通用汽車公司長期投資和國際化經(jīng)營的會計處理

1、癌第10章 長期哎投資和國際化經(jīng)靶營學(xué)習(xí)目標柏學(xué)習(xí)完本章后，壩應(yīng)該能夠做到：愛可出售投資（A愛vailabl版e-for-s霸ale inv阿estment班）的會計處理斑使用投資的權(quán)益澳法奧理解合并財務(wù)報翱表埃長期債券投資的阿會計處理懊外幣交易的會計搬處理胺解釋外幣折算調(diào)案整懊在現(xiàn)金流量表上吧報告投資活動澳 翱學(xué)習(xí)方式：遠程跋函授認證班與面板授班氨認證系列：高級奧職業(yè)經(jīng)理啊CEO百資格認證、人力罷資源總監(jiān)國際認瓣證、市場總監(jiān)國氨際認證等系列。搬頒發(fā)雙證：通用芭中英文權(quán)威鋼印傲高級經(jīng)理資格證鞍書（國際電子注懊冊，可學(xué)分轉(zhuǎn)移佰直接對接國際學(xué)愛位）胺MBA高捌等教育研修證書隘(隨證書附帶全搬套學(xué)員

2、學(xué)習(xí)檔案稗與國際中英文成佰績單)礙。氨收費標準：礙僅收取案1280元 鞍 單位網(wǎng)般站埃：頒 HYPERLINK 癌 愛報名電話：安0451辦吧8872323佰2 隘 佰咨詢郵箱： HYPERLINK mailto: 挨xchy007柏163.co爸m奧 捌 八聯(lián)系人暗:板王海濤老師矮地址：哈爾濱市澳道外區(qū)南馬路暗120皚號職工大學(xué)安109鞍室美華教育伴 皚 瓣郵政編碼拌:150020扒通用汽車（歐洲骯）公司拌哀在整個歐洲設(shè)計伴、生產(chǎn)和銷售汽邦車和零部件。生拜產(chǎn)廠家分布于1擺1個國家，在2奧5個國家設(shè)有當癌地的銷售公司。拌隘通用汽車公司年半報，1998年癌通用汽車公司及拔其子公司板合并資產(chǎn)負債表

3、壩（部分，已調(diào)整唉）矮（單位：十億美搬元）挨1998年辦12月31日板1997年笆12月31日胺資產(chǎn)柏1哎資產(chǎn)總額靶$257.4捌$231.8柏負債白2啊負債總額爸$242.4辦$214.3頒股東權(quán)益扮3白優(yōu)先股藹伴皚4背普通股，面值$絆1翱拜1.1背1.2哀5拔資本盈余（主要般是實收資本超過凹面值的部分）耙12.6襖15.4版6敖留存收益把7.0芭5.4啊7凹小計壩20.7把22.0安8骯累計外幣折算調(diào)挨整擺(1.1)笆(0.9)襖9稗未實現(xiàn)投資損益按凈額隘0.5百0.5氨10熬其它吧(5.1)半(4.1)擺11敗股東權(quán)益總額唉15.0辦17.5癌12氨負債和股東權(quán)益笆總額敖$257.4氨$

4、231.8案般近似后少于5億埃美元岸通用汽車公司（班GM）佰是世界上最大的挨企業(yè)，每年的收挨入為1610億絆美元，資產(chǎn)總額氨為2570億美啊元，如公司19耙98資產(chǎn)負債表皚所示。GM包括邦數(shù)以百計的獨立拔企業(yè)，這些公司翱的財務(wù)報表合并半后在通用汽車的扮名下報告。這些啊企業(yè)中有通用汽頒車承兌公司（G案MAC）、休斯癌電子公司（Hu襖ghes El艾ectroni隘cs）和GM 按Locomot頒ive。GM的俺財務(wù)報表由于合愛并了這些企業(yè)和隘其他GM企業(yè)的奧報表，因而稱為班合并財務(wù)報表。岸許多GM擁有的壩企業(yè)都位于國外靶。GM跨國經(jīng)營安的直接結(jié)果就是吧出現(xiàn)在資產(chǎn)負債鞍表股東權(quán)益中的頒累計外幣折算

5、調(diào)辦整項目（第8行頒）。伴通用汽車公司還絆持有投資，資產(chǎn)隘負債表上有未實伴現(xiàn)投資損益凈額藹項目（第9行）芭。1998年1耙2月31日，G阿M持有的投資的辦當時市價高于投按資成本5億美元暗。在這一章，我懊們將學(xué)習(xí)所有這哎些項目。皚通過本課程的學(xué)暗習(xí)，你已經(jīng)逐漸懊熟悉了Gap、胺Intel和I伴HOP的財務(wù)報澳表。你已經(jīng)見到藹了在一套財務(wù)報鞍表中可能碰到的矮大部分項目，只安有一小部分還沒安有。這一章繼續(xù)斑學(xué)習(xí)財務(wù)報表，胺講述長期投資和皚國際化經(jīng)營，以辦及如何使用它們伴。稗長期投資的會計盎處理挨投資有各種規(guī)模瓣和形式案把從購買部分股票搬到購買整個企業(yè)伴，還有債券投資拔。在前幾章中，凹我們從證券發(fā)行鞍

6、者的角度已經(jīng)談挨論過股票和債券翱。在第5章，我扳們講了短期投資疤。在本章我們講笆述長期投資。首藹先，我們回顧一骯下投資交易是如胺何發(fā)生的。股票投資：回顧股票價格班投資者更多的是罷從他們自己當中拌購買股票，而不矮是從股票發(fā)行者稗那里。每股股票敖只發(fā)行一次，但敖它在這之后可以跋在投資者手中交罷易許多次。在市昂場上，如紐約證搬券交易所和美國骯證券交易所，個頒人和企業(yè)相互之艾間買賣股票。美傲林公司和愛德華翱瓊斯公司（Ed懊ward Jo俺nes）這類的癌經(jīng)紀人促成交易扮并收取傭金。扮經(jīng)紀人會拌“凹為股票報價癌”背，就是說出股票熬的每股當前市場翱價格。這些金融敖機構(gòu)的報價以美耙元為單位，變動扳幅度是八分

7、之一案美元。以32胺疤出售的股票每股版價值$32.1阿25。列示為5佰5扮暗的股票每股售價傲是$55.75翱。俺圖表10-1波罷音公司的股票信邦息搬52周霸最高哎最低扒股票名頒股利挨成交量（100疤股/手）吧最高柏最低哎收盤唉凈變動芭114按敗74敖案Boeing愛1.12矮10598暗109敖瓣108扮板109壩挨翱扳圖表10-1顯稗示的是大型飛機背制造商波音公司稗（The Bo爸eing Co熬mpany）的背股票信息，和報鞍紙上列示的信息骯一樣。在前52白周內(nèi)，波音公司背普通股的每股最啊高價是$114拔.50，最低價跋是$74.12八5。年現(xiàn)金股利敖是每股$1.1白2。前一天共有凹105

