PE項(xiàng)目盡職調(diào)查及投資分析報(bào)告提綱

1、 盡職調(diào)查及投資分析報(bào)告（機(jī)密）XX項(xiàng)目目盡職調(diào)查查及投資資分析報(bào)報(bào)告有有限公司司二零XXX年X月月聲明在保密密、盡責(zé)責(zé)等方面面的聲明明釋義就報(bào)告告涉及的的企業(yè)名名稱、專專業(yè)術(shù)語語等進(jìn)行行解釋摘要企業(yè)全稱稱注冊地實(shí)際控制制人業(yè)務(wù)及行行業(yè)地位位財(cái)務(wù)簡況況投資方案案退出方案案項(xiàng)目價值值風(fēng)險(xiǎn)因素素主要風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)因素及及對策目錄TOC o 1-2 h z u HYPERLINK l _Toc260250881 1業(yè)務(wù)務(wù)與管理理 PAGEREF _Toc260250881 h 6 HYPERLINK l _Toc260250882 1.1產(chǎn)品與與服務(wù) PAGEREF _Toc260250882 h 6 HY

2、PERLINK l _Toc260250883 1.2業(yè)務(wù)定定位AAAA PAGEREF _Toc260250883 h 6 HYPERLINK l _Toc260250884 1.3利益相相關(guān)者 PAGEREF _Toc260250884 h 6 HYPERLINK l _Toc260250885 1.4流程及及管理 PAGEREF _Toc260250885 h 6 HYPERLINK l _Toc260250886 1.5商業(yè)特特征 PAGEREF _Toc260250886 h 7 HYPERLINK l _Toc260250887 2團(tuán)隊(duì)隊(duì)與治理理 PAGEREF _Toc26025

3、0887 h 9 HYPERLINK l _Toc260250888 2.1實(shí)際控控制人AAAA PAGEREF _Toc260250888 h 9 HYPERLINK l _Toc260250889 2.2高管團(tuán)團(tuán)隊(duì) PAGEREF _Toc260250889 h 9 HYPERLINK l _Toc260250890 2.3人力資資源 PAGEREF _Toc260250890 h 9 HYPERLINK l _Toc260250891 2.4股權(quán) PAGEREF _Toc260250891 h 9 HYPERLINK l _Toc260250892 2.5治理 PAGEREF _Toc2

4、60250892 h 10 HYPERLINK l _Toc260250893 3財(cái)務(wù)務(wù)與審計(jì)計(jì) PAGEREF _Toc260250893 h 11 HYPERLINK l _Toc260250894 3.1財(cái)務(wù)報(bào)報(bào)表AAAA PAGEREF _Toc260250894 h 11 HYPERLINK l _Toc260250895 3.2財(cái)務(wù)分分析AAAA PAGEREF _Toc260250895 h 11 HYPERLINK l _Toc260250896 4產(chǎn)業(yè)業(yè)與競爭爭 PAGEREF _Toc260250896 h 12 HYPERLINK l _Toc260250897 4.1趨

5、勢及及動力AAAA PAGEREF _Toc260250897 h 12 HYPERLINK l _Toc260250898 4.2產(chǎn)業(yè)分分析AAAA PAGEREF _Toc260250898 h 12 HYPERLINK l _Toc260250899 4.3行業(yè)分分析AAAA PAGEREF _Toc260250899 h 12 HYPERLINK l _Toc260250900 4.4競爭分分析AAAA PAGEREF _Toc260250900 h 13 HYPERLINK l _Toc260250901 4.5企業(yè)核核心競爭爭力AAAA PAGEREF _Toc260250901

6、h 13 HYPERLINK l _Toc260250902 5沿革革及發(fā)展展 PAGEREF _Toc260250902 h 15 HYPERLINK l _Toc260250903 5.1歷史沿沿革 PAGEREF _Toc260250903 h 15 HYPERLINK l _Toc260250904 5.2未來成成長AAAA PAGEREF _Toc260250904 h 15 HYPERLINK l _Toc260250905 6風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)因素AAAA PAGEREF _Toc260250905 h 17 HYPERLINK l _Toc260250906 6.1與業(yè)務(wù)務(wù)模式相相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)

