經(jīng)管類專業(yè)課復(fù)習(xí)資料-復(fù)習(xí)資料-財務(wù)管理期末考試重點范圍

第一章標(biāo)準(zhǔn)之間的關(guān)系第二章1.年金是指一定時期內(nèi)每期相等金額的收付款項。分為后付年金(普通年金)、先付年金(即付年金)、項資產(chǎn)的風(fēng)險與收益第三章1.短期償債能力償債能力分析的周轉(zhuǎn)速度越快、流動性越強(分析變現(xiàn)速度和管理效率)，可減少壞賬損失，短期償債能力也能加強流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率：越高，流動資產(chǎn)利用效率越高越高，固定資產(chǎn)利用效率越高4.盈利能力分析資產(chǎn)凈利率：評價企業(yè)對股權(quán)投資的回報能力5.杜邦分析(第三章案例題) 桿情況即資本結(jié)構(gòu)； a.企業(yè)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)是否合理，即流動資產(chǎn)與非流動資產(chǎn)的比例是否合理(分析貨幣資金比重，有無資金閑置情況；分析存貨與應(yīng)收賬款，看資金周轉(zhuǎn)情況)貨周轉(zhuǎn)率與應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率，并與資金占用情況結(jié)合分析)第四章經(jīng)營和投資的規(guī)模；其他因素(如利率高低、對外投資規(guī)模大小、企業(yè)資信等級的優(yōu)劣)第五章2.長期籌資類型：內(nèi)部籌資與外部籌資(按資本來源范圍不同)；直接籌資與間接籌資(是否借助銀行等金融機構(gòu))；股權(quán)性籌資、債務(wù)性籌資與混合性籌資(資本屬性不同)應(yīng)不同4.投入資本籌資的主體和含義：非股份制企業(yè)(主體)以協(xié)議等形式吸收國家、其他企業(yè)、個人和外商等直接投入的資本，形成企業(yè)投入資本的一種長期籌資方式投入資本籌資的種類 (1)按所形成股權(quán)資本的構(gòu)成分類：國有資本(國家財政撥款)；法人資本(企業(yè)單位法人投資)；個人資本(職工居民投資)；外商資本(港澳臺和外國投資) (1)按股東權(quán)利和義務(wù)分類：普通股和優(yōu)先股 股額和使用符合規(guī)定 租賃資產(chǎn)；租賃期較短；在新設(shè)備出現(xiàn)或不需用租入設(shè)備時， 租賃期較能形成較重的財務(wù)負擔(dān)第六章1.資本結(jié)構(gòu)的價值基礎(chǔ)：資本的賬面價值結(jié)構(gòu)(過去)、資本的市場價值結(jié)構(gòu)(現(xiàn)在)、資本的目標(biāo)價值結(jié)構(gòu)(未來)資本成本概念：企業(yè)籌集和使用資本而承付的代價，也是投資者的必要報酬或最低報酬本成本內(nèi)容：資本成本從絕對量的構(gòu)成來看包括用資費用和籌資費用本成本率的種類：個別資本成本率；綜合資本成本率；邊際資本成本率利潤。影響營業(yè)杠桿利益與風(fēng)險的其他因素：產(chǎn)品銷量變動(Q)；產(chǎn)品售價變動(P)；單位產(chǎn)品變動成本的變動(C)；固定成本總額的變動(F)6.財務(wù)杠桿：企業(yè)在籌資活動中對資本成本固定的債務(wù)成本的利用7.影響財務(wù)杠桿利益與風(fēng)險的其他因素：響因素的定性分析： (1)企業(yè)財務(wù)目標(biāo)(利潤最大化、股東財富最大化、公司價值最大化)； (2)企業(yè)發(fā)展階段(初創(chuàng)、成長、成熟、衰退) (3)企業(yè)財務(wù)狀況(負債狀況、資產(chǎn)狀況、現(xiàn)金流量狀況 (4)投資者動機(股權(quán)投資者和債券投資者) 第七章墊支資金的收回；停止使用的土地的變價入實際凈現(xiàn)值優(yōu)缺點：考慮了貨幣時間價值；不能揭示各個投資方案本身可能達到的實際報酬率9.折現(xiàn)現(xiàn)金流量法(動態(tài))好于非折現(xiàn)現(xiàn)金流量法(靜態(tài))；投資規(guī)模不一致時(投入資金不同)，以凈現(xiàn)值為準(zhǔn)；一個方案時，凈現(xiàn)值大于0，多個方案時選最大的；獲利指數(shù)：大于1資規(guī)模(投入額)和現(xiàn)金流量發(fā)生時間。投資規(guī)模小的內(nèi)含報酬率高凈現(xiàn)值小；早期現(xiàn)金流入量小的內(nèi)含報酬率高凈現(xiàn)值小(根據(jù)第七章案例題)；最高的凈現(xiàn)值符合企業(yè)最大利益，凈現(xiàn)值越高現(xiàn)值指標(biāo)更好。第八章狀態(tài)不確定性分析，包括敏感性分析、決策樹分析、盈虧平衡分析第九章資金4.成本分析模型： 余額而增加的管理費用及喪失的投資收益； 括直接和金持有量成反比5.存貨模型的總成本包括：持有成本(儲存成本)，轉(zhuǎn)換成本(訂貨成本)6.應(yīng)收賬款的成本 (3)壞賬成本：因故不能收回而發(fā)生的成本情況(condition)第十一章股利)的日期，利的權(quán)利與股票分開的日期條件下，如果公司的投資決策和資本結(jié)構(gòu)保持不變，公司的價值取式支付給股東。但公司經(jīng)理不愿意這個代理成本8.股利政策內(nèi)容：股利分配的形式(采用現(xiàn)金股利還是股票股利)