在貸款風險分類中的應用

分析工具：在貸款風險分類中的應用內容：財務分析工具及應用現(xiàn)金流量分析工具及應用非財務分析工具及應用擔保分析工具及應用方法：采取知識點回顧，結合甲公司案例中的有關數(shù)據進行分析的方法，目的是節(jié)約時間，形成對案例分析的感性認知。財務分析工具的應用

1.

財務分析的主要內容2.損益表分析3.資產負債表分析4.財務比率分析5.會計報表預警信號方法：采取知識點回顧，結合甲公司案例中的有關數(shù)據進行分析的方法，目的是節(jié)約時間，形成對案例分析的感性認知。來自

中國最大的資料庫下載1、財務分析的主要內容1.1財務分析的定義財務分析：是指對借款人會計報表有關數(shù)據的變化資料進行確認、比較、研究和分析的過程。通過運用財務分析手段，可以掌握借款人的財務狀況，評估借款人的償債能力，預測借款人的未來發(fā)展趨勢，為貸款五級分類提供正確依據。盈利能力分析營運能力分析資金結構分析

1.2財務分析的資料借款人連續(xù)三年以上的會計報表會計報表附注注冊會計師查賬驗證報告以及其他資料

1.3財務分析的要點我們不必太關心某一時點的一個比率，而應關心一段時間內的比率變化，注意期末與期初對比。企業(yè)可在會計報表生成之前，采取某些方法，人為地制造一個比現(xiàn)實更令人滿意的財務狀況。如：調整負債方結構，將短期負債調入長期負債，以提高短期償債能力；采取資產（土地、房產）重估，提高資本共積，達到提高所有者權益，以提高長期償債能力和融資目的。因此要注意報表項目間接，異常的要查賬、查據。即使在沒有使用深思熟慮的方法來人為地改善財務狀況的情況下，年末會計報表也往往會描繪出比年度中其他時間更好的情況。舉例如下：1.3財務分析的要點設：3月30日，企業(yè)資產負債狀況：流動資產291.8萬元，流動負債萬元，則流動比率為1.95（291.8/150）變化：企業(yè)用現(xiàn)金和有價證券償還67.7萬元的應付賬款或其他流動負債（如他行償貸）后，則流動比率為2.72。（291.8-67.7）＝224.1（150-67.7）＝82.3提高：2.72-1.95＝0.77個百分點來自

中國最大的資料庫下載1.3財務分析的要點

年份銷售額（萬元）199689519979181998937時期增長（下降）年度增長率1996—1997232.57%1997—1998192.07%1.3財務分析的要點通過外部比較，把握企業(yè)實際經營狀況

不同行業(yè)，其企業(yè)的財務指標差異很大，即使同一行業(yè)中的不同企業(yè)，由于各地成本差異較大，相關指標的差異也較大。用不同企業(yè)的財務數(shù)據進行比較，來自不同企業(yè)的財務數(shù)據應該標準化技術性分析與闡釋性分析結合

