中控技術(shù)研究報告：拾級而上終可拿云

中控技術(shù)研究報告：拾級而上，終可拿云中控技術(shù)：拾級而上，終可拿云由技術(shù)創(chuàng)新到標準制定，向綜合型解決方案商持續(xù)轉(zhuǎn)型。中控技術(shù)是國內(nèi)領(lǐng)先的流程型工業(yè)軟硬件一體化解決方案龍頭，其早年專注于DCS產(chǎn)品研發(fā)，以第四代產(chǎn)品JX-300實現(xiàn)技術(shù)創(chuàng)新，并成功在國內(nèi)中小型客戶中大范圍推廣（化工石化領(lǐng)域）。此后，公司于2005年主導(dǎo)實時工業(yè)以太網(wǎng)標準（EPA）制定，率先實現(xiàn)工業(yè)通信領(lǐng)域的技術(shù)創(chuàng)新（由工業(yè)總線到實時工業(yè)以太網(wǎng)），并借此機會推出大規(guī)模聯(lián)合控制系統(tǒng)ECS-700，成功進入中大型國企供應(yīng)商名單。2016年底，公司開啟工業(yè)4.0轉(zhuǎn)型進程，借助技術(shù)創(chuàng)新帶來的優(yōu)良產(chǎn)品品質(zhì)與行業(yè)標準制定帶來的強大影響力，工業(yè)軟件與儀器儀表業(yè)務(wù)高速增長。伴隨綜合服務(wù)能力逐漸成型，公司空間上限持續(xù)打開。短期維度，中控技術(shù)面臨行業(yè)周期擾動，長期維度則存在空間上限開辟問題。以史為鑒，中控技術(shù)的歷史是不斷實現(xiàn)技術(shù)創(chuàng)新，并以技術(shù)創(chuàng)新產(chǎn)生行業(yè)影響的歷史。過往歷次市場空間開辟均歸功于極強的技術(shù)引進與技術(shù)創(chuàng)新能力，而歷次市場格局的顛覆則歸因于行業(yè)標準制定帶來的強大影響力。以技術(shù)創(chuàng)新開辟新興空間，以標準制定搶占競爭優(yōu)勢，是中控技術(shù)未來發(fā)展的核心思路。1993-2004：早期高速發(fā)展源自DCS技術(shù)創(chuàng)新技術(shù)引進與創(chuàng)新能力助力產(chǎn)品性能突破。中控技術(shù)早期的崛起源自于DCS產(chǎn)品的技術(shù)突破，從首款產(chǎn)品JX-100（采用第三代技術(shù)）到基于現(xiàn)場總線控制技術(shù)的第四代DCS產(chǎn)品JX-300，中控技術(shù)僅用了三年時間就完成了DCS產(chǎn)品的技術(shù)追趕，并逐步打入國內(nèi)中小客戶市場。其技術(shù)突破的背后是極強的技術(shù)引進與創(chuàng)新能力。DCS簡史：海外率先研發(fā)，國產(chǎn)緊隨其后DCS（集散控制系統(tǒng)）本質(zhì)是一種廣泛應(yīng)用于化工、石化、電力等流程型制造業(yè)的計算設(shè)備集群，其主要用于接收現(xiàn)場檢測儀表傳導(dǎo)而來的模擬量輸入。輸入信號經(jīng)過一定規(guī)則計算后，轉(zhuǎn)變?yōu)閿?shù)字量/模擬量輸出并向現(xiàn)場控制器傳導(dǎo)，從而使現(xiàn)場控制器做出相應(yīng)動作。DCS的典型結(jié)構(gòu)為“三站一線”結(jié)構(gòu)，“三站”即工程師站、操作員站、現(xiàn)場控制站，“一線”即系統(tǒng)網(wǎng)絡(luò)線，其多微機，分散的系統(tǒng)結(jié)構(gòu)和完善的通訊網(wǎng)絡(luò)使其在過程控制工業(yè)中具備較強的競爭力。但隨著后續(xù)PLC網(wǎng)絡(luò)通訊功能的補足，PLC與DCS開始呈現(xiàn)相互融合態(tài)勢，二者往往在工業(yè)生產(chǎn)中組合使用，產(chǎn)品界線逐漸模糊。早期DCS市場多被日美系公司占據(jù)。自1975年美國霍尼韋爾推出首款DCS產(chǎn)品TDC2000以來，DCS逐漸成長為流程型工業(yè)自動化的主控系統(tǒng)（1986年DCS占過程控制系統(tǒng)市場規(guī)模的50%），并主要應(yīng)用于化工、石化、冶金、電力、紡織等行業(yè)。