2022 年證券投資基金基礎知識試題庫

第頁2022年證券投資基金基礎知識試題庫1.(單選題)Brinson模型中，資產配置效應是指把資金配置在特定的行業(yè)子行業(yè)或其他投資組合子集帶來的（）。A.整體收益B.相對收益C.超額收益D.絕對收益參考答案：C,2.(單選題)下列業(yè)務對基金管理人的投資交易影響最大的是（）。A.基金管理費率的變化B.基金發(fā)生非交易過戶C.基金份額的變動很大D.基金業(yè)績報酬計提方式的變更參考答案：C,3.(單選題)對某上市公司股票價格的估值，如果估值日該股票停牌，最近交易日證券市場未發(fā)生重大漲跌且該上市公司也未發(fā)生重大事件，則基金管理人應（）。A.參考同行業(yè)其他上市公司股票的現(xiàn)行市價估值B.按該股票的成本價估值C.采用該股票的最近交易市價估值D.采用普遍認同的估值技術確定該股票的公允價格參考答案：C,4.(單選題)下列的機構中不參與到銀行間債券交易的是（）。A.中國證券登記結算有限責任公司B.上海清算所C.全國銀行間同業(yè)拆借中心D.中央國債登記結算有限責任公司參考答案：A,5.(單選題)以下（）屬于股票投資組合的構建策略。A.買入并持有策略B.利率預期策略C.自上而下的策略D.債券指數(shù)化策略參考答案：C,6.(單選題)關于衍生工具的定義和特點，以下表述正確的是（）。A.衍生工具是指一種衍生類合約，其價值取決于一種或者多種基礎資產B.具有跨期性.杠桿性.聯(lián)動性和低風險性等四個顯著特點C.因為操作人員人為錯誤導致的風險被稱為結算風險D.在未來買入合約標的資產的一方稱為空頭參考答案：A,7.(單選題)關于衍生工具的特點，下列表述錯誤的是（）。A.衍生工具需要按期支付利息和償還本金B(yǎng).衍生工具的價值與合約標的資產價值緊密相關C.衍生工具會影響交易者未來某一時間的現(xiàn)金流D.衍生工具面臨無法平倉或變現(xiàn)的流動性風險參考答案：A,8.(單選題)以下不屬于風險敏感度指標的是（）。A.特雷諾比率B.久期C.凸性D.β系數(shù)參考答案：A,9.(單選題)風險價值（VaR）的考察區(qū)間一般為（）。A.長期，十年以上B.中長期，一般一年或數(shù)年C.中期，一般幾個月至一年D.短期，一般一周或幾周參考答案：D,10.(單選題)下列指標中不能反映股票基金風險的是（）。A.標準差B.貝塔系數(shù)C.持股集中度D.久期參考答案：D,11.(單選題)銀行間債券市場的主管部門是（）。A.中國證監(jiān)會B.銀行間市場交易商協(xié)會C.財政部D.中國人民銀行參考答案：D,12.(單選題)關于浮動利率債券，下列表述錯誤的是（）。A.浮動利率債券可以設置浮動利率的上限和下限B.浮動利率債券的利差反映已發(fā)行債券在其償還期內發(fā)行人信用的改變C.浮動利率債券在每個利息支付日利息由上一支付日的基準利率和利差共同決定D.浮動利率債券的利差在發(fā)行時可以反映不同債券發(fā)行人的信用參考答案：B,13.(單選題)關于下行標準差，以下表述錯誤的是（）。A.通常需要對下行標準差進行年化處理B.下行標準差關注波動率低于目標的風險C.如果投資組合在考察期間一直超越目標，則下行標準差將得不到足夠的數(shù)據(jù)點進行計算D.計算下行標準差時需要知道目標收益率參考答案：B,14.(單選題)（）應履行計算并公告基金資產凈值的責任。A.登記結算公司B.基金托管人C.證券交易所D.基金管理人參考答案：D,15.(單選題)下列關于證券市場的做市商和經(jīng)紀人的說法中，錯誤的是（）。A.兩者對于市場流動性的貢獻不同B.經(jīng)紀人在交易中執(zhí)行投資者的指令C.兩者有時可以共同完成證券交易D.