高校財務(wù)風(fēng)險規(guī)避與控制的探討

1、高校財務(wù)風(fēng)險躲避與控制的討論【摘要】由于高等教育的迅速開展，高等學(xué)校的財務(wù)風(fēng)險出現(xiàn)了新的開展趨勢。高校財務(wù)風(fēng)險包含了高債務(wù)風(fēng)險、投資風(fēng)險、資金支付風(fēng)險等幾個方面，高校財務(wù)風(fēng)險產(chǎn)生的主要原因是政府監(jiān)視乏力、擴招政策產(chǎn)生的負面影響及學(xué)校內(nèi)部風(fēng)險監(jiān)視根底薄弱等。針對這些風(fēng)險作出控制和躲避，是保持事業(yè)開展和財力總體平衡，促進高校事業(yè)持續(xù)、穩(wěn)定、安康開展的重要前提?！娟P(guān)鍵詞】財務(wù)風(fēng)險；招生規(guī)模；躲避機制近幾年來，雖然高等學(xué)校的經(jīng)費收入呈現(xiàn)多樣化的趨勢，但仍然以無風(fēng)險的財政撥款收入、學(xué)費收入為主，因此傳統(tǒng)意義上的普通高校是不存在財務(wù)風(fēng)險的，而隨著高校擴招、合并，由于高校教育經(jīng)費的供應(yīng)與需求之間存在宏大的缺

2、口，為了彌補這一缺口，高校紛紛通過銀行貸款來擴大規(guī)模建立投資，即所謂舉債興教，因此，當(dāng)前的高校是存在財務(wù)風(fēng)險的。正確認識高校財務(wù)風(fēng)險、構(gòu)建高校財務(wù)風(fēng)險躲避機制已成為促進高等教育事業(yè)開展的重要課題。一、威脅高校資金平安的財務(wù)風(fēng)險分析廣義的財務(wù)風(fēng)險是指在經(jīng)營活動中由于各種不確定因素影響，收益與預(yù)期收益發(fā)生偏離，造成損失的時機和可能；狹義的財務(wù)風(fēng)險指企業(yè)用貨幣資金歸還到期債務(wù)的不確定性。作為非盈利事業(yè)單位的高校面臨的財務(wù)風(fēng)險是指高校財務(wù)活動中資金支付難以為繼、資金鏈斷裂的風(fēng)險。高校作為事業(yè)單位，其財務(wù)風(fēng)險不會表現(xiàn)為資不抵債，也不會因為過高的負債率而破產(chǎn)，但是高校的流動資金是有可能出現(xiàn)短缺的，也可能發(fā)

3、生不能按時發(fā)放教職工工資津貼、日常開支資金嚴重短缺等現(xiàn)象。根據(jù)高校財務(wù)活動的特點，筆者把高校財務(wù)風(fēng)險歸為三類，即：高負債風(fēng)險、投資風(fēng)險和資金支付風(fēng)險。一高負債風(fēng)險1999年以來，國家大力提倡高校擴大招生規(guī)模，并且相應(yīng)允許高校向金融機構(gòu)貸款，很多高校抓住開展機遇，使在校生規(guī)模成倍增加，并一次征地數(shù)千畝，用于建立現(xiàn)代化的一流校區(qū)，這樣一方面是高校建立的大舉擴展，另一方面是國家教育投資的緩慢增長，高校出現(xiàn)了大的資金缺口。高校建立的宏大資金缺口主要靠銀行貸款來填補，而銀行貸款是有償使用資金的一種形式，它不僅有明確的資金使用本錢，即貸款利息，而且約定了資金的歸還期限。每貸款一億資金，每年至少就要償付70

4、0多萬元的利息。利息的按期支付給高校帶來了很大的資金壓力，而學(xué)校貸款的本金和利息只能通過學(xué)校的各項收入來歸還。由于財政撥款有限，同時學(xué)生繳費已無上升空間。對許多高校而言，其所獲得的收入可以維持學(xué)校根本運轉(zhuǎn)已經(jīng)困難。還貸資金明顯缺乏，一旦進入還貸頂峰期，極容易造成流動資金短缺，從而嚴重影響教學(xué)、科研等各項教育事業(yè)的正常開展。因此，高債務(wù)風(fēng)險已構(gòu)成威脅高校資金平安的主要財務(wù)風(fēng)險。二投資風(fēng)險高校的投資活動所形成的資產(chǎn)有四類：教學(xué)用固定資產(chǎn)、后勤經(jīng)營性資產(chǎn)、校辦產(chǎn)業(yè)、股票證券等金融資產(chǎn)。這四類資產(chǎn)中，可以給高校帶來凈現(xiàn)金流入的只有后三種資產(chǎn)。然而，從現(xiàn)實情況來看，全國高校大部分的校辦產(chǎn)業(yè)都處于微利甚至