必須具備透過數(shù)字看問題的能力

1.4財務分析應注意的問題會計政策和方法的可選擇性，決定了會計報表的數(shù)據具有一定彈性人為因素會影響會計報表的客觀性通脹、通縮是影響財務分析準確性的重要原因會計報表的表列項目不能完全反映企業(yè)的風險因素1.5財務報表的調節(jié)案例1.5財務報表的的調節(jié)案例：A公司在第第一年實現(xiàn)現(xiàn)了70萬萬元利潤，，在第二年年實現(xiàn)了100萬利利潤。公司司決定在第第二年關閉閉一個營業(yè)業(yè)點。應此此，公司決決定在第二二年為重組組成本提取取20萬萬元元的的準準備備金金。減減去去重重組組等等成成本本后后，，公公司司在在第第三三年年的的利利潤潤是是70萬萬元元。。企企業(yè)業(yè)決決定定在在第第三三年年的的損損益益表表中中完完全全沖沖回回為為重重組組成成本本提提取取的的20萬萬元元準準備備金金后利利潤潤將將達達90萬萬元元。。第一一年年第第二二年年第第三三年年提取取準準備備金金前前的的利利潤潤7010070重組組準準備備金金－－20+20利潤潤7080901.5財務務報報表表的的調調節(jié)節(jié)案例例：：ＢＢ公公司司在在第第一一年年末末時時擁擁有有100萬萬元元應應收收賬賬款款，，并并對對該該應應收收賬賬款款提提取取了了4%的的準準備備金金。。在在第第二二年年年年末末，，ＢＢ公公司司仍仍然然擁擁有有100萬萬元元應應收收賬賬，，但但把把準準備備金金提提取取比比率率降降到到了了1%第一一年年年年末末準準備備金金4萬元元第二二年年年年末末準準備備金金1萬元元由準準備備金金減減少少而而增加加的第第二二年年利利潤潤3萬元元來自自中國國最最大大的的資資料料庫庫下下載載1.5財務務報報表表的的調調節(jié)節(jié)案例例：：C公公司司在在第第一一年年年年末末擁擁有有1000萬萬元元的的應應收收賬賬款款，，并并對對該該應應收收賬賬款款提提取取了了3%的的準準備備金金。。C公公司司第第二二年年的的交交易易環(huán)環(huán)境境轉轉壞壞，，很很多多客客戶戶都都無無法法償償還還債債務務。。在在第第二二年年年年末末，，C公公司司仍仍然然有有1000萬萬元元的的應應收收賬賬款款，，同同時時提提議議把把準準備備金金提提取取比比率率提提高高到到5%。。管管理理者者擔擔心心第第二二年年的的利利潤潤會會下下降降，，應應次次否否決決了了這這一一提提議議1.5財務報表表的調節(jié)節(jié)案例：D公司用用利率為為10%的代扣扣買了一一座200萬元元的建筑筑物。6個月后后付款。（增大財財務費用用，減少少200萬元現(xiàn)現(xiàn)金流出出）1.5財務報表表的調節(jié)節(jié)案例：E公司在在第一年年投資25萬元元開發(fā)新新產品，，該產品品計劃在在第二年年投放市市場2、損益表表分析2.1損損益表表編制原原則2.2損損益表表的結構構分析2.1損益表編編制原則則損益表編編制原理理：利潤潤＝收入入-費用損益表相相關項目目的變動動會引起起資產負負債表上上關聯(lián)數(shù)數(shù)據的變變動如：損益表凈凈利潤的的變動，，引起資資產負債債表上資資產總額額、所有有者權益益等相關關項目變變動收入的確確認三原原則：費用的確確認三原原則：損益表的的結構分分析法結構分析析法：是是以損益表中的某某一總體體指標（（主營業(yè)業(yè)務收入入凈額））為100%分別計算算主營業(yè)業(yè)務成本本、各種種費用、、利潤等等各組成成部分所所占總體體指標的的百分比比比較若干干連續(xù)時時期（3年）的的各項指指標的增增減變動動趨勢對損益表中某些些指標的的異常變變化要高高度關注注看：甲公公司損益表、、調查了了解到的的背景材材料案例：一、甲公公司背景景：甲公司（（股份有有限公司司）成立立于1995年年6月，，注冊資資本216.42萬元元，公司司主營業(yè)業(yè)務：彩彩色顯示示器、彩彩色電視視機等電電子產品品。二、行業(yè)業(yè)地位：：中國知名名家電企企業(yè)，甲甲公司產產品獲ISO9002質量體體系認證證和世界界主要發(fā)發(fā)達國家家的安全全技術標標準證書書（進一一步拓展展國際市市場奠定定了基礎礎）。公公司自身身技術實實力雄厚厚，不斷斷開發(fā)出出適應市市場需求求的新產產品，如如：十六六畫面彩彩電、多多媒體彩彩電、大大屏幕超超平彩電電、變頻頻彩電、、液晶顯顯示器等等。