中國建筑材料集團有限公司北新建材招股說明書

中國建筑材料集團有限公司北新建材招股說明書中國建筑材料集團有限公司北新建材招股說明書中國建筑材料集團有限公司北新建材招股說明書閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

釋義

在本招股說明掃綱領(lǐng)中，除非還有說明，以下詞組擁有以下含義：

本說明書指本招股說明書企業(yè)或企業(yè)指北新企業(yè)建材股份有限企業(yè)（籌）倡導(dǎo)人或企業(yè)企業(yè)指北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)刊行人指本企業(yè)股票指本企業(yè)刊行的人民幣一般股股票企業(yè)章程指本企業(yè)的企業(yè)章程草案董事會、股東大會、監(jiān)事會指本企業(yè)的董事會、股東大會、監(jiān)事會。籌備委員會指本企業(yè)籌備委員會證監(jiān)會指中國證券督查管理委員會證交所指深圳證券交易所主承銷商指南方證券有限企業(yè)上市介紹人指南方證券有限企業(yè)中信證券有限責(zé)任企業(yè)元指人民幣元企業(yè)職工股指本企業(yè)本次向企業(yè)在冊職工刊行的記名式人民幣一般股股票一、緒言

本招股說明書是依照《中華人民共和國企業(yè)法》、《股票刊行及交易管理暫行條例》

和《公開刊行股票企業(yè)信息顯露推行細則》等國家法規(guī)以及刊行人的實質(zhì)情況編寫而成，旨

在向社會供應(yīng)本企業(yè)的基本情況及本次刊行和認(rèn)購的各項相關(guān)資料。本說明書已經(jīng)本企業(yè)籌

備委員會成員贊成，確信其中不存在任何重要遺漏也許誤導(dǎo)并對其真實性、正確性、完滿性

負(fù)個其他和連帶的責(zé)任。

新刊行的股票是依照本說明書所載明的資料申請刊行的。除本刊行人和主承銷商外，沒有委托或授權(quán)任何其他人供應(yīng)未在本說明書中列載的信息和對本說明書作任何講解也許

說明。

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

投資人應(yīng)自行擔(dān)當(dāng)買賣本企業(yè)股票所應(yīng)支付的稅款，刊行人、上市介紹人和主承銷

商對此不擔(dān)當(dāng)責(zé)任。

依照《公開刊行股票企業(yè)信息顯露推行細則》的規(guī)定，本企業(yè)籌委會經(jīng)過了本招股

說明書綱領(lǐng)，確信所摘內(nèi)容與招股說明書正文一致且無重要誤導(dǎo)、虛假及遺漏。

二、本次新股刊行的相關(guān)當(dāng)事人

刊行人北新企業(yè)建材股份有限企業(yè)（籌）

籌委會負(fù)責(zé)人：宋志平

擬注冊地點：北京海淀區(qū)西三旗

聯(lián)系人：鄧玉庭包文春

主承銷商南方證券有限企業(yè)

法定代表人：王景師

注冊地點：深圳市深南東路56號南方國際大酒店

聯(lián)系人：劉中；覃耀輝

副主承銷商中信證券有限責(zé)任企業(yè)法定代表人:常振明

地點:北京市旭日區(qū)新源南路6號京城大廈

聯(lián)系人:笪新亞賈文杰

分銷商安徽國際信托投資企業(yè)法定代表人:盧繼延

地點:安徽省合肥市壽春路11號

聯(lián)系人:楊宏寬

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

分銷商：光大證券有限責(zé)任企業(yè)

法定代表人：朱小華

地點:北京市中興門外大街6號光大大廈18層

聯(lián)系人:朱彤

分銷商:國泰證券有限企業(yè)

法定代表人:金建棟

地點:上海市浦東新區(qū)乳山路61號

聯(lián)系人:楊青麗

分銷商:君安證券有限企業(yè)

法定代表人:張國慶

地點:深圳市春風(fēng)路5號

聯(lián)系人:伍旭日凌聯(lián)平

上市介紹人：（1）南方證券有限企業(yè)

2）中信證券有限責(zé)任企業(yè)

刊行人律師:公誠律師事務(wù)所

法定代表人:徐沖

地點:北京市旭日區(qū)東三環(huán)北路華鵬大廈

經(jīng)辦律師:張宏久、楊小蕾、彭光亞

主承銷商律師:觀韜律師事務(wù)所法定代表人:韓德經(jīng)

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

地點:北京市車道溝一號玫瑰花園12層

纖辦律師:崔利國楊光

刊行人會計市事務(wù)所:中華會計師事務(wù)所

法定代表人:陸兵

地點:北京市阜外大街1號四川大廈東樓

經(jīng)辦會計師:廖良漢謝佳揚

刊行人財富評估機構(gòu):中咨財富評估事務(wù)所

法定代表人:魯靜

地點:北京市海淀區(qū)車公莊西路32號

電話:010-6841－8302

經(jīng)辦評估師:崔勁、解彥平

土地評估機構(gòu)中國地產(chǎn)咨詢評估中心

法定代表人:馮慶樣

地點:北京市海淀區(qū)大柳樹路21號

電話:010－6217-2342;6217－2343

經(jīng)辦估價人:王旭日王曉悔

顧問機構(gòu):中華企業(yè)股份制咨詢企業(yè)法定代表人:孫效良

地點:北京市安德路惠天大酒店

聯(lián)系人:祝捷

股票登記機構(gòu):深圳證券登記有限企業(yè)

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

法定代表人:黃鐵軍

地點:深圳市紅嶺中路25號

財富評估確認(rèn)機構(gòu):國家國有財富管理局法定代表人:張佑才

址:北京市海淀區(qū)萬泉河路66號

收款銀行:中國工商銀行海淀區(qū)清河分理處地點:北京市海淀區(qū)清河鎮(zhèn)

三、刊行情況

（一）主要情況：

股票種類：人民幣一般股

2.刊行數(shù)量：45,000,000股，其中450萬股將配售給企業(yè)職工，該部分股票自社

會公眾股上市半年后即可上市流通

每股面值：1.00元

每股刊行價：5.93元

刊行總幣值：266,850,000元

刊行方式：上網(wǎng)定價刊行

刊行前每股凈財富：1.37元

刊行后每股凈財富：2.63元

刊行地區(qū)：與深圳證券交易所聯(lián)網(wǎng)的證券交易網(wǎng)點

刊行對象：中華人民共和國公民及其他投資者（法律、法規(guī)禁止者除外）。

上市地點：擬在深圳證券交易所上市

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

（二）刊行價格的確定方法

本企業(yè)本次股票刊行價格以企業(yè)94、95、96年稅后收益及預(yù)定刊行市盈率水平計算，計算公式為:

企業(yè)前三年（94、95、96年）平均收益

刊行價格=－－－－－－－－－－－－－－－－－－－－－×刊行市盈率

企業(yè)刊行前總股本

4908.9萬元+4408.1萬元+4183.5萬元）／3

－－－－－－－－－－－－－－－－－－－×14.5

110,000,000

＝5.93兀

四、風(fēng)險峻素與對策

投資者在議論本企業(yè)此次刊行的股票時，除本說明書供應(yīng)的其他資料外，應(yīng)特別認(rèn)真地考慮下述各項風(fēng)險峻素。

1.經(jīng)營風(fēng)險

（1）原資料供應(yīng)風(fēng)險

本企業(yè)生產(chǎn)紙面石膏板的主要原資料為石膏板護面紙和石膏石。目的本企業(yè)的這兩

種原資料均從國內(nèi)市場采買。其市場情況、價格和質(zhì)量直接影響本企業(yè)的產(chǎn)質(zhì)量量和經(jīng)濟效

益。

（2）能源供應(yīng)風(fēng)險

本企業(yè)生產(chǎn)采用的主要能源為煤炭。煤炭的價格會隨國家的能源政策和環(huán)境政策以及市場的供求關(guān)系變化，將直接影響生產(chǎn)成本。

