糯米食品項目資金需要量預測

1、泓域/糯米食品項目資金需要量預測糯米食品項目資金需要量預測xx投資管理公司目錄 TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc112254650 一、 項目簡介 PAGEREF _Toc112254650 h 2 HYPERLINK l _Toc112254651 二、 公司基本情況 PAGEREF _Toc112254651 h 6 HYPERLINK l _Toc112254652 三、 銀行借款 PAGEREF _Toc112254652 h 8 HYPERLINK l _Toc112254653 四、 融資租賃 PAGEREF _Toc112254653 h 14 H

2、YPERLINK l _Toc112254654 五、 發(fā)行普通股 PAGEREF _Toc112254654 h 20 HYPERLINK l _Toc112254655 六、 股權籌資的優(yōu)缺點 PAGEREF _Toc112254655 h 33 HYPERLINK l _Toc112254656 七、 資金習性預測法 PAGEREF _Toc112254656 h 35 HYPERLINK l _Toc112254657 八、 銷售百分比法 PAGEREF _Toc112254657 h 36 HYPERLINK l _Toc112254658 九、 進度計劃方案 PAGEREF _To

3、c112254658 h 38 HYPERLINK l _Toc112254659 項目實施進度計劃一覽表 PAGEREF _Toc112254659 h 39 HYPERLINK l _Toc112254660 十、 經濟收益分析 PAGEREF _Toc112254660 h 40 HYPERLINK l _Toc112254661 營業(yè)收入、稅金及附加和增值稅估算表 PAGEREF _Toc112254661 h 40 HYPERLINK l _Toc112254662 綜合總成本費用估算表 PAGEREF _Toc112254662 h 42 HYPERLINK l _Toc11225

4、4663 利潤及利潤分配表 PAGEREF _Toc112254663 h 43 HYPERLINK l _Toc112254664 項目投資現金流量表 PAGEREF _Toc112254664 h 46 HYPERLINK l _Toc112254665 借款還本付息計劃表 PAGEREF _Toc112254665 h 48項目簡介（一）項目單位項目單位：xx投資管理公司（二）項目建設地點本期項目選址位于xx（待定），占地面積約38.00畝。項目擬定建設區(qū)域地理位置優(yōu)越，交通便利，規(guī)劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。（三）建設規(guī)模該項目總占地面積25333.0

5、0（折合約38.00畝），預計場區(qū)規(guī)劃總建筑面積40859.06。其中：主體工程25483.74，倉儲工程8044.19，行政辦公及生活服務設施4326.89，公共工程3004.24。（四）項目建設進度結合該項目建設的實際工作情況，xx投資管理公司將項目工程的建設周期確定為24個月，其工作內容包括：項目前期準備、工程勘察與設計、土建工程施工、設備采購、設備安裝調試、試車投產等。（五）項目提出的理由1、長期的技術積累為項目的實施奠定了堅實基礎目前，公司已具備產品大批量生產的技術條件，并已獲得了下游客戶的普遍認可，為項目的實施奠定了堅實的基礎。2、國家政策支持國內產業(yè)的發(fā)展近年來，我國政府出臺了一

6、系列政策鼓勵、規(guī)范產業(yè)發(fā)展。在國家政策的助推下，本產業(yè)已成為我國具有國際競爭優(yōu)勢的戰(zhàn)略性新興產業(yè)，伴隨著提質增效等長效機制政策的引導，本產業(yè)將進入持續(xù)健康發(fā)展的快車道，項目產品亦隨之快速升級發(fā)展。速凍食品是指以米、面、雜糧等為主要原料，以肉類、蔬菜等為輔料，經加工制成各類烹制或未烹制的主食品后，立即采用速凍工藝制成并可以在凍結條件下運輸儲存及銷售的各類主食品，如速凍粽子、速凍包子、速凍餃子、速凍湯圓等。隨著我國居民消費水平的提高，生活節(jié)奏的加快，我國速凍行業(yè)迅速成長，速凍食品人均消費額持續(xù)增長，成為食品行業(yè)中的新星。（六）建設投資估算1、項目總投資構成分析本期項目總投資包括建設投資、建設期利息

7、和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資12996.36萬元，其中：建設投資10235.83萬元，占項目總投資的78.76%；建設期利息240.25萬元，占項目總投資的1.85%；流動資金2520.28萬元，占項目總投資的19.39%。2、建設投資構成本期項目建設投資10235.83萬元，包括工程費用、工程建設其他費用和預備費，其中：工程費用8831.65萬元，工程建設其他費用1066.28萬元，預備費337.90萬元。（七）項目主要技術經濟指標1、財務效益分析根據謹慎財務測算，項目達產后每年營業(yè)收入27800.00萬元，綜合總成本費用20942.42萬元，納稅總額3142.88萬元，凈利潤5

8、025.23萬元，財務內部收益率30.15%，財務凈現值11214.22萬元，全部投資回收期5.13年。2、主要數據及技術指標表主要經濟指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積25333.00約38.00畝1.1總建筑面積40859.06容積率1.611.2基底面積14946.47建筑系數59.00%1.3投資強度萬元/畝264.442總投資萬元12996.362.1建設投資萬元10235.832.1.1工程費用萬元8831.652.1.2工程建設其他費用萬元1066.282.1.3預備費萬元337.902.2建設期利息萬元240.252.3流動資金萬元2520.283資金籌措萬元12996.

9、363.1自籌資金萬元8093.103.2銀行貸款萬元4903.264營業(yè)收入萬元27800.00正常運營年份5總成本費用萬元20942.426利潤總額萬元6700.317凈利潤萬元5025.238所得稅萬元1675.089增值稅萬元1310.5310稅金及附加萬元157.2711納稅總額萬元3142.8812工業(yè)增加值萬元10635.7513盈虧平衡點萬元8195.69產值14回收期年5.13含建設期24個月15財務內部收益率30.15%所得稅后16財務凈現值萬元11214.22所得稅后公司基本情況（一）公司簡介公司秉承“誠實、信用、謹慎、有效”的信托理念，將“誠信為本、合規(guī)經營”作為企業(yè)的

