中級(jí)會(huì)計(jì)職稱考試《財(cái)務(wù)管理》真題及答案解析

/152012年中級(jí)會(huì)計(jì)職稱考試《財(cái)務(wù)經(jīng)管》真題及答案解讀一、單項(xiàng)選擇題（本類題共25小題，每小題1分，共25分，每小題備選答案中，只有一個(gè)符合題意的正確答案。請(qǐng)將選定的答案，按答題卡要求，按 2B鉛筆填土答案卡中題號(hào)1至25信息點(diǎn)。多選、錯(cuò)選、不選，均不得分。） 1.根據(jù)相關(guān)者利益最大化在財(cái)務(wù)經(jīng)管目標(biāo)理論，承擔(dān)最大風(fēng)險(xiǎn)并可能獲得最大報(bào)酬的是（）。A.股東B.債權(quán)人C.經(jīng)營(yíng)者D.供應(yīng)商【答案】A【解讀】相關(guān)利益者最大化的觀點(diǎn)中，股東作為企業(yè)的所有者，在企業(yè)中承擔(dān)著最大的權(quán)力、義務(wù)、風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬。所以選項(xiàng) A正確。.某集團(tuán)公司有A、B兩個(gè)控股子公司，采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的財(cái)務(wù)經(jīng)管體制，下列各項(xiàng)中，集團(tuán)總部應(yīng)當(dāng)分權(quán)給子公司的是（）。A.擔(dān)保權(quán)B.收益分配權(quán)C.投資權(quán)D.日常費(fèi)用開支審批權(quán)【答案】D【解讀】采用集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的財(cái)務(wù)經(jīng)管體制時(shí)，具體應(yīng)集中制度制定權(quán)，籌資、融資權(quán)，投資權(quán)，用資、擔(dān)保權(quán)，固定資產(chǎn)購(gòu)置券，財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)設(shè)置權(quán)，收益分配權(quán)；分散經(jīng)營(yíng)自主權(quán)、人員經(jīng)管權(quán)、業(yè)務(wù)定價(jià)權(quán)、費(fèi)用開支審批權(quán)。.一般來(lái)說(shuō)，編制年度預(yù)算、制度公司戰(zhàn)略與安排年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃三者之間應(yīng)當(dāng)遵循的先后順序的是（）。A.制定公司戰(zhàn)略一一安排年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃一一編制年度預(yù)算B.編制年度預(yù)算一一制定公司戰(zhàn)略一一安排年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃C.編制年度預(yù)算一一安排年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃一一制定公司戰(zhàn)略D.安排年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃一一編制年度預(yù)算一一制定公司戰(zhàn)略【答案】A【解讀】預(yù)算目標(biāo)源于戰(zhàn)略規(guī)劃、 受制于年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃，是運(yùn)用財(cái)務(wù)指標(biāo)對(duì)企業(yè)及下屬單位預(yù)算年度經(jīng)營(yíng)活動(dòng)目標(biāo)的全面、綜合表述。所以選項(xiàng) A正確。.下列各項(xiàng)費(fèi)用預(yù)算工程中，最適宜采用零基預(yù)算編制方法的是（）。A.人工費(fèi)B.培訓(xùn)費(fèi)C.材料費(fèi)D.折舊費(fèi)【答案】B【解讀】零基預(yù)算是在編制費(fèi)用預(yù)算時(shí)，不考慮以往會(huì)計(jì)期間所發(fā)生的費(fèi)用工程或費(fèi)用數(shù)額，而是一切以零為出發(fā)點(diǎn)，從實(shí)際需要逐項(xiàng)審議預(yù)算期內(nèi)各項(xiàng)費(fèi)用的內(nèi)容及開支規(guī)范是否合理，在綜合平衡的基礎(chǔ)上編制費(fèi)用預(yù)算的方法。 企業(yè)的人工費(fèi)、材料費(fèi)和這就費(fèi)都需要考慮以前年度的金額，只有培訓(xùn)費(fèi)適合采用零基預(yù)算方法，所以選項(xiàng) B正確。.某公司預(yù)計(jì)計(jì)劃年度期初應(yīng)付賬款余額為 200萬(wàn)元，1至3月份采購(gòu)金額分別為500萬(wàn)元、600萬(wàn)元和800萬(wàn)元，每月的采購(gòu)款當(dāng)月支付 70%次月支付30%則預(yù)計(jì)一季度現(xiàn)金支出額是（）。A.2100萬(wàn)元B.1900萬(wàn)元C.1860萬(wàn)元D.1660萬(wàn)元【答案】C【解讀】預(yù)計(jì)一季度現(xiàn)金支出額=200+500+600+800*70%=1860（萬(wàn)元）。.公司在創(chuàng)立時(shí)首先選擇的籌資方式是（）。A.融資租賃B.向銀行借款C.吸收直接投資D.發(fā)行企業(yè)債券【答案】C【解讀】一般來(lái)說(shuō)，在企業(yè)初創(chuàng)階段，產(chǎn)品市場(chǎng)占有率低，產(chǎn)銷業(yè)務(wù)量小，經(jīng)營(yíng)杠桿系數(shù)大，此時(shí)企業(yè)籌資主要依靠權(quán)益資本。本題中只有選項(xiàng) C屬于權(quán)益籌資。.與銀行借款相比，下列各項(xiàng)中不屬于融資租賃籌資特點(diǎn)的是（）。A.資本成本低.融資風(fēng)險(xiǎn)小C.融資期限長(zhǎng)D.