5、虧損經(jīng)營的狀態(tài)；投資于金融資產(chǎn)的，也不乏在證券市場上遭到慘敗的現(xiàn)象；而由于體制上的問題，后勤經(jīng)營性資產(chǎn)能給高校帶來的現(xiàn)金流量往往有限。因此，從長遠來看，高校存在長期投資風(fēng)險。近幾年，高校擴招之風(fēng)甚烈，存在嚴重的過量投資現(xiàn)象。表現(xiàn)為高校沒有考慮到自己的實力，進展大量的根底設(shè)施，實驗設(shè)備等方面的投入，超過了高校的資金負荷，由此形成的財務(wù)風(fēng)險不容無視。三資金支付風(fēng)險資金支付風(fēng)險主要來自大額采購活動，是由基建維修工程形成的欠款所引起的。如高校成批量采購教學(xué)儀器設(shè)備、用具等，而這類采購一般是在合同約定的時間或驗收合格后付款，供貨方亦習(xí)慣于按付款進度開具銷貨發(fā)票，因此所簽購貨款一般都沒有進入高校的負債賬簿

6、中。財務(wù)部門難以對此進展監(jiān)控，一旦大批欠款到期，往往會造成支付困難。二、高校財務(wù)風(fēng)險的成因分析一管理層風(fēng)險意識淡薄是高校財務(wù)風(fēng)險形成的深層思想根源高校的財務(wù)風(fēng)險決非朝夕之間就突如其來，往往是由于管理者對財務(wù)風(fēng)險的監(jiān)測和危機前的種種征兆重視不夠，未能及時采取措施，以致于危機爆發(fā)，措手不及。大量調(diào)查研究說明，由于高校在很長時間內(nèi)處于國家預(yù)算的約束下，不需要考慮財務(wù)風(fēng)險管理問題，導(dǎo)致高校指導(dǎo)層和財務(wù)管理人員風(fēng)險責(zé)任意識不強，對財務(wù)風(fēng)險管理沒有足夠的重視，沒有有效地開展對財務(wù)風(fēng)險的監(jiān)測與防范。風(fēng)險意識淡薄是高校財務(wù)風(fēng)險產(chǎn)生的主要原因之一。二高校借款費用過高、學(xué)費欠交現(xiàn)象嚴重是高校財務(wù)風(fēng)險形成的重要原因

7、如今很多高校校區(qū)開展加大，貸款規(guī)模隨之?dāng)U大，負債投資的本錢與收益不匹配，導(dǎo)致潛在的負債風(fēng)險。并且學(xué)校負債的歸還責(zé)任存在著模糊性，有些高校在負債額度的控制上以負債利息本錢的承受才能決定負債的多少，幾乎不考慮學(xué)校歸還本金的問題。高校的建立規(guī)模與潛在的招生規(guī)模不匹配。高校貸款用于學(xué)校的硬件和軟件的投入，需要有預(yù)期的生源和經(jīng)費收入的支撐。在目前高校還貸主要依靠學(xué)費收入的單一渠道時，高校預(yù)期收入無法實現(xiàn)必然造成資金緊張，這將直接影響債務(wù)的歸還才能，產(chǎn)生負債風(fēng)險。三高校教育本錢支出加大直接導(dǎo)致高校財務(wù)風(fēng)險擴招給高校帶來了學(xué)生學(xué)費、住宿費收入的增加，但增收不減支、增收不增效，學(xué)費等收入并不能完全用于建立和開

8、展，有相當(dāng)一部分要用于滿足學(xué)校由于學(xué)生數(shù)量的增加而同步增長的對教學(xué)教輔設(shè)施、設(shè)備以及師資隊伍的建立方面經(jīng)費增長的需求，用于高校由于內(nèi)部管理體制改革而增加的本錢，從而給高校的運營帶來了潛在的風(fēng)險。其主要表如今：財務(wù)支出缺乏必要的制度標(biāo)準(zhǔn)，高校行政機構(gòu)改革滯后，財務(wù)支出構(gòu)造中日常性支出膨脹，加大了財務(wù)收支平衡的難度，財務(wù)支出管理方法落后，支出缺乏與浪費現(xiàn)象并存。四運作管理不善形成運營風(fēng)險運營風(fēng)險是指高校在其辦學(xué)過程中由于運作管理不善而造成的財務(wù)風(fēng)險。高校的運營風(fēng)險主要表現(xiàn)為以下幾方面：1.經(jīng)濟責(zé)任不明，學(xué)校資產(chǎn)是否保持增值，與個人利益并無關(guān)聯(lián)，一旦經(jīng)營管理不善，造成建立性資金尤其是開展性資金嚴重短