7、 PAGEREF _Toc260250906 h 17 HYPERLINK l _Toc260250907 6.2與團(tuán)隊(duì)隊(duì)相關(guān)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) PAGEREF _Toc260250907 h 17 HYPERLINK l _Toc260250908 6.3與管理理相關(guān)相相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn) PAGEREF _Toc260250908 h 17 HYPERLINK l _Toc260250909 6.4與財(cái)務(wù)務(wù)相關(guān)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) PAGEREF _Toc260250909 h 17 HYPERLINK l _Toc260250910 6.5與競爭爭相關(guān)風(fēng)風(fēng)險(xiǎn) PAGEREF _Toc260250910 h 17 HYPER

8、LINK l _Toc260250911 7預(yù)測測與估值值 PAGEREF _Toc260250911 h 18 HYPERLINK l _Toc260250912 7.1財(cái)務(wù)模模型AAAA PAGEREF _Toc260250912 h 18 HYPERLINK l _Toc260250913 7.2未來預(yù)預(yù)測AAAA PAGEREF _Toc260250913 h 18 HYPERLINK l _Toc260250914 7.3估值A(chǔ)AAA PAGEREF _Toc260250914 h 18 HYPERLINK l _Toc260250915 8私募募與上市市 PAGEREF _Toc2

9、60250915 h 20 HYPERLINK l _Toc260250916 8.1私募方方案AAAA PAGEREF _Toc260250916 h 20 HYPERLINK l _Toc260250917 8.2上市方方案AAAA PAGEREF _Toc260250917 h 20 HYPERLINK l _Toc260250918 8.3上市可可行性判判斷 PAGEREF _Toc260250918 h 20 HYPERLINK l _Toc260250919 8.4上市計(jì)計(jì)劃 PAGEREF _Toc260250919 h 20 HYPERLINK l _Toc260250920

10、8.5增值服服務(wù)要點(diǎn)點(diǎn) PAGEREF _Toc260250920 h 20 HYPERLINK l _Toc260250921 9投資資建議 PAGEREF _Toc260250921 h 21 HYPERLINK l _Toc260250922 10附附錄 PAGEREF _Toc260250922 h 22業(yè)務(wù)與管管理目標(biāo)企企業(yè)的業(yè)業(yè)務(wù)體系系、管理理模式產(chǎn)品與服服務(wù)產(chǎn)品或服服務(wù)描述述經(jīng)營主體體描述業(yè)務(wù)定位位AAAA近三年年業(yè)務(wù)結(jié)結(jié)構(gòu)分析析，必要要時增加加三年銷銷售量、毛利或或利潤結(jié)結(jié)構(gòu)分析析，進(jìn)行行數(shù)據(jù)比比較和分分析判斷斷?？稍鲈黾悠渌兄谟诜治雠信袛嗟闹钢笜?biāo)產(chǎn)品客戶區(qū)域銷售方式式利

11、益相關(guān)關(guān)者企業(yè)全全部利益益相關(guān)者者圖示原材料供供應(yīng)商、物流供供應(yīng)商、客戶、監(jiān)管機(jī)機(jī)關(guān)、稅稅務(wù)機(jī)關(guān)關(guān)、海關(guān)關(guān)、安檢檢等員工、社社區(qū)流程及管管理以文字字提要、圖示、列表、圖片等等反映流程與內(nèi)內(nèi)部架構(gòu)構(gòu)供產(chǎn)銷銷流程、內(nèi)部組組織架構(gòu)構(gòu)等的圖圖示與描描述采購采購模模式、33年前55/100大供應(yīng)應(yīng)商列表表及分析析、實(shí)際際采購管管理要點(diǎn)點(diǎn)等、體體現(xiàn)供方方議價能能力的相相關(guān)要點(diǎn)點(diǎn)如帳期期、轉(zhuǎn)換換成本等等生產(chǎn)生產(chǎn)流流程、33年來產(chǎn)產(chǎn)能及產(chǎn)產(chǎn)量、依依托的主主要設(shè)備備與技術(shù)術(shù)、安全全環(huán)保措措施、實(shí)實(shí)際生產(chǎn)產(chǎn)管理要要點(diǎn)等，服務(wù)性性行業(yè)的的現(xiàn)場管管理營銷銷售模模式、產(chǎn)產(chǎn)品市場場定位、定價、渠道管管理、品品牌、促促銷、

