)期收益（1）預(yù)期基準(zhǔn)收益： 9-10%/年（暫定）；（2）超額收益：如合伙企業(yè)收益超過基準(zhǔn)業(yè)績，提取超額收益的25%。2、劣后級受益人預(yù)期收益：享有合伙企業(yè)超額收益的40%。3、基金管理人：享有合伙企業(yè)超額收益的20%。運用方式股權(quán)+債權(quán)投資資金用途設(shè)立有限合伙企業(yè)，主要用于保障房項目建設(shè)信托項目期限信托計劃總期限5

12、年，第1期信托資金期限【2】年，滿18個月可以提前終止。營銷方案【】銀行代理銷售為主，財富管理中心組織銷售主動管理型業(yè)務(wù)；被動管理型業(yè)務(wù)信托交易對手要求資金到位時間監(jiān)管銀行法律顧問北京市兆源律師事務(wù)所評估機(jī)構(gòu)無第一章 信托項目概述一、信托項目背景（一）信托項目名稱中投云城保障房建設(shè)基金（1期）集合資金信托計劃（二）主要交易對手項目公司：昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司（簡稱“昆明城海”或“項目公司”）基金管理公司：云南融城股權(quán)投資基金管理公司（簡稱“云南融城”或“基金管理公司”）劣后級出資人：云南城投置業(yè)股份有限公司（簡稱“云南城投”）承諾人：云南城投置業(yè)股份有限公司（三）項目需求背景2011年10

13、月20日信托業(yè)務(wù)審批委員會2011年第76次會議同意中投云城保障房建設(shè)基金集合資金信托計劃設(shè)立，信托計劃信托規(guī)模不超過人民幣30億元，按照具體投資項目分期募集，首期募集金額不超過人民幣12億元，募集金額達(dá)到人民幣4億元時，信托計劃成立。日前,我部與云南城投經(jīng)過多次討論和甄選，擬就云南城投控股子公司昆明城海開發(fā)的“融城金階廣場”項目作為本信托計劃第一期投資標(biāo)的，并對標(biāo)的項目進(jìn)行了實地調(diào)研。為提高資金的整體使用效率，信托資金在信托期限內(nèi)可以循環(huán)投資，如果投向“融城金街項目”的資金在順利退出后，信托資金還可再投資于云南城投或其子公司名下的其他保障房項目。投資其他項目需事先經(jīng)過中投信托審批通過，并通過

14、公司網(wǎng)站向投資者進(jìn)行公告。（四）交易結(jié)構(gòu)設(shè)計目的中投信托以信托計劃募集的資金出資，與云南城投控股的云南融城股權(quán)投資基金管理公司共同發(fā)起設(shè)立有限合伙企業(yè)。中投信托代表信托計劃作為有限合伙人，云南融城作為普通合伙人。有限合伙企業(yè)對昆明城海進(jìn)行增資，持有昆明城海20%股權(quán)，以其余資金向項目公司發(fā)放股東配套借款。該交易結(jié)構(gòu)設(shè)計符合本信托計劃設(shè)立審批要求。二、信托項目交易結(jié)構(gòu)說明（一） 社會投資者認(rèn)購信托計劃優(yōu)先級收益權(quán)，云南城投認(rèn)購劣后級受益權(quán)；（二） 受托人以信托計劃募集的資金出資，與云南城投控股的云南融城基金管理公司共同發(fā)起設(shè)立有限合伙企業(yè)。中投信托代表信托計劃作為有限合伙人，云南融城作為普通合伙

15、人；并根據(jù)約定，有限合伙人參與合伙企業(yè)重大事項決策；（三） 合伙企業(yè)以1,900萬元對昆明成海進(jìn)行增資，持有的昆明城海20%股權(quán)，合伙企業(yè)成為項目公司股東，行使股東權(quán)利；（四） 合伙企業(yè)以68,800萬元向昆明城海發(fā)放股東配套借款，云南城投為該項股東借款提供信用增級；（五） 項目公司按約向合伙企業(yè)償還股東配套借款本金、支付資金占用費；股權(quán)退出條件觸發(fā)后，合伙企業(yè)按事先約定的方式實現(xiàn)股權(quán)退出；（六） 合伙企業(yè)以其取得的分紅收入、利息收入、股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得向合伙人進(jìn)行分配；（七）信托計劃終止時，以全部信托財產(chǎn)為限，在扣除應(yīng)由信托計劃承擔(dān)的各類稅費后,向全體受益人分配信托利益;交易結(jié)構(gòu)圖：圖一：信托項目

16、交易結(jié)構(gòu)圖三、信托財產(chǎn)的管理運用（一）信托財產(chǎn)管理運用方式1、信托財產(chǎn)的運用中投信托以信托計劃募集的資金出資，與云南城投控股的基金管理公司共同發(fā)起設(shè)立有限合伙企業(yè)。中投信托代表信托計劃作為有限合伙人，云南融城作為普通合伙人。有限合伙企業(yè)通過股權(quán)及債權(quán)的方式投資于昆明城海公司“融城金街”項目。合伙企業(yè)擬在云南昆明設(shè)立，全體合伙人的認(rèn)繳出資總額為人民幣7.07億元，云南融城作為GP,出資份額為708萬元（其中8萬元用于合伙企業(yè)日常運營，不參與投資），信托計劃作為LP,出資份額為7億元，有限合伙人根據(jù)項目實際運行需要可分期認(rèn)繳出資。雙方具體出資方式、數(shù)額及出資比例如下表所示：名稱出資方式出資數(shù)額出資

