論基于協(xié)議的股權(quán)轉(zhuǎn)讓

協(xié)議的股權(quán)轉(zhuǎn)讓股權(quán)轉(zhuǎn)讓是股權(quán)變動形式之一。筆者認為股權(quán)轉(zhuǎn)讓是旨在發(fā)生股權(quán)變動效果而依當事人意思自治原那么和一定程序股東把自己的全部或部股份讓與別人受讓人獲得股權(quán)而成為股東的民事行為。近幾年股權(quán)轉(zhuǎn)讓糾紛案件呈上升而我國公等相關(guān)法律對此規(guī)定的比擬原那么又沒有這方面的解釋。股權(quán)作為一種具有內(nèi)涵的包括財產(chǎn)權(quán)等多種權(quán)利在內(nèi)的新型權(quán)利形態(tài)具有不同于普通商品及物權(quán)、債權(quán)、等傳統(tǒng)權(quán)利的性質(zhì)導致股權(quán)轉(zhuǎn)讓有很大的復雜性給的審理增加了難度。其中最常見的表現(xiàn)形式就是協(xié)議的股權(quán)轉(zhuǎn)讓它涵蓋的內(nèi)容比擬豐富既有股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同又有股東的變更登記和工商變更登記等等。筆者就此談一談看法。股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力審查對涉及股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力的案件筆者認為應從以下幾方面進展審查：出讓人方面出讓人要符合條件其只能是股東或股東的清算主體而特殊主體的轉(zhuǎn)讓行為在法律上有限制性的規(guī)定。如發(fā)起人持有的本股份自成立之日起3年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓;董事、監(jiān)事、經(jīng)理持有的股份在任職間不得轉(zhuǎn)讓;在上收買中收買人對所持有的被收買的的股票在收買行為完成后的6個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓等;對隱名股東理中常常將其視為的人而不是股東。所以其不符合出讓股權(quán)人的條件。受讓人方面對受讓人也應審查其是否符合法律規(guī)定如不得受讓自己的股份除非是為了減少資本而注銷股份或者與持有本股票的其它合并;中國自然人原那么上不得受讓中外合資、合作經(jīng)營企業(yè)的出資。但在北京有例外。?中關(guān)村科技園區(qū)?的規(guī)定境外經(jīng)濟組織或者個人可以與境內(nèi)組織或者個人在中關(guān)村科技園區(qū)興辦合資、合作的高新技術(shù)企業(yè)?？梢娭灰弦?guī)定條件的中外合資、合作設立時允許中國自然人成為股東在存續(xù)過程中因股權(quán)轉(zhuǎn)讓而導致中國自然人成為新股東也是答應的;我國公沒有對子受讓母股份加以限制但母子互相持股會導致資本虛增危害債權(quán)人利益。筆者建議我國公應只允許母單方持有子股份。標的方面對標的的審查要注意股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的標的是股權(quán)股權(quán)是股東對股份所有權(quán)的簡稱股東擁有的是股份。股東的利益包含于股份之中。因此股權(quán)轉(zhuǎn)讓表現(xiàn)為股份的轉(zhuǎn)讓這本質(zhì)是人與人之間權(quán)利客體——股份的支配和歸屬關(guān)系的法律關(guān)系的變更。對標的的審查要注意股權(quán)的某一權(quán)能如股利、紅利分配懇求權(quán)、表決權(quán)可否單獨別離轉(zhuǎn)讓?筆者認為股權(quán)雖然包含多種權(quán)利但它具有整體性股權(quán)的客體是股份誰擁有股份誰就擁有完好的股權(quán)。假如特定股份上擁有兩個或兩個以上的權(quán)利人勢必會造成權(quán)利的沖突引發(fā)更多的糾紛和矛盾所以我國公應嚴禁股權(quán)權(quán)能的別離轉(zhuǎn)讓。