財(cái)務(wù)規(guī)劃與公司控制(2021整理)

1、本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用財(cái)務(wù)規(guī)劃與公司控制資產(chǎn)總計(jì)100,000負(fù)債與股東權(quán)益總計(jì)100,00020031231資產(chǎn)總計(jì)100,000負(fù)債與股東權(quán)益總計(jì)100,000現(xiàn)金8,000應(yīng)付帳款40,000應(yīng)收帳款46,000應(yīng)付票據(jù)12,000存貨18,000應(yīng)付費(fèi)用8,000流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)72,000流動(dòng)負(fù)債合計(jì)60,000淨(jìng)固定資產(chǎn)28,000抵押負(fù)債4,000普通股28,000保存盈餘8,00020034,0008,000售額則為100,000(一、如果公司銷售額預(yù)期可在2004時(shí)成長(zhǎng)到150,000萬(wàn)元，試問(wèn)，年的預(yù)估額外資金需求將等於多少？萬(wàn)元現(xiàn)金存貨流動(dòng)資產(chǎn)合

2、計(jì)淨(jìng)固定資產(chǎn)應(yīng)付帳款現(xiàn)金存貨流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)淨(jìng)固定資產(chǎn)應(yīng)付帳款抵押負(fù)債普 通 股 負(fù)債與股東權(quán)益總計(jì)資產(chǎn)總計(jì)(三)、算出2004年新的流動(dòng)比率=、負(fù)債比率=、總資產(chǎn)週轉(zhuǎn)率=，以及權(quán)益報(bào)酬=2004年時(shí)可維持成長(zhǎng)率=。下面所列為三星公司的財(cái)務(wù)資料：現(xiàn)金 60仟萬(wàn)元速動(dòng)比率固定資產(chǎn)190仟萬(wàn)元流動(dòng)比率銷售額365仟萬(wàn)元平均收現(xiàn)期間30天稅後淨(jìng)利 30仟萬(wàn)元權(quán)益報(bào)酬率15三星公司的資本結(jié)構(gòu)係由流動(dòng)負(fù)債、長(zhǎng)期負(fù)債，以及普通股權(quán)益等三者構(gòu)成且假設(shè)流動(dòng)資產(chǎn)僅由現(xiàn)金、應(yīng)收帳款及存貨等三者構(gòu)成。試算出三星公司的 應(yīng)收帳款=仟萬(wàn)流動(dòng)負(fù)債=仟萬(wàn)總資產(chǎn)=仟萬(wàn)、普通股權(quán)益=仟萬(wàn)元，以及長(zhǎng)期負(fù)債=仟萬(wàn)元。額外資金需求的四個(gè)

3、決定因素？寫(xiě)出財(cái)務(wù)比率公式:精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用a. 賺得利息倍數(shù)=b. 固定費(fèi)用涵蓋比率=c. ROE =大千公司目前有6500萬(wàn)元的流動(dòng)資產(chǎn)與4000萬(wàn)元的流動(dòng)負(fù)債。公司現(xiàn)有的存貨2000萬(wàn)元，打算使用應(yīng)付票據(jù)向銀行貸款，再使用所得到的資金提高存貨水平。試問(wèn)，大千公司最多可以使用多少短期負(fù)債應(yīng)付票據(jù)而不致使動(dòng)比率低於1.5？萬(wàn)在該公司的短期負(fù)債額已達(dá)到最大限度後，它的速動(dòng)比率會(huì)等於多少？20031231現(xiàn)金8,000應(yīng)付帳款40,000應(yīng)收帳款46,000應(yīng)付票據(jù)12,000存貨18,000應(yīng)付費(fèi)用8,000流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)72,000流動(dòng)

4、負(fù)債合計(jì)60,000淨(jìng)固定資產(chǎn)28,000抵押負(fù)債4,000普通股28,000保存盈餘8,000資產(chǎn)總計(jì)100,000負(fù)債與股東權(quán)益總計(jì)100,00020036,000額則為100,000(一、如果公司銷售額預(yù)期可在2004時(shí)成長(zhǎng)到150,000萬(wàn)元，試問(wèn)，年的預(yù)估額外資金需求將等於多少？萬(wàn)元(二)、公司打算利用銀行應(yīng)付票據(jù)籌足額外資金，則 2004 年新的流動(dòng)比率=、負(fù)債比=，以及權(quán)益報(bào)酬=。在2004年的可維持成長(zhǎng)率=。下面所列為三星公司的財(cái)務(wù)資料：現(xiàn)金120 仟萬(wàn)元速動(dòng)比率固定資產(chǎn)380 仟萬(wàn)元流動(dòng)比率銷售額730 仟萬(wàn)元平均收現(xiàn)期間30 天稅後淨(jìng)利 60 仟萬(wàn)元權(quán)益報(bào)酬率15( C )