17、比例云南融城現(xiàn)金708萬元1%中投信托現(xiàn)金7億元99%（合伙企業(yè)在收到投資收益之前發(fā)生的相關(guān)費用，可以由普通合伙人先行墊付。）2、合伙企業(yè)投資安排（1）股權(quán)投資有限合伙企業(yè)以1,900萬元對昆明成海進(jìn)行增資，持有的昆明城海20%股權(quán)，增資完成后，云南城投、重慶同恒投資有限公司和合伙企業(yè)將分別持有項目公司42.11%、37.89%和20%的股權(quán)。信托期限內(nèi)，經(jīng)合伙企業(yè)投資決策委員會同意，有限合伙企業(yè)有權(quán)出售所持有的項目公司股權(quán)，出售價格按事先約定的評估方法確定基準(zhǔn)價格，云南城投置業(yè)股份有限公司或其關(guān)聯(lián)企業(yè)可優(yōu)先收購，若云南城投置業(yè)股份有限公司或其關(guān)聯(lián)企業(yè)放棄優(yōu)先收購權(quán)利，有限合伙企業(yè)可通過公開方

18、式按市場價格出售項目公司股權(quán)。有限合伙企業(yè)存續(xù)期間，若項目公司已實現(xiàn)預(yù)期可銷售商品及商業(yè)總面積的70%（簽訂商業(yè)物業(yè)租賃合同視同銷售）以上，云南城投置業(yè)股份有限公司或其關(guān)聯(lián)企業(yè)可在同等條件下，按事先約定的評估方式確定的基準(zhǔn)價格優(yōu)先收購項目公司股權(quán)。上述股權(quán)退出須滿足兩個條件：1、股權(quán)退出價格能夠使有限合伙企業(yè)對項目公司的全部股權(quán)及債權(quán)投資年化收益率不低于12%/年；2、股權(quán)退出時間不得晚于信托計劃到期時間。如果按照以上條件合伙企業(yè)未能實現(xiàn)股權(quán)退出，云南城投置業(yè)股份有限公司或其關(guān)聯(lián)企業(yè)承諾在信托計劃到期前承擔(dān)差價補(bǔ)足義務(wù)。上述基準(zhǔn)價格的確定參見附件1項目公司股權(quán)評估辦法（2）債權(quán)投資有限合伙企業(yè)

19、資金68,800萬元，向項目公司發(fā)放股東配套借款。股東配套借款的期限不超過24個月，配套借款可以分批次發(fā)放，首批次借款金額不低于4億元。合伙企業(yè)持有股權(quán)發(fā)生從項目公司退出情形時，項目公司應(yīng)先行償還合伙企業(yè)提供的全部股東配套借款。股東配套借款的資金占用費率為10.68 %/年。股東配套借款以每年360日為計算基數(shù)，自實際發(fā)放之日起按日計算資金占用費。每年6月20日、12月20日為支付資金占用費日。項目公司歸還股東配套借款本金時，同時清償期間資金占用費。在項目公司實現(xiàn)資金回籠時（包括項目公司取得的對外融資款），合伙企業(yè)和云南城投可以按照股權(quán)比例，有權(quán)要求項目公司優(yōu)先返還股東以債權(quán)形式投入的資金。3

20、、合伙企業(yè)的管控制度（1）治理結(jié)構(gòu)合伙企業(yè)建立完善的治理結(jié)構(gòu)，事先就合伙人會議、投資決策委員會和執(zhí)行事務(wù)合伙人的權(quán)、責(zé)、利等做出合理安排。（2）制度建設(shè)合伙企業(yè)建立健全各項制度，包括但不限于參與合伙協(xié)議、投資管理制度、基金退出制度、關(guān)聯(lián)交易制度、財務(wù)管理制度、內(nèi)控管理制度和信息報告制度等。（3）經(jīng)營決策受托人以有限合伙人身份參加合伙人會議，參與合伙企業(yè)重大事項的決策。合伙人會議審議事項須經(jīng)全體合伙人一致同意方可通過。合伙企業(yè)設(shè)立投資決策委員會（下稱“投決會”）對投資事項進(jìn)行審批。投決會由7名委員組成，其中從云南城投聘請4名；從中投信托聘請2名；基金管理公司聘請1名。合伙企業(yè)亦可聘請外部專家參與

21、投決會。投決會對投資事項進(jìn)行表決時，須經(jīng)全體委員6/7多數(shù)（含）通過方為有效。（4）資金托管受托人將指定一家托管銀行并開立資金專戶，對合伙企業(yè)資金進(jìn)行托管。合伙企業(yè)存續(xù)期間的一切資金使用均需通過該資金專戶，按雙方事先擬定的制度進(jìn)行。合伙企業(yè)原則上不對外負(fù)債，也不為其它主體提供擔(dān)保。4、項目公司管控1）制度建設(shè)受托人通過合伙企業(yè)參與項目公司的制度建設(shè)，包括公司章程、決策流程、權(quán)限分配等，盡可能降低交易對手的操作風(fēng)險。項目公司股東會權(quán)限至少包括：審議批準(zhǔn)公司的年度財務(wù)預(yù)算方案、決算方案；審議批準(zhǔn)公司的利潤分配方案和虧損彌補(bǔ)方案；對公司增加或減少注冊資本作出決議；審議批準(zhǔn)公司的基本管理制度；修改公司

22、章程。股東會審議事項，須經(jīng)全部股東同意方可通過。項目公司董事會權(quán)限至少包括：決定公司的年度經(jīng)營計劃和投資方案；制訂公司的年度財務(wù)預(yù)算方案、決算方案；制訂公司的利潤分配方案和虧損彌補(bǔ)方案；制訂公司的基本管理制度；審議批準(zhǔn)公司重大資產(chǎn)(人民幣伍佰萬元或以上，不含正常的房地產(chǎn)銷售行為)的處置；審議批準(zhǔn)公司對外（包括股東）融資事項；審議批準(zhǔn)公司為自身債務(wù)提供擔(dān)保事項。董事會審議事項須經(jīng)半數(shù)以上董事同意方可通過，同時，受托人通過合伙企業(yè)委派的董事將對董事會職責(zé)保留一票否決權(quán)。2）人員委派受托人將通過合伙企業(yè)向項目公司委派一名董事（系中投信托人員），參與項目公司重大事項和重大資金劃付的決策和監(jiān)督管理。合伙

