淺析中國建設(shè)銀行資本充足率變化情況

1、-. z.淺析中國建立銀行資本充足率變化情況資本充足率是根據(jù)銀行監(jiān)管當(dāng)局要求銀行在一定資產(chǎn)規(guī)模下必須持有的資本數(shù)量，一般用銀行資本與加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比率表示資本充足率，是衡量銀行風(fēng)險(xiǎn)程度的一個(gè)重要國際通用指標(biāo)。據(jù)新巴塞爾資本協(xié)議的規(guī)定，商業(yè)銀行的資本充足率至少為8%，其中核心資本充足率至少為4%。資本充足率是保證銀行等金融機(jī)構(gòu)正常運(yùn)營和開展所必需的資本比率。1.資本的定義和組成。銀行的資本分為核心資本和附屬資本。核心資本主要包括實(shí)收股本，包括實(shí)收普通股、非累積性優(yōu)先股；公開儲藏，包括資本溢價(jià)、未分配利潤和一般性儲藏。附屬資本包括未公開儲藏、資產(chǎn)重估儲藏、普通準(zhǔn)備金或普通呆賬準(zhǔn)備金、混合性債務(wù)資本

2、工具和長期次級債務(wù)。2.風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的計(jì)算。商業(yè)銀行各類資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)具有不同的等級，需要根據(jù)其風(fēng)險(xiǎn)程度的不同，規(guī)定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，并使用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)的方法來衡量資本的充足性。風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的計(jì)算公式為：表內(nèi)加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)=(表內(nèi)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù))對于表外資產(chǎn),根據(jù)所承受的信用風(fēng)險(xiǎn)不同,規(guī)定相應(yīng)的信用換算系數(shù),利用換算系數(shù)將表外工程資產(chǎn)轉(zhuǎn)換為表內(nèi)對應(yīng)工程,再根據(jù)表內(nèi)對應(yīng)工程的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重計(jì)算加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn).計(jì)算公式為:表外風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)=(表外工程資產(chǎn)信用換算系數(shù)表內(nèi)對應(yīng)工程的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重)3.最低資本要求。巴塞爾協(xié)議將最低資本標(biāo)準(zhǔn)為8%,其中核心資本不低于4%,資本充足率計(jì)算公式為：資本充足率=(核心資本+附屬資本)加權(quán)風(fēng)

3、險(xiǎn)資產(chǎn)100%隨著國際銀行業(yè)的開展，巴塞爾委員會于2004年公布了巴塞爾協(xié)議，提出了新的資本充足率的計(jì)算方法，考慮到了市場風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)，巴塞爾協(xié)議并未改變資本充足率8%，核心資本充足率4%的要求，但對于具體計(jì)算方法做出了調(diào)整。資本充足率=資本/信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+12.5市場風(fēng)險(xiǎn)資本要求+12.5操作風(fēng)險(xiǎn)資本要求100%中國建立銀行China Construction Bank成立于1954年10月1日， 是國有五大商業(yè)銀行之一，在中國五大國有商業(yè)銀行中排名第二。通過查閱建行年報(bào)，繪制出建行2004年至2010年資本充足率以及核心資本充足率變化折線圖如下建行資本充足率及核心資本充足率到達(dá)了巴塞

4、爾委員會的要求，2005年末出現(xiàn)較大的增長，而2008年和2009年出現(xiàn)下降。2005年年末，建行資本充足率上升明顯，建立銀行的資本充足率在2005年年末為13.57%，較上年同期11.29%增加2.28個(gè)百分點(diǎn)，其中核心資本充足率為11.08%(2004年8.57%)。這主要是由于建行首次公開發(fā)行募集了726億元人民幣資本金，并且建行自身盈利能力得到了提高以及對風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)控制能力也相應(yīng)的增強(qiáng)。其中，盈利能力的提高也是重要因素。建行自2005年改股上市后，經(jīng)營收入達(dá)人民幣1,287.14億元，較2004年1,139.76億元人民幣上升12.9%；稅前利潤由2004年人民幣511.99億元上升8.

5、1%至人民幣553.64億元。凈利潤比上年下降4.0%凈利潤下降，是由于與建立銀行重組相關(guān)的稅收優(yōu)惠已于2005年6月30日期滿，本年度所得稅有所上升。假設(shè)剔除重組改制所得稅優(yōu)惠政策影響后，本年度凈利潤實(shí)際比上年增加人民幣56.81億元，增幅為16.9%。每股盈利為人民幣0.24元(2004年為人民幣0.26元)。建行的盈利能力已得到公認(rèn)，2006年，建行被評為亞洲最賺錢的銀行。2006年年末建行資本充足率及核心資本充足率較上年同期均有所下降，分別下降1.46和1.16個(gè)百分點(diǎn)。主要原因有兩個(gè)，一是因?yàn)橘Y產(chǎn)業(yè)務(wù)的增長使得風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)增加，2006年建行風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)總額較上年同期增長20.64%

6、。二是建行于2006年12月29日并購美國銀行亞洲*商譽(yù)及未合并股權(quán)投資賬面價(jià)值的增加相應(yīng)扣減資本所致。資產(chǎn)業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行運(yùn)用資金的業(yè)務(wù)，也就是商業(yè)銀行將其吸收的資金貸放或投資出去賺取收益的活動。商業(yè)銀行盈利狀況如何，經(jīng)營是否成功，很大程度上取決于資金運(yùn)用的結(jié)果 ，商業(yè)銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)一般有貸款，投資和貼現(xiàn)構(gòu)成，其中以貸款和投資最為重要。建立銀行公布的2006年年報(bào)顯示：股改后的建行貸款增幅高達(dá)16.89%，居國內(nèi)銀行同業(yè)首位。建立銀行2006年貸款利息收入為2799.55億元，占總營業(yè)收入的72.72%。證券投資收益為501.39億元，占17.91%。建行在2006年已經(jīng)成為中國最大的個(gè)人貸