（3）運輸風(fēng)險

本企業(yè)的產(chǎn)品運往成本占生產(chǎn)成本和銷售成本的比率較大。交通運輸價格的上漲將會以致成本上漲。其他，隨著本企業(yè)的發(fā)展和產(chǎn)銷量的增加，交通運輸緊張也可對產(chǎn)銷形成

限制。

（4）融資能力的限制性

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

本企業(yè)的投資項目中，由于大量的資本為流動資本，將依賴短期貸款獲取，本企業(yè)其實不消除無法及時獲取銀行貸款的風(fēng)險。

（5）重要項目投資的風(fēng)險

在本企業(yè)計劃投資的項目中，由于投資本擁較大并有必然的假設(shè)周期，有可能存在著必然的風(fēng)險。

（6）產(chǎn)品風(fēng)險：本企業(yè)生產(chǎn)的產(chǎn)品主要為紙面石膏板，隨著科學(xué)技術(shù)的發(fā)展和居

民生活水平的提高，建材產(chǎn)品的更新?lián)Q代及取代產(chǎn)品的生產(chǎn)將會給本企業(yè)帶來風(fēng)險。

行業(yè)風(fēng)險

1）行業(yè)競爭風(fēng)險

紙面石膏板巨大的市場潛力吸引新進入者進入該行業(yè)，以致行業(yè)內(nèi)部競爭加劇。特別是外國大企業(yè)加入競爭行列，將給本企業(yè)帶來行業(yè)競爭風(fēng)險。

2）宏觀經(jīng)濟周期顛簸風(fēng)險

3）建材行業(yè)與建筑行業(yè)親近相關(guān)，簡單碰到建筑行業(yè)的影響，而同時建筑業(yè)將直接碰到國家財政政策和基建政策的影響。

政策風(fēng)險

（1）隨著我國進出口政策的變化，進口關(guān)稅的降低，企業(yè)將面對外國同行越來越

激烈的競爭風(fēng)險。

2）本企業(yè)成立后，若是國家關(guān)于本企業(yè)新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的認(rèn)定和優(yōu)惠政策發(fā)生變化，本企業(yè)有可能不能夠再享受15%的稅率優(yōu)惠。

（3）國家財政政策和基建政策的變化將直接影響建筑行業(yè)，也會波及到與其高度

相關(guān)的建材行業(yè)。

（4）本企業(yè)的主要燃料為煤炭，煤炭的燃燒會對大氣造成影響，隨著國家對環(huán)境

保護的日益重視和環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)的提高，本企業(yè)會碰到由此帶來的風(fēng)險。

4.股市風(fēng)險

中國證券市場尚屬初級階段，投資者在選擇投資本企業(yè)股票時，還應(yīng)充分考慮到股票市場的各種風(fēng)險。企業(yè)股票的價格可能碰到國家政治、經(jīng)濟政策及投資者心理因素及其他

不能猜想事件的影響。因此，股價的變動不但取決于企業(yè)的經(jīng)營情況和業(yè)績，投資者對此應(yīng)

有充分的心理準(zhǔn)備。

其他風(fēng)險

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

本企業(yè)不消除因政治、經(jīng)濟、自然災(zāi)害等不能抗力因素對企業(yè)經(jīng)營帶來不利影響的可能性。

針對以上風(fēng)險，本企業(yè)將采用以下對策：

針對經(jīng)營風(fēng)險的對策:

1）提高生產(chǎn)經(jīng)營所需重要原資料供應(yīng)渠道的可靠性

石膏石：我國石膏石貯量豐富，居世界第一位，分布廣泛，近來幾年來華北地區(qū)也探明

有大規(guī)模儲量。經(jīng)過企業(yè)十幾年的努力，已在五個省區(qū)選定了二十多個合格礦點。當(dāng)前在山

西地區(qū)已發(fā)展多個供應(yīng)商，石膏石從長遠來講不會有大的供應(yīng)問題。為進一步保證供應(yīng)和降

低價格，企業(yè)計劃收買企業(yè)企業(yè)在河北隆堯投資的“北新企業(yè)隆堯石膏有限責(zé)任企業(yè)”的股

權(quán)，因此石膏石的供應(yīng)在中短期材十分牢固。

護面紙：在國內(nèi)有多家供貨單位，湖南南縣建材紙廠屬于企業(yè)企業(yè)，是本企業(yè)固定

的供應(yīng)單位；山東郊股紙廠當(dāng)前是最大的供應(yīng)廠家，供貨時間、質(zhì)量、價格都比較牢固。為

保證護面紙的供應(yīng)，企業(yè)企業(yè)已與山東郯城紙廠、美國中南企業(yè)共同投資建設(shè)新魯南紙業(yè)有

限企業(yè)，作為未來護面紙的牢固貨源。本企業(yè)成立后，將收買企業(yè)企業(yè)在該企業(yè)的股權(quán)，因

此未來護面紙的供應(yīng)將特別牢固。

鍍鋅薄鋼扳：在國內(nèi)有多家企業(yè)生產(chǎn)，比較牢固的進貨渠道為上海寶鋼、湖北武鋼、

四川攀鋼，產(chǎn)品的質(zhì)量、品種、規(guī)格上完滿能夠滿足生產(chǎn)需求。

2）燃料方面，為解決煤炭供應(yīng)問題，企業(yè)將進一步加強與大同礦務(wù)局的協(xié)作，

保證發(fā)運量不斷增加；另一方面漸漸發(fā)展與周邊礦區(qū)的供需關(guān)系，爭取在價格和供求關(guān)系上有更大的主動性。企業(yè)還將積極爭取推履行用天然氣等新能源。

（3）在交通運輸方面，企業(yè)企業(yè)鐵路專用線直達貨場，年吞吐量150萬噸，石膏

石與煤炭等主要原燃料都可經(jīng)過鐵路運輸。發(fā)泡劑、淀汾、護面紙也能夠經(jīng)過汽車運輸，企業(yè)發(fā)運能力強，發(fā)貨牢固，運往時間可控制，因此交通運輸問題不會對本企業(yè)構(gòu)成威脅。

（4）本企業(yè)對融資問題已特別重視。此次公開刊行股票并上市也是本企業(yè)為追求新的融資渠道、擴大融資能力而努力的結(jié)果。別的，企業(yè)今后將在加強內(nèi)部管理，盤活存

量財富，加速資本周轉(zhuǎn)，選擇投資少、見效快的新投資項目等方面多下功夫。

（5）關(guān)于投資項目帶來的風(fēng)險，企業(yè)的對策是：加強投資先期的可行性研究，加

強投資決議的科學(xué)性，在與合營方的合作談判中堅持原則，保護好企業(yè)的利益，別的，企業(yè)

已有長遠的引進國內(nèi)外先進技術(shù)的經(jīng)驗，并有相關(guān)的技術(shù)、經(jīng)營和管理人才，將努力使投資

風(fēng)險降至最低。

6）關(guān)于產(chǎn)品風(fēng)險：紙面石膏板今后可能的取代產(chǎn)品為石膏纖維板受生產(chǎn)工藝

和原資料的影響，其生產(chǎn)成本在今后短時間內(nèi)無法降低，很難對本企業(yè)的主導(dǎo)產(chǎn)品構(gòu)成威脅，其他可能的取代產(chǎn)品如膠合板、塑料板等，由于其防火性能差，被消防部門限制在建筑裝飾