23、企業(yè)選派的董事參與項目公司重大事項表決應(yīng)執(zhí)行合伙企業(yè)投資決策委員會的決議。3）經(jīng)營監(jiān)督項目公司將向合伙企業(yè)按月提交月度工作計劃和資金使用計劃，以及上個月度的財務(wù)報表及月度管理報告，月度管理報告主要內(nèi)容包括：項目運行情況及項目公司近期經(jīng)營計劃；項目工程進(jìn)度；項目資金使用情況；項目財務(wù)狀況；項目銷售及應(yīng)收款情況；當(dāng)?shù)厥袌龅念A(yù)測；政府調(diào)控政策變動及對市場影響的預(yù)測；項目風(fēng)險分析；其他需要報告的事項。必要時，合伙企業(yè)有權(quán)參與和監(jiān)督項目公司重大事項的決策過程,并有權(quán)對重大設(shè)計、采購、工程招投標(biāo)事項作過程參與。4）資金監(jiān)管項目公司的全部資金往來均應(yīng)接受合伙企業(yè)的監(jiān)管。合伙企業(yè)作為股東向項目公司發(fā)放的配套借

24、款可用于支付工程款、材料款等、也可用于歸還該該項目目前存續(xù)的銀行貸款；經(jīng)項目公司及各股東協(xié)商同意，該部分資金也可用于其他用途。項目公司的銷售回款，除根據(jù)規(guī)定需由政府監(jiān)管的部分之外，均應(yīng)接受合伙企業(yè)的監(jiān)管。項目公司及合伙企業(yè)委托銀行開立銷售資金監(jiān)管賬戶，對銷售回款進(jìn)行監(jiān)管。5）協(xié)助監(jiān)管合伙企業(yè)作為股東對項目公司的管理與運作擁有充分的知情權(quán)和監(jiān)督權(quán)。在必要時，有限合伙人（受托人）有權(quán)要求合伙企業(yè)時委任律師、監(jiān)理公司、會計師、評估師等中介機(jī)構(gòu)監(jiān)督工程建設(shè)、審計項目成本核算、城海公司資金往來和財務(wù)管理等重大事項。 6）現(xiàn)場監(jiān)管信托經(jīng)理每兩個月至少一次到項目現(xiàn)場核查上述事項。（二）信托財產(chǎn)的歸屬與返還信

25、托計劃終止時，信托計劃財產(chǎn)扣除信托合同規(guī)定的信托計劃費用和稅費后按信托計劃文件約定歸屬受益人。四、信托收益、費用和報酬（一）信托收益本信托項下的信托收益來源于合伙企業(yè)產(chǎn)生的收益，并通過合伙企業(yè)分紅、有限合伙人份額轉(zhuǎn)讓或退伙的方式實現(xiàn)。信托存續(xù)期間及信托期限終止時，受托人按信托合同約定對受益人進(jìn)行信托利益清算分配。1、信托計劃受益人分類及每類受益人預(yù)期收益情況如下： 受益人認(rèn)購份額預(yù)期收益(年化)A類優(yōu)先級受益人100萬份（含）-300萬份（不含）暫定為9%+浮動收益B類優(yōu)先級受益人300萬份及以上（含）暫定為10%+浮動收益劣后級受益人17500萬元不設(shè)預(yù)期基準(zhǔn)收益如合伙企業(yè)收益超過基準(zhǔn)業(yè)績，

26、提取超過部分25%作為優(yōu)先級受益人超額收益。劣后級受益人不設(shè)預(yù)期基準(zhǔn)收益，如合伙企業(yè)收益超過基金基準(zhǔn)業(yè)績，提取超過部分40%作為收益。2、信托利益分配時間優(yōu)先級受益人預(yù)期基準(zhǔn)收益按年分配，首次分配時間為2012年12月20日起5個工作日內(nèi)。信托計劃終止時，受托人向全體受益人分配信托收益并返還信托本金。注：合伙企業(yè)收益超過基金基準(zhǔn)業(yè)績，GP（二）信托費用1、信托費用的種類本信托計劃項下信托費用包括但不限于下列一項或多項，根據(jù)實際發(fā)生情況確定：（1）受托人的信托報酬；（2）信托保管費（托管費）等中介費用； （3）信息披露費用； （4）信托計劃終止時的清算費用； （5）文件或賬冊制作、印刷費用；（6

27、）信托計劃營銷及募集費用； （7）銀行代理收付和賬戶服務(wù)費用；（8）信托財產(chǎn)管理和運用過程中發(fā)生的稅費；（9）受益人大會召開費用；（10）按照有關(guān)規(guī)定可以列入的其他稅費和費用；第二章 交易對手盡職調(diào)查情況一、交易對手信息項目公司 （一）基本情況1、主體資格名稱：昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司住所：昆明市官渡區(qū)云南城投大廈A座2-1號法定代表人：劉猛注冊資本：76,000,000.00實收資本：76,000,000.00公司類型：非自然人出資有限責(zé)任公司經(jīng)營范圍：房地產(chǎn)開發(fā)與經(jīng)營；建筑材料、裝飾材料、五金交電、普通機(jī)械及配件、金屬材料、礦產(chǎn)品、電子產(chǎn)品、儀器儀表的銷售；房屋拆遷、拆除工程（以上經(jīng)營范