8、9800般股（10598扒罷100）波音公矮司普通股成交。耙這些交易的成交百價最高是每股$白109.875矮，最低是每股$安108.75。邦這一天的收盤價靶$109.12翱5比前一天的收唉盤價低$0.5啊0。愛投資者、被投資百企業(yè)和投資類型艾為了進一步討論版股票投資，我們擺需要定義兩個關(guān)安鍵術(shù)語。擁有一啊家公司股票的個藹人或企業(yè)稱為投把資者。發(fā)行股票艾的企業(yè)是被投資盎企業(yè)。如果你擁扮有波音公司的普奧通股，你就是一敖名投資者，而波扳音公司就是被投按資企業(yè)。盎股票投資是投資吧者的一項資產(chǎn)。靶這項投資可以是昂短期的，也可以半是長期的。短期案投資般百有時稱為有價證拌券芭頒是流動資產(chǎn)。要背在資產(chǎn)負債表列

9、襖為流動項目，該唉項投資必須是速熬動的（能夠隨時阿變現(xiàn)）。而且投俺資者計劃在一年皚內(nèi)將該項投資變翱現(xiàn)或用它來償付凹流動負債。在第八5章我們已經(jīng)看霸了如何核算短期敗投資。耙不同時符合短期澳投資的兩條要求懊的投資歸為長期芭投資，是非流動矮資產(chǎn)的一項。長伴期投資包括投資安者計劃持有超過癌一年或不打算變捌現(xiàn)的股票和債券哀。圖表10-2白顯示了短期投資板和長期投資在資襖產(chǎn)負債表上的位奧置。在本章的其暗余部分，我們將霸只關(guān)注長期投資半。澳圖表10-2在俺資產(chǎn)負債表上報半告投資俺流動資產(chǎn)藹$X傲現(xiàn)金板X扳短期投資岸X版應(yīng)收賬款俺X跋存貨靶X百預(yù)付費用白X板流動資產(chǎn)總額罷$X啊長期投資（或簡昂記為投資）按X爸

10、地產(chǎn)、廠房和設(shè)罷備扳X扒無形資產(chǎn)佰X拜其它資產(chǎn)拌X昂我們按流動性從按大到小的順序報疤告資產(chǎn)?，F(xiàn)金是巴最具流動性的資稗產(chǎn)，接下來是短瓣期投資、應(yīng)收賬礙款等項目。長期傲投資的流動性不柏及流動資產(chǎn)，強白于地產(chǎn)、廠房和扒設(shè)備。但許多公拌司將長期投資列阿于地產(chǎn)、廠房和胺設(shè)備之后。股票投資邦假設(shè)投資者在被白投資公司持有的礙股份少于20%扳，我們在該情形爸下開始對股票投藹資的討論。這類柏股票投資可分為跋兩種：八交易性投資（T耙rading 扮Investm瓣ent），或可出售投資白交易性投資擺是為在交易中獲稗得利得而打算在敗近期內(nèi)瓣挨幾天、幾周或幾哎個月內(nèi)熬熬出售的投資。因昂此交易性投資被頒歸為流動資產(chǎn)（傲

11、見圖表10-2按中的短期投資）稗。擺可出售投資版是除交易性投資班以外的所有股票爸投資。企業(yè)計劃爸在一年內(nèi)出售的八可出售投資歸為白流動資產(chǎn)。其他礙可出售投資歸為笆長期投資（圖表芭10-2）。哀將投資劃分為交骯易性投資和可出拜售投資之后，投唉資者要對這兩類癌投資分別核算。辦我們從可出售投昂資核算開始。板可出售投資的會阿計處理罷市價法被用來核胺算可出售股票投隘資，因為企業(yè)計愛劃按市價再次出隘售股票。在市價芭法下，成本僅僅唉是記錄該項投資佰的最初數(shù)字。這礙些投資在資產(chǎn)負瓣債表上報告其現(xiàn)礙行市場價格。敖假設(shè)戴德公司（笆Dade,In爸c.）以35熬絆的市價購買了1板000股惠普公半司（Hewle凹tt-

12、Pack按ard Com搬pany）的普礙通股。戴德公司柏計劃持有超過一艾年，因而歸為可半出售投資。戴德凹公司記錄該項投辦資的分錄如下：鞍20X1哀2月23日鞍長期投資（10啊00版傲$35.75）跋爸皚35750皚現(xiàn)金瓣骯班扳35750安購買投資。班資產(chǎn)熬=俺負債稗礙所有者權(quán)益捌拔35750暗=白0瓣版0邦白35750伴假設(shè)戴德公司收佰到惠普公司發(fā)放般的每股$0.2佰2的現(xiàn)金股利。案戴德公司記錄收案到股利的分錄入岸下：隘20X1巴7月14日爸現(xiàn)金（1000叭凹$0.22）叭疤敗220柏股利收入搬案靶靶220笆收到現(xiàn)金股利。靶資產(chǎn)哎=敖負債襖拌所有者權(quán)益傲懊收入版220芭=按0絆把0盎百220

13、伴收到股票股利與罷收到現(xiàn)金股利是般有所不同的。收扒到股票股利時，把投資者不記錄股熬利收入。相反，辦投資者只做備忘啊分錄記錄新收到邦的股份數(shù)。因為稗投資者持有的股安份數(shù)增加了，所笆以每股成本下降叭。例如，假設(shè)戴叭德公司收到惠普凹公司5%的股票安股利。戴德公司哀會收到50股（稗先前持有的10案00股的5%）敗股票，同時做如拔下備忘分錄：搬備忘錄八版收到股票股利：版收到惠普公司5伴%的股票股利5皚0股。新的每股八成本為$34.唉05（成本$3斑5750辦胺1050股）。佰戴德公司在將來熬所有會影響對惠襖普公司投資的交翱易中，都會使用敖新的投資成本，奧每股$34.0安5。背以現(xiàn)行市場價格阿報告可出售投

14、資百由于市價與決策叭的相關(guān)性，可出班售股票投資在資胺產(chǎn)負債表上報告背其市場價格。這唉樣報告要求把投啊資從原來的賬面按價值調(diào)整到現(xiàn)行白市場價格。假設(shè)伴戴德公司對惠普昂公司的普通股投凹資在20X1年疤12月31日的拌市場價值是$3礙6400。此例澳中，戴德公司作熬為投資者要做以懊下調(diào)整分錄：搬20X1邦12月31日啊投資市價調(diào)整準埃備（$3640鞍0$3575笆0）霸笆650拔未實現(xiàn)投資利得班按靶650礙調(diào)整投資市價。懊投資市場價值的藹上漲增加投資者八的股東權(quán)益。捌資產(chǎn)鞍=唉負債奧唉所有者權(quán)益巴650哎=版0鞍650搬投資市價調(diào)整準敗備是同長期投資俺賬戶一同使用將絆投資的賬面價值拔調(diào)整為現(xiàn)行市場霸

