國有醫(yī)院融資理財負債經(jīng)營預警系統(tǒng)研究

1、國有醫(yī)院融資理財負債經(jīng)營預警系統(tǒng)研究研究背景改革開放以來，我國在社會主義市場經(jīng)濟體制的道路上穩(wěn)步開展，醫(yī)療領域面臨著市場經(jīng)濟中經(jīng)營理念和競爭意識的沖擊。在醫(yī)療市場劇烈競爭的情況下，衛(wèi)生部門原有的籌資渠道發(fā)生了很大的改變。根據(jù)衛(wèi)生總費用測算結果，改革開放年來，衛(wèi)惹事業(yè)以每年平均的速度開展，遠遠超過國民經(jīng)濟的開展速度。但與此同時，政府對衛(wèi)惹事業(yè)的投入?yún)s由年的下降到年的。平均每年下降個百分點。隨著政府財政體制的改革和公共財政的建立，政府職能發(fā)生轉變。在衛(wèi)惹事業(yè)的投入上，對衛(wèi)生效勞提供方的無償撥款轉變?yōu)閷πl(wèi)生效勞消費者的轉移支付；主要投入方向從醫(yī)療效勞領域轉變?yōu)榧膊】刂?、衛(wèi)生監(jiān)視、婦幼保健等公共衛(wèi)生效

2、勞。在市場經(jīng)濟環(huán)境下，醫(yī)療機構從政府財政得到的資金將逐步減少直至取消。如何合理地拓寬融資渠道，有效地進步融資才能，是國有醫(yī)院在市場競爭中生存與開展的關鍵環(huán)節(jié)。在市場經(jīng)濟發(fā)育的過程中，資本市場也逐步形成了新的籌資方式，即資本融資。如何確保醫(yī)療市場的有序競爭，確保衛(wèi)生資源的有效利用，確保人民群眾可以得到優(yōu)質、高效、低耗的醫(yī)療效勞，各級醫(yī)療衛(wèi)活力構及其管理者普遍認為，在政府籌資缺乏的前提下，醫(yī)院為了開展，通過負債進展資本融資是一種必要的手段。特別是當國有醫(yī)院尚不具備改制的主、客觀條件時，國有醫(yī)院通過舉債來籌措醫(yī)院開展資金不失為一種良策。有資料說明，我國政府從年開場，年間向銀行借款億元，進展根底性建立

3、，使國內消費總值平均每年保持的速度增長，而其中有.是通過借債形成的。可見，借債對國民經(jīng)濟開展起到了很大的作用。負債經(jīng)營必須以歸還才能為前提，假如不能按時歸還債務，醫(yī)院的開展就會陷入困境。因此，對于管理者來說，測定償債才能，有利于做出正確的籌資決策和投資決策；而對于債權人來說，償債才能的強弱是他們做出貸款決策的根本的、決定性根據(jù)。適當負債是必要的，但在市場經(jīng)濟環(huán)境下，由于負債具有一定的風險性，負債到什么程度不會對醫(yī)院開展產生惡性的負面影響，是醫(yī)院管理者理財或進展資本融資必須認真考慮的問題。制定一個戒備線，建立必要的預警系統(tǒng)是合理負債經(jīng)營的一個重要前提。同時，也為政府從宏觀上監(jiān)視、監(jiān)測醫(yī)院資本市場

4、運作情況，評價醫(yī)院融資的合理性、必要性、可行性提供了必要的參考標準。調查現(xiàn)場在牡丹江市衛(wèi)生局的主持下，課題組采用分層及典型調查的方法，分別在黑龍江省的哈爾濱市、牡丹江市、黑河市、鶴崗市等城市開展現(xiàn)場調查工作。為了進一步比照分析，課題小組來到相鄰的遼寧省，選擇與牡丹江市人口規(guī)模、經(jīng)濟開展程度相類似的遼陽市和本溪市開展調查。調查內容包括個方面：首先，與當?shù)匦l(wèi)生局局長、規(guī)財科科長、醫(yī)院院長等衛(wèi)生管理者進展座談，從不同角度理解管理者對負債經(jīng)營及其預警系統(tǒng)的看法；其次，搜集相關的數(shù)據(jù)資料。調查資料均來源于各個醫(yī)院的張根本報表：“資產負債表、“收入支出總表、“根本數(shù)字表。調查時間為年。調查結果.流動比率指