12、客客戶關(guān)系系，體現(xiàn)現(xiàn)銷方議議價能力力的相關(guān)關(guān)要點(diǎn)如如帳期、轉(zhuǎn)換成成本等研發(fā)企業(yè)的的研發(fā)模模式、核核心技術(shù)術(shù)、實(shí)際際研發(fā)管管理要點(diǎn)點(diǎn)等物流企業(yè)的的運(yùn)輸、倉儲、實(shí)際物物流管理理要點(diǎn)等等開店針對連連鎖企業(yè)業(yè)，開店店模式、管理要要點(diǎn)等信息系統(tǒng)統(tǒng)實(shí)際情情況財(cái)務(wù)管理理實(shí)際情情況商業(yè)特征征主要特特征描述述，商業(yè)業(yè)模式總總結(jié)經(jīng)營要素素區(qū)分：資本密密集、勞勞動密集集、技術(shù)術(shù)密集、營銷驅(qū)驅(qū)動資產(chǎn)特征征區(qū)分：重資產(chǎn)產(chǎn)、輕資資產(chǎn)，專專項(xiàng)資產(chǎn)產(chǎn)、通用用資產(chǎn)，耐用資資產(chǎn)、易易耗資產(chǎn)產(chǎn)組織特征征區(qū)分：集中、分散，單體、連鎖生產(chǎn)特征征區(qū)分：規(guī)?；?、小批批量、定定制化客戶特征征區(qū)分：商業(yè)客客戶、終終端客戶戶市場區(qū)域域特征區(qū)分

13、：區(qū)域市市場、國國內(nèi)市場場，海外外市場銷售特征征區(qū)分：直銷、代理、分銷，招標(biāo)、議價等等市場特征征區(qū)分：周期性性、季節(jié)節(jié)性、穩(wěn)穩(wěn)定性規(guī)則特征征描述企企業(yè)或行行業(yè)潛規(guī)規(guī)則商業(yè)模式式小結(jié)總結(jié)目目標(biāo)企業(yè)業(yè)的商業(yè)業(yè)模式，核心是是以什么么產(chǎn)品，進(jìn)行怎怎樣的資資源配置置，如何何獲取收收入、利利潤及現(xiàn)現(xiàn)金流團(tuán)隊(duì)與治治理實(shí)際控制制人AAAA詳盡履歷歷民營企業(yè)業(yè)針對實(shí)實(shí)際控制制人個人人，國有有企業(yè)主主要針對對控股股股東及其其核心高高管。綜合評價價列表顯顯示其誠誠信度、合作度度、專業(yè)業(yè)性、專專注度、戰(zhàn)略能能力、執(zhí)執(zhí)行能力力等來自自項(xiàng)目組組、內(nèi)部部、外部部的各方方評價匯匯總高管團(tuán)隊(duì)隊(duì)各自簡歷歷綜合評價價表顯示示其專業(yè)