28、圍中涉及國家法律、行政法規(guī)規(guī)定的專項審批，按審批的項目和時限開展經(jīng)營活動）。 成立日期：2007年8月7日營業(yè)期限：2007年8月7日至2027年8月7日法人營業(yè)執(zhí)照號碼：530100000001770組織機(jī)構(gòu)代碼：66550161-9貸款卡號：53010000001753492、股權(quán)結(jié)構(gòu)和關(guān)聯(lián)關(guān)系昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司由云南城投置業(yè)股份有限公司和重慶同恒投資有限公司共同出資，于2007年8月7日成立，持股比例：云南城投置業(yè)股份有限公司53%，重慶同恒投資有限公司47%。表一：昆明城海股權(quán)結(jié)構(gòu)圖股東性質(zhì)股東名稱出資額（萬元）出資比例（%）法人股東云南城投置業(yè)股份有限公司4000法人股東重慶

29、同恒投資有限公司3600重慶同恒投資有限公司：成立于2007年10月18日，注冊地：重慶市渝北區(qū)紫荊路4號佳華世紀(jì)新城8幢1單元1-6/8-2，注冊資本為人民幣1000萬元，法人代表：劉克強(qiáng)；經(jīng)營范圍：從事能源、電子、房地產(chǎn)項目投資及相關(guān)咨詢服務(wù)，截止2011年12月31日資產(chǎn)總額為3875萬。 同恒投資有限公司的關(guān)聯(lián)企業(yè)有重慶迪洋集團(tuán)、重慶金比德實業(yè)集團(tuán)、重慶九同投資集團(tuán)、重慶同進(jìn)傳媒投資有限公司，云南同德合信投資開發(fā)有限公等，該公司為云南城投置業(yè)有限公司項目合作方。3、公司治理公司設(shè)股東會，股東會由全體股東組成，是公司的權(quán)力機(jī)構(gòu)，股東會會議由股東按照認(rèn)繳出資比例行使表決權(quán)。股東會決議應(yīng)由代

30、表三分之二以上表決權(quán)的股東表決通過。公司設(shè)董事會，成員為5人，由股東云南省城投置業(yè)股份有限公司推薦三人，股東重慶同恒投資有限公司推薦二人，其中一人擔(dān)任副董事長。董事會會議應(yīng)由三分之二以上董事出席，對所議事項作出的決定應(yīng)由占全體董事三分之二以上董事表決通過方為有效。公司設(shè)監(jiān)事會，成員為3人，由股東云南城投置業(yè)股份有限公司推薦2人，重慶同恒投資有限公司推薦1人。公司設(shè)總經(jīng)理一名，由股東重慶同恒投資有限公司推薦，董事會決定聘任或者解聘。公司目前擁有員工共20人，其中3人為母公司云南城投置業(yè)股份有限公司派駐，擔(dān)任項目財務(wù)負(fù)責(zé)人及現(xiàn)場工地負(fù)責(zé)人。公司80%員工為大專以上學(xué)歷，具有中高級職稱員工6人，房地

31、產(chǎn)經(jīng)紀(jì)師1人，水利水電工程師1人，建筑工程師2人，造價工程師1人。法定代表人 ：劉猛，男，漢族，1970 年7 月出生，云南東川人，工商管理碩士，畢業(yè)于中歐國際工商學(xué)院，中共黨員，經(jīng)濟(jì)師，1992 年7 月參加工作。曾任：云南建工城建投資開發(fā)有限公司總經(jīng)理、云南建工集團(tuán)總經(jīng)理助理、云南省城市建設(shè)投資有限公司總經(jīng)理；現(xiàn)任：云南省城市建設(shè)投資有限公司副董事長、云南城投置業(yè)股份有限公司董事兼總經(jīng)理、昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司董事長、云南城投環(huán)湖東路工程建設(shè)指揮部指揮長?？偨?jīng)理：商興洲，年齡44歲，畢業(yè)于重慶大學(xué)，本科。現(xiàn)任昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司總經(jīng)理、重慶湖南商會會長。曾任重慶九同投資有限公司董

32、事長、 重慶同成置業(yè)顧問有限公司董事長、 重慶龍湖置業(yè)有限公司營銷部經(jīng)理。財務(wù)負(fù)責(zé)人：楊明才，年齡39歲，畢業(yè)于云南大學(xué)，本科。注冊會計師、注冊稅務(wù)師、高級會計師 現(xiàn)任云南城投置業(yè)股份有限公司財務(wù)管理中心經(jīng)理、昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司財務(wù)總監(jiān)、云南華僑城實業(yè)有限公司監(jiān)事、云南綠色產(chǎn)品交易中心有限公司監(jiān)事。曾任中瑞岳華會計師事務(wù)所高級項目經(jīng)理、中審亞太會計師事務(wù)所項目經(jīng)理。4、經(jīng)營管理2009年12月7日昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司中標(biāo)關(guān)坡城中村改造土地一級開發(fā)、整理項目。2010年4月21日由云南城投與其控股子公司昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司聯(lián)名與昆明市官渡區(qū)加快推進(jìn)城中村改造辦公室簽訂了官渡區(qū)

33、關(guān)坡片區(qū)土地一級開發(fā)委托合同，由區(qū)推進(jìn)辦委托進(jìn)行官渡區(qū)關(guān)坡片區(qū)舊城（棚戶區(qū)）改造，改造范圍為：東至日新路，南至日新路、民航路，西至民航路，北至南二環(huán)路、七八三一五部隊。2010年昆明城海與云南城投控股子公司官渡區(qū)城中村改造置業(yè)有限公司（以下簡稱“官改公司”）重新簽訂協(xié)議，將該項目重新委托由官改公司進(jìn)行開發(fā)，雙方共同確定公司歸集土地一級開發(fā)成本67,368,124.56元，并全部轉(zhuǎn)至官改公司。截止2010 年12 月31 日，昆明城海公司資產(chǎn)總計為35,751.84 萬元，負(fù)債為28,958.67 萬元，所有者權(quán)益為6,793.17 萬元。（此財務(wù)數(shù)據(jù)摘自信永中和會計師事務(wù)所有限責(zé)任公司昆明分所