該公公司生產產的“信信合”彩彩電以及及按國際際標準組組織生產產的“信信合”液液晶顯示示器，以以其優(yōu)良良的品質質贏得了了一定的的市場份份額，產產品遠銷銷世界各各地。目前公司致力于提提升傳統(tǒng)產品品的技術含量量，數(shù)字高清清彩電（HDTV）的研研發(fā)成功，為為公司產品結結構的升級、、鞏固行業(yè)優(yōu)優(yōu)勢加注了籌籌碼，生產和和銷售上具有有較大的競爭爭優(yōu)勢。三、、經經營營管管理理和和發(fā)發(fā)展展戰(zhàn)戰(zhàn)略略：：2001年年面面對對市市場場供供大大于于求求，，產產品品競競爭爭激激烈烈，，中中國國彩彩電電行行業(yè)業(yè)大大打打價價格格戰(zhàn)戰(zhàn)，，該該公公司司采采取取了了更更為為激激烈烈的的低低價價銷銷售售策策略略以以保保持持原原有有市市場場份份額額，，并并取取得得一一定定成成績績，，但但總總體體銷銷售售收收入入比比2000年年有有較較大大幅幅度度的的下下降降，，全全年年實實現(xiàn)現(xiàn)凈凈利利潤潤8.85萬萬元元，，比比上上年年下下降降了了67.72%；；同同時時2001年年公公司司調調整整了了采采購購策策略略，，全全面面使使用用承承兌兌匯匯票票進進行行結結算算。。公司管理層層意識到如如果不引入入新產品，，就難以在在有限的市市場需求中中維持和擴擴張自身的的市場份額額，因此在在2000年下半年年開始，公公司提出““以經濟效效益為中心心”的經營營方針，深深挖企業(yè)潛潛力，大力力調整產品品結構，加加強成本控控制，一方方面加大新新產品的開開發(fā)力度，，另一方面面對原有生生產線進行行技術改造造，進一步步降低生產產成本。2002年年有關固定定資產技術術改造基本本完成，新新的高清彩彩電投入市市場，銷售售持續(xù)上升升，同時，，公司加大大海外市場場拓展力度度，并在下下半年成功功取得歐美美市場訂單單，進一步步促進公司司銷售的增增長。2002年公公司凈利潤潤17.62萬元，，比上年上上升了99.10%。但同時時，由于銷銷售獎勵力力度的加大大，公司相相關費用支支出比以往往有較大幅幅度的上升升。四、借款情情況：甲公司2002年在在AAA信信用社借款款153.66萬元元，以公司司廠房和設設備抵押，，經WF公公司評估，，評估價值值為280萬元。借借款期限為為2002年9月1日至2003年8月31日日，期限壹壹年。來自中國最大的的資料庫下下載甲公司損益益表結構分分析文字表表述主營業(yè)務利利潤（毛利利潤）分析析1、2001年毛利潤由2000年的14.46%大幅下滑滑到11.94%，，從調查的的背景材料料看，主因因為2001年彩電電市場供大大于求，產產品競爭激激烈，全行行業(yè)打價格格戰(zhàn)，甲公司采采取更為為激烈的的低價銷銷售策略略，雖然然能保持持原有產產品市場場銷售份份額，但但低價銷銷售產品品，使主營業(yè)務務收入僅達951.46萬元元，比2000年的1070.72萬元下下降119.26萬元元，有的的下降幅幅度較大大，2001年年毛利潤潤113.56萬元與與2000年的的154.8萬萬元相比比，下降降了41.24萬元，，占比則則由2000年年的14.46%下降降到11.94%，下下降了2.54個百分分點，同同時，產產品成本本不降反反升，從從主營業(yè)業(yè)務成本本占比看看，2001年年為87.46%與2000年的85.06%相相比上升升了2.4個百百分點。。2、2002主營業(yè)務務利潤占比回升升到2000年末以上水水平。主主因為2002年甲公司采取取舉措：深深挖企業(yè)潛潛力、調整整產品結構構，研發(fā)的的新產品取取得成效。。新的高清清彩電投放放市場，銷銷售持續(xù)上上升，獲取取新產品超超額利潤；；另一方面面在2002年基本本完成了對對原有生產產線等有關關的固定資資產技術改改造，增強強了流動資資金營運能能力，海外外市場拓展展取得新進進展，于2002年年下半年取取得歐美市市場訂單，，促使甲公公司2002年產品品銷售收入入明顯回升升，2002年主營營業(yè)務收入入達1258.52萬元，比比2001年的951.46萬元增加加了307.06萬萬元，增幅幅高達32.27%；同時，，新技術的的運用使得得產品的成成本一定壓壓縮，主營營業(yè)務成本本占比由2001年年87.46%下降降到2002年的85.11%，下降降2.35個百分點點，從而帶帶動甲公司司2002年主營業(yè)業(yè)務利潤由由2001年的113.56萬元、占占比11.94%，，回升到184.84萬元、、占比14.69%。