10、核心理念，不斷提升公司資產管理能力和風險控制能力。展望未來，公司將圍繞企業(yè)發(fā)展目標的實現，在“夢想、責任、忠誠、一流”核心價值觀的指引下，圍繞業(yè)務體系、管控體系和人才隊伍體系重塑，推動體制機制改革和管理及業(yè)務模式的創(chuàng)新，加強團隊能力建設，提升核心競爭力，努力把公司打造成為國內一流的供應鏈管理平臺。（二）核心人員介紹1、葉xx，中國國籍，無永久境外居留權，1971年出生，本科學歷，中級會計師職稱。2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司財務經理。2017年3月至今任公司董事、副總經理、財務總監(jiān)。2、覃xx，中國國籍，1976年出

11、生，本科學歷。2003年5月至2011年9月任xxx有限責任公司執(zhí)行董事、總經理；2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司執(zhí)行董事、總經理；2004年4月至2011年9月任xxx有限責任公司執(zhí)行董事、總經理。2018年3月起至今任公司董事長、總經理。3、郭xx，中國國籍，1977年出生，本科學歷。2018年9月至今歷任公司辦公室主任，2017年8月至今任公司監(jiān)事。4、余xx，1957年出生，大專學歷。1994年5月至2002年6月就職于xxx有限公司；2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2018年3月至今任公司董事。5、方xx，中國國籍，1978年出生，本科學歷

12、，中國注冊會計師。2015年9月至今任xxx有限公司董事、2015年9月至今任xxx有限公司董事。2019年1月至今任公司獨立董事。銀行借款銀行借款是指企業(yè)向銀行或其他非銀行金融機構借入的、需要還本付息的款項，包括償還期限超過1年的長期借款和不足1年的短期借款，主要用于企業(yè)購建固定資產和滿足流動資金周轉的需要。（一）銀行借款的種類1.按提供貸款的機構，分為政策性銀行貸款、商業(yè)性銀行貸款和其他金融機構貸款政策性銀行貸款是指執(zhí)行國家政策性貸款業(yè)務的銀行向企業(yè)發(fā)放的貸款，通常為長期貸款。如國家開發(fā)銀行貸款，主要滿足企業(yè)承建國家重點建設項目的資金需要；中國進出口信貸銀行貸款，主要為大型設備的進出提供的

13、買方信貸或賣方信貸；中國農業(yè)發(fā)展銀行貸款，主要用于確保國家對糧、棉、油等政策性收購資金的供應。商業(yè)性銀行貸款是指由各商業(yè)銀行，如中國工商銀行、中國建設銀行、中國農業(yè)銀行、中國銀行等，向工商企業(yè)提供的貸款，用以滿足企業(yè)生產經營的資金需要，包括短期貸款和長期貸款。其他金融機構貸款，如從信托投資公司取得實物或貨幣形式的信托投資貸款，從財務公司取得的各種中長期貸款，從保險公司取得的貸款等。其他金融機構的貸款一般較商業(yè)銀行貸款的期限要長，要求的利率較高；對借款企業(yè)的信用要求和擔保的選擇比較嚴格。2.按機構對貸款有無擔保要求，分為信用貸款和擔保貸款信用貸款是指以借款人的信譽或保證大的信用為依據而獲得的貸款

14、。企業(yè)取得這種貸款，無須以財產作抵押。對于這種貸款，由于風險較高，銀行通常要收取較高的利息，往往還附加一定的限制條件。擔保貸款是指由借款人或第三方依法提供擔保而獲得的貸款。擔保包括保證責任、財務抵押、財產質押；由此，擔保貸款包括保證貸款、抵押貸款和質押貸款。保證貸款是指按擔保法規(guī)定的保證方式，以第三人作為保證人承諾在借款人不能償還借款時，按約定承擔一定保證責任或連帶責任而取得的貸款。抵押貸款是指按擔保法規(guī)定的抵押方式，以借款人或第三人的財產作為抵押物而取得的貸款。抵押是指債務人或第三人不轉移財產的占有，將該財產作為債權的擔保，債務人不履行債務時，債權人有權將該財產折價或者以拍賣、變賣的價款優(yōu)先

15、受償。作為貸款擔保的抵押品，可以是不動產、機器設備、交通運輸工具等實物資產，可以是依法有權處分的土地使用權，也可以是股票、債券等有價證券，它們必須是能夠變現的資產。如果貸款到期借款企業(yè)不能或不愿償還貸款，銀行可取消企業(yè)對抵押品的贖回權。抵押貸款有利于降低銀行貸款的風險，提高貸款的安全性。質押貸款是指按擔保法規(guī)定的質押方式，以借款人或第三人的動產或財產權利作為質押物而取得的貸款質押是指債務人或第主人將其動產或財產權利移交給債權人占有，將該動產或財務權利作為債權的擔保，債務人不履行債務時，債權人有權以該動產或財產權利折價或者以拍賣、變賣的價款優(yōu)先受償。作為貸款擔保的質押品，可以是匯票、支票債券、存

16、款單、提單等信用憑證，可以是依法可以轉讓的股份、股票等有價證券，也可以是依 法可以轉讓的商標專用權、專利權、著作權中的財產權等。3.按企業(yè)取得貸款的用途，分為基本建設貸款、專項貸款和流動資金貸款基本建設貸款是指企業(yè)因從事新建、改建、擴建等基本建設項目需要資金而向銀行申請借入的款項。專項貸款是指企業(yè)因為專門用途而向銀行申請借入的款項，包括更新改造技改貸款、大修理貸款、研發(fā)和新產品研制貸款、小型技術措施貸款、出口專項貸款、引進技術轉讓費、周轉金貸款、進口設備外匯貸款、進口設備人民幣貸款及國內配套設備貸款等。流動資金貸款是指企業(yè)為滿足流動資金的需求而向銀行申請借入的款項，包括流動基金借款、生產周轉借

17、款、臨時借款、結算借款和賣方信貸。（二）銀行借款的程序與保護性條款1.銀行借款的程序（1）提出申請。企業(yè)根據籌資需求向銀行書面申請，按銀行要求的條件和內容填報借款申請書。（2）銀行審批。銀行按照有關政策和貸款條件，對借款企業(yè)進行信用審查；依據審批權限，核準公司申請的借款金額和用款計劃。銀行審查的主要內容是：公司的財務狀況；信用情況；盈利的穩(wěn)定性；發(fā)展前景；借款投資項目的可行性；抵押品和擔保情況。（3）簽訂合同。借款申請獲批準后，銀行與企業(yè)進一步協(xié)商貸款的具體條件；簽訂正式的借款合同，規(guī)定貸款的數額、利率、期限和一些約束性條款。（4）取得借款。借款合同簽訂后，企業(yè)在核定的貸款指標范圍內，根據用款

