全球煙草產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)律及趨勢

1、.：.；前言：自于2005年2月27日正式生效后，全球范圍內(nèi)的控煙運動再次出現(xiàn)高潮。在當前控煙呼聲迅速高漲的大環(huán)境中，如何正確把握煙草產(chǎn)業(yè)開展規(guī)律，積極順應煙草產(chǎn)業(yè)開展趨勢，這是煙草企業(yè)科學謀劃開展途徑、努力實現(xiàn)基業(yè)常青的根底。以歷史的、客觀的目光看，可以發(fā)現(xiàn)，全球煙草產(chǎn)業(yè)開展呈現(xiàn)出以下幾個規(guī)律性趨勢。煙草在線轉(zhuǎn)自煙草夕陽尚未到來市場需求繼續(xù)增長自哥倫布1492年在美洲發(fā)現(xiàn)煙草以后，煙草逐漸分散到世界各地。而在煙草產(chǎn)業(yè)興起和開展過程中，反對煙草的呼聲此起彼伏，控煙運動幾乎沒有停頓過。世界衛(wèi)生組織曾經(jīng)明確提出，要實現(xiàn)建立無吸煙人口世界的目的。崔焰攝但歷史的現(xiàn)實是，雖然控煙運動風起云涌，全球吸煙人

2、口卻不斷有增無減，這也拉動全球煙草市場需求一直堅持繼續(xù)增長形狀。數(shù)聽闡明，自現(xiàn)代煙草工業(yè)興起至今，雖然一些興隆國家在一定階段出現(xiàn)了人口吸煙率下降和煙草消費量減少景象，但從總體上看，全球煙草市場一直處于不斷擴張之中。僅從卷煙這一最主要的煙草制品看，1960年，全球卷煙產(chǎn)量為21502億支，1970年添加到31119億支，1980年添加到43896億支，1990年添加到54339億支，2000年添加到55820億支，2021年添加到62500億支。1960年2021年，全球卷煙產(chǎn)量增長了190.7%，年均增長率為2.2%見圖1。圖1：1960年2021年全球卷煙產(chǎn)量增長趨勢綜合有關資料估計，在可以

3、預見的未來，全球吸煙人口還會繼續(xù)添加，到2030年將到達16億，比現(xiàn)階段添加約3億?？傮w來看，雖然煙草產(chǎn)業(yè)開展環(huán)境日趨嚴峻，控煙力量日趨強大，但在繼續(xù)增長的吸煙人口的需求拉動下，全球煙草產(chǎn)業(yè)在未來一個時期仍將繼續(xù)堅持增長之勢，“煙草夕陽尚未到來。突出主業(yè)道路正確多元化不是開展方向受上世紀60年代迅速高漲的控煙運動的影響，不少煙草企業(yè)紛紛走上了多元化開展道路。譬如全球最大的幾家跨國煙草公司中，英美煙草公司曾向造紙、化裝品、零售、保險等業(yè)務領域擴張，1989年，英美煙草公司甚至成為英國最大的保險公司；菲利普莫里斯公司曾向造紙、啤酒、食品、金融等業(yè)務領域擴張，非煙業(yè)務收入在鼎盛時期占總收入的比重接近

4、50%，而且，因非煙業(yè)務快速擴張，2003年，菲利普莫里斯公司更名為奧馳亞集團。但多元化運營繼續(xù)一段時期后，英美煙草公司和菲利普莫里斯公司兩大跨國煙草集團先后進展了主營業(yè)務的戰(zhàn)略回歸。1989年英美煙草公司決議徹底剝離多元化業(yè)務，著力推進歸核化戰(zhàn)略，目前，英美煙草公司已成為業(yè)務完選集中于煙草主業(yè)的煙草公司。2000年菲利普莫里斯公司就開場謀劃回歸煙草主業(yè)，以后，陸續(xù)剝離了米勒啤酒、卡夫食品等業(yè)務，2021年菲利普莫里斯國際公司從奧馳亞集團獨立出來，回歸到運營單一煙草業(yè)務的煙草公司。目前日本煙草公司仍在堅持開展食品、藥品等非煙業(yè)務的多元化戰(zhàn)略，但2021年其非煙業(yè)務收入占總收入比重僅為6.7%，

5、相比之下，其煙草主業(yè)卻迅速擴張。帝國煙草公司作為世界第四大跨國煙草公司，目前除了開展與煙草配送有關的物流業(yè)務外，高度集中于煙草主業(yè)開展見表1。表1：跨國煙草公司由多元化轉(zhuǎn)向歸核化的進程多元化運營曾經(jīng)是跨國煙草公司嘗試走過的道路，但根本都是以失敗或剝離而告終。而在實施歸核化戰(zhàn)略后，跨國煙草公司均獲得了長足的開展。譬如1991年2021年，英美煙草公司卷煙銷量從5600億支增長到7146億支，年均增長1.4%；2003年2021年，菲利普莫里斯國際公司卷煙銷量從7358億支增長到8697億支，年均增長3.4%。實際證明，突出煙草主業(yè)是絕大多數(shù)煙草企業(yè)的共同選擇，也是一條符合煙草產(chǎn)業(yè)開展規(guī)律的正確道

6、路，尤其是當煙草產(chǎn)業(yè)仍處在不斷增長的階段，多元化并不是煙草企業(yè)的主要開展方向。并購重組不可防止市場構造日趨集中由于歷史和技術煙草產(chǎn)品規(guī)范化程度高，用途單一，具有顯著的規(guī)模經(jīng)濟特征的緣由，自19世紀末期現(xiàn)代機制卷煙興起之初，全球煙草產(chǎn)業(yè)就開場走上整合開展道路，企業(yè)并購重組不斷伴隨著煙草產(chǎn)業(yè)開展的全過程。尤其是當各大跨國煙草公司紛紛從多元化轉(zhuǎn)向歸核化，進而導致全球煙草市場競爭迅速加劇以后，煙草企業(yè)的并購重組更加勢不可當。最近20多年全球煙草產(chǎn)業(yè)的開展實際闡明，除了有特殊體制和政策維護的煙草企業(yè)外，很少有煙草企業(yè)可以在并購重組的浪潮中獨善其身，不經(jīng)過并購重組其他煙草企業(yè)做大做強，就能夠被其他煙草企業(yè)