5、標分析(見表)表年所國有醫(yī)院資產負債指標分析我們選擇了所國有醫(yī)院進展比照分析，并按照資產負債率進展排序。資產負債率是指一定時期負債總額同資產總額的比率說明總資產中有多少是通過負債籌集的，是衡量醫(yī)院負債程度即風險程度的重要判斷標準。該指標不管是對投資者，還是對債權人都非常重要。資產負債率的比率適當說明投資人、債權人的投資風險較小；用于經(jīng)營平安、穩(wěn)妥、有效，具有較強的籌資才能。從所國有醫(yī)院的資料來看，資產負債率最高的到達.，它的流動比率和速動比率均小于，從這個根本指標中，初步斷定它的負債過高，難以保證債權人的利益，對醫(yī)院的開展產生不利影響。負債率最低的為.，它對應的流動比率和速度比率高達.和.，在

6、所醫(yī)院中名列前茅。.資產負債戒備線的選擇與確定(見表)反映某行業(yè)平均開展程度常用指標有平均數(shù)和中位數(shù)，項指標各有優(yōu)缺點。平均數(shù)說明在同行業(yè)中，某項指標的集中趨勢，但假如出現(xiàn)最大值或最小值，平均數(shù)容易過高或過低地反映該行業(yè)的平均開展程度。中位數(shù)在排序的前提上，位置居于中間的程度，根本上反映出該項指標的平均程度。從測算結果分析，年平均程度均為左右。它說明，在一樣的社會環(huán)境下，消費件勞動產品所需要的社會必要勞動時間。根據(jù)這個測算結果，它的平均程度應該為左右，代表同行業(yè)的先進程度，是衡量該行業(yè)開展的一個參考指標。為了準確反映出資產負債的關系，還必須結合流動比率和速動比率做深化分析。流動比率是一定時期流

7、動資產同流動負債的比率，說明每百元負債中有多少元資產作歸還的保障。該指標越高，說明流動資產流轉速度越快，歸還流動負債的才能越強。但是流動比率過高，說明資金利用效率比擬低下，說明經(jīng)營者難以將多余資金用在作投資或其他經(jīng)營業(yè)務等用處上。速動比率是流動比率的補充，它表示剔除了流動負債中變現(xiàn)才能較差的存貨后，醫(yī)院實際的短期債務歸還才能。該指標越高，說明償債才能越強。.醫(yī)院資本經(jīng)營案例分析(見表)表年部分國有醫(yī)院資產負債率及其相關指標分析：職工包括在職職工和離、退休職工。除流動性指標外，評價資產經(jīng)營的效果還要參考其他相關指標。在所國有醫(yī)院中，按照負債率的上下，分別選擇了負債率最高和最低的醫(yī)院進展個案分析。

8、從牡丹江市腫瘤醫(yī)院看，當負債率到達以上時，它的流動比率和速動比率已經(jīng)小于，總資產報酬率和負債權益均出現(xiàn)負值。其他各項指標在所醫(yī)院中也是最低的。同樣，牡丹江市第一醫(yī)院負債率也到達了以上，它的速動比率雖然大于，但是流動比率非常低，比平均程度少.。而且總資產報酬率也只有.，凈資產增長率為.。它說明，牡丹江市第一醫(yī)院目前主要的問題是應考慮如何歸還債務。.資產負債構造分析(見表)資產負債率是國際公認的衡量歸還才能及經(jīng)營分析的重要指標。但在實際管理中，僅僅依靠資產負債率的上下難以準確地判斷出負債狀況的優(yōu)劣，必須結合它的構造以及醫(yī)院的特點進展分析。從還債的時間長短來劃分，負債總額分成短期內需要歸還的流動負債