18、計劃和實際需要，一次或分次將貸款轉入公司的存款結算戶，以便使用。2.長期借款的保護性條款由于銀行等金融機構提供的長期貸款金額高、期限長、風險大，因此，除借款合同的基本條款之外，債權人通常還在借款合同中附加各種保護性條款；以確保企業(yè)按要求使用借款和按時足額償還借款。保護性條款一般有以下三類：（1）例行性保護條款。這類條款作為例行常規(guī)，在大多數借款合同中都會出現。主要包括：要求定期向提供貸款的金融機構提交財務報表，以使債權人隨時掌握公司的財務狀況和經營成果。不準在正常情況下出售較多的非產成品存貨，以保持企業(yè)正常生產經營能力。如期清償應繳納稅金和其他到期債務，以防被罰款而造成不必要的現金流失。不準以

19、資產做其他承諾的擔?；虻盅?。不準貼現應收票據或出售應收賬款，以避免有負債等。（2）一般性保護條款。一般性保護條款是對企業(yè)資產的流動性及償債能力等方面的要求條款，這類條款應用于大多數借款合同，主要包括：保持企業(yè)的資產流動性。要求企業(yè)需持有一定最低限度的貨幣資金及其他流動資產，以保持企業(yè)資產的流動性和償債能力，一般規(guī)定了企業(yè)必須保持的最低營運資金數額和最低流動比率數值。 限制企業(yè)非經營性支出。如限制支付現金股利購入股票和職工加薪的數額規(guī)模，以減少企業(yè)資金的過度外流。限制企業(yè)資本支出的規(guī)模。控制企業(yè)資產結構中的長期性資產的比例；以減少公司日后不得不變賣固定資產以償還貸款的可能性。限制公司再舉債規(guī)模。

20、目的是防止其他債權人取得對公司資產的優(yōu)先索償權。限制公司的長期投資。如規(guī)定公司不準投資于短期內不能收回資金的項目，不能未經銀行等債權人同意而與其他公司合并等。（3）特殊性保護條款。這類條款是針對某些特殊情況而出現在部分借款合同中的條款，只有在特殊情況下才能生效。主要包括：要求公司的主要領導人購買人身保險；借款的用途不得改變；違約懲罰條款，等等。上述各項條款結合使用，將有利于全面保護銀行等債權人的權益。但借款合同是經雙方充分協(xié)商后決定的，其最終結果取決于雙方談判能力的大小，而不是完全取決于銀行等債權人的主觀愿望。（三）銀行借款的籌資特點（1）籌資速度快。與發(fā)行債券、融資租賃等債權籌資方式相比，銀

21、行借款的程序相對簡單，所花時間較短，公司可以迅速獲得所需資金。（2）資本成本較低。利用銀行借款籌資，比發(fā)行債券和融資租賃的利息負擔要低。而且，無須支付證券發(fā)行費用、租賃手續(xù)費用等籌資費用。（3）籌資彈性較大。在借款之前，公司根據當時的資本需求與銀行等貸款機構直接商定貸款的時間、數量和條件。在借款期間，若公司的財務狀況發(fā)生某些變化，也可與債權人再協(xié)商，變更借款數量、時間和條件，或提前償還本息。因此，借款籌資對公司具有較大的靈活性，特別是短期借款更是如此。（4）限制條款多。與債券籌資相比較，銀行借款合同對借款用途有明確規(guī)定，通過借款的保護性條款，對公司資本支出額度、再籌資、股利支付等行為有嚴格的約

22、束，以后公司的生產經營活動和財務政策必將受到一定程度的影響。（5）籌資數額有限。銀行借款的數額往往受到貸款機構資本實力的制約，不可能像發(fā)行債券、股票那樣一次籌集到大筆資金，無法滿足公司大規(guī)?；I資的需要。融資租賃租賃，是指通過簽訂資產出讓合同的方式，使用資產的一方（承租方）通過支付租金，向出讓資產的一方（出租方）取得資產使用權的一種交易行為。在這項交易中，承租方通過得到所需資產的使用權，完成了籌集資金的行為。（一）租賃的特征與分類1.租賃的基本特征（1）所有權與使用權相分離。租賃資產的所有權與使用權分離是租賃的主要特點之一。銀行信用雖然也是所有權與使用權相分離，但載體是貨幣資金，租賃則是資金與實

23、物相結合基礎上的分離。（2）融資與融物相結合。租賃是以商品形態(tài)與貨幣形態(tài)相結合提供的信用活動，出租人在向企業(yè)出租資產的同時，解決了企業(yè)的資金需求，具有信用和貿易雙重性質。它不同于一般的借錢還錢、借物還物的信用形式，而是借物還錢，并以分期支付租金的方式來體現。租賃的這一特點銀行信貸和財產信貸融合在一起，成為企業(yè)融資的一種新形式。（3）租金的分歧歸流。在租金的償還方式上，租金與銀行信用到期還本付息不一樣，采取了分期回流的方式。出租方的資金一次投入，分期收回。對于承租方而言，通過租賃可以提前獲得資產的使用價值，分期支付租金便于分期規(guī)劃未來的現金流出量。2.租賃的分類租賃分為融資租賃和經營租賃。經營租

24、賃是由租賃公司向承租單位在短期內提供設備，并提供維修、保養(yǎng)、人員培訓等的一種服務性業(yè)務，又稱服務性租賃。經營租賃的特點主要是：出租的設備一般由租賃 公司根據市場需要選定，然后再尋找承租企業(yè)；租賃期較短，短于資產的有效使用期，在合理的限制條件內承租企業(yè)可以中途解約；租賃設備的維修、保養(yǎng)由租賃公司負責；租賃期滿或合同中止以后，出租資產由租賃公司收回。經營租賃比較適用于租用技術過時較快的生產設備。融資租賃是由租賃公司按承租單位要求出資購買設備，在較長的合同期內提供給承租單位使用的融資信用業(yè)務，它是以融通資金為主要目的的租賃。融資租賃的主要特點是：出租的設備由承租企業(yè)提出要求購買，或者由承租企業(yè)直接從