兩者的利潤均來源于證券買賣差價參考答案：D,16.(單選題)以下關于最大回撤的說法，正確的是（）。A.最大回撤衡量投資管理人對上行風險以及下行風險的控制能力B.最大回撤可以衡量損失發(fā)生的可能頻率C.最大回撤無法衡量損失的大小D.比較不同基金的最大回撤指標時，應盡量控制在同一個評估期間參考答案：D,17.(單選題)債券結算業(yè)務系統(tǒng)對每筆債券交易都單獨進行結算，一個買方對應一個賣方，當一方遇券或款不足時，系統(tǒng)不進行部分結算的債券結算類型是（）。A.雙邊凈額結算B.多邊結算C.凈額結算D.全額結算參考答案：D,18.(單選題)交易所上市交易的債券一般按照（）進行估值。A.成本價B.第三方估值機構提供的當日估值凈值C.交易所收盤價D.交易所市價參考答案：B,19.(單選題)關于私募股權投資戰(zhàn)略形式，下列表述錯誤的是（）。A.私募股權二級市場投資通常是指將私募資金投資于二級市場公開交易的上市公司的股權B.危機投資通常是指將資金投資于短期遭遇財務困境的企業(yè)C.成長權益通常是指將資金投資于已經(jīng)具備穩(wěn)定的商業(yè)模式和客戶群體的公司股權D.風險投資通常是指將資金投資于初創(chuàng)企業(yè)的股權參考答案：A,20.(單選題)某基金持有股票A.B.C的比例為30％.40％和30％，而基準組合中上述三只股票的比例分別為20％.30％和50％，該基金的主動比重為（）。A.25％B.20％C.35％D.30％參考答案：B,21.(單選題)關于基金業(yè)績評價原則，以下表述錯誤的是（）。A.基金業(yè)績評價應遵循及時性原則，注重基金的短期表現(xiàn)B.基金業(yè)績評價應公平對待所有評價對象C.基金業(yè)績評價應著眼于投資管理能力驅動的基金業(yè)績D.基金業(yè)績評價應將同類基金的風險收益交換效率進行比較參考答案：A,22.(單選題)關于市盈率模型，下列表述錯誤的是（）。A.市銷率相比市盈率可以更有效地把握公司收益的質量水平B.使用市盈率估值的一個問題是價格倍數(shù)會隨著投資者情緒而變化C.市盈率相比市凈率更適用于經(jīng)營暫時困難以及有破產風險的公司D.市盈率模型屬于相對價值法參考答案：C,23.(單選題)P公司2014年報表顯示，當年P公司經(jīng)營活動產生的現(xiàn)金流量為5億元，投資活動產生的現(xiàn)金流量為-8億元，籌資活動產生的現(xiàn)金流量為2億元，則下列說法正確的是（）。A.P公司2014年現(xiàn)金凈流出1億元B.P公司資產負債表中的現(xiàn)金科目在2014年減少1億元C.P公司股東權益中盈余公積科目在2014年減少1億元D.P公司2014年虧損1億元參考答案：A,24.(單選題)下列選項不屬于債券投資管理中的所得免疫策略的是（）。A.現(xiàn)金配比策略B.水平配比策略C.久期配比策略D.空間配比策略參考答案：D,25.(單選題)基金托管人對基金資產估值負有（）責任。A.監(jiān)督B.復核C.紕漏D.直接估值參考答案：B,26.(單選題)已知基金F的夏普比率為0.5，證券市場的夏普比率為0.6，則以下說法正確的是（）。A.基金F的收益率比整個市場水平差B.基金F經(jīng)風險調整后的收益率要高于整個市場水平C.基金F的收益率比整個市場水平好D.基金F經(jīng)風險調整后的收益率要低于整個市場水平參考答案：D,27.(單選題)下列關于股票的價值和價格的說法中，錯誤的是（）。A.股票之所以有價格，是因為它代表收益的價值，即能給它的持有者帶來股息紅利B.股票的供求關系直接影響股票的市場價格C.股票的清算價值往往高于股票的賬面價值D.股票的理論價格是根據(jù)現(xiàn)值理論而來的參考答案：C,28.