早期我國DCS市場主要由美系公司霍尼韋爾和日系公司橫河電機所占據(jù)，但由于產(chǎn)品價格與流程工業(yè)成熟度等原因，DCS滲透率較低，工業(yè)生產(chǎn)多采用PC機作為控制終端。叫好不叫座，國產(chǎn)品牌推廣遭受挫折。國產(chǎn)替代層面，早年DCS產(chǎn)品由國家組織有關(guān)單位進行攻關(guān)，曾誕生出DJK-7500（大型DCS）等實驗性產(chǎn)品。但考慮到聯(lián)合攻關(guān)的目標更傾向于填補國內(nèi)技術(shù)空白，其產(chǎn)品存在市場化程度的不足（市場偏好中小型DCS）、核心技術(shù)的缺失（DJK-7500以吸收國外技術(shù)為主）等問題，國產(chǎn)品牌推廣遭遇一定挫折，大型項目仍由海外公司壟斷，中小型項目則多使用單板機與微型機代為控制。從技術(shù)轉(zhuǎn)化到技術(shù)創(chuàng)新，DCS產(chǎn)品競爭力逐漸完備中控技術(shù)是一家具備極強技術(shù)引進與技術(shù)創(chuàng)新能力的公司。中控技術(shù)的前身“浙江大學(xué)工業(yè)自動化公司”于1993年成立，成立伊始便選擇了開發(fā)擁有獨立版權(quán)的SUPCONJX系列DCS，并在三年內(nèi)接連推出JX-100、JX-300兩款產(chǎn)品。其中JX-100更多源自于對海外先進技術(shù)的模仿與自身核心技術(shù)的集成，展現(xiàn)了公司較為強大的技術(shù)轉(zhuǎn)化能力，而JX-300則是公司基于新技術(shù)窗口的完全自研產(chǎn)品，彰顯公司極強的技術(shù)創(chuàng)新實力：JX-100：JX-100是公司首款DCS產(chǎn)品，其技術(shù)上主要以日本橫河電機的“μXLDCS”

作為模仿對象（上位機監(jiān)控系統(tǒng)參考控制界面及操作方法，下位機控制系統(tǒng)模仿體系結(jié)構(gòu)）。通過結(jié)合自研的冗余技術(shù)，JX-100在可靠性上實現(xiàn)了對“μXLDCS”的超越（2013年數(shù)據(jù)顯示中控技術(shù)

DCS產(chǎn)品返修率領(lǐng)先業(yè)界0.3%-0.5%），而產(chǎn)品自帶的中文操作界面則使其在使用便捷性上具有一定優(yōu)勢?？傮w而言，具備完全自主的版權(quán)的JX-100的推出使中控技術(shù)在DCS領(lǐng)域完成了從無到有的跨越，填補了國內(nèi)第三代集散控制系統(tǒng)控制技術(shù)的空白。JX-300：與線路連接較為雜亂的第三代集散控制系統(tǒng)不同，第四代現(xiàn)場總線技術(shù)通過將各儀表連接至統(tǒng)一的控制室總線，使得系統(tǒng)的安裝、維護難度大幅下降，開放兼容能力大幅提升。自1993年11月公司推出JX-100后，公司以較快速度在1996年9月推出第四代DCS產(chǎn)品JX-300。JX-300采用了現(xiàn)場總線的過渡標準HART協(xié)議，并成功實現(xiàn)了所有輸入信號的數(shù)字化處理，通過抓住技術(shù)窗口，完成了與國際競品的同步甚至超越。此外，新產(chǎn)品在雙CPU技術(shù)處理、全智能化I/O技術(shù)、實時數(shù)據(jù)庫等方面也達到了國際先進水平。市場化競爭驅(qū)動下，對技術(shù)的不懈追求推動中控技術(shù)從各國產(chǎn)廠商中脫穎而出。高性價比推動市占率高速提升。在技術(shù)對等的前提下，依靠價格與服務(wù)優(yōu)勢，截至2002年，中控技術(shù)已超過霍尼韋爾與橫河電機，成為國內(nèi)承接DCS項目最多的企業(yè)，市占率從1997年的不到5%提升至2003年的接近20%（按套數(shù)計算）。其項目數(shù)量的高速增長主要來自于低價格下中小流程制造業(yè)客戶DCS滲透率的大幅提升（中控DCS產(chǎn)品推出后，自動化領(lǐng)域國產(chǎn)與進口的價格由1：3下降至1：1.2）。分行業(yè)層面，這一時期項目增長主要來自化工領(lǐng)域，石化、冶金、電力、醫(yī)藥等領(lǐng)域相對增長較少。但受限于架構(gòu)復(fù)雜度與I/O點數(shù)量級限制（早年JX-300模擬量輸入點數(shù)在數(shù)百量級，當(dāng)前ESC700單點限制在數(shù)千量級），大型項目突破依然存在困難。中控技術(shù)