25、制造商或銷售商那里選定；租賃期較長，接近于資產的有效使用期，在租賃期間雙方無權取消合同；由承租企業(yè)負責設備的維修、保養(yǎng)；租賃期滿，按事先約定的方法處理設備，包括退還租賃公司，或繼續(xù)租賃，或企業(yè)留購。通常采用企業(yè)留購辦法，即以很少的“名義價格”（相當于設備殘值）買下設備。（二）融資租賃的基本程序與形式1.融資租賃的基本程序（1）選擇租賃公司，提出委托申請。當企業(yè)決定采用融資租賃方式以獲取某項設備時，需要了解各個租賃公司的資信情況、融資條件和租賃費率等，分析比較選定一家作為出租單位，然后，向租賃公司申請辦理融資租賃。（2）簽訂購貨協(xié)議。由承租企業(yè)和租賃公司中的一方或雙方，與選定的設備供應廠商進行購

26、買設備的技術談判和商務談判，在此基礎上與設備供應廠商簽訂購貨協(xié)議。（3）簽訂租賃合同。承租企業(yè)與租賃公司簽訂租賃設備的合同，如需要進口設備，還應辦理設備進口手續(xù)。租賃合同是租賃業(yè)務的重要文件，具有法律效力。融資租賃合同的內容可分為一般條款和特殊條款兩部分。（4）交貨驗收。設備供應廠商將設備發(fā)運到指定地點，承租企業(yè)要辦理驗收手續(xù)。驗收合格后簽發(fā)交貨及驗收證書交給租賃公司，作為其支襯貨款的依據。（5）定期交付租金。承租企業(yè)按租賃合同規(guī)定，分期交納租金，這也就是承租企業(yè)對所籌資金的分期還款。（6）合同期滿處理設備。承租企業(yè)根據合同約定，對設備續(xù)租、退租或留購。2.融資租賃的基本形式（1）直接租賃。直

27、接租賃是融資租賃的主要形式，承租方提出租賃申請時，出租方按照承租方的要求選購，然后再出租給承租方。（2）售后回租。售后回租是指承租方由于急需資金等各種原因，將自己資產售給出租方，然后以租賃的形式從出租方原封不動地租回資產的使用權。在這種租賃合同中，除資產所有者的名義改變之外，其余情況均無變化。（3）杠桿租賃。杠桿租賃是指涉及承租人、出租人和資金出借人三方的融資租賃業(yè)務。一般來說，當所涉及的資產價值昂貴時，出租方自己只投入部分資金，通常為資產價值的20%40%，其余資金則通過將該資產抵押擔保的方式，向第三方（通常為銀行）申請貸款解決。租賃公司然后將購進的設備出租給承租方，用收取的租金償還貸款，該

28、資產的所有權屬于出租方。出租人既是債權人也是債務人，如果出租人到期不能按期償還借款，資產所有權則轉移給資金的出借者。（三）融資租賃租金的計算1.租金的構成融資租賃每期租金的多少，取決于以下幾項因素：設備原價及預計殘值，包括設備買價、運輸費、安裝調試費、保險費等，以及該設備租賃期滿后，出售可得的市價。利息，指租賃公司為承租企業(yè)購置設備墊付資金所應支付的利息。租賃手續(xù)費，指租賃公司承辦租賃設備所發(fā)生的業(yè)務費用和必要的利潤。2.租金的支付方式租金的支付方式有以下幾種分類方式：按支付間隔期長短，分為年付、半年付、季付和月付等方式。按在期初和期末支付，分為先付和后付。按每次支付額，分為等額支付和不等額支

29、付。實務中，承租企業(yè)與租賃公司商定的租金支付方式，大多為后付等額年金。3.租金的計算。我國融資租賃實務中，租金的計算大多采用等額年金法。等額年金法下，通常要根據利率和租賃手續(xù)費率確定一個租費率，作為折現率。（四）融資租賃的籌資特點（1）在資金缺乏情況下，能迅速獲得所需資產。融資租賃集“融資”與“融物”于一身，融資租賃使企業(yè)在資金短缺的情況下引進設備成為可能。特別是針對中小企業(yè)、新創(chuàng)企業(yè)而言，融資租賃是一條重要的融資途徑。有時，大型企業(yè)對于大型設備、工具等固定資產，也需要融資稚賃解決巨額資金的需要，如商業(yè)航空公司的飛機，大多是通過融資租賃取得的。（2）財務風險小，財務優(yōu)勢明顯。融資租賃與購買的一

30、次性支出相比，能夠避免一次性支付的負擔，而且租金支出是未來的、分期的，企業(yè)無須一次籌集大量資金償還。還款時，租金可以通過項目本身產生的收益來支付，是一種基于未來的“借雞生蛋、賣蛋還錢”的籌資方式（3）融資租賃籌資的限制條件較少。企業(yè)運用股票、債券、長期借款等籌資方式，都受到相當多的資格條件的限制，如足夠的抵押品、銀行貸款的信用標準、發(fā)行債券的政府管制等。相比之下，租賃籌資的限制條件很少。（4）租賃能延長資金融通的期限。通常為設備而貸款的借款期限比該資產的物理壽命要短得多，而租賃的融資期限卻可接近其全部使用壽命期限，并且其金額隨設備價款金額而定，無融資額度的限制。（5）免遭設備陳舊過時的風險。隨

31、著科學技術的不斷進步，設備陳舊過時的風險很高而多數租賃協(xié)議規(guī)定此種風險由出租人承擔，承租企業(yè)可免受這種風險。（6）資本成本高。其租金通常比舉借銀行借款或發(fā)行債券所負擔的利息高得多，租金總額通常要高于設備價值的30%。盡管與借款方式比，融資租賃能夠避免到期一次性集中償還的財務壓力；到高額的固定租金也給各期的經營帶來了分期的負擔。發(fā)行普通股股票股票是股份有限公司為籌措股權資本而發(fā)行的有價證券，是公司簽發(fā)的證明股東持有公司股份的憑證。股票作為一種所有權憑證，代表著股東對發(fā)行公司凈資產的所有權。股票只能由股份有限公司發(fā)行。（一）股票的特征與分類1.股票的特點（1）永久性。公司發(fā)行股票所籌集的資金屬于公

32、司的長期自有資金，沒有期限，不需歸還。換言之，股東在購買股票之后，一般情況下不能要求發(fā)行企業(yè)退還股金。（2）流通性。股票作為一種有價證券，在資本市場上可以自由轉讓買賣和流通，也可以繼承、贈送或作為抵押品。股票特別是上市公司發(fā)行的股票具有很強的變現能，流動性很強。（3）風險性。由于股票的永久性，股東成了企業(yè)風險的主要承擔者。風險的表現形式有：股票價格的波動性、紅利的不確定性、破產清算時股東處于剩余財產分配的最后順序等。（4）參與性。股東作為股份公司的所有者，擁有參與企業(yè)管理的權利，包括重大決策權、經營者選擇權、財務監(jiān)控權、公司經營的建議和質詢權等。此外，股東還有承擔有限責任、遵守公司章程等義務。

