洗碗機(jī)行業(yè)專(zhuān)題研究：滲透率有望快速提升

洗碗機(jī)行業(yè)專(zhuān)題研究：滲透率有望快速提升1

洗碗機(jī)或?yàn)橄乱粋€(gè)高滲透率家電品類(lèi)解放雙手超越人洗，塑造家庭新需求洗碗機(jī)產(chǎn)品作為二次解放雙手的產(chǎn)品，能夠輕松解決日常必需的飯后洗碗家務(wù)，有效緩

解家庭矛盾，給當(dāng)代消費(fèi)者提供極大的生活便利性。對(duì)比傳統(tǒng)手洗步驟，用戶(hù)僅需將傾

倒殘?jiān)蟮腻佂肫芭璧炔途叻湃胂赐霗C(jī)，選擇模式并啟動(dòng)，便可省去傳統(tǒng)人洗步驟中所

需要的沖洗→洗潔精多次清洗→擦干→擺放等多項(xiàng)工作。但在洗碗機(jī)完成工作后，一般

建議根據(jù)不同類(lèi)型的洗碗機(jī)用水沖洗濾網(wǎng)或是傾倒渣籃，這一過(guò)程相對(duì)于人洗的清理步

驟也較為簡(jiǎn)單便捷。此外，洗碗機(jī)的使用需要用戶(hù)日常維護(hù)，用戶(hù)僅需向洗碗機(jī)定期添加耗材。洗碗機(jī)的日

常清潔主要需要三類(lèi)耗材：軟水鹽、清潔劑/洗碗凝珠、漂洗劑，分別起到軟化水質(zhì)、清

洗餐具以及幫助餐具烘干更徹底的作用。一般建議用戶(hù)每月用機(jī)體清潔劑進(jìn)行一次洗碗

機(jī)機(jī)體清洗以保持內(nèi)部環(huán)境潔凈。用戶(hù)僅需放入機(jī)體清潔劑并開(kāi)啟機(jī)體清洗功能即可。

整體來(lái)看，洗碗機(jī)的耗材成本并不貴。除了省時(shí)省力之外，洗碗機(jī)還能解決傳統(tǒng)人洗無(wú)法解決的痛點(diǎn)。針對(duì)傳統(tǒng)人洗中易產(chǎn)生

的油垢/洗潔精殘留、細(xì)菌滋生、抹布二次污染等問(wèn)題，洗碗機(jī)均能通過(guò)洗凈、高溫消殺、

烘干等功能提供一套式解決方案。洗碗機(jī)的保管儲(chǔ)存功能也極大地方便了用戶(hù)的使用，

用戶(hù)僅需開(kāi)啟儲(chǔ)存功能即可保證洗碗機(jī)內(nèi)部處于長(zhǎng)時(shí)間的干燥狀態(tài)。從耗能看，當(dāng)同樣清洗較大量餐具的情況下，洗碗機(jī)的耗水/耗電量更具優(yōu)勢(shì)。比如按照

2019

年中國(guó)消費(fèi)者協(xié)會(huì)發(fā)布的《家用洗碗機(jī)比較試驗(yàn)報(bào)告》，當(dāng)同樣清洗

6

套餐具（46

件餐具）時(shí)，相較于使用流動(dòng)水源的手洗過(guò)程，機(jī)洗在封閉狀態(tài)下循環(huán)用水，極大地減

少了耗水量；由于手洗中一般使用更易去油污的熱水，實(shí)際手洗的耗電量也略多于機(jī)洗。

從耗時(shí)看，機(jī)洗需要人參與的平均時(shí)長(zhǎng)為

7.5min，較手洗平均節(jié)約了

28.5min。嵌入式逐漸成為新裝家庭主流選擇市面上一般按洗碗機(jī)的安裝方式和形態(tài)，將洗碗機(jī)分為嵌入式、獨(dú)嵌兩用、水槽式、臺(tái)

式和集成式；其中，嵌入式又根據(jù)拉出方式分為抽屜嵌入式、下拉嵌入式。集成式洗碗機(jī)作為新興形態(tài)產(chǎn)品，除傳統(tǒng)洗碗機(jī)功能之外兼具集水槽、果蔬機(jī)、凈水器、