DCS產(chǎn)品的高速崛起源自于其強大的技術(shù)引進與創(chuàng)新能力，其背后是公司優(yōu)秀的資源稟賦、強大的研發(fā)實力與技術(shù)氛圍濃厚的企業(yè)文化：

資源稟賦：早期中控技術(shù)核心人員均出身于浙大，背靠浙江大學(xué)工業(yè)自動化國家工程中心、工業(yè)控制技術(shù)國家重點實驗室和浙江大學(xué)工業(yè)控制技術(shù)研究所等學(xué)科性單位，上述單位對國外技術(shù)發(fā)展路徑有較為深入的了解，同時也有一定的研究積累。公司技術(shù)中心與學(xué)科單位的密切關(guān)系（早期技術(shù)中心由學(xué)校研究所管理）使公司在海外技術(shù)的引進轉(zhuǎn)化與未來發(fā)展方向的預(yù)測上優(yōu)勢明顯，從而具備了抓住關(guān)鍵技術(shù)窗口實現(xiàn)技術(shù)創(chuàng)新的可能（例如JX-300與EPA標準的推出）。研發(fā)實力：公司成立初期研發(fā)人員占比即保持在四分之一左右，研發(fā)費用率曾一度高達25%，對研發(fā)的高度重視是公司具備技術(shù)創(chuàng)新能力的保障。第一代JX-100的研究，其主力人員由褚健和幾位學(xué)科單位老師構(gòu)成，核心自研技術(shù)較少，僅有可靠冗余技術(shù)。但在1996年JX-300推出時，公司已產(chǎn)生較多技術(shù)骨干，三分之二技術(shù)人員擁有較豐富項目經(jīng)驗，公司自有核心技術(shù)已擴展至冷熱啟動技術(shù)、數(shù)據(jù)處理技術(shù)、信號調(diào)理技術(shù)等。2005-2015：從技術(shù)創(chuàng)新到標準制定，市場格局逐漸顛覆由技術(shù)創(chuàng)新走向標準制定。2005-2015年中控技術(shù)迎來全面擴張周期，業(yè)務(wù)模式層面由單一控制設(shè)備銷售向安全、優(yōu)化等綜合解決方案轉(zhuǎn)型，擴展出安全儀表系統(tǒng)（SIS）、先進控制軟件包（APC）等系列產(chǎn)品；客戶結(jié)構(gòu)層面，借助大型DCS產(chǎn)品ECS-700的推出，公司于2007年成功中標中石化武漢項目，成功切入大型客戶；下游領(lǐng)域?qū)用?，伴隨中石化各項目的成功突破，公司下游領(lǐng)域逐漸向石化方向延伸。總體來看，隨著國產(chǎn)替代持續(xù)推進，中控技術(shù)市場地位逐漸凸顯，疊加極強的技術(shù)實力，公司開始參與到國內(nèi)自動化領(lǐng)域相關(guān)標準制定中。“技術(shù)-標準-產(chǎn)品”路徑構(gòu)筑公司核心競爭力。工業(yè)自動化、工業(yè)軟件產(chǎn)品的市場競爭，大多遵循技術(shù)應(yīng)用落地，各家新品涌現(xiàn)，統(tǒng)一標準制定，競爭格局趨穩(wěn)四個階段。能夠參與工業(yè)標準制定實際上是對廠商技術(shù)能力的高度認可，并能進一步提高行業(yè)影響力，幫助廠商持續(xù)搶占市場份額。無論是2005年EPA標準被國際市場的接納，亦或是后續(xù)工業(yè)控制網(wǎng)路安全評估規(guī)范等國家標準的制定，均體現(xiàn)出市場對中控技術(shù)的高度認可，而后續(xù)有關(guān)產(chǎn)品（DCS、SIS、APC等）的較高市占率，則充分體現(xiàn)了行業(yè)標準制定在市場競爭層面的巨大優(yōu)勢。EPA標準推廣，大客戶成功突破EPA是實時工業(yè)以太網(wǎng)標準中的一種。其本質(zhì)上是對原有工業(yè)以太網(wǎng)標準IEEE802.3在數(shù)據(jù)鏈路層進行拓展，從而使網(wǎng)絡(luò)實時性、吞吐量、時間同步精度等大幅提升，也可以理解為是一種工業(yè)以太網(wǎng)提速方案（工業(yè)以太網(wǎng)響應(yīng)時間通常大于5ms，難以滿足低節(jié)點的伺服運動控制應(yīng)用）。