7、并購重組。而隨著全球煙草企業(yè)并購重組的深化推進，跨國煙草公司的市場位置不斷提升，全球煙草市場構造日趨集中見表2。表2：近年來四大跨國煙草公司主要并購重組活動2021年，菲利普莫里斯國際公司、英美煙草公司、日本煙草公司、帝國煙草公司這四家跨國煙草公司合計卷煙銷量已達24906億支，占中國以外國際卷煙市場的份額高達64%。在許多國家和地域，煙草市場均呈現(xiàn)出寡頭壟斷格局，90%以上的份額被最大的35家煙草公司所占據(jù)。從開展趨勢來看，全球煙草企業(yè)的并購重組將進一步深化推進，全球煙草市場的集中度還將進一步提高，走聚集式外向擴張道路將是煙草企業(yè)生存開展的必然選擇。優(yōu)勢品牌決議成敗培育品牌是第一要務正式生效

8、后，在煙草廣告、促銷和資助被廣泛制止的情況下，培育新的煙草品牌變得越來越難。面對非常龐大且不斷增長的市場需求，煙草企業(yè)能否擁有一席之地并不斷擴張，主要取決于能否擁有強大競爭力的品牌見圖2。圖2：2021年七大國際卷煙品牌銷量正由于如此，幾乎一切的跨國煙草公司都堅持把培育重點骨干品牌作為第一要務，紛紛整合資源、集中力量，不斷加大對傳統(tǒng)優(yōu)勢品牌的培育力度。其中，菲利普莫里斯國際公司偏重開展“萬寶路Marlboro和“藍星L&M兩大全球性品牌；英美煙草公司偏重開展“健牌Kent、“波邁PallMall、“好彩LuckyStrike和“登喜路Dunhill四個“全球驅(qū)動品牌；日本煙草公司偏重開展“云絲

9、頓Winston、“駱駝Camel、“柔和七星MildSeven等八個“全球旗艦品牌；帝國煙草偏重開展“大衛(wèi)杜夫Davidoff、“威斯West等六個重點品牌。可以預見，未來世界煙草市場的競爭，主要圍繞20多個全球化品牌而展開，能否真正培育并構成具有國際競爭力的強勢品牌，將成為決議煙草企業(yè)國際競爭成敗的關鍵所在。低本錢是利潤之源只需節(jié)約才干開展無論是基于控制煙草的目的，還是基于添加財政收入的目的，不斷提高煙草稅負是各國政府的共同選擇，也是不可改動的長期趨勢。特別是在世界衛(wèi)生組織明確提出要把稅收和價錢措施作為主要的控煙手段、世界銀行的研討闡明提高煙草稅收可以添加政府收入的情況下，近年來，世界各國

10、煙草稅負呈現(xiàn)出快速普漲的趨勢。據(jù)不完全統(tǒng)計，目前全球有25個國家的煙草稅率稅收占零售價錢的比重超越75.0%，有40個國家的煙草稅率為60.0%74.9%，有33個國家的煙草稅率為45.0%59.9%見表3。表3：2021年歐盟部分國家卷煙價錢和稅收情況煙草稅負的快速提高不斷擠占煙草企業(yè)的盈利空間，迫使煙草企業(yè)不得不全力壓低本錢費用。譬如，法國2021年的煙草稅率為80.4%，這意味著假設在法國運營卷煙，煙草企業(yè)必需把各項本錢費用控制在銷售收入的19.6%以內(nèi)才干保證不虧損，本錢費用超越銷售收入的19.6%那么無法長期運營下去。稅收是煙草企業(yè)法定的剛性本錢，在繼續(xù)加重的稅負壓力下，低本錢是煙草

11、企業(yè)盈利的重要源泉，本錢領先也是煙草企業(yè)競爭制勝的重要戰(zhàn)略。在稅收負擔越來越重、市場競爭越來越猛烈的大背景下，煙草企業(yè)只需嚴厲控制本錢費用支出，一直堅持節(jié)約開展，才能夠在重重挑戰(zhàn)和壓力中實現(xiàn)繼續(xù)開展。全產(chǎn)業(yè)鏈深化競爭縱向一體化整合應運而生綜合上述分析，全球煙草市場需求依然在不斷增長，絕大部分煙草公司都專注于煙草主業(yè)而沒有謀求多元化轉(zhuǎn)型。而在煙草主業(yè)的競爭和開展中，并購重組、培育品牌和本錢領先是三大中心戰(zhàn)略。隨著全球煙草產(chǎn)業(yè)的進一步演化，特別是大企業(yè)、大品牌壟斷位置的進一步確立，跨國煙草公司在加強橫向并購重組的同時，積極推進縱向一體化整合，努力向構建全產(chǎn)業(yè)鏈方向開展。全球煙草產(chǎn)業(yè)在未來一個時期仍將堅持增長之勢來源：bloomberg跨國煙草公司向上游的煙葉原料、卷煙紙和其他輔料環(huán)節(jié)以及下游的物流配送、終端銷售環(huán)節(jié)延伸，主要驅(qū)動力是為了深度控制原料和市場資源，進而構成全產(chǎn)業(yè)鏈競爭優(yōu)勢，以此來減弱競爭對手和提升本身市場位置。隨著縱向一體化整合的