中國銀行福建省分行理財(cái)經(jīng)理后備隊(duì)伍培訓(xùn)班第二期考試題 (1)附答案

1、中國銀行福建省分行理財(cái)經(jīng)理后備隊(duì)伍培訓(xùn)班第二期考試題一、單選15道題：每題3分，共45分；二、判斷15道題：每題2分，共30分；三、多選5道題；每題5分，共25分；姓名： 填空題 *_機(jī)構(gòu)： 填空題 *_EHR： 填空題 *_一.單選題（共15題，每題3分，共45分）1.投資的三性原理不包括（） 單選題 *A.分批投資B.景氣循環(huán)理論C.金字塔式加倉D.ALL IN(正確答案)2.底層資產(chǎn).通過對(duì)比，較好的投資選項(xiàng)是（） 單選題 *A.存款B.債券(正確答案)C.中長期貸款利率D.權(quán)益資產(chǎn)3.按照“美林投資時(shí)鐘”理論，經(jīng)濟(jì)周期處于滯脹期時(shí)，貨幣政策應(yīng)該相對(duì)（） 單選題 *A.收緊(正確答案)B

2、.寬松C.穩(wěn)杠桿D.持續(xù)寬松答案解析：在衰退期和復(fù)蘇期的貨幣政策是偏寬松，在過熱期和滯脹期的貨幣政策是偏緊縮；4.技術(shù)分析時(shí)，如果周線指標(biāo)出現(xiàn)三個(gè)“+”，日線指標(biāo)出現(xiàn)三個(gè)“+”，應(yīng)該的操作是（） 單選題 *A.分批賣出B.分批買入(正確答案)C.一次性買入D.一次性賣出5.2021年9月，中國居民消費(fèi)價(jià)格指數(shù)CPI和工業(yè)品出廠價(jià)格指數(shù)PPI是（） 單選題 *A.3.8% ；9.5%B.10.7%；0.7%C.0.7%； 10.7%(正確答案)D.10.7%；9.5%6.社保收益可以輕松跑贏理財(cái)產(chǎn)品的原因是（） 單選題 *A.高位逃頂B.運(yùn)用資產(chǎn)配置的方式(正確答案)C.大舉加倉部分個(gè)股D.運(yùn)用

3、10倍杠桿7.資產(chǎn)配置理論在投資領(lǐng)域最為成功的應(yīng)用是“美林投資時(shí)鐘”，運(yùn)用宏觀經(jīng)濟(jì)和經(jīng)濟(jì)周期輪動(dòng)的特點(diǎn)將大類資產(chǎn)在不同宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境下的風(fēng)險(xiǎn)收益特征進(jìn)行總結(jié)，將經(jīng)濟(jì)周期變化與資產(chǎn)和行業(yè)輪動(dòng)有機(jī)的聯(lián)系在一起。核心就是經(jīng)濟(jì)周期的劃分和不同經(jīng)濟(jì)周期下基礎(chǔ)資產(chǎn)與宏觀經(jīng)濟(jì)的邏輯關(guān)系，按照“美林投資時(shí)鐘”理論，經(jīng)濟(jì)周期被分為（） 單選題 *A.衰退期.復(fù)蘇期.成長期.過熱期B.衰退期.復(fù)蘇期.過熱期.滯脹期(正確答案)C.衰退期.復(fù)蘇期.成長期.滯脹期D.衰退期.過熱期.成長期.滯脹期答案解析：按照美林投資時(shí)鐘，經(jīng)濟(jì)周期分為衰退期、復(fù)蘇期、過熱期、滯脹期，沒有成長期8.下列屬于窄基指數(shù)的是（） 單選題 *A

4、.新能源汽車指數(shù)(正確答案)B.滬深300指數(shù)C.上證50指數(shù)D.上證綜指9.中國主要資產(chǎn)價(jià)格指數(shù)的相關(guān)性趨同的是（） 單選題 *A.存款.理財(cái).利率債.信用債.全債指數(shù).房地產(chǎn)。B.上證綜指.深證綜指.全A指數(shù).滬深300指數(shù)(正確答案)C.房地產(chǎn).黃金.上證綜指.深證綜指.信用債D.存款.理財(cái).全債指數(shù).保險(xiǎn)10.財(cái)富管理就是風(fēng)險(xiǎn)管理，主要是對(duì)基礎(chǔ)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益進(jìn)行組合配置的管理過程，如何把資金在不同的基礎(chǔ)資產(chǎn)上進(jìn)行比例設(shè)置，是財(cái)富管理首先要解決的基礎(chǔ)性問題。要通過三大維度來進(jìn)行思考，包含基礎(chǔ)資產(chǎn)的比例如何確定.投資時(shí)機(jī)上如何確資金在時(shí)間維度上如何分布，其中運(yùn)用的財(cái)富管理方法論包括（）a資