工程中使用，故也不能夠構(gòu)成對本企業(yè)的威脅。

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

針對市場風(fēng)險的對策

1）關(guān)于市場競爭帶來的風(fēng)險，本企業(yè)將充分利用當(dāng)前行業(yè)內(nèi)的優(yōu)勢地位，在牢固現(xiàn)有市場的基礎(chǔ)上，連續(xù)拓展，擴大市場份額，保持本企業(yè)長遠的業(yè)內(nèi)地位。

2）關(guān)于宏觀經(jīng)濟周期顛簸帶來的風(fēng)險，本企業(yè)的對策是在加強新產(chǎn)品開發(fā)、新市場開拓（包括國內(nèi)外市場）的同時，加強對經(jīng)濟顛簸周期的預(yù)示能力，加強適應(yīng)經(jīng)濟周期

顛簸的能力，以減小市場需求的周期性顛簸對企業(yè)可能帶來的不利影響。

（3）本企業(yè)將親近注意國家財政政策和基建政策的變化，及時調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)以

適應(yīng)變化，同時開發(fā)受國家政策影響較小的市場。

、針對政策風(fēng)險的對策

1）本企業(yè)將連續(xù)加強產(chǎn)質(zhì)量量意識，保持本企業(yè)產(chǎn)品的富強市場競爭力，以適應(yīng)未來可能的外國市場競爭。

2）關(guān)于稅率風(fēng)險，本企業(yè)將努力加強科技投入，保持產(chǎn)品的技術(shù)當(dāng)先地位，保

證吻合國家相關(guān)新技術(shù)企業(yè)的要求。同時加強內(nèi)部管理，增加企業(yè)的盈利能力，以防備因國

家稅收政策的變化帶來的不利影響。

（3）本企業(yè)將努力開發(fā)新產(chǎn)品，運用新技術(shù)，進行產(chǎn)品的多元化試一試，同時適

時進入其他行業(yè)，以分別和減少建筑行業(yè)對本企業(yè)的不利影響。

（4）關(guān)于環(huán)保風(fēng)險，企業(yè)企業(yè)1979年景立刻，我國對環(huán)境保護的“三同時”原

則已經(jīng)開始推行，企業(yè)企業(yè)是經(jīng)過國家環(huán)保部門查收合格才開始投產(chǎn)的。十幾年來，企業(yè)企業(yè)向來依照國家環(huán)境保護法規(guī)，嚴(yán)格執(zhí)行“三同時”原則，對生產(chǎn)工藝過程中產(chǎn)生的廢氣、

廢水、噪聲均進行辦理經(jīng)測試達標(biāo)排放，是北京市海淀區(qū)環(huán)境保護先進單位。

企業(yè)企業(yè)已成立環(huán)境保護管理組織機構(gòu)和環(huán)境保護網(wǎng)絡(luò)，各單位均設(shè)置環(huán)撩保護

負(fù)責(zé)人和環(huán)保員。企業(yè)企業(yè)投資341萬元成立工業(yè)廢水辦理站，1994年已經(jīng)查收合格。

針對股市風(fēng)險的對策

股票市場價格顛簸，乃股市正?，F(xiàn)象。為此，本企業(yè)提示投資者，必定對股票市場風(fēng)險有正確的認(rèn)識，加強對股票市場的認(rèn)識，以便做出正確的決議。

為使本企業(yè)股票的投資者便于做出正確的決議，本企業(yè)將及時、正確地向投資者顯露本企業(yè)的相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)和其他相關(guān)重要信息。

五、募集資本的運用

本次刊行若是成功，本企業(yè)將募集資本約25726萬元，擬投入以下項目：

收買企業(yè)企業(yè)正在建設(shè)的紙面石膏板生產(chǎn)線

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

經(jīng)國家經(jīng)貿(mào)委國經(jīng)貿(mào)改（1995）695號文及國家建材局逮材科技發(fā)【1995】479

號文件贊成，企業(yè)企業(yè)正在北京建設(shè)一條年產(chǎn)2000萬平方米的生產(chǎn)線，計劃項目總投資

16,270萬元，其中固定財富投資13,513萬元，新增流動資本2,744萬元。工程已于1996

年7月動工，當(dāng)前土建工程已完工，設(shè)施安裝工程正在進行，預(yù)計在1997年7月完工并投

入運行，1997年下半年可生產(chǎn)紙面石膏板約500萬平方米。

本項目引進外國的煅燒磨系統(tǒng)、發(fā)泡系統(tǒng)、成型站系統(tǒng)、凝固皮帶、干燥機控制

系統(tǒng)等少量要點設(shè)施，其他大部分設(shè)施在消化吸取現(xiàn)有石膏板生產(chǎn)線（石膏板一線）技術(shù)的

基礎(chǔ)上實現(xiàn)國產(chǎn)化設(shè)計和制造。項目充分利用一線原有的廠房并與一線共用破碎、均化等設(shè)

備，既節(jié)約了投資，又縮短了建設(shè)期。項目建成后，生產(chǎn)線技術(shù)水平可達到九十年代國際同

類生產(chǎn)線水平，年生產(chǎn)能力達2,000萬平方米，產(chǎn)質(zhì)量量吻合一般紙面石膏板國家標(biāo)準(zhǔn)

GB9775－9778－88和德國工業(yè)標(biāo)準(zhǔn)DIN－18180.

生產(chǎn)線投產(chǎn)后按現(xiàn)價每年新增銷售收入21，960萬元，收益總數(shù)6，616萬元。

項目所得稅后內(nèi)部收益率為41.57％，投資回收期3.72年，投資收益率48.91％。項目抗風(fēng)

險能力強，并擁有出口創(chuàng)匯的能力。

該項目現(xiàn)在由企業(yè)企業(yè)籌資興建，計劃于97年7月建成，建成后股份企業(yè)將從

企業(yè)企業(yè)處收買該條生產(chǎn)線。

合資興建一條年產(chǎn)2500萬平方米的紙面石膏板生產(chǎn)線

經(jīng)國家經(jīng)貿(mào)委“國經(jīng)貿(mào)委改（1996）555號文”和中國新式建筑資料企業(yè)“新材

計財發(fā)（1996）210號文”贊成（中國新式建筑資料企業(yè)經(jīng)國家計委贊成，擁有計劃單列

項目審批權(quán)），企業(yè)企業(yè)擬在山東合資建設(shè)一條年產(chǎn)2500萬平方米的紙面石膏板生產(chǎn)線，

產(chǎn)品品種及產(chǎn)質(zhì)量量同石膏板二線。預(yù)計固定財富投資17，235萬元，新增流動資本2，289萬元。企業(yè)企業(yè)投資5，600萬元。該項目已完成可行性研究。當(dāng)前企業(yè)企業(yè)正與合資方山

東省棗莊市第二農(nóng)業(yè)機械廠積極籌備項目準(zhǔn)備工作。股份企業(yè)成立后，將取代企業(yè)企業(yè)出資

5，600萬元，與山東省棗莊市第二農(nóng)業(yè)機械廠簽訂合資合同，由股份企業(yè)和山東省棗莊市

第二農(nóng)業(yè)機械廠共同建設(shè)。

該項目計劃在1997年8月募集資本到位啟動工興建，預(yù)計1998年11月建成投產(chǎn)。

項目缺口資本11，524.27萬元由企業(yè)向銀行申請“雙加”技改貸款解決。

項目除引進要點設(shè)施彼特磨系統(tǒng)外，其他設(shè)施將借鑒石膏板一、二線的技術(shù)和經(jīng)驗，走國內(nèi)設(shè)計、國內(nèi)制造的道路。因此投資成本將進一步降低，投資收益率進一步提高。