9、缺，勢必影響到學(xué)校的正常運轉(zhuǎn)。2.學(xué)費催繳不得力，學(xué)生欠費現(xiàn)象日益嚴重，欠費數(shù)額越來越大，嚴重削弱了學(xué)校經(jīng)費的自給才能，影響了學(xué)校的資金籌集，給學(xué)校財務(wù)收支帶來較大的負面影響。3.教學(xué)質(zhì)量管理不嚴格，學(xué)校教學(xué)硬件、軟件嚴重缺乏，教育質(zhì)量管理留于形式，有的學(xué)校連續(xù)十多年未處理過一起教學(xué)事故，已面臨教育質(zhì)量下降、學(xué)生就業(yè)困難的風(fēng)險，最終將導(dǎo)致學(xué)校聲譽下降、生源嚴重缺乏，甚至被迫關(guān)門。4.國有資產(chǎn)管理不科學(xué)，管理制度不健全、管理混亂、賬實不符、資產(chǎn)配置不合理、重復(fù)購置，如有的學(xué)校每個院系都建有計算機房，大量購置計算機，使生均擁有計算機達數(shù)臺，造成資產(chǎn)的嚴重浪費。三、財務(wù)風(fēng)險控制與躲避的對策面對高校財

10、務(wù)管理中存在的風(fēng)險，建立財務(wù)躲避風(fēng)險機制已成為當(dāng)務(wù)之急，健全內(nèi)部控制制度應(yīng)以全面風(fēng)險管理為導(dǎo)向。借鑒erk的風(fēng)險管理思想和手段，高校應(yīng)當(dāng)可以及時獲得健全的風(fēng)險信息，識別風(fēng)險種類，進而躲避風(fēng)險、控制風(fēng)險。一高校應(yīng)當(dāng)加強貸款資金的使用與管理，建立大額貸款備案制度高校應(yīng)制定嚴格的還款方案，對大額貸款嚴格審批，?？顚Ｓ茫忾]運行，跟蹤監(jiān)視，考核效益。對貸款工程實行目的分解、公開招標(biāo)、日常檢查、驗收考核的方法，形成對貸款資金的使用、管理機制。應(yīng)全面掌握高校貸款規(guī)模和風(fēng)險狀況，加強客觀管理監(jiān)控，及時采取措施，防范財務(wù)風(fēng)險，對所有貸款應(yīng)實行大額貸款備案制度。將貸款工程可行性研究報告、分年度貸款額度方案、詳細

11、還貸方案和措施等相關(guān)材料報送主管部門備案。貸款高校在安排年度收支預(yù)算時，要考慮償債因素，將還款方案納入單位的年度預(yù)算收支。同時，為保證還款資金來源，應(yīng)該考慮以空間置換資金來解決財務(wù)危機。高校的高負債主要是投資建立新校區(qū)造成的，多數(shù)舊校區(qū)出現(xiàn)了閑置，而舊校區(qū)大多位于城市中心，所處地位置優(yōu)越，所以應(yīng)賣掉位于城市中心地段的舊校區(qū)來換取建立資金。二嚴格對投資的管理包括對校辦產(chǎn)業(yè)的投資，加強對二級財務(wù)的監(jiān)視與控制高等學(xué)校的對外投資包括對校辦產(chǎn)業(yè)的投資，必須經(jīng)過嚴格、科學(xué)的可行性論證和專家評議，經(jīng)學(xué)校指導(dǎo)集體討論決策，并按國有資產(chǎn)有關(guān)規(guī)定報主管部門和財政部批準(zhǔn)和備案后施行。高校應(yīng)設(shè)置責(zé)任部門和責(zé)任人加強對

12、投資工程的管理，確保對外投資的平安與合法權(quán)益。據(jù)有關(guān)規(guī)定，高等學(xué)校不得從事股票投資和其他風(fēng)險性債券業(yè)務(wù)。對過去發(fā)生的股票和風(fēng)險性債券投資業(yè)務(wù)應(yīng)妥善處理，防止投資風(fēng)險轉(zhuǎn)化為投資損失或繼續(xù)擴大損失。三對于大額資金的流動以及非常規(guī)資金支付業(yè)務(wù)，應(yīng)建立集體討論決策制度可先由學(xué)校財務(wù)部門根據(jù)學(xué)校內(nèi)部的申請?zhí)岢龀醪揭庖姡?jīng)校財經(jīng)指導(dǎo)小組對其真實性、合理性、合法性進展審查，同意后再提交學(xué)校指導(dǎo)集體討論決策。財務(wù)部門根據(jù)學(xué)校會議紀要或決定辦理相關(guān)的資金業(yè)務(wù)。詳細操作方法由各校根據(jù)實際情況研究制定，并報上級主管部門備案。同時，作為獨立法人主體的高校應(yīng)堅持綜合平衡、開源節(jié)流、強化預(yù)算管理，要盡可能地吸收社會資金，