廚房龍頭、廚余垃圾處理器等諸多功能，其中垃圾處理直接解決了食物殘?jiān)鼉A倒這一步

驟，但由于其具有金屬外觀(guān)、不適合后期安裝和價(jià)格過(guò)高的特點(diǎn)，我們認(rèn)為其將僅會(huì)搶

占部分利基市場(chǎng)，受限于產(chǎn)品安裝方式和外形，是否融入裝修風(fēng)格往往是業(yè)主選擇的重

要考慮因素，因此集成式或難以成為主流新裝選擇。水槽式洗碗機(jī)由于其將水槽、洗碗機(jī)與臺(tái)面融為一體，在

2015

年推出之際一度帶動(dòng)了

相關(guān)品牌的份額提升，但受到其容量較小且安裝在大理石臺(tái)面易導(dǎo)致臺(tái)面震動(dòng)破碎的缺

點(diǎn)，水槽式洗碗機(jī)份額的進(jìn)一步拓展受限。

臺(tái)式洗碗機(jī)為較小廚房面積的家庭設(shè)計(jì)而生，能夠置于臺(tái)面且占用空間較小，但由于其

容量較小，且排水較為麻煩，一般適用于后裝市場(chǎng)及面積緊湊的廚房。嵌入式洗碗機(jī)隱藏在柜體中，因此保留廚房裝修風(fēng)格，不占用臺(tái)面空間且容量較大，因

此為家庭新裝的主流選擇。根據(jù)洗碗機(jī)拉出形態(tài)可具體分為抽屜式、下翻嵌入式。其中，

抽屜嵌入式相較下翻嵌入式具有使用更方便、無(wú)需彎腰、不易漏水的優(yōu)點(diǎn)，但目前市面

上的抽屜嵌入式洗碗機(jī)機(jī)型以

6-8

套小容量為主。奧維云數(shù)據(jù)顯示，盡管嵌入式洗碗機(jī)在

2016-2018

年受到水槽式洗碗機(jī)沖擊、份額有所

下降，但隨著廠(chǎng)家進(jìn)一步的優(yōu)化性能，高度適配國(guó)內(nèi)櫥柜，疊加消費(fèi)者認(rèn)知提升、水槽

式洗碗機(jī)弊端逐漸顯露，近年嵌入式份額不斷提升。從

2021H1

洗碗機(jī)分形態(tài)零售量份

額及變動(dòng)看，大容量和嵌入式成為主流的發(fā)展趨勢(shì)。此外，集成式洗碗機(jī)正在加速成長(zhǎng)，

但目前基數(shù)較??；大容量抽屜嵌入式份額占比較同期提升，而小容量則份額占比下降，

抽屜嵌入式洗碗機(jī)未來(lái)有望憑借著產(chǎn)品容量改進(jìn)以及產(chǎn)品本身體驗(yàn)上的優(yōu)勢(shì)，逐漸搶奪

更多市場(chǎng)，但目前來(lái)看，大容量嵌入式仍為行業(yè)產(chǎn)品形態(tài)的確定性最優(yōu)解。中國(guó)洗碗機(jī)滲透率仍有顯著上行空間從上文可知，洗碗機(jī)作為現(xiàn)代科技產(chǎn)物極大地解決了用戶(hù)生活痛點(diǎn)，從成本-收益視角

看，洗碗機(jī)提供的痛點(diǎn)解決方案對(duì)較高收入群體具有高吸引力，但據(jù)歐睿數(shù)據(jù)顯示，2020

洗碗機(jī)在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的滲透率不足

1%，遠(yuǎn)低于其他國(guó)家。

我們認(rèn)為，洗碗機(jī)在特定市場(chǎng)的滲透率天花板主要取決于以下變量：住房面積。住房面積一般直接決定了廚房面積大小。當(dāng)廚房面積過(guò)小時(shí)優(yōu)先考慮容

納灶臺(tái)、油煙機(jī)等必需性更強(qiáng)的家電以及其他調(diào)料的儲(chǔ)蓄空間，而難以滿(mǎn)足洗碗機(jī)

安裝的空間要求。且當(dāng)廚房面積較為局促時(shí)可選配的洗碗機(jī)形態(tài)以臺(tái)式、薄款嵌入

式等為主，受容量及其他缺陷影響，在解決用戶(hù)痛點(diǎn)上不如大容量品類(lèi)，與用戶(hù)的

需求適配度下降；家庭人數(shù)。家庭人口的多少?zèng)Q定使用餐具的量，人口較少的家庭每餐產(chǎn)生的所需洗

的鍋碗瓢盆較少，清洗較為便利，因此降低了洗碗機(jī)的功能優(yōu)越性。以日本為例，獨(dú)居比例的上升減少了對(duì)做飯的需求，進(jìn)一步削弱洗碗機(jī)的購(gòu)買(mǎi)意愿；主婦文化。受不同市場(chǎng)傳統(tǒng)文化限制，部分強(qiáng)調(diào)“男主外、女主內(nèi)”的思想、社會(huì)

普遍視洗碗等家務(wù)為家庭主婦的正常工作，該明確的家庭分工對(duì)洗碗機(jī)需求有顯

著的抑制作用；其他文化。不同國(guó)家地區(qū)的生活習(xí)慣及文化能夠直接或間接影響洗碗的頻率或步

驟，因而影響了對(duì)洗碗機(jī)的需求上限。例如，不同地區(qū)對(duì)洗碗的完成度要求不同，

以英國(guó)為例，英國(guó)人的洗碗步驟是首先將碗放在洗潔精的水槽中浸泡，其次取出并

用布擦干，可見(jiàn)由于英國(guó)人的手洗步驟對(duì)洗碗的完成度不高且相對(duì)不費(fèi)時(shí)，洗碗機(jī)