33、2.股東的權利股東最基本的權利是按投入公司的股份額，依法享有公司收益獲取權、公司重大決策參與權和選擇公司管理者的權利，并以其所持股份為限對公司承擔責任。（1）公司管理權。股東對公司的管理權主要體現在重大決策參與權、經營者選擇權、財務監(jiān)控權、公司經營的建議和質詢權、股東大會召集權等方面。（2）收益分享權。股東有權通過股利方式獲取公司的稅后利潤，利潤分配方案由董事會提出并經過股東大會批準。（3）股份轉讓權。股東有權將其所持有的股票出售或轉讓。（4）優(yōu)先認股權。原有股東擁有優(yōu)先認購本公司增發(fā)股票的權利。（5）剩余財產要求權。當公司解散、清算時，股東有對清償債務、清償優(yōu)先股股東以后的剩余財產索取的權利

34、。3.股票的種類（1）按股東權利和義務，分為普通股股票和優(yōu)先股股票。普通股股票簡稱普通股，是公司發(fā)行的代表著股東享有平等的權利、義務，不加特別限制的，股利不固定的股票。普通股是最基本的股票，股份有限公司通常情況只發(fā)行普通股。優(yōu)先股股票簡稱優(yōu)先股，是公司發(fā)行的相對于普通股具有一定優(yōu)先權的股票。其優(yōu)先權利主要表現在股利分配優(yōu)先權和分取剩余財產優(yōu)先權上。優(yōu)先股股東在股東大會上無表決權，在參與公司經營管理上受到一定限制，僅對涉及優(yōu)先股權利的問題有表決權。（2）按票面有無記名，分為記名股票和無記名股票。記名股票是在股票票面上記載有股東姓名或將名稱記入公司股東名冊的股票，無記名股票不登記股東名稱，公司只記

35、載股票數量、編號及發(fā)行日期。我國公司法規(guī)定，公司向發(fā)起人、國家授權投資機構、法人發(fā)行的股票，為記名股票；向社會公眾發(fā)行的股票，可以為記名股票，也可以為無記名股票。（3）按發(fā)行對象和上市地點，分為A股、B股、H股、N股和S股等。A股即人民幣普通股票，由我國境內公司發(fā)行，境內上市交易，它以人民幣標明面值，以人民幣認購和交易。B股即人民幣特種股票，由我國境內公司發(fā)行，境內上市交易，它以人民幣標明面值，以外幣認購和交易。H股是注冊地在內地、上市在香港的股票，依此類推，在紐約和新加坡上市的股票，就分別稱為N股和S股。（二）股份有限公司的設立、股票的發(fā)行與上市1.股份有限公司的設立設立股份有限公司，應當有

36、2人以上200人以下為發(fā)起人，其中須有半數以上的發(fā)起人在中國境內有住所。股份有限公司的設立，可以采取發(fā)起設立或者募集設立的方式。發(fā)起設立，是指由發(fā)起人認購公司應發(fā)行的全部股份而設立公司。募集設立，是指由發(fā)起人認購公司應發(fā)行股份的一部分，其余股份向社會公開募集或者向特定對象募集而設立公司。以發(fā)起設立方式設立股份有限公司的，公司全體發(fā)起人的首次出資額不得低于注冊資本的20%，其余部分由發(fā)起人自公司成立之日起2年內繳足（投資公司可以在5年內繳足）。以募集設立方式設立股份有限公司的，發(fā)起人認購的股份不得少于公司股份總數的35%；法律、行政法規(guī)另有規(guī)定的，從其規(guī)定。股份有限公司的發(fā)起人應當承擔下列責任：

37、公司不能成立時，發(fā)起人對設立行為所產生的債務和費用負連帶責任；公司不能成立時，發(fā)起人對認股人已繳納的股款，返還股款并加算銀行同期存款利息的連帶責任；在公司設立過程中，由于發(fā)起人的過失致使公司利益受到損害的，應當對公司承擔賠償責任。2.股份有限公司首次發(fā)行股票的一般程序（1）發(fā)起人認足股份、繳付股資。發(fā)起方式設立的公司，發(fā)起人認購公司的全部股份；募集方式設立的公司，發(fā)起人認購的股份不得少于公司股份總數的35%。發(fā)起人可以用貨幣出資，也可以非貨幣資產作價出資。在發(fā)起設立方式下，發(fā)起人繳付全部股資后，應選舉董事會、監(jiān)事會，由董事會辦理公司設立的登記事項；在募集設立方式下，發(fā)起人認是其應認購的股份并繳

38、付股資后，其余部分向社會公開募集。（2）提出公開募集股份的申請。以募集方式設立的公司，發(fā)起人向社會公開募集股份時，必須向國務院證券監(jiān)督管理部門遞交募股申請，并報送批準設立公司的相關文件，包括公司章程、招股說明書等。（3）公告招股說明書，簽訂承銷協(xié)議。公開募集股份申請經國家批準后，應公告招股說明書。招股說明書應包括公司的章程、發(fā)起人認購的股份數、本次每股票面價值和發(fā)行價格、募集資金的用途等。同時，與證券公司等證券承銷機構簽訂承銷協(xié)議。（4）招認股份，繳納股款。發(fā)行股票的公司或其承銷機構一般用廣告或書面通知的辦法招募股份。認股者一旦填寫了認股書，就要承擔認股書中約定的繳納股款義務。如果認股者的總股

39、數超過發(fā)起人擬招募的總股數，可以采取抽簽的方式確定哪些認股者有權認股。認股者應在規(guī)定的期限內向代收股款的銀行繳納股款，同時交付認股書。股款認足后，發(fā)起人應委托法定的機構驗資，出具驗資證明。（5）召開創(chuàng)立大會，選舉董事會、監(jiān)事會。發(fā)行股份的股款募足后，發(fā)起人應在規(guī)定期限內（法定30天）主持召開創(chuàng)立大會。創(chuàng)立大會由發(fā)起人、認股人組成，應有代表股份總數半數以上的認股人出席方可舉行。創(chuàng)立大會通過公司章程，選舉董事會和監(jiān)事會成員，并有權對公司的設立費用進行審核，對發(fā)起人用于抵作股款的財產作價進行審核。（6）辦理公司設立登記，交割股票。經創(chuàng)立大會選舉的董事會，應在創(chuàng)立大會結束后30天內，辦理申請公司設立的

