人力資源專業(yè)農(nóng)村金融學(xué)全冊(cè)配套完整課件

人力資源專業(yè)農(nóng)村金融學(xué)全冊(cè)配套完整課件農(nóng)村金融及相關(guān)理論專題講義（1）邏輯起點(diǎn)：為什么學(xué)習(xí)《農(nóng)村金融與小微金融》？也即：農(nóng)村為什么需要“農(nóng)村金融”？

——以廣東為例1.序言王曙光：北大首開《農(nóng)村金融學(xué)》,“在北大經(jīng)濟(jì)學(xué)院的所有課程里面，這門課可能是唯一一門需要投入些感情才能學(xué)好的課程?！庇幸环輰?duì)田野和鄉(xiāng)村的感情，有一份對(duì)弱勢(shì)群體的親情：據(jù)世界銀行估計(jì)，目前全球70%約27億成年人得不到任何正規(guī)金融服務(wù)(2012);高收入國(guó)家89%的成年人至少在一家正規(guī)金融機(jī)構(gòu)擁有一個(gè)賬戶,而在發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體該比例僅有41%,非洲只有不到20%的家庭得到銀行服務(wù),而OECD成員國(guó)該比例超過(guò)90%(Lindietal,2013);截止2015年中國(guó)有7017萬(wàn)現(xiàn)行標(biāo)準(zhǔn)下的貧困人口；專欄穆罕默德·尤諾斯（MuhammadYunus)1940年6月28日出生(吉大港),寶石加工場(chǎng)主家庭,20C60Y在美國(guó)Vanderbilt大學(xué)取得經(jīng)濟(jì)學(xué)博士學(xué)位，回到故鄉(xiāng)后成為大學(xué)教授。當(dāng)時(shí)孟加拉尚未建國(guó)，大多數(shù)國(guó)民在貧困中掙扎?！白鳛橐粋€(gè)有良知的人，我可以出去幫助別人”——最初想法。在1974年,孟加拉國(guó)獨(dú)立后的第三年，他發(fā)現(xiàn)了許多像21歲蘇菲婭一樣的人們所面臨的遭遇,她們有一技之長(zhǎng),可以生產(chǎn)一些小商品(如蘇菲婭能制作非常精美的竹器),但由于缺乏本錢,只得高利借貸,每天收入甚微。他調(diào)研發(fā)現(xiàn)：事實(shí)上他們從高利貸漩渦中掙扎出來(lái)的金額數(shù)僅為27美元，很小很小一筆錢也許就可以使得一個(gè)家庭的生活發(fā)生很大改觀。尤諾斯并沒(méi)有簡(jiǎn)單把錢贈(zèng)與窮人,他自己擔(dān)保為人們從銀行借到一些資金,當(dāng)然利息遠(yuǎn)低于高利貸利率,于是他們的生活開始發(fā)生變化。到了1976年，當(dāng)其貸款范圍擴(kuò)至100個(gè)村莊時(shí),尤諾斯成立自己的銀行,取名為(GrameenBank,GB)。1983年,當(dāng)局允許其注冊(cè)為銀行,GB被認(rèn)為是全球第一家小額信貸組織。

尤諾斯的GB模式取得了巨大成功,已在全球100多個(gè)國(guó)家推廣;2006年,尤諾斯獲得諾貝爾和平獎(jiǎng),以表彰“他們從社會(huì)低層推動(dòng)經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展的努力”。Page7廣東省縮小城鄉(xiāng)貧富差距呼喚農(nóng)村金融服務(wù)

宏觀：廣東自1985年至今經(jīng)濟(jì)總量連續(xù)23年居全國(guó)第一,2007年GDP突破三萬(wàn)億元。然而,目前全省9000多萬(wàn)(常住)人口中貧困人口2000多萬(wàn),約占總?cè)丝诘乃姆种?。全省人均可支配收入城?zhèn)居民與農(nóng)村居民之比3.15：1(2006),并有逐步加大的趨勢(shì)。(1)城鄉(xiāng):2006年城鎮(zhèn)居民人均可支配收入為16016元,而農(nóng)村居民為5080元,城鄉(xiāng)收入之比3.15：1,遠(yuǎn)高于江蘇(2.42∶1)、山東(2.79∶1)和浙江(2.49∶1)，城鄉(xiāng)貧富差距明顯。(2)區(qū)域:珠三角地區(qū)生產(chǎn)總值占全省比例為80%;2006年?yáng)|西兩翼和粵北山區(qū)人均GDP只占珠三角的1／4，除珠三角外，其他地區(qū)人均GDP均低于全國(guó)平均水平。微觀：其一,貧困人口主要集中在農(nóng)村,低保救濟(jì)人數(shù)較多,尤其是新增對(duì)象較多。其二，貧富差距城鄉(xiāng)間差距:2006年全省城市居民人均可支配收入16016元、農(nóng)村居民人均純收入5080元、山區(qū)農(nóng)民人均純收入4232元。2006年城鄉(xiāng)收入比3.15:1；城市與山區(qū)差距比為3.78:1。另外，根據(jù)聯(lián)合國(guó)糧農(nóng)組織提出的標(biāo)準(zhǔn)，2006年廣東城鎮(zhèn)居民恩格爾系數(shù)為36.2％，已經(jīng)處于“富?！狈秶?，而農(nóng)村居民僅為48.6％，只是“小康”水平。不同階層差距:2000-2005年,廣東高低收入戶收入比分別為4.17：1；4.59：1；5.13：1；5.55：1；5.78：1；5.37：1。區(qū)域間差距:2000年-2006年,珠三角占全省GDP由75.2%上升到79.6%,而粵東西北欠發(fā)達(dá)地區(qū)卻由24.8%下降到20.4%；人均GDP從2.7-3.7倍擴(kuò)大到3.5－4.4倍。Page11其三,外來(lái)工貧困目前廣東省暫住人口2130.3萬(wàn)，約占全國(guó)的1/3，全省勞動(dòng)力1/3是外來(lái)工。一是同工不同酬。76.4％的進(jìn)城務(wù)工人員月工資水平處于1000元以下,生活成本以500元/月?？梢钥闯?13.2％的進(jìn)城務(wù)工人員入不敷出,63.2％的人也沒(méi)能攢下多少錢,為了掙錢而加班。調(diào)查顯示:52.4％的進(jìn)城務(wù)工人員勞動(dòng)時(shí)間超過(guò)8小時(shí)。二是缺乏勞動(dòng)保護(hù),因病貧困比較突出,尤其是從事對(duì)人體損害大、潛伏職業(yè)病的外來(lái)工。三是社會(huì)保險(xiǎn)不完善。外來(lái)工對(duì)社會(huì)保險(xiǎn)的參與熱情不高,參保率為50％－60％,不少半途退保。非均等化情況更為嚴(yán)重?？s小城鄉(xiāng)差距與減少貧困人口等問(wèn)題受諸多因素制約，金融約束是一個(gè)重要方面。金融保險(xiǎn)因素是縮小城鄉(xiāng)發(fā)展差距，促進(jìn)農(nóng)民收入增長(zhǎng)的重要因素。金融是經(jīng)濟(jì)的核心。

錢從哪里來(lái)，人往哪里去黨的十七屆三中全會(huì)精神《中共中央關(guān)于推進(jìn)農(nóng)村改革發(fā)展若干重大問(wèn)題的決定》，決定共分6個(gè)部分，第3部分“大力推進(jìn)改革創(chuàng)新，加強(qiáng)農(nóng)村制度建設(shè)”之四“建立現(xiàn)代農(nóng)村金融制度”：農(nóng)村金融是現(xiàn)代農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的核心。創(chuàng)新農(nóng)村金融體制，放寬農(nóng)村金融準(zhǔn)入政策，加快建立商業(yè)性金融、合作性金融、政策性金融相結(jié)合，資本充足、功能健全、服務(wù)完善、運(yùn)行安全的農(nóng)村金融體系。加大對(duì)農(nóng)村金融政策支持力度，拓寬融資渠道，綜合運(yùn)用財(cái)稅杠桿和貨幣政策工具，定向?qū)嵭卸愂諟p免和費(fèi)用補(bǔ)貼，引導(dǎo)更多信貸資金和社會(huì)資金投向農(nóng)村。2.農(nóng)村金融概述

2.1概念2.1.1農(nóng)村金融學(xué)是一門農(nóng)村各類經(jīng)濟(jì)主體資金借貸行為和各類金融組織資金運(yùn)作規(guī)律為基本研究對(duì)象,全面探討農(nóng)村金融市場(chǎng)、農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)和農(nóng)村金融工具的社會(huì)科學(xué)學(xué)科。2.1.2農(nóng)村金融即農(nóng)村貨幣資金的融通，指以信用手段籌集、分配和管理農(nóng)村貨幣資金的活動(dòng)，農(nóng)村金融的含義主要有以下幾點(diǎn)：(1)金融活動(dòng)是在農(nóng)村這個(gè)特定的環(huán)境、條件下進(jìn)行的。(2)采用的手段是信用。(3)作用的實(shí)體是資金。(4)表現(xiàn)的形態(tài)是貨幣。即所融通的資金是貨幣形態(tài)存在的資金，而不是以實(shí)物形態(tài)存在的資金。Page18農(nóng)村金融的特點(diǎn):2.1.3農(nóng)村金融：區(qū)域；農(nóng)業(yè)金融：行業(yè)；2.2農(nóng)村金融與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的關(guān)系

（1）農(nóng)村經(jīng)濟(jì)決定農(nóng)村金融€農(nóng)村生產(chǎn)力發(fā)展水平與農(nóng)村商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)育程度決定農(nóng)村金融活動(dòng)的規(guī)模與發(fā)展程度。€農(nóng)業(yè)與農(nóng)村經(jīng)濟(jì)效益的提高從根本上決定著農(nóng)村金融效益的提高。€農(nóng)村金融的業(yè)務(wù)內(nèi)容與發(fā)展速度取決于農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)資金的需求（2）農(nóng)村金融反作用于農(nóng)村經(jīng)濟(jì)€農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展對(duì)于農(nóng)村金融需求旺盛。€農(nóng)村金融是農(nóng)村經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的中心，通過(guò)融通農(nóng)村貨幣資金，優(yōu)化配置農(nóng)村社會(huì)資源。€農(nóng)村金融是農(nóng)村經(jīng)濟(jì)的神經(jīng)中樞，通過(guò)穩(wěn)定農(nóng)村貨幣流通，保證農(nóng)村商品流通的正常進(jìn)行。2.3系統(tǒng)坐標(biāo)中的農(nóng)村金融（1）經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)中的農(nóng)村金融(2)農(nóng)村金融本身是一個(gè)獨(dú)立的系統(tǒng)農(nóng)村金融監(jiān)管系統(tǒng)：銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)；各省金融管理辦公室,中國(guó)人民銀行及各級(jí)分支行農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)系統(tǒng)

正規(guī)部門非正規(guī)部門銀行金融機(jī)構(gòu)非銀行金融機(jī)構(gòu)農(nóng)戶（層次性、分化）中小型企業(yè)、新型農(nóng)村經(jīng)營(yíng)組織合作經(jīng)濟(jì)組織基層政府等農(nóng)村金融供給系統(tǒng)農(nóng)村金融需求系統(tǒng)2.4農(nóng)村金融的地位和作用

（1）農(nóng)村金融的地位在農(nóng)村再生產(chǎn)過(guò)程中處于中介地位是農(nóng)村資金的總樞紐（2）農(nóng)村金融的作用

籌集和分配農(nóng)村資金，支持農(nóng)村經(jīng)濟(jì)建設(shè)和農(nóng)業(yè)生產(chǎn)發(fā)展調(diào)節(jié)貨幣資金，穩(wěn)定農(nóng)村經(jīng)濟(jì)管理農(nóng)村資金，提高農(nóng)村經(jīng)濟(jì)效益3.農(nóng)村金融相關(guān)理論3.1現(xiàn)代金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論3.1.1馬克思經(jīng)濟(jì)學(xué)的有關(guān)論述