項目投產(chǎn)后新增銷售收入26，250萬元，年收益總數(shù)6137.5萬元，稅后收益

4112萬元，本企業(yè)投資收益2878萬元。本項目投資回收期5.7年，所得稅后內(nèi)部收益率

29.25％。項目盈利水平高，有必然的抗風(fēng)險能力，是一個經(jīng)濟效益好的項目。

收買企業(yè)企業(yè)擁有的“北新企業(yè)隆堯石膏有限責(zé)任企業(yè)”的股權(quán)

企業(yè)企業(yè)已經(jīng)與河北隆堯雙碑石膏礦、中新企業(yè)財務(wù)有限企業(yè)、以及北京筑根建

筑化學(xué)品有限責(zé)任企業(yè)四方共同出資，于1996年7月16日組建了“北新企業(yè)隆堯石膏有

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。

——培根

限責(zé)任企業(yè)”并獲取了企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照。企業(yè)企業(yè)出資240股份企業(yè)成立后，將收買企業(yè)企業(yè)當(dāng)前擁有的該企業(yè)

萬元人民幣，占

40％股權(quán)。

40％的股份。

該項目的興建旨在解決三個紙面石膏板廠的主要原資料之一石膏石的供應(yīng)，使石膏礦成為本企業(yè)的原資料供應(yīng)基地。

該項目第一期工程為建設(shè)一座年產(chǎn)量30萬噸石膏石的石膏礦，以保證北京和山東

紙面石膏板生產(chǎn)線的石膏石供應(yīng)。第二期工程為建設(shè)一條年產(chǎn)5萬噸石膏粉生產(chǎn)線，用于

生產(chǎn)粉刷石膏、粘結(jié)石膏等建筑資料。此項目已獲取中國新式建筑資料企業(yè)“新材計財發(fā)

（1996）209號文”贊成，預(yù)計項目固定財富投資額1600萬元，新增流動資本200萬元，

企業(yè)企業(yè)投資240萬元。該項目第一期工程已經(jīng)從96年10月開始建設(shè)，計劃97年12月投

入生產(chǎn)。第二期工程已完成項目可行性研究。

本項目建成后每年可獲銷售收入1500萬元，收益總數(shù)389萬元。稅后收益261

萬元，本企業(yè)可獲投資回報104萬元。項目投資回收期2.7年，投資收益率54.1％。

收買企業(yè)企業(yè)擁有的“新魯南紙業(yè)有限企業(yè)”的股權(quán)

石膏板護面紙是生產(chǎn)紙面石膏柜的重要原資料。為了保證紙面石膏板生產(chǎn)線的原村料供應(yīng)，企業(yè)企業(yè)與山東省鄭城紙板廠和美國中南有限企業(yè)三方在山東鄭城合資組建了新魯南紙業(yè)有限企業(yè)。該企業(yè)已獲山東省人民政府頒發(fā)的外商投資企業(yè)的贊成證書及國家工商

行政管理局頒發(fā)的企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照。

該企業(yè)的資本已全部到位，企業(yè)企業(yè)已投入資本30％。該企業(yè)將擁有四條石膏板護面紙生產(chǎn)線，年生產(chǎn)能力達

1,950萬元，占該企業(yè)投資額的

60,000噸，項目固定財富投資10,500萬元，新增流動資本4,000萬元。

本企業(yè)成立后將受讓企業(yè)企業(yè)擁有的30％股權(quán)，享受股東權(quán)益，預(yù)計每年可獲稅后投資回報420萬元。并保證了本企業(yè)生產(chǎn)紙面石膏板的主要原資料─一石膏板護面紙的

供應(yīng)。

預(yù)計合資企業(yè)四條石膏柜護面紙生產(chǎn)線到1997年10月可全面投入生產(chǎn)，當(dāng)前有

兩條生產(chǎn)線（年產(chǎn)3萬噸）已經(jīng)投產(chǎn)，97年預(yù)計稅后收益約為1900萬元。

建設(shè)一條玻璃纖維水泥（GRC）外墻板生產(chǎn)線

該項目已經(jīng)國家經(jīng)貿(mào)委“國經(jīng)貿(mào)委改（

司“新材計財（1996）090號”文贊成。項目總投資

1996）555號”文和中國新式建筑資料公

4，975.70萬元，設(shè)計年生產(chǎn)能力

400萬平方米。計劃在1997年9月動工，1998年10月建成投產(chǎn)。

GRC外墻板是一種集輕質(zhì)、高強度和高韌性于一身的新式書能復(fù)合板資料，最適

適用作建筑外墻資料，發(fā)展此種資料吻合當(dāng)前建材行業(yè)的產(chǎn)業(yè)政策，市場廣闊，經(jīng)濟效益良

好。

生產(chǎn)線年產(chǎn)各種規(guī)格的GRC外墻板400萬平方米。產(chǎn)質(zhì)量量達國際先進水平。生產(chǎn)線個別主機或部件從外國引進，其他設(shè)施均為國內(nèi)設(shè)計、國內(nèi)制造。

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根項目建成后可獲年銷售收入10,000萬元，收益總數(shù)2，375萬元，稅后收益2，019萬元，所得稅后投資回收期2年，所得稅后投資收益率47.38％。

6.建設(shè)一條礦棉吸音板生產(chǎn)線

該項目經(jīng)國家經(jīng)貿(mào)委“國經(jīng)貿(mào)委改[1996]555號”文和國家建筑資料工業(yè)局“建

材科技發(fā)【1996】377號”文批復(fù)。預(yù)計項目需固定財富投資18,000萬元，新增流動資本

2，540萬元。在1997年動工興建，1998年4月建成投入生產(chǎn)。

礦棉吸音板是運用在建筑內(nèi)的吊頂資料，擁有防火、吸音、隔熱、裝飾、輕質(zhì)等

優(yōu)點。當(dāng)前國內(nèi)礦棉吸音板市場容量在200萬平方米以上，而國內(nèi)實質(zhì)生產(chǎn)能力僅為570

萬平方米，產(chǎn)品供不應(yīng)求。

項目完成后，可新增銷售收入20，000萬元，收益總數(shù)7,348萬元，稅后收益6，

245.8萬元。所得稅后投資回收期4.92年，投資收益率25.87％。所得稅后內(nèi)部收益率

29.18％。

上述投資項目共需資本49，576萬元，這樣次募股成功，可募集資本約25726萬

元。不足部分由股份企業(yè)自籌和貸款解決，其中礦棉吸音板項目已經(jīng)獲取工商行總行的貸款

承諾。別的新增流動資本部分將在項目完成后經(jīng)過申請短期貸款解決。資本缺口將不會對本

企業(yè)造成不利影響。

以上項目資本使用計劃以下表所示：

項目名稱生產(chǎn)能力項目固定財富新增流企業(yè)資本使用計劃投資總數(shù)動資本投資額19971998小計收買紙面石2000萬平方米13,5262,74416,27016,27016,270

膏板生產(chǎn)線

合資紙面石2500萬平方米17,2352,2895,6005,6005,600

膏板生產(chǎn)線

收買隆堯石30萬噸石膏礦1,600200240240200

膏企業(yè)股權(quán)5萬噸石膏粉

收買新魯南6萬噸紙10,5004,0001,9501,9501,950

紙業(yè)企業(yè)股權(quán)

