2021-2022基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識綜合練習試卷A卷附答案

2021-2022基金從業(yè)資格證之證券投資基金基礎知識綜合練習試卷A卷附答案單選題（共80題）1、（）是指指數(shù)基金收益率與標的指數(shù)收益率之間的偏差，用來表述指數(shù)基金與標的指數(shù)之間的相關程度，并揭示基金收益率圍繞標的指數(shù)收益率的波動情況。A.方差B.標準差C.貝塔系數(shù)D.跟蹤誤差【答案】D2、可以發(fā)行政策性金融債的機構(gòu)不包括（）。A.中國人民銀行B.國家開發(fā)銀行C.中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行D.中國進出口銀行【答案】A3、當期收益率沒有考慮債券投資所獲得的資本利得或損失，只是債券某一期間所獲得的（）相較于債券價格的比率。A.本金B(yǎng).現(xiàn)金收入C.本利和D.利差【答案】B4、假設某基金持有的股票總市值為2000萬元，持有的債券總市為1000萬元，應收債券利息280萬元，銀行存款余額50萬元，對托管人和管理人應付未付的報酬為11萬元，應付稅費為19萬元，基金總份額為2000萬份，當日基金份額凈值為（）元。A.1.64B.1.68C.1.65D.1.5【答案】C5、假定某公司年度稅后利潤為2億元，總資產(chǎn)28億，凈資產(chǎn)為15億元，則其本年度之凈資產(chǎn)收益率是（）。A.13.33％B.86.67％C.7.14％D.15.38％【答案】A6、（）是指私募股權(quán)投資基金將其持有的項目在私募股權(quán)二級市場出售的行為。A.首次公開發(fā)行B.管理層回購C.二次出售D.借殼上市【答案】C7、對于基金投資者而言，下列基金投資收入中目前需要征收所得稅的是（）。A.從基金分配中取得的收入B.個人申購和贖回基金份額取得的差價收入C.機構(gòu)買賣基金份額獲得的差價收入D.個人買賣基金份額獲得的差價收入【答案】C8、下列關于私募股權(quán)投資的表述，錯誤的是（）。A.通常采用非公開募集的形式籌集資金B(yǎng).流動性好C.起源于美國D.是對未上市公司的投資【答案】B9、（）協(xié)會在1995年開始籌備成立全球投資業(yè)績標準（GIPS）委員會，負責發(fā)展并制定單一績效的呈現(xiàn)標準。該標準的作用是通過制定表現(xiàn)報告確保投資表現(xiàn)結(jié)果獲得充分的聲明與披露。A.ICIAB.SAAC.CACIIAD.CFA【答案】D10、下列關于個人投資者投資基金的所得稅的征收，表述錯誤的是（）。A.從基金分配中獲得的國債利息、買賣股票差價收入，暫不征收所得稅B.個人投資者從基金分配中獲得的股票的股利收入，由上市公司在向基金支付上述收入時，代扣代繳20％的個人所得稅C.從封閉式基金分配中獲得的企業(yè)債券差價收入，暫不征收個人所得稅D.申購和贖回基金份額取得的差價收入，暫不征收個人所得稅【答案】C11、如果a與b證券之間的相關系數(shù)絕對值比b與C之間的相關系數(shù)絕對值大，則證券之間的相關性的強弱關系為（）。A.無法確定B.A與B證券之間的相關性更強C.—致D.B與C證券之間的相關性更強【答案】B12、基金管理人對基金資產(chǎn)估值后，下一步程序應將基金份額凈值結(jié)果（）A.給基金注冊登記機構(gòu)用于計算申購、贖回數(shù)額B.給基金托管人復核C.給相關銷售機構(gòu)復核D.直接向投資者對外公布【答案】B13、監(jiān)管機構(gòu)可以采?。ǎ┍O(jiān)管措施，確保投資者的合法權(quán)益。A.提供自發(fā)性協(xié)助B.保護客戶資產(chǎn)C.對證券投資基金管理人進行實地檢查D.以上說法都正確【答案】B14、關于資本市場線，以下表述錯誤的A.資本市場線也叫資本配置線B.資本市場線斜率總為正C.資本市場線通過無風險D.資本市場線是可達到的最優(yōu)的資源配置【答案】A15、在貨幣市場工具中，下列關于回購的表述，正確的是（）。A.回購協(xié)議是指資金需求方在出售證券的同時與證券的購買方約定在一定期限后按約定價格購回所賣證券的交易行為B.回購協(xié)議是一種信用貸款協(xié)議C.抵押品以企業(yè)債券為主D.證券的購買方為正回購方，證券的出售方為逆回購方【答案】A16、技術分析的三項假定不包括（）。A.市場行為涵蓋一切信息B.股價具有趨勢性運動規(guī)律，股票價格沿趨勢運動C.