來自中國最大的的資料庫下下載營業(yè)利潤分分析：營業(yè)利潤比重呈下降降趨勢，由由2000年的2.88％下下降到2002年的的1.01％，主因因為：一方方面企業(yè)利利潤獲取途途徑單一，，主要還是是依靠主營營業(yè)務收入入，企業(yè)其他業(yè)務利利潤貢獻少且較較往年有所所減少，由由2000年的0.83％降降至2002年的0.52％％；另一方方面由于彩彩電市場競競爭激烈、、低價營銷銷比拚、拓拓展海外市市場、以及及加大銷售售獎勵力度度，甲公司司營業(yè)費用（（銷售費用用）、管理理費用、財財務費用等三項費用用合計支出出所占比例例不斷加大大，2001年至2002年年三項費用用占比分別別為11.82％、、12.62％、14.20％，呈上上升趨勢。。特別是2002年，，甲公司加加大新產品品銷售力度度，其中的的營業(yè)費用用再創(chuàng)新高高11.24%，比比2001年增加0.38個個百分點。。同時，短短期借款由由2001年的8.5萬元增增加到2002年的的162.16萬元元，財務費費用大幅增增加。致使使甲公司營業(yè)利潤比重呈下降降趨勢。凈利潤分析析：企業(yè)凈利潤潤占比由2000年的2.56％（（27.42萬元利利潤）下降降到2001年的0.93％％（8.85萬元利利潤）下降降1.63個百分點點，2002年甲公公司采取擴擴大銷售、、壓縮成本本等系列措措施下，2002年年凈利潤有有所回升達達17.62萬元，，占比長至至1.4％％，比上年年提高0.47個百百分點。結論：該企企業(yè)目前處處于行業(yè)成成熟期，隨隨著新產品品的投入、、海外市場場的拓展，，2002年年盈利能力較較2001年有所提提高，主營業(yè)務利利潤占比回升到到2000年年以上水平，，但費用增增長過快，，營業(yè)利潤占占比呈下降趨勢勢，總體評評價盈利水水平一般，，處于行業(yè)業(yè)中等水平平。3、資產負債債表分析3.1資產負債表表編制原理理3.2資產負債表表的分析來自中國最大的的資料庫下下載3.1資產負債表表的編制原原理資產負債表表的編制原原理：資產產＝負債+所有者權權益資產的組成成：負債的組成成：所有者權益益的組成：：看：甲公司資產產負債表金額占比金額占比金額占比流動資產：貨幣資金100.515.38164.559.33152.389.18短期投資113.646.09107.406.09113.526.84應收票據118.146.33110.436.2695.615.76應收股利0.000.000.000.000.000.00應收利息0.000.000.000.000.000.00應收賬款459.7424.62435.1624.67258.6415.58其他應收款0.000.000.000.000.000.00預付賬款12.580.6712.540.714.570.28應收補貼款1.870.100.000.000.000.00存貨719.2938.53594.1333.69645.7038.89待攤費用0.140.010.450.030.200.01一年內到期的長期債權投資0.000.000.000.000.000.00其他流動資產0.000.000.000.000.920.06流動資產合計1,525.9181.731,424.6680.771,271.5476.58長期投資：長期股權投資13.910.7515.990.9115.300.92長期債權投資0.000.000.000.000.000.00長期投資合計13.910.7515.200.8614.520.87固定資產：固定資產原值454.1624.33412.9123.41383.2223.08減：累計折舊159.948.57133.307.56108.166.51固定資產凈值294.3115.76279.7015.86275.0916.57工程物資0.000.000.000.000.050.00在建工程27.491.4738.362.1841.632.51固定資產合計280.2315.01276.4215.67316.7719.08無形資產及其他資產：無形資產45.172.4245.082.5644.552.68長期待攤費用1.810.102.380.1313.120.79其他長期資產