15、價值的調(diào)整賬戶疤。此例中，投資疤成本（$357傲50）加上調(diào)整邦準備（$650把）等于投資的賬耙面價值。盎長期投資絆投資市價調(diào)整準八備胺35750八650伴投資的賬面價值扒=市場價值$3罷6400班由于投資的市價案上漲，所以這里鞍的調(diào)整準備賬戶辦是借方余額。如靶果投資市價下降佰，則貸記調(diào)整準背備賬戶，投資的礙賬面價值是投資壩成本減調(diào)整準備吧。佰調(diào)整分錄（第4柏62頁底）的另背一方是貸記未實凹現(xiàn)投資利得。如佰果投資市價下降芭，則借記未實現(xiàn)拜投資損失。未實班現(xiàn)投資利得或損巴失是由投資市價扮的變化引起的，鞍而不是投資的實霸際出售。對可出拌售投資來說，未拔實現(xiàn)利得賬戶和唉未實現(xiàn)損失賬戶奧在財務(wù)報表的兩

16、艾個地方反映：熬其它全面收益叭，該項目可以在襖收益表隘中的凈收益下面叭單獨反映，或者澳在單另的全面收辦益表中反映。傲累計其他全面收罷益般，該項目是股東熬權(quán)益的一個單獨疤部分，列在巴資產(chǎn)負債表頒的留存收益后面案。疤下面列示戴德公拔司在20X1年唉底的財務(wù)報表中背如何報告它的投跋資和相關(guān)未實現(xiàn)藹利得（所有其它傲數(shù)值都是為文中靶列示需要假定的白）：骯收益表：癌資產(chǎn)負債表：骯收入八$10000擺資產(chǎn)：辦費用，包括所得愛稅半6000把流動資產(chǎn)總額壩$ XXX案凈收益吧$4000唉長期投資吧巴市價疤（$35750搬$650）搬36400骯其它全面收益：絆地產(chǎn)、廠房和設(shè)按備爸XXX翱為實現(xiàn)投資利得扳$650

17、扮股東權(quán)益：岸扣除所得稅（4哎0%）般(260)把390霸普通股藹$1000巴全面收益拌$4390扒留存收益白2000半累計其他全面收傲益：岸未實現(xiàn)投資利得頒390懊股東權(quán)益總額鞍$3390挨礙檢查點白1癌0伴-1版未實現(xiàn)利得可以半作為全面收益的艾一部分在收益表稗中報告，但不能凹作為凈收益的組矮成項目。未實現(xiàn)百利得報告其稅后笆凈額（$390壩），因為它列在皚凈收益后面，而挨凈收益也是個稅胺后數(shù)字。投資在柏資產(chǎn)負債表上報伴告其現(xiàn)行市場價佰值。資產(chǎn)負債表把還在股東權(quán)益中斑的一個單獨項目敗啊累計其他全面收頒益挨背中報告未實現(xiàn)利班的，該項目列在扮留存收益之后。出售可出售投資案出售可出售投資暗可以實現(xiàn)利

18、得或半損失。實現(xiàn)的利板得或損失是出售版投資所收到的金敗額和投資成本之藹間的差額。盎假設(shè)戴德公司在巴20X2年以$敗34000出售辦了它對惠普公司暗的股票投資。戴氨德公司將做以下搬分錄：八20X1跋5月19日背現(xiàn)金疤矮奧疤34000百出售投資損失稗翱班罷1750擺長期投資（成本壩）拔埃捌35750壩出售投資。罷資產(chǎn)扮=藹負債昂辦所有者權(quán)益吧擺損失哀把34000霸搬35750板=岸0辦版挨220皚戴德公司將在收瓣益表的藹“板其他敗”暗項目中報告出售搬投資損失。在2疤0X2年12月翱31日，戴德公襖司必須把投資市伴價調(diào)整準備和未扒實現(xiàn)投資利得賬阿戶調(diào)整為它們當柏時的實際余額。版這些調(diào)整在中級鞍會計學(xué)

19、中講述。罷邦檢查點扮1罷2罷-背2止步思考癌假設(shè)Xenon澳公司在20X0敖年12月31日般持有下列可出售版證券形式的長期藹投資：奧股票皚成本辦現(xiàn)行市價柏可口可樂公司盎$85000唉$71000擺伊士曼柯達公司埃16000安12000版$101000傲$83000隘說明Xenon哀公司在20X0盎年12月31日哀的資產(chǎn)負債表上埃會如何報告長期叭投資。答案：扮資產(chǎn)白長期投資，市價哎拌版芭$83000捌權(quán)益法投資的會擺計處理哎投資者擁有的被斑投資企業(yè)的有投八票權(quán)的股票如果扮少于20%，那傲么通常他對被投懊資企業(yè)的經(jīng)營沒扮有很大影響。但氨如果投資者擁有背更大份額的股票襖岸被投資企業(yè)有投伴票權(quán)的股票的

20、2頒0%到50%，埃那他就可以對被翱投資企業(yè)的經(jīng)營板產(chǎn)生重大影響。哎這樣的投資者可俺能影響被投資企爸業(yè)在股利政策、胺產(chǎn)品線、原材料愛來源和其他重要版事項方面的決策白。唉由于以上原因，八向另一家公司進扳行范圍在20%拌到50%之間的半投資是很普遍的扳。例如，通用汽稗車公司擁有五十壩鈴汽車海外分銷懊公司（Isuz版u Motor埃 Overse皚as Dist扳ributio八n Corpo叭ration）班40%的股份。叭因為GM對五十暗鈴公司的政策和挨經(jīng)營有一定影響白，所以五十鈴公澳司經(jīng)營的好與壞拔都應(yīng)該在GM核跋算其投資時有所翱反映。當投資者藹擁有被投資企業(yè)唉20-50%的罷股份，因而對被安

21、投資企業(yè)的決策扳有重大影響時，礙我們用權(quán)益法核瓣算該項投資。這爸樣的被投資企業(yè)翱稱為聯(lián)營企業(yè)；皚因此五十鈴公司氨是通用汽車公司耙的聯(lián)營企業(yè)。背以權(quán)益法核算的昂投資最初以其成耙本入賬。假設(shè)菲把利普斯石油公司岸（Philli氨ps Petr按oleum C壩ompany）氨支付$4000俺00購買Whi瓣te Rock熬公司30%的股頒份。菲利普斯公拔司做以下分錄：耙1月6日氨長期投資哀八隘耙400000拌現(xiàn)金半襖伴擺400000吧購買權(quán)益法投資礙。叭資產(chǎn)敗=稗負債邦艾所有者權(quán)益拜疤400000稗=案0靶愛0癌哀400000胺投資者在被投資頒企業(yè)凈收益中所百占的份額叭在權(quán)益法下，投挨資者根據(jù)所占的

22、巴所有權(quán)份額安藹在本例中為30扳%懊鞍記錄其在被投資百企業(yè)凈收益和股哎利中的份額。如壩果White 胺Rock公司該岸年的凈收益為$爸250000，矮菲利普斯公司將按按30%做以下胺分錄：哀12月31日絆長期投資（$2拜50000愛擺0.30）般癌傲75000盎權(quán)益法投資收益稗壩絆75000芭記錄購買權(quán)益法安投資。挨資產(chǎn)骯=襖負債礙啊所有者權(quán)益版柏收入熬75000霸=藹0扮拜吧75000奧由于兩家公司間扳的緊密聯(lián)系，當耙被投資企業(yè)報告胺收益時，投資者頒增加投資賬戶值靶并記錄投資收益岸。被投資企業(yè)的昂所有者權(quán)益增加罷時，投資者的投般資賬戶也隨之增版加。藹在權(quán)益法下收到按股利吧菲利普斯公司要版記錄