歷史會重演D.股票價格圍繞其內(nèi)在價值波動【答案】D17、下列關于債券流動性風險的說法，正確的有（）。A.債券的流動性主要用于平衡資者持有債券的變現(xiàn)難易程度B.―般來說，買賣差價越小，流動性風險就越高C.一般來說，買賣差價越大，流動性風險就越低D.對于那些打算將債券長期持有至到期日的投資者來說，流動性風險仍很重要【答案】A18、（）是指證券登記結(jié)算機構(gòu)與結(jié)算參與人在交收過程中，當且僅當資金交付時給付證券，證券交付時給付資金。。A.共同對手方B.分級結(jié)算C.法人結(jié)算D.貨銀對付【答案】D19、關于印花稅，以下表述錯誤的是()A.目前，我國A股印花稅為雙邊征收，稅率為0.1%B.相關部門可以通過調(diào)節(jié)印花稅稅率和征收方向來調(diào)節(jié)交易費用C.在我國，印花稅由證券交易所代稅務機關收取D.印花稅是在股票成交后對買賣雙方投資者分別收取的稅金【答案】A20、關于各類收入所得的稅收，以下表述錯誤的有（）。A.I、IIB.I、IIIC.I、II、IIID.II、III、IV【答案】A21、基金運營過程中發(fā)生的増值稅的繳納主體是（）。A.滬深交易所B.基金管理人C.券商D.基金托管人【答案】B22、在以下金融工具中，屬于銀行發(fā)行的具有固定期限和利率且可以在二級市場上轉(zhuǎn)讓的是（）A.大額可轉(zhuǎn)讓定期存單B.短期融資券C.銀行承兌匯票D.中期票據(jù)【答案】A23、黃金投資在本質(zhì)上可以看成是（）。A.大宗商品投資B.私募股權(quán)C.不動產(chǎn)投資D.貨幣金融資產(chǎn)【答案】A24、做市商制度是指（）。A.保證金交易市場B.經(jīng)紀人市場C.報價驅(qū)動市場D.指令驅(qū)動市場【答案】C25、資本市場線給出了所有有效投資組合風險與預期收益率之間的關系，但沒有指出每一個風險資產(chǎn)的風險與收益之間的關系；證券市場線則給出每一個風險資產(chǎn)風險與預期收益率之間的關系。也就是說證券市場線為每一個風險資產(chǎn)進行定價，它是CAPM的核心。這種說法（）。A.正確B.錯誤C.部分正確D.部分錯誤【答案】A26、不屬于大額可轉(zhuǎn)讓定期存單的特點的是（）。A.一般面額較大，且金額為整數(shù)B.投資者一般為機構(gòu)投資者和資金雄厚的企業(yè)C.可以提前支取D.不記名，可以在二級市場上轉(zhuǎn)讓【答案】C27、（）指股票發(fā)行方通過協(xié)議價格向一個或幾個大股東回購股票。A.場外協(xié)議回購B.場內(nèi)公開市場回購C.要約回購D.憑證回購【答案】A28、基金會計核算中,承擔復核責任的是（）。A.證券投資基金B(yǎng).會計師事務所C.基金管理公司D.基金托管人【答案】D29、股票未來收益的現(xiàn)值被稱為股票的（）。A.賬面價值B.內(nèi)在價值C.票面價值D.清算價值【答案】B30、（）高，表明企業(yè)有較強的利用資產(chǎn)創(chuàng)造利潤的能力，企業(yè)在增加收入和節(jié)約資金使用方面取得了良好的效果。A.COEB.ROAC.ROED.ROS【答案】B31、下列關于J曲線的說法中，錯誤的是（）。A.這條曲線是以收益率為橫軸、以時間為縱軸的一條曲線B.J曲線是能夠很好地衡量私募股權(quán)基金總成本和總潛在回報的工具C.這條曲線是以時間為橫軸、以收益率為縱軸的一條曲線D.對于私募股權(quán)基金管理者而言，J曲線意味著需要盡量縮短該曲線，盡快達到投資者所希望的收益回報【答案】A32、某公司目前的流動比率大于1，速動比率小于1，公司用現(xiàn)金支付了應付賬款后，流動比率與速動比率的變化是（）。A.兩者均變小B.流動比率變大，速動比率變小C.流動比率變小，速動比率變大D.兩者均變大【答案】B33、某日，A投資者在場內(nèi)申購了B貨幣基金ETF，則該筆交易適用的交收規(guī)則是（）。A.T＋0貨銀對付擔保交收B.T＋1逐筆非擔保交收C.T＋1貨銀對付擔保交收D.T＋0逐筆非擔保交收【答案】C34、從一般意義上講，()是為了滿足投資者風險與收益目標所做的長期資產(chǎn)的配比。A.行業(yè)風格配置B.全球資產(chǎn)配置C.戰(zhàn)術資產(chǎn)配置D.戰(zhàn)略資產(chǎn)配置【答案】D35、關于信用利差，以下表述正確的是（）。A.