5、 1 . 以下何項(xiàng)財(cái)務(wù)比率的計(jì)算只需要資產(chǎn)負(fù)債表科目？ (A)固定費(fèi)用涵蓋比率(B)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率(C)酸性測(cè)驗(yàn)()平均收現(xiàn)天數(shù)。 2 . 79 12 31 日時(shí)，A 公司之總資產(chǎn)$540,000，保存盈餘$150,0047.7879$25,00，且稅率40%79精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用( A ) 3 . 請(qǐng)根據(jù)以下 XYZ 公司的資料，計(jì)算 XYZ 公司的利息保證倍數(shù)：速動(dòng)資產(chǎn)80銷貨收入235存貨36銷貨毛利58流動(dòng)負(fù)債45營(yíng)運(yùn)費(fèi)用29長(zhǎng)期負(fù)債35利息支出9特別股股本20稅捐4固定資產(chǎn)50股利2( B ) 4 . 請(qǐng)根據(jù)以下項(xiàng)目，計(jì)算此公司的獲

6、利能力：A/P$10銷貨$100銷貨本錢60稅捐9稅後淨(jìng)利9利息支出25。營(yíng)業(yè)費(fèi)用20總資產(chǎn)200( B ) 5 . 中央公司年度之財(cái)務(wù)資料如下：流動(dòng)負(fù)債$ 150,000長(zhǎng)期負(fù)債 (利率 5%)$ 750,000股東權(quán)益1,100,000付息前及稅前純益216,000利息費(fèi)用42,000所得稅費(fèi)用69,600(B(B(B) 8 . 於評(píng)估公司60 天期借款的償債能力債權(quán)人可能對(duì)以下何項(xiàng)比率最興趣？(A)負(fù)債比率 (B)速動(dòng)比率 (C)本比益()盈餘為利息的倍數(shù)。(B) 9. 在其他條件不變，資產(chǎn)週轉(zhuǎn)率的增加將使得 (A)資產(chǎn)報(bào)酬率減少(B)資產(chǎn)報(bào)酬率增加(C)銷貨毛利率增加()銷貨毛利率減少

7、。(C )10. 以下哪一項(xiàng)比率乃衡量企業(yè)長(zhǎng)期的清償能力？ (A)流動(dòng)比率(B)速比率(C)負(fù)債對(duì)總資產(chǎn)之比率 ()應(yīng)收款項(xiàng)的年齡。 )11. 財(cái)務(wù)比率分析限制為何？ (A) 同一產(chǎn)業(yè)中缺乏比較性 (B)使用估計(jì)項(xiàng)精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用目(C)使用歷史本錢以上皆是。(B)12. 就理論而言，計(jì)算應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率時(shí)，分子應(yīng)採(cǎi) (A) 淨(jìng)銷貨額(B)銷貨額(C)銷貨收入()賒銷收入。()13. 存貨週轉(zhuǎn)率愈高，代表 (A)企業(yè)營(yíng)運(yùn)績(jī)效愈佳(B)缺貨本錢的增(C)較不可能有陳廢之存貨()以上皆是。 )14. 假設(shè)流動(dòng)負(fù)債大於流動(dòng)資產(chǎn)，則月底時(shí)支付應(yīng)付

8、帳款將使 (A)增加(B)營(yíng)運(yùn)資金減少(C)營(yíng)運(yùn)資金增加()流動(dòng)比率減少。(C )15. 以現(xiàn)金償還貨將使流動(dòng)比率 (A)增加(B)減少(C)不一定 ()不(A)16. 當(dāng)一企業(yè)之流動(dòng)比率大於一時(shí)，流動(dòng)資產(chǎn)與流動(dòng)負(fù)債等額減少之結(jié)果，必使流動(dòng)比率？(A)上升(B)降低(C)不變()有時(shí)上升有時(shí)下降(A)17. 某公司資本一百萬(wàn)元，於80 年的銷售金額為二百萬(wàn)元銷售淨(jìng)利為十萬(wàn)元，則當(dāng)年該公司的資本週轉(zhuǎn)率為 (A)2(B)0.5(C)0.4。A )18. (A)速動(dòng)比率下降 (B)流動(dòng)比率下降 (C)()兩種比率均下降。C )19.根據(jù)中和公司資產(chǎn)負(fù)債表得知：流動(dòng)負(fù)債為200,00，預(yù)付費(fèi)用為$50