必需性下降。此外，一個(gè)國(guó)家或地區(qū)對(duì)享受消費(fèi)的態(tài)度，以及加班文化等等均會(huì)對(duì)

長(zhǎng)期需求的天花板起到?jīng)Q定作用。結(jié)合中國(guó)市場(chǎng)分析，中國(guó)在住房面積、家庭人數(shù)以及主婦比例等因素均較日本更利于洗

碗機(jī)的長(zhǎng)期滲透，且較美國(guó)家庭人數(shù)更多，全職主婦比例更低。綜合以上考慮，我們認(rèn)

為中國(guó)洗碗機(jī)市場(chǎng)長(zhǎng)期滲透率或超越日本市場(chǎng)目前

30%的滲透率，疊加日本市場(chǎng)尚處

于增長(zhǎng)階段，預(yù)計(jì)中國(guó)中期滲透率能達(dá)到日本目前水平，長(zhǎng)期有望對(duì)標(biāo)歐美市場(chǎng)，有望

超過(guò)

50%。2

美日洗碗機(jī)如何達(dá)到目前的高滲透率美國(guó)：20

世紀(jì)

60-70

年代、90

年代快速普及盡管

1929

年由德國(guó)

Miele發(fā)布第一款電動(dòng)家用洗碗機(jī)，但由于其產(chǎn)品效率低，難以正

式推廣。隨著產(chǎn)品不斷升級(jí)，洗碗機(jī)市場(chǎng)在美國(guó)正式起步于

1950s，60-70

年代開(kāi)啟加

速普及，80

年代普及速度趨緩，90

年代初期開(kāi)啟新一輪加速普及，直至

08

年金融危機(jī)

導(dǎo)致普及速度放緩。從供給端看，從

1920s-2000s，洗碗機(jī)產(chǎn)品在控制技術(shù)、水泵技術(shù)、形態(tài)上均發(fā)生革命

性變革。美國(guó)市場(chǎng)的產(chǎn)品進(jìn)步圍繞著“功能升級(jí)、能耗降低、形態(tài)標(biāo)準(zhǔn)化”。1950s-1960s推出的臺(tái)式、便捷式洗碗機(jī)較早期形態(tài)有更好的空間適配性和適用靈活度，同時(shí)在該階

段推出的全自動(dòng)洗碗機(jī)使洗碗機(jī)的操作更便捷，清潔度更高，極大的激發(fā)了用戶(hù)的購(gòu)買(mǎi)熱情。1970s后各家電廠(chǎng)商推出更多嵌入式形態(tài)洗碗機(jī)，微電腦控制系統(tǒng)的推出使洗碗

機(jī)運(yùn)作更加精確，疊加組合電機(jī)和水循環(huán)泵的發(fā)布，大大降低消費(fèi)者能耗和生產(chǎn)成本，

多技術(shù)的進(jìn)步將產(chǎn)品推到全新的高度，不斷向用戶(hù)期望貼近。需求端看，隨著

70

年代美國(guó)室內(nèi)排水道和櫥柜標(biāo)準(zhǔn)化的推進(jìn)，推動(dòng)嵌入式洗碗機(jī)的尺

寸標(biāo)準(zhǔn)化，嵌入式本身與市場(chǎng)需求度匹配提升促使嵌入式成為主流。由于嵌入式安裝需

要預(yù)留櫥柜位置與水電管道，一般適配于前裝市場(chǎng)，而前裝市場(chǎng)與地產(chǎn)行業(yè)景氣度密切

相關(guān)，一般后地產(chǎn)周期與新屋銷(xiāo)售面積的時(shí)間差為半年到一年。70

年代中期后，洗碗機(jī)

普及率與后地產(chǎn)周期的關(guān)聯(lián)性加強(qiáng)。90-00

年代中期美國(guó)迎來(lái)地產(chǎn)上行周期對(duì)應(yīng)美國(guó)洗

碗機(jī)普及率增長(zhǎng)拐點(diǎn)，是該階段普及率上揚(yáng)的主要驅(qū)動(dòng)因素。另外，美國(guó)文化更強(qiáng)調(diào)自我，看重更優(yōu)質(zhì)的生活水平。因此釋放雙手的懶人需求在美國(guó)

市場(chǎng)更高。此外，美國(guó)

50

年代-90

年代婦女就業(yè)率不斷攀升，90

年代后婦女就業(yè)率達(dá)