融資限制少【答案】A【解讀】融資租賃的籌資特點(diǎn)如下：（1）在資金缺乏的情況下，能迅速獲得所需資產(chǎn)；（2）財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)小，財(cái)務(wù)優(yōu)勢(shì)明顯；（3）限制條件較少；（4）能延長(zhǎng)資金融通的期限；（5）免遭設(shè)備陳舊過(guò)時(shí)的風(fēng)險(xiǎn)；（6）資本成本高。.處于優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)和控制風(fēng)險(xiǎn)的考慮， 比較而言，下列企業(yè)中最不適宜采用高負(fù)債資本結(jié)構(gòu)的是（）。A.電力企業(yè)B.高新技術(shù)企業(yè)C.汽車制造企業(yè)D.餐飲服務(wù)企業(yè)【答案】 B【解讀】不同行業(yè)資本結(jié)構(gòu)差異很大。高新技術(shù)企業(yè)的產(chǎn)品、技術(shù)、市場(chǎng)尚不成熟，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高，因此可降低債務(wù)資本比重，控制財(cái)務(wù)杠桿風(fēng)險(xiǎn)。因此高新技術(shù)企業(yè)不適宜采用高負(fù)債資本結(jié)構(gòu)。.下列各項(xiàng)中，將會(huì)導(dǎo)致經(jīng)營(yíng)杠桿效應(yīng)最大的情況是（）。A.實(shí)際銷售額等于目標(biāo)銷售額B.實(shí)際銷售額大于目標(biāo)銷售額C.實(shí)際銷售額等于盈虧臨界點(diǎn)銷售額D.實(shí)際銷售額大于盈虧臨界點(diǎn)銷售額【答案】C【解讀】由于DOL=M/EBIT所以當(dāng)實(shí)際銷售額等于盈虧臨界點(diǎn)銷售額時(shí)，企業(yè)的息稅前利潤(rùn)為0,則可使公式趨近于無(wú)窮大，這種情況下經(jīng)營(yíng)杠桿效應(yīng)最大。所以選項(xiàng) C正確。.某新建設(shè)投資工程，建設(shè)期為 2年，試產(chǎn)期為1年，達(dá)產(chǎn)期為8年，則該工程的運(yùn)營(yíng)期是（）。A.2年B.3年C.8年D.9年【答案】D【解讀】運(yùn)營(yíng)期=試產(chǎn)期+達(dá)產(chǎn)期=1+8=9（年）。.某公司新建一條生產(chǎn)線，預(yù)計(jì)投產(chǎn)后第一年、第二年流動(dòng)資產(chǎn)需用額分別為 40萬(wàn)元和50萬(wàn)元，流動(dòng)負(fù)債需要額分別為 15萬(wàn)元和20萬(wàn)元，則第二年新增的流動(dòng)資金額是（）。A.5萬(wàn)元B.15萬(wàn)元C.20萬(wàn)元D.30萬(wàn)元【答案】A【解讀】第一年的流動(dòng)資金額=40-15=25（萬(wàn)元），第二年的流動(dòng)資金額=50-20=30（萬(wàn)元），所以第二年新增的流動(dòng)資金額=30-25=5（萬(wàn)元）。.下列工程投資決策評(píng)價(jià)指標(biāo)中，一般作為輔助性指標(biāo)的是（）。A.凈現(xiàn)值B.內(nèi)部收益率C.凈現(xiàn)值率D.總投資收益率【答案】D【解讀】按指標(biāo)在決策中的重要性分類，可分為主要指標(biāo)、次要指標(biāo)和輔助指標(biāo)。凈現(xiàn)值、內(nèi)部收益率等為主要指標(biāo)；靜態(tài)投資回收期為次要指標(biāo)；總投資收益率為輔助指標(biāo)。 13.對(duì)工程計(jì)算期相同而原始投資不同的兩個(gè)互斥投資工程進(jìn)行決策時(shí)， 適宜單獨(dú)采用的方法是（）。A.回收期法B.凈現(xiàn)值率法C.總投資收益率法D.差額投資內(nèi)部收益率法【答案】D【解讀】差額投資內(nèi)部收益率法， 是指在兩個(gè)原始投資額不同方案的差量?jī)衄F(xiàn)金流量的基礎(chǔ)上，計(jì)算出差額內(nèi)部收益率，并據(jù)與基準(zhǔn)折現(xiàn)率進(jìn)行比較，進(jìn)而判斷方案孰優(yōu)孰劣的方法。該法適用于兩個(gè)原始投資不相同，但工程計(jì)算期相同的多方案比較決策。.某企業(yè)以長(zhǎng)期融資方式滿足固定資產(chǎn)、永久性流動(dòng)資產(chǎn)和部分波動(dòng)性流動(dòng)資產(chǎn)的需要，短期融資僅滿足剩余的波動(dòng)性流動(dòng)資產(chǎn)的需要，該企業(yè)所采用的流動(dòng)資產(chǎn)融資戰(zhàn)略是（）。A.激進(jìn)融資戰(zhàn)略B.保守融資戰(zhàn)略C.折中融資戰(zhàn)略D.期限匹配融資戰(zhàn)略【答案】B【解讀】在保守融資戰(zhàn)略中，長(zhǎng)期融資支持固定資產(chǎn)、永久性流動(dòng)資產(chǎn)和某部分波動(dòng)性流動(dòng)資產(chǎn)。.某企業(yè)從銀行獲得附有承諾的周轉(zhuǎn)信貸額度為 1000萬(wàn)元，承諾費(fèi)率為0.5%,年初借入800萬(wàn)元，年底償還，年利率為 5%則該企業(yè)負(fù)擔(dān)的承諾費(fèi)是（）。A.1萬(wàn)元B.4萬(wàn)元C.5萬(wàn)元D.9萬(wàn)元【答案】A【解讀】該企業(yè)負(fù)擔(dān)的承諾費(fèi) =（1000-800）*0.5%=1（萬(wàn)元）。.下列各項(xiàng)中，不屬于存貨儲(chǔ)存成本的是（）。A.存貨倉(cāng)儲(chǔ)費(fèi)用B.存貨破損和變質(zhì)損失C.存貨儲(chǔ)備不足而造成的損失D.存貨占用資金的應(yīng)計(jì)利息【答案】C【解讀】?jī)?chǔ)存成本指為保持存貨而發(fā)生的成本， 包括存貨占用資金所應(yīng)計(jì)的利息、倉(cāng)庫(kù)費(fèi)用、保險(xiǎn)費(fèi)用、存貨破損和變質(zhì)損失等等。選項(xiàng) C屬于缺貨成本。.在交貨期內(nèi)，如果存貨需求量增加或供應(yīng)商交貨時(shí)間延遲，就可能發(fā)生缺貨。為此，企業(yè)應(yīng)保持的最佳保險(xiǎn)儲(chǔ)備量是 （）。A.