通過(guò)貨幣、信用與經(jīng)濟(jì)關(guān)系來(lái)反映的，其核心思想是“經(jīng)濟(jì)決定金融,金融反作用于經(jīng)濟(jì)”?！敖?jīng)濟(jì)決定金融”源于馬克思分工交換理論，商品經(jīng)濟(jì)不僅決定了貨幣、信用和銀行制度，而且還直接決定了其規(guī)模、結(jié)構(gòu)和發(fā)展速度?！敖鹑诜醋饔糜诮?jīng)濟(jì)”源于馬克思的貨幣和信用理論：認(rèn)為貨幣通過(guò)商品價(jià)值、商品交換、流通要素和資本運(yùn)動(dòng)反作用于經(jīng)濟(jì)——計(jì)量、支付、財(cái)富、流通；而信用通過(guò)替代貨幣流通、影響收入分配、變革生產(chǎn)方式來(lái)反作用于經(jīng)濟(jì)——信用工具、信用制度、金融資本的集中。當(dāng)代中國(guó)馬克思主義者:“金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心”3.1.2西方經(jīng)濟(jì)理論中金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論

（1）格利（JohnG.Gurley）和肖（EdwardS.Shaw）

最早從金融角度探討金融在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用,第一次試圖建立一個(gè)以研究多種金融資產(chǎn)、多樣化金融機(jī)構(gòu)和完整金融政策為基本內(nèi)容的貨幣金融理論?！督鹑诶碚撝械呢泿拧?1960年):貨幣金融理論應(yīng)研究包括貨幣在內(nèi)的多樣化金融資產(chǎn),儲(chǔ)蓄和投資差額是金融制度存在前提,金融制度是把資金從儲(chǔ)蓄者轉(zhuǎn)移到投資者的必要條件,由多樣金融機(jī)構(gòu)、多樣化金融工具和金融市場(chǎng)組成,貨幣和銀行只是眾多金融資產(chǎn)和金融機(jī)構(gòu)中比較重要的組成部分；一國(guó)經(jīng)濟(jì)能否最有效運(yùn)用其資源取決于其金融制度的運(yùn)行效率等?！督鹑诮Y(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展》(1967)：試圖發(fā)展一種包含貨幣理論和銀行理論的金融機(jī)構(gòu)理論，認(rèn)為金融的發(fā)展是推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的動(dòng)力和手段。(2)H·T·帕特里克（HughT.Patrick）

《欠發(fā)達(dá)國(guó)家的金融發(fā)展和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)》(1966)：需求追隨型:強(qiáng)調(diào)金融服務(wù)需求——經(jīng)濟(jì)主體對(duì)金融服務(wù)需求導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)、金融資產(chǎn)與負(fù)債和相關(guān)金融服務(wù)的產(chǎn)生。供給領(lǐng)先型:強(qiáng)調(diào)金融服務(wù)供給——金融機(jī)構(gòu)、金融資產(chǎn)與負(fù)債和相關(guān)金融服務(wù)供給總是先于經(jīng)濟(jì)主體對(duì)金融服務(wù)的需求。實(shí)踐中二者交織,且存在最優(yōu)順序：在經(jīng)濟(jì)發(fā)展的早期階段,“供給領(lǐng)先”型金融居主導(dǎo)地位;隨經(jīng)濟(jì)發(fā)展,“需求追隨”型金融漸居主導(dǎo)地位;最優(yōu)順序問(wèn)題也可能存在于部門內(nèi)和部門間。金融體系對(duì)資本存量的影響：一是可提高既定數(shù)量的有形財(cái)富或資本的配置效率；二是可提高新資本的配置效率；三是可加快資本積累的速度，金融中介促使人們更加愿意儲(chǔ)蓄、投資和工作。落后國(guó)家應(yīng)采取金融優(yōu)先發(fā)展的貨幣供給帶動(dòng)政策。(3)戈德史密斯(RaymondGoldsmith)

《金融結(jié)構(gòu)與金融發(fā)展》（1969）

將金融現(xiàn)象歸結(jié)為金融工具、金融機(jī)構(gòu)和金融結(jié)構(gòu)三個(gè)方面，開辟了金融結(jié)構(gòu)論（FinancialStructuralist），奠定了金融發(fā)展理論的基石。金融相關(guān)比率(FinancialInterrelationsRatio,FIR)：某一時(shí)點(diǎn)上一國(guó)金融工具的市場(chǎng)總值與實(shí)物形式的國(guó)民財(cái)富的市場(chǎng)總值之比，用來(lái)衡量金融發(fā)展程度的主要依據(jù)。一國(guó)金融相關(guān)比率的提高并不是無(wú)止境的，一旦達(dá)到一定發(fā)展階段，特別是當(dāng)金融相關(guān)比率達(dá)到1－1.5之間時(shí)，該比率將趨于穩(wěn)定；經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)國(guó)家的金融相關(guān)比率多在1－2/3之間。金融發(fā)達(dá)國(guó)家或地區(qū)的融資成本明顯低于欠發(fā)達(dá)國(guó)家或地區(qū)。3.1.3金融抑制與金融深化理論

麥金農(nóng)(R.I.Mckinnon)和肖(EdwardS.Shaw)金融抑制（FinancialRepression）(麥金農(nóng))：指政府對(duì)金融體系和金融活動(dòng)的過(guò)多干預(yù)，人為對(duì)利率的控制，導(dǎo)致實(shí)際利率太低(甚至成為負(fù)數(shù))，壓制了金融體系發(fā)展，反過(guò)來(lái)又阻礙了經(jīng)濟(jì)發(fā)展，從而造成金融壓制與經(jīng)濟(jì)落后的惡性循環(huán)現(xiàn)象。

金融深化（FinancialDeepening）(肖):政府要減少對(duì)金融體系和金融市場(chǎng)的過(guò)分干預(yù)，充分發(fā)揮市場(chǎng)機(jī)制的作用，放開對(duì)利率和匯率的控制，使利率和匯率能充分反映資金和外匯的實(shí)際供求狀況，從而有效地抑制通貨膨脹，發(fā)展中國(guó)家金融與經(jīng)濟(jì)可形成金融深化與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的良性循環(huán)。金融深化的核心是放開對(duì)利率的管制——市場(chǎng)化。3.1.4金融約束理論

赫爾曼（ThomasHellman）、默多克（KevinMurdock）斯蒂格利茨（JosephStiglitz）金融抑制模型存在效用函數(shù)缺失等諸多缺陷，根據(jù)這種模型提出的政策主張過(guò)于激進(jìn)，對(duì)發(fā)展中經(jīng)濟(jì)或轉(zhuǎn)型經(jīng)濟(jì)來(lái)說(shuō)，金融自由化并不可取。因信息不對(duì)稱，道德風(fēng)險(xiǎn)、代理行為等，資金資源難以被有效地配置，因此政府有必要進(jìn)行適當(dāng)干預(yù)。所謂金融約束，是指政府通過(guò)制定一系列的金融政策，在金融部門和生產(chǎn)部門創(chuàng)造租金的機(jī)會(huì)，也就是超過(guò)競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)所產(chǎn)生的收益，有助于農(nóng)村金融深化。實(shí)施金融約束條件：宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定（如通貨膨脹率較低，并且可以預(yù)測(cè)）和實(shí)際利率為正。金融中介體和金融市場(chǎng)在不同經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段的作用是不同的:不發(fā)達(dá)時(shí),只能組建金融中介體;經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段,金融市場(chǎng)才得以形成;早期階段互補(bǔ)關(guān)系;經(jīng)濟(jì)發(fā)展的高級(jí)階段,替代關(guān)系。3.1.5金融創(chuàng)新理論（FinancialInnovation）

《經(jīng)濟(jì)發(fā)展理論》(熊彼特Schumpeter.J，1912)

:創(chuàng)新是指企業(yè)家把一種從來(lái)沒(méi)有過(guò)的生產(chǎn)要素和生產(chǎn)條件實(shí)行的“新組合”(anewcombination)，從而“建立一種新的生產(chǎn)函數(shù)”(thesettingupofanewproduction)。包括：①引進(jìn)一種新產(chǎn)品或提供一種產(chǎn)品的新質(zhì)量；②引進(jìn)新技術(shù)或采用一種新生產(chǎn)方法；③開辟一個(gè)新市場(chǎng)：④采用一種新原料或控制原材料的一種新供應(yīng)來(lái)源；⑤實(shí)行一種企業(yè)新組織。金融創(chuàng)新:金融領(lǐng)域內(nèi)部通過(guò)各種要素的重新組合和創(chuàng)造性變革所創(chuàng)造或引進(jìn)的新事物。大致三類：(1)金融制度創(chuàng)新，包括各種貨幣制度創(chuàng)新、信用制度創(chuàng)新、金融管理制度創(chuàng)新等與制度安排相關(guān)的金融創(chuàng)新；(2)金融業(yè)務(wù)創(chuàng)新，包括金融工具創(chuàng)新、金融技術(shù)創(chuàng)新、金融交易方式或服務(wù)創(chuàng)新、金融市場(chǎng)創(chuàng)新等與金融業(yè)務(wù)活動(dòng)創(chuàng)新：(3)金融組織結(jié)構(gòu)創(chuàng)新，包括金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新、金融結(jié)構(gòu)創(chuàng)新、金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部經(jīng)營(yíng)管理創(chuàng)新等與金融業(yè)組織機(jī)構(gòu)相關(guān)創(chuàng)新。3.1.6信息不對(duì)稱理論

所謂信息不對(duì)稱是指市場(chǎng)交易參與者掌握的對(duì)所要交易對(duì)象的情況在量和質(zhì)上不相等，某些參與人擁有某些信息而另一些參與人不擁有，信息優(yōu)勢(shì)的一方有可能憑借信息優(yōu)勢(shì)獲利。事前信息不對(duì)稱:逆向選擇(adverseselection)事后信息不對(duì)稱:道德風(fēng)險(xiǎn)(moralhazard)20C80Y，信息經(jīng)濟(jì)學(xué)理論引入金融研究領(lǐng)域。借款者（農(nóng)戶）貸款者（金融機(jī)構(gòu)）3.2農(nóng)村金融理論

1）農(nóng)業(yè)信貸補(bǔ)貼理論(SubsidizedCreditParadigm)20C80Y前,農(nóng)業(yè)信貸補(bǔ)貼理論一直占主流地位。前提：農(nóng)村居民、特別是貧困階層沒(méi)有儲(chǔ)蓄能力,農(nóng)村普遍面臨資金不足；且由于農(nóng)業(yè)具有投資周期長(zhǎng)、收益低、不確定、自然風(fēng)險(xiǎn)與市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)并存、比較利益低下等產(chǎn)業(yè)特性,農(nóng)業(yè)不可能成為以利潤(rùn)最大化為目標(biāo)的商業(yè)性金融的融資對(duì)象。為促進(jìn)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和緩解農(nóng)村貧困,有必要從農(nóng)村外部注入政策性資金、并建立非營(yíng)利性的專門(政策性)金融機(jī)構(gòu)來(lái)進(jìn)行資金分配，且對(duì)農(nóng)業(yè)融資的利率必須低于其他產(chǎn)業(yè)。缺陷：農(nóng)民存在可持續(xù)得到廉價(jià)資金的預(yù)期，缺乏儲(chǔ)蓄激勵(lì)，使得信貸機(jī)構(gòu)無(wú)法動(dòng)員農(nóng)村儲(chǔ)蓄(資金來(lái)源)，農(nóng)業(yè)信貸成為純粹財(cái)政壓力低息貸款的主要受益人不是農(nóng)村窮人，而是較富有的農(nóng)民；農(nóng)村信貸機(jī)構(gòu)缺少有效監(jiān)督借款者投資和償債行為的動(dòng)力，造成借款者故意拖欠貸款，損害金融市場(chǎng)的可持續(xù)發(fā)展能力。（2）農(nóng)村金融市場(chǎng)論(RuralFinancialSystemsParadigm)

20C80Y后,農(nóng)村金融市場(chǎng)論替代農(nóng)業(yè)信貸補(bǔ)貼論,代表亞當(dāng)斯（AdamsDaleW.）。農(nóng)村居民及貧困階層是有儲(chǔ)蓄能力的,沒(méi)有必要由外部向農(nóng)村注入資金。低息貸款政策難以實(shí)現(xiàn)促進(jìn)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和向窮人傾斜的收入再分配目標(biāo),農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)資金的外部依存度過(guò)高導(dǎo)致貸款回收率降低;且因農(nóng)村資金擁有較高機(jī)會(huì)成本和風(fēng)險(xiǎn)費(fèi)用,高利率具有合理性。反對(duì)政策性金融對(duì)市場(chǎng)的扭曲,注重市場(chǎng)機(jī)制作用,放開利率管制,實(shí)現(xiàn)金融自由化。理論要點(diǎn)：①農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)主要功能是儲(chǔ)蓄動(dòng)員:金融中介；②利率由市場(chǎng)決定,實(shí)際存款利率不能為負(fù)數(shù)；③農(nóng)村金融成功與否,應(yīng)根據(jù)金融機(jī)構(gòu)的成果與經(jīng)營(yíng)的自立性和持續(xù)性來(lái)判斷；④沒(méi)有必要實(shí)行為特定利益集團(tuán)服務(wù)的目標(biāo)貸款制度；⑤非正規(guī)金融具有合理性,不應(yīng)無(wú)理取消,應(yīng)將正規(guī)金融市場(chǎng)與非正規(guī)金融市場(chǎng)結(jié)合起來(lái)。（3）不完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)理論