5、產(chǎn)配置理論b經(jīng)濟(jì)周期理論c人生規(guī)劃理論d慣性原理單選題 *A.abc(正確答案)B.abcdC.bcdD.d答案解析：財(cái)富管理就是風(fēng)險(xiǎn)管理，主要是對(duì)基礎(chǔ)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)收益進(jìn)行組合配置的管理過程，如何把資金在不同的基礎(chǔ)資產(chǎn)上進(jìn)行比例設(shè)置，是財(cái)富管理首先要解決的基礎(chǔ)性問題。要通過三大維度來進(jìn)行思考，包含基礎(chǔ)資產(chǎn)的比例如何確定、投資時(shí)機(jī)上如何確資金在時(shí)間維度上如何分布，其中運(yùn)用的財(cái)富管理方法論包括資產(chǎn)配置理論、經(jīng)濟(jì)周期理論、人生規(guī)劃理論；慣性原理是物理學(xué)理論。11.客戶買基金被套住的原因不包括（） 單選題 *A.買的位置太高B.高位不斷加倉C.買的基金表現(xiàn)不好，業(yè)績同類排名倒數(shù)D.基金屬于高風(fēng)險(xiǎn)投資(正

6、確答案)答案解析：逆向思維思考，ABC都是被套的原因，D不可選，基金屬于高風(fēng)險(xiǎn)投資的表述是錯(cuò)誤的，貨幣基金的風(fēng)險(xiǎn)是很低的，同時(shí)，買入基金被套不應(yīng)該歸結(jié)于基金是高風(fēng)險(xiǎn)投資，而應(yīng)該是買貴或者買錯(cuò)。A是買貴，B是買貴，C是買錯(cuò)。12.基金發(fā)行量與股市呈什么關(guān)系（） 單選題 *A.正相關(guān)(正確答案)B.無關(guān)C.反相關(guān)D.逆相關(guān)答案解析：當(dāng)市場表現(xiàn)比較好的時(shí)候，投資者有更大的意愿買入，投資者買入的更多，市場表現(xiàn)就相對(duì)的更好，從資金面的角度解釋，是正循環(huán)，所以呈正相關(guān)13.債券獲利的本質(zhì)是（） 單選題 *A.資本利得B.本金安全C.市場利率變化帶來的差價(jià)D.票息(正確答案)14.基民實(shí)際盈虧與單只基金平均

7、持有時(shí)間呈（） 單選題 *A.逆相關(guān)B.負(fù)相關(guān)C.無相關(guān)性D.正相關(guān)(正確答案)答案解析：基金業(yè)協(xié)會(huì)的數(shù)據(jù)表明，買入基金持有半年以內(nèi)虧損的概率大于賺錢的概率，如果持有半年以上，持有一年以上，持有3-5年以上的正收益概率就越大。15.2020年，首發(fā)公募基金規(guī)模突破（）元 單選題 *A.5萬億B.1萬億C.3萬億(正確答案)D.5千億二.判斷題（共15題，每題2分，共30分）1.客戶在銀行購買的基金都可以直接進(jìn)行場內(nèi)交易（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：銀行購買的基金是場外基金，是不可以進(jìn)行場內(nèi)交易的，只有LOF基金可以場內(nèi)及場外交易2.混合型基金的核心邏輯是一部分資金投資債券（）

8、 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：混合型基金的核心邏輯是再平衡3.指數(shù)增強(qiáng)型基金一定比指數(shù)型基金業(yè)績好（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：指數(shù)增強(qiáng)型基金也可能做到負(fù)的阿爾法值，完全取決于基金經(jīng)理人在一定時(shí)期內(nèi)選股和選行業(yè)的能力。因?yàn)橹笖?shù)增強(qiáng)基金的增強(qiáng)部分是主動(dòng)操作4.資管新規(guī)解決的是資金管控失效的問題（） 單選題 *A對(duì)(正確答案)B不對(duì)5.過去十年，社?；鹌骄昊找媛逝c固收類理財(cái)產(chǎn)品收益率相當(dāng)（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：社保基金的投資是70%的債，30%權(quán)益，比單純投資債權(quán)收益要高，而不是相當(dāng)6.長期來看，股債呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)性（） 單選題 *A對(duì)(正

9、確答案)B不對(duì)7.基金投資的費(fèi)用包含基金公司收取的管理費(fèi).銀行托管費(fèi).券商的交易手續(xù)費(fèi)（） 單選題 *A對(duì)(正確答案)B不對(duì)答案解析：此題是概念：基金投資的費(fèi)用包含基金公司收取的管理費(fèi)、銀行托管費(fèi)、券商的交易手續(xù)費(fèi)8.要降低整體賬戶組合的風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)該降低偏股型基金權(quán)重，而提高偏債型基金權(quán)重（） 單選題 *A對(duì)(正確答案)B不對(duì)答案解析：從賬戶組合的角度而言，權(quán)益資產(chǎn)比重加大，會(huì)提高風(fēng)險(xiǎn)，債權(quán)資產(chǎn)比重加大，會(huì)降低波動(dòng)9.基金定投時(shí)間一定是越長越好（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：定投的時(shí)間越長，后期投入的資金對(duì)前期的資金效用是遞減的，市場不是一成不變的，長期來看，會(huì)漲會(huì)跌會(huì)震蕩，定投