14、業(yè)性、執(zhí)執(zhí)行能力力、廣度度、和諧諧配合度度等來自自項(xiàng)目組組、內(nèi)部部、外部部的各方方評價匯匯總?cè)肆Y源源規(guī)模及結(jié)結(jié)構(gòu)列表顯顯示近三三年員工工規(guī)模以以及按照照學(xué)歷、年齡、崗位等等進(jìn)行結(jié)結(jié)構(gòu)劃分分的情況況薪酬及社社保薪酬體體系、社社保繳納納情況激勵約束束機(jī)制內(nèi)部管管控、激激勵體系系股權(quán)投資前股股權(quán)結(jié)構(gòu)構(gòu)匯總圖圖示投資后股股權(quán)結(jié)構(gòu)構(gòu)模擬治理公司治理理情況企業(yè)文化化財(cái)務(wù)與審審計(jì)財(cái)務(wù)報(bào)表表AAAA內(nèi)帳原始始表外帳原始始表項(xiàng)目組調(diào)調(diào)整后報(bào)報(bào)表及說說明就調(diào)整整事項(xiàng)、調(diào)整后后主要會會計(jì)科目目進(jìn)行說說明財(cái)務(wù)分析析AAAA真實(shí)性說說明對企業(yè)業(yè)財(cái)務(wù)信信息真實(shí)實(shí)性及采采取的驗(yàn)驗(yàn)證措施施進(jìn)行說說明財(cái)務(wù)比率率分析按照財(cái)財(cái)務(wù)

15、盡調(diào)調(diào)指引，對財(cái)務(wù)務(wù)狀況、盈利能能力、償償債能力力、運(yùn)營營能力等等進(jìn)行分分析主要經(jīng)營營指標(biāo)分分析結(jié)合行行業(yè)特征征，分析析企業(yè)的的關(guān)鍵經(jīng)經(jīng)營指標(biāo)標(biāo)（如餐餐飲企業(yè)業(yè)的坪效、客客單價等等），由由財(cái)務(wù)和和業(yè)務(wù)人人員共同同計(jì)算產(chǎn)業(yè)與競競爭趨勢及動動力AAAAPESTT簡析就與目目標(biāo)企業(yè)業(yè)所在產(chǎn)產(chǎn)業(yè)相關(guān)關(guān)的政治治、經(jīng)濟(jì)濟(jì)、文化化、社會會、技術(shù)術(shù)等宏觀觀領(lǐng)域重重大事件件、關(guān)鍵鍵影響因因素進(jìn)行行簡述趨勢及動動力描述述整理可可能影響響目標(biāo)企企業(yè)及所所在產(chǎn)業(yè)業(yè)的重要要宏觀、中觀趨趨勢，對對昭示趨趨勢的關(guān)關(guān)鍵指標(biāo)標(biāo)進(jìn)行定定量分析析及定性性描述，核心是是這些趨趨勢會如如何對所所在行業(yè)業(yè)的總體體需求、供給帶帶來的具具體

16、影響響產(chǎn)業(yè)分析析AAAA產(chǎn)業(yè)鏈描描述主要產(chǎn)品品的典型型價值鏈鏈分析將目標(biāo)企企業(yè)的主主要產(chǎn)品品按照其其產(chǎn)業(yè)鏈鏈，從終終端回溯溯到最上上游，分分解其每每個環(huán)節(jié)節(jié)的盈利利情況及及價值分分布，并并對于形形成的原原因與合合理性進(jìn)進(jìn)行表述述。主要供方方及其議議價能力力按照公司司標(biāo)準(zhǔn)分分析框架架進(jìn)行。主要客戶戶及其議議價能力力按照公司司標(biāo)準(zhǔn)分分析框架架進(jìn)行。潛在進(jìn)入入者分析析按照公司司標(biāo)準(zhǔn)分分析框架架進(jìn)行。替代品分分析按照公司司標(biāo)準(zhǔn)分分析框架架進(jìn)行。行業(yè)分析析AAAA分具體體產(chǎn)品與與業(yè)務(wù)進(jìn)進(jìn)行行業(yè)界定定行業(yè)監(jiān)管管行業(yè)規(guī)模模行業(yè)生命命周期行業(yè)結(jié)構(gòu)構(gòu)與集中中度行業(yè)供需需狀況成熟市場場發(fā)展規(guī)規(guī)律一是可可參考國國外