(單選題)以下屬于證券投資基金參與的證券交易所場內證券交易結算原則的是（）。A.見券付款原則B.貨銀對付原則C.見款付券原則D.結算機構優(yōu)先原則參考答案：B,29.(單選題)無風險資產的貝塔值為（）。A.1B.-1C.某隨機數(shù)D.0參考答案：D,30.(單選題)某浮動利率債券在支付期期初的基準利率為3％，固定利差為50個基點，該浮動利率債券在支付期期初的浮動利率為（）。A.8.00％B.3.05％C.3.50％D.2.50％參考答案：C,31.(單選題)為了更好地管理債券基金信用風險，基金公司采取的措施不包括（）。A.定期更新交易對手的資質.交易記錄.交收違約記錄等信息B.分析基金持有人結構和特征，關注投資者申贖意愿C.建立針對債券發(fā)行人的內部信用評級制度D.分散化投資參考答案：B,32.(單選題)某股票類資產A，下一年度的期望收益率為13％，下一年度股市為牛市的概率為35％，牛市中股票類資產A收益率為40％；股市為熊市的概率為25％，熊市中股票類資產A收益率為-20％；股市為震蕩市的概率為40％，震蕩市中股票類資產A收益率為10％；則該類資產A收益率方差為（）。A.0.230B.0.020C.0.053D.0.130參考答案：C,33.(單選題)以下表述不符合資本市場理論的前提假設的是（）。A.投資者都擁有相同的信息B.投資者的買賣行為不會改變證券價格C.投資者對各種資產的預期收益率.風險及資產間的相關性都具有相同的判斷D.投資不可以分割，投資數(shù)量固定參考答案：D,34.(單選題)基金在場內進行投資交易，需要支付的交易結算費用中不包括（）。A.過戶費B.證券交易所交易監(jiān)管費C.申購贖回費D.經(jīng)手費參考答案：C,35.(單選題)將結算參與人所有達成交易的應收.應付證券或資金予以充抵軋差，計算出結算參與人相對于所有交收對手方累計的應收.應付證券或資金凈額的結算方式是（）。A.全額結算B.雙邊凈額結算C.分級結算D.多邊凈額結算參考答案：D,36.(單選題)在現(xiàn)值計算中，利率i也稱為（）。A.利滾利B.貼現(xiàn)率C.股息率D.名義利率參考答案：B,37.(單選題)在下列證券投資基金中，逐日結轉損益的是（）。A.股票型基金B(yǎng).貨幣市場基金C.債券型基金D.混合型基金參考答案：B,38.(單選題)關于權益類證券的風險溢價，下列說法正確的是（）。A.在相同的市場條件下，風險溢價越高，風險資產的期望收益率越高B.風險溢價是指證券風險高于正常風險的部分C.風險溢價可以是正數(shù)也可以是負數(shù)D.風險資產期望收益率等于風險溢價參考答案：A,39.(單選題)關于優(yōu)先股.普通股和債券的投票權和清償順序，下列表述錯誤的是（）。A.公司債券持有人對公司事務沒有表決權B.優(yōu)先股股東擁有公司資產的最高索取權C.普通股股東有分配盈余及剩余財產的權利D.公司合并.分立.解散等需要股東投票表決通過參考答案：B,40.(單選題)業(yè)內最常用的股票型基金相對收益歸因分析模型是（）。A.平均收益率B.夏普比率C.特雷諾比率D.Brinson模型參考答案：D,41.(單選題)以下措施中用于管理投資交易操作風險的是（）。A.密切關注基本面變化，構造組合進行分散化投資B.分析投資組合持有人結構和特征，關注投資者申贖意愿C.建立交易對手信用評級制度D.嚴格劃分交易權限，完善內部審核機制參考答案：D,42.(單選題)下列不屬于系統(tǒng)性風險事件的是（）。A.2001年能源巨頭安然公司突然破產B.1998年亞洲金融危機C.2008年次貸危機D.1929年美國經(jīng)濟危機參考答案：A,43.(單選題)預期損失的優(yōu)勢體現(xiàn)在（）方面。