0.000.000.000.000.000.00無形資產及其他資產合計46.982.5247.462.6957.673.47遞延稅項：遞延稅款借項0.000.000.000.000.000.00資產總計1,867.04100.001,763.75100.001,660.50100.00流動負債：短期借款162.168.698.500.4828.501.72應付票據235.5912.62243.6113.8175.024.52應付賬款207.4411.11206.3811.70180.6910.88預收賬款46.872.5156.973.2357.653.47應付工資0.000.000.100.010.000.00應付福利費2.400.133.410.193.950.24應交稅金-118.46-6.34-51.28-2.91-24.69-1.49其他應交款5.150.286.240.355.210.31其他應付款24.441.3112.800.7315.620.94預提費用6.930.370.720.047.250.44一年內到期的長期負債0.000.000.000.001.000.06資產負債結構分析表單位：萬元、%項目2002年2001年2000年資產負債表表資產負債表表（續(xù)表））來自中國最大的的資料庫下下載3.2資產負債表表分析資產結構分分析資金結構分分析（負負債結構分分析）甲公司案例例（樣本分分析）分析的方法法：資產結構分分析：通過計算各各項資產占總資產的的比重，來分析判判斷借款人人資產分配的的合理性。資金結構分分析：是通過計算算借款人全全部資金中中負債和所有有者權益所所占的比重重及相互間的的比例關系系，來分析析判斷借款人人的償債能能力資產結構分分析結論看：WOD文檔資金結構分分析（負負債結構分分析）看：WOD文檔來自中國最大的的資料庫下下載4、財務比率率分析4.1盈盈利能力力分析4.2營營運能力力分析4.3長長期償債債能力分析析4.4短短期償債債能力分析析4、財務比率率分析通過比率的的計算和闡釋釋，可以了了解到企企業(yè)獲利利能力、、存貨周周轉速度度、應收收賬款周周轉速度度、資產產使用效效率以及及其他相相關情況況。比率率和百分分比簡化化了分析析過程，，同時突突出了主主要問題題4、財務比比率分析析計算財務務比率的的目的是是通過比率率進行比比較，比較的的內容有有：同一財務務比率在在不同時期期的變動趨趨勢與普遍接接受的““標準””或“正正?！必斬攧毡嚷事手g的的差異與同行業(yè)業(yè)類似企企業(yè)財務務比率的的差異4.1、盈利能能力分析析---比率含義義來自中國最大大的資料料庫下載載4.1、盈利能能力分析析（盈利比比率分析析）項目公式2002年2001年2000年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析銷售利潤率（毛利潤率）主營業(yè)務利潤——————主營業(yè)務收入凈額14.6911.9414.462.7520.05差營業(yè)利潤率營業(yè)利潤———————主營業(yè)務收入凈1.010.232.880.78稅前利潤率利潤總額———————主營業(yè)務收入凈1.641.173.050.47凈利潤率凈利潤———————主營業(yè)務收入凈1.400.932.560.47-9.51較好成本費用利潤率利潤總額———————成本費用總額1.651.173.150.48-5.38較好分析：從盈利比率比率看，一方面，甲公司三年的盈利水平，雖2002年盈利狀況有好轉，但總體盈利水平呈下降趨勢。另一方面，低價竟爭策略的實施，致使公司的銷售利潤率（毛利潤率），遠低于行業(yè)平均水平，但成本費用控制能力強于同業(yè)其它企業(yè)，致使凈利潤率、成本費用利潤率領先于同業(yè)平均水平。2002年新產品開發(fā)、海外市場拓展初見成效，毛利潤率、營業(yè)利潤率、稅前利潤率、凈利潤率、成本費用利潤率較2001年有一定程度回升，但開發(fā)新市場支付的營業(yè)費用等三項費用大幅上升，因此公司盈利能力并不理想。4.2、營運能能力分析析（效率率比率分分析）--比率含義義4.2、營運能能力分析析（效率率比率分分析）項目公式2000年2001年2002年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析總資產周轉率主營業(yè)務收入凈額/