同時，EPA也是一套硬件生態(tài)體系，依靠基于EPA通信標準的變送器、執(zhí)行器、現(xiàn)場控制器、數(shù)據(jù)采集器、遠程分散控制站、無紙記錄儀等產(chǎn)品，才能夠組成完整的分布式網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)。技術(shù)周期切換給予中控彎道超車機會。二十世紀末，現(xiàn)場總線技術(shù)是工業(yè)生產(chǎn)過程中信息傳輸?shù)闹饕x擇，但由于存在標準制定缺失、互聯(lián)互通困難等問題，2000起海外開始進行工業(yè)以太網(wǎng)研發(fā)。出于對海外技術(shù)路徑變更的敏銳感知，2001年10月由浙江大學(xué)牽頭，以浙大中控為主，清華大學(xué)、大連理工大學(xué)、中科院沈陽自動化所等單位聯(lián)合承擔(dān)國家“863”計劃CIMS主題重點課題“基于高速以太網(wǎng)技術(shù)的現(xiàn)場總線控制設(shè)備”，開始制定EPA技術(shù)標準。2005年，EPA標準正式被IEC（國際電工委員會）接納為國際標準，實現(xiàn)了我國在自動化控制領(lǐng)域國際標準的零突破，中控技術(shù)的國內(nèi)知名度大幅提升。EPA標準的推出從產(chǎn)品技術(shù)、品牌影響力、產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同三個維度對中控技術(shù)后續(xù)市場份額提升形成幫助：

產(chǎn)品技術(shù)：EPA標準的推出代表著中控技術(shù)的工業(yè)通信技術(shù)在實時性、確定性和可操作性層面的達到一定高度，為后續(xù)大型DCS、SIS、GCS產(chǎn)品的推出奠定技術(shù)基礎(chǔ)。以大型DCS系統(tǒng)ECS-700為例，ECS-700系統(tǒng)采用高速以太網(wǎng)構(gòu)建控制網(wǎng)絡(luò)與信息網(wǎng)絡(luò)，系統(tǒng)無縫整合PROFIBUS、FF、HART、EPA等國際標準現(xiàn)場總線，并在統(tǒng)一的設(shè)備管理平臺上管理多種現(xiàn)場總線設(shè)備、對于任何符合標準現(xiàn)場總線協(xié)議的供應(yīng)商設(shè)備，ECS-700系統(tǒng)都可以將其設(shè)備內(nèi)的參數(shù)作為維護信息讀取到系統(tǒng)中，其極強的兼容能力源自于國際組織對EPA標準的高度認可。品牌影響力：EPA標準是我國第一個擁有自主知識產(chǎn)權(quán)、并被國際標準化組織接受和采用的工業(yè)自動化標準，其極大的提升了中控集團在國內(nèi)外的影響力。2007年7月國家領(lǐng)導(dǎo)人對浙大中控進行了實地考察，并對中控已有成績表示了祝賀，公司品牌影響力再一次實現(xiàn)飛躍。產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同：中控技術(shù)在EPA標準的推廣上做了較大努力，2005年浙大中控宣布，若參與企業(yè)在5年之內(nèi)推出符合EPA標準的自動化產(chǎn)品，就可以免費使用中控的全部專利。疊加政府專項推廣資金支持，截至2006年9月，國內(nèi)已有26家儀表廠家加入EPA標準組織。EPA標準的推廣實質(zhì)上是促使上游硬件廠商生產(chǎn)符合EPA通信標準的控制產(chǎn)品。盡管該類硬件設(shè)備往往可同時兼容多種主流通信協(xié)議，并不會成為數(shù)據(jù)流通壁壘，但標準推廣仍在很大程度上加深了公司與上下游產(chǎn)業(yè)鏈之間的關(guān)系。產(chǎn)品迭代與品牌推廣并舉，大客戶領(lǐng)域逐漸突破。憑借EPA標準推廣帶來的品牌影響力提升與工業(yè)通信領(lǐng)域的技術(shù)領(lǐng)先，2007年中控技術(shù)中標中石化“武漢石化500萬噸煉油改造項目”，實現(xiàn)中石化訂單零突破。