40、登記事項。登記成立后，即向股東正式交付股票。3.股票上市交易（1）股票上市的目的。股票上市的目的是多方面的，主要包括：便于籌措新資金。證券市場是資本商品的買賣市場，證券市場上有眾多的資金供應者。同時，股票上市經過了政府機構的審查批準并接受嚴格的管理，執(zhí)行股票上市和信息披露的規(guī)定，容易吸引社會資本投資者。公司上市后，還可以通過增發(fā)、配股、發(fā)行可轉換債券等方式進行再融資。促進股權流通和轉讓。股票上市后便于投資者購買，提高了股權的流動性和股票的變現力，便于投資者認購和交易。促進股權分散化。上市公司擁有眾多的股東，加之上市股票的流通性強，能夠避免公司的股權集中，分散公司的控制權，有利于公司治理結構的完

41、善。便于確定公司價值。股票上市后，公司股價有市價可循，便于確定公司的價值。對于上市公司來說，即時的股票交易行情，就是對公司價值的市場評價。同時，市場行情也能夠為公司收購兼并等資本運作提供詢價基礎。但股票上市也有對公司不利的一面，這主要有：上市成本較高，手續(xù)復雜嚴格；公司將負擔較高的信息披露成本；信息公開的要求可能會暴露公司的商業(yè)機密；股價有時會歪曲公司的實際情況，影響公司聲譽；可能會分散公司的控制權，造成管理上的困難。（2）股票上市的條件。公司公開發(fā)行的股票進入證券交易所交易，必須受嚴格的條件限制。我國證券法規(guī)定，股份有限公司申請股票上市，應當符合下列條件：股票經國務院證券監(jiān)督管理機構核準已公

42、開發(fā)行；公司股本總額不少于人民幣3000萬元；公開發(fā)行的股份達到公司股份總數的25%以上；公司股本總額超過人民幣4億元的，公開發(fā)行股份的比例為10%以上；公司最近3年無重大違法行為，財務會計報告無虛假記載。（3）股票上市的暫停、終止與特別處理。當上市公司出現經營情況惡化、存在重大違法違規(guī)行為或其他原因導致不符合上市條件時，就可能被暫?；蚪K止上市。上市公司出現財務狀況或其他狀況異常的，其股票交易將被交易所“特別處理”。“財務狀況異?！笔侵敢韵聨追N情況：最近2個會計年度的審計結果顯示的凈利潤為負值；最近1個會計年度的審計結果顯示其股東權益低于注冊資本；最近1個會計年度經審計的股東權益扣除注冊會計師

43、和有關部門不予確認的部分后，低于注冊資本；注冊會計師對最近1個會計年度的財產報告出具無法表示意見或否定意見的審計報告；最近一份經審計的財務報告對上年度利潤進行調整，導致連續(xù)2個會計年度虧損：經交易所或中國證監(jiān)會認定為財務狀況異常的。“其他狀況異常”是指自然災害、重大事故等導致生產經營活動基本中止，公司涉及的可能賠償金額超過公司凈資產的訴訟等情況。在上市公司的股票交易被實行特別處理期間，其股票交易遵循下列規(guī)則：股票報價日漲跌幅限制為5%；股票名稱改為原股票名前加“ST”；上市公司的中期報告必須經過審計。（三）上市公司的股票發(fā)行上市的股份有限公司在證券市場上發(fā)行股票，包括公開發(fā)行和非公開發(fā)行兩種類

44、型。公開發(fā)行股票又分為首次上市公開發(fā)行股票和上市公開發(fā)行股票，非公開發(fā)行即向特定投資者發(fā)行，也叫定向發(fā)行。1.首次上市公開發(fā)行股票.首次上市公開發(fā)行股票（以下簡稱IPO），是指股份有限公司向社會公開發(fā)行股票并上市流通和交易。實施IPO的公司，應當符合中國證監(jiān)頒布的首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法規(guī)定的相關條件，并經中國證監(jiān)會核準。實施IPO的基本程序是：公司董事會應當依法就本次股票發(fā)行的具體方案、本次募集資金使用的可行性及其他事項做出決議，并提請股東大會批準；公司股東大會就本次發(fā)行股票做出的決議；由保薦人保薦并向證監(jiān)會申報；證監(jiān)會受理，并審核批準；自證監(jiān)會核準發(fā)行之日起，公司應在6個月內公開發(fā)行

45、股票；超過6個月未發(fā)行的，核準失效，須經證監(jiān)會重新核準后方可發(fā)行。2.上市公開發(fā)行股票上市公開發(fā)行股票，是指股份有限公司已經上市后，通過證券交易所在證券市場上對社會公開發(fā)行股票。上市公司公開發(fā)行股票，包括增發(fā)和配股兩種方式。其中，增發(fā)是指增資發(fā)行，即上市公司向社會公眾發(fā)售股票的再融資方式，而配股是指上市公司向原有股東配售發(fā)行股票的再融資方式。增發(fā)和配股也應符合證監(jiān)會規(guī)定的條件；并經過證監(jiān)會的核準。3.非公開發(fā)行股票上市公司非公開發(fā)行股票，是指上市公司采用非公開方式，向特定對象發(fā)行股票的行為，也叫定向募集增發(fā)。其目的往往是為了引入該機構的特定能力，如管理、渠道等。定向增發(fā)的對象可以是老股東，也可

46、以是新投資者?？傊?，定向增發(fā)完成之后，公司的股權結構往往會發(fā)生較大變化，甚至發(fā)生控股權變更的情況。在公司設立時，上市公開發(fā)行股票與非上市不公開發(fā)行股票相比較，上市公開發(fā)行股票方式的發(fā)行范圍廣，發(fā)行對象多，易于足額籌集資本，同時還有利于提高公司的知名度。但公開發(fā)行方式審批手續(xù)復雜嚴格，發(fā)行成本高。在公司設立后再融資時，上市公司定向增發(fā)和非上市公司定向增發(fā)相比較，上市公司定向增發(fā)優(yōu)勢在于：有利于引入戰(zhàn)略投資者和機構投資者；有利于利用上市公司的市場化估值溢價，將母公司資產通過資本市場放大，從而提升母公司的資產價值；定向增發(fā)是一種主要的并購手段，特別是資產并購型定向增發(fā)，有利于集團企業(yè)整體上市，并同時