到

50%左右水平，催生了對(duì)偏剛性的省時(shí)需求。購(gòu)買(mǎi)能力方面，50

年代初期至

70

年代

末期，美國(guó)人均收入不斷加速增長(zhǎng)，促進(jìn)洗碗機(jī)的需求提升。此后收入對(duì)洗碗機(jī)的普及

邊際效應(yīng)減弱，2008

年金融危機(jī)導(dǎo)致美國(guó)人均收入自

50

年代初期后首次出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)，

使消費(fèi)者放棄或推后可選消費(fèi)的購(gòu)買(mǎi)計(jì)劃?？傊绹?guó)洗碗機(jī)市場(chǎng)的每一輪普及加速拐點(diǎn)在供需匹配下開(kāi)啟，在市場(chǎng)滲透早期，市

場(chǎng)主要以產(chǎn)品創(chuàng)新為核心驅(qū)動(dòng)力，新的更貼近用戶(hù)需求的產(chǎn)品推出將帶動(dòng)消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)意

愿，疊加收入提升、婦女就業(yè)率上升，洗碗機(jī)的需求迎來(lái)一次爆發(fā)。當(dāng)滲透率不斷提升

且產(chǎn)品與用戶(hù)期望達(dá)到一定適配性后，需求因素的影響增強(qiáng)。嵌入式洗碗機(jī)的主流化加

強(qiáng)了需求與地產(chǎn)后周期的聯(lián)系，地產(chǎn)周期上行將對(duì)普及率提升起到重要的驅(qū)動(dòng)作用。日本：20

世紀(jì)

90

年代、2013

年之后快速普及日本的洗碗機(jī)市場(chǎng)起步于

70

年代末，20

世紀(jì)

90

年代初開(kāi)啟加速滲透，2006

年后普及

率有所停滯，直至

2013

年左右洗碗機(jī)再次加速普及。從趨勢(shì)看，目前日本洗碗機(jī)普及

率仍有望持續(xù)提升。從供給端看，日本洗碗機(jī)市場(chǎng)長(zhǎng)期被松下和林內(nèi)品牌壟斷，其中，松下長(zhǎng)期保持著絕對(duì)

份額領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。洗碗機(jī)在日本市場(chǎng)主要經(jīng)歷三個(gè)階段：1）普及前期。日本首次引入洗碗機(jī)，由于初期西式洗碗機(jī)不適用于廚房面積較小的日

本廚房，疊加產(chǎn)品本身與日本用餐習(xí)慣不相匹配，產(chǎn)品實(shí)用性不佳；2）本土化改進(jìn)/基礎(chǔ)功能完善階段。1988

年，松下針對(duì)日本廚房發(fā)明

45cm/60cm深的

內(nèi)裝型洗碗機(jī)，1996

年，進(jìn)一步推出日本廚房面積適用的臺(tái)式洗碗機(jī)，解決了洗碗機(jī)

過(guò)大難以被容納進(jìn)日本廚房的最大限制因素，洗碗機(jī)滲透率逐步提升。隨后，松下又就

碗籃設(shè)計(jì)、清洗功能完成度分別做了本土化改進(jìn)，使洗碗機(jī)符合日本用戶(hù)習(xí)慣，解決主

要清洗痛點(diǎn)。值得注意的是，2003

年，松下針對(duì)日本整體廚房環(huán)境，重新對(duì)洗碗機(jī)做空

間設(shè)計(jì)，提升容量便于操作，并引起整體廚房概念的興起，開(kāi)啟一體化的廚房時(shí)代。在

此之后，嵌入式逐漸回歸主流地位；3）深化創(chuàng)新期。在此之前，洗碗機(jī)針對(duì)日本市場(chǎng)已基本實(shí)現(xiàn)了本土化。2006

年后，松

下持續(xù)進(jìn)行創(chuàng)新性的產(chǎn)品技術(shù)升級(jí)，例如，2006

年，加入低溫除菌煙霧設(shè)計(jì)和排氣溫

系統(tǒng)設(shè)計(jì)，優(yōu)化消毒功能。需求端方面，隨著

2003

年后嵌入式洗碗機(jī)占據(jù)主要市場(chǎng)，地產(chǎn)與洗碗機(jī)市場(chǎng)關(guān)聯(lián)加強(qiáng)。

日本新屋銷(xiāo)售戶(hù)數(shù)在

2000-2005

年處于歷史高位，新開(kāi)工戶(hù)數(shù)在

2002-2006

年呈現(xiàn)上

行趨勢(shì)，對(duì)應(yīng)日本洗碗機(jī)在

2003-2006

年呈現(xiàn)加速普及。2006

年后日本地產(chǎn)泡沫破滅，

隨后至今仍保持不振，對(duì)洗碗機(jī)的需求驅(qū)動(dòng)作用減弱。此外，來(lái)自于疾病疫情的外部刺激對(duì)洗碗機(jī)的消費(fèi)意愿產(chǎn)生明顯的提升作用。1996