同年9月，中控技術(shù)推出大規(guī)模聯(lián)合控制系統(tǒng)ECS-700，其融合了最新的現(xiàn)場總線技術(shù)、嵌入式軟件技術(shù)、先進控制技術(shù)與網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，適用于大型石化項目等高端DCS領(lǐng)域。領(lǐng)先產(chǎn)品技術(shù)疊加強大品牌號召力，中控技術(shù)承攬了中石化后續(xù)大部分千萬噸級煉油項目，截至2013年，中控技術(shù)取得了中石化30%的市場份額，已成為中石化第一大供應(yīng)商。震網(wǎng)事件爆發(fā)，國產(chǎn)替代加速進行“震網(wǎng)”病毒爆發(fā)，工控安全成為關(guān)注焦點?！罢鹁W(wǎng)”病毒是世界上首個針對工業(yè)控制系統(tǒng)編寫的破壞性蠕蟲病毒，其主要用于控制特定軟件版本的PLC與繼電器產(chǎn)品。2010年，“震網(wǎng)”病毒開始在全球維度大規(guī)模爆發(fā)，并通過更改變頻頻率的方式造成伊朗“伊核計劃”中眾多離心機發(fā)生損壞?！罢鹁W(wǎng)”事件發(fā)生后，工控安全迅速成為我國政府核心關(guān)注點，相關(guān)部門相繼出臺工業(yè)控制系統(tǒng)安全防護方面的政策法規(guī)標準。戰(zhàn)略需要促使工控安全市場高速增長，國產(chǎn)替代加速進行。憑借其較強的行業(yè)影響力，中控技術(shù)積極參與工控安全相關(guān)標準制定。公司于2011年聯(lián)合中國科學(xué)院沈陽自動化研究所、上海工業(yè)自動化儀表研究所等長期合作單位，推出國家級標準《工業(yè)控制網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險評估規(guī)范》?！兑?guī)范》以EPA通信標準作為范例，規(guī)定了工業(yè)控制網(wǎng)絡(luò)安全風(fēng)險評估的一般方法和準則?；趯H與國內(nèi)工控安全標準的深刻理解，公司于2016年成功研發(fā)SIS系列產(chǎn)品TCS-900，從系統(tǒng)安全（系統(tǒng)內(nèi)核安全）、項目安全（物理與軟件安全）、安全運維（服務(wù)方案）三個層面對工控安全形成防護?！罢鹁W(wǎng)事件”后，自主可控進程加速?！罢鹁W(wǎng)”事件的爆發(fā)從兩個層面對中控技術(shù)市占率提升形成幫助：一方面后門程序的存在使得外部軟件安全性大打折扣，自主可控，國產(chǎn)替代進度加速；另一方面伴隨工控安全產(chǎn)品線的補足，公司已具備完整的工控系統(tǒng)

（DCS）、工業(yè)軟件（APC）、工控安全產(chǎn)品體系，并具備較為領(lǐng)先的工業(yè)通信技術(shù)，在解決方案可靠性（工業(yè)以太網(wǎng)確保通信可靠）、穩(wěn)定性（1:1冗余設(shè)計確保系統(tǒng)穩(wěn)定）、開放性（支持多種現(xiàn)場總線接口）、安全性（三層安全體系）上均具備較大優(yōu)勢。兩者合力作用下，中控技術(shù)大型項目切入難度驟減?？傮w來看，依托早年技術(shù)率先突破帶來的市場地位，2005-2015年期間公司開始參與到行業(yè)標準制定當(dāng)中。憑借標準制定衍生來的巨大行業(yè)影響力，以及極具性價比的產(chǎn)品體系，公司成功完成大型客戶的突破，逐漸實現(xiàn)對原有市場格局顛覆。DCS系統(tǒng)自2011年以來連續(xù)11年蟬聯(lián)國內(nèi)市占率第一名，2021年達到33.8%，SIS系統(tǒng)常年穩(wěn)定于市場第二，2021年市占率達到25.7%。2016至今：工業(yè)4.0轉(zhuǎn)型開始，空間上限不斷拓寬工業(yè)4.0轉(zhuǎn)型開啟，公司由傳統(tǒng)硬件供應(yīng)商向綜合服務(wù)商的轉(zhuǎn)型。公司工業(yè)軟件發(fā)展歷史悠久，早在2003年便提出了向綜合自動化整體解決方案供應(yīng)商轉(zhuǎn)型的目標，并于同年推出InPlant工廠自動化解決方案。