9、,002.1.，流動(dòng)資產(chǎn)囊括現(xiàn)4130,00、212,00，又中和公司當(dāng)年度之銷貨，當(dāng)年之毛利率為8公司年度銷貨本錢為(A)2,560,000 (B)2,320,000 (C)1,280,000 ()1,040,000C )20.承上題，中和公司年度底速動(dòng)資產(chǎn)數(shù)額為(208,000 (240,000 (C)260,000 (270,00。(B)21.承上題，中和公司年度應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率為(A)5.66(B)5.71()7.55 次。B )22. 動(dòng)比率(A)提高 (B)降低 (C)提高或是降低並不一定 ()無(wú)影響。B)23.期初存貨為20,00，期末存貨為40,00，銷貨存本為60,00，試求存

10、貨週轉(zhuǎn)天數(shù)(假設(shè)一年為 360 天)(A)12 天 (B)18 天 (C)20 天 ()24 天。(B)24. 甲公司股票報(bào)酬率為假設(shè)其市價(jià)每股為則甲公司之本益為(A) (B)(C) 。()25. 財(cái)務(wù)報(bào)表分析可以幫助使用者(A)評(píng)估公司過(guò)去的經(jīng)營(yíng)績(jī)效(B)投資決精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用策的制定(C)授信決策的考量()以上皆是(B)26. 依據(jù)以下資料，試求利息保證倍數(shù)：息前稅前淨(jìng)利180,000減利息費(fèi)用(40,000)稅前淨(jìng)利140,000減所得稅(56,000)淨(jìng)利(A) 1.65 (B)(C)84,000()()27. 以下哪一種報(bào)表通

11、常不能用來(lái)作共通比分析(A)資產(chǎn)負(fù)債表(B)損益(C)股東權(quán)益變動(dòng)表()現(xiàn)金流量表。(A)28. 假設(shè)負(fù)債對(duì)股東權(quán)益之比為則股東權(quán)益比率(A) () 。B )29. 衡量企業(yè)經(jīng)營(yíng)能力的財(cái)務(wù)指標(biāo)中，以下何者愈低愈佳(A) 存貨週轉(zhuǎn)率存貨週轉(zhuǎn)天數(shù) (C) 應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率 () 固定資產(chǎn)週轉(zhuǎn)率。A )30. 計(jì)算財(cái)務(wù)報(bào)表各期有關(guān)項(xiàng)目與基期之百分比關(guān)係，為何種分析(A) 分析(B) 比率分析 (C) () 以上皆非 。(B)3186300,00340,00，當(dāng)年進(jìn)度220,00，則存貨週轉(zhuǎn)率為 (B)6次(以上皆非。B )32. 顯示企業(yè)總資產(chǎn)之來(lái)源與構(gòu)成關(guān)係者為(A) 償債能力 (B) 財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)經(jīng)營(yíng)

12、能力 () 股東權(quán)益。C )33. 發(fā)放股票股利，會(huì)使流動(dòng)比率如何變動(dòng)(A) 增加 (B) 減少 (C) 不變不一定。一、下面所列為卡德瓦公司的財(cái)務(wù)資料(單位：百萬(wàn)美元)：平均收現(xiàn)期間 (ACP)40 天普通股權(quán)益報(bào)酬率(ROE)12%卡德瓦公司的資本結(jié)構(gòu)係由普通股、流動(dòng)負(fù)債與長(zhǎng)期負(fù)債等三者構(gòu)成。試分別算出卡德瓦公司的(一)應(yīng)收帳款；(二)流動(dòng)負(fù)債；(三)流動(dòng)資產(chǎn)；(四)精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用總資產(chǎn)報(bào)酬率(ROA)；(五)普通股權(quán)益。二、阿拉巴馬公司1982 年的銷貨額為 72,000,000 元，其各資產(chǎn)負(fù)債科目(應(yīng)付票據(jù)、抵押債券及普通股

13、除外)占銷貨的百分比方下：現(xiàn)金4%應(yīng)收帳款25%存貨30%固定資產(chǎn)淨(jìng)額50%應(yīng)付帳款15%應(yīng)付費(fèi)用5%銷貨利潤(rùn)邊際(稅後)5%1981123119821231日資產(chǎn)負(fù)債表上的普通股金額與抵押債券金額相同(請(qǐng)參看下表)。(一) 請(qǐng)完成下面的資產(chǎn)負(fù)債表：阿拉巴馬公司資產(chǎn)負(fù)債表1982年12月31日單千元現(xiàn)金$應(yīng)付帳款$應(yīng)收帳款應(yīng)付票據(jù)6,840存貨流動(dòng)資產(chǎn)總額$應(yīng)付費(fèi)用流動(dòng)負(fù)債總額$精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用固定資產(chǎn)總額抵押債券10,000資產(chǎn)總額$普通股4,000保存盈餘負(fù)債與權(quán)益總額$(二) 假設(shè)除固定資產(chǎn)外該公司的各科目均在 1982 年達(dá)到充