Ⅰ.風險敏感性度量Ⅱ.尾部風險度量Ⅲ.風險因子收益Ⅳ.次可加性A.Ⅱ.ⅣB.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅲ參考答案：A,44.(單選題)根據(jù)嵌入條款對債券進行分類，以下不屬于該分類的選項是（）。A.通貨膨脹聯(lián)結債券B.可贖回債券C.息票債券D.結構化債券參考答案：C,45.(單選題)在技術分析方法中，認為股票價格的變化表現(xiàn)為長期趨勢.中期趨勢.短期趨勢三種趨勢的理論屬于（）。A.“相對強度”理論體系B.道氏理論C.過濾法則D.“量價”理論體系參考答案：B,46.(單選題)有關上海證券交易所固定收益平臺，下列表述錯誤的是（）。A.固定收益平臺的現(xiàn)券交易實行凈價申報B.交易商參加固定收益平臺交易前，應通過固定收益平臺注冊可用于交易的證券賬戶C.交易商通過固定收益平臺當日買入的證券（當日被待交收處理的除外），可以當天賣出D.固定收益平臺交易價格不受漲跌幅控制參考答案：D,47.(單選題)已知某基金近4年的累計收益率為46.4％，那么用幾何收益率法計算的該基金的年平均收益率為（）。A.8.0％B.14.4％C.12.2％D.10.0％參考答案：D,48.(單選題)下列關于可贖回債券的表述中，錯誤的是（）。A.與一個其他屬性相同但沒有贖回條款的債券相比，可贖回債券的利息更低B.可贖回債券的贖回價格可以是固定的，也可以是浮動的C.可贖回債券賦予發(fā)行人看漲期權的價值D.可贖回債券的贖回條款是發(fā)行人的權利，對債權人不利參考答案：A,49.(單選題)關于衍生工具合約的執(zhí)行方式，下列說法錯誤的是（）。A.遠期合約可以自動抵消B.遠期合約常進行實物交割C.期貨合約可以對沖抵消D.期貨合約常進行現(xiàn)金結算參考答案：A,50.(單選題)對基金估值結果負有復核責任的是（）。A.基金托管人B.律師事務所C.基金管理人D.會計師事務所參考答案：A,51.(單選題)下列關于債券持有者.優(yōu)先股股東.普通股股東的清償順序，表述正確的是（）。A.普通股股東先于優(yōu)先股股東B.債券持有者先于優(yōu)先股股東C.普通股股東先于債券持有者D.優(yōu)先股股東先于債券持有者參考答案：B,52.(單選題)基金銷售機構常常根據(jù)財富水平對個人投資者加以區(qū)分，并對不同類型的投資者提供不同類型的投資服務.推薦投資規(guī)模門檻不等的基金產品，對此，以下理解錯誤的是（）。A.平均而言，投資于規(guī)模門檻較高產品的投資者，其風險承受能力更強B.投資規(guī)模門檻不同體現(xiàn)了產品的風險不同C.即使將個人投資者劃分為相同類型，不同機構也有可能對同一類型的投資者采用不同的類別界限D.投資規(guī)模門檻不同體現(xiàn)了產品的目標市場定位不同參考答案：D,53.(單選題)如果基于月度收益計算得到的下行標準差為8％，那么年化標準差為（）。A.96％B.3.32％C.2.31％D.27.71％參考答案：D,54.(單選題)關于道瓊斯股票平均指數(shù)，以下表述錯誤的是（）。A.與標準普爾500指數(shù)相比，成分股數(shù)量更少B.成分股中沒有公用事業(yè)類股票C.采用算術平均法來編制D.道瓊斯股票價格平均指數(shù)的成分股股量不斷在增加參考答案：B,55.(單選題)我國上海證券交易所以及深圳證券交易所下設的機構包括（）。Ⅰ.會員大會Ⅱ.理事會Ⅲ.專門委員會Ⅳ.董事會A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ參考答案：D,56.(單選題)下列不屬于基金業(yè)績評價原則的是（）。A.長期性原則B.