2005年，基于InPlant架構(gòu)，公司已開發(fā)出先進控制軟件包（APC）、綜合信息集成軟件（PIMS）、數(shù)據(jù)校正軟件等標準化產(chǎn)品，并在后續(xù)應(yīng)用于各大型石化項目主裝置中。2016年公司正式確立工業(yè)4.0為未來轉(zhuǎn)型方向，并于2017年12月發(fā)布工業(yè)軟件操作系統(tǒng)SupOS，其后公司工業(yè)軟件產(chǎn)品矩陣快速擴張，“平臺+APP”數(shù)據(jù)集中戰(zhàn)略逐步確立，工廠級智能制造解決方案構(gòu)筑能力基本完備。轉(zhuǎn)型浪潮下，市場空間上限被不斷開辟。工業(yè)4.0轉(zhuǎn)型從三個維度對公司空間上限形成了提升：1）新興業(yè)務(wù)（如工業(yè)軟件與儀器儀表）的投入加大開辟全新增長曲線，且受益于DCS系統(tǒng)滲透帶來的良好客戶基礎(chǔ)，新興業(yè)務(wù)高速成長；2）咨詢與運維服務(wù)為客戶提供更高價值。如5S店鋪與S2B平臺的推出，本質(zhì)上都是一種增強服務(wù)的方式，試圖在產(chǎn)品銷售與項目實施之外，以咨詢與服務(wù)為客戶創(chuàng)造更多價值；3）服務(wù)性收入的占比提升也會在增強客戶黏性的同時對公司收入的持續(xù)性形成幫助。技術(shù)創(chuàng)新與標準制定助力公司新興業(yè)務(wù)高速發(fā)展。鑒往知來，參考公司過往DCS產(chǎn)品技術(shù)突破與大型客戶成功切入案例，公司具備技術(shù)創(chuàng)新特性與行業(yè)標準制定能力。技術(shù)創(chuàng)新特性歸功于公司良好的學(xué)術(shù)資源背景以及其附帶的寬廣國際視野，使得公司可以較為準確的跟蹤海外友商發(fā)展路徑，并進而實現(xiàn)彎道超車；而持續(xù)參與行業(yè)標準制定則是對公司市場影響力的證明，依托控制系統(tǒng)的前期切入與循環(huán)增強的品牌影響力，公司新興業(yè)務(wù)（工業(yè)軟件/儀器儀表）同樣能夠?qū)崿F(xiàn)市占率的高速提升，并以品類擴張帶來市場空間上限的不斷拓寬。對標海外：綜合解決方案提供商是必然轉(zhuǎn)型方向化工、石化DCS領(lǐng)域，橫河電機與霍尼韋爾等是公司主要競爭對手。橫河電機于1915年成立，早年主要業(yè)務(wù)為電表生產(chǎn)，其后于1975年發(fā)明首代DCS產(chǎn)品，并在1979年向國內(nèi)化工部贈送5套DCS樣機，由此敲開了中國化工行業(yè)控制系統(tǒng)的大門。2008年，為減少內(nèi)地各子公司之間的重復(fù)競爭，并擴大自身在工業(yè)自動化領(lǐng)域的市占率，橫河電機對旗下多家子公司進行整合合并，并成立了新的法人企業(yè)——橫河電機（中國）有限公司，全權(quán)負責(zé)橫河電機在中國市場的銷售、工程及服務(wù)。截至2010年，橫河電機已成為橫跨控制系統(tǒng)、儀表、測量等多項業(yè)務(wù)的綜合型廠商，在化工石化領(lǐng)域均具備較靠前排名。復(fù)盤橫河電機發(fā)展進程，數(shù)字化轉(zhuǎn)型是大勢所趨。自2010年以來，橫河電機分別于2011年、2015年、2018年、2021年提出四項中期經(jīng)營計劃，其數(shù)字化轉(zhuǎn)型軌跡較為清晰：

2011年，橫河電機提出“Evolution2015”戰(zhàn)略。此次戰(zhàn)略計劃并未對數(shù)字化轉(zhuǎn)型做特意強調(diào)，其主要目標仍是工業(yè)自動化控制設(shè)備的市占率提升，但公司同時也明確了行業(yè)擴張（由化工品生產(chǎn)向油氣田開發(fā)擴張）與專業(yè)知識匯集等核心思路，試圖以更大范圍的業(yè)務(wù)擴張與產(chǎn)品性能優(yōu)化維持其自身業(yè)績增長；2015年，橫河電機提出“Transformation2017”戰(zhàn)略。伴隨全球范圍內(nèi)的工業(yè)IT應(yīng)用革命，“Transformation2017”將ICT（信息通信技術(shù)）提升至整體戰(zhàn)略高度，象征著橫河電機數(shù)字化轉(zhuǎn)型意識的覺醒。與“Evolution2015”相比，“Transformation2017”在研發(fā)與并購層面做了較大投入，計劃設(shè)置500億日元