使保險(xiǎn)儲(chǔ)備的訂貨成本與持有成本之和最低的存貨量B.使缺貨損失和保險(xiǎn)儲(chǔ)備的持有成本之和最低的存貨量C.使保險(xiǎn)儲(chǔ)備的持有成本最低的存貨量D.使缺貨損失最低的存貨量【答案】B【解讀】最佳的保險(xiǎn)儲(chǔ)備應(yīng)該是使缺貨損失和保險(xiǎn)儲(chǔ)備的持有成本之和達(dá)到最低。.下列各項(xiàng)中，屬于變動(dòng)成本的是（）。A.職工培訓(xùn)費(fèi)用B.經(jīng)管人員基本薪酬C.新產(chǎn)品研究開發(fā)費(fèi)用D.按銷售額提成的銷售人員傭金【答案】D【解讀】變動(dòng)成本是指在特定的業(yè)務(wù)量范圍內(nèi)， 其總額會(huì)歲業(yè)務(wù)量的變動(dòng)而成正比例變動(dòng)的成本。本題中只有選項(xiàng)D符合變動(dòng)成本的定義。.下列各項(xiàng)中，不影響股東額變動(dòng)的股利支付形式是（）。A.現(xiàn)金股利B.股票股利C.負(fù)債股利D.財(cái)產(chǎn)股利【答案】B【解讀】發(fā)放股票股利不會(huì)改變所有者權(quán)益總額， 但會(huì)引起所有者權(quán)益內(nèi)部結(jié)構(gòu)的變化。 所以選項(xiàng)B正確。.下列各項(xiàng)中，最適用于評(píng)價(jià)投資中心業(yè)績(jī)的指標(biāo)是（）。A.邊際貢獻(xiàn)B.部門毛利C.剩余收益D.部門凈利潤(rùn)【答案】C【解讀】對(duì)投資中心的業(yè)績(jī)進(jìn)行評(píng)價(jià)時(shí)， 不僅要適用利潤(rùn)指標(biāo)，還需要計(jì)算、分析利潤(rùn)與投資的關(guān)系，主要有投資報(bào)酬率和剩余收益等指標(biāo)。.下列關(guān)于提取任意盈余公積的表述中，不正確的是（）。A.應(yīng)從稅后利潤(rùn)中提取B.應(yīng)經(jīng)股東大會(huì)決議C.滿足公司經(jīng)營(yíng)經(jīng)管的需要D.達(dá)到注冊(cè)資本的50%寸不再計(jì)提【答案】D【解讀】根據(jù)公司法的規(guī)定，法定盈余公積金的提取比例為當(dāng)年稅后利潤(rùn)（彌補(bǔ)虧損后）的10%當(dāng)法定盈余公積金的累積額達(dá)到注冊(cè)資本的 50%寸，可以不再提取。.某企業(yè)開發(fā)新產(chǎn)品發(fā)生在研究開發(fā)費(fèi)用形成了一項(xiàng)無(wú)形資產(chǎn)，根據(jù)稅法規(guī)定，可按該項(xiàng)無(wú)形資產(chǎn)成本的一定比例在稅前攤銷，這一比例是（）。A.200%B.150%C.100%D.50%【答案】B【解讀】企業(yè)為開發(fā)新技術(shù)、新產(chǎn)品、新工藝發(fā)生的研究開發(fā)費(fèi)用，未形成無(wú)形資產(chǎn)的計(jì)入當(dāng)期損益，在按照規(guī)定據(jù)實(shí)扣除的基礎(chǔ)上，再按照研究開發(fā)費(fèi)用的 50劑口計(jì)扣除；形成無(wú)形資產(chǎn)的，按照無(wú)形資產(chǎn)成本的 150%隹銷。.下列各項(xiàng)中，屬于企業(yè)稅務(wù)經(jīng)管終極目標(biāo)的是（）。A.企業(yè)價(jià)值最大化B.納稅時(shí)間最遲化C.稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)趨零化D.納稅金額最小化【答案】A【解讀】稅務(wù)經(jīng)管作為企業(yè)理財(cái)?shù)囊粋€(gè)重要領(lǐng)域， 是圍繞資金運(yùn)動(dòng)展開的， 目的是使企業(yè)價(jià)值最大化。24.下列各項(xiàng)中，不屬于財(cái)務(wù)分析中因素分析法特征的是（）。A.因素分解的關(guān)聯(lián)性B.順序替代的連環(huán)性C.分析結(jié)果的準(zhǔn)確性D.因素替代的順序性【答案】C【解讀】采用因素分析法時(shí)，必須注意以下問(wèn)題： （1）因素分解的關(guān)聯(lián)性； （2）因素替代的順序性；（3）順序替代的連環(huán)性；（4）計(jì)算結(jié)果的假定性。25.我國(guó)上市公司“經(jīng)管層討論與分析”信息披露遵循的原則是（）。A.資源原則B.強(qiáng)制原則C.不定期披露原則D.強(qiáng)制與自愿相結(jié)合原則【答案】D【解讀】經(jīng)管層討論與分析信息大多涉及“內(nèi)部性”較強(qiáng)的定性型軟信息，無(wú)法對(duì)其進(jìn)行詳細(xì)的強(qiáng)制規(guī)定和有效監(jiān)控，因此，西方國(guó)家的披露原則是強(qiáng)制與自愿相結(jié)合， 企業(yè)可以自主決定如何披露這類信息。我國(guó)也基本實(shí)行這種原則。所以選項(xiàng) D正確。二、多項(xiàng)選擇題26.在進(jìn)行財(cái)務(wù)經(jīng)管體制設(shè)計(jì)時(shí)，應(yīng)當(dāng)遵循的原則有（） 。A.明確分層經(jīng)管思想B.與現(xiàn)代企業(yè)制度相適應(yīng)C.決策權(quán)、執(zhí)行權(quán)與監(jiān)督權(quán)分立 D.與控制股東所有制形式相對(duì)應(yīng)【答案】ABC【解讀】教材P9~10.企業(yè)財(cái)務(wù)經(jīng)管體制的設(shè)計(jì)當(dāng)遵循如下四項(xiàng)原則： （1）與現(xiàn)代企業(yè)制度的要求相適應(yīng)的原則； （2）明確企業(yè)對(duì)各所屬單位經(jīng)管中的決策權(quán)、 執(zhí)行權(quán)與監(jiān)督權(quán)三者分立原則；（3）明確財(cái)務(wù)綜合經(jīng)管和分層經(jīng)管思想的原則； （4）與企業(yè)組織體制相對(duì)應(yīng)的原則。27.企業(yè)預(yù)算最主要的兩大特征是（）。A.數(shù)量化B.表格化C可伸縮性D.可執(zhí)行性【答案】AD【解讀】教材P18.數(shù)量化和可執(zhí)行性是預(yù)算最主要的特征。 