東南亞金融危機(jī)：對(duì)金融市場(chǎng)合理政府干預(yù)的必要。金融市場(chǎng)失靈的七各方面(斯蒂格利茨)：一是對(duì)公共品的監(jiān)控；二是監(jiān)控、選擇和貸款的外部性；三是金融機(jī)構(gòu)破產(chǎn)的外部性；四是市場(chǎng)不完善和缺乏；五是不完全競(jìng)爭(zhēng)；六是競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)的帕累托無(wú)效率；七是投資者缺乏信息。農(nóng)村金融市場(chǎng)不是一個(gè)完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng),借貸雙方間存在著信息不對(duì)稱,僅靠市場(chǎng)機(jī)制可能無(wú)法生長(zhǎng)出一個(gè)農(nóng)村社會(huì)所需要的金融市場(chǎng)。為此,有必要采用諸如政府適當(dāng)介入金融市場(chǎng)及借款人的組織化等非市場(chǎng)措施。但政府不能取代市場(chǎng),而是應(yīng)補(bǔ)充市場(chǎng)。主要政策性建議：①農(nóng)村金融市場(chǎng)發(fā)展前提條件是低通脹率等宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定。②市場(chǎng)在一定程度發(fā)育前,應(yīng)注意用政策手段將實(shí)際存款利率為正數(shù),抑制利率增長(zhǎng),由此導(dǎo)致的信用分配和信用需求過(guò)度可由政府從外部供給資金。③應(yīng)給予金融機(jī)構(gòu)發(fā)展一定特殊政策,如限制新參與者等。④在不損害銀行最基本利潤(rùn)范圍內(nèi),政策性金融(面向特定部門的低息融資)是有效的。⑤融資與實(shí)物抵押相結(jié)合的方法是有效的。⑥可利用擔(dān)保融資/使用權(quán)擔(dān)保/互助儲(chǔ)金會(huì)/借款人連保小組/互助合作等形式。⑦非正規(guī)金融市場(chǎng)一般效率較低,可通過(guò)政府適當(dāng)介入加以改善。以上三種農(nóng)村金融發(fā)展理論的主要區(qū)別比較(4)農(nóng)村局部知識(shí)論

依據(jù)：哈耶克局部知識(shí)理念(Hayak，1948)信息不對(duì)稱恰恰不應(yīng)是政府干預(yù)的理由,而應(yīng)依靠市場(chǎng)機(jī)制加以解決。因?yàn)槭袌?chǎng)競(jìng)爭(zhēng)是一種發(fā)現(xiàn)信息、減少信息不完全和不對(duì)稱過(guò)程,政府對(duì)農(nóng)村直接提供補(bǔ)貼貸款會(huì)導(dǎo)致市場(chǎng)失靈。政策主張：①農(nóng)村金融供給方應(yīng)盡可能貼近存在局部知識(shí)的具體地點(diǎn)和金融需求者,實(shí)現(xiàn)零距離金融供給。②應(yīng)通過(guò)農(nóng)村金融組織和活動(dòng)的多樣性來(lái)推動(dòng)農(nóng)村金融工具創(chuàng)新,建立競(jìng)爭(zhēng)性的農(nóng)村金融市場(chǎng)。③農(nóng)村經(jīng)濟(jì)內(nèi)生的、能利用農(nóng)村局部知識(shí)的農(nóng)村合作性金融、中小型商業(yè)金融、非正規(guī)金融、小額信貸機(jī)構(gòu)等應(yīng)成為農(nóng)村金融市場(chǎng)真正的主體。④政府直接金融供給和信貸補(bǔ)貼只應(yīng)處于輔助性地位。(5)金融功能論

20C90Y中，茲維·博迪(ZviBodie),羅伯特·默頓(RobertC.Merton);金融體系基本功能：①分散和降低風(fēng)險(xiǎn)：有效金融市場(chǎng)和金融制度的交易成本和交易合約的不確定程度低，有助于風(fēng)險(xiǎn)交易、風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避、風(fēng)險(xiǎn)分散及風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)。②獲取投資信息和配置資源。金融中介信息搜集的規(guī)模效應(yīng)降低了單個(gè)投資者信息搜索成本，改善了資源配置。③監(jiān)督經(jīng)理和施加公司控制(金融中介:儲(chǔ)蓄者的監(jiān)督代表，具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng);對(duì)公司控制，優(yōu)化資源配置)。④動(dòng)員儲(chǔ)蓄。⑤方便產(chǎn)品和服務(wù)交易，降低交易費(fèi)用的金融安排可以推動(dòng)專業(yè)化、技術(shù)創(chuàng)新和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)?！铝τ诟鶕?jù)不同的金融功能，設(shè)計(jì)金融組織形態(tài)和競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，將使金融體系能夠更有效地降低交易費(fèi)用，提高金融效率。

(6)合作金融理論

歐洲對(duì)合作金融研究較早，西方流行的合作金融理論主要有：市場(chǎng)型合作金融理論、傳統(tǒng)型合作金融理論以及整合型合作金融理論。2O世紀(jì)9O年代以來(lái)，合作金融的社會(huì)性質(zhì)(互助合作)逐步淡化——合作金融組織業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍擴(kuò)大化，追求盈利的商業(yè)化傾向加重，民主管理和自治原則削弱，分配和股權(quán)處置股份化，市場(chǎng)型合作金融理論成為合作金融理論發(fā)展的主流，產(chǎn)權(quán)上亦逐步由互助合作制向現(xiàn)代股份合作制演變。(7)農(nóng)村金融發(fā)展范式轉(zhuǎn)變

舊范式：政府干預(yù)；新范式：市場(chǎng)機(jī)制

3.3簡(jiǎn)要述評(píng)此外還有制度變遷視角的理論探討等等。每一種理論都從一個(gè)特殊的視角透視農(nóng)村金融問(wèn)題，我們拋開各種理論主張的不足，每一種理論都能給我們以啟示。然而理論的舶來(lái)并未改觀我國(guó)農(nóng)村金融實(shí)踐，關(guān)鍵在引進(jìn)結(jié)論的同時(shí)，忽略了制度的生成背景，同時(shí)也將我國(guó)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)特殊現(xiàn)狀視為同質(zhì)。因而，在借鑒國(guó)外理論的基礎(chǔ)上，應(yīng)創(chuàng)新我國(guó)農(nóng)村金融建設(shè)的指導(dǎo)理論。Page55謝謝大家！中國(guó)農(nóng)村金融體系專題張樂(lè)柱備稿2017.2專題講義（2）1.農(nóng)村金融體系構(gòu)成與特征

1.1農(nóng)村金融體系及層次有效率的農(nóng)村金融體系應(yīng)是正規(guī)金融與非正規(guī)金融并存的、普惠的競(jìng)爭(zhēng)性金融體系：(1)有利于克服信息對(duì)稱；(2)有利于克服缺乏抵押品所導(dǎo)致的農(nóng)戶和微小企業(yè)融資困境；(3)增加農(nóng)戶對(duì)金融資源“可得性”；(4)以市場(chǎng)化模式來(lái)增進(jìn)金融效率。包括三個(gè)層次：①能夠在競(jìng)爭(zhēng)的基礎(chǔ)上也能為農(nóng)戶和微小企業(yè)提供零售金融服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)體系。②保障競(jìng)爭(zhēng)良性運(yùn)轉(zhuǎn)的制度基礎(chǔ)。包括完善金融機(jī)構(gòu)評(píng)級(jí)體系、審計(jì)監(jiān)督機(jī)制、支付體系、流動(dòng)性保障機(jī)制、信息披露機(jī)制,以及這些零售金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入國(guó)內(nèi)外貨幣和資本市場(chǎng)的機(jī)制,存款保險(xiǎn)制度，農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)和農(nóng)村保障機(jī)制等。③良好政策環(huán)境和恰當(dāng)發(fā)揮政府作用。金融體系實(shí)現(xiàn)其功能的前提是通過(guò)市場(chǎng)化的貸款利率配置資金;獨(dú)立完善監(jiān)管手段和監(jiān)管機(jī)制,良好金融生態(tài)環(huán)境。普惠金融體系的構(gòu)成

2.2農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)體系構(gòu)成

農(nóng)業(yè)政策性金融、農(nóng)村合作金融、農(nóng)村商業(yè)金融2.中國(guó)農(nóng)村金融體系變遷歷程

2.1改革開放前大一統(tǒng)的農(nóng)村金融體系（1949-1979）1951年5月，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行，幾經(jīng)撤并和恢復(fù)(三落四起);農(nóng)村信用社2.2農(nóng)村金融體系的自我完善(存量)改革（1980-2007）1979-1993：農(nóng)村金融市場(chǎng)組織的多元化。1979年恢復(fù)中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行，農(nóng)村信用社名義上合作金融。1994-1996：“三駕馬車”體系框架的構(gòu)建1994年成立農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行，基本完成縣聯(lián)社組建，1995年大量組建農(nóng)村合作銀行，1996年行社分家。1997-2007:農(nóng)信社為主的農(nóng)村金融改革農(nóng)行等收縮縣及以下機(jī)構(gòu)，1999年清理農(nóng)村信用合作基金會(huì)，重點(diǎn)改革農(nóng)村信用社(2001-2003-2005-2006)。2.3增量改革提上日程(2007-)2007年第三次金融會(huì)議，加快發(fā)展新型金融機(jī)構(gòu)、放松管制等。2.4中國(guó)農(nóng)村金融體系的基本框架

3.中國(guó)農(nóng)村金融體系存在的問(wèn)題

3.1發(fā)展滯后，難以滿足“三農(nóng)”需求

(1)農(nóng)村地區(qū)金融服務(wù)機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)不足

四大商行市場(chǎng)化中的網(wǎng)點(diǎn)撤并。2007年末，全國(guó)縣域金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)為12.4萬(wàn)個(gè)，比2004年減少9811個(gè)；四大商行網(wǎng)點(diǎn)數(shù)為2.6萬(wàn)個(gè)，比2004年減少6743個(gè)；其他縣域金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)減少。2007年末，農(nóng)信社縣域網(wǎng)點(diǎn)數(shù)為5.2萬(wàn)個(gè)，分別比2004、2005和2006年減少9087、4351和487個(gè)。2004-2006年，除四家大型商業(yè)銀行以外的縣域金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)年均下降3.7%，其中經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)的東部地區(qū)縣域金融機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)年均下降9.29%。縣域金融覆蓋水平較低。截至2007年末,全國(guó)有2868個(gè)鄉(xiāng)（鎮(zhèn)）沒(méi)有任何金融機(jī)構(gòu)，約占全國(guó)鄉(xiāng)鎮(zhèn)總數(shù)的7%。廣東省乳源縣：農(nóng)行和建行只在縣城保留網(wǎng)點(diǎn)，但基本不涉足農(nóng)業(yè)貸款；農(nóng)村信用社在全縣9個(gè)鎮(zhèn)的7個(gè)鎮(zhèn)上設(shè)立，2個(gè)鎮(zhèn)沒(méi)有任何金融機(jī)構(gòu)。(2)供給與需求脫節(jié)農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化與農(nóng)村金融服務(wù)專業(yè)化發(fā)展的步調(diào)不一致；農(nóng)產(chǎn)品市場(chǎng)與農(nóng)村金融市場(chǎng)發(fā)展不對(duì)稱；農(nóng)村金融需求的多樣性與農(nóng)村金融工具的單一性不相適應(yīng)；農(nóng)村社會(huì)服務(wù)體系與農(nóng)村金融服務(wù)體系不匹配。3.2引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)支農(nóng)的激勵(lì)機(jī)制不健全目前城鄉(xiāng)資金呈現(xiàn)雙向流動(dòng)特征流入渠道:農(nóng)民進(jìn)城務(wù)工收入?yún)R回農(nóng)村；央行對(duì)農(nóng)信社和農(nóng)發(fā)行的再貸款，對(duì)農(nóng)信社改革的資金支持；農(nóng)發(fā)行等政策性銀行籌集社會(huì)資金支持“三農(nóng)”。流出渠道：主要是農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)購(gòu)買債券、拆借和上存。