34、的XYZH/2010KMA2015-11 號審計報告）截止2011年12月21日，昆明城海公司資產(chǎn)總計為111,710.39萬元，負(fù)債為105,601.93萬元，所有者權(quán)益為6,108.46 萬元。（此報告未經(jīng)審計）（二）信用狀況根據(jù)風(fēng)險管理部于查詢，昆明城海無不良信用記錄。（三）財務(wù)狀況表二：2008年-2011年昆明城海資產(chǎn)負(fù)債表（萬元）2008年12月2009年12月2010年12月2011年12月貨幣資金29.00955.00945.00794.33預(yù)付賬款-1,500.00129.54存貨3,769.0010,297.005,570.0096,387.16其它應(yīng)收款3,435.002

35、88.0027,461.0014,101.75流動資產(chǎn)7,234.0011,540.0035,476.00111,412.78資產(chǎn)合計7,383.0011,706.0035,752.00111,710.39其它應(yīng)付款2.004,468.001,931.0059,047.38一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債-26,700.00流動負(fù)債2.004,476.001,959.0088,601.93長期借款-27,000.0017,000.00負(fù)債合計2.004,476.0028,959.00105,601.93實收資本7,600.007,600.007,600.007,600.00凈資產(chǎn)7,381.007,23

36、0.006,793.006,108.46注：1、城海公司截至2011年12月31日的存貨余額為9.6億元，主要為土地投入約7.4億元以及前期費用和建安支出。2、其他應(yīng)收應(yīng)付款明細(xì)（截止2011年末）：項目對 象 金 額 原 因其他應(yīng)收款員工借款 108,155.00 外部單位昆明吉輝房地產(chǎn)開發(fā)有限公司 1,999,455.19 合作往來款昆明市官渡區(qū)加快推進(jìn)城中村改造辦公室 12,000,000.00 推進(jìn)辦暫扣木器廠產(chǎn)權(quán)置換安置費押金昆明通用水務(wù)自來水有限公司 30,000.00 施工用水押金昆明迪歐文儀家具有限公司 2,000.00 辦公用品購買定金云南電網(wǎng)公司昆明供電局 623,700.

37、00 臨時用電押金昆明房橋地產(chǎn)經(jīng)紀(jì)有限公司 4,000.00 租房押金昆明官渡區(qū)市政養(yǎng)護(hù)管理處 5,000.00 道路開挖押金內(nèi)部單位昆明市官渡區(qū)城中村改造置業(yè)有限公司 128,872,707.99 往來款其他 11,158.19 應(yīng)收代墊員工社保個人部分其他應(yīng)收款合計 143,656,176.37 其他應(yīng)付款外部單位重慶迪洋儀表有限公司 2,068.68 應(yīng)付代墊職工社保重慶金比德實業(yè)集團(tuán) 2,068.68 應(yīng)付代墊職工社保昆明一建建設(shè)（集團(tuán)）有限公司第二工程分公司 400,000.00 投標(biāo)保證金云南城市建設(shè)監(jiān)理有限公司 200,000.00 投標(biāo)保證金云南建工第四建設(shè)有限公司 400,0

38、00.00 投標(biāo)保證金云南建工第五建設(shè)有限公司 400,000.00 投標(biāo)保證金云南工程建設(shè)總承包公司 400,000.00 投標(biāo)保證金云南省第三建筑工程公司 400,000.00 投標(biāo)保證金昆明二建建設(shè)（集團(tuán)）有限公司 400,000.00 投標(biāo)保證金云南省第二建筑工程公司 400,000.00 投標(biāo)保證金回遷房成本及市政基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)費 225,509,969.00 木器廠回遷房內(nèi)部單位云南省城市建設(shè)投資有限公司 44,084.64 應(yīng)付代墊職工社保云南城投置業(yè)股份有限公司 361,910,249.64 往來款云南南亞汽車商城有限公司 5,363.42 代墊員工社保其他應(yīng)付款合計 590,4

39、73,804.06 表三：2008年-2011年昆明城海利潤表科目/年度2008年12月2009年12月2010年12月2011年12月主營業(yè)務(wù)收入-2.79 0.000.00-7.45 主營業(yè)務(wù)利潤-2.79 0.000.00-7.45 營業(yè)利潤-284.16 -179.57 -557.99 -701.43 利潤總額-281.81 -179.57 -557.99 -700.68 凈利潤-211.47 -150.42 -437.72 -684.71 表四：2008年-2011年昆明城海現(xiàn)金流量表科目/年度2008年12月2009年12月2010年12月2011年12月經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額

40、72.54929.14-6,555.83 215.70投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-82.88 -3.38 -20,005.04 -23.85 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額0.000.0026,550.45-342.20 現(xiàn)金凈流量-10.34 925.76-10.42 -150.35 注：2011年籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量明細(xì)籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量明細(xì)：備注 取得借款收到的現(xiàn)金17,000 招行1.7億元貸款 籌資活動現(xiàn)金流入小計17,000 償還債務(wù)支付的現(xiàn)金14,520 歸還城投置業(yè)公司借款1.422億元，還招行貸款300萬元償付利息支付的現(xiàn)金2,822.2 支付貸款利息 籌資活動現(xiàn)金流出小計

41、17,342.2 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額-342.2 表五：2009-2011年昆明城海財務(wù)指標(biāo)分析2009年12月2010年12月2011年12月償債能力資產(chǎn)負(fù)債率（%）38.24%81.00%94.53%營運資金（萬元）7,064.0033,517.0022,810.85現(xiàn)金比率（%）21.34%48.24%0.90%流動比率（%）257.82%1810.92%125.75%速動比率（%）27.77%1526.60%16.96%周轉(zhuǎn)能力總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(天)0.000.000.00固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率(天)0.000.000.00應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率(天)0.000.000.00存貨周轉(zhuǎn)率(天)0.0