28.下列各項(xiàng)中，屬于業(yè)務(wù)預(yù)算的有（）。A.資本支出預(yù)算B.生產(chǎn)預(yù)算C經(jīng)管費(fèi)用預(yù)算D.銷售預(yù)算【答案】BCD【解讀】教材P19.業(yè)務(wù)預(yù)算是指與企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)直接相關(guān)的經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的各種預(yù)算。它主要包括銷售預(yù)算、生產(chǎn)預(yù)算、材料采購(gòu)預(yù)算、直接材料消耗預(yù)算、直接人工預(yù)算、制造費(fèi)用預(yù)算、產(chǎn)品生產(chǎn)成本預(yù)算、經(jīng)營(yíng)費(fèi)用和經(jīng)管費(fèi)用預(yù)算等。 29.下列各項(xiàng)中，屬于企業(yè)籌資經(jīng)管應(yīng)當(dāng)遵循的原則有（）。A.依法籌資原則B.負(fù)債最低原則C規(guī)模適度原則D.結(jié)構(gòu)合理原則【答案】ACD【解讀】教材P42.籌資經(jīng)管的原則：（1）遵循國(guó)家法律法規(guī)，合法籌措資金；（2）分析生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)情況，正確預(yù)測(cè)資金需要量； （3）合理安排籌資時(shí)間，適時(shí)取得資金；（4）了解各種籌資渠道，選擇資金來(lái)源； （5）研究各種籌資成本，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)。30.下列各項(xiàng)因素中，能夠影響公司資本成本水平的有（） 。A.通貨膨脹B籌資規(guī)模C經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)D.資本市場(chǎng)效率【答案】ABCD【解讀】教材P76~77.影響資本成本的因素有：（1）總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境，總體經(jīng)濟(jì)環(huán)境和狀態(tài)決定企業(yè)所處的國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r和水平， 以及預(yù)期的通貨膨脹；（2）資本市場(chǎng)條件，即資本市場(chǎng)效率，資本市場(chǎng)效率表現(xiàn)為資本市場(chǎng)上的資本商品的市場(chǎng)流動(dòng)性；（3）企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況和融資狀況，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的大小與企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況相關(guān)； （4）企業(yè)對(duì)籌資規(guī)模和時(shí)限的需求。 31.下列各項(xiàng)建設(shè)投資費(fèi)用中，不構(gòu)成固定資產(chǎn)原值的有（） 。A.監(jiān)理費(fèi)B.開辦費(fèi)C.勘察設(shè)計(jì)費(fèi)D.生產(chǎn)準(zhǔn)備費(fèi)【答案】BD【解讀】教材P102.開辦費(fèi)和生產(chǎn)準(zhǔn)備費(fèi)屬于其他資產(chǎn)，監(jiān)理費(fèi)和勘察設(shè)計(jì)費(fèi)屬于固定資產(chǎn)其他費(fèi)用的范疇， 構(gòu)成固定資產(chǎn)原值。32.下列各項(xiàng)中，決定預(yù)防性現(xiàn)金需求數(shù)額的因素有（） 。A.企業(yè)臨時(shí)融資的能力B.企業(yè)預(yù)測(cè)現(xiàn)金收支的可靠性C.金融市場(chǎng)上的投資機(jī)會(huì) D.企業(yè)愿意承擔(dān)短缺風(fēng)險(xiǎn)的程度【答案】ABD【解讀】教材P145。為應(yīng)付意料不到的現(xiàn)金需要，企業(yè)需掌握的現(xiàn)金額取決于： （1）企業(yè)愿冒缺少現(xiàn)金風(fēng)險(xiǎn)的程度；（2）企業(yè)預(yù)測(cè)現(xiàn)金收支可靠的程度；（3）企業(yè)臨時(shí)融資的能力。希望盡可能減少風(fēng)險(xiǎn)的企業(yè)傾向于保留大量的現(xiàn)金余額， 以應(yīng)付其交易性需求和大部分預(yù)防性資金需求。另外，企業(yè)會(huì)與銀行維持良好關(guān)系，以備現(xiàn)金短缺之需。 33.使用以成本為基礎(chǔ)的定價(jià)方法時(shí)，可以作為產(chǎn)品定價(jià)基礎(chǔ)的成本類型有（） 。A.變動(dòng)成本B.制造成本C完全成本D.固定成本【答案】ABC【解讀】教材P187.以成本為基礎(chǔ)的定價(jià)方法下，可以作為產(chǎn)品定價(jià)基礎(chǔ)的成本類型有變動(dòng)成本、制造成本和完全成本。 34.下列各項(xiàng)中，可以用于控制公司日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的事項(xiàng)有（） 。A制定涉稅事項(xiàng)的會(huì)計(jì)流程 B.提供和保存有關(guān)涉稅業(yè)務(wù)資料C.完善納稅申報(bào)表編制、復(fù)核等程序D.制定企業(yè)涉稅事項(xiàng)的內(nèi)部政策與規(guī)范 【答案】ABCD【解讀】教材P247.