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

GRC外墻板400萬平方米3,4761,5004,9764,9764,976

生產(chǎn)線

礦棉吸音板800萬平方米18,0002,54020,54019,88066020,540

生產(chǎn)線

合計64,33713,27349,57648,91666049,576

本企業(yè)正式成立后，上述收買石膏板生產(chǎn)線，隆堯石膏企業(yè)股權(quán)和收買新魯南紙業(yè)企業(yè)股權(quán)項目的實質(zhì)收買價格可能會與上述價格有所不同樣，可否收買由股東大會決議決定。

六、股利分配政策

按本企業(yè)章程所載之收益分配政策，本企業(yè)每年之稅后收益在填補損失后按以下序次和

比率分配：

提取法定盈利公積金10％；

提取公益金5％－10％；

提取任意盈利公積金，提取比率按當(dāng)年股東會決議確定；

稅后收益在提取公益金和公積金后用于股利分配。

當(dāng)年有盈利時，每個會計年度分配一次股利，分配時間定于次年第二季度。企業(yè)分配

股利將采用以下形式：

派送現(xiàn)金；

派送股票。

企業(yè)一般股股利按各股東擁有股份比率進行分配。

本企業(yè)預(yù)計初次發(fā)放股利時間為1998年第二季度。

由本企業(yè)還沒有成立，本企業(yè)的股利分配政策最后將在本次刊行后由股東大會決定。

依照本企業(yè)倡導(dǎo)人決議，本企業(yè)自評估基準(zhǔn)日至本企業(yè)成立日時期的收益由倡導(dǎo)人享

有。

七、刊行人情況

刊行人名稱：北新企業(yè)建材股份有限企業(yè)（籌）

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

（英文名稱：BEIJINGNWEBUILDINGMATERIALPUBLICLIMITEDCOMPANY）2.擬注冊

地點：北京市海淀區(qū)西三旗東

籌委會負(fù)責(zé)人：宋志平

4.歷史沿革

本企業(yè)唯一倡導(dǎo)人北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)是1979年原國家建材總局投資興建的國

內(nèi)規(guī)模最大的新式建筑資料生產(chǎn)基地，曾采用“北京新式建筑資料試驗廠”、“北京新式

建筑資料廠”、“北京新式建筑資料總廠”等名稱。1994年北京新式建筑資料總廠被確定

為全國成立現(xiàn)代企業(yè)制度百戶試點，1996年12月經(jīng)國家經(jīng)濟貿(mào)易委員會和國家建筑資料工業(yè)局結(jié)合發(fā)文，批復(fù)北京新式建筑資料總廠的（試點推行方案），贊成暫由中國新式建筑材

料企業(yè)作為總廠的投資主體，將總廠改制為國有獨資企業(yè)，更名為北新建材（企業(yè)）有限公

司。

改制后的企業(yè)企業(yè)作為北新企業(yè)的核心企業(yè)，在全國范圍內(nèi)擁有56家全資、控股、參

股和聯(lián)營企業(yè)，經(jīng)營石膏板及石膏制品、輕鋼龍骨、巖棉制品、化學(xué)建材制品以及金屬板材

制品等系列產(chǎn)品。

經(jīng)國家體改委“體改生【1997】48號文”贊成，企業(yè)企業(yè)將手下石膏板廠、輕鋼龍

骨口和裝飾石膏板廠等三個廠的財富評估后作價，折為國有法人股11000萬股，并向社會

募集4500萬股社會公眾股，募集成立本企業(yè)。

6.企業(yè)組織結(jié)構(gòu)圖

┌────┐

│股東大會│

└─┬──┘

├─────────┐

┌─┴──┐┌─┴─┐

│董事會││監(jiān)事會│

┌─────┐└─┬──┘└───┘

│董事會秘書├────┤

└─────┘┌─┴──┐

│總經(jīng)理│

└─┬──┘

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

┌───┬───┬────┼─────┬────┬───┐

財務(wù)部人事部總經(jīng)理辦公室│業(yè)管理部供銷部證券部

│

┌─┼─┐

股股股

東東東

大大大

會會會

經(jīng)營范圍

本企業(yè)從事新式建筑資料、裝飾資料及配套產(chǎn)品制造、銷售、技術(shù)服務(wù)。

企業(yè)主要業(yè)務(wù)：紙面石膏板、裝飾石膏板、輕鋼龍骨的規(guī)模工業(yè)制造、銷售。

產(chǎn)品：本企業(yè)主要產(chǎn)品為紙面石膏板、裝飾石膏板、輕鋼龍骨，石膏及其制品。

1）生產(chǎn)能力：

1996年度1995年度1994年度石膏板（單位：萬平方米）2120.071838.611505.76輕鋼龍骨（單位：萬米）1095.81075.68950.22裝飾石膏板（單位：萬平方米）32.4436.1133.00

（2）近三年,這些產(chǎn)品的銷售量和銷售額及在全部業(yè)務(wù)中的比重反響以下：

96年度95年度94年度銷售額比重銷售額比重銷售額比重（萬元）％（萬元）％（萬元）％石膏板209317218078691493169.3輕鋼龍骨516518480218402118.7裝飾石膏板6282.16222.15522.6

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

合計2672492.12350289.11950490.6其他業(yè)務(wù)收入23017.9286810.920159.4

全部業(yè)務(wù)收入290252637021519

3）市場及據(jù)有情況產(chǎn)品市場據(jù)有率統(tǒng)計以下：

96年度95年度94年度石膏板（包括裝飾石膏板）51％50.53％55％龍骨60％58％57％

注：石膏板市場據(jù)有率以全國市場客量為計算依照，輕鋼龍骨市場據(jù)有率以運輸半徑

1000公里范圍內(nèi)的市場容量為計算依照。

10.原料

刊行人現(xiàn)在和募股后的重要原資料有：石膏石、護面紙、鍍鋅蘇鋼板、淀粉、發(fā)泡劑、

石膏石、護面紙這兩種原資料構(gòu)成了紙面石膏板的產(chǎn)品主體，石膏石全年占用資本量大體在

20％左右，護面紙占用資本量高出50％（依照1995年度石膏板廠調(diào)撥主要原、燃資料占用

資本情況）。鍍鋅簿鋼板是生產(chǎn)輕鋼龍骨的唯一原資料。

淀粉、發(fā)泡劑是生產(chǎn)紙面石膏板的主要增加劑。淀粉在石膏板生產(chǎn)中與熟石膏粉攪伴

在一起，制板加熱后淀粉遷移到石膏板芯與紙之間起到粘結(jié)作用；發(fā)泡劑加入熟石膏粉原料

中可改進石膏板的結(jié)構(gòu)和重量。

11.能源

煤炭是石膏板生產(chǎn)中熱煙氣發(fā)生爐的燃料；設(shè)施用電是基本動力能源。

關(guān)系交易：

企業(yè)與倡導(dǎo)人之間存在以下關(guān)系關(guān)系：

1）本企業(yè)與企業(yè)企業(yè)及其手下企業(yè)在之間1994－1996年度在正常業(yè)務(wù)過程中發(fā)生的重要交易列示以下：（單位：元）

業(yè)務(wù)說明1996年度1995年度1994年度

銷售產(chǎn)成品27,142,60712,000,66718,667,465

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

（2）本企業(yè)與倡導(dǎo)人簽訂《綜合服務(wù)協(xié)議》，由倡導(dǎo)人向本企業(yè)供應(yīng)生產(chǎn)經(jīng)營所必需的服務(wù)和設(shè)施，其中包括水、電、汽的供應(yīng)；少量原資料、燃料的供應(yīng)；部分產(chǎn)品銷售和銷

售網(wǎng)絡(luò)的利用；倉儲、運輸、裝卸服務(wù)；生產(chǎn)區(qū)公共設(shè)施、辦公場所的使用；生活服務(wù)設(shè)施的使用；辦公及生活用車。本企業(yè)向倡導(dǎo)人支付服務(wù)花銷。