客觀性原則C.保密性原則D.可比性原則參考答案：C,57.(單選題)關于我國證券投資基金場內證券交易市場，下列說法正確的是（）。A.上海證券交易所和深圳證券交易所都采用公司制B.上海證券交易所和深圳證券交易所都采用會員制C.上海證券交易所采用公司制，深圳證券交易所采用會員制D.上海證券交易所采用會員制，深圳證券交易所采用公司制參考答案：B,58.(單選題)關于跟蹤誤差，以下說法不正確的是（）。A.一般僅適用于主動投資管理者的業(yè)績考核B.是度量一個股票組合相對于某基準組合偏離程度的重要指標C.跟蹤誤差小，反映股票組合的跟蹤偏離度小，風險低D.復制誤差.現(xiàn)金留存.各項費用.分紅和交易沖擊成本等會導致跟蹤誤差產生參考答案：A,59.(單選題)資本資產定價模型（CAPM）用希臘字母貝塔（β）來描述資產或資產組合的系統(tǒng)風險大小，關于貝塔，以下表述正確的是（）。A.市場組合的貝塔值為0B.貝塔值不能小于0C.貝塔可以理解為某資產或資產組合對市場收益率變動的敏感度D.貝塔值越大，預期收益率越低參考答案：C,60.(單選題)名義利率為12％，通貨膨脹率為-2％，則實際利率是（）。A.14％B.6％C.10％D.24％參考答案：A,61.(單選題)某日，某基金持有三種股票的數(shù)量分別為10萬股.50萬股和100萬股，收盤價分別為30元.20元和10元，銀行存款為1000萬元，計提的管理費和托管費合計500萬元，應交稅費500萬，基金總份額為2000萬份，假設該基金再無其他資產及負債項目，則當日該基金份額凈值為（）元。A.0.5B.1.65C.0.65D.1.15參考答案：D,62.(單選題)關于遠期合約和期貨合約，下列表述錯誤的是（）。A.遠期合約是非標準化合約，期貨合約是標準化合約B.遠期合約的保證金由交易雙方商定，期貨合約有特定的保證金制度C.遠期合約通常實物交割，相對靈活，違約風險較小D.期貨市場具有風險管理.價格發(fā)現(xiàn)和投機的基本功能參考答案：C,63.(單選題)當經(jīng)濟周期處于收縮期時，財政政策和貨幣政策的組合搭配方式中最不利于“熨平”經(jīng)濟周期波動的是（）。A.緊縮性財政政策.擴張性貨幣政策B.擴張性財政政策.擴張性貨幣政策C.擴張性財政政策.緊縮性貨幣政策D.緊縮性財政政策.緊縮性貨幣政策參考答案：D,64.(單選題)關于普通股和優(yōu)先股，以下說法正確的是（）。A.普通股和優(yōu)先股一般股息率都固定B.持有普通股比持有同一家公司同等數(shù)量的優(yōu)先股的風險低C.普通股的股東和優(yōu)先股的股東一般都有表決權D.優(yōu)先股需按票面價值支付一定比例股息參考答案：D,65.(單選題)關于主動投資中的主動風險，以下表述正確的是（）。Ⅰ.主動風險是主動收益的方差Ⅱ.主動風險是信息比率計算公式中的分母Ⅲ.主動投資的目標是擴大主動收益，縮小主動風險A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ參考答案：A,66.(單選題)下列不符合資本資產定價模型的前提假設的是（）。A.所有投資者的投資期限都是相同的B.投資者可以以無風險利率任意地借入或貸出資金C.所有投資者的期望相同D.所有投資者都是風險偏好者參考答案：D,67.(單選題)基金公司的投資管理部門主要包括（）。Ⅰ.投資決策委員會Ⅱ.投資部Ⅲ.研究部Ⅳ.交易部A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ參考答案：D,68.(單選題)投資者投資某項目，在未來第5年年末將得到50000元，期間沒有任何貨幣收入，假設投資者希望得到的年利率為10％，則按復利計算該項投資的現(xiàn)值為（）元。