42、00.000.00盈利能力銷售利潤率（%）0.000.000.00資產(chǎn)回報率（%）-1.58%-1.84%-0.93%凈資產(chǎn)收益率（%）-2.08%-6.44%-11.21%主要科目分析：1、存貨截至2011年底，公司存貨為96,387.16萬元，大大超過了2010年的5,570.00萬元，其主要是土地投入約7.4億元以及前期費用和建安支出。2、其他應(yīng)收款截至2011年底，公司其他應(yīng)收款為14,101.75萬元，其主要是昆明市官渡區(qū)城中村改造置業(yè)有限公司往來款12,887.27萬元和安置費押金1，200.00萬元3、其他應(yīng)付款截至2011年底，公司其他應(yīng)付款為59,047.38萬元，其主要是回

43、遷房成本及市政基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)費22,551.00萬元和云南城投置業(yè)股份有限公司往來款36,191.02萬元。4、一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債截至2011年底，公司的一年內(nèi)到期的非流動負(fù)債為26,700.00萬元，是中國工商銀行關(guān)上支行的借款。5、長期借款截至2011年底，公司的長期借款為16,900.00萬元，其主要是招行金碧支行的借款。6、其他該公司為“融城金街”項目公司，因項目正處于施工建設(shè)階段，還未銷售，利潤及現(xiàn)金流量為負(fù)。（四）對外負(fù)債情況表六：目前昆明城海對外負(fù)責(zé)情況說明借款機(jī)構(gòu)金額（萬元）到期日中國工商銀行關(guān)上支行269002012年8月17日招行金碧支行169002013年1月4日公司的

44、保證借款用于關(guān)坡片區(qū)城中村改造項目，由云南城投置業(yè)股份有限公司提供擔(dān)保。（五）對外擔(dān)保情況根據(jù)風(fēng)險管理部查詢昆明城海無對外擔(dān)保。云南城投置業(yè)股份有限公司（一）基本情況1、主體資格名稱：云南城投置業(yè)股份有限公司 公司注冊地：云南省昆明市民航路 400 號 公司總股本：823,429,184股 法定代表人：許 雷 法人營業(yè)執(zhí)照號碼：530000000004673 組織機(jī)構(gòu)代碼證號：21792353-5 稅務(wù)登記證號碼：530111217923535 經(jīng)營范圍：商品房銷售、房屋租賃、基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資、土地開發(fā)。 組織類別：股份有限公司 貸款卡號碼：5307010000014931 上海證券交易所股票

45、簡稱：云南城投，股票代碼（600239） 2、實際控制人及云南城投第一大股東云南省城市建設(shè)投資有限公司簡介云南省城市建設(shè)投資有限公司（簡稱：省城投公司）成立于2005年4月，是經(jīng)云南省人民政府批準(zhǔn)組建的現(xiàn)代大型國有企業(yè)，是云南省人民政府授權(quán)的城建投資項目出資人代表及實施機(jī)構(gòu)，是省國資委旗下城市建設(shè)的核心企業(yè)。公司總資產(chǎn)已逾300億元，擁有10多個控股子公司，按照集團(tuán)化管控模式進(jìn)行管理。由公司投資建設(shè)的省市重點項目有：北京云南大廈、云南海埂會議中心、部分駐昆高校呈貢新校區(qū)建設(shè)、西雙版納避寒山莊、云南省兩污治理、滇池北岸環(huán)湖東路沿線土地一級開發(fā)、昆明第一人民醫(yī)院北市區(qū)醫(yī)院、昆明“城中村”改造等。

46、目前，省城投公司已形成以“城市開發(fā)”和“城市水務(wù)”為主業(yè)，以教育、醫(yī)療、酒店、金融、循環(huán)經(jīng)濟(jì)為城市功能配套業(yè)務(wù)的發(fā)展戰(zhàn)略格局。其中，城市開發(fā)是核心主業(yè)。2007年，省城投公司通過收購重組，控股了上市公司云南城投置業(yè)股份有限公司（股票簡稱“云南城投”，股票代碼：600239）。上市公司作為公司經(jīng)營性城市開發(fā)業(yè)務(wù)的主要操作實施平臺，將通過復(fù)合型房地產(chǎn)開發(fā)模式，對公司的“房”（房屋開發(fā)與銷售）、“地”（土地一級開發(fā)和二級儲備）、“產(chǎn)”（酒店、醫(yī)院、學(xué)校等城市經(jīng)營性配套物業(yè)）相關(guān)資源進(jìn)行系統(tǒng)整合，充分發(fā)揮協(xié)同效應(yīng)。城市水務(wù)是公司第二主業(yè)。2009年4月，在云南省委、省政府及省建設(shè)廳、省國資委等部門的大

47、力支持下，由公司出資組建的云南省水務(wù)產(chǎn)業(yè)投資公司（簡稱：省水務(wù)公司）正式成立。公司將省水務(wù)公司作為實施平臺，推進(jìn)全省范圍內(nèi)水務(wù)資源整合和治污項目的建設(shè)。省水務(wù)公司預(yù)計明年在香港上市。圍繞主營業(yè)務(wù)，省城投公司在完善城市配套功能方面進(jìn)行了有效性投資和差異化投資，在教育、醫(yī)療等領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)了突破性進(jìn)展，由公司投資的昆明理工大學(xué)津橋?qū)W院已發(fā)展成為云南省唯一具有理工特色和雙語教學(xué)特色的知名獨立學(xué)院。作為全國第一個并購三級甲等公立醫(yī)院的成功案例，由公司投資建設(shè)的“昆明市第一人民醫(yī)院北市區(qū)醫(yī)院”正穩(wěn)步推進(jìn)中。借助從國內(nèi)外引進(jìn)的相關(guān)先進(jìn)技術(shù)和“廢棄物資源化國家工程中心”的研發(fā)能力，由公司組建的循環(huán)經(jīng)濟(jì)公司，正著力