對價方面在轉(zhuǎn)讓是否必須有償?shù)膯栴}上我國法律、行政法規(guī)并沒有明確規(guī)定所以應允許股權(quán)的無償轉(zhuǎn)讓。但對有限責任法律規(guī)定出讓人以外的其他股東在同等條件下享有優(yōu)先購置權(quán)所以有限責任的股權(quán)轉(zhuǎn)讓以有償為常態(tài)但也有例外情況。在股權(quán)無償轉(zhuǎn)讓的情況下利益受到損害威脅的是出讓人的債權(quán)人。所以在允許股權(quán)無償轉(zhuǎn)讓的情況下應賦與出讓人的債權(quán)人以廢罷訴權(quán)以到達權(quán)利的平衡。有人認為撤銷權(quán)行使事由是對“財產(chǎn)〞的無償轉(zhuǎn)讓而非“權(quán)利〞無償轉(zhuǎn)讓股權(quán)不能行使撤銷權(quán)。這個問題涉及到股權(quán)的性質(zhì)。股權(quán)包括財產(chǎn)權(quán)利和非財產(chǎn)權(quán)利股權(quán)可以作為執(zhí)行標的這都證明股權(quán)是財產(chǎn)或者可視為財產(chǎn)。而且撤銷權(quán)制度的立法目的在于使債務人的責任財產(chǎn)維持在適當狀態(tài)以保障債權(quán)人的債權(quán)得以實現(xiàn)。因此對此應使用擴張解釋將股權(quán)作為責任財產(chǎn)對待。對于以明顯不合理的低價轉(zhuǎn)讓股權(quán)的行為如受讓人明知的債權(quán)人有權(quán)撤銷;股權(quán)置換是為了到達之間互相持股的目的其本質(zhì)是股權(quán)的互易是以股權(quán)作為對價的一種特殊類型的股權(quán)轉(zhuǎn)讓應適用股權(quán)轉(zhuǎn)讓的有關(guān)規(guī)定;對股份的價值評估是股權(quán)轉(zhuǎn)讓的重要一環(huán)特別是在涉及股和國有法人股轉(zhuǎn)讓時必須進展股份價值評估并經(jīng)國有資產(chǎn)理部門批準確認否那么股權(quán)轉(zhuǎn)讓無效。而受權(quán)的機構(gòu)或部門、全民所有制企業(yè)、國有事業(yè)及其他國有資產(chǎn)理組織以國有資產(chǎn)形成的有限責任股權(quán)轉(zhuǎn)讓時是否也必須進展評估?國有資產(chǎn)理給廣東高級的中清楚地闡述這類股權(quán)的轉(zhuǎn)讓也須報請國有資產(chǎn)理部門批準。股權(quán)獲得的審查將股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同與股權(quán)的獲得區(qū)分開來決不是成認股權(quán)獲得的性和無因性而是將股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的有效作為受讓人獲得股權(quán)的前提。對股權(quán)獲得方式的審查因類型的不同而有所不同：有限責任筆者認為在審理有限責任股權(quán)確權(quán)糾紛不應只審查股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力還應審查與股東的意思。根據(jù)合同相對性原那么股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同生效后只能約束出讓人和受讓人對以及其他股東沒有約束力。有限責任受讓人即使簽訂了股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同且合同已經(jīng)生效也不能認定其已獲得了股東資格其只有在股東變更之后新老股東的交替才在法律上真正完成。這就存在一個對股權(quán)轉(zhuǎn)讓的審查問題即有權(quán)審查原股東將股份轉(zhuǎn)讓給股東以外的人是否經(jīng)過了其他股東的同意是否有其他股東的優(yōu)先購置權(quán)沒能得到實現(xiàn)的情形等。經(jīng)實體性審查后假如認為轉(zhuǎn)讓或違背章程可以回絕股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同當事人履行股東變更登記的懇求。