問(wèn)題在于流出遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于流入解決主要靠改善農(nóng)村信用環(huán)境，為金融機(jī)構(gòu)服務(wù)農(nóng)村創(chuàng)造商業(yè)可持續(xù)的激勵(lì)機(jī)制。例證：金融渠道流出：1979-2000年,通過(guò)農(nóng)村信用社、郵政儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)的資金凈流出量為10334億元,其中農(nóng)信社凈流出8722億元,郵儲(chǔ)凈流出1612億元;2004年,郵政儲(chǔ)蓄新增存款及其他各類資金1807.54億元,其中50%以上來(lái)源于縣及縣以下地區(qū);資金運(yùn)用方面,98.63%用于同業(yè)存放和證券投資。統(tǒng)購(gòu)統(tǒng)銷政策流出：在1952-1990年,農(nóng)民為工業(yè)化建設(shè)貢獻(xiàn)資金的絕對(duì)額為11594.14億元,平均每年大約300億元,其中有13.2%來(lái)自于農(nóng)業(yè)稅,75.1%來(lái)自于工農(nóng)業(yè)產(chǎn)品價(jià)格剪刀差,11.7%來(lái)自于銀行儲(chǔ)蓄。國(guó)有商業(yè)銀行渠道的流出。3.3農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)可持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力差資產(chǎn)質(zhì)量較差，不良貸款比例較高，存在較大的支付風(fēng)險(xiǎn)。2002年末，全國(guó)農(nóng)村信用社不良貸款達(dá)5147億元，占貸款總額的37%。2007年末，全部縣域金融機(jī)構(gòu)不良貸款平均占比13.4%(四家大型商業(yè)銀行不良貸款率8.4%)。原因:自身經(jīng)營(yíng)管理不夠完善治理結(jié)構(gòu)存在問(wèn)題鄉(xiāng)村債務(wù)消化進(jìn)程緩慢農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、信貸抵押擔(dān)保等發(fā)展滯后3.4農(nóng)業(yè)風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償機(jī)制不健全

中國(guó)每年約有0.3億公頃農(nóng)作物受災(zāi),占全國(guó)農(nóng)作物播種面積的l/4,成災(zāi)面積占受災(zāi)面積之比40%以上。農(nóng)業(yè)災(zāi)害損失兩種救助方式：由民政部門實(shí)施的政府農(nóng)業(yè)災(zāi)害救濟(jì)；中國(guó)人民保險(xiǎn)公司和新疆兵團(tuán)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司開辦的農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)。然而，農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)、信貸抵押擔(dān)保不能滿足需求：農(nóng)業(yè)保險(xiǎn):推動(dòng)農(nóng)村金融市場(chǎng)深化的重要工具,2007年農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)保費(fèi)收入僅51.8億元,承保農(nóng)作物2.31億畝,大小牲畜5771.39萬(wàn)頭(只),家禽3.25億羽(只),僅能為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)提供1126億元風(fēng)險(xiǎn)保障。信貸抵押擔(dān)保:缺乏抵押擔(dān)保物品是農(nóng)民貸款難的重要原因之一。3.5農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)法人治理結(jié)構(gòu)不完善

農(nóng)村信用社省聯(lián)社及派出機(jī)構(gòu)與縣聯(lián)社之間的權(quán)責(zé)關(guān)系不夠明確，行政性的上下級(jí)關(guān)系，限制了縣聯(lián)社的法人自主權(quán)，股東大會(huì)、監(jiān)事會(huì)等形同虛設(shè)。部分農(nóng)戶股金變成了定期存款。農(nóng)業(yè)銀行目前正在完善法人治理結(jié)構(gòu)。農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行的定位和有效經(jīng)營(yíng)模式、政策性支農(nóng)機(jī)制仍在探索之中。3.6農(nóng)村金融市場(chǎng)缺乏競(jìng)爭(zhēng)中國(guó)農(nóng)村金融市場(chǎng)雖然存在著多種形式的金融組織，但沒(méi)有形成有效競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制。農(nóng)業(yè)銀行:市場(chǎng)定位變化,從農(nóng)村轉(zhuǎn)向城市,從農(nóng)業(yè)轉(zhuǎn)向工商業(yè)；各種形式民間借貸屬非正規(guī)金融部門,具有較高金融交易成本,缺乏規(guī)范和保護(hù),也容易引發(fā)問(wèn)題:第一,民間借貸風(fēng)險(xiǎn)大,容易引發(fā)債務(wù)糾紛;第二,民間借貸利率較高;第三,影響國(guó)家利率政策的實(shí)施。農(nóng)信社幾乎成了農(nóng)村金融市場(chǎng)上唯一的正規(guī)金融組織,2001年農(nóng)信社農(nóng)業(yè)貸款占金融機(jī)構(gòu)農(nóng)業(yè)貸款比重的77.7%;農(nóng)信社間缺乏競(jìng)爭(zhēng)的空間和條件。地域限制，其經(jīng)營(yíng)績(jī)效也主要取決于區(qū)位優(yōu)勢(shì)。3.7管理和監(jiān)督機(jī)制不完善

（l）農(nóng)村金融秩序混亂一是高息攬存；二是貸款管理混亂；三是存貸款期限不匹配,隱含流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)（2）行政干預(yù)嚴(yán)重一是地方政府涉政貸款二是社會(huì)執(zhí)法監(jiān)督檢查比較混亂三是鄉(xiāng)村行政領(lǐng)導(dǎo)擔(dān)任農(nóng)村合作基金會(huì)領(lǐng)導(dǎo)現(xiàn)象導(dǎo)致行政干預(yù)（3）國(guó)家對(duì)農(nóng)村金融的政策支持不夠優(yōu)惠不足，且享有優(yōu)惠落實(shí)不到位3.8農(nóng)村金融立法滯后

(l)農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)立法進(jìn)程緩慢，法律保障體系薄弱2002年修正后的《保險(xiǎn)法》第155條：國(guó)家支持發(fā)展為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)服務(wù)的保險(xiǎn)事業(yè)，農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)由法律、行政法規(guī)另行規(guī)定；《農(nóng)業(yè)法》第31條：“國(guó)家鼓勵(lì)和扶持對(duì)農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)事業(yè)的發(fā)展”。(2)農(nóng)村合作金融立法滯后一是中國(guó)學(xué)術(shù)界、理論界關(guān)于農(nóng)村信用社的經(jīng)營(yíng)性質(zhì)、社會(huì)職責(zé)、體系角色等的認(rèn)識(shí)尚未達(dá)成共識(shí)二是農(nóng)村信用社監(jiān)管長(zhǎng)期比照《商業(yè)銀行法》執(zhí)行三是農(nóng)村信用社權(quán)益常遭侵害,維權(quán)難。(3)農(nóng)業(yè)政策性金融立法滯后農(nóng)業(yè)政策性銀行立法一直沒(méi)有出臺(tái),制度性缺陷:市場(chǎng)定位不明確,業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)欠規(guī)范;合法權(quán)益無(wú)保障;激勵(lì)約束不力;監(jiān)管和考核無(wú)標(biāo)準(zhǔn)。4構(gòu)建需求導(dǎo)向的現(xiàn)代農(nóng)村金融體系4.1農(nóng)村金融體系構(gòu)建的目標(biāo)模式與實(shí)施重點(diǎn)4.1.1目標(biāo)模式：需求導(dǎo)向、多元適度競(jìng)爭(zhēng)、小型化的區(qū)域性農(nóng)村金融體系，并基于需求開發(fā)適宜的農(nóng)村金融產(chǎn)品，創(chuàng)新信貸模式。（1）我國(guó)農(nóng)村金融構(gòu)建必須以需求為導(dǎo)向一是現(xiàn)代服務(wù)業(yè)，二是長(zhǎng)期以來(lái)農(nóng)村金融實(shí)踐忽視需求三是意愿的差異性四是我國(guó)當(dāng)前的農(nóng)村金融主要表現(xiàn)為供給型金融抑制，需求型金融抑制是從屬現(xiàn)象(2)滿足需求的金融服務(wù)必然是適度微型化和小型化的中國(guó)并不缺少大銀行，但缺少貼近基層的中小金融機(jī)構(gòu)，特別缺少根植于農(nóng)村的微型金融組織。相對(duì)來(lái)說(shuō)，貼近農(nóng)戶、符合農(nóng)村基本需要的“小法人”更適合服務(wù)當(dāng)?shù)亍Ｒ皇寝r(nóng)村金融服務(wù)的適度小型化是與需求的小規(guī)模相對(duì)應(yīng)的。二是新型農(nóng)村內(nèi)生金融規(guī)模必然是小型化的大型國(guó)有或股份制商行金融服務(wù)提供的有效性也必然是能夠與微型需求對(duì)接的微小型窗口。(3)基于市場(chǎng)機(jī)制才具備可持續(xù)性首先，讓市場(chǎng)成為資源配置的主渠道，用價(jià)格調(diào)配金融資源的投向和投量。農(nóng)村資金市場(chǎng)價(jià)格——利率的適度性應(yīng)當(dāng)與借款人收益和效用的滿足程度相比較，而不是與現(xiàn)行限定利率水平相比較，高利率不等于高利貸。例證：在各種民間借貸活動(dòng)中，年利率水平在16%以上的，所占比重已經(jīng)很小，放開央行基準(zhǔn)利率的四倍基本能夠覆蓋風(fēng)險(xiǎn)；山西、貴州等五省區(qū)小額信貸試驗(yàn)的最高利率23.4%。其次，基于市場(chǎng)機(jī)制的金融資源配置才是具有效率的，而具有效率的經(jīng)濟(jì)組織才是可持續(xù)的。(4)多元適度競(jìng)爭(zhēng)的才具有效率和償還性一是生產(chǎn)力水平所決定的多樣化需求決定了農(nóng)村金融服務(wù)供給應(yīng)當(dāng)是多元化的;二是應(yīng)建立適度競(jìng)爭(zhēng)性的農(nóng)村金融格局，這既是增進(jìn)效率的必然要求，也是農(nóng)村金融組織多元化后的必然趨勢(shì);信貸市場(chǎng)會(huì)在競(jìng)爭(zhēng)中達(dá)到自我均衡，各利益主體通過(guò)多次博弈，尋求適合于自己的服務(wù)定位和細(xì)分市場(chǎng)，在競(jìng)爭(zhēng)中實(shí)現(xiàn)互補(bǔ)，而不能以互補(bǔ)替代競(jìng)爭(zhēng)。競(jìng)爭(zhēng)是利益導(dǎo)向的必然狀態(tài)，而互補(bǔ)是多元格局下競(jìng)爭(zhēng)的結(jié)果?！h域遏制農(nóng)村資金流失，確保農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)服務(wù)“三農(nóng)”和新農(nóng)村建設(shè)的前提。(5)區(qū)域性是農(nóng)村金融與經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展的前提4.1.2實(shí)施重點(diǎn)主要包括三個(gè)方面：一是重構(gòu)農(nóng)村金融體系，通過(guò)體系的完善和覆蓋面的擴(kuò)大提高農(nóng)村金融的服務(wù)半徑和服務(wù)能力；二是創(chuàng)新適宜農(nóng)村經(jīng)濟(jì)特點(diǎn)的信貸模式，與農(nóng)村金融服務(wù)方式；三是構(gòu)建農(nóng)村金融市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，4.2需求導(dǎo)向的多元競(jìng)爭(zhēng)性社區(qū)農(nóng)村金融體系構(gòu)建的路徑選擇4.2.1農(nóng)村金融組織體系建設(shè)(1)深化農(nóng)村正規(guī)金融機(jī)構(gòu)改革，提高其服務(wù)農(nóng)村的深度和廣度——解決農(nóng)村正規(guī)金融機(jī)構(gòu)服務(wù)農(nóng)村問(wèn)題強(qiáng)化農(nóng)業(yè)銀行為農(nóng)服務(wù)職能，穩(wěn)定和發(fā)展農(nóng)村服務(wù)網(wǎng)絡(luò)；拓展農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行支農(nóng)領(lǐng)域，尤其加大政策性金融對(duì)農(nóng)業(yè)開發(fā)和農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)中長(zhǎng)期信貸支持；擴(kuò)大郵政儲(chǔ)蓄銀行涉農(nóng)業(yè)務(wù)范圍；在保持縣（市）社法人地位穩(wěn)定的基礎(chǔ)上深化農(nóng)村信用社法人治理結(jié)構(gòu)改革，發(fā)揮為農(nóng)民服務(wù)主力軍作用。