（3）本企業(yè)與倡導(dǎo)人簽訂《土地租借合同》，由倡導(dǎo)人向本企業(yè)出租其位于北京市海

淀區(qū)西三旗環(huán)島東路南廠區(qū)內(nèi)67,145平方米的土地使用權(quán)，企業(yè)向倡導(dǎo)人每年支付租金15

元／平方米。

（4）本企業(yè)與倡導(dǎo)人簽訂《商標(biāo)使用同意協(xié)議》，由倡導(dǎo)人同意企業(yè)使用其注冊登記

的第168486號龍牌商標(biāo)，企業(yè)向倡導(dǎo)人支付商標(biāo)使用同意花銷100萬元／年。

本企業(yè)在過去三年內(nèi)沒有重要改組、改正、收買、兼并、清理整轉(zhuǎn)行為。

優(yōu)惠或限制條件：

（1）本企業(yè)籌委會于1997年3月12日獲取了北京市新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)試驗區(qū)辦公室“京

試企【1997】4號”《新技術(shù)企業(yè)受理通知書》，對本企業(yè)的新技術(shù)企業(yè)資格進行了預(yù)審

核，認(rèn)為本企業(yè)基本吻合新技術(shù)企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。并同意本企業(yè)在“獲取法人資格─月內(nèi)到我區(qū)技

大審察部門辦理新技術(shù)企業(yè)資格認(rèn)定登記注冊，并從注冊之日起亨受新技術(shù)企業(yè)所得稅15％

稅賦等相關(guān)政策優(yōu)惠”。

2）本企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營上無其他任何限荊

企業(yè)已經(jīng)獲取倡導(dǎo)人北新建格（企業(yè)）有限企業(yè)的承諾，在本企業(yè)成立后，企業(yè)企業(yè)及其隸屬企業(yè)與本企業(yè)之間將不會發(fā)生同業(yè)競爭問題。

企業(yè)籌備委員會成員簡介：

宋志平，籌委會負(fù)責(zé)人，男，四十歲，碩士，在讀管理博士，高級工程師。歷任北京新

型建筑資料總廠副廠長、廠長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)董事長、總經(jīng)理、黨委書記、中國新式建筑資料企業(yè)副總經(jīng)理等職。榮獲全國五百名企業(yè)創(chuàng)業(yè)者、全國優(yōu)秀青年企業(yè)家、

中央國家機關(guān)工委優(yōu)秀共產(chǎn)黨員、全國建材行業(yè)勞動模范、國都勞動獎?wù)隆⑷珖ú男袠I(yè)優(yōu)秀企業(yè)家、全國墻材改革先進個人等榮譽稱號，當(dāng)選為第八屆全國青聯(lián)委員、國家建材局第

五屆科教委委員、武漢工業(yè)大學(xué)北京研究生部兼職教授。

李誼民，籌委會成員，男，四十三歲，碩士，高級工程師。歷任北京新式建筑資料總廠

副廠長、北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)董事、副總經(jīng)理，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)董

事、常務(wù)副總經(jīng)理。

白明文，籌委會成員，男，五十一歲，大學(xué)，高級政工師。歷任北京新式建筑資料總廠

黨委書記，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)副董事長、中國新式建筑資料企業(yè)紀(jì)委書記。

李鴻興，籌委會成員，男，五十歲，大專，工程師。歷任北京新式建筑資料總廠企業(yè)管理各處長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)副總經(jīng)理。

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

于廣寬，籌委會成員，男，四十歲，碩士，會計師。歷任北京新式建筑資料總廠財務(wù)各處長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)董事、總會計師。

蘆金山，籌委會成員，男，四十五歲，相當(dāng)大專，經(jīng)濟師。歷任北京新式建筑資料總廠營銷事業(yè)部經(jīng)理、北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)營銷事業(yè)部經(jīng)理、總經(jīng)理助理，現(xiàn)任北新建材

（企業(yè)）有限企業(yè)副總經(jīng)理。

龔長德，籌委會成員，男，四十七歲，大專，工程師。歷任北京新式建筑資料總廠人勞各處長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)董事會秘書、人事部經(jīng)理。

包文春，籌委會成員，男，四十三歲，大專，會計師。歷莊北京新式建筑資料總廠財務(wù)處副處長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)財務(wù)部經(jīng)理。

張文民，籌委會成員，男，五十歲，大學(xué)，高級工程師。歷任北京新式建筑資料總廠設(shè)計室主任、石膏板廠廠長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)石膏板廠廠長。

周桓，籌委會成員，男，四十二歲，碩士，高級工程師。歷任北京新式建筑資料總廠輕鋼龍骨廠副廠長、廠長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)輕鋼龍骨廠廠長。

鄧玉庭，籌委會成員，男，四十二歲，留英碩士，高級工程師。歷任北京新式建筑資料

總廠石膏板廠主任工程師、企業(yè)管理處副處長，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)總經(jīng)理辦公

室主任。

李忠國，籌委會成員，男，四十四歲，大專，工程師。歷任黑龍江省牡丹江市樺林企業(yè)研究室主任，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)總經(jīng)理辦公室副主任。

霍亞軍，籌委會成員，男，三十七歲，大專，工程師。歷任中國新式建筑資料廣州企業(yè)經(jīng)營部經(jīng)理、進出口部經(jīng)理、東龍新式建材企業(yè)經(jīng)理，現(xiàn)任北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)總經(jīng)

理辦公室秘書。

本籌委會全體成員承諾，在本企業(yè)成立后，不在本企業(yè)與其他相關(guān)企業(yè)之間雙重?fù)?dān)當(dāng)高

級管理職務(wù)。

八、經(jīng)營業(yè)績

1.生產(chǎn)經(jīng)營的一般情況

企業(yè)倡導(dǎo)人北新建材（企業(yè)）企業(yè)自成立以來，經(jīng)過多年的經(jīng)營，現(xiàn)已成為全國最大的

新式建材技工貿(mào)綜合性產(chǎn)業(yè)企業(yè)。企業(yè)企業(yè)是全國石膏板、輕鋼龍骨、裝飾石膏板的主要生

產(chǎn)廠家；其中紙面石膏板及輕鋼龍骨的生產(chǎn)能力為我國第一位，規(guī)格最全，獲全國建材行業(yè)

最高質(zhì)量獎銀質(zhì)獎。企業(yè)企業(yè)并在沿海及內(nèi)地主要城市建成了全國性的銷售網(wǎng)絡(luò)，包括22

家獨資、聯(lián)營銷售企業(yè)和120多家經(jīng)銷企業(yè)，產(chǎn)道德銷全國。

經(jīng)中華會計師事務(wù)所審計，本企業(yè)近三年的經(jīng)營業(yè)績以下：

單位：元

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

項目1996年度1995年度1994年度

一、主營業(yè)務(wù)收入267,234,956235,275,550196,914,445

二、主營業(yè)務(wù)收益54,449,93347,397,98646,312,575

加：其他業(yè)務(wù)收益3,452,9854,302,8013,023,372

三、營業(yè)收益57,902,91851,700,78749,335,947

加：營業(yè)外收入7,819239,8378,088

減：營業(yè)外支出145,33768,84887,751

四、收益總數(shù)57,765,40051,871,77649,256,284

減：所得稅8,676,8827,798,6357,400,810

五、凈收益49,088,51844,081,14141,855,474

九、股本

1.企業(yè)擬注冊資本為15500萬元。

2.本次刊行后，企業(yè)溢價刊行所得高出頭值部擺列入企業(yè)資本公積金，將用于“募集

資本的運用”一節(jié)中所述項目的投資。

本次刊行為成立刊行，唯一倡導(dǎo)人北新建材（企業(yè)）有限企業(yè)認(rèn)購股數(shù)為國有法人股

11000萬股。

由倡導(dǎo)人認(rèn)購的股份和此次募股溢價刊行后，高出股本繳入的資本，均作為企業(yè)的資本公積金。

企業(yè)職工股：此次刊行將嚴(yán)格依照國家相關(guān)規(guī)定，向企業(yè)職工配售的股份占向社會公開刊行股份的10％，即450萬股，在本次公開刊行的股票上市半年后上市，企業(yè)職工股的