Ⅰ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ【答案】B36、資本資產(chǎn)定價模型基本假定條件中，()意味著每個投資者都是價格接受者。A.所有投資者的投資期限都是相同的，并且不在投資期限內(nèi)對投資組合做動態(tài)的調(diào)整B.投資者的投資范圍僅限于公開市場上可以交易的資產(chǎn)C.不存在交易費用及稅金D.市場上存在大量投資者，每個投資者的財富相對于所有投資者的財富總量而言是微不足道的【答案】D37、為度量違約風險與投資收益率之間的關系，將某一風險債券的預期到期收益率與某一具有相同期限和票面利率的無風險債券的到期收益率之間的差額，稱為（）A.風險利差B.風險評價C.風險溢價D.風險收益【答案】C38、根據(jù)《公開募集證券投資基金運作管理辦法》規(guī)定的基金分類標準，僅投資于貨幣市場工具的為（）。A.貨幣市場基金B(yǎng).資本市場基金C.穩(wěn)健基金D.混合基金【答案】A39、按付息方式分類，可以將債券分為息票債券和（）。A.貼現(xiàn)債券B.零息債券C.金融債券D.可轉(zhuǎn)換債券【答案】A40、下列關于可贖回債券的表述中，錯誤的是()A.可贖回債券的贖回價格可以是固定的，也可以是浮動的B.與一個其他屬性相同但沒有贖回條款的債券相比，可贖回債券的利息更低C.可贖回債券的贖回條款是發(fā)行人的權(quán)利，對債權(quán)人不利D.可贖回債券賦予發(fā)行人看漲期權(quán)的價值【答案】B41、衡量整體經(jīng)濟活動的總量指標是（）。A.利率B.匯率C.國內(nèi)生產(chǎn)總值D.財政預算【答案】C42、下列選項中屬于亞洲主要證券交易所的是（）。A.泰國證券交易所B.新加坡證券交易所C.河內(nèi)證券交易所D.吉隆坡證券交易所【答案】B43、()是根據(jù)特定的時間間隔，在每個時間點上平均下單的算法。A.成交量加權(quán)平均價格算法B.時間加權(quán)平均價格算法C.跟量算法D.執(zhí)行偏差算法【答案】B44、一般來說，對股票型基金及混合型基金的財務會計報告的分析不包括（）。A.基金持倉結(jié)構(gòu)分析B.基金盈利能力和分紅能力分析C.基金信息搜集分析D.基金費用情況分析【答案】C45、時間優(yōu)先原則是指（）A.同價位申報，依照申報資格決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，先申報者優(yōu)先于后申報者B.同價位申報，依照申報時序決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，后申報者優(yōu)先于先申報者C.同價位申報，依照申報資格決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，后申報者優(yōu)先于先申報者D.同價位申報，依照申報時序決定優(yōu)先順序，即買賣方向、價格相同的，先申報者優(yōu)先于后申報者【答案】D46、股票的價值不包括()。A.票面價值B.折舊價值C.清算價值D.內(nèi)在價值【答案】B47、某日某基金買入S股票10000股，成交價5元/股，當日賣出Q股票20000股，成交價10元/股，按1‰稅率征收標準，該基金需繳納的印花稅是（）。A.200元B.150元C.250元D.50元【答案】A48、下列關于零息債券的說法，不正確的是（）。A.零息債券和固定利率債券一樣有一定的償還期限B.零息債券在存續(xù)期間不支付利息，而在到期日一次性支付利息和本金，一般其值為債券面值C.零息債券以面值為價格發(fā)行，到期日支付的面值和發(fā)行時價格的差額即為投資者的收益D.許多償還期是1年或1年以下的債券以零息債券的方式發(fā)行，償還期在1年以上的零息債券風險較大，投資者通常不愿意購買，發(fā)行人的借款成本也會上升【答案】C49、在成員國監(jiān)管機關允許的情況下，基金投資于國際組織擔保的證券，應投資于不少于（）個主體發(fā)行的證券，對每個主休發(fā)行證券的投資比例不得超過（）。A.5；20%B.5；30%C.6；25%D.6；30%【答案】D50、關于固定收益證券綜合電子平臺.以下表述錯誤的是（）.A.固定收益平臺的證券現(xiàn)券交易實行凈價申報B.交易商在固定收益平臺申報賣出固定收益證券的數(shù)量，不得超過其賬戶內(nèi)可交易余額C.交易商T日通過固定收益平臺買入的證券.最早T+1日可以賣出D.固定收益平臺的交易價格實行漲跌幅限制【答案】C51、UCITS基金持有人以()進行申購和贖回。A.