47、減輕并購的現金流壓力。（四）引入戰(zhàn)略投資者1.戰(zhàn)略投資者的概念與要求我國在新股發(fā)行中引入戰(zhàn)略投資者，允許戰(zhàn)略投資者在公司發(fā)行新股中參與配售。按照證監(jiān)會的規(guī)則解釋，戰(zhàn)略投資者是指與發(fā)行人具有合作關系或有合作意向和潛力，與發(fā)行公司業(yè)務聯系緊密且欲長期持有發(fā)行公司股票的法人。從國外風險投資機構對戰(zhàn)略投資者的定義來看，一般認為戰(zhàn)略投資者是能夠通過幫助公司融資、提供營銷與銷售支持的業(yè)務，或通過個人關系增加投資價值的公司或個人投資者。一般來說，作為戰(zhàn)略投資者的基本要求是：要與公司的經營業(yè)務聯系緊密；要出于長期投資目的而較長時期地持有股票；要具有相當的資金實力，且持股數量較多。2.引入戰(zhàn)略投資者的作用戰(zhàn)略投

48、資者具有資金、技術、管理、市場、人才等方面的優(yōu)勢，能夠增強企業(yè)的核心競爭力和創(chuàng)新能力。上市公司引入戰(zhàn)略投資者，使其能夠和上市公司之間形成緊密的、伙伴式的合作關系，并由此增強公司經營實力、提高公司管理水平、改善公司治理結構。因此，對戰(zhàn)略投資者的基本資質條件要求是：擁有比較雄厚的資金、核心的技術、先進的管理等，同時要有較好的實業(yè)基礎和較強的投融資能力。（1）提升公司形象，提高資本市場認同度。戰(zhàn)略投資者往往都是實力雄厚的境內外大公司、大集團，甚至是國際、國內500強，他們對公司股票的認購，是對公司潛在未來價值的認可和期望。（2）優(yōu)化股權結構，健全公司法人治理。戰(zhàn)略投資者在公司占一定股權份額并長期持股

49、，能夠分散公司控制權，戰(zhàn)略投資者參與公司管理，能夠改善公司治理結構。戰(zhàn)略投資者帶來的不僅是資金和技術，更重要的是能帶來先進的管理水平和優(yōu)秀的管理團隊。（3）提高公司資源整合能力，增強公司的核心競爭力。戰(zhàn)略投資者往往都有較好的實業(yè)基礎，能夠帶來先進的工藝技術和廣闊的產品營銷市場，并致力于長期投資合作，能夠促進公司產品結構和產業(yè)結構的調整升級，有助于形成產業(yè)集群，整合公司的經營資源。（4）達到階段性的融資目標，加快實現公司上市融資的進程。戰(zhàn)略投資者具有較強的資金實力，并與發(fā)行人簽訂有關配售協(xié)議，長期持有發(fā)行人股票，能夠為新上市的公司提供長期穩(wěn)定的資本，幫助上市公司用較低的成本融得較多的資金，提高了

50、公司的融資效率。從現有情況來看，目前我國上市公司確定戰(zhàn)略投資者還處于募集資金最大化的實用原則階段。誰的申購價格高，誰就能成為戰(zhàn)略投資者，管理型、技術型的戰(zhàn)略投資者還很少見。資本市場中的戰(zhàn)略投資者，目前多是追逐持股價差、有較大承受能力的股票持有者，一般都是大型證券投資機構。（五）發(fā)行普通股的籌資特點（1）所有權與經營權相分離，分散公司控制權，有利于公司自主管理、自主經營。普通股籌資的股東眾多，公司的日常經營管理事務主要由公司的董事會和經理層負責。（2）沒有固定的股息負擔，資本成本較低。公司有盈利，并認為適于分配時才分派股利；公司盈利較少，或者雖有盈利但現金短缺或有更好的投資機會，也可以少支付或不

51、支付股利。相對于吸收直接投資來說，普通股籌資的資本成本較低。（3）能增強公司的社會聲譽。普通股籌資使得股東大眾化，由此給公司帶來了廣泛的社會影響。特別是上市公司，其股票的流通性強，有利于市場確認公司的價值。（4）促進股權流通和轉讓。普通股籌資以股票作為媒介的方式便于股權的流通和轉讓，便于吸收新的投資者。（5）籌資費用較高，手續(xù)復雜。（6）不易盡快形成生產能力。普通股籌資吸收的一般都是貨幣資金，還需要通過購置和建造形成生產經營能力。（7）公司控制權分散，容易被經理人控制。同時，流通性強的股票交易，也容易被惡意收購。股權籌資的優(yōu)缺點（一）股權籌資的優(yōu)點1.股權籌資是企業(yè)穩(wěn)定的資本基礎股權資本沒有固

52、定的到期日，無須償還，是企業(yè)的永久性資本，除非企業(yè)清算時才有可能予以償還。這對于保障企業(yè)對資本的最低需求，促進企業(yè)長期持續(xù)穩(wěn)定經營具有重要意義。2.股權籌資是企業(yè)良好的信譽基礎股權資本作為企業(yè)最基本的資本，代表了公司的資本實力，是企業(yè)與其他單位組織開展經營業(yè)務，進行業(yè)務活動的信譽基礎。同時，股權資本也是其他方式籌資的基礎，尤其可為債務籌資，包括銀行借款、發(fā)行公司債券等提供信用保障。3.企業(yè)財務風險較小股權資本不用在企業(yè)正常運營期內償還，不存在還本付息的財務風險。相對于債務資本而言，股權資本籌資限制少，資本使用上也無特別限制。另外，企業(yè)可以根據其經營狀況和業(yè)績的好壞，決定向投資者支付報酬的多少，