年，

O-157

大腸桿菌在日本的爆發(fā)致使全日本發(fā)病

1

萬(wàn)多人，死亡

12

人，造成該事件的

O157

大腸桿菌通過(guò)生肉傳播。備菜時(shí)人們習(xí)慣把料理好的原料放在盤(pán)中，很可能造成大

腸桿菌污染餐具，而大腸桿菌僅在

75

度以上的高溫中才能被滅活，因此，人洗難以預(yù)

防和消殺大腸桿菌，從而促使人們對(duì)洗碗機(jī)的消毒功能產(chǎn)生偏剛行需求，使需求在

90

年代后期加速釋放。此外，日本婦女就業(yè)率在

2013

年后迅速上揚(yáng)，推動(dòng)了日本消費(fèi)者

對(duì)于省時(shí)的剛性需求。消費(fèi)能力方面，日本國(guó)民人均凈收入

1970-1990

年增長(zhǎng)速度較快，但該階段日本洗碗機(jī)

產(chǎn)品尚未達(dá)到用戶(hù)期望，對(duì)洗碗機(jī)需求提振作用有限；90

年代后由于基數(shù)較高，處于維

穩(wěn)狀態(tài)，對(duì)需求拉動(dòng)作用有限；2007

年金融危機(jī)收入下滑明顯，至

2013

年左右才恢復(fù)

到危機(jī)前水平，此階段對(duì)洗碗機(jī)需求抑制作用明顯?？傊?，日本洗碗機(jī)市場(chǎng)與美國(guó)市場(chǎng)類(lèi)似，前期的核心驅(qū)動(dòng)因素主要為產(chǎn)品，在供給側(cè)驅(qū)

動(dòng)下逐漸帶動(dòng)需求提升，隨著產(chǎn)品滲透深入，需求側(cè)驅(qū)動(dòng)力顯現(xiàn)。90

年代大腸桿菌疫情

刺激引起洗碗機(jī)消毒功能的偏剛性需求，2003

年后嵌入式的主流化使地產(chǎn)成為洗碗機(jī)

普及重要的催化劑，2013

年后婦女就業(yè)率迅速上揚(yáng)使得居民對(duì)省時(shí)需求大幅提升。目

前，日本市場(chǎng)洗碗機(jī)普及率仍處于上升階段。綜上所述，美國(guó)洗碗機(jī)市場(chǎng)在

20

世紀(jì)

60-70

年代、90

年代滲透率快速上行，日本洗碗

機(jī)市場(chǎng)在

20

世紀(jì)

90

年代以及

2013

年之后快速普及，回顧兩大市場(chǎng)的洗碗機(jī)發(fā)展路

徑，在首輪快速普及階段，產(chǎn)品供給側(cè)的作用更明顯，當(dāng)時(shí)臺(tái)式洗碗機(jī)成為兩大市場(chǎng)的

敲門(mén)磚，憑借著其免安裝屬性以及出色產(chǎn)品功能的吸引力，疊加居民收入水平的不斷提

升，行業(yè)滲透率快速上行，隨著行業(yè)的發(fā)展以及技術(shù)的革新，產(chǎn)品端逐漸成熟并最終均

衍化為以嵌入式為主，此時(shí)需求端的影響作用占據(jù)主導(dǎo)，一方面嵌入式洗碗機(jī)的主流化

加強(qiáng)了需求與地產(chǎn)后周期的聯(lián)系，地產(chǎn)周期上行將對(duì)普及率提升起到重要的驅(qū)動(dòng)作用，

另外婦女就業(yè)率快速提升等外部變化也是重要的需求催化劑。3

中國(guó)洗碗機(jī)滲透率后續(xù)有望快速提升產(chǎn)品性能/價(jià)格/渠道已經(jīng)做好充分準(zhǔn)備中國(guó)洗碗機(jī)市場(chǎng)起步于

20

世紀(jì)

90

年代，但受限于產(chǎn)品性能不佳，價(jià)格過(guò)高等因素，市

場(chǎng)一直難以打開(kāi)。據(jù)歐睿數(shù)據(jù)顯示，2010

年我國(guó)洗碗機(jī)的百戶(hù)擁有量?jī)H為

0.5

臺(tái)。2013-

2014

年，市場(chǎng)進(jìn)入萌芽階段，2015-2017

年，中國(guó)洗碗機(jī)市場(chǎng)迎來(lái)一輪爆發(fā)式增長(zhǎng)；

2017

年后，洗碗機(jī)增速出現(xiàn)回調(diào)，但最近三年洗碗機(jī)行業(yè)依舊維持著快速擴(kuò)容的態(tài)勢(shì)。從供給端看，過(guò)去制約洗碗機(jī)推廣主要在于產(chǎn)品無(wú)法解決用戶(hù)核心痛點(diǎn)。首先，中餐較

