投資與成本分析

27五月2023投資與成本分析設備及工器具購置費用建筑安裝工程費用工程建設其他費用預備費建設項目總投資建設投資建設期利息流動資金圖2.15/27/20232工程經(jīng)濟學設備購置費＝設備原價+設備運雜費=設備原價×（1＋運雜費率）2.1.1設備及工、器具購置費的構成（1）國產設備原價的構成與計算一般指設備制造廠的交貨價或訂貨合同價。5/27/20233工程經(jīng)濟學（2）進口設備原價的構成與計算指抵達買方邊境港口或邊境車站，且交完關稅等稅費后形成的價格，即抵岸價。抵岸價與交貨類別有關。交貨類別可分為內陸交貨類、目的地交貨類、裝運港交貨類。常用的是裝運港交貨類。5/27/20234工程經(jīng)濟學進口設備貨價：離岸價(FOB)到岸價進口設備到岸價=離岸價+國際運費+運輸保險費國際運費國際運費=離岸價×運費率或國際運費=單位運價×運量

運輸保險費=[(離岸價+國外運費)/（1-保險費率）]×保險費率

5/27/20235工程經(jīng)濟學進口關稅=到岸價×進口關稅率外貿手續(xù)費=到岸價×外貿手續(xù)費率海關監(jiān)管手續(xù)費=到岸價×海關監(jiān)管手續(xù)費率

消費稅=[（到岸價+關稅）/（1-消費稅稅率）]×消費稅稅率進口環(huán)節(jié)增值稅=(到岸價+進口關稅+消費稅)×增值稅率

銀行財務費=進口設備貨價×銀行財務費率

5/27/20236工程經(jīng)濟學(3)設備運雜費的構成。

①運費和裝卸費。②包裝費③設備供銷部門的手續(xù)費。④采購與倉庫保管費。

5/27/20237工程經(jīng)濟學（4）工器具購置費＝設備購置費×工器具及生產家具費率案例分析：某項目計劃采用進口設備，設備重1000噸，離岸價為400萬美元，國際運費標準為300美元/噸，海上運輸保險費率為2.66‰,中國銀行費率為5‰，外貿手續(xù)費率為1.5%，關稅稅率為22%，增值稅的稅率為17%，美元的銀行牌價為6.7元人民幣，設備的國內運雜費率為2.5%。項目的工具、器具及生產家具費率取6%。問題：估算進口設備及工、器具的購置費5/27/20238工程經(jīng)濟學2.1.2建筑安裝工程投資我國現(xiàn)行建筑安裝工程費用由直接費、間接費、利潤和稅金四大部分組成。如表2.１所示。5/27/20239工程經(jīng)濟學表2.１建筑安裝工程費用構成費用項目序號直接費直接工程費人工費、材料費、施工機械使用費

措施費環(huán)境保護費、文明施工費、安全施工費、臨時設施費、夜間施工增加費、二次搬運費、大型機械設備進出場及安拆費、混凝土及鋼筋混凝土模板及支架費、腳手架費、已完工程及設備保護費、施工排水及降水費用等等。