可以用于控制公司日常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的事項(xiàng)有： （1）參與制定或?qū)徍似髽I(yè)日常經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)中涉稅事項(xiàng)的政策和規(guī)范； （2）制定各項(xiàng)涉稅會(huì)計(jì)事務(wù)的處理流程，明確各自的職責(zé)和權(quán)限，確保對(duì)稅務(wù)事項(xiàng)的會(huì)計(jì)處理符合相關(guān)法律法規(guī)； （3）完善納稅申報(bào)表編制、復(fù)核和審批， 以及稅款繳納的程序，明確相關(guān)的職責(zé)和權(quán)限，保證納稅申報(bào)和稅款繳納符合稅法規(guī)定； （4）按照稅法規(guī)定，真實(shí)、完整地提供和保存有關(guān)涉稅業(yè)務(wù)資料，并按相關(guān)規(guī)定進(jìn)行報(bào)備。 35.股利發(fā)放率是上市公司財(cái)務(wù)分析的重要指標(biāo)，下列關(guān)于股利發(fā)放率的表述中，正確的有（）。A.可以評(píng)價(jià)公司的股利分配政策 B.反映每股股利與每股收益之間的關(guān)系C股利發(fā)放率越高，盈利能力越強(qiáng) D.是每股股利與每股凈資產(chǎn)之間的比率【答案】AB【解讀】教材P258。反映每股股利和每股收益之間關(guān)系的一個(gè)重要指標(biāo)是股利發(fā)放率，即每股股利分配額與當(dāng)期的每股收益之比。 借助于該指標(biāo)，投資者可以了解一家上市公司的股利發(fā)放政策。三、判斷題46.為了防范通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)，公司應(yīng)當(dāng)簽訂固定價(jià)格的和長(zhǎng)期銷售合同。 （）【答案】X【解讀】教材P15.在通貨膨脹時(shí)期，從購(gòu)貨方的角度來(lái)看，與客戶簽訂長(zhǎng)期購(gòu)貨合同，可以減少物價(jià)上漲造成的損失； 但站在銷售方的角度，簽訂固定價(jià)格的和長(zhǎng)期銷售合同， 會(huì)損失物價(jià)上漲帶來(lái)的收益，因此本題的說(shuō)法不正確。 47.企業(yè)財(cái)務(wù)經(jīng)管部門應(yīng)當(dāng)利用報(bào)表監(jiān)控預(yù)算執(zhí)行情況，及時(shí)提供預(yù)算執(zhí)行進(jìn)度、執(zhí)行差異信息。 （）【答案】V【解讀】教材P38.企業(yè)財(cái)務(wù)經(jīng)管部門應(yīng)當(dāng)利用財(cái)務(wù)報(bào)表監(jiān)控預(yù)算的執(zhí)行情況， 及時(shí)向預(yù)算執(zhí)行單位、企業(yè)預(yù)算委員會(huì)以至董事會(huì)或經(jīng)理辦公會(huì)提供財(cái)務(wù)預(yù)算的執(zhí)行進(jìn)度、 執(zhí)行差異及其對(duì)企業(yè)預(yù)算目標(biāo)的影響等財(cái)務(wù)信息，促進(jìn)企業(yè)完成預(yù)算目標(biāo)。 48.企業(yè)在發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券時(shí)，可通過(guò)贖回條款來(lái)避免市場(chǎng)利率大幅下降后仍需支付較高利息的損失。 （）【答案】V【解讀】教材P67.贖回條款能使發(fā)債公司避免在市場(chǎng)利率下降后， 繼續(xù)向債券持有人支付較高的債券利率所蒙受的損失。49.經(jīng)濟(jì)危機(jī)時(shí)期，由于企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境惡化、銷售下降，企業(yè)應(yīng)當(dāng)逐步降低債務(wù)水平，以減少破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。（）【答案】V【解讀】教材P87企業(yè)經(jīng)營(yíng)環(huán)境惡化、銷售下降，表明企業(yè)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大，為將總風(fēng)險(xiǎn)控制在一定的范圍內(nèi)， 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)該較小，逐步降低債務(wù)水平會(huì)引起財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)下降，以減少到期無(wú)法還本付息而破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。 50.如果工程的全部投資均于建設(shè)起一次投入，且建設(shè)期為零，運(yùn)營(yíng)期每年凈現(xiàn)金流量相等， 則計(jì)算內(nèi)部收益率所使用的年金現(xiàn)值系數(shù)等于該工程投資回收期期數(shù)。 （）【答案】V【解讀】教材P123.工程的全部投資均于建設(shè)起點(diǎn)一次投入，建設(shè)期為零，第1至第n期每期凈現(xiàn)金流量取得了普通年金的形式，則計(jì)算內(nèi)部收益率所使用的年金現(xiàn)值系數(shù)等于該工程投資回收期期數(shù)。 51.如果銷售額不穩(wěn)定且難以預(yù)測(cè)，則企業(yè)應(yīng)保持較高的流動(dòng)資產(chǎn)水平。 （）【答案】,【解讀】教材P141.如果銷售額是不穩(wěn)定的，但可以預(yù)測(cè)，如屬于季節(jié)性變化，那么將沒(méi)有顯著的風(fēng)險(xiǎn)。然而，如果銷售額是不穩(wěn)定而且難以預(yù)測(cè)， 例如石油和天然氣開采業(yè)以及許多建筑業(yè)企業(yè)， 就會(huì)存在顯著的風(fēng)險(xiǎn)，從而必須保證一個(gè)高的流動(dòng)資產(chǎn)水平， 維持較高的流動(dòng)資產(chǎn)與銷售收入比率。 52.企業(yè)的存貨總成本隨著訂貨批量的增加而呈正方向變化。 （）【答案】X【解讀】教材P167.訂貨批量增加，年訂貨次數(shù)減少，變動(dòng)訂貨成本減少，但訂貨批量增加，會(huì)增加變動(dòng)儲(chǔ)存成本，而變動(dòng)訂貨成本和變動(dòng)儲(chǔ)存成本都會(huì)影響存貨總成本， 因此訂貨批量增加，存貨總成本不一定呈正方向變化。 53.在作業(yè)成本法下，成本動(dòng)因是導(dǎo)致成本發(fā)生的誘因，是成本分配的依據(jù)。