9、和長期負債。從所國有醫(yī)院的資產負債構造中看，流動負債平均占.，長期負債占.。從負債的用處劃分，國有醫(yī)院負債總額分成部分，一部分指為了醫(yī)院的生存而形成的各種欠款，稱為生存性負債；一部分指醫(yī)院為了開展而形成的各種貸款，稱為開展性負債。城市測算結果說明，以年為例，國有醫(yī)院用于開展的負債僅占負債總額的，是各種欠款。其中，以欠藥款為主，平均占各種應付款的左右。而藥品庫存平均占藥品欠款總額的左右。由于醫(yī)院經(jīng)營的特殊性以及市場競爭，藥商或各醫(yī)療器械廠商不愿失去這樣一個大客戶，導致醫(yī)院的各種欠款成為其負債的主要部分。銀行貸款較少，且根本是低息或無息貸款，在調查的所國有醫(yī)院中，其中有所醫(yī)院開展性貸款為。國有醫(yī)院

10、的負債經(jīng)營的含義明顯不同于企業(yè)的負債經(jīng)營，負債的構造決定了國有醫(yī)院的經(jīng)營者們并不急于還款，因為欠款不會給醫(yī)院帶來任何額外的負擔，還款壓力不大。因此，針對負債問題，應根據(jù)不同的負債構造，分別對待有息的貸款和無息的欠款，制訂不同的還款方案。結論.界定資產負債戒備線的原那么資產負債率是國際上公認的衡量企業(yè)負債歸還才能和經(jīng)營風險的主要指標。但在管理過程中，如何界定國有醫(yī)院資產負債比率是一個比擬困難的問題。過高的負債率，說明財務風險太大，過低的負債率那么說明企業(yè)利用財務杠桿不夠。從企業(yè)角度看，負債經(jīng)營的目的實際上是為了通過適當?shù)呢搨顾姓邫嘁孀畲蠡?。由于在負債和所有者權益方面，企業(yè)必須首先保證債權人的

11、權益，即在債務到期時，企業(yè)必須將債權人的本金和利息如數(shù)歸還。因此，企業(yè)負債經(jīng)營時應盡量使負債所承當?shù)睦实陀谄髽I(yè)的資產盈利率。但由于醫(yī)院會計制度不同于企業(yè)會計制度，醫(yī)院自有資金盈利率難以測算，因此，在分析醫(yī)療領域資產負債程度時，應結合社會經(jīng)濟狀況、行業(yè)開展趨勢、產品消費周期長短、經(jīng)營單位所處的競爭環(huán)境等詳細條件進展客觀分析。根據(jù)衛(wèi)生行業(yè)消費周期短、在市場中的特殊地位等特點，參考其他領域制訂負債率的標準，國有醫(yī)院資產負債戒備線的制訂采用個原那么：從橫向上參考同行業(yè)同類醫(yī)院平均標準，它代表同行業(yè)在社會必要勞動時間內，社會必要勞動強度和純熟程度下，消費件產品所需要的平均勞動時間，是同行業(yè)先進程度的代

12、表；從縱向上參考某所醫(yī)院在歷年經(jīng)營中(不少于年)，選擇經(jīng)營效益較好，收入較高的時點，該時點的負債率可以作為資產負債率的參考程度。.資產負債的個標尺從企業(yè)消費經(jīng)營的時間情況看，國際上一般公認的資產負債標準為，流動比率為左右，速動比率在.左右。從目前我國其他行業(yè)來看，不同行業(yè)中企業(yè)的資產負債率各不一樣。例如，交通、運輸?shù)雀仔袠I(yè)為左右、加工業(yè)為左右、商貿業(yè)為左右。衛(wèi)生領域如何界定這一標準，需要參考全國平均程度(見表)。表年全國部分城市醫(yī)院資產負債分析根據(jù)全國部分城市醫(yī)院負債分析，年全國資產負債率為，經(jīng)濟比擬興隆的浙江省為.，黑龍江省為.。經(jīng)濟興隆地區(qū)負債率偏低；而經(jīng)濟不興隆地區(qū)負債率偏高。年全國平