刊行范圍嚴(yán)格控制在本企業(yè)職工范圍內(nèi)。

6.本次刊行成功后，企業(yè)股本結(jié)構(gòu)以下：項目股數(shù)（萬股）所占比率總股本15,50010％倡導(dǎo)人股11,00070.97％社會公眾股4,50029.03％

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

其中：企業(yè)職工股4502.9％

本次上市額度為4500萬股，公開刊行4050萬股，其他450萬股向企業(yè)職工團售。

7.本次刊行成功后，企業(yè)凈財富為40,817萬元，每股凈財富為2.63元，刊行前每股凈財富1.37元。

十、主要會計資料

依照中華會計師事務(wù)所出具的審計報告，刊行前企業(yè)的主要財富負(fù)債及盈利情況財務(wù)會計資料以下。

（一）主要財務(wù)報表：

財富負(fù)債表主要數(shù)據(jù)

單位:人民幣元

流動財富：

錢幣資本2,502,9412,134,2001,992,010短期投資應(yīng)收票據(jù)應(yīng)收帳款57,929,51944,885,27042,782,344減：壞帳準(zhǔn)備289,648224,426213,912應(yīng)收帳款凈額57,639,87144,660,84442,568,432預(yù)付貨款6,924,7191,420,1491,467,171其他應(yīng)收款139,504286,461104,136待攤花銷3,014,3913,794,7734,743,466存貨40,022,60920,043,56614,065,793

待辦理流動財富損失

一年內(nèi)到期的長遠債券投資

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

其他流動財富

流動財富合計110,244,03572,339,99369,941,008

長遠投資：

長遠投資

其中：合并價

固定財富：

固定財富原值234,573,292120,708,668116,009,324

減：累計折舊93,079,83457,302,29247,571,815

固定財富凈值141,493,45863,406,37668,437,509

在建工程

固定財富清理

待辦理固定財富損失

固定財富合計141,493,45863,406,37668,437,509

無形財富及遞延財富：

無形財富

遞延財富

無形財富及遞延財富合計

財富總計251,737,493135,746,369133,378,517

負(fù)債及股東權(quán)益

流動負(fù)債：短期借款61,300,00038,840,00031,840,000應(yīng)付票據(jù)應(yīng)付帳款18,315,1188,737,11911,683,680預(yù)收貨款2,978,6272,270,8375,302,717

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

應(yīng)付福利費未付股利未交稅金3,423,1081,023,8941,736,799其他未交款70,3919,64317,542其他應(yīng)付款14,922,23011,980,38411,519,458預(yù)提花銷

一年內(nèi)到期的長遠負(fù)債

其他流動負(fù)債流動負(fù)債合計100,829,47462,855,87762,100,196長遠負(fù)債：長遠借款應(yīng)付債券長遠應(yīng)付款其他長遠負(fù)債長遠負(fù)債合計5,000,000負(fù)債合計100,829,47462,855,87767,100,196股東權(quán)益：股本100,000,00072,890,49266,278,321資本公積

盈利公積

其中：公益金

未分配收益

外幣報表折算

股東權(quán)益合計150,908,01972,890,49266,278,321

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

負(fù)債及股東權(quán)益總計251,737,493135,746,369133,378,517

收益及收益分配表單位:人民幣元項目1996年度1995年度1994年度一、主營業(yè)務(wù)收入267,234,956235,275,550196,914,445減：營業(yè)成本172,574,540155,434,595121,255,169銷售花銷10,847,5179,372,6837,297,447管理花銷22,156,76618,242,21817,365,997財務(wù)花銷5,160,7983,025,3442,933,472營業(yè)稅金及附加2,045,4021,802,7241,749,785二、主營業(yè)務(wù)收益54,449,93347,397,98646,312,575加：其他業(yè)務(wù)收益3,452,9854,302,8013,023,372三、營業(yè)收益57,902,91851,700,78749,335,947

加：投資收益

營業(yè)外收入7,819239,8378,088減：營業(yè)外支出145,33768,84887,751四、收益總數(shù)57,765,40051,871,77649,256,284減：所得稅8,676,8827,790,6357,400,810

減：少量股東損益

五、凈收益49,088,51844,081,14141,855,474

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

財務(wù)情況變動表

流動資本本源和運用1996年度1995年度

一.流動資本本源

1.今年凈收益49,088,51844,081,141

加:不減少流動資本和花銷和損失

(1)固定財富折舊10,200,2699,730,477

無形財富,遞延財富及其他財富攤銷

(減其他負(fù)債轉(zhuǎn)銷)

固定財富盤虧(減收益)

清理固定財富損失(減收益)

遞延稅款

其他不減少流動資本的花銷和損失

小計59,288,78753,811,618

2.其他本源

(1)固定財富清理收入(減清理花銷)

(2)增加長遠負(fù)債

(3)回收長遠投資

(4)對外投資轉(zhuǎn)出固定財富

(5)對外投資轉(zhuǎn)出無形財富

財富凈增加額-4,298,4646,612,171

小計-4,298,4646,612,171

流動資本本源合計54,990,32360,423,789

二.流動資本運用

1.收益分配

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

(1)提取法定公積金4,908,8124,408,114(2)提取法定公益金2,454,4262,204,057(3)提取任意公積金(4)已分配股利41,725,28037,468,970小計49,088,51844,081,1412.其他運用(1)固定財富和在建工程凈增加額5,971,3604,699,344(2)增加無形財富,遞延財富及其他財富(3)償還長遠負(fù)債5,000,000(4)增加長遠投資小計5,971,3609,699,344流動資本運用合計55,059,87857,780,485流動資本凈增加額-69,5556,643,304流動資本各項目的變動一.流動財富今年增加數(shù)1.錢幣資本368,741142,1902.短期投資3.應(yīng)收票據(jù)4.應(yīng)收帳款凈額12,979,0272,092,4125.預(yù)付帳款5,504,570-47,0226.其他應(yīng)收款-146,957182,3257.待攤花銷780,382948,6938.存貨19,979,0435,977,7739.待辦理流動財富凈損失

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

10.一年內(nèi)到期的長遠債券投資11.其他流動財富流動財富增加凈額37,904,0427,398,985二.流動負(fù)債今年增加數(shù)1.短期借款2.應(yīng)付票據(jù)22,460,0007,000,0003.應(yīng)付帳款9,403,999-5,952,5614.預(yù)收帳款707,790-31,8805.應(yīng)付福利費6.未付股利7.未交稅金2,399,214-712,9058.其他未交款60,748-7,8999.其他應(yīng)付款2,941,846460,92610.預(yù)提花銷11.一年內(nèi)到期的長遠負(fù)債12.其他流動負(fù)債流動負(fù)債增加凈額37,973,597755,681流動資本增加凈額-60,5556,643,304（二）重要會計政策（1）會計制度