——加大對(duì)農(nóng)村金融政策支持力度——基于農(nóng)村多樣化需求開發(fā)多元產(chǎn)品（2）催生農(nóng)村民有金融組織多年沒(méi)有破解農(nóng)村金融體制困局的關(guān)鍵就在于沒(méi)有引導(dǎo)和扶持農(nóng)村民有金融組織的發(fā)展。民間金融與正規(guī)金融在某種程度上具有替代和擠出效應(yīng)，博弈的最優(yōu)解便是尋求誘致性和強(qiáng)制性的銜接點(diǎn)，國(guó)家與市場(chǎng)主體利益的結(jié)合點(diǎn)，民間與正規(guī)金融的妥協(xié)點(diǎn)。一是在農(nóng)村弱勢(shì)群體微小資金的自助性聯(lián)合基礎(chǔ)上培育發(fā)展真正的農(nóng)村合作金融組織；二是大力發(fā)展民間資本組建的小型或微型農(nóng)村商業(yè)性小額信貸組織，允許其從金融機(jī)構(gòu)融入資金，鼓勵(lì)發(fā)展適合農(nóng)村特點(diǎn)和需要的各種微型金融服務(wù)；三是對(duì)于一定規(guī)模且規(guī)范化發(fā)展的民有金融組織，可以規(guī)范化為民營(yíng)銀行；四是根據(jù)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求，適時(shí)探索農(nóng)村民間金融的直接形式：基金、債券與區(qū)域性資本融資市場(chǎng)。4.2.2探討多元化供需對(duì)接的農(nóng)村金融信貸模式基于需求、關(guān)注供給、破解信貸條件約束、實(shí)現(xiàn)二者對(duì)接的模式：小額信貸實(shí)踐模式：NGO型、國(guó)際資助型、商業(yè)性、農(nóng)戶小額信貸、農(nóng)戶聯(lián)保貸款等；農(nóng)民組織化基礎(chǔ)上的貸款模式。龍頭企業(yè)帶動(dòng)型的利益一體化貸款模式、基于農(nóng)民合作化的互助擔(dān)保貸款模式風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)下的貸款模式:貸款保險(xiǎn)和信用擔(dān)保保障制度下釋放農(nóng)民擔(dān)保品的抵押貸款模式社區(qū)合作金融組織模式4.2.3農(nóng)村金融支持和風(fēng)險(xiǎn)分散機(jī)制：優(yōu)化信用生態(tài)環(huán)境（1）通過(guò)政府的公共品傾斜性投入，改善農(nóng)村投融資環(huán)境，縮小城鄉(xiāng)之間投資利潤(rùn)率差距，提高農(nóng)村的投資收益率。農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)完善農(nóng)村金融的法律法規(guī)建設(shè)以教育培訓(xùn)等提高農(nóng)民參與市場(chǎng)的能力和獲取發(fā)展機(jī)會(huì)加強(qiáng)信用工程和信用體系建設(shè)（2）構(gòu)建農(nóng)村信貸市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制構(gòu)建以政策性擔(dān)保為主體，互助性擔(dān)保為輔助，商業(yè)性擔(dān)保積極參與，能夠有效控制、分散和化解風(fēng)險(xiǎn)的多元化信用擔(dān)保體系。構(gòu)建以政策性和合作性為主體的多元化農(nóng)業(yè)保險(xiǎn)體系，并建立農(nóng)業(yè)再保險(xiǎn)和巨災(zāi)風(fēng)險(xiǎn)分散機(jī)制。Page92謝謝大家！農(nóng)村合作金融制度研究張樂(lè)柱備稿2017.3專題講義（2）框架

1合作金融發(fā)展史的回顧2國(guó)外合作金融簡(jiǎn)介3合作思想基點(diǎn)問(wèn)題的探討4我國(guó)合作金融的構(gòu)建歷程及異變分析5我國(guó)農(nóng)村合作金融發(fā)展模式的選擇6當(dāng)前社會(huì)需要合作金融與金融的合作7農(nóng)村合作金融展望1合作金融發(fā)展史的回顧1.1傳統(tǒng)合作金融的組織形式(1)合會(huì):

標(biāo)會(huì)、輪會(huì)、搖會(huì)、拔會(huì)、抬會(huì)、壽緣會(huì)等

(2)合作基金會(huì):

互助儲(chǔ)金會(huì)、救災(zāi)扶貧基金會(huì)、農(nóng)村合作基金會(huì)(3)其他:民間借貸、私人錢莊、民間集資和小額信貸、典當(dāng)行等

1.2現(xiàn)代合作金融的誕生與生存條件1.2.1現(xiàn)代合作金融的誕生

德國(guó)：雷發(fā)巽、舒爾茨1.2.2現(xiàn)代合作金融產(chǎn)生的基本條件

(1)前提條件：商品經(jīng)濟(jì)以及經(jīng)濟(jì)發(fā)展的非均衡性

(2)實(shí)踐基礎(chǔ)：傳統(tǒng)合作信用形式

(3)制度資源：資本主義生產(chǎn)方式中產(chǎn)生的工廠制度和信用制度1.3合作金融原則發(fā)展變化歷程的回顧1.3.1合作制原則發(fā)展變化歷程的回顧

1895——1937——1966——1995（1）自愿和開放的原則；（2）社員民主管理原則；（3）社員經(jīng)濟(jì)參與貢獻(xiàn)原則；（4）自主自立原則；（5）教育、培訓(xùn)和信息原則；（6）合作社之間的合作原則；（7）關(guān)心社區(qū)原則。1.3.2信用合作原則的回顧【1】

雷發(fā)巽的信用合作原則

共12條，主要?dú)w納：社員限于務(wù)農(nóng)者，信用，采取無(wú)限責(zé)任制，不繳股金，紅利及公積金不得分配，組織以壟斷為原則，社員義務(wù)辦理合作社事務(wù)，管理機(jī)關(guān)不拿薪水，貸款必須用于生產(chǎn)方面?！?】

舒爾茨的信用合作原則

主要面向城市手工作坊和工匠等，其原則共13條。特別的是：有限責(zé)任制，股份可以自由買賣轉(zhuǎn)讓，社員交費(fèi)，并且實(shí)行自助，拒絕政府補(bǔ)助，合作社尊重社員的個(gè)人財(cái)產(chǎn)所有權(quán)?！?】

萊夫艾森的信用合作原則主要為農(nóng)業(yè)生產(chǎn)專業(yè)化、農(nóng)民、農(nóng)村小型企業(yè)和手工作坊服務(wù)，原則：

（1）自助原則；（2）自我負(fù)責(zé)和承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的原則；（3）自我管理原則；（4）社區(qū)化發(fā)展原則；（5）業(yè)務(wù)綜合化原則；（6）發(fā)展合作協(xié)會(huì)的原則；（7）自愿原則

【4】威廉·哈斯的信用合作原則折中舒爾茨式和雷發(fā)巽式合作社，提出5項(xiàng)原則：1)信用合作社資金可多方籌集，可由社員入股，也可從社會(huì)上籌集；2)各地合作社可自由選擇有限責(zé)任制or無(wú)限責(zé)任制;3)也要注重其它類型合作社的發(fā)展;4)合作社保持宗教上的中立是必要的;5)以發(fā)展地方聯(lián)合會(huì)為主，反對(duì)過(guò)分的中央集權(quán)?！?】

信用社世界理事會(huì)原則1984年8月制定：（1）民主構(gòu)架（2）面向會(huì)員服務(wù)（3）社會(huì)目標(biāo)1.3.3合作制原則的異化現(xiàn)象（1）合作金融組織業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)范圍擴(kuò)大化，淡化了互助精神（2）營(yíng)利和商業(yè)化傾向加重（3）削弱了民主管理和自治原則（4）合作金融組織在分配和股權(quán)處置上的股份化傾向

(1)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變異是制度變異的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)

商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)達(dá)，國(guó)家扶持政策變化，合作經(jīng)濟(jì)內(nèi)部由人本向資本趨勢(shì)——法制環(huán)境改變:環(huán)境改善；一人一票，特殊情況增加票數(shù)——社員本身合作理念突破——合作組織獨(dú)立性受影響。1.3.4現(xiàn)代合作金融異化的經(jīng)濟(jì)分析(2)合作金融自身在資金運(yùn)行及管

理方面的顯著變化因素農(nóng)業(yè)領(lǐng)域資金需求的變化:減弱合作金融機(jī)構(gòu)面臨商業(yè)銀行的競(jìng)爭(zhēng)合作金融機(jī)構(gòu)管理的專業(yè)化(3)合作制原則及制度本身存在缺陷，應(yīng)該隨時(shí)代發(fā)展而發(fā)展一人一票對(duì)大股東社員不公平股息不分紅等原則不利于合作金融企業(yè)的規(guī)模經(jīng)營(yíng)入（退）社自由的開放原則不利于合作金融組織的風(fēng)險(xiǎn)管理。產(chǎn)權(quán)主體虛置造成資產(chǎn)所有者缺位，某種程度上限制了激勵(lì)機(jī)制的實(shí)現(xiàn)。2國(guó)外合作金融簡(jiǎn)介2.1德國(guó)①始終堅(jiān)持合作制組織結(jié)構(gòu)和為社員服務(wù)的宗旨②綜合性商業(yè)銀行是其經(jīng)營(yíng)發(fā)展方向③合作銀行體系保持相互獨(dú)立又發(fā)揮聯(lián)合優(yōu)勢(shì)④健全的資金融通和資金清算系統(tǒng)保證了合作銀行體系資金的流動(dòng)性和效益性⑤強(qiáng)有力的審計(jì)系統(tǒng)確保合作體系穩(wěn)健發(fā)展(11個(gè)區(qū)域性審計(jì)協(xié)會(huì))

⑥完善的風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制確保了合作銀行穩(wěn)健發(fā)展[多種方式的融資調(diào)劑手段、信貸保證(風(fēng)險(xiǎn))基金制度]2.2美國(guó)（1）基層信用社（2）各州信用社協(xié)會(huì)（3）全國(guó)信用社行業(yè)協(xié)會(huì)（4）全國(guó)信用社監(jiān)管局（5）美國(guó)信合保險(xiǎn)集團(tuán)（6）信用社資金調(diào)劑清算中心（7）信用社的扶持政策（8）合作金融法律比較齊備2.3日本

日本共有五個(gè)系統(tǒng)的合作金融組織：信用金庫(kù)、信用合作社、勞動(dòng)金庫(kù)、商工組合金庫(kù)、農(nóng)林中央金庫(kù)（日本農(nóng)村合作金融組織）。其中農(nóng)林中央金庫(kù)系統(tǒng)是農(nóng)林漁系統(tǒng)的信用合作社組織，其余的則為城市的信用合作組織。

2.4獨(dú)具特色的法國(guó)合作金融法國(guó)最大的合作金融機(jī)構(gòu)——農(nóng)業(yè)信貸銀行（CA），具有49個(gè)地區(qū)行2672個(gè)基層社和7679個(gè)營(yíng)業(yè)所。法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸銀行于1926年由全國(guó)94個(gè)省農(nóng)業(yè)互助信貸銀行和國(guó)家農(nóng)業(yè)信貸金庫(kù)聯(lián)合組建而成，其總部屬國(guó)家銀行性質(zhì)，各省行以及所屬地方信貸合作社為合作金融組織，總體上屬于一個(gè)半官半民性質(zhì)的合作金融機(jī)構(gòu)。CA最具有特色的是“混合治理結(jié)構(gòu)”：1)縱向權(quán)力的分配：自下而上的決策權(quán)和集中統(tǒng)一的經(jīng)營(yíng)權(quán)首先,自下而上的社員民主管理權(quán)力的實(shí)行;其次,自上而下的經(jīng)營(yíng)權(quán)強(qiáng)化。

第一步:1950年改地區(qū)行對(duì)基層社的再貸款行為信貸行,取消基層社信貸權(quán),另設(shè)作為地區(qū)行分支機(jī)構(gòu)的營(yíng)業(yè)所負(fù)責(zé)信貸業(yè)務(wù)。