17、相同同細(xì)分行行業(yè)發(fā)展展路徑及及規(guī)律；二是可可參考國國內(nèi)相同同大類下下相近細(xì)細(xì)分行業(yè)業(yè)的發(fā)展展歷史及及規(guī)律。行業(yè)關(guān)鍵鍵資源及及要素根據(jù)前述述研究進(jìn)進(jìn)行總結(jié)結(jié)提煉。競爭分析析AAAA分具體產(chǎn)產(chǎn)品的主主要競爭爭對手各自經(jīng)營營發(fā)展情情況與競爭對對手的比比較分析析定量與與定性分分析相結(jié)結(jié)合，并并對競爭爭對手的的未來戰(zhàn)戰(zhàn)略規(guī)劃劃及實(shí)施施情況對對目標(biāo)企企業(yè)的影影響進(jìn)行行分析企業(yè)核心心競爭力力AAAA企業(yè)現(xiàn)有有競爭能能力總結(jié)結(jié)結(jié)合行行業(yè)特點(diǎn)點(diǎn)和企業(yè)業(yè)條件進(jìn)進(jìn)行未來可持持續(xù)競爭爭優(yōu)勢預(yù)預(yù)測結(jié)合行行業(yè)特點(diǎn)點(diǎn)和企業(yè)業(yè)條件進(jìn)進(jìn)行沿革及發(fā)發(fā)展歷史沿革革各經(jīng)營主主體的股股權(quán)沿革革列表或或圖示，每一變變動事項(xiàng)項(xiàng)的具體體原因

18、及及背后原原因要進(jìn)進(jìn)行說明明。篇幅幅較長則則可列入入專項(xiàng)報(bào)報(bào)告或附附錄企業(yè)發(fā)展展階段總總結(jié)AAAA對企業(yè)的的發(fā)展歷歷史進(jìn)行行總結(jié)，其中的的一些關(guān)關(guān)鍵成功功或失敗敗事件或或階段，要總結(jié)結(jié)其主觀觀或客觀觀原因，并分析析其對于于未來發(fā)發(fā)展的意意義。10年財(cái)財(cái)務(wù)簡表表業(yè)務(wù)形成成過程資產(chǎn)演變變過程團(tuán)隊(duì)演變變過程未來成長長AAAASWOTT分析企業(yè)發(fā)展展規(guī)劃成長路徑徑分析路徑徑一：自自然增長長路徑徑二：業(yè)業(yè)務(wù)+市市場矩陣陣路徑徑三：并并購發(fā)展展風(fēng)險(xiǎn)因素素AAAA結(jié)合具具體情況況總結(jié)提提煉，需需要落實(shí)實(shí)到具體體的風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)點(diǎn)與業(yè)務(wù)模模式相關(guān)關(guān)風(fēng)險(xiǎn)對商業(yè)模模式進(jìn)行行深度解解讀后提提煉與團(tuán)隊(duì)相相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)與管理相相關(guān)相關(guān)關(guān)風(fēng)險(xiǎn)與財(cái)務(wù)相相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)與競爭相相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)險(xiǎn)預(yù)測與估估值財(cái)務(wù)模型型AAAA提煉企企業(yè)的財(cái)財(cái)務(wù)模型型與盈利利模式資產(chǎn)模型型盈利與現(xiàn)現(xiàn)金流模模型資本收益益率測算算連鎖企業(yè)業(yè)單店模模型未來預(yù)測測AAAA過往3-10年年成長歷歷程回顧顧進(jìn)行成成長的具具體因素素分析及及圖示預(yù)測依據(jù)據(jù)說明未來增長長圖示主要因素素敏感性性分析估值A(chǔ)AAA資產(chǎn)法估估值收