23、從Whit擺e Rock公巴司收到的現(xiàn)金股案利的相應(yīng)份額。襖當White 傲Rock公司宣拔布并支付$10把0000現(xiàn)金股罷利時，菲利普斯絆公司收到其中的哎30%，分錄如壩下：伴12月31日癌現(xiàn)金（$100背000熬跋0.30）昂白疤30000佰長期投資氨巴班絆30000頒記錄收到的權(quán)益癌法投資的現(xiàn)金股鞍利。邦資產(chǎn)澳=阿負債瓣皚所有者權(quán)益捌擺30000拌=懊0愛氨0柏襖30000搬權(quán)益法投資收到拔的現(xiàn)金股利會減挨少投資賬戶。為哎什么呢？因為股哀利減少被投資企傲業(yè)的所有者權(quán)益鞍，所以也減少投啊資者的投資值。岸前面的分錄過賬壩后，菲利普斯公阿司的投資賬戶反辦映它在Whit隘e Rock公版司凈資產(chǎn)

24、中的權(quán)藹益：芭長期投資百1月6日般購買傲400000按12月31日挨股利百30000骯12月31日隘凈收益絆75000絆12月31日癌余額拌445000跋班檢查點安1芭0霸-襖3邦菲利普斯公司將靶在資產(chǎn)負債表報芭告長期投資，在板收益表報告權(quán)益翱法投資收益，如疤下所示：敗資產(chǎn)負債表（部俺分）：隘資產(chǎn)靶流動資產(chǎn)總額白埃奧吧$ XXX扳長期投資，權(quán)益版法罷罷傲445000礙地產(chǎn)、廠房和設(shè)奧備安隘氨XXX百收益表（部分）斑：熬營業(yè)利潤般盎般盎$ XXX百其它收益：班權(quán)益法投資收益疤翱艾捌75000叭凈收益隘搬哎百$ XXX八出售權(quán)益法投資板產(chǎn)生的損益計量霸的是轉(zhuǎn)讓收入與靶投資賬面價值的敗差額。例如，以

25、懊$41000出半售十分之一Wh岸ite Roc拔k公司的普通股癌股票，會計分錄壩如下：擺2月13日班現(xiàn)金笆矮阿鞍41000拔出售投資損失辦哎班扳3500隘長期投資（$4敗45000埃扮1/10）叭板襖44500扮出售十分之一投哎資。愛笆檢查點骯1罷0熬-稗4伴資產(chǎn)班=哀負債昂疤所有者權(quán)益氨絆損失隘板41000啊扳44500俺=白0叭白矮3500權(quán)益法總結(jié)跋下列T型賬戶說柏明了如何核算權(quán)稗益法投資。哀長期投資暗初始成本拌虧損份額霸利潤份額八股利份額斑余額矮合并子公司的會半計處理埃大多數(shù)大型公司阿都擁有其他公司敗的控股股權(quán)。哀控股氨（或阿多數(shù)岸）艾股權(quán)般是指擁有被投資白公司超過50%藹的有投票權(quán)

26、的股笆份。這樣的投資耙可以讓投資者選挨舉被投資公司董岸事會中的大部分笆成員，從而控制按被投資公司。投靶資者稱為八母公司柏，被投資公司稱半為唉子公司澳。例如，因為土耙星公司（Sat疤urn Cor搬poratio芭n）是通用汽車瓣公司的子公司，唉所以母公司，G吧M的股東控制著皚土星公司，如圖壩表10-3所示?。喊瘓D表10-3 瓣通用汽車公司和癌土星公司的所有叭權(quán)結(jié)構(gòu)許多個人和機構(gòu)投資者股東擁有通用汽車公司土星公司擁有昂圖表10-4列伴示了美國骯“般兩大矮”搬汽車公司的一些敖更有意思的子公奧司。隘圖表10-4美八國拔“背兩大把”百汽車公司的部分骯子公司傲母公司敗部分子公司版通用汽車公司版資產(chǎn)總額：

27、25岸70億美元霸土星公司矮休斯飛機公司（奧Hughes 板Aircraf擺t Compa拜ny）板通用汽車承兌公半司（Gener俺al Moto跋r Accep邦tance C班orporat瓣ion）伴GM的金融子公班司，占GM44靶%的總資產(chǎn)。矮福特汽車公司靶資產(chǎn)總額：23巴80億美元爸福特航天器公司扮（Ford A鞍erospac啊e Corpo隘ration）傲美洲虎汽車公司扒（Jaguar伴, Ltd.）骯福特汽車信貸公昂司（Ford 岸Motor C澳redit C昂ompany）翱福特的金融子公矮司，占福特70敖%的總資產(chǎn)。澳合并會計埃是一種合并受相懊同股東控制的兩板個或兩個以

28、上的捌公司的財務(wù)報表靶的方法。該方法澳為合并主體對外罷報告一套財務(wù)報瓣表，合并主體采爸用母公司的名稱傲。圖表10-5笆說明了根據(jù)投資捌者在被投資公司吧的所有權(quán)比例對拌股票投資應(yīng)采用昂的會計方法。扳圖表10-5 奧根據(jù)所有權(quán)比例靶對股票投資采用跋的會計方法絆合并會計中的概傲念。啊幾乎所有公布的吧財務(wù)報告都包括艾合并財務(wù)報表。挨為了理解你可能盎遇到的合并會計暗報表，你需要了百解合并會計的基背本概念。板合并報表埃把母公司和其擁柏有多數(shù)股權(quán)的子艾公司的資產(chǎn)負債翱表、收益表和其埃它財務(wù)報表合并岸為一套財務(wù)報表岸，就像母公司和扮其子公司是一個挨會計主體一樣。扳這是為了提供一俺個比查看各公司白單獨的財務(wù)報表

29、礙更好的視角來看懊整體的經(jīng)營情況敗。每個子公司的拜資產(chǎn)、負債、收襖入和費用都加到壩母公司的賬戶上背。合并財務(wù)報表矮報告母公司和子白公司合并后的賬巴戶余額。例如，八把土星公司的現(xiàn)壩金賬戶余額加到埃通用汽車的現(xiàn)金霸賬戶上，只把兩奧數(shù)之和報告在通笆用汽車公司的合敖并財務(wù)報表上。鞍子公司的各賬戶氨余額都不在合并斑財務(wù)報表中單獨拌報告，它們都記澳在母公司的名下礙。罷圖表10-6圖鞍示了一家公司的半結(jié)構(gòu)，母公司擁澳有五家子公司的拌控股股權(quán)，還在佰另一家被投資公案司擁有權(quán)益法投瓣資。搬下一節(jié)講述合并八會計的般購買法扒。購買法是實踐霸中使用最多的方耙法。另一種方法艾是暗聯(lián)營法捌，將在高級會計艾學(xué)課程中講述。熬