7、款銀行和住房抵押貸款銀行。2007年年末，建行資本充足率以及核心資本充足率均有所上升，分別增長0.47和0.45個(gè)百分點(diǎn)。資本充足率較上年增加的原因是由于扣除后總資本根底的增幅高于加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)總資產(chǎn)的增幅?？鄢罂傎Y產(chǎn)根底較上年末增加887.87億元，增幅為23.71%。由于表內(nèi)資產(chǎn)平穩(wěn)增長和表外業(yè)務(wù)的快速開展，風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)較上年末增長5，920.34億元，增幅為19.15%，低于扣除后總資本根底的增幅。人名幣百萬元，百分比除外于2007年12月31日于2006年12月31日核心資本充足率10.37%9.92%資本充足率12.58%12.11%資本根底組成局部核心資本386，403309，533附

8、屬資本83，90068，736扣除前總資本根底470，303378，269扣除后總資本根底463，182374，395加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)3，683，1233，091，089單位：百萬元單位：百萬元2007年建行核心資本較上年同期增加768，70億元，附屬資本增加151.64億元。核心資本增加是因?yàn)榻ㄐ腥暧蠓岣撸ㄐ?007年利息凈收入同比增長37.37%，比2006年增加了524.07億元。以及在國內(nèi)成功發(fā)行股份，而2007年建行派發(fā)的163.39億元的特別股息局部抵減了核心資本的增幅。 2008年年末建行資本充足率及核心資本充足率較上年同期均有所下降，分別下降0.42和0.20個(gè)百分點(diǎn)。資

9、本充足率下降的原因主要是由于加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的增幅高于扣除后總資本增幅，加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)較上年增加5，133.70億元，增幅為13.94%，主要是由于表內(nèi)資產(chǎn)的平穩(wěn)增長和表外業(yè)務(wù)的快速開展，扣除后總資本較上年增加472.34億元，增幅為10.20%，其中核心資本增加449.50億元，增幅為11.63%。金融危機(jī)過后,受到我國貨幣政策的影響,銀行體系向經(jīng)濟(jì)社會中注入大量信貸,直接表現(xiàn)為商業(yè)銀行資產(chǎn)的快速增長,商業(yè)銀行資產(chǎn)的快速增長一方面發(fā)揮了積極地政策效應(yīng),另一方面,過快的資產(chǎn)增長也會帶來一定的風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn),消耗銀行資本,降低銀行資本充足率.為提高資本充足率，增強(qiáng)運(yùn)營能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力。建行于2009年2月2

10、6日在全國銀行間債券市場公開發(fā)行總額為400億元次級債券，其中120億元為10年期固定利率債券，280億元為15年期固定利率債券。 2009年年末建行資本充足率較上年同期下降0.46個(gè)百分點(diǎn)，核心資產(chǎn)充足率下降0.86個(gè)百分點(diǎn)。資本充足率下降的原因是加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增幅高于扣除后總資本增加，由于表內(nèi)資產(chǎn)的增加和表外業(yè)務(wù)的快速開展，加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)較上年末增加10，010.52億元，增幅為23.85%?？鄢罂傎Y本較上年末增加978.17億元，增幅為19.16%，其中附屬資本增加524.84億元，主要是2009年在全國銀行間債券市場公開發(fā)行次級債券所致。單位：百萬元2010年12月31日，建行資本充足率

11、為12.68%，核心資本充足率為10.40%，分別較上年年末上升0.98個(gè)百分點(diǎn)和1.09個(gè)百分點(diǎn)，主要是由于建行完成A+H配股后，募集資金凈額611.59億元全部用于補(bǔ)充資本，進(jìn)一步穩(wěn)固了建行資本根底。同時(shí)，建行適應(yīng)當(dāng)前形勢的變化，增強(qiáng)了對資本的主動管理，提高了資本集約使用意識，加強(qiáng)了對表內(nèi)外資產(chǎn)資本使用效率的分析，主動控制表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)增長速度，壓縮低效資本使用，改善資本配置構(gòu)造，也對提升建行資本充足率水平發(fā)揮了積極作用。小結(jié)2008年和2009年建行貸款擴(kuò)*及資產(chǎn)增速過快降低了建行的資本充足率水平,建行于2009年2月發(fā)行了400億次級債補(bǔ)充資本,以提高資本充足率水平。銀行資產(chǎn)快速擴(kuò)*降低其資本充足率，增加了銀行的風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)行次級債來補(bǔ)充資本，這種資本擴(kuò)*的方式外表上看沒有太大的問題，但是作為附屬資本的次級債，逃脫不了債的本質(zhì)，銀行在進(jìn)展資產(chǎn)擴(kuò)*時(shí)，必須考慮到核心資本的充足與否。建行當(dāng)建立多渠道的資本補(bǔ)充方式，形成有效的資本補(bǔ)充機(jī)制。增發(fā)新股，配股雖然能夠明顯地補(bǔ)充資本，但股本的擴(kuò)大會帶來每股利益的攤薄，并且選擇的主動權(quán)在外部投資者，引進(jìn)戰(zhàn)略投資者會有較大的交易本錢，且戰(zhàn)略投資者的持股份額也會受到一定的限制，資本補(bǔ)充方式不具有持續(xù)性，而其他的發(fā)債及混合資