西式以及日式飲食均更重油重味，對(duì)洗碗機(jī)的油污清潔效果有更高的要求；其二，中式

餐具較西式與日式容積更大、深度更深，且形態(tài)較為多元，同時(shí)中國(guó)用戶(hù)對(duì)洗鍋也有較

高的需求；其三，由于中西方用戶(hù)的平均身高存在較大差異，西方櫥柜的標(biāo)準(zhǔn)高度明顯

高于中國(guó)櫥柜高度，由于最初的技術(shù)引入，早期嵌入式洗碗機(jī)的高度為

850mm，與中

國(guó)廚房臺(tái)面高度不相匹配，功能和美觀(guān)都大打折扣；最后，由于過(guò)去中國(guó)人均收入較低，

消費(fèi)者購(gòu)買(mǎi)能力弱，洗碗機(jī)價(jià)格遠(yuǎn)高于其他剛需屬性更強(qiáng)的產(chǎn)品，極大限制了產(chǎn)品普及。最近十年，中國(guó)洗碗機(jī)廠(chǎng)商針對(duì)以上痛點(diǎn)對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行中式化改進(jìn)。在清潔效果和碗籃問(wèn)

題上，美的于

2011

年針對(duì)中式油污推出

360

度水槍式噴淋系統(tǒng)，并主打中式碗籃設(shè)計(jì)，

方便中式餐具、鍋具的擺放，此后其他品牌也紛紛推出適改化產(chǎn)品；在嵌入高度問(wèn)題上，

2018

年海爾首次推出符合中國(guó)櫥柜高度（760mm）的直嵌式洗碗機(jī)；價(jià)格方面，近年

來(lái)洗碗機(jī)均價(jià)整體變化不大，但隨著不同價(jià)位的新品類(lèi)推出，提供給消費(fèi)者更多的選擇。2020H2

年以來(lái)，隨著洗碗機(jī)市場(chǎng)的熱度不斷上升，各大洗碗機(jī)廠(chǎng)商對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行二次創(chuàng)

新，在清潔效力、干燥和保管、消毒、殘?jiān)幚?、智能化等功能上均有所突破和?chuàng)新。

例如，由于洗碗機(jī)工作完后內(nèi)部環(huán)境易回潮，無(wú)法長(zhǎng)時(shí)間儲(chǔ)放餐具，老板在

2021H2

推

出的

105

度獨(dú)立烘干技術(shù)，使儲(chǔ)存保管時(shí)間由

72h到

168h；美的針對(duì)疫情期間對(duì)消毒

功能的需求熱潮研發(fā)三星消毒技術(shù)，其新推出的

F70

滅菌熱風(fēng)性能達(dá)四星標(biāo)準(zhǔn)，其健康

屬性倍受用戶(hù)關(guān)注；方太推出的氣泡洗技術(shù)運(yùn)用到軍工領(lǐng)域艦艇底部外殼的清洗技術(shù)，

經(jīng)歷了從純水洗、超微氣泡洗，到高能氣泡洗的演變過(guò)程，加強(qiáng)了清洗力和清洗效率，

其渣水強(qiáng)排止逆系統(tǒng)針對(duì)殘?jiān)幚磉@一用戶(hù)痛點(diǎn)，洗碗機(jī)工作完成后無(wú)需再進(jìn)行殘?jiān)鼉A

倒步驟。此外，2021

年洗碗機(jī)相關(guān)的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)再次升級(jí)，從目前的提案看，新修訂方案除了在

潔凈指數(shù)、干燥指數(shù)、能源效率指數(shù)、水效率指數(shù)上較

2013

年

QB/T1520-2013

大幅提

高了標(biāo)準(zhǔn)，還針對(duì)過(guò)去用戶(hù)忽視的痛點(diǎn)新增相關(guān)指標(biāo)，包括短時(shí)洗、漂洗率、保管、去

弄?dú)埖?。熱點(diǎn)賣(mài)點(diǎn)集中推出，疊加行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的提升與深入，將為洗碗機(jī)市場(chǎng)注入新的驅(qū)

動(dòng)力，供給側(cè)有望持續(xù)發(fā)力，推進(jìn)廠(chǎng)商為用戶(hù)痛點(diǎn)提供更多樣化和高效率的解決方案。價(jià)格方面，前期洗碗機(jī)價(jià)格過(guò)高成為限制其普及的關(guān)鍵因素，近年來(lái)，隨著洗碗機(jī)廠(chǎng)商

數(shù)量的增多，各廠(chǎng)商的產(chǎn)品價(jià)格矩陣也不斷完善。以老板為例，自其

2015

年推出第一

款售價(jià)破萬(wàn)元的洗碗機(jī)

W700

后，又推出數(shù)款價(jià)位更低的產(chǎn)品，滿(mǎn)足不同收入水平和價(jià)