（）【答案】V【解讀】教材P205.成本動(dòng)因，亦稱成本驅(qū)動(dòng)因素，是指導(dǎo)致成本發(fā)生的因素，即成本的誘因。成本動(dòng)因通常以作業(yè)活動(dòng)耗費(fèi)的資源來(lái)進(jìn)行度量， 如質(zhì)量檢查次數(shù)、用電度數(shù)等。在作業(yè)成本法下，成本動(dòng)因是成本分配的依據(jù)。 54.從稅務(wù)經(jīng)管的角度考慮，在通貨膨脹時(shí)期，企業(yè)的存貨計(jì)價(jià)適宜采用先進(jìn)先出法。 （）【答案】X【解讀】教材P236。在社會(huì)經(jīng)濟(jì)處于通貨緊縮的時(shí)期，采用先進(jìn)先出法比較合適。 55.在財(cái)務(wù)分析中，企業(yè)經(jīng)營(yíng)者應(yīng)對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行全面的綜合分析， 并關(guān)注企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。 （）【答案】V【解讀】教材P251。企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策者必須對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)理財(cái)?shù)母鱾€(gè)方面，包括運(yùn)營(yíng)能力、償債能力、獲利能力及發(fā)展能力的全部信息予以詳盡地了解和掌握， 主要進(jìn)行各方面綜合分析，并關(guān)注企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。四、計(jì)算分析題（本類題共 4小題，每小題5分，共20分。凡要求計(jì)算的工程，均須列出計(jì)算過(guò)程；計(jì)算結(jié)果有計(jì)量單位的，應(yīng)予標(biāo)明，標(biāo)明的計(jì)量單位應(yīng)與題中所給計(jì)量單位相同；計(jì)算結(jié)果出現(xiàn)小數(shù)的，除特殊要求外，均保留小數(shù)點(diǎn)后兩位小數(shù)，百分比指標(biāo)保留百分號(hào)前兩位小數(shù)。凡要求解釋、分析、說(shuō)明理由的內(nèi)容，必須有相應(yīng)的文字闡述。） 1.A電子企業(yè)只生產(chǎn)銷售甲產(chǎn)品。 2011年甲產(chǎn)品的生產(chǎn)與銷售量均為 10000件，單位售價(jià)為300元/件，全年變動(dòng)成本為1500000元，固定成本為500000元。預(yù)計(jì)2012年產(chǎn)銷量將會(huì)增加到12000件，總成本將會(huì)達(dá)到2300000元。假定單位售價(jià)與成本形態(tài)不變。要求：（1）計(jì)算A企業(yè)2012年下列指標(biāo)：①目標(biāo)利潤(rùn)；②單位變動(dòng)成；③變動(dòng)成本率；④固定成本。(2)若目標(biāo)利潤(rùn)為1750000元，計(jì)算A企業(yè)2012年實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤(rùn)的銷售額?！敬鸢浮?1)①目標(biāo)利潤(rùn)=12000X300-2300000=1300000(元)②單位變動(dòng)成本=1500000/10000=150(元)③變動(dòng)成本率=150/300=50%④固定成本=2300000-150X12000=500000(元)(2)銷售收入X(1-50%)-500000=1750000則：銷售收入=4500000元2.B公司生產(chǎn)乙產(chǎn)品，乙產(chǎn)品直接人工規(guī)范成本相關(guān)資料如表 1所示：表1乙產(chǎn)品直接人工規(guī)范成本資料工程規(guī)范月規(guī)范總工時(shí)21000小時(shí)月規(guī)范總工資420000元單位產(chǎn)品工時(shí)用量規(guī)范2小時(shí)/件假定B公司實(shí)際生產(chǎn)乙產(chǎn)品 10000件，實(shí)際好用總工時(shí)25000小時(shí)，實(shí)際應(yīng)付直接人工工資550000元。要求：(1)計(jì)算乙產(chǎn)品規(guī)范工資率和直接人工規(guī)范成本。(2)計(jì)算乙產(chǎn)品直接人工成本差異、直接人工工資率差異和直接人工效率差異?！敬鸢浮?1)乙產(chǎn)品的規(guī)范工資率=420000/21000=20(元/小時(shí))乙產(chǎn)品直接人工規(guī)范成本=20X2X10000=400000(元)(2)乙產(chǎn)品直接人工成本差異=550000-400000=150000(元)乙產(chǎn)品直接人工工資率差異 =(550000/25000-20)X25000=50000(元)乙產(chǎn)品直接人工效率差異=(25000-2X10000)X20=100000(元)3.C公司擬投資建設(shè)一條生產(chǎn)線， 現(xiàn)有甲、乙兩種投資方案可供選擇， 相關(guān)資料如表2所示:表2甲、乙投資方案現(xiàn)金流量計(jì)算表 金額單位：萬(wàn)元建設(shè)期運(yùn)營(yíng)期012~56甲方案固定資產(chǎn)投資6000無(wú)形資產(chǎn)投資(A)0息稅前利潤(rùn)156156折舊及攤銷112112調(diào)整所得稅(B)*凈殘值*凈現(xiàn)金流量-6200(C)289乙方案固定資產(chǎn)投資300300凈現(xiàn)金流量**266說(shuō)明：表中“2~5”年終的數(shù)字為等額數(shù)?！?”代表省略的數(shù)據(jù)。該公司適用的企業(yè)所得稅稅率為 25%假定基準(zhǔn)現(xiàn)金折現(xiàn)率為8%財(cái)務(wù)費(fèi)用為零。相關(guān)貨幣時(shí)間價(jià)值系數(shù)表如表3所示：表3相關(guān)貨幣時(shí)間價(jià)值系數(shù)表n123456(P/F,8%n)0.92590.85730.79380.73500.68060.6302(P/A,8%n)0.92591.78332.57713.31213.99274.6229要求：(1)確定表2內(nèi)英文字母代表述職(不需要列出計(jì)算過(guò)程)。