A.31046.07B.33205.47C.33333.33D.28223.70參考答案：A,69.(單選題)關于房地產有限合伙（RELP），以下表述錯誤的是（）。A.房地產有限合伙偏好資金的流動性B.房地產有限合伙（RELP）由有限合伙人和普通合伙人組成C.有限合伙人僅以出資份額為限，對投資項目承擔有限責任D.普通合伙人通常收取固定比例的管理費參考答案：A,70.(單選題)風險價值（VaR）估算方法包括（）。Ⅰ.參數(shù)法Ⅱ.蒙特卡洛模擬法Ⅲ.現(xiàn)金流折現(xiàn)法Ⅳ.歷史模擬法A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ參考答案：D,71.(單選題)資金融出方既可以獲得債券回購期間的利息收入，又可以獲得回購期間債券的所有權和使用權的債券結算業(yè)務類型是（）。A.買斷式回購業(yè)務B.質押式回購業(yè)務C.債券遠期交易D.現(xiàn)券業(yè)務參考答案：A,72.(單選題)已知某公司的凈資產收益率是15％，銷售利潤率是5％，總資產周轉率是2，那么該公司的負債權益比是（）。A.1.5B.0.33C.0.16D.0.5參考答案：D,73.(單選題)在資本市場理論的前提假設下，下列關于市場組合M的表述正確的是（）。Ⅰ.市場組合是最優(yōu)風險投資組合Ⅱ.所有的投資者都將選擇市場組合Ⅲ.市場組合包含市場上所有的風險資產A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ參考答案：D,74.(單選題)基金業(yè)績評價應考慮包括（）。Ⅰ.基金管理規(guī)模Ⅱ.時間區(qū)間Ⅲ.綜合考慮風險和收益A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅢC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ參考答案：D,75.(單選題)封閉式基金要求年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利潤總額的（）。A.90％B.70％C.80％D.60％參考答案：A,76.(單選題)下列關于算術平均收益率和幾何平均收益率的說法中，錯誤的是（）。A.幾何平均收益率忽略了貨幣的時間價值B.算術平均收益率計算方法是T期收益率的總和除以T期C.幾何平均收益率運用了復利的思想D.兩者之間的差距會隨著收益率波動加劇而增大參考答案：A,77.(單選題)在對股票進行基本面分析時，通常不會考慮的因素是（）。A.成交量因素B.行業(yè)因素C.宏觀經(jīng)濟因素D.公司因素參考答案：A,78.(單選題)目前，我國的基金會計核算已經(jīng)細化到（）。A.每日B.季度C.月度D.年度參考答案：A,79.(單選題)×年×月×日，某基金公告進行利潤分配，每10份分配0.2元。權益登記日（同除息日）小李持有該基金10000份。選擇現(xiàn)金分紅，當日未除息前的單位凈值為1.222元，除息后該基金單位凈值和小李持有份額分別是（）。A.1.222元，9800份B.1.022元，10000份C.1.220元，10000份D.1.202元，10000份參考答案：D,80.(單選題)某基金管理人決定對其管理的A基金進行利潤分配，每10份派發(fā)紅利0.6元，除息日當日公布的基金份額凈值為1.5元。假設某基金投資者持有A基金10000份，選擇紅利再投資方式。下列結論中錯誤的是（）。A.除息前該投資者持有15000元A基金資產B.該投資者由于持有A基金可獲得的利潤分配金額為600元C.除息前后該投資者的利益沒有受到影響D.