間接費規(guī)費工程排污費、社會保障費（養(yǎng)老保險費、失業(yè)保險費、醫(yī)療保險費）、住房公積金、危險作業(yè)意外傷害保險。企業(yè)管理費管理人員工資、辦公費、差旅交通費、固定資產使用費、工具用具使用費、勞動保險費、工會經(jīng)費、職工教育經(jīng)費、財產保險費、財務費、稅金、其它等。利潤施工企業(yè)完成所承包工程獲得的盈利。稅金營業(yè)稅、城市建設維護稅、教育費附加。5/27/202310工程經(jīng)濟學按各項費用科目的費率或者取費標準估算其內容分為三類：土地使用費、與項目建設有關的其他費用、與未來企業(yè)生產經(jīng)營有關的其他費用。2.1.3工程建設其他投資5/27/202311工程經(jīng)濟學包括基本預備費和漲價預備費2.1.4預備費1)基本預備費指初步設計及概算內難以預料的工程費用.基本預備費=（設備及工器具購置費＋建筑安裝工程費＋工程建設其他費）×基本預備費率5/27/202312工程經(jīng)濟學2)漲價預備費建設期間由于價格變化引起的工程費用.5/27/202313工程經(jīng)濟學漲價預備費，由下式計算：式中PC——漲價預備費；n——建設期；It——建設期中第t年的工程費用f——建設期價格上漲指數(shù)。5/27/202314工程經(jīng)濟學2.1.5建設期利息的估算是指項目借款在建設期內發(fā)生并按規(guī)定允許在投產后計入固定資產原值的利息。建設期利息應按借款要求和條件計算。5/27/202315工程經(jīng)濟學為了簡化計算，在編制投資估算時通常假定借款均在每年的年中支用，借款第一年(當年)按半年計息，其余各年份按全年計息。計算公式為：各年應計利息＝(年初借款本息累計+本年借款額／2)×年利率5/27/202316工程經(jīng)濟學1.流動資金的概念與作用2.1.6流動資金2.流動資產的構成三大塊貨幣資金應收及預付款項存貨流動資產=流動資金+流動負債（應付、預收款）則流動資金=流動資產–流動負債項目建成后，在生產過程中處于生產和流通領域、供周轉使用的資金。5/27/202317工程經(jīng)濟學2.2成本與費用（1）總成本的概念（2）總成本的構成（3）總成本的分類（4）其他成本的概念5/27/202318工程經(jīng)濟學（1）總成本的概念總成本是指項目在一定時期內（一般為1年）為生產和銷售產品而花費的全部成本和費用。它包括：生產成本(直接費用、制造費用)、期間費用5/27/202319工程經(jīng)濟學一、生產成本1）、直接費用直接材料費用、直接工資直接材料費用：生產中用來形成產品主要部分的材料;直接工資：產品生產過程中直接對材料加工→產品人員的工資。5/27/202320工程經(jīng)濟學2）、制造費用為組織和管理生產所發(fā)生的各項間接費用，包括生產單位(車間或分廠)管理人員工資、職工福利費、折舊費、修理費及其他制造費用(差旅、勞保費等)。直接費用、與制造費用→產品生產成本5/27/202321工程經(jīng)濟學當期發(fā)生，不能直接歸入產品成本的費用。營業(yè)費用：商品銷售過程中發(fā)生的費用，運輸、裝卸、包裝、保險、差旅、廣告、專設營銷人員工資福利等。管理費用：企業(yè)行政管理部門為管理和組織經(jīng)營活動而發(fā)生的各項費用。財務費用：企業(yè)在籌集資金與財務活動中發(fā)生的費用，利息支出、匯兌凈損失、銀行手續(xù)費。二、期間費用5/27/202322工程經(jīng)濟學（2）成本構成圖總成本生產成本（制造成本）直接費用直接材料直接工資其它直接費用制造費用車間管理人員工資折舊費修理費、物料消耗其它制造費用管理費用營業(yè)費用

財務費用公司管理人員工資折舊費、攤銷費修理費、物料消耗房產稅、車船稅、土地使用稅其它管理費用運輸費、包裝費、保險費、差旅費、廣告費銷售機構人員工資、折舊費等借款利息匯兌凈損失、銀行手續(xù)費、其它籌資費用期間費用5/27/202323工程經(jīng)濟學經(jīng)營成本

經(jīng)營成本是從投資方案評價的角度來考察的，是指在一定期間（通常為一年）內由于生產和銷售產品及提供勞務而實際發(fā)生的現(xiàn)金支出。它不包括雖計入產品成本費用中，但實際沒發(fā)生現(xiàn)金支出的費用項目經(jīng)營成本=總成本費用—折舊費—攤銷費—利息支出攤銷費指無形資產和遞延資產的攤銷費。5/27/202324工程經(jīng)濟學成本費用要素及其現(xiàn)金流屬性經(jīng)營成本＝總成本費用－利息支出－折舊、攤銷費總成本費用外購材料外購燃料外購動力工資及福利費修理費其它直接費用利息支出？折舊費攤銷費不屬于現(xiàn)金流出經(jīng)營成本5/27/202325工程經(jīng)濟學利息支出是現(xiàn)金流出，為何不計入經(jīng)營成本？原因：評價項目投資經(jīng)濟效果時，并不考慮資金來源問題（都有機會成本），不應將利息考慮在內。投資現(xiàn)金流量表是以全部投資都是自有資金作為計算基礎。工程經(jīng)濟分析中經(jīng)營成本作為一個單獨的現(xiàn)金流出項，分析中如需考慮利息支出，則單列一個現(xiàn)金流出項。因此，經(jīng)營成本中不包括利息支出。5/27/202326工程經(jīng)濟學（3）總成本的分類按成本形態(tài)分：固定成本：成本與產量無關。如計時工資、管理費用、貸款利息、辦公費、大修理費、折舊等?？偝杀荆╢ixedcost,FC）可變成本：隨著產量的變化而變化。如燃料、動力、計件工資等。（variablecost,VC）