格接受度的用戶(hù)需求。對(duì)比其他家電價(jià)格看，2014

至

2020

年，洗碗機(jī)與其他品類(lèi)家電

的價(jià)差不斷縮小，盡管洗碗機(jī)本身均價(jià)變動(dòng)不大，但相對(duì)價(jià)格實(shí)際上走低，疊加收入效

應(yīng)，因此高價(jià)格對(duì)洗碗機(jī)的需求制約逐漸減弱。各廠(chǎng)家在渠道端的鋪設(shè)加強(qiáng)了供給與需求間的聯(lián)系，是市場(chǎng)發(fā)展前期消費(fèi)者培育與市場(chǎng)

拓展的重要途經(jīng)。線(xiàn)上渠道對(duì)于不了解洗碗機(jī)的潛在消費(fèi)者具有重要培育意義，由于前期消費(fèi)者基

數(shù)群體較小，需靠廠(chǎng)家傳播教育，引導(dǎo)消費(fèi)者打破認(rèn)知局限或偏誤。例如，京東在

2021

年

9

月

15

日啟動(dòng)“洗碗機(jī)節(jié)”，通過(guò)價(jià)格促銷(xiāo)、上門(mén)設(shè)計(jì)等方式吸引流量，

讓更多不了解洗碗機(jī)的人們對(duì)該品類(lèi)有了初步認(rèn)知。線(xiàn)下渠道在起到體驗(yàn)式宣傳外，還擔(dān)負(fù)起售后服務(wù)保障的重要作用。線(xiàn)下門(mén)店提供

給用戶(hù)直接接觸和使用產(chǎn)品的場(chǎng)所，增強(qiáng)品牌與用戶(hù)間的聯(lián)系。由于洗碗機(jī)的安裝

屬性強(qiáng)，且由于產(chǎn)品在中國(guó)市場(chǎng)尚處于普及前期、用戶(hù)較為關(guān)注售后服務(wù)，線(xiàn)下零

售渠道的布局為用戶(hù)從“認(rèn)知-產(chǎn)生購(gòu)買(mǎi)沖動(dòng)-實(shí)施購(gòu)買(mǎi)”這一過(guò)程補(bǔ)充閉環(huán)推動(dòng)力。工程渠道近年來(lái)為洗碗機(jī)市場(chǎng)提供較大增量，精裝房選配率由

2016

年的

1.9%上

升

9.5pct至

2020

年的

11.4%。除地產(chǎn)外，其余需求支撐因素值得關(guān)注鑒于嵌入式已經(jīng)占據(jù)中國(guó)洗碗機(jī)市場(chǎng)的絕對(duì)主流，行業(yè)需求與地產(chǎn)的相關(guān)性較為明顯，

比如

2015-2017

年洗碗機(jī)銷(xiāo)量迅速提升便得益于地產(chǎn)后周期的驅(qū)動(dòng)?？紤]到一般家裝

與新房銷(xiāo)售的時(shí)差在半年左右，商品房銷(xiāo)售面積在

2014-2017

年迅速上升，從而帶動(dòng)了

前裝市場(chǎng)對(duì)于洗碗機(jī)的需求提升。但后續(xù)地產(chǎn)銷(xiāo)售或難成為洗碗機(jī)需求的核心推手。從消費(fèi)意愿上來(lái)看，中國(guó)人均收入在過(guò)去起到了很大的限制因素，居民會(huì)優(yōu)先選擇剛需

屬性更強(qiáng)的消費(fèi)品而放棄為追求更高生活品質(zhì)的可選消費(fèi)品。而隨著購(gòu)買(mǎi)力提升，高收

入人群將率先支撐市場(chǎng)擴(kuò)容，并加速消費(fèi)者傳播效應(yīng)。橫向比較看，美國(guó)市場(chǎng)自

60

年

代末開(kāi)啟加速普及，中國(guó)人均

GDP在

2003

年左右達(dá)到美國(guó)該時(shí)期水平；日本市場(chǎng)自

90

年代中期開(kāi)啟加速，中國(guó)人均

GDP在

2013

年左右達(dá)到日本該時(shí)期水平。且近十年，

中國(guó)人均

GDP增速較高，與美、日差距不斷縮小。因此，我們認(rèn)為中國(guó)高等收入人群

已完全具備洗碗機(jī)的購(gòu)買(mǎi)實(shí)力，隨著購(gòu)買(mǎi)力的不斷提升，對(duì)洗碗機(jī)的購(gòu)買(mǎi)意愿有望加強(qiáng)。此外廚房用戶(hù)的年輕化有望助力洗碗機(jī)普及加速，由于不同年齡階段的消費(fèi)者受不同成