除息后該投資者持有10400份A基金參考答案：B,81.(單選題)關于權益類證券風險溢價的表述，正確的選項是（）。A.只有非系統(tǒng)性風險才要求相應的風險溢價B.風險資產的期望收益率與其風險溢價正相關C.當無風險資產收益率上升時，風險資產的風險溢價隨之上升D.風險資產的風險溢價上升時，無風險資產收益率隨之上升參考答案：B,82.(單選題)關于債券到期收益率（YTM），下列說法錯誤的是（）。A.YTM隱含假設利息再投資收益率不變B.YTM是內部收益率C.YTM是當前收益率D.YTM是到期收益率參考答案：C,83.(單選題)關于證券市場線，下列表述正確的是（）。Ⅰ.證券市場線給出了所有有效投資組合風險與預期收益率之間的關系Ⅱ.證券市場線給出了每一個風險資產的風險與預期收益率之間的關系Ⅲ.證券市場線坐標圖的橫軸以標準差來衡量風險Ⅳ.證券市場線坐標圖的橫軸以貝塔值來衡量風險A.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ參考答案：B,84.(單選題)下列證券的持有者，對公司事務有表決權的是（）。A.金融債券B.優(yōu)先股C.普通股D.政府債券參考答案：C,85.(單選題)關于投資組合管理流程中的反饋環(huán)節(jié)，以下表述錯誤的是（）。A.業(yè)績歸因是對投資組合收益率.風險等各類業(yè)績指標的計算，其中業(yè)績度量是確定投資組合收益的來源B.績效評估則通過將投資組合的表現(xiàn)與業(yè)績基準或同類組合進行對比，做出評價C.投資組合管理的反饋由監(jiān)控和再平衡.業(yè)績評估組成D.再平衡可以定期進行，或由特殊規(guī)則觸發(fā)，也可以根據(jù)投資經(jīng)理對情況變化的判斷來確定參考答案：A,86.(單選題)某投資者將資金投向A.B.C三只股票，其占總資金的百分比分別為40％.30％和30％，股票A的期望收益率為18％，股票B的期望收益率為10％，股票C的期望收益率為5％，則投資者的股票組合期望收益率為（）。A.11.7％B.10.7％C.12.7％D.11.0％參考答案：A,87.(單選題)關于影響回購協(xié)議利率的因素，以下表述正確的是（）。A.采用非實物交割，回購利率較高B.抵押證券的信用程度越高，回購利率越高C.一般來說，回購期限越短，回購利率越低D.與貨幣市場的聯(lián)動性不強參考答案：C,88.(單選題)對于滬港通及深港通的重要意義，以下說法錯誤的是（）。A.完善國內資本市場B.構建良好的人民幣外流機制C.刺激人民幣資產需求，加大人民幣交投量D.推動人民幣跨境資本流動參考答案：B,89.(單選題)接受境內機構投資者的委托進行境外證券投資，投資顧問經(jīng)營投資管理業(yè)務應在（）年以上，且最近一個會計年度管理的證券資產不少于（）億美元或等值貨幣。A.10；100B.5；100C.10；200D.5；200參考答案：B,90.(單選題)作為債券結算的主要結算方式，全額結算的劣勢是（）。A.降低結算本金風險B.不利于市場參與者控制資金結算C.結算成本較高D.需要結算系統(tǒng)與資金清算系統(tǒng)緊密結合參考答案：C,91.(單選題)下列交易成本中，屬于隱性成本的是（）。Ⅰ.監(jiān)管費Ⅱ.沖擊成本Ⅲ.對沖費用Ⅳ.技術供應商的收費A.Ⅰ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ參考答案：D,92.(單選題)風險價值（VaR）估算方法，歷史模擬法有其局限性，VaR所選用的歷史樣本期間十分重要，以下對歷史模擬法選用測算區(qū)間說法正確的是（）。A.選用的歷史區(qū)間與測算期間不需要一致，時間相隔越遠越好B.選用的歷史區(qū)間與測算區(qū)間大致相同，時間相隔越近越好C.