本企業(yè)執(zhí)行財政部頒發(fā)的《企業(yè)會計準(zhǔn)則》及《工業(yè)企業(yè)會計制度》，但會計報表依照

《股份制試點企業(yè)會計制度》編制。本企業(yè)自成立之日起會計核算執(zhí)行《股份制試點企業(yè)會

計制度》還相關(guān)補充規(guī)定。

（2）會計年度

本企業(yè)會計年度自公歷1月1日起至12月31日止。

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

3）記帳原則

本企業(yè)以權(quán)責(zé)發(fā)生制為記帳原則，采用歷史成本為計價基礎(chǔ)。

4）記賬簿位幣

本企業(yè)會計核算以人民幣為記賬簿位幣。

5）外幣折算方法

本企業(yè)外幣業(yè)務(wù)均按當(dāng)月一日的人民幣市場匯價折合為人民幣記帳，并如期末（各月未

和年關(guān)）的人民幣市場匯價進行折合調(diào)整，調(diào)整后的差異記入當(dāng)年損益。

（6）存資

本企業(yè)的存貨主要包括：原資料、產(chǎn)成品、半成品、包裝物、低值易耗品等。原資料按

實質(zhì)成本核算，產(chǎn)成品按計劃成本核算，按月計算分?jǐn)偖a(chǎn)品成本差異，鈄計劃成本還原成為實質(zhì)成本。發(fā)出存貨計價采用加權(quán)平均法；低值易耗品采用一次攤銷法攤銷。

（7）固定財富及其折舊

本企業(yè)固定財富標(biāo)準(zhǔn)為使用年限在一年以上，單位價值在

產(chǎn)按獲取時的實質(zhì)成本記帳。

800元以上的財富。固定資

固定財富折舊依照固定財富原值、扣除3％的殘值率及預(yù)計使用年限采用直線法分類計提，各種固定財富的年折舊率列示以下：

種類折舊年限年折舊率房屋及建筑物352.77％機器設(shè)施109.70％運輸工具812.13％其他109.70％

（8）壞帳準(zhǔn)備

本企業(yè)按應(yīng)收帳款年關(guān)余額的5為計提壞帳準(zhǔn)備。

9）稅項

業(yè)所提稅

所得稅按應(yīng)納稅所得額的15％計繳。

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

②流轉(zhuǎn)稅及附加

本企業(yè)被認(rèn)定為增值稅的一般納稅人，增值稅適用稅率為17％和13％；城市保護建設(shè)

稅按增值稅稅額的7％計繳；教育費附加按增值稅稅額的3％計繳。

③其他稅項

依照相關(guān)稅務(wù)法規(guī)的規(guī)定計繳。

（10）收入確認(rèn)

本企業(yè)于發(fā)出商品、供應(yīng)勞務(wù)，同時收訖價款也許獲取索取價款的憑據(jù)時，確認(rèn)營業(yè)收

入的實現(xiàn)。

（11）收益分配

本企業(yè)依照稅后收益的10％和5％計提法定盈利公積金和法定公益金。

（三）重要資本支出項目情況

除已在募集資本使用中列示的投資項目及正在進行的在建工程項目外，本企業(yè)當(dāng)前還沒有

其他重要資本投資計劃。

（四）財富流動變化情況

本企業(yè)1996年度比1995年度同期變動幅度在30％以上的報表項目及其變動原因列示

以下：

報表項目變動幅度變動原因

應(yīng)收帳款29.06％業(yè)務(wù)擴展使銷售增加

預(yù)付貨款387.61％業(yè)務(wù)量擴展.采買環(huán)節(jié)預(yù)付貨款增加

存貨99.68％生產(chǎn)量增加.存貨儲備增加

其他應(yīng)收款－51.30％本職結(jié)算部分代墊花銷

固定財富原值94.33％固定財富評估增值所致

累計折舊62.44％固定財富評估增值所致

短期借款57.83％業(yè)務(wù)擴展借取的流動資本

應(yīng)付帳款107.71％業(yè)務(wù)擴展采買環(huán)節(jié)應(yīng)付帳款增加

學(xué)問是異?？少F的東西，從任何源泉吸取都不能恥。——阿卜·日·法拉茲閱讀令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確。——培根

預(yù)收貨款31.17％銷售中的預(yù)收款增加增加未交稅金234.92％年關(guān)還沒有繳納稅金其他未交款629.97％年關(guān)還沒有繳納的教育費附加實收資本50.91％評估凋帳后的凈財富折股資本公積無量大評估調(diào)帳后的凈財富折股

財務(wù)花銷70.59％貸款增加使得財務(wù)花銷相應(yīng)增加營業(yè)外收入－96.74％95年度企業(yè)內(nèi)紀(jì)檢罰充公入較大營業(yè)外支出111.10％捐贈支出增加

（五）企業(yè)主要財務(wù)指標(biāo)：

1994年1995年1996年流動比率＝流動財富／流動負(fù)債1.051.151.06速動比率＝（流動財富－存貨）／流動負(fù)債0.820.830.70財富負(fù)債率＝負(fù)債總數(shù)／財富總數(shù)0.500.460.60

應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率

款平均余額5.22存貨周轉(zhuǎn)率＝主營業(yè)務(wù)成本／存貨平均余額8.627.754.71凈財富收益率＝凈收益／期末凈財富總數(shù)0.75每股凈利＝凈收益／期末股本總數(shù)0.38元0.40元0.45元十一、財富評估的主要情況以下摘自中咨財富評估事務(wù)所財富評估報告單位:元評估基準(zhǔn)日:1996年12月31日金額單位:人民幣元

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

項目帳面原值帳面凈值重置全價

長遠投資

在建工程

土地使用權(quán)

無形財富

遞延財富

財富總計

流動負(fù)債

長遠負(fù)債

負(fù)債總值

凈財富

項目評估值增減值增減率％

長遠投資

在建工程

土地使用權(quán)

無形財富

遞延財富

學(xué)問是異常可貴的東西，從任何源泉吸取都不能恥?！⒉贰と铡しɡ濋喿x令人充分，會談令人敏捷，寫作令人精確?！喔?/p>

長遠負(fù)債

各種財富增值的主要原因是固定財富中的機器設(shè)施和建筑物經(jīng)過評估而產(chǎn)生的增值，詳

細資料請閱中咨財富評估事務(wù)所財富評估報告。

本企業(yè)已依照評估結(jié)果進行了會計帳務(wù)辦理。

十二、盈利展望

刊行人提示投資者：鑒于盈利展望所依照的各種假設(shè)的不確定性，投資者在進行投資判斷時不應(yīng)過于依賴以下盈利展望。

本企業(yè)刊行后每股凈財富為2.63元，刊行市盈率為14.5倍。

依照本企業(yè)編制并經(jīng)中華會計師事務(wù)所審察的盈利展望，本企業(yè)1997年度稅后收益預(yù)

測為A：52,181,500元（稅率15％）；B：41,131,300元（稅率33％）。本企業(yè)若是成立

后無法獲取新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定，將不能夠亨有15％的優(yōu)惠稅率。

相應(yīng)地，按刊行新股后全面攤薄計，1997年每股稅后盈利為A：0.34元（稅率15％）：

B：0.27無（秘率33％）。

盈利展望采用的各項假設(shè)：

基準(zhǔn)

本盈利展望是以業(yè)經(jīng)審計的1996年度及1995年度的經(jīng)營業(yè)績?yōu)榛A(chǔ)。依照下期生產(chǎn)發(fā)展規(guī)劃，各項業(yè)務(wù)進出計劃及其他相關(guān)資料，經(jīng)過解析研究而編制的，依照了我國現(xiàn)行的有

關(guān)法律、法規(guī)以及《股份制試點企業(yè)會計制度》的規(guī)定。

假設(shè)

1）本企業(yè)依照的國家和地方現(xiàn)行法律、法規(guī)、政策