第二步:1988年按照“非上市股模式”把總行私有化,把全額國(guó)家股權(quán)以90%轉(zhuǎn)讓給地區(qū)行,10％轉(zhuǎn)讓給雇員形式實(shí)行“股份合作制”(1/3為合作制一人一票原則,2/3實(shí)行股份公司一股一票原則)，總行具有監(jiān)控地區(qū)行、統(tǒng)一管理集團(tuán)融資和集中財(cái)力進(jìn)行多元化經(jīng)營(yíng)的權(quán)力。第三步:2001年總行轉(zhuǎn)變?yōu)榉ㄈ斯?、?nèi)部職工股和上市流通股并存的股份有限公司。2)中央.地方與金融機(jī)構(gòu)參與橫向權(quán)力分配首先，1897年法國(guó)中央政府撥款4000萬(wàn)法郎作為全國(guó)基層社的啟動(dòng)資金，用于農(nóng)業(yè)貼息貸款，履行政策性金融職能。在1988年總行股份合作化之前的68年間，CA處處體現(xiàn)國(guó)家干預(yù)的影子。總行董事會(huì)由中央政府、農(nóng)業(yè)行業(yè)代表（由國(guó)家任命）和地區(qū)行代表組成，同時(shí)由中央政府決定CA行長(zhǎng)人選。特別是在1966年地區(qū)行獨(dú)立發(fā)放貸款之前，中央每年以再貸款形式給總行農(nóng)業(yè)信貸資金，總行在各地區(qū)行間分配。此后，中央政府逐步減少直接干預(yù)，CA實(shí)行按市場(chǎng)利率吸收儲(chǔ)蓄或在銀行間市場(chǎng)融資，再由中央（農(nóng)業(yè)部）貼息方式進(jìn)行自有資金貸款。其次，地方行政當(dāng)局（農(nóng)業(yè)局）與CA的地區(qū)行存在平行合作關(guān)系。特別是在貼息貸款發(fā)放上，貸款者必須同時(shí)獲得地區(qū)行（或營(yíng)業(yè)所）和地方農(nóng)業(yè)局的雙重審批。CA的治理結(jié)構(gòu)存在多元主體參與的特征。一是確保了社員的民主參與權(quán)和信貸市場(chǎng)準(zhǔn)入權(quán)；二是實(shí)行了權(quán)力與義務(wù)對(duì)稱的政府參與權(quán)，即如果政府出資，則給予政府法定參與和決策權(quán)；當(dāng)自我融資逐步取代政府投資的主流地位后，機(jī)構(gòu)的獨(dú)立性相應(yīng)增強(qiáng)；三是決策權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)的平行設(shè)置充分體現(xiàn)了合作社要求的主權(quán)在民和金融機(jī)構(gòu)要求的盈利性、效率性的統(tǒng)一。3)長(zhǎng)期決策的集體理性是合作制的基礎(chǔ)多元主體參與可能造成權(quán)力界定不清晰、信息不對(duì)稱、內(nèi)外交易成本過(guò)高和濫用權(quán)力等問(wèn)題，造成利益沖突。在多元相關(guān)利益主體格局下，由于各主體利益的不一致性，合作制可能是一個(gè)不穩(wěn)定結(jié)構(gòu)。——在雙向縱向權(quán)力分配中，基層信用社已經(jīng)不具備完整的信貸決策權(quán)，可能導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)目標(biāo)偏離農(nóng)業(yè)合作信貸的本意?！拈g接參與，使目標(biāo)存在多元性——合作目標(biāo)與盈利性目標(biāo)的沖突（不同階層不同利益）。CA探索了一條在復(fù)雜治理結(jié)構(gòu)中實(shí)現(xiàn)各方意圖的路徑：(1)妥善處理好短期利他和長(zhǎng)期利己的關(guān)系。短期:基層社董事純盡義務(wù),總行平調(diào)地區(qū)行資金等。但長(zhǎng)期:基層社董事的參與使當(dāng)?shù)剞r(nóng)場(chǎng)及其自身才得到持續(xù)融資支持;地區(qū)行暫時(shí)貢獻(xiàn)可換取長(zhǎng)期保險(xiǎn)機(jī)制——發(fā)形成共濟(jì)型長(zhǎng)期理性。(2)集體理性和機(jī)制設(shè)計(jì)有效約束了機(jī)會(huì)主義行為。首先獨(dú)特的自律契約機(jī)制,約束農(nóng)民按規(guī)則辦事.參加農(nóng)業(yè)合作社與合作金融機(jī)構(gòu)是農(nóng)民得到系列優(yōu)惠與政府貼息貸款的前提,形成游戲規(guī)則的行為約束機(jī)制。其次信貸人才庫(kù)制度設(shè)計(jì),避免了基層社董事以權(quán)謀私,也促進(jìn)專業(yè)化信貸管理和約束信貸人員。(3)針對(duì)小額農(nóng)貸的雙重信貸審核機(jī)制保證了信息對(duì)稱化?？蛻艚?jīng)理與營(yíng)業(yè)所主任可在一定授信范圍內(nèi)(分別為10萬(wàn)€和20萬(wàn)€)有權(quán)批貸,但必須經(jīng)由基層社董事組成的貸款評(píng)審委員會(huì)審核——降低了金融機(jī)構(gòu)和借款人信息不對(duì)稱程度。4)充分發(fā)揮合作制與商業(yè)化比較優(yōu)勢(shì)(1)繼續(xù)保持民主參與的合作制管理特色。下層：基層社董事可參與信貸評(píng)審，并且由基層社董事選舉地區(qū)行董事會(huì)；上層：全國(guó)聯(lián)合會(huì)（FNCA）由各地區(qū)行董事選舉產(chǎn)生，執(zhí)行行業(yè)管理職能；協(xié)調(diào)各地區(qū)經(jīng)營(yíng)關(guān)系。(2)大力推進(jìn)經(jīng)營(yíng)專業(yè)化。隨著CA的發(fā)展與經(jīng)營(yíng)規(guī)模、范圍、業(yè)務(wù)的變化，客觀上要求CA專業(yè)化經(jīng)營(yíng)。首先是基層營(yíng)業(yè)所在農(nóng)業(yè)信貸服務(wù)上的三個(gè)變化：一是貼息貸款由政府信貸轉(zhuǎn)變?yōu)閺S商信貸，二是為農(nóng)戶提供農(nóng)產(chǎn)品價(jià)格保險(xiǎn)，三是建立了法國(guó)最強(qiáng)大的農(nóng)業(yè)技術(shù)網(wǎng)站。其次CA的經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域擴(kuò)大，資金來(lái)源與運(yùn)用遍布法國(guó)內(nèi)外，涉足貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)各領(lǐng)域，同樣需要大量專業(yè)人士按照全能銀行的模式經(jīng)營(yíng)。5)堅(jiān)持多元化經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略CA在成立的近70年間都是以小額農(nóng)貸為主,他們認(rèn)為這是合作金融繞不過(guò)去的必然發(fā)展階段；但現(xiàn)在CA的信貸結(jié)構(gòu),小額農(nóng)貸僅占不到1/3,非農(nóng)貸款是信貸主體,它體現(xiàn)了一種趨勢(shì)：即僅僅依靠農(nóng)業(yè)是無(wú)法養(yǎng)活農(nóng)業(yè)信貸的；如果沒(méi)有一定資金進(jìn)城搞高收益類金融交易,小規(guī)模農(nóng)貸和基層信用社也許根本就難以為繼。Page123多元化措施：——完善地方分支機(jī)構(gòu)建設(shè)，繼續(xù)加強(qiáng)農(nóng)戶貸款；——發(fā)展投資銀行和資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，增加高回報(bào)率金融業(yè)務(wù)比例；——發(fā)展境外（意大利、阿根廷和葡萄牙）零售銀行業(yè)務(wù)。也即以非農(nóng)業(yè)務(wù)為盈利重點(diǎn)，促進(jìn)農(nóng)業(yè)信貸的可持續(xù)發(fā)展。6)合作性、政策性和商業(yè)性的統(tǒng)一CA從誕生到100多年后的今天，始終保持一定的政策性金融業(yè)務(wù)份額，也始終堅(jiān)持為社員服務(wù)。農(nóng)村合作金融天然具有政策性金融機(jī)構(gòu)的特征。CA的多元化經(jīng)營(yíng)和股份制商業(yè)化也體現(xiàn)了農(nóng)村合作金融組織演化的一種方向。僅靠每個(gè)社員1歐元股權(quán)無(wú)法確保擴(kuò)大資產(chǎn)業(yè)務(wù)的同時(shí)保證資本充足率的，需要資本市場(chǎng)融資；僅靠單一的小額農(nóng)貸無(wú)法確保機(jī)構(gòu)的可持續(xù)經(jīng)營(yíng)。實(shí)行商業(yè)化經(jīng)營(yíng)是合作金融機(jī)構(gòu)的求生本能反應(yīng)。法國(guó)合作金融治理結(jié)構(gòu)的變遷表明：第一，合作制的基礎(chǔ)是社員參與基層信用社決策、地區(qū)行參與總行決策的自下而上的集體理性；第二，在基層信貸決策上，合作制下的民主性與商業(yè)化可以相容并蓄，但是前提是在權(quán)力邊界清晰的條件下社員與專業(yè)銀行家的各自比較優(yōu)勢(shì)發(fā)揮；第三，多樣化經(jīng)營(yíng)是合作金融發(fā)展到高級(jí)階段的必然選擇，因?yàn)檗r(nóng)業(yè)在世界范圍內(nèi)普遍具有低效率特征，只有資金運(yùn)用的非農(nóng)化，才能實(shí)現(xiàn)“以非農(nóng)養(yǎng)農(nóng)”和農(nóng)業(yè)信貸的可持續(xù)發(fā)展；第四，合作性、商業(yè)性和政策性在農(nóng)村金融組織運(yùn)行中的統(tǒng)一具有必然性，原因在于農(nóng)業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的基礎(chǔ)性，資金在融通上的跨地域性和追逐高收益率的本能。Page1282.5國(guó)際農(nóng)村合作金融經(jīng)驗(yàn)及啟示1）各國(guó)均采取了扶持政策2）始終堅(jiān)持民主管理、合作制的組織結(jié)構(gòu)和為社員服務(wù)的宗旨3）系統(tǒng)完備的合作金融組織體制4）業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)的商業(yè)化和綜合化5）嚴(yán)密的審計(jì)監(jiān)督體系和風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制6）完備的法律環(huán)境與保障7）充分發(fā)揮合作金融系統(tǒng)協(xié)會(huì)的作用8）完善快捷的資金調(diào)劑與清算體系3合作思想基點(diǎn)問(wèn)題的探討3.1西方合作思想的本來(lái)面目1)從合作思想產(chǎn)生背景看合作思想的本意工業(yè)革命加速資本主義發(fā)展，大機(jī)器排擠小手工業(yè)，失地農(nóng)民流入城市，破產(chǎn)的手工業(yè)者淪為無(wú)產(chǎn)者，擴(kuò)大了雇傭勞動(dòng)大軍。工廠主加強(qiáng)了對(duì)工人的剝削，機(jī)器的使用提高了勞動(dòng)強(qiáng)度，擴(kuò)大了失業(yè)隊(duì)伍。工廠制度使小規(guī)模分散的勞動(dòng)過(guò)程向大規(guī)模社會(huì)化的勞動(dòng)過(guò)程轉(zhuǎn)化；信用制度加速了資本的集聚和集中，更加促進(jìn)了工廠制度發(fā)展。2)西方合作思想的本來(lái)面目——合作目的是一部分弱者聯(lián)合起來(lái)抗衡經(jīng)濟(jì)強(qiáng)者剝削的一種經(jīng)濟(jì)手段。希望通過(guò)勞動(dòng)者集資辦社免除中間商人和高利貸者的剝削，這是在資本主義條件下勞動(dòng)者的一種自救措施，是與資本主義制度進(jìn)行經(jīng)濟(jì)斗爭(zhēng)的一種手段，在一定程度上提高了勞動(dòng)者的地位和經(jīng)濟(jì)狀況?！献髦黧w是經(jīng)濟(jì)上的弱者。是受到資本沖擊的失業(yè)者、無(wú)產(chǎn)者、小手工業(yè)者、小商人以及農(nóng)村中的弱勢(shì)群體?！献鞣绞绞墙⒑献魃?，其實(shí)質(zhì)是弱小者的互助措施。結(jié)論：合作制及其組織形式——合作社，其本來(lái)面目是弱小者的經(jīng)濟(jì)自救手段，是經(jīng)濟(jì)上的聯(lián)合與合作，是對(duì)抗資本的工具。是在“資本”占絕對(duì)統(tǒng)治地位，并且給社會(huì)上占絕大多數(shù)的弱者、貧困者階層帶來(lái)災(zāi)難性沖擊的情況下，一種被動(dòng)的反應(yīng)。其實(shí)質(zhì)是一種向“人本”的回歸，是對(duì)“資本”的反動(dòng)。，是減小貧富差距，促使經(jīng)濟(jì)上的弱者聯(lián)合起來(lái)圖謀發(fā)展的良策。其游戲規(guī)則是羅虛戴爾原則——西方合作經(jīng)濟(jì)發(fā)展的基本準(zhǔn)則。馬.恩.列.毛等都把它泛政治化了,作為了實(shí)現(xiàn)政治目標(biāo)的手段。馬克思和恩格斯：應(yīng)當(dāng)把合作制作為改造農(nóng)民的社會(huì)主義經(jīng)濟(jì)形式。要“逐漸把農(nóng)民合作社轉(zhuǎn)變?yōu)楦呒?jí)的形式，使整個(gè)合作社及其個(gè)別社員的權(quán)利和義務(wù)跟整個(gè)社會(huì)其他部分的權(quán)利和義務(wù)處于平等的地位。”3.2馬克思主義經(jīng)典作家合作思想的評(píng)說(shuō)列寧:十月革命前持否定態(tài)度,十月革命后,認(rèn)為合作社性質(zhì)發(fā)生根本變化,“合作制政策的施行成功,就會(huì)使我們把小經(jīng)濟(jì)發(fā)展起來(lái),并使小經(jīng)濟(jì)易于在相當(dāng)期間內(nèi),在自愿結(jié)合的基礎(chǔ)上過(guò)渡到大生產(chǎn)。”斯大林——借鑒的主源3.3中國(guó)合作理論與實(shí)踐的偏頗1)對(duì)合作原則本意的扭曲把建立在“聯(lián)合的個(gè)人所有制”基礎(chǔ)上的合作社看成是非社會(huì)主義的低級(jí)形態(tài)。把合作運(yùn)動(dòng)作為通向共產(chǎn)主義的橋梁和工具看待的。2)對(duì)馬克思主義合作思想承傳的偏差將合作社作為向“公有制”邁進(jìn)的過(guò)渡形態(tài)——現(xiàn)代化大生產(chǎn)與生產(chǎn)資料的私人占有之間的矛盾只有通過(guò)“公有化”才能解決。對(duì)“公有制”的理解：所有制上的一大二公？社會(huì)化？——“個(gè)人所有制基礎(chǔ)上的聯(lián)合”。結(jié)論：