13、均流動比率為.，速動比率為.。國際上公認的標準為流動比率在左右，速動比率為.。但由于行業(yè)的不同，在實際應用中應將該指標與本行業(yè)平均程度進展比照。參考全國以及黑龍江省的指標，資產負債率應在左右。但是，考慮國有醫(yī)院正處于改制與變革的階段，參加以后,醫(yī)療市場的準入，國外醫(yī)療機構的進入對國有醫(yī)院的沖擊等問題，負債率定得過低，會影響甚至限制醫(yī)院的進一步開展。而且，在國有醫(yī)院的負債中，需要歸還利息的開展性貸款僅占，有是不急于還利息的各種欠款。因此，可以適當放寬資產負債的界限。結合全國各地的總體程度和國有醫(yī)院的詳細特點，將資產負債率及流動比率和速動比率定為不同區(qū)段。當資產負債率到達左右，流動比率到達，速動比

14、率到達時，這一程度是社會平均程度，代表同行業(yè)的先進程度，此時，是比擬理想的程度。在這個比率下，說明既有良好的債務歸還才能，又有合理的流動資產構造。當資產負債率超過時，管理者就應該認真分析流動比率和速動比率以及資本構造。假如在資本構造中，開展性負債占以上，就應考慮如何調整資本構造。同時，應考察效益指標和資本運營指標，并作進一步分析，假如凈資產增長率下降，應考慮制訂還款方案。當資產負債率接近，這是管理者必須警覺的一個界限，是最高預警系統(tǒng)，提醒管理者不能再進展負債，必須考慮如何歸還債務，以免影響醫(yī)院的長遠開展。參考國際上流動比率和速動比率的標準，根據(jù)國有醫(yī)院以及衛(wèi)生行業(yè)的特點，流動比率的理想程度為左

15、右；速動比率的理想程度在之間為宜。啟發(fā).資產負債率不能成為評價醫(yī)院經(jīng)營績效的惟一指標，它應是一個動態(tài)指標在目前市場經(jīng)濟環(huán)境下，資產負債率在左右為宜。但是，資產負債率不能成為一個靜態(tài)的指標來評價醫(yī)院經(jīng)營的績效，它必須與其他財務指標聯(lián)絡起來進展綜合分析，特別是醫(yī)院凈資產增長率。.針對不同醫(yī)院的特點，建立評價國有醫(yī)院經(jīng)濟運行的指標體系由于各醫(yī)院自身特點不同，難以用一個統(tǒng)一的標準來衡量醫(yī)院的經(jīng)營狀況，各項指標的應用也有它的局限性。例如：速動比率較大，一方面反映了醫(yī)院的償債才能較高，另一方面也反映了企業(yè)現(xiàn)金及其應收賬款過多而產生資金閑置。假如醫(yī)院存貨流轉順暢，變現(xiàn)才能較強，即使速動比率較低，只要流動比率高，仍然能還清債務。因此，根據(jù)各個醫(yī)院自身的特點，根據(jù)資產負債率的上下，結合其他效益指標和資本運營指標，采用綜合評分的方式，建立一個評價國有醫(yī)院資本經(jīng)營的指標體系，定期考核和監(jiān)測國有醫(yī)院的綜合運行效果。通過現(xiàn)場調查與座談，根據(jù)資本理財中財務分析的理論，利用以下評價指標，從不同層次建立資本經(jīng)營分析的指標體系。()流動性分析