30、巴檢查點安1胺0擺-哀5熬圖表10-6擁岸有子公司和權(quán)益矮法投資的母公司母公司，如通用汽車子公司在聯(lián)營公司的投資（擁有20-50%），例如，GM擁有日本五十鈴公司40%的股份，該投資將用權(quán)益法合算。虛線中的主體將合并。子公司子公司子公司子公司合并子公司合并資產(chǎn)負債表矮假設(shè)母公司按賬拔面價值$150愛000購買了子拜公司全部（10伴0%）發(fā)行在外拜的普通股。此外皚，母公司還向子捌公司貸款$80拜000。母公司熬和子公司都有自熬己單獨的一套賬扮簿。合并主體沒拔有單獨的一套賬隘簿，而是用工作版底稿來編制合并礙財務(wù)報表。公司拜在并購后就會編拔制合并資產(chǎn)負債骯表。合并資產(chǎn)負耙債報告母公司和扒子公司全部的

31、資隘產(chǎn)和負債。母公哀司賬簿中的在子扳公司的投資賬戶熬代表子公司的所艾有資產(chǎn)和負債。佰合并報表不能既拌報告該投資額又暗報告子公司的資岸產(chǎn)和負債。這樣礙會重復(fù)計量同一伴項資源。合并會把計的一個關(guān)鍵概百念就是避免重復(fù)唉計算。合并工作底稿把圖表10-7顯安示的是合并資產(chǎn)邦負債表的工作底班稿?？紤]母子公稗司所有權(quán)賬戶的叭抵消分錄（a）稗。分錄（a）貸疤記母公司的投資百賬戶抵消其借方艾余額。同時借記扮子公司的普通股扒和留存收益賬戶藹，兩項之和抵消敖子公司的股東權(quán)按益。沒有這些抵安消，合并會計報氨表就會既包括母啊公司在子公司的芭投資，又包括子八公司的股東權(quán)益昂。因為這些賬戶版代表的是同樣的昂事物襖捌子公司的

32、權(quán)益案辦所以必須在合并矮報表加總時抵消班它們。如不這樣捌，相同項目就會半重復(fù)計算。吧圖表10-7 礙合并資產(chǎn)負債表疤工作底稿挨吧母公司擁有子公霸司的全部股份皚抵消芭資產(chǎn)辦母公司跋子公司皚借方皚貸方白合并值岸現(xiàn)金氨稗胺12000昂18000靶300奧00岸應(yīng)收票據(jù)隘胺子公司伴皚80000版版(b) 800澳00挨擺存貨瓣半按104000爸91000八195000敖在子公司的投資把柏150000暗頒(a) 150伴000襖邦其它資產(chǎn)隘吧218000皚138000昂356000傲總計白奧壩564000愛247000邦581000拜負債和股東權(quán)益癌應(yīng)付賬款氨矮43000愛17000愛60000板應(yīng)付票

33、據(jù)澳氨190000傲80000罷(b) 800啊00熬190000啊普通股頒俺176000靶100000拔(a) 100拌000哎176000佰留存收益吧笆155000癌50000敗(a) 500氨00啊155000鞍總計埃疤壩564000骯247000敗230000佰230000捌581000案得出的合并資產(chǎn)般負債表（最右邊挨的一欄）沒有報啊告在子公司的投按資，普通股和留稗存收益的合并值傲也僅僅是母公司板的數(shù)值。研究合搬并工作底稿的最澳后一欄。傲在此例中，母公佰司項子公司提供班$80000的奧貸款，子公司向跋母公司簽發(fā)了一安張應(yīng)付票據(jù)。因疤此，母公司的資懊產(chǎn)負債表中有$伴80000的應(yīng)骯收票

34、據(jù)，子公司鞍的資產(chǎn)負債表中半有同樣數(shù)額的應(yīng)吧付票據(jù)。母公司百的應(yīng)收款項和子扮公司的應(yīng)付款項癌代表的是同一項哀資源暗疤都全部屬于合并斑主體。所以兩者百都應(yīng)該抵消。分挨錄（b）完成這芭一任務(wù)。工作底傲稿抵消欄中貸方埃的$80000爸抵消母公司來自暗子公司的應(yīng)收票皚據(jù)。經(jīng)過該分錄奧，應(yīng)收票據(jù)的合爸并額為零。抵消吧欄中的借方$8澳0000抵消子凹公司的應(yīng)付票據(jù)按，最終的應(yīng)付票敗據(jù)合并額反映應(yīng)班付給合并主體外按的債權(quán)人的數(shù)額哀，這是正確的。哎合并底稿完成后襖，每個賬戶的合爸并額代表母公司八控制的資產(chǎn)、負扮債和權(quán)益項目的捌總額。止步思考礙查看圖表10-敖7。為什么合并佰股東權(quán)益（$1凹76000$熬155

35、000）皚排除子公司的股暗東權(quán)益？答案：班因為合并主體的般股東權(quán)益只是母版公司的股東權(quán)益扳。還因為子公司般的權(quán)益和母公司阿的投資余額代表扮相同的資源。所搬以同時包括這兩熬個項目會重復(fù)計佰算。商譽和少數(shù)股權(quán)壩商譽和少數(shù)股權(quán)百是只有合并主體把才有的兩個賬戶靶。哀商譽挨，在第7章我們疤已學(xué)習(xí)過，產(chǎn)生背于母公司以高于敗子公司凈資產(chǎn)市氨場價值的價格收按購子公司的情況傲。正如第7章所佰看到的，商譽是埃無形資產(chǎn)，代表伴母公司購買子公矮司時的超額支出啊。熬少數(shù)股權(quán)扳產(chǎn)生于母公司購罷買的子公司股份奧少于100%的斑情況。例如，假熬設(shè)施樂公司擁有罷一家子公司80把%的股份。子公哀司其余的20%胺股份對施樂公司骯來

36、說就是少數(shù)股藹權(quán)。少數(shù)股權(quán)在矮母公司資產(chǎn)負債絆表的負債中報告佰。敗盎檢查點拌1愛0柏-芭6爸合并主體的凈收吧益胺合并主體的凈收把益是母公司的凈唉收益加上子公司隘凈收益中母公司翱所占的份額。假罷設(shè)母公司擁有子扮公司S-1的全罷部股份和子公司隘S-2股份的6敖0%。在剛結(jié)束鞍的一年，母公司骯的凈收益是$3岸30000，S安-1的凈收益為胺$150000柏，S-2產(chǎn)生凈靶損失$1000敖00。母公司將邦報告凈收益$4艾20000，計藹算如下：奧各家公司的凈收捌益（凈損失）隘母公司在各家公捌司的所有權(quán)比例搬母公司的合并凈八收益（凈損失）壩母公司挨邦$330000愛昂100%艾=按$330000隘子公司

37、S-1昂哀150000叭唉100%藹=捌150000爸子公司S-2阿瓣(100000啊)傲愛60%扮=般(60000)稗合并凈收益阿柏$420000瓣長期債券投資和半長期票據(jù)投資辦債券的主要投資暗者是金融機構(gòu)，版如養(yǎng)老金計劃、半銀行信托部門、愛互助基金和保險案公司。債券發(fā)行罷公司與投資者（版?zhèn)钟腥耍┲鹃g的關(guān)系如下圖爸所示：拌發(fā)行公司熬投資者（債券持耙有人）笆應(yīng)付債券班債券投資藹利息費用擺利息收入拌債券交易的美元頒金額對發(fā)行者和岸投資者是一樣的矮，但借記和貸記翱的賬戶不同。例凹如，發(fā)行公司的拜利息費用就是投哎資者的利息收入阿。骯債券投資劃分為安短期投資（流動隘資產(chǎn)）或長期投襖資。短期債券投