西方合作思想與馬克思主義的合作思想有一個(gè)共同的基點(diǎn)：社會(huì)上的相對(duì)弱者聯(lián)合起來(lái)抗衡大資本的互助措施，是一種社會(huì)化地利用社會(huì)財(cái)富的經(jīng)濟(jì)手段，勞動(dòng)聯(lián)合與資本聯(lián)合的博弈決定了合作制是兼顧公平和效率的制度設(shè)計(jì)。（社會(huì)主義國(guó)家的合作實(shí)踐的背離有其在特定歷史條件和環(huán)境下基于國(guó)家發(fā)展道路戰(zhàn)略選擇的合理性。）

4我國(guó)合作金融歷程及異變分析4.1我國(guó)現(xiàn)代合作社的起源

農(nóng)村信用合作事業(yè)在中國(guó)最早可以追溯到隋代;中國(guó)現(xiàn)代信用合作運(yùn)動(dòng)發(fā)端應(yīng)以1918年3月3日正式成立的北京大學(xué)消費(fèi)公社為標(biāo)志，消費(fèi)合作先于信用合作，第一個(gè)信用合作社是于1919年10月22日由復(fù)旦大學(xué)薛仙舟等師生創(chuàng)建的上海國(guó)民合作儲(chǔ)蓄銀行。但是，華洋義賑總會(huì)創(chuàng)辦的河北香河第一信用合作社是中國(guó)最早的農(nóng)村信用社，時(shí)間是1923年6月。

1927年信用社達(dá)430家，始受民國(guó)政府扶持管制。1934年，中國(guó)第一個(gè)縣級(jí)信用合作聯(lián)社在河北省深澤縣成立新中國(guó)成立前，國(guó)民黨統(tǒng)治區(qū)內(nèi)各類合作社已達(dá)17萬(wàn)之多，其中，信用合作社約5萬(wàn)多個(gè)，占30%，區(qū)聯(lián)社604個(gè)，縣聯(lián)社855個(gè)，省聯(lián)社27個(gè)。1935年，中國(guó)農(nóng)民銀行成立，1936年12月頒布合作金庫(kù)章程，將合作金庫(kù)分為全國(guó)合作金庫(kù)、省合作金庫(kù)和縣市合作金庫(kù)，上級(jí)合作金庫(kù)由下級(jí)合作金庫(kù)自由入股組成，理監(jiān)事由下級(jí)合作金庫(kù)選舉產(chǎn)生。1948年，全國(guó)共有分庫(kù)15個(gè)、支庫(kù)22個(gè)，遍布全國(guó)40個(gè)省，成為分布最廣的中央金融機(jī)構(gòu)。與此同時(shí)，革命根據(jù)地的農(nóng)村合作金融也得到了發(fā)展。第二次國(guó)內(nèi)革命戰(zhàn)爭(zhēng)時(shí)期，在江西革命根據(jù)地由農(nóng)民自發(fā)組建了信用合作社，由工農(nóng)勞苦群眾入股，實(shí)行一人一票，受中華蘇維埃共和國(guó)銀行領(lǐng)導(dǎo)。1945年,解放區(qū)共有信用合作組織880多個(gè),對(duì)打擊高利貸、解決農(nóng)民生產(chǎn)生活困難起到了積極作用。

4.2新中國(guó)農(nóng)村信用社發(fā)展歷程回顧(1)試辦、推廣與調(diào)整階段(1950-1957)1951年，人行下發(fā)《農(nóng)村信用合作社章程準(zhǔn)則（草案）》和《農(nóng)村信用互助小組公約（草案）》：信用社是農(nóng)民自己的資金互助組織，不以贏利為目的，組織形式可以多樣化，優(yōu)先向社員發(fā)放貸款。1954年2月，第一次全國(guó)農(nóng)村信用合作會(huì)議推動(dòng)發(fā)展。1955年底基本達(dá)到了“一鄉(xiāng)一社”；1956年，全國(guó)已有農(nóng)村信用社10.3萬(wàn)個(gè)，吸收入股農(nóng)戶近1億戶，存款達(dá)4.32億元，貸款達(dá)10億元，生產(chǎn)貸款占到了42.4%。該時(shí)期農(nóng)村信用社，實(shí)行社員民主管理，資本金由農(nóng)民入股，主要為社員生產(chǎn)生活提供信貸，基本保持了合作制性質(zhì)。

(2)在曲折中前進(jìn)的階段(1958-1978)①集體化進(jìn)程階段(1958—1962)1958年“大躍進(jìn)”開始，中國(guó)進(jìn)入高度集中的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)期;1959年，信用社下放到生產(chǎn)大隊(duì)，改為信用分部;1962年底，社員儲(chǔ)蓄由1958年末的20億元下降到9.7億元。逐步信用社原有的多元化資金主體被單一的生產(chǎn)大隊(duì)經(jīng)濟(jì)管理關(guān)系取代。②國(guó)家銀行控制和領(lǐng)導(dǎo)階段(1963－1978)比照銀行進(jìn)行管理；1966—1970年受“文革”影響，業(yè)務(wù)一度出現(xiàn)停頓；1970年廢止由貧下中農(nóng)管理做法，狀況有所好轉(zhuǎn)；1975年存款由1970年的76億元增加至135億元。1977年國(guó)務(wù)院《關(guān)于整頓和加強(qiáng)銀行工作的幾項(xiàng)規(guī)定》：“信用社是集體金融組織，又是國(guó)家銀行在農(nóng)村的金融機(jī)構(gòu)”，強(qiáng)化了銀行對(duì)信用社的領(lǐng)導(dǎo)權(quán)，逐步演變?yōu)閲?guó)家專業(yè)銀行基層附屬機(jī)構(gòu)，由“民辦”走向了“官辦”。

(3)“三性”改革調(diào)整階段（1979-1995）背景:1979年家庭聯(lián)產(chǎn)承包責(zé)任制農(nóng)村經(jīng)濟(jì)改革全面展開，農(nóng)村資金需求由集中化向分散化轉(zhuǎn)變，農(nóng)村和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整引起農(nóng)戶的貸款結(jié)構(gòu)變化，農(nóng)戶經(jīng)營(yíng)性貸款需求成為主體，且結(jié)算、匯兌、租賃、信用卡等需求多元化。目標(biāo):恢復(fù)“三性”