(2)計(jì)算甲方案的總投資收益率。(3)若甲、乙兩方案的凈現(xiàn)值分別為 264.40萬(wàn)元和237.97萬(wàn)元，且甲、乙兩方案互斥，分別計(jì)算甲、乙兩方案的年等額回收額，并根據(jù)計(jì)算結(jié)果進(jìn)行決策?！敬鸢浮?1)A=20B=156X25%=39C=156+112-39=229(2)總投資收益率=156/620X100%=25.16%(3)甲方案的年等額凈回收額=264.40/(P/A,8%,6)=57.19(萬(wàn)元)乙方案的年等額凈回收額=237.97/(P/A,8%5)=59.60(萬(wàn)元)由于乙方案的年等額凈回收額大于甲方案，所以應(yīng)選擇乙方案。4.D公司是一家服裝加工企業(yè)，2011年?duì)I業(yè)收入為3600萬(wàn)元，營(yíng)業(yè)成本為1800萬(wàn)元，日購(gòu)貨成本為5萬(wàn)元。該公司與經(jīng)營(yíng)有關(guān)的購(gòu)銷業(yè)務(wù)均采用賒賬方式。假設(shè)一年按 360天計(jì)算。D公司簡(jiǎn)化的資產(chǎn)負(fù)債表如表 4所示：表4資產(chǎn)負(fù)債簡(jiǎn)表(2011年12月31日)單位：萬(wàn)元資產(chǎn)金額負(fù)債和所有者權(quán)益金額貨幣資金211應(yīng)付賬款120應(yīng)收賬款600應(yīng)付票據(jù)200存貨150應(yīng)付職工薪酬255流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)961流動(dòng)負(fù)債合計(jì)575固定資產(chǎn)850長(zhǎng)期借款300非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)850負(fù)債合計(jì)875實(shí)收資本600留存收益336所有者權(quán)益合計(jì)936資產(chǎn)合計(jì)1811負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)1811要求：(1)計(jì)算D公司2011年的營(yíng)運(yùn)資金數(shù)額。(2)計(jì)算D公司2011年的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期、應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期、存貨周轉(zhuǎn)期以及現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期(為簡(jiǎn)化計(jì)算，應(yīng)收賬款、存貨、應(yīng)付賬款的平均余額均以期末數(shù)據(jù)代替)。(3)在其他條件相同的情況下，如果 D公司利用供應(yīng)商提供的現(xiàn)金折扣，則對(duì)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期會(huì)產(chǎn)生何種影響？(4)在其他條件相同的情況下，如果 D公司增加存貨，則對(duì)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期會(huì)產(chǎn)生何種影響？【答案】(1)2011年?duì)I運(yùn)資金數(shù)額=流動(dòng)資產(chǎn)-流動(dòng)負(fù)債=961-575=386(萬(wàn)元)(2)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期=360/(3600/600)=60(天)應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期=120/5=24(天)存貨周轉(zhuǎn)期=360/(1800/150)=30(天)現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=60+30-24=66(天)(3)利用現(xiàn)金折扣會(huì)縮短應(yīng)付賬款的周轉(zhuǎn)期，則現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期增加。(4)增加存貨會(huì)延長(zhǎng)存貨周轉(zhuǎn)期，則現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期增加。五、綜合題1.E公司為一家上市公司， 為了適應(yīng)外部環(huán)境變化， 擬對(duì)當(dāng)前的財(cái)務(wù)政策進(jìn)行評(píng)估和調(diào)整，董事會(huì)召開了專門會(huì)議， 要求財(cái)務(wù)部對(duì)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行分析， 相關(guān)資料如下：資料一：公司有關(guān)的財(cái)務(wù)資料如表 5、表6所示：

表5財(cái)務(wù)狀況有關(guān)資料單位：萬(wàn)元工程2010年12月31日2011年12月31日股本(每股面值1元)600011800資本公積60008200留存收益3800040000股東權(quán)益合計(jì)5000060000負(fù)債合計(jì)9000090000負(fù)債和股東權(quán)益合計(jì)140000150000表6經(jīng)營(yíng)成果有關(guān)資料單位：萬(wàn)元工程2009年2010年2011年?duì)I業(yè)收入12000094000112000息稅前利潤(rùn)*2009000利息費(fèi)用*36003600稅前利潤(rùn)*36005400所得稅*9001350凈利潤(rùn)600027004050現(xiàn)金股利120012001200說(shuō)明：“*”表示省略的數(shù)據(jù)。