38、扮資很少。這里，骯我們重點放在投霸資者打算持有直胺至到期的長期債敗券和票據(jù)投資。扮這種投資稱為柏持有到期投資（扒held-to按-maturi版ty inve邦stment）埃。埃持有到期投資的擺會計處理邦已攤銷成本法翱債券投資以成本矮入賬。到期時，斑投資者收回債券半的面值。對持有拌到期投資來說，翱折價或溢價在債拜券的持有期內(nèi)進斑行攤銷以便更準挨確的核算利息收背入。債券投資的骯折價或溢價攤銷矮不僅影響投資者把的利息收入，還礙影響發(fā)行公司的傲債券賬面價值。瓣持有到期債券投奧資以已攤銷成本盎進行報告，已攤挨銷成本決定債券背的賬面價值。皚假設(shè)在20X2盎年4月1日，一般投資者以95.半2的價格，購買

39、疤了哥倫比亞廣播白公司利率6%，頒面值總計$10頒000的債券。俺投資者打算持有襖債券作為長期投襖資直至債券到期挨。付息日是4月疤1日和10月1版日。因為該債券耙20X6年4月哎1日到期，所以辦債券將發(fā)行在外俺48個月。假設(shè)霸折價攤銷采用直傲線法。以下是該傲長期投資的會計絆分錄：挨20X2按4月1日扮長期債券投資（瓣$10000八癌0.952）芭把9520癌現(xiàn)金般俺拜艾9520按購買債券投資。壩10月1日伴現(xiàn)金（$100敖00拜疤0.06奧斑6/12）芭暗氨300傲利息收入捌氨耙吧300斑收到半年的利息板。熬10月1日埃長期債券投資唉艾($10000伴$9520)阿/48版埃拜6辦班60拌利息

40、收入背霸襖耙60胺在12月31日澳，年底的調(diào)整如敗下：芭20X2岸12月31日昂應(yīng)收利息（$1爸0000辦拔0.06翱擺3/12）伴敖按150捌利息收入澳昂扒皚150澳三個月的應(yīng)計利扮息。芭12月31日吧長期債券投資敖霸($10000疤$9520)按/48拜氨熬3艾絆30百利息收入安暗辦跋30艾攤銷三個月的債阿券投資折價。吧這攤銷分錄有兩靶方面的影響：壩隨著臨近到期，跋增加長期投資賬唉戶的金額；和 凹 頒吧檢查點岸1胺0啊-矮7霸記錄投資者由于靶投資賬面價值增岸加而賺取的利息跋收入。佰八檢查點凹1邦0隘-白8頒20X2年12翱月31日的財務(wù)氨報表將報告長期笆投資賬戶的下列拌影響（假設(shè)市價巴為1

41、02）：唉20X2年12辦月31日的資產(chǎn)礙負債表：背流動資產(chǎn)：稗應(yīng)收利息疤凹搬翱奧$ 150吧流動資產(chǎn)總額柏巴把搬氨XXXX敖長期債券投資（藹$9520$叭60$30）按按附注6拜笆唉9610埃地產(chǎn)、廠房和設(shè)哎備百邦唉埃拜XXXX半年度止于20X盎2年12月31懊日的收益表（多佰步）：半其他收入：氨利息收入（$3板00$60巴$150$3拜0）捌翱芭$ 540般附注6：長期投藹資壩持有到期債券投稗資以已攤銷成本凹進行報告。20辦X2年12月3白1日，長期債券哎投資的市場價值澳是$10200岸（$10000辦佰1.02）。敖絆檢查點霸1版0哎-胺9會計方法總結(jié)笆本章例示了如何胺對各種長期投資跋進

42、行會計處理。把決策規(guī)則專欄列伴出了每種長期投懊資使用何種會計耙方法。決策規(guī)則哎各種長期投資的八會計處理方法挨長期投資類型跋會計方法昂投資者擁有被投絆資者少于20%背的股票敗（可出售投資歸叭為非流動資產(chǎn)）耙扳罷市價法拔投資者擁有被投敗資者/聯(lián)營企業(yè)安20-50%的隘股票唉扳權(quán)益法案投資者擁有被投熬資者超過50%爸的股票背哎霸合并法癌長期債券投資（胺持有到期投資）俺按百已攤銷成本法章節(jié)中趁熱打鐵安指出下列情況應(yīng)岸采用的適當會計愛方法：熬對被投資公司2啊5%的股票投資可出售股票投資斑對被投資公司超叭過50%的股票絆投資俺下列可出售投資辦組合應(yīng)在12月辦31日的資產(chǎn)負白債表上如何報告隘？所有投資都少愛

43、于被投資公司股凹票的5%。岸股票啊投資成本盎當前市價搬杜邦公司襖$ 5000罷$ 5500拌?？松荆‥白xxon）凹61200襖53000叭寶潔公司懊3680佰6230版記錄上述數(shù)據(jù)要唉求的任何調(diào)整分扒錄。佰投資者支付$6骯7900購買了艾被投資公司40瓣%的股票作為權(quán)奧益法投資。第一八年年底，被投資疤公司的凈收益是昂$80000，罷并且宣布和發(fā)放瓣現(xiàn)金股利$55鞍000。投資者胺權(quán)益法投資賬戶巴的年底余額是多罷少？版母公司支付$8阿5000購買了鞍子公司的全部普案通股，母公司欠壩子公司$200翱00的應(yīng)付票據(jù)跋。完成下列合并哎工作底稿。俺抵消百合并后百金額芭資產(chǎn)拜母公司疤子公司擺借方吧貸

44、方版現(xiàn)金安7000耙4000襖應(yīng)收票據(jù)罷辦母公司盎翱20000凹對子公司的投資敗85000爸氨其它資產(chǎn)癌108000敖99000扒總計傲200000頒123000笆負債和所有者權(quán)爸益笆應(yīng)付賬款頒15000安8000懊應(yīng)付票據(jù)疤20000巴30000半普通股艾120000跋60000瓣留存收益斑45000捌25000擺總計氨2熬00000翱123000答案笆1a.權(quán)益法暗 b.市價法 斑c.合并法爸2報告投資的斑市場價值：$6捌4730。斑股票柏投資成本頒當前市價佰杜邦公司暗$ 5000敖$ 5500吧?？松景?1200壩53000扳寶潔公司安3680耙6230版總計俺$69880案$647

45、30調(diào)整分錄：霸未實現(xiàn)投資損失氨（$69880埃$64730皚）把霸5150百投資市價調(diào)整準襖備唉稗暗5150敗調(diào)整投資市價。3澳長期投資疤成本半679胺00般股利拌22000*絆凈收益柏32000*柏余額背77900盎*$80000愛暗0.40=$3半2000昂*$5500盎0擺斑0.40=$2安2000扒4合并工作底爸稿：暗抵消敖合并后壩金額隘資產(chǎn)翱母公司柏子公司愛借方疤貸方佰現(xiàn)金啊7000耙4000澳11000靶應(yīng)收票據(jù)背阿母公司哎澳20000版(a)2000敖0翱擺對子公司的投資伴85000笆把(b)8500跋0礙拜其它資產(chǎn)埃108000骯99000懊207000邦總計凹200000襖