10、的目的是買入更多的低價(jià)籌碼，所以不是時(shí)間越長越好。10.提升客戶的投資體驗(yàn)的策略是賺錢越多越好（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：提升客戶的投資體驗(yàn)要賺錢，也要控制回撤。11.按照底部特征的分析，買入權(quán)益資產(chǎn)一定絕對(duì)不會(huì)虧錢（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：如果底部特征出現(xiàn)，買入權(quán)益資產(chǎn)也有可能會(huì)在一定時(shí)間內(nèi)出現(xiàn)虧損。12.基金定投的優(yōu)勢包括均衡成本.快速致富.復(fù)利增長.專家理財(cái)（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：快速致富是錯(cuò)誤答案13.市場上可以找出回撤小.收益高.流動(dòng)性好的產(chǎn)品（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：回撤小、收益高、流動(dòng)性好的產(chǎn)

11、品是一種夢，這是投資的不可逆三角14.隨著理財(cái)子公司的經(jīng)營水平越來越高，中國銀行理財(cái)子公司的理財(cái)產(chǎn)品會(huì)比基金公司的固收+產(chǎn)品體驗(yàn)好（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：基金公司也可能做出回撤相對(duì)穩(wěn)定，投資收益相對(duì)高的產(chǎn)品15.中證500指的是.上海證券市場中規(guī)模大，流通性好.最具代表性的前500只股票，基本都是大盤藍(lán)籌股（） 單選題 *A對(duì)B不對(duì)(正確答案)答案解析：中正500是滬深兩市除去前300只股票，從301只到800只股票，是相對(duì)的中盤，而不是大盤藍(lán)籌三.多選題（共5題，每題5分，共25分）1.理財(cái)規(guī)劃理論的基石是諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎(jiǎng)得主美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家弗朗科莫迪利安尼提出的生命周期消

12、費(fèi)理論。該理論認(rèn)為.人按照時(shí)間順序，會(huì)出現(xiàn)青年.中年.老年三個(gè)階段。在實(shí)踐中應(yīng)用存在的問題是（） *A并未量化的進(jìn)行資產(chǎn)配置描述(正確答案)B假設(shè)過多(正確答案)C過于理性(正確答案)D對(duì)解決客戶的財(cái)務(wù)問題而言沒有任何意義答案解析：生命周期理論并未量化的進(jìn)行資產(chǎn)配置描述，只是講到了人生在每個(gè)周期的資金缺口，在假設(shè)每個(gè)周期的資金缺口時(shí)，沒有考慮非系統(tǒng)性因素的影響，只講到了大概率的資金缺口，對(duì)解決客戶的財(cái)務(wù)問題而言是有很大意義的。2.從定義來看，能源泛指可以提供能量的資源。根據(jù)能否從自然界直接獲取，能源可進(jìn)一步細(xì)分為一次能源和二次能源。其中，一次能源主要包括了煤炭.石油.天然氣等不可再生能源，以及

13、風(fēng)能.水能.太陽能等可再生能源。作為一次能源加工后的“產(chǎn)物”，二次能源主要為電力.熱力.成品油等。與過往能源危機(jī)相比較，本次能源危機(jī)兼具了一次能源危機(jī)和二次能源危機(jī)的特征。全球曾多次爆發(fā)能源危機(jī)，持續(xù)時(shí)長及影響不一，不屬于二次能源危機(jī)的是（） *A 2012年日本電力危機(jī)B 1979伊朗爆發(fā)伊斯蘭革命導(dǎo)致出口供應(yīng)中斷(正確答案)C 1990伊拉克與科威特的海灣戰(zhàn)爭，出口供應(yīng)中斷(正確答案)D 1973年石油危機(jī)(正確答案)E 2019年美國加州電力危機(jī)答案解析：日本電力危機(jī)、美國加州電力危機(jī)是二次能源危機(jī)3.中銀理財(cái)子公司的理財(cái)產(chǎn)品分為五大系列，包含（） *A 外幣系列(正確答案)B 養(yǎng)老系列(正確答案)C 權(quán)益系列(正確答案)D 股權(quán)投資系列(正確答案)E 指數(shù)系列(正確答案)F 惠農(nóng)和綠色金融（ESG）答案解析：惠農(nóng)和綠色金融（ESG）是農(nóng)銀理財(cái)系列4.產(chǎn)品要素“六看”黃金原則是（） *A 發(fā)行人(正確答案)B 投資范圍(正確答案)C 發(fā)行時(shí)間D 業(yè)績基準(zhǔn)(正確答案)E 發(fā)行地點(diǎn)F 歷史業(yè)績(正確答案)G 投資策略(正確答案)H 收費(fèi)方式(正確答案)5.已成立的理財(cái)子公司，注冊(cè)資本超過10