資產平均余額0.650.56

0.690.130.61較好固定資產周轉率主營業(yè)務收入額/固定資產平均值4.723.43

4.390.96

3.63較好應收賬款周轉率賒銷收入凈額/應收賬款平均余額2.382.11

2.240.13

3.20差存貨周轉率主營業(yè)務成本/存貨平均余額1.451.341.630.29

3.56差資產利潤率權益報酬率利潤總額/資產平均余額

利潤總額/有形凈資產1.972.600.650.91

1.141.660.490.75-2.08總體下降分析：效率比率看，一方面，甲公司三年的應收賬款周轉率、存貨周轉率均低于同行業(yè)平均水平，雖存貨周轉率有所提高，實屬公司低價銷售產成品所致，應收賬款、存貨2002年末占用了公司大量的流動資金，削弱了公司的實際支付能力，反映出公司營運效率仍然較低；另一方面，公司的總資產周轉率、固定資產周轉率高于同業(yè)平均水平，反映出公司能充分地運用現(xiàn)有資產，但資產利潤率仍低于2000年水平。公司應進一步提高管理效率，加強應收賬款回籠、以及生產調度能力。公司實施低價策略、海外拓展市場及客戶信用管理策略等，使2002年經營管理效率比2001年好轉，資產營運能力較上年有所提高，增強了資產周轉能力，減少了資金占用，增強了短期償債能力。

4.3、長期期償債債能力力分析析（杠杠桿比比率分分析））--比率含含義來自中國最最大的的資料料庫下下載4.3、長期期償債債能力力分析析（杠杠桿比比率公公析））項目公式2000年2001年2002年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析

資產負債率

負債總額/資產總額20.6427.70

30.71

3.01

51.75

較好負債與所有者權益比率

負債總額/所有者權益總額26.0138.3444.36

6.02169.71較好

負債與有形凈資產比率

負債總額/有形凈資產27.2039.8346.03

6.20194.53較好

利息保障倍數(shù)(利潤總額＋利息費用)/利息費用13.435.24

8.953.71

0.10

較好

分析：從杠桿比率看甲公司對債務的承受能力和償還債務的保障能力，該公司資產負債結構較為合理，杠桿比率較低，2002年資產負債率雖高于前二年水平，但僅為30.71%，利息保障倍數(shù)倍數(shù)8.95，則比2001年提取高3.71個百分點，顯示公司支付利息費用的能力增強，負債與所有者權益比率44.36%、負債與有形凈資產比率46.03%，分別遠低于行業(yè)平均值169.71%和194.53%，長期償債能力處于同行業(yè)領先水平，債權人權益能得到充分保障。不足：在資產報酬1.14，低于債務成本的情況下，企業(yè)應該繼續(xù)采取低負債的經管策略；同時，關注企業(yè)能否尋求新的高回報項目，提高企業(yè)的整體盈利能力。杠桿比率較低，長期償債能力增強4.4、短期期償債債能力力分析析（流流動比比率分分析））-含義4.４、短期償償債能能力分分析（（流動動比率率分析析）項目公式2000年2001年2002年2002年比上年（+、-）行業(yè)平均值分析

流動比率

流動資產/流動負債

3.63

2.92

2.66

-0.26

1.5

速動比率

速動資產/流動負債

1.771.681.39

-0.29

0.75

現(xiàn)金比率

現(xiàn)金類資產/流動負債

1.030.780.58

-0.20.40

營運資金流動資產—流動負債921.05936.99953.1516.16

上升

分析：從流動比率變化看甲公司資產流動性對短期債務現(xiàn)金償還承受能力，并評估公司流動資產變現(xiàn)能力懇談會維持持續(xù)經營活動能力。從流動比率看，企業(yè)資產流動性較強，2002年流動比率2.66、速動比率1.39、現(xiàn)金比率0.58，比前兩年均有所下降，但均高于同行業(yè)平均水平，基本能夠保證短期債務的償付。同時，企業(yè)流動資產中存貨、應收帳款比重較大，占用了大量的流動資金，部分應收賬款帳齡過長，回收難度較大，對資產流動性和短期債務償還有一定影響。公司應加大應收賬款處置，提高產品產量與銷售，加速存貨周轉，公司海外應收貨款的到賬，短期償債能力將得到增強。對該甲公司在未來發(fā)展中能否有效改善流動資產結構給予關注。流動比比率、、速動動比率率能夠夠反映映企業(yè)業(yè)的流流動性性狀況況，但但沒有有絕對對統(tǒng)一一的標標準。。行業(yè)業(yè)不同同，經經營方方式不不同，，對流流動性性的要要求也也不同同，根根本就就不會會有理理想的的流動動性比比率標標準。。關注注的是是比率率的變變動趨趨勢及及產生生原因因。有理想想的流流動性性比率率標準準嗎？？來自中