14、分能量的營(yíng)運(yùn)水198240501983 1982(三) 假設(shè)該公司 1983 年的銷貨比 1982 年的銷貨增加 20，則該公司將需要往外界籌措多少額外的資金？假設(shè)該公司不能以出售固定資產(chǎn)來(lái)融資而必須以應(yīng)付票據(jù)來(lái)取得必要的資金。精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用三、利用以下資料，完成下面資產(chǎn)負(fù)債表(一年 360 天，皆為賒售)：長(zhǎng)期債務(wù)與淨(jìng)值比率資產(chǎn)總額週轉(zhuǎn)數(shù)平均收款期間0.5：12.5次18 天存貨週轉(zhuǎn)數(shù)毛利率酸性試驗(yàn)比率9次10%1：1現(xiàn)金$應(yīng)付票據(jù)及帳款$100,000應(yīng)收帳

15、款長(zhǎng)期負(fù)債存貨普通股$100,000工廠與設(shè)備資產(chǎn)總額$保存盈餘負(fù)債及淨(jìng)利總額100,000$四、海華公司明年準(zhǔn)備擴(kuò)充廠房設(shè)備，購(gòu)置4公司明年淨(jìng)營(yíng)運(yùn)資金(net working capital)2,000 萬(wàn)元，且折舊金額8,000 1,000 萬(wàn)元應(yīng)付公司債到期，該公500萬(wàn)元現(xiàn)金股利水準(zhǔn)。假設(shè)公司預(yù)估明年稅前純益125%，則應(yīng)籌措多少資金以進(jìn)行此一擴(kuò)廠計(jì)劃？精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用五、大傑公司有以下比率：A/S = 1.6；L/S = 0.4：利潤(rùn)率 = 0.1；股利發(fā)放比率 =0.45 成長(zhǎng)率為何？50%0.8= 1.5= 5，平均收帳時(shí)

16、間 20 天，全年?duì)I業(yè)收入為180,000 10%360 天計(jì)。另，請(qǐng)算出該公司的固定資產(chǎn)週轉(zhuǎn)率及每股盈餘?，F(xiàn)金 ()應(yīng)付帳款()應(yīng)收帳款 ()長(zhǎng)期負(fù)債40,000存貨 ()普通股( $10par()固定資產(chǎn) ()保存盈餘6,000精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用選擇題：(A)1. 以下敘述何者錯(cuò)誤？(A)利息保證倍數(shù)愈低愈好(B)每股盈餘愈高好(C)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率愈高愈好()流動(dòng)比率愈高愈好。(B)2. 以下對(duì)於純益率的敘何者為非？(A)又稱利潤(rùn)邊際(B)淨(jìng)利/銷貨本錢(C)衡量每一元銷貨所帶來(lái)之收入()可以衡量公司的獲利能力。C )3. 1996 70

17、,000 20,000 元，應(yīng)收帳款期初餘額8,000 元，期末餘額12,000 元，假設(shè)1 年為360 天，則某公司之收帳款迴轉(zhuǎn)天數(shù)為：(A)90天(B)84天(C)72 天()60天。()4. 以下那一組比率可以協(xié)助公司評(píng)估短期償債能力？(A)流動(dòng)比率、資產(chǎn)週轉(zhuǎn)率(B)根本獲利率、速動(dòng)比率(C)應(yīng)收帳款週轉(zhuǎn)率、存貨週轉(zhuǎn)()流動(dòng)比率、速動(dòng)比率。()5. 假設(shè)甲公司EBIT 為1,000,000 元，資產(chǎn)帳戶期初餘額為2,000,000 元，末餘額為4,000,000 元，則甲公司的根本獲利率為：(A)1/6(B)1/5 (C)1/4()1/3。()6. 高點(diǎn)文化的P/E 比是20，ROE是則該公司的市價(jià)對(duì)帳面價(jià)值比多少？(A)1.55(B)0.65(C)0.53()2.2。(A)7. 假設(shè)流動(dòng)比率原為2.12，以下何者作法可使其增加？(A)以發(fā)行長(zhǎng)期負(fù)債所得金額償還短期負(fù)債(B)應(yīng)收款項(xiàng)收現(xiàn)(C)以現(xiàn)金購(gòu)買存貨()賒購(gòu)存貨。()8. 高點(diǎn)文化流動(dòng)比率1.8、速動(dòng)比率0.8、存貨週轉(zhuǎn)率3，則償還已到期公債會(huì)使：(A)流動(dòng)比率上升(B)速動(dòng)比率下降(C)存貨週轉(zhuǎn)率不變()以上皆是。精品文檔，wor 文檔本文為網(wǎng)上收集整理，如需要該文檔得朋友，歡迎下載使用A )9. 92 20 金股利為(A)$8 (B)