資料二：該公司所在行業(yè)相關(guān)指標(biāo)平均值：資產(chǎn)負(fù)債率為 40%利息保障倍數(shù)(已獲利息倍數(shù))為3倍。資料三：2011年2月21日，公司根據(jù)2010年度股東大會(huì)決議，除分配現(xiàn)金股利外，還實(shí)施了股票股利分配方案， 以2010年年末總股本為基礎(chǔ)， 每10股送3股工商注冊(cè)登記變更后公司總股本為7800萬(wàn)股，公司2011年7月1日發(fā)行新股4000萬(wàn)股。資料四：為增加公司流動(dòng)性，董事陳某建議發(fā)行公司債券籌資 10000萬(wàn)元，董事王某建議,改變之前的現(xiàn)金股利政策，公司以后不再發(fā)放現(xiàn)金股利。要求：(1)計(jì)算E公司2011年的資產(chǎn)負(fù)債率、權(quán)益乘數(shù)、利息保障倍數(shù)、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和基本每股收益。(2)計(jì)算E公司在2010年末息稅前利潤(rùn)為7200萬(wàn)元時(shí)的財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)。(3)結(jié)合E公司目前償債能力狀況，分析董事陳某提出的建議是否合理并說(shuō)明理由。(4)E公司2009、2010、2011年執(zhí)行的是哪一種現(xiàn)金股利政策？如果采納董事王某的建議停發(fā)現(xiàn)金股利，對(duì)公司股價(jià)可能會(huì)產(chǎn)生什么影響？【答案】(1)2011年資產(chǎn)負(fù)債率=90000/150000=60%2011年權(quán)益乘數(shù)=150000/60000=2.52011年利息保障倍數(shù)=9000/3600=2.52011年總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=112000/[(140000+150000)/2]=0.772011年基本每股收益=4050/(6000+6000X3/10+4000X6/12)=0.41(元/股)(2)財(cái)務(wù)杠桿系數(shù)=7200/(7200-3600)=2(3)不合理。資料二顯示，行業(yè)平均資產(chǎn)負(fù)債率為 40%而E公司已達(dá)到60%行業(yè)平均利息保障倍數(shù)為3倍，而E公司只有2.5倍，這反映了E公司的償債能力較差，如果再發(fā)行公司債券，會(huì)進(jìn)一步提高資產(chǎn)負(fù)債率，這會(huì)加大 E公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。(4)從表6來(lái)看，E公司2009、2010和2011三年的現(xiàn)金股利相等，這表明 E公司這三年執(zhí)行的是固定股利政策。由于固定股利政策本身的信息含量， 穩(wěn)定的股利向市場(chǎng)傳遞著公司正常發(fā)展的信息，有利于樹立公司的良好形象， 增強(qiáng)投資者對(duì)公司的信心，穩(wěn)定股票的價(jià)格，如果采納王某的建議停發(fā)現(xiàn)金股利，可能會(huì)導(dǎo)致公司股價(jià)下跌。2.F公司是一家制造類上市公司，公司的部分產(chǎn)品外銷歐美，2012年該公司面臨市場(chǎng)和成本的巨大壓力。公司經(jīng)管層決定，出售丙產(chǎn)品生產(chǎn)線，擴(kuò)大具有良好前景的丁產(chǎn)品的生產(chǎn)規(guī)模。為此，公司財(cái)務(wù)部進(jìn)行了財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)與評(píng)價(jià)，相關(guān)資料如下：資料一：2011年F公司營(yíng)業(yè)收入37500萬(wàn)元，凈利潤(rùn)為3000萬(wàn)元。該公司2011年簡(jiǎn)化的資產(chǎn)負(fù)債表如表7所示：表7資產(chǎn)負(fù)債表簡(jiǎn)表(2011年12月31日)單位：萬(wàn)元資產(chǎn)金額負(fù)債和股東權(quán)益金額現(xiàn)金5000應(yīng)付賬款7500應(yīng)收賬款10000短期借款2500存貨15000長(zhǎng)期借款9000流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)30000負(fù)債合計(jì)19000固定資產(chǎn)20000股本15000在建工程0資本公積11000非流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)20000留存收益5000股東權(quán)益合計(jì)31000資產(chǎn)總計(jì)50000負(fù)債和股東權(quán)益合計(jì)50000資料二：預(yù)計(jì)F公司2012年?duì)I業(yè)收入會(huì)下降20%銷售凈利率會(huì)下降5%股利支付率為50%資料三：F公司運(yùn)用逐項(xiàng)分析的方法進(jìn)行營(yíng)運(yùn)資金需求量預(yù)測(cè)，相關(guān)資料如下：F公司近五年現(xiàn)金與營(yíng)業(yè)收入之間的關(guān)系如表 8所示：年度20072008200920102011營(yíng)業(yè)收入2600032000360003800037500現(xiàn)金占用41404300450051005000(2)根據(jù)對(duì)F公司近5年的數(shù)據(jù)分析，存貨、應(yīng)付賬款與營(yíng)業(yè)收入保持固定比例關(guān)系，其中存貨與營(yíng)業(yè)收入的比例為40%應(yīng)付賬款與營(yíng)業(yè)收入的比例為 20%預(yù)計(jì)2012年上述比例保持不變。資料四：2012,F公司將丙產(chǎn)品線按固定資產(chǎn)賬面凈值 8000萬(wàn)元出售，假設(shè)2012年全年計(jì)提折舊600萬(wàn)元。資料五：F公司為擴(kuò)大丁產(chǎn)品的生產(chǎn)規(guī)模新建一條生產(chǎn)線， 預(yù)計(jì)投資15000萬(wàn)元，其中2012年年初投資10000萬(wàn)元，