基金單位凈值B.基金累計份額凈值C.基金所有者權(quán)益D.基金資產(chǎn)總值【答案】A52、下列不屬于股票的特征的是（）。A.收益性B.永久性C.風險性D.真實性【答案】D53、被稱為“現(xiàn)金?！钡墓咎幱谛袠I(yè)生命周期的()。A.初創(chuàng)期B.成熟期C.成長期D.衰退期【答案】B54、基金財務會計報表不包括()。A.資產(chǎn)負債表B.利潤表C.凈值變動表D.股東權(quán)益變動表【答案】D55、相比于股票投資組合，債券投資組合構(gòu)建時需考慮的因素包括()。A.Ⅰ、ⅣB.Ⅱ、ⅢC.Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ【答案】A56、.下列不屬于金融衍生工具的是()。A.金融遠期合約B.金融債券C.金融期權(quán)D.金融互換【答案】B57、基金股票換手率通過對基金買賣股票頻率的衡量，反映基金的操作策略；基金股票換手率等于期間股票交易量的一半除以期間基金平均（）；如果一只股票基金的年周轉(zhuǎn)率為l00%，意味著該基金持有股票的平均時間為l年。A.份額凈值B.資產(chǎn)凈值C.股票交易量D.份額總數(shù)【答案】B58、下列股票估值方法不屬于內(nèi)在價值法的是（）。A.股利貼現(xiàn)模型(DDM)B.自由現(xiàn)金流量貼現(xiàn)模型(DCF)C.超額收益貼現(xiàn)模型D.市盈率【答案】D59、（）是一個動態(tài)報告，它展示企業(yè)的損益賬目，反映企業(yè)在一定時間的業(yè)務經(jīng)營狀況，直接明了地揭示企業(yè)獲取利潤能力以及經(jīng)營趨勢。A.資產(chǎn)負債表B.利潤表C.現(xiàn)金流量表D.所有者權(quán)益變動表【答案】B60、下列資產(chǎn)不屬于QDII基金投資范圍的是（）。A.銀行承兌匯票B.政府債券C.遠期合約D.房地產(chǎn)抵押按揭【答案】D61、為解決不同方法制作出來的業(yè)績報告之間缺乏可比性這個問題，CFA協(xié)會在（）年開始籌備成立全球投資業(yè)績標準委員會，負責發(fā)展并制定單一績效的呈現(xiàn)標準。A.1992B.1995C.1996D.1994【答案】B62、（）在很大程度上是由證券類型及其流動性決定的。A.買賣價差B.市場沖擊C.對沖費用D.機會成本【答案】A63、顯示的期限結(jié)構(gòu)特征是短期債券收益率較低，長期債券收益率較高，屬于收益率曲線中的（）。A.反轉(zhuǎn)收益率曲線B.水平收益率曲線C.下降收益率曲線D.正向收益率曲線【答案】D64、私募股權(quán)投資最為廣泛使用的戰(zhàn)略形式包括()A.成長收益、買斷式回購B.投資私募股權(quán)二級市場、質(zhì)押式回購C.風險投資、定向增發(fā)D.并購投資、危機投資【答案】D65、以下選項關于優(yōu)先股的說法錯誤的是（）。A.優(yōu)先股的股息率是固定的B.優(yōu)先股股東的權(quán)利是優(yōu)先的，一般有表決權(quán)C.在公司盈利和剩余財產(chǎn)的分配順序上，優(yōu)先股股東先于普通股股東D.優(yōu)先股擁有股權(quán)和債權(quán)的雙重屬性【答案】B66、下列不屬于法瑪界定的有效市場的是（）。A.半強有效B.弱有效C.半弱有效D.強有效【答案】C67、市銷率指標的引入主要是為克服市盈率等指標的局限性，在評估股票價值時需要對公司的收入質(zhì)量進行評價；市銷率有助于考察公司收益基礎的穩(wěn)定性和可靠性，有效把握其收益的質(zhì)量水平。上述說法（）。A.錯誤B.部分錯誤C.正確D.部分正確【答案】C68、近年來我國互換合約市場高速増長，互換合約也成為許多投資組合的重要組成部分。目前，中國外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括（）。A.上海銀行間同業(yè)拆放利率B.國債回購利率C.1年期定期存款利率D.3年期定期存款利率【答案】D69、計算基金詹森指數(shù)需已知的變量不包括（）。A.市場指數(shù)收益率B.無風險收益率C.βp的最小二乘估計D.基金的平均收益率【答案】D70、（）指某一特定時期內(nèi)在本國或本地區(qū)領土上所生產(chǎn)的產(chǎn)品和提供的勞務的價值綜合，是衡量整體經(jīng)濟活動的總量指標。A.利率B.匯率C.國內(nèi)生產(chǎn)總值D.財政預算【答案】C71、國債收益率曲線是反映