48、于建立循環(huán)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)業(yè)集群，建設(shè)“國家級循環(huán)經(jīng)濟(jì)示范基地”，推動循環(huán)經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)業(yè)化發(fā)展。按照市場化運作機(jī)制，公司還在金融方面進(jìn)行了相關(guān)拓展，由公司牽頭組建的云南省地方保險公司誠泰財產(chǎn)保險股份有限公司已經(jīng)設(shè)立，2012年1月19日在昆明舉行揭牌儀式。3、公司治理（1）云南城投的主要控股企業(yè)情況列表表七：云南城投主要控股企業(yè)情況列表子公司全稱企業(yè)類型注冊地業(yè)務(wù)性質(zhì)注冊資本持股(%)云南城投置地有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)50,000,000.00100云南城投銅都置地有限公司有限責(zé)任公司云南東川房地產(chǎn)開發(fā)10,000,000.0075云南城投昆明置地有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)150

49、,000,000.0051云南城投大理置地有限公司有限責(zé)任公司云南大理房地產(chǎn)開發(fā)20,000,000.0050云南紅河房地產(chǎn)開發(fā)有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)126,000,000.00100云南南亞汽車商城有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)10,610,000.00100云南城投物業(yè)服務(wù)有限公司有限責(zé)任公司云南昆明物業(yè)服務(wù)3,000,000.00100昆明市盤龍區(qū)城中村改造置業(yè)有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)100,000,000.0060昆明市官渡區(qū)城中村改造置業(yè)有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)100,000,000.0095云南天祐房地產(chǎn)有限公司有限責(zé)任公司云南昆

50、明房地產(chǎn)開發(fā)107,816,326.0051昆明城海房地產(chǎn)開發(fā)有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)76,000,000.0052.63云南城投龍瑞房地產(chǎn)開發(fā)有限責(zé)任公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)30,000,000.0075昆明云城尊龍房地產(chǎn)開發(fā)有限公司有限責(zé)任公司云南昆明房地產(chǎn)開發(fā)50,000,000.0074成都鼎云房地產(chǎn)開發(fā)有限公司有限責(zé)任公司四川成都房地產(chǎn)開發(fā)100,000,000.0051西雙版納云城置業(yè)有限公司有限責(zé)任公司西雙版納房地產(chǎn)開發(fā)20,000,000.00100（2）高級管理人員和財務(wù)負(fù)責(zé)人的基本情況及任職情況表八：云南城投高級管理人員和財務(wù)負(fù)責(zé)人說明姓名職務(wù)性別年

51、齡任期起始日期任期終止日期許雷董事長男442010年12月22日2013年12月22日劉猛董事男402010年12月22日2013年12月22日總經(jīng)理2009年4月17日2012年4月17日余勁民常務(wù)副總經(jīng)理男372007年12月4日王興全財務(wù)總監(jiān)男362011年1月30日 4、經(jīng)營管理公司目前業(yè)務(wù)主要包括三大板塊：土地一級開發(fā)整理（城中村改造）、二級市場開發(fā)、旅游地產(chǎn)。公司控股股東云南省城投是云南省政府城市建設(shè)的核心企業(yè)，在房地產(chǎn)一、二級項目資源及資金方面能夠獲得股東和省政府的全力支持，使公司在昆明市一級土地開發(fā)、城中村改造項目上占據(jù)主導(dǎo)地位。注：城中村改造總投為一級開發(fā)成本。圖二：云南城投

52、主要經(jīng)營業(yè)務(wù)說明（1）城中村改造板塊作為資源依賴型企業(yè)，開發(fā)用地儲備對房地產(chǎn)企業(yè)具有重大的戰(zhàn)略意義，優(yōu)質(zhì)土地資源是房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)持續(xù)發(fā)展的根本保證。云南城投堅持 新城加主城戰(zhàn)略，一方面利用環(huán)湖東路項目一、二級聯(lián)動在新城獲取儲備，另一方面在主城通過舊城改造獲取土地。公司依托集團(tuán)公司，通過一級開發(fā)， 掌控和整合了昆明市大量優(yōu)質(zhì)土地資源，在土地市場上居于主導(dǎo)地位。土地儲備優(yōu)勢為公司長遠(yuǎn)發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。2010年以來，公司參與了昆明市的城中村改造項目，公司分別與官渡區(qū)、西山區(qū)、盤龍區(qū)政府簽訂了城中村改造戰(zhàn)略合作協(xié)議。城中村項目的經(jīng)營模式采取政府和優(yōu)勢企業(yè)相結(jié)合的原則，政府負(fù)責(zé)征地、拆遷安置及供地。城中

53、村土地達(dá)到供地條件后，由公司獨立或聯(lián)合其他合作伙伴通過定向招拍掛獲得土地，進(jìn)行二級開發(fā)。城中村改造項目大都為民生工程，云南城投的介入也緩解了政府資金壓力，實現(xiàn)了多贏。根據(jù)公開資料，省城投公司在昆明已簽約的城中村約60多個，占地2萬多畝，目前上市公司已獲取的僅為小部分，待較為成熟或論證可行時再交付給上市公司。由于公司是昆明城中村項目一級開發(fā)的主要參與者，在獲取土地資源上具有較大優(yōu)勢，公司選擇的城中村均是地段位置優(yōu)越、開發(fā)條件成熟，土地成本較低，收益空間較大的地塊。外部一些優(yōu)秀的開發(fā)商進(jìn)入昆明市場，需要通過與公司合作獲取優(yōu)質(zhì)項目。目前公司與萬科、招商、金地、華僑城等相繼合作成立了項目公司。在房地產(chǎn)