46、12唉3000啊218000搬負債和所有者權(quán)襖益熬應(yīng)付賬款扮15000按8000罷23000凹應(yīng)付票據(jù)俺20000白30000八(a)2000哀0伴30000岸普通股拔120000胺60000懊(b)6000稗0般120000半留存收益跋45000凹25000挨(b)2500扳0巴45000俺總計瓣200000艾123000按105000案105000阿218000藹國際化經(jīng)營的會白計處理懊你知道可口可樂板公司的大部分收氨入是從美國境外板賺得的嗎？對美唉國公司來說，把奧一大部分業(yè)務(wù)在搬國外進行是非常白普遍的?？煽诳砂虡?、IBM、英盎特爾，還有許多邦公司都在其他國拜家積極運作。圖邦表10-8列示

47、頒了這些公司的國襖際銷售額所占的笆比重。巴圖表10-8 敖國際化經(jīng)營的程壩度胺公司把國際銷售額的百翱分比哀可口可樂按鞍背芭62%白IBM熬百壩扳57%叭英特爾俺哀吧澳56%版對跨國界的經(jīng)營霸活動的會計處理版是澳國際會計罷的研究領(lǐng)域。電阿子通訊使國際會稗計更加重要。這稗一節(jié)從經(jīng)濟結(jié)構(gòu)頒及其對國際會計板的影響講起，然隘后再講一些應(yīng)用靶。擺經(jīng)濟結(jié)構(gòu)及其對哎國際會計的影響百經(jīng)濟環(huán)境在全球芭范圍內(nèi)的變化非氨常大。紐約反映吧出美國以市場為敗主導(dǎo)的經(jīng)濟的多案樣性。日本的經(jīng)傲濟與美國相似，搬盡管如本的經(jīng)濟唉活動更加關(guān)注進扮口和出口。國際拌會計將處理這類耙經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的差異班。外匯和外匯匯率巴每個國家都使用八自己本

48、國的貨幣辦。如果波音公司跋，一家美國公司唉，向法國航空公凹司（Air F敖rance）出半售一架747飛挨機，波音公司將罷收到美元還是法版郎呢？如果交易骯使用美元，法國敗航空公司必須把氨它的法郎兌換為唉美元后再向波音八公司支付。如果霸交易采用法郎，半波音公司就會收皚到法郎，然后再瓣將它兌換為美元昂。無論哪種情況埃，交易中都增加凹了一個步驟：一把家公司必須把本昂國貨幣兌換為外襖國貨幣。絆一國貨幣的價格板可以用另一個國耙家的貨幣單位表矮示。這樣用另一疤種貨幣對一種貨把幣的計量稱為笆外匯匯率般。在圖表10-凹9中，法郎的美耙元價值是$0.哎16。這是指1昂法郎可以兌換1霸6美分。其他貨敖幣，如英鎊和

49、日懊元（也在圖表1案0-9中列出）艾，也是這樣進行八買賣。搬圖表10-9 敖外匯匯率埃國家罷貨幣單位疤美元價值叭國家矮貨幣單位班美元價值霸加拿大拔元稗$0.66班英國罷英鎊骯$1.59笆歐洲共同市場癌歐元瓣1.06爸意大利斑里拉礙0.0005骯法國岸法郎翱0.16埃日本柏元絆0.0086鞍德國安馬克安0.54罷墨西哥背比索笆0.107傲來源：華爾街日癌報，1999年唉7月28日，p板.C21敗我們使用匯率把扮一個項目用一種胺貨幣表示的成本叭轉(zhuǎn)換為用另一種斑貨幣表示的成本稗。這種轉(zhuǎn)換叫做稗折算捌。假設(shè)一個項目搬的成本是200霸法郎。為計算它佰的美元成本，我盎們用法郎值乘以熬轉(zhuǎn)換率：200皚法郎暗

50、芭$0.16=$哀32。絆兩大因素決定一藹種特定貨幣的需礙求和供給：艾一國的進出口比挨率；和俺在該國資本市場翱上可獲得的收益奧率。白進口/出口比率敖。般日本的出口通常凹超過其進口。日稗本公司的客戶必艾須在國際貨幣市百場上買入日元（隘日本的貨幣單位把）為其購買進行胺支付。這種強大爸的需求會推動日安元價格翱扮匯率敖扮上漲。相反，法挨國進口的貨物超芭過出口。法國公白司必須出售法郎百買入所需的外匯靶以購買外國的貨把物。由于法郎的鞍供給增加，所以百其價格下降。皚收益率。哎一國資本市場上藹可獲得的收益率矮影響流入該國的罷投資資金數(shù)額。板當一個政治穩(wěn)定版的國家，如美國挨，的收益率較高半時，投資者會購敖買該國

51、的股票、矮債券和房地產(chǎn)。半這些活動會增加百對該國貨幣的需唉求，導(dǎo)致匯率上捌漲。版人們經(jīng)常用靶“胺強奧”板或敖“扳弱捌”笆來描述貨幣。叭強幣翱的匯率相對其他矮國家的貨幣是上拌漲的。擺弱幣骯的匯率相對其他稗貨幣是下降的。耙假設(shè)藹華爾街日報扒10月14日報礙道英鎊的匯率是啊$1.59。1敖0月15日，匯吧率變?yōu)?1.5頒7。我們將說美奧元對英鎊升值了笆拌美元比英鎊強。笆因為英鎊變的便絆宜一點，美元可霸以買更多的英鎊藹。美元堅挺將使瓣去英國旅游比到般美國來更具吸引版力。捌國際交易中的現(xiàn)敖金管理擺由于國際交易日癌益普遍，越來越艾多的公司意識到耙需要對用外幣進靶行的現(xiàn)金交易進半行管理。D. 暗E. Shi

52、p矮p Belti伴ng，德克薩斯斑州韋科市（Wa敗co）的一家家板庭所有的小型公爸司，提供了一個捌例子。Ship愛p制造各類工業(yè)邦用的傳送帶。住八在德克薩斯和墨百西哥邊境的格蘭熬德河河谷（Ri搬o Grand斑e Valle班y）中的農(nóng)民用澳Shipp的傳半送帶傳送蔬菜。鞍因為一些顧客住案在墨西哥那一邊斑，所以Ship邦p的一些業(yè)務(wù)使岸用墨西哥的貨幣敗單位吧叭比索。另一方面稗，瑞士人開發(fā)了癌一些制造高等級按傳送帶的領(lǐng)先技疤術(shù)。因此，Sh邦ipp Bel案ting從瑞士俺公司購買存貨。瓣其中的一些交易耙使用瑞士法郎。懊外幣現(xiàn)金收入。班考慮Shipp凹 Beltin白g對A翱rtes de哀 M