理中常常在出現(xiàn)糾紛時有的沒有股東或股東不標準導致難以認定受讓人獲得了股權(quán)。對此筆者認為股東變更登記制度設立的目的是表示對新股東的認可在沒有股東的情況下其他如章程、股東會登記、等能確定接納了新成員的都可認定受讓人獲得股權(quán)。股東優(yōu)先購置權(quán)問題應屬于股權(quán)轉(zhuǎn)讓侵權(quán)糾紛。法律沒有規(guī)定優(yōu)先購置權(quán)行使的時間但一般認為在股東會作出前均可提出。部行使優(yōu)先購置權(quán)的問題也就是股東只要求對出讓人出讓的部股權(quán)行使優(yōu)先購置權(quán)。筆者認為公規(guī)定了股東的優(yōu)先購置權(quán)并沒有制止部行使根據(jù)權(quán)利的性質(zhì)法無制止即可為。再者作為股權(quán)客體的出資是可以部轉(zhuǎn)讓的可以一部對外轉(zhuǎn)讓一部對內(nèi)轉(zhuǎn)讓。而且從有限責任人合性及公立法精來看老股東行使部優(yōu)先購置權(quán)實現(xiàn)對的控股以維護其既得利益是合法的。所以筆者認為優(yōu)先購置權(quán)可以部行使。股份股份是合資其股權(quán)轉(zhuǎn)讓無須經(jīng)過其他股東的同意股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同生效之時受讓人即獲得股權(quán)。假如合同出讓人是記名股東應變更股東登記。有義務變更登記無權(quán)審查新股東的參加是否符合及其他股東的意志但只有將受讓人登記于股東之上受讓人方可對抗和在股權(quán)雙重轉(zhuǎn)讓時對抗第三人。權(quán)轉(zhuǎn)讓的其他相關(guān)問題股東登記與工商登記的關(guān)系筆者認為工商登記應以股東登記為根據(jù)。股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同當事人之間、股東之間、股東與之間發(fā)生股權(quán)權(quán)屬糾紛時應根據(jù)股東登記的內(nèi)容確定實際權(quán)利人當事人不得以工商登記的內(nèi)容否認股東的登記。外部債權(quán)人、工商行政理部門或其他第三人因某種原因須追究股東責任時其可根據(jù)工商登記的內(nèi)容確定作為股東的責任人。在中外合資經(jīng)營企業(yè)出資的轉(zhuǎn)讓問題上中外合資經(jīng)營企業(yè)雖是有限責任但其股權(quán)轉(zhuǎn)讓卻與一般有限責任不同。合營一方向第三者轉(zhuǎn)讓其全部或者部股權(quán)的應當經(jīng)合營他方同意合營他方要放棄優(yōu)先購置權(quán)還要報審批機構(gòu)批準并向登記理機構(gòu)變更登記手續(xù)。違背上述規(guī)定的其轉(zhuǎn)讓行為無效。出資有瑕疵是指沒有出資或出資缺乏或抽逃出資。依法假如虛假出資行為導致注冊資本達不到法定最低限額即使領(lǐng)取了?企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照?也可認定其不具有法人資格而股權(quán)不合格相應的股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同也就因自始不能履行而無效。假如注冊資本雖然沒有全部到位但到達了法定最低限額且領(lǐng)取了?企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照?在這種情況下股東轉(zhuǎn)讓合同是否有效關(guān)鍵并不在于股東的身份而在于出讓人是否對受讓人構(gòu)成欺詐。出讓人沒有告知受讓人出資的情況受讓人在簽訂合同時也不明知或者應知受讓人可以以欺詐為由主張合同無效或撤銷。受讓人明知或應知注冊資本沒有到位或有抽逃出資的情況仍承受轉(zhuǎn)讓的意味著受讓人愿意承當補足資本的義務和由此帶來的風險那么股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同有效。有限責任章程中制止或限制股權(quán)轉(zhuǎn)讓的規(guī)定的