13、加強校企結(jié)合；充分利用國家助學(xué)貸款政策，解決學(xué)生欠費問題。預(yù)算管理作為現(xiàn)代高校管理手段之一，是高校內(nèi)部控制的一個重要方面，也是高校日常組織收入和控制支出的根據(jù)。高校要堅持量入為出，收支平衡，不編制赤字預(yù)算。高校財務(wù)風(fēng)險的存在不僅僅會對高校自身的運營狀況產(chǎn)生不利的影響，更會對高等教育事業(yè)的開展產(chǎn)生阻礙作用。因此，通過對高校財務(wù)風(fēng)險的分析，對其進展大致分類，描繪高校財務(wù)風(fēng)險的現(xiàn)狀及主要成因，最終要提出對高校財務(wù)風(fēng)險的應(yīng)對措施，在理論根底上有效施行高校財務(wù)風(fēng)險控制系統(tǒng)、實現(xiàn)由風(fēng)險躲避向風(fēng)險控制的轉(zhuǎn)化。四合理安排資本構(gòu)造、分散高校財務(wù)管理風(fēng)險目前，各高校普遍存在債務(wù)資金占總資金比重過高的現(xiàn)實問題?？梢?/p>

14、說已成為引發(fā)高校財務(wù)風(fēng)險最直接、最宏大的動因。如何優(yōu)化高校資本構(gòu)造、降低高校財務(wù)風(fēng)險是高校繼籌資任務(wù)之后面臨的又一復(fù)雜難題。負債經(jīng)營能獲得財務(wù)杠桿利益，是建立在負債數(shù)額適度、負債比率適中的根底之上的，否那么可能帶來籌資風(fēng)險損失。為了在獲取財務(wù)杠桿利益的同時防止籌資風(fēng)險，高校負債比率及負債金額要與高校的詳細情況相適應(yīng)。在借入資金中，長短期資金應(yīng)根據(jù)需要合理安排，使債務(wù)構(gòu)造趨于合理，并且要與高校自身的長期與短期償債才能、償債保障根底相適應(yīng)，安排好不同期限的銀行信貸資金的構(gòu)造比例，以便合理分攤各期間的債務(wù)負擔(dān)，防止還款期過分集中，以進步學(xué)校的信譽度，實現(xiàn)風(fēng)險與報酬的最優(yōu)組合。五完善高校財務(wù)管理目的及

15、財務(wù)分析評價制度，適應(yīng)市場經(jīng)濟對高校財務(wù)管理的要求在財務(wù)管理目的方面，結(jié)合“利益相關(guān)者產(chǎn)權(quán)論的原理，高校財務(wù)管理的目的可以確定為“相關(guān)利益主體價值最大化。相關(guān)利益主體包括：1.政府，作為學(xué)校的所有者、教育經(jīng)費的主要投資者和公共設(shè)施的提供者，要求學(xué)校為國家培養(yǎng)合格的各種高級人才和科技效勞；2.其他合作辦學(xué)投資者，在為社會培養(yǎng)人才的同時，還追求投資財富最大化；3.學(xué)生顧客，通過高考、選擇學(xué)校提供的專業(yè)產(chǎn)品，在交納學(xué)費后，進入大學(xué)學(xué)習(xí)，他們要求掌握最全面的專業(yè)知識、方法和技能，為今后謀取職業(yè)打下較高的起點和扎實的根底；4.教職員工，希望自己有好的工作環(huán)境、好的開展空間、好的待遇，可以更安心地做好教書育人的工作。這幾個利益主體通過學(xué)校嚴密聯(lián)絡(luò)在一起，在國家和學(xué)校經(jīng)濟分配政策的調(diào)動下，各自發(fā)揮各自的作用，資金才可能按照價值規(guī)律不斷運動。這就要求進步高校財務(wù)管理的才能，在教育經(jīng)費的籌資管理、分配管理、使用管理、投資和本錢管理中，運用預(yù)算、定額、定員、可行性分析、預(yù)測等科學(xué)方法，開展一系列財務(wù)管理活動，在多渠道籌措教育經(jīng)費中，積極發(fā)揮財務(wù)的參謀、助手作用，使財務(wù)管理向“決策型、控制型拓展。同時，在市場經(jīng)濟體制下，隨著高等教育改革的逐漸深化，