長(zhǎng)背景的影響，對(duì)于洗碗機(jī)有不同的接受度和需求：90

后群體成長(zhǎng)于精神和物質(zhì)生活均較為豐富的時(shí)代，更注重個(gè)性和生活，而并非

專(zhuān)注于家務(wù)，但部分家務(wù)或由其長(zhǎng)輩承擔(dān)，因此

90

后對(duì)于洗碗機(jī)有較高需求。80

后群體作為計(jì)劃生育后的一代人，倍受長(zhǎng)輩寵愛(ài)，同時(shí)受教育程度較高，現(xiàn)階

段奮斗于家庭和事業(yè)，家務(wù)能力較弱，因此

80

后對(duì)于洗碗機(jī)有最高需求；70

后群體的成長(zhǎng)背景經(jīng)歷了改革開(kāi)放，受教育水平較先一輩提升，更易接受新事

物，但也受傳統(tǒng)文化影響，較善處理家務(wù)；60

后群體普遍受教育程度較低，以傳統(tǒng)家庭婦女為主，善于處理家務(wù)，對(duì)洗碗機(jī)

的需求一般；50

后群體成長(zhǎng)于物質(zhì)較為困苦的年代，不易接受新事物，追求節(jié)儉，對(duì)洗碗機(jī)需

求較低。歐睿數(shù)據(jù)顯示，30-40

歲的人群平均洗碗機(jī)擁有量最高，60

歲以上、20

歲以下的人群

平均洗碗機(jī)擁有量較低。隨著用戶(hù)的逐漸年輕化，疊加用戶(hù)依賴(lài)效應(yīng)，我們認(rèn)為市場(chǎng)對(duì)

于洗碗機(jī)的需求將不斷提升，普及速度將加快。4

國(guó)產(chǎn)品牌勢(shì)頭更盛，關(guān)注第二成長(zhǎng)曲線(xiàn)隨著國(guó)產(chǎn)品牌的不斷崛起，過(guò)去被外國(guó)品牌所占據(jù)的市場(chǎng)格局正在不斷被改變。歐睿數(shù)

據(jù)顯示，2012

年西門(mén)子在國(guó)內(nèi)洗碗機(jī)市場(chǎng)的零售額份額超過(guò)

40%，而近年來(lái)老板、方

太、美的、海爾等品牌紛紛入局洗碗機(jī)市場(chǎng)，逐漸搶占西門(mén)子市場(chǎng)份額，尤其

2021

年

西門(mén)子份額下降尤為明顯，與此同時(shí)老板線(xiàn)下份額快速提升，截至

11

月末，老板線(xiàn)下

累計(jì)銷(xiāo)量份額已經(jīng)達(dá)到

19.1%，2020

年全年僅

9.5%。實(shí)際上，老板電器重視新品類(lèi)多元化業(yè)務(wù)，持續(xù)對(duì)洗碗機(jī)業(yè)務(wù)研發(fā)投入，自

2019

年自

建生產(chǎn)線(xiàn)后，2020

年起公司推出多款本土化設(shè)計(jì)的洗碗機(jī)產(chǎn)品，零售額份額持續(xù)提升。后續(xù)老板電器有望受益于洗碗機(jī)市場(chǎng)迅速發(fā)展紅利，以產(chǎn)品、品牌和渠道的聯(lián)動(dòng)優(yōu)勢(shì)，

為公司營(yíng)收帶來(lái)巨大增量機(jī)會(huì)、貢獻(xiàn)第二成長(zhǎng)曲線(xiàn)：首先產(chǎn)品方面，老板電器通過(guò)深入研究中國(guó)廚房習(xí)慣，迭代升級(jí)強(qiáng)力清洗技術(shù)，自主研

發(fā)三叉洗凈專(zhuān)利，滿(mǎn)足中式烹飪過(guò)后餐具重油重污的潔凈需求；老板電器同時(shí)考慮了安

裝便利問(wèn)題，確?？梢造`活適配不同高度的中國(guó)廚房；針對(duì)中式碗籃和鍋具的多種形態(tài)，

老板洗碗機(jī)通過(guò)百變擱架的設(shè)計(jì)，實(shí)現(xiàn)洗鍋洗碗的功能；值得一提的是，老板在烘干技

術(shù)上處于絕對(duì)領(lǐng)先位置，可實(shí)現(xiàn)免洗直烘，且儲(chǔ)存時(shí)長(zhǎng)可達(dá)

196h。在中國(guó)家用電器研究院實(shí)驗(yàn)數(shù)據(jù)處理中心對(duì)

2019

年

1

月至

2020

年

8

月統(tǒng)計(jì)的

101

份

洗碗機(jī)檢測(cè)報(bào)告的

600

多個(gè)實(shí)驗(yàn)數(shù)據(jù)，在清潔指數(shù)、干燥指數(shù)、能源效率指數(shù)、水效率

指數(shù)

4

項(xiàng)洗碗機(jī)性能指數(shù)上，能達(dá)

A級(jí)標(biāo)準(zhǔn)的產(chǎn)品占比在

43.1%至

52.9%之間，噪聲

項(xiàng)目產(chǎn)品能達(dá)

A級(jí)比例的僅有

11.8%；而在眾多產(chǎn)品中，排名前三的洗碗機(jī)產(chǎn)品中兩款

來(lái)自于HYPERLINK"/S/SZ002508?from=status_st