（分三年投入）用于戰(zhàn)略并購，并于2016年收購了英國工程咨詢公司KBC，完成了流程模擬軟件的獲取與化工/能源專業(yè)知識的補全。同年，公司成立以Industrialknowledge為核心的業(yè)務(wù)部門，致力于利用工業(yè)現(xiàn)場數(shù)據(jù)，為客戶提供包含實時監(jiān)控、可視化、過程優(yōu)化等在內(nèi)的云端綜合解決方案，數(shù)字化轉(zhuǎn)型加速進行。2018年，橫河電機提出“Transformation2020”戰(zhàn)略。計劃明確指出將通過充分利用數(shù)字化架構(gòu)來尋求提高自身與客戶的生產(chǎn)力，ICT技術(shù)正式與控制與測量業(yè)務(wù)并列，成為橫河電機的核心技術(shù)三角。商業(yè)模式從簡單的產(chǎn)品與服務(wù)銷售轉(zhuǎn)向持續(xù)性的服務(wù)提供（運營、維護業(yè)務(wù)占比增多），而工業(yè)軟件則成為了連接前期控制系統(tǒng)建設(shè)和后期運營維護業(yè)務(wù)的橋梁。2019年，橫河電機收購了電子治理RAP公司，RAP本質(zhì)上是一個電子記錄軟件，有現(xiàn)成的數(shù)字化解決方案包括安全風(fēng)險評估、工作許可管理、變更管理等標準模塊，可實現(xiàn)對工廠資產(chǎn)和維護程序的實時監(jiān)控，從而從運維環(huán)節(jié)獲得持續(xù)性收入。2021年，橫河電機提出“AccelerateGrowth2023”戰(zhàn)略。新戰(zhàn)略對過往業(yè)務(wù)架構(gòu)做出了徹底的調(diào)整，業(yè)務(wù)板塊不再以產(chǎn)品（控制、測量、航空及其他）做劃分，而是重構(gòu)為能源、材料、生命科學(xué)三大行業(yè)板塊，其背后體現(xiàn)的是橫河電機對各行業(yè)智能制造全環(huán)節(jié)（咨詢、實施、運維）盈利能力的要求提升，傳統(tǒng)控制系統(tǒng)銷售將不再是唯一盈利來源，橫河電機更希望通過各環(huán)節(jié)的緊密合作來為客戶創(chuàng)造更大的收益。三個維度拓展，橫河電機目標市場空間上限持續(xù)提升。項目型工業(yè)控制/軟件廠商的業(yè)務(wù)擴張，往往是從細分行業(yè)、產(chǎn)品矩陣（硬件/軟件），產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)(咨詢/實施/運維)三個維度出發(fā)。橫河電機四項中期經(jīng)營計劃的推出，實際目的都是通過業(yè)務(wù)擴張?zhí)嵘?008年經(jīng)濟危機后處于低位的營收/盈利增速?！癊volution2015”力圖通過區(qū)域擴張與細分行業(yè)擴張進一步提升控制系統(tǒng)市占率；

“Transformation2017”則同時強調(diào)了傳統(tǒng)行業(yè)中軟件新品的應(yīng)用與新興行業(yè)中咨詢環(huán)節(jié)的切入；“Transformation2020”一方面將運維環(huán)節(jié)業(yè)務(wù)的作為未來的重點戰(zhàn)略發(fā)展方向，另一方面也期望在食品與醫(yī)藥等非傳統(tǒng)領(lǐng)域獲得更高收益；“Transformation2020”