53、exico凹班墨西哥馬塔莫羅巴斯市（白Matamor頒os擺）的一家蔬菜生矮產(chǎn)商般百的傳送帶銷售。佰如果A拌rtes de懊 Mexico拜同意支付美元，熬Shipp就可背以避免處理外幣敗的麻煩，該交易笆就會和對同鎮(zhèn)的疤M&M Mar班s的銷售一樣。爸但如果假設(shè)A疤rtes de隘 Mexico隘從Shipp訂胺購了價值100板萬比索（約$1氨30000）的熬傳送帶。進一步俺假設(shè)A皚rtes拌要求用比索支付埃，Shipp也矮同意收比索而不傲是美元。敖因為Shipp霸需要把比索兌換癌為美元，所以這暗項交易存在風(fēng)險鞍。如果在Shi胺pp從A安rtes絆收回貨款之前比辦索貶值擺艾變?nèi)酰酶喟宓谋?/p>

54、索去換取一哀美元，該怎么辦翱呢？在這種情況芭下，Shipp芭從銷售中獲得的敖利潤要比預(yù)想的把少。下例說明如拔何核算收到外幣跋的國際交易。還搬說明如何計量該暗交易對公司現(xiàn)金斑頭寸和利潤的影佰響。靶7月28日，S哎hipp Be捌lting向A奧rtes de藹 Mexico把銷售100萬比霸索的貨物。當天白，靶華爾街日報芭的匯率表上比索岸的報價為$0.爸107。一個月捌后，8月28日皚，比索對美元貶愛值，僅值$0.昂104。當天，耙Shipp從A叭rtes拔收到100萬比按索，但收到現(xiàn)金昂的美元價值比預(yù)擺想的少$300氨0。Shipp癌最終從該交易賺案取的利潤要比期捌望的少。下列日扳記賬分錄說明

55、S翱hipp如何對百該交易進行會計愛處理：扒7月28日班應(yīng)收賬款暗稗A捌rtes壩（100000氨0比索白奧$0.104）背凹107000斑銷售收入岸捌把盎107000鞍賒銷。暗資產(chǎn)敗=礙負債百伴所有者權(quán)益伴俺收入唉107000啊=絆0拔骯0拌跋107000背8月28日般現(xiàn)金（1000版000比索罷昂$0.104）按跋拌104000拌外幣交易損失阿鞍胺叭3000板應(yīng)收賬款愛奧A巴rtes拜瓣埃107000辦收回應(yīng)收賬款。拌資產(chǎn)扳=班負債巴唉所有者權(quán)益鞍把損失爸氨104000捌扮107000凹=安0凹埃安3000板壩檢查點拌1艾0壩-1隘0佰如果Shipp埃要求A巴rtes扮在銷售時支付，翱那么

56、Shipp懊收到的比索價值稗$107000皚。但因為要等3藹0天的正常收款扮期過后才收款，盎Shipp把自芭己暴露于艾外匯交易風(fēng)險拌，國際交易中的疤損失風(fēng)險。在這敖種情況下，Sh隘ipp經(jīng)受了$凹3000的外幣愛交易損失，比預(yù)扮計少收到$30稗00，如收款的隘分錄所示。罷如果比索升值，捌Shipp將獲佰得外幣交易利得矮。如果一家公司按持有用外幣計價岸的應(yīng)收款項，它伴將希望該貨幣保叭持堅挺，這樣它跋可以換的更多的骯美元。不幸的是邦，這并沒有發(fā)生芭在Shipp 邦Belting靶身上。銷售商控懊制外匯交易風(fēng)險靶的一個簡單方法矮就是在國外市場藹上給其商品報一艾個較高的價格。壩如果賣方接受，板銷售商就

57、可以保敖護自己免受損失安風(fēng)險。白外幣現(xiàn)金支出。佰從國外公司進行背購買也會使一家扮公司暴露于外匯昂交易風(fēng)險。為了耙說明，假設(shè)Sh芭ipp Bel瓣ting從一家鞍瑞士公司稗矮Gesells懊chaft敖 Ltd.頒百購買存貨。經(jīng)過案長時間的談判，奧兩家公司以20俺000瑞士法郎埃的價格成交。9百月15日，Sh案ipp收到貨物八，當天國際貨幣巴市場的瑞士法郎澳報價為$0.7扳99。兩周后，唉9月29日，當啊Shipp進行拜支付時，瑞士法氨郎對美元貶值傲吧下降為$0.7半81。Ship拔p將如下記錄購哀買和支付：辦9月15日絆存貨（2000芭0瑞士法郎敖敖$0.799）澳矮柏15980八應(yīng)付賬款懊案

58、Gesells骯chaft奧 Ltd.阿傲15980懊賒購。版資產(chǎn)耙=皚負債拜懊所有者權(quán)益敗15980靶=白15980安0白9月29日佰應(yīng)付賬款拔胺Gesells疤chaft疤 Ltd.骯把盎15980跋現(xiàn)金（2000罷0瑞士法郎奧挨$0.781）捌懊15620疤外幣交易利得癌板霸360版支付應(yīng)付賬款。骯資產(chǎn)拜=矮負債扒埃所有者權(quán)益捌跋利得岸暗15620斑=笆氨15980敗矮罷360襖百檢查點把1氨0哎-1斑1懊瑞士法郎可能對百美元升值，那樣啊Shipp B按elting會氨發(fā)生外幣交易損氨失。有以外幣計挨價的應(yīng)付款項的敗公司希望美元升八值：到期支付時耙，公司可以使用伴較少的美元購買跋外匯，從

59、而減少爸成本。埃在收益表報告外靶幣交易利得或損班失。澳外幣交易利得賬暗戶記錄非美元貨埃幣結(jié)算的交易產(chǎn)拌生的利得。同樣柏的，外幣交易損耙失賬戶記錄以外扳幣結(jié)算的交易產(chǎn)霸生的損失額。公叭司將根據(jù)情況把般這兩個賬戶的扳凈額芭在收益表的其他半收入和利得或其敗他費用和損失項翱目中報告。例如案，Shipp 胺Belting氨將合并$300擺0的外幣交易損搬失和$360的艾外幣交易利得，擺如下在收益表中班報告$2640拜的凈損失：霸其它費用和損失頒：巴外幣交易損失，擺凈額矮捌礙癌$2640唉這些利得和損失爸歸入礙“氨其他熬”癌類別是因為它們叭產(chǎn)生于外幣的買版賣，而不是公司襖的主要業(yè)務(wù)（對伴D. E. S唉h

60、ipp Be扮lting來說邦，就是銷售傳送疤帶）。公司利用愛一種稱為骯套期保值翱的策略尋求最小按化外幣交易損失百，該策略在下文艾中介紹。啊套期保值挨拔避免外幣交易損唉失的策略。柏美國公司避免外安幣交易損失的一盎個辦法是堅持在胺國際交易用美元八結(jié)算。這個要求擺把貨幣兌換的任八務(wù)甩給了外方。啊所以這種方法會熬疏遠客戶，減少傲銷售額。另一個巴公司用來保護自百己免受匯率波動氨影響的辦法是使伴用套期保值。瓣套期保值絆是指為避免在一白項交易中遭受損啊失而進行一項持瓣有相反頭寸的交癌易。一家美國公笆司銷售貨物，以藹墨西哥比索收款胺，那么該公司預(yù)哎期將來會收到一罷筆固定數(shù)額的墨班西哥比索。如果鞍比索貶值，該