非利息收入對我國商業(yè)銀行風險的影響研究

1、非利息收入對我國商業(yè)銀行風險的影響研究近年來,我國逐步放開對外資銀行準入的限制、銀行業(yè)存貸款競爭日益激烈,金融“脫媒”現(xiàn)象和利率市場化改革的加劇,商業(yè)銀行要想取得快速發(fā)展,只有通過不斷提高非利息收入占營業(yè)收入的比重。在此背景下,研究非利息收入對我國商業(yè)銀行風險的影響具有重要意義。我國非利息收入業(yè)務起步晚,國內學者對非利息收入的研究,主要集中于非利息業(yè)務的定性分析以及非利息業(yè)務對銀行績效方面的研究,而對非利息收入與銀行風險的定量分析很少。在非利息收入備受關注的今天,理清商業(yè)銀行拓展非利息收入是會提高還是降低銀行的風險,如何確定商業(yè)銀行非利息收入結構多元化的發(fā)展方向,規(guī)避來自國內外系統(tǒng)性風險的沖擊

2、,這些問題一直還沒有統(tǒng)一定論,是關乎銀行業(yè)生存與發(fā)展的重要問題。首先,本文對非利息收入的相關理論、非利息收入的界定和當今的發(fā)展狀況進行了介紹,從非利息收入和凈利息收入的對比趨勢圖出發(fā),發(fā)現(xiàn)非利息收入占營業(yè)收入比重在逐年增加,并且非利息收入的波動性比凈利息收入大;然后通過投資組合理論、方差協(xié)方差模型和脈沖響應函數(shù)分析法,實證證明了非利息收入與凈利息收入之間的波動性和相關性;為了進一步分析非利息收入各組成與凈利息收入的關系,本文還把非利息收入分解成手續(xù)費與傭金收入、投資收益、匯兌收益和其他業(yè)務收入四個主要部分進行研究;本文最后選取了2007-2014年我國15家上市商業(yè)銀行的面板數(shù)據(jù),從不同類型商

3、業(yè)銀行角度出發(fā),探討了整體非利息收入層面和非利息收入構成層面下,非利息收入與銀行風險的關系。研究結果表明:(1)整體非利息收入與銀行風險之間關系中,所有商業(yè)銀行層面,非利息收入與風險關系顯著,并且商業(yè)銀行拓展非利息收入業(yè)務可以分散銀行風險;而對國有銀行樣本數(shù)據(jù)研究中,非利息收入與風險關系不顯著,這與國有銀行大而不倒的政策扶持效應相一致。(2)非利息收入組成與銀行風險之間關系中,所有商業(yè)銀行層面,匯兌收益占比對銀行風險影響較大;而對股份制商業(yè)銀行樣本數(shù)據(jù)研究中,手續(xù)費和傭金收入占比與銀行風險相關性較高。(3)非利息收入與銀行風險之間關系還與銀行規(guī)模有關,規(guī)模大的商業(yè)銀行控制風險的水平高;此外,非利息收入與銀行風險之間的關系還受到宏觀經(jīng)濟環(huán)境的影響,宏觀經(jīng)濟水平表現(xiàn)良好,銀行風險值降低。本文為了進一步驗證結果的穩(wěn)健性,在保證其它控制變量不變的情況下,利用夏普指數(shù)代替銀行風險指標Z作為被解釋變量,對模型進行了穩(wěn)健性檢驗。本文通過對我國15家上市商業(yè)銀行非利息收入與凈利息收入的波動性和相關性分析,證明了商業(yè)銀行不斷拓展非利息業(yè)務,加大了銀行的風險,對監(jiān)管部門嚴格把控銀行風險提出了更高要求;通過對非利息收入與銀