，把農(nóng)信社辦成群眾性合作金融組織。內(nèi)容:搞活業(yè)務(wù)，擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)自主權(quán)，改農(nóng)業(yè)銀行的指令性計(jì)劃為指導(dǎo)性計(jì)劃，建立縣聯(lián)社等?？?jī)效:920個(gè)縣的信用社實(shí)行了浮動(dòng)利率，提高了資金使用效益，1136個(gè)縣成立了縣聯(lián)社，擴(kuò)大了經(jīng)營(yíng)自主權(quán)，在體制和資金關(guān)系上增強(qiáng)了信用社的獨(dú)立性。始終圍繞信用社作為銀行基層機(jī)構(gòu)的體制進(jìn)行，改革沒(méi)有取得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。(4)獨(dú)立發(fā)展階段(1996-2002)背景:90年代初，農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整，鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)和農(nóng)村二三產(chǎn)業(yè)迅猛發(fā)展，非農(nóng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展成為農(nóng)村經(jīng)濟(jì)新的增長(zhǎng)點(diǎn)；農(nóng)村金融服務(wù)不適應(yīng)需求，大量非正式金融機(jī)構(gòu)應(yīng)運(yùn)而生；集資、高息吸儲(chǔ)、行政指令性貸款等，擾亂農(nóng)村金融市場(chǎng)秩序。目標(biāo):恢復(fù)農(nóng)信社合作性，改為由農(nóng)民入股、由社員民主管理、主要為入股社員服務(wù)的合作性金融組織。內(nèi)容:1996年8月國(guó)務(wù)院《關(guān)于農(nóng)村金融體制改革的決定》；農(nóng)村信用社與農(nóng)業(yè)銀行脫離行政隸屬關(guān)系；由農(nóng)信社縣聯(lián)社和中國(guó)人民銀行承擔(dān)對(duì)農(nóng)村信用社的業(yè)務(wù)管理和金融監(jiān)管；按合作制原則對(duì)農(nóng)村信用社進(jìn)行規(guī)范。改革績(jī)效：《決定》允許在城鄉(xiāng)一體化程度較高地區(qū)將已商業(yè)化經(jīng)營(yíng)的農(nóng)信社組建成農(nóng)村合作銀行；2002年農(nóng)信社不良貸款比例比1999年下降14%，2000-2002年，虧損額分別減少23%、17%和32%，虧損面分別下降10、9和12個(gè)百分點(diǎn)。問(wèn)題：①改革方案未涉及農(nóng)信社產(chǎn)權(quán)制度，社員入股等私人財(cái)產(chǎn)所有權(quán)缺乏保障；②改革方案未有效解決信用社長(zhǎng)期存在的所有者缺位和內(nèi)部人控制問(wèn)題，無(wú)法建立權(quán)責(zé)明確的法人治理結(jié)構(gòu)；③缺乏適合合作金融自身特點(diǎn)的行業(yè)管理體制；④國(guó)家沒(méi)有針對(duì)農(nóng)信社的支持措施和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制。(5)制度創(chuàng)新階段（2003.6以來(lái)）背景:四大國(guó)有商行從縣域退出，農(nóng)信社準(zhǔn)壟斷農(nóng)村金融市場(chǎng),但許多農(nóng)信社長(zhǎng)期虧損甚至資不抵債。2002年末，不良貸款余額達(dá)到5147億元,占總額的37%；共有虧損社11901家,占33.5%；資不抵債社19542家，占55%；歷年虧損掛賬達(dá)1313.92億元。目標(biāo):由農(nóng)民、農(nóng)村工商戶和各類經(jīng)濟(jì)組織入股，為“三農(nóng)”經(jīng)濟(jì)服務(wù)的社區(qū)性地方金融機(jī)構(gòu)。要求:2003年6月，《深化農(nóng)村信用社改革試點(diǎn)方案》：“明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系、強(qiáng)化約束機(jī)制、增強(qiáng)服務(wù)功能、國(guó)家適當(dāng)支持、地方政府負(fù)責(zé)”；試點(diǎn)8省市：浙江、山東、江西、貴州、吉林、重慶、陜西、江蘇Page153案例：2007年12月29日，天津?yàn)I海農(nóng)村商業(yè)銀行成立。這是一家以民營(yíng)資本為主體、多種所有制并存的金融機(jī)構(gòu)。濱海銀行注冊(cè)資本20億元，由15家企業(yè)共同發(fā)起設(shè)立，天津農(nóng)村合作銀行為第一大股東，持股比例12%，還引入IFC（國(guó)際金融公司）作為戰(zhàn)略投資者，持有10%的股份，自然人股東和來(lái)自天津、浙江、北京的民營(yíng)企業(yè)共持有超過(guò)65%股權(quán)。濱海銀行前身是天津塘沽農(nóng)村合作銀行、大港農(nóng)村合作銀行和漢沽區(qū)農(nóng)村信用合作聯(lián)社3家農(nóng)村合作金融機(jī)構(gòu)，這3家機(jī)構(gòu)資本金不足、經(jīng)營(yíng)困難，通過(guò)市場(chǎng)化方式、由發(fā)起人買斷置換不良貸款。所有發(fā)起人每出1元入股濱海銀行，同時(shí)拿出0.25元購(gòu)買不良貸款，共出資5億元化解了大量歷史包袱。重組后，濱海銀行不良資產(chǎn)率降至7%，撥備覆蓋率達(dá)110%，資本充足率超過(guò)40%。3家機(jī)構(gòu)原有8000多位自然人股東，重組中老股東按照自愿原則選擇退出或保留，最后保留的1000多位自然人股東股權(quán)全部通過(guò)北方國(guó)際信托委托持股，以股權(quán)信托的方式順利實(shí)現(xiàn)新舊股權(quán)過(guò)渡，既解決了股權(quán)過(guò)于分散，也保護(hù)了老股東的權(quán)益。濱海銀行籌來(lái)的資金除用于濱海地區(qū)外，還將用于天津市其他農(nóng)業(yè)地區(qū)，用在全國(guó)、特別是中西部的農(nóng)業(yè)地區(qū)，2008年，該銀行擬到中西部地區(qū)選擇縣和縣以下地區(qū)設(shè)置分支機(jī)構(gòu)，開拓縣域農(nóng)村金融市場(chǎng)。試點(diǎn)8省市：浙江、山東、江西、貴州、吉林、重慶、陜西、江蘇2005年推向全國(guó)29個(gè)省市區(qū)，2007年8月11日，海南省農(nóng)信社聯(lián)合社成立，西藏?zé)o農(nóng)信社。內(nèi)容:①產(chǎn)權(quán)制度：以法人為單位改革，明晰產(chǎn)權(quán)關(guān)系，完善法人治理結(jié)構(gòu)，區(qū)別情況，確定不同的產(chǎn)權(quán)形式；②管理體制：將信用社的管理交由地方政府負(fù)責(zé)；③轉(zhuǎn)換經(jīng)營(yíng)機(jī)制，改善支農(nóng)服務(wù)。4.3新中國(guó)農(nóng)村信用社異變分析異變（異化）特征：一是自愿性——一直政府強(qiáng)制性制度變遷二是互助共濟(jì)性——政府支配權(quán)壟斷，信用社“附設(shè)機(jī)構(gòu)”和“基層機(jī)構(gòu)”三是民主管理性——流于形式四是非盈利性——農(nóng)信社要生存必須盈利原因分析：1）指導(dǎo)思想的分歧2）計(jì)劃經(jīng)濟(jì)條件下的農(nóng)村信用社是集體經(jīng)濟(jì)而非合作經(jīng)濟(jì)，而集體經(jīng)濟(jì)是全民經(jīng)濟(jì)的過(guò)渡形態(tài)3）轉(zhuǎn)軌過(guò)程中政府強(qiáng)制性制度變遷的結(jié)果5我國(guó)農(nóng)村合作金融發(fā)展模式選擇5.1關(guān)于我國(guó)農(nóng)信社發(fā)展幾個(gè)問(wèn)題(1)產(chǎn)權(quán)歸屬問(wèn)題產(chǎn)權(quán)體現(xiàn)的是一種人與人之間的關(guān)系。當(dāng)前產(chǎn)權(quán)的歸屬問(wèn)題(農(nóng)村信用社的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu))農(nóng)村信用社是集體所有制性質(zhì)的企業(yè)未來(lái)產(chǎn)權(quán)形式的多元化(2)改革的組織模式問(wèn)題

但不管選擇哪種模式，都應(yīng)以社會(huì)成本最小，與現(xiàn)行體制兼容，且又能符合未來(lái)農(nóng)村金融與經(jīng)濟(jì)發(fā)展要求的新體制?！扇〔町惢瘧?zhàn)略。(3)行政管理歸屬問(wèn)題我國(guó)農(nóng)村信用社的管理體制歸屬多變社區(qū)金融機(jī)構(gòu)行政管理應(yīng)歸屬于地方政府(4)服務(wù)“三農(nóng)”的成本問(wèn)題政府(1)構(gòu)建原則一是按照市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)規(guī)則二是按照為“三農(nóng)”服務(wù)的經(jīng)營(yíng)方向原則三是按照因地制宜、分類指導(dǎo)的原則四是按照責(zé)權(quán)利相結(jié)合的原則5.2我國(guó)農(nóng)村信用社改革模式(2)探討中的模式1)地方性股份制2)全國(guó)性股份制3)農(nóng)業(yè)銀行附屬機(jī)構(gòu)制4)合作銀行制5)規(guī)范化的農(nóng)村信用社6)實(shí)行以縣（市）為單位的統(tǒng)一法人體制6當(dāng)前社會(huì)需要合作金融發(fā)達(dá)國(guó)家和一部分發(fā)展中國(guó)家的農(nóng)村金融實(shí)踐，均保留合作金融特色假定農(nóng)村地區(qū)依然不存在面向農(nóng)民的金融機(jī)構(gòu)，農(nóng)民依然會(huì)尋求新的合作金融機(jī)構(gòu)來(lái)填補(bǔ)空白——例證：晉源泰、日升隆為什么合作金融能滿足農(nóng)村主體需求？第一，它是農(nóng)村經(jīng)濟(jì)主體的自我資金和勞動(dòng)的聯(lián)合，是弱小者的聯(lián)合，是他們根據(jù)自己的需求而建立起來(lái)的金融組織；第二，合作金融實(shí)行的是合作制，而合作制是一個(gè)能夠容納多種產(chǎn)權(quán)方式、不同層次需求的制度設(shè)計(jì)，能夠滿足多樣化的生產(chǎn)力水平；第三，合作金融是一個(gè)開放式的制度設(shè)計(jì)，尤其對(duì)弱小者開放，使其具有高度的認(rèn)同感；第四，合作金融具有社區(qū)性，充分利用了社區(qū)資源和社會(huì)成本，同時(shí)社區(qū)群體的道德約束也減少了貸款者的違約風(fēng)險(xiǎn)，使其發(fā)展具有了可持續(xù)性。第五，合作金融組織機(jī)構(gòu)分散，貼近基層，具有營(yíng)銷上的方便。7農(nóng)村合作金融展望核心:構(gòu)建具有完全自主產(chǎn)權(quán)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主體7.1存量：以農(nóng)信社為基礎(chǔ)構(gòu)建農(nóng)村社區(qū)銀行根據(jù)地區(qū)發(fā)達(dá)程度差異，使農(nóng)村信用社不同模式發(fā)展：農(nóng)村商業(yè)銀行、農(nóng)村合作銀行、農(nóng)村信用社，也可在縣域范圍內(nèi)重組，可打破地域限制?！淖儭肮贍I(yíng)企業(yè)”現(xiàn)狀。7.2增量：重構(gòu)真正的合作金融組織

根本的就是適應(yīng)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)需求小型化特點(diǎn)，以及農(nóng)村組織化與合作化需要，引導(dǎo)和扶持農(nóng)民資金互助合作組織，培植發(fā)育真正的社區(qū)信用合作組織，實(shí)現(xiàn)農(nóng)村弱勢(shì)群體微小資金的自助性聯(lián)合。關(guān)鍵要在政策和法律法規(guī)上予以支持和保障。農(nóng)民資金互助合作社

Page167謝謝大家！農(nóng)業(yè)銀行改革及農(nóng)村業(yè)務(wù)“回歸”張樂(lè)柱備稿2015.3專題講義(4)1.農(nóng)行“三落四起”發(fā)展歷程1.1農(nóng)業(yè)合作銀行的組建與撤消（第一回合）

(1951.8-1952.7)

性質(zhì):與人民銀行分支機(jī)構(gòu)協(xié)作，加強(qiáng)和擴(kuò)大對(duì)農(nóng)業(yè)和手工業(yè)的長(zhǎng)短期貸款，按照國(guó)家計(jì)劃辦理農(nóng)業(yè)的財(cái)政撥款和對(duì)農(nóng)業(yè)的長(zhǎng)期貸款。任務(wù):辦理農(nóng)牧水利、林墾合作社的投資撥款、長(zhǎng)期貸款，企業(yè)機(jī)關(guān)的投資撥款等；編訂并執(zhí)行農(nóng)業(yè)合作社短期信貸計(jì)劃；組織領(lǐng)導(dǎo)農(nóng)村金融及信用社合作社。組織形式:總管理處—分行—支行—辦事處于1952年7月撤消。1.2中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行的成立及撤消

(第二回合)(1955.3.1-1957.4.12)1955年3月1日中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行正式成立國(guó)家管理農(nóng)業(yè)信貸的專業(yè)銀行，指導(dǎo)農(nóng)村信用合作，廣泛動(dòng)員農(nóng)村余資，合理使用國(guó)家農(nóng)貸，扶助農(nóng)業(yè)生產(chǎn)發(fā)展和促進(jìn)小農(nóng)經(jīng)濟(jì)改造。業(yè)務(wù)：吸收農(nóng)村儲(chǔ)蓄及存款；指導(dǎo)扶助農(nóng)村信用合作發(fā)展；辦理農(nóng)村長(zhǎng)期和短期貸款；辦理國(guó)營(yíng)農(nóng)業(yè)、牧業(yè)、水利企業(yè)的長(zhǎng)期和短期貸款；經(jīng)辦國(guó)家預(yù)算對(duì)農(nóng)林水利的基本建設(shè)投資撥款和監(jiān)督。資金來(lái)源:國(guó)家預(yù)算所撥付的農(nóng)業(yè)銀行基金和農(nóng)業(yè)貸款基金；農(nóng)村儲(chǔ)蓄和存款；人民銀行對(duì)農(nóng)業(yè)銀行的臨時(shí)貸款。機(jī)構(gòu)設(shè)置：實(shí)行五級(jí)建制，中央設(shè)總行，省一級(jí)設(shè)分行，專區(qū)一級(jí)設(shè)中心支行，縣一級(jí)設(shè)支行，縣一級(jí)以下設(shè)營(yíng)業(yè)所。經(jīng)營(yíng)方面：農(nóng)行年度決算，從純益中提取50%作為準(zhǔn)備基金，其余上繳人民銀行總行，業(yè)務(wù)虧損由準(zhǔn)備基金抵補(bǔ)，不足提請(qǐng)中國(guó)人民銀行總行撥補(bǔ)之?？?jī)效：發(fā)放貧農(nóng)合作基金貸款；極貧戶貸款；農(nóng)田水利貸款；國(guó)營(yíng)農(nóng)業(yè)貸款；辦理牧業(yè)貸款與生產(chǎn)救災(zāi)貸款。①人民銀行和農(nóng)業(yè)銀行兩行工作很難劃分，特別是縣級(jí)以下；②兩行機(jī)構(gòu)分立，成本增加：機(jī)構(gòu)、干部、基建、費(fèi)用開支。1957年4月12日，國(guó)務(wù)院正式發(fā)出《關(guān)于撤消中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行的通知》，農(nóng)業(yè)銀行第二次退出農(nóng)村金融舞臺(tái)。1.3農(nóng)行的重建及再撤(第三回合)(1963.11—1965.11)1963年11月12日，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行總行在北京成立。

性質(zhì):國(guó)家設(shè)立的專業(yè)銀行，作為國(guó)務(wù)院的直屬機(jī)構(gòu)，辦理國(guó)家支援農(nóng)業(yè)資金的撥付