則是在已基本完成各項業(yè)務(wù)擴張背景下，致力于為各細分行業(yè)的客戶提供具備更高附加價值的整體解決方案，以實現(xiàn)盈利改善。著眼當(dāng)下：轉(zhuǎn)型持續(xù)推進，產(chǎn)品矩陣擴張仍是當(dāng)前重點以海外為鑒，綜合解決方案轉(zhuǎn)型是必然趨勢。中控技術(shù)創(chuàng)始人褚健老師早年曾留學(xué)于日本，對日本DCS相關(guān)公司較為熟悉，具備廣闊的國際視野。與橫河電機類似，中控技術(shù)于2017年正式發(fā)布智能制造推進戰(zhàn)略，在軟件與儀器儀表業(yè)務(wù)上加大投入力度，力圖通過構(gòu)筑完整的產(chǎn)品矩陣，同時輔以服務(wù)跟進，為客戶提供具備更高附加價值的綜合解決方案。綜合解決方案的轉(zhuǎn)型動力來自三個層面：1）客戶需求層面，伴隨“雙碳”等環(huán)保政策的陸續(xù)推出和市場競爭的日益激烈，具備提質(zhì)增效作用的信息化建設(shè)需求漸長，同時化工石化平均項目規(guī)模的不斷提升，則使整體解決方案需求更加旺盛；2）廠商層面，相較過往產(chǎn)品銷售與項目實施，整體解決方案可獲得更高附加價值，有利于空間上限開辟與盈利結(jié)構(gòu)改善；3）整體解決方案的提出本質(zhì)上是一種競爭優(yōu)勢的構(gòu)筑，伴隨項目規(guī)模與客戶需求日益提升，能夠以整體解決方案建設(shè)滿足客戶需求的廠商數(shù)量逐漸減少，市場集中度進一步提高。三條路徑推動新興業(yè)務(wù)高速發(fā)展。中控技術(shù)對新興業(yè)務(wù)的資源投入可以從三個層面看出：研發(fā)投入持續(xù)加大，軟件產(chǎn)品種類大幅擴張：公司早期軟件開發(fā)資源集中于子公司浙江中控軟件技術(shù)有限公司（2002年成立），其軟件開發(fā)擁有近二十年的技術(shù)積累。2020年公司上市以來，伴隨研發(fā)投入（人員/費用）的持續(xù)加大，公司軟件品類高速擴張，已從過往的4大類5個小類，擴張至2021年的7大類26個小類，逐漸能夠滿足企業(yè)全生命周期生產(chǎn)需要。5S店鋪推廣部署，服務(wù)能力持續(xù)增強：5S自動化管家店即提供包括Sales產(chǎn)品銷售、Spareparts備品備件、Service服務(wù)、Specialists專家、Solutions解決方案等不同服務(wù)。PlantMate線上平臺為5G遠程專家指導(dǎo)系統(tǒng)及設(shè)備管理等。線下5S店鋪的部署推廣與線上PlantMate平臺的推出，核心都是對公司服務(wù)與咨詢能力的增強，是公司在產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)維度（咨詢/實施/運維）進行業(yè)務(wù)擴張的一種嘗試。考慮到無論是整體解決方案的制定，還是單獨工業(yè)軟件的實施，均具備較強的定制化屬性，5S店鋪部署帶來的服務(wù)能力增強對整體方案亦或工業(yè)軟件業(yè)務(wù)的推廣均具有較大幫助。承載“平臺+APP”戰(zhàn)略，I-OMC新品實現(xiàn)技術(shù)躍遷：“平臺+APP”方案的核心在于生產(chǎn)場景中全環(huán)節(jié)數(shù)據(jù)的打通，企業(yè)端APP的開發(fā)則是各環(huán)節(jié)數(shù)據(jù)打通后的一項可選功能。2022年7月22日，中控技術(shù)發(fā)布新一代全流程智能運行管理與控制系統(tǒng)i-OMC，其具備

“E網(wǎng)到底”、“工廠操作系統(tǒng)平臺+工業(yè)APP”與“自主運行”三大特性。憑借“E網(wǎng)到底”帶來的各生產(chǎn)環(huán)節(jié)數(shù)據(jù)流通能力，I-OMC可將數(shù)據(jù)匯集到統(tǒng)一的“工廠操作系統(tǒng)平臺”，并借助各類工業(yè)軟件對數(shù)據(jù)變化進行分析，各硬件設(shè)備對分析結(jié)果做出反應(yīng)，以實現(xiàn)長期的無人化“自主運行”。從最終愿景看，I-OMC的核心是實現(xiàn)工廠的自主運行（無人化），其直接與橫河電機最新戰(zhàn)略IA2IA（工業(yè)自主化）對標，充分彰顯公司技術(shù)創(chuàng)新特性。內(nèi)外因素推動下，工業(yè)軟件與自動化儀表逐漸成為公司全新增長點。自2017年中控技術(shù)開啟工業(yè)4.0轉(zhuǎn)型以來，伴隨內(nèi)部研發(fā)與銷售的投入力度不斷加大，外部國產(chǎn)替代需求持續(xù)增強，公