54、調(diào)控不放松，銷售狀況達(dá)不到預(yù)期的情況下，公司將根據(jù)市場情況，調(diào)整一級開發(fā)及拿地節(jié)奏，采取聯(lián)合拿地，聯(lián)合開發(fā)的策略，可有效緩解一二級聯(lián)動開發(fā)帶來得資金緊張狀況。城中村改造項目基本情況如下：表九：云南城投城中村改造項目說明項目名稱項目基本情況項目投資成本項目投資收益項目進(jìn)展中壩村城中村改造項目總改造范圍為2167.77畝，總拆遷面積1136538，總拆遷戶數(shù)1287戶項目凈用地1350.77畝，土地一級開發(fā)成本508367萬元，用地土地成本：719021.36 萬元，折合總用地單價331.69萬元/畝項目擬掛牌地價：450萬元/畝企業(yè)參與一級開發(fā)收益：81338.72萬元截止2011年累計完成投資

55、70012.53萬元。項目西北繞城以南地塊于2011年已完成征地及租地建房部分拆遷工作，預(yù)計2012年8月完成拆遷，年內(nèi)完成招拍掛；項目西北繞城以北地塊計劃于2012年第一季度至2013年第一季度完成二期征地工作；于2013年第一季度至2013年第二季度完成拆遷工作；于2013年9月完成招拍掛；上壩村城中村改造項目總改造范圍為698.07畝，總拆遷面積455510.83，總拆遷戶數(shù)974戶，項目凈用地359畝，土地一級開發(fā)成本175954萬元用地土地成本：245340萬元，折合總用地單價351萬元/畝項目擬掛牌地價：450萬元/畝，企業(yè)參與一級開發(fā)收益： 28152.48萬元截止2011年累計

56、完成投資29487萬元。項目計劃于2012年第一、三季度完成一期、二期拆遷工作；項目計劃2012年第四季度完成土地掛牌嚴(yán)家地城中村改造項目總改造范圍為120.22畝，總拆遷面積194456.78，改造戶數(shù)287戶，企事業(yè)單位13家項目凈用地91.96畝土地一級開發(fā)成本80514萬元用地土地成本：106119萬元，折合總用地單價884萬元/畝項目擬掛牌地價：1200萬元/畝企業(yè)參與一級開發(fā)收益：12882萬元截止2011年底，累計完成投資1.43億元。關(guān)坡村城中村改造項目總改造范圍為352.35畝，總拆遷面積499051.97，改造戶數(shù)453戶，企業(yè)34家，項目凈用地265畝土地一級開發(fā)成本19

57、4790萬元，用地土地成本：252157萬元，折合總用地單價716萬元/畝項目擬掛牌地價：1000萬元/畝企業(yè)參與一級開發(fā)收益：31166萬元截止2011年底累計完成投資約9.93億元。于2012年一季度完成征地及拆遷工作，2012年二季度完成土地掛牌。（2）二級開發(fā)項目板塊公司2007-2011年累計已確認(rèn)房地產(chǎn)二級銷售收入29.98億元，累計已簽約的金額約為33億元。表十：云南城投二級開發(fā)項目說明項目名稱項目基本情況項目總投資項目銷售收入及利潤項目進(jìn)展北京路吹簫巷項目總用地面積29.5畝，總建筑面積214869，規(guī)劃住宅、商業(yè)、辦公樓項目總投資為200701.29萬元銷售收入為299641

58、.07萬元稅前利潤為60810.03萬元，稅前利潤率為20.29%。2012年二季度主體結(jié)構(gòu)達(dá)到預(yù)售要求，取得預(yù)售房許可證， 2012年6月開盤銷售開盤銷售。關(guān)上融城金階項目總用地面積95.55畝，總建筑面積313443，規(guī)劃住宅、商業(yè)、辦公樓項目總投資為189450.61萬元， 銷售收入為279679.3萬元稅前利潤為44266萬元，稅前利潤率為16%。工程建設(shè)：2010年5月開始動工，完成所有地下室工程支護(hù)工作，完成全部樁基礎(chǔ)工程。正在進(jìn)行地上主體部分施工，5、6樓形象進(jìn)度完成6層樓板。銷售工作：目前正在進(jìn)行開盤前各項準(zhǔn)備工作。2012年二季度部分物業(yè)開始銷售，2012年三季度全部物業(yè)開盤

59、銷售投資完成：截止2011年底累計完成投資9.2億元廣福路云古金階項目總用地面積196.67畝，總建筑面積646282，規(guī)劃住宅、商業(yè)、辦公樓、公寓項目總投資為398029.06萬元， 銷售收入為600034萬元稅前利潤為131852.25萬元，稅前利潤率為21.97%。已取得國有土地使用權(quán)證及規(guī)劃條件，項目用地為8.31土地，在按相關(guān)政策補(bǔ)繳出讓金后即可進(jìn)行報規(guī)報建等相關(guān)工作。項目于2012年三季度開工建設(shè)主體結(jié)構(gòu)達(dá)到預(yù)售要求，取得預(yù)售房許可證，一期預(yù)售證取得時間為2013年，二期取得預(yù)售證時間為2014年開盤分兩期，一期開盤時間為2013年一季度，二期開盤時間為2013年年底。西苑融城春岸

60、項目總用地面積96.55畝，總建筑面積423672，規(guī)劃住宅、商業(yè)項目總投資為172163.46萬元銷售收入為232827.2萬元稅前利潤為25444.06萬元，稅前利潤率為10.93%。項目目前已取得國有土地使用權(quán)證及規(guī)劃條件現(xiàn)正在進(jìn)行報建等的相關(guān)工作。項目工程周期分為兩期，一期工程建設(shè)從2012年下半年開始到2014年年底竣工，周期為兩年半；二期工程建設(shè)從2013年上半年開始到2015年竣工，周期為兩年。項目分兩期銷售，首期開盤在2013年第一季度，二期開盤時間未2013年年底。上市公司土地儲備情況：表十一：云南城投土地儲備情況說明已經(jīng)取得土地證項目土地面積（畝）關(guān)上融城金階項目72北京路