53、資本成本負擔比較靈活。（二）股權籌資的缺點1.資本成本負擔較重盡管股權資本的資本成本負擔比較靈活，但一般而言，股權籌資的資本成本要高于債務籌資。這主要是由于投資者投資于股權特別是投資于股票的風險較高，投資者或股東相應要求得到較高的報酬率。企業(yè)長期不派發(fā)利潤和股利，將會影響企業(yè)的市場價值。從企業(yè)成本開支的角度來看，股利、紅利從稅后利潤中支付，而使用債務資本的資本成本允許稅前扣除。此外，普通股的發(fā)行、上市等方面的費用也十分龐大。2.容易分散企業(yè)的控制權利用股權籌資，由于引進了新的投資者或出售了新的股票，必然會導致企業(yè)控制權結構的改變，分散了企業(yè)的控制權。控制權的頻繁迭變，勢必要影響企業(yè)管理層的人事

54、變動和決策效率，影響企業(yè)的正常經營。3.信息溝通與披露成本較大投資者或股東作為企業(yè)的所有者，有了解企業(yè)經營業(yè)務、財務狀況、經營成果等的權利。企業(yè)需要通過各種渠道和方式加強與投資者的關系管理，保障投資者的權益。特別是上市公司，其股東眾多而分散，只能通過公司的公開信息披露了解公司狀況，這就需要公司花更多的精力，有些還需要設置專門的部分，用于公司的信息披露和投資者關系管理。資金習性預測法資金習性預測法，是指根據資金習性預測未來資金需要量的一種方法。所謂資金習性，是指資金的變動同產銷量變動之間的依存關系。按照資金同產銷量之間的依存關系，可以把資金區(qū)分為不變資金、變動資金和半變動資金。不變資金是指在一定

55、的產銷量范圍內，不受產銷量變動的影響而保持固定不變的那部分資金。也就是說，產銷量在一定范圍內變動，這部分資金保持不變。這部分資金包括：為維持營業(yè)而占用的最低數額的現金，原材料的保險儲備，必要的成品儲備，廠房、機器設備等固定資產占角的資金。變動資金是指隨產銷量的變動而同比例變動的那部分資金。它一般包括直接構成產品實體的原材料、外購件等占用的資金。另外，在最低儲備以外的現金、存貨、應收賬款等也具有變動資金的性質。半變動資金是指雖然受產銷量變化的影響，但不成同比例變動的資金，如一些輔助材料上占用的資金。半變動資金可采用一定的方法劃分為不變資金和變動資金兩部分。（一）根據資金占用總額與產銷量的關系預測

56、這種方式是根據歷史上企業(yè)資金占用總額與產銷量之間的關系，把資金分為不變資金和變動資金兩部分，然后結合預計的銷售量來預測資金需要量。（二）采用逐項分析法預測這種方式是根據各資金占用項目（如現金、存貨、應收賬款、固定資產）同產銷量之間的 關系，把各項目的資金都分成變動資金和不變資金兩部分，然后匯總在一起，求出企業(yè)變動 資金總額和不變資金總額，進而來預測資金需求量。進行資金習性分析，把資金劃分為變動資金和不變資金兩部分，從數量上掌握了資金同銷售量之間的規(guī)律性，對準確地預測資金需要量有很大幫助。實際上，銷售百分比法是資金習性分析法的具體運用。應用線性回歸法必須注意以下幾個問題：資金需要量與營業(yè)業(yè)務量之

57、間線性關系的假定應符合實際情況；確定數值，應利用連續(xù)若干年的歷史資料，一般要有3年以上的資料；應考慮價格等因素的變動情況。銷售百分比法（一）基本原理銷售百分比法，是根據銷售增長與資產增長之間的關系，預測未來資金需要量的方法。企業(yè)的銷售規(guī)模擴大時，要相應增加流動資產；如果銷售規(guī)模增加很多，還必須增加長期資產。為取得擴大銷售所需增加的資產，企業(yè)需要籌措資金。這些資金，一部分來自留存收益，另一部分通過外部籌資取得。通常，銷售增長率較高時，僅靠留存收益不能滿足資金需要，即使獲利良好的企業(yè)也需外部籌資。因此，企業(yè)需要預先知道自己的籌資需求，提前安排籌資計劃，否則就可能發(fā)生資金短缺問題。銷售百分比法，將反

58、映生產經營規(guī)模的銷售因素與反映資金占用的資產因素連接起來，根據銷售與資產之間的數量比例關系，預計企業(yè)的外部籌資需要量。銷售百分比法首先假設某些資產與銷售額存在穩(wěn)定的百分比關系，根據銷售與資產的比例關系預計資產額，根據資產額預計相應的負債和所有者權益，進而確定籌資需要量。（二）基本步驟1.確定隨銷售額變動而變動的資產和負債項目資產是資金使用的結果，隨著銷售額的變動，經營性資產項目將占用更多的資金。同時，隨著經營性資產的增加，相應的經營性短期債務也會增加，如存貨增加會導致應付賬款增加，此類債務稱之為“自動性債務”，可以為企業(yè)提供暫時性資金。經營性資產與經營性負債的差額通常與銷售額保持穩(wěn)定的比例關系

59、。這里，經營性資產項目包括庫存現金、應收賬款、存貨等項目，而經營性負債項目包括應付票據、應付賬款等，不包括短期借款、短期融資券、長期負債等籌資性負債。2.確定經營性資產與經營性負債有關項目與銷售額的穩(wěn)定比例關系如果企業(yè)資金周轉的營運效率保持不變，經營性資產與經營性負債會隨銷售額的變動而呈正比例變動，保持穩(wěn)定的百分比關系。企業(yè)應當根據歷史資料和同業(yè)情況，剔除不合理的資金占用，尋找與銷售額的穩(wěn)定百分比關系。3.確定需要增加的籌資數量預計由于銷售增長而需要的資金需求增長額，扣除利潤留存后，即為所需要的外部籌資額。銷售百分比法的優(yōu)點，是能為籌資管理提供短期預計的財務報表，以適應外部籌資的需要，且易于使

60、用。但在有關因素發(fā)生變動的情況下，必須相應地調整原有的銷售百分比。進度計劃方案（一）項目進度安排結合該項目建設的實際工作情況，xx投資管理公司將項目工程的建設周期確定為24個月，其工作內容包括：項目前期準備、工程勘察與設計、土建工程施工、設備采購、設備安裝調試、試車投產等。項目實施進度計劃一覽表單位：月序號工作內容246810121416182022241可行性研究及環(huán)評2項目立項3工程勘察建筑設計4施工圖設計5項目招標及采購6土建施工7設備訂購及運輸8設備安裝和調試9新增職工培訓10項目竣工驗收11項目試運行12正式投入運營（二）項目實施保障措施為了使本項目盡早建成投產并發(fā)揮其社會效益和經濟