選用的歷史區(qū)間與測算期間需要完全一致，時間相隔越近越好D.選用的歷史區(qū)間與測算期間需要完全一致，時間相隔越遠越好參考答案：B,93.(單選題)關于基金面臨的流動性風險，以下描述錯誤的是（）。A.基金的持有人結構和特征會對基金的流動性產生影響B(tài).流動性是指資產在短期內以高價格完成市場交易的能力C.為了更好地管理流動性風險，基金管理人應該平衡投資資產的流動性與盈利性，以適應投資組合日常運作需要D.市場風險.信用風險等方面的風險管理出現(xiàn)問題都可能導致流動性出現(xiàn)問題參考答案：B,94.(單選題)關于所有者權益的表述，正確的是（）。Ⅰ.又稱為股東權益或者凈資產Ⅱ.是企業(yè)總資產扣除負債后余下的部分Ⅲ.等于股本（實收資本）.資本公積.未分配利潤三項之和A.Ⅰ.ⅡB.ⅠC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ參考答案：A,95.(單選題)在給定的時間區(qū)間和置信區(qū)間內，投資組合損失的期望值被稱為（）。A.預期損失B.下行標準差C.風險價值D.最大回撤參考答案：A,96.(單選題)可轉換債券等價于（）。A.一個普通股票加上一個看跌期權B.一個普通債券加上一個看跌期權C.一個普通債券加上一個看漲期權D.一個普通股票加上一個看漲期權參考答案：C,97.(單選題)證券a與b之間的相關系數(shù)為0.5，證券a與c之間的相關系數(shù)為-0.5，那么（）。A.ab之間的相關性與ac之間的相關性強度相同B.ab之間的相關性比ac之間的相關性強C.ab之間的相關性比ac之間的相關性弱D.ab之間的相關性與ac之間的相關性不可比較參考答案：A,98.(單選題)在半強有效市場中，以下股票投資操作無效的是（）。Ⅰ.根據(jù)技術分析Ⅱ.根據(jù)基本面分析Ⅲ.根據(jù)內部信息Ⅳ.根據(jù)公告信息A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ參考答案：C,99.(單選題)王先生通過分析宏觀經(jīng)濟形勢和國家產業(yè)政策，認為醫(yī)藥行業(yè)具有較大發(fā)展前景，于是通過購買醫(yī)藥ETF基金以加大對醫(yī)療行業(yè)證券投資。王先生的策略為（）。Ⅰ.自上而下策略Ⅱ.自下而上策略Ⅲ.主動投資策略Ⅳ.被動投資策略A.Ⅰ.ⅣB.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ參考答案：C,100.(單選題)歇爾轉債2010年3月12日收盤價124.25元，標的股票歇爾聲學收盤價22.15元，該轉債發(fā)行面值100元，轉股價26.33元，轉換比例是（）。A.4.7B.3.8C.5.6D.4.5參考答案：B,101.(單選題)基金管理人對外披露基金凈值前，負有復核基金凈值準確性義務的機構是（）。A.基金公司稽核監(jiān)督部門B.相關監(jiān)管機構C.第三方銷售機構D.托管人參考答案：D,102.(單選題)某公募基金的半年報中披露：“上半年經(jīng)濟表現(xiàn)較好，需求不錯，同時疊加供給側改革，導致上市公司業(yè)績表現(xiàn)非常好，尤其是一些前幾年表現(xiàn)特別慘的行業(yè)，比如鋼鐵.煤炭等周期性行業(yè)，業(yè)績表現(xiàn)大超預期，總體而言，今年價值股和周期股表現(xiàn)較好，而成長股正在接近合理估值，本基金正從重倉價值股開始逐步轉向配置一些中型市值的成長股以及一些中游的周期股?！边@段話最可能體現(xiàn)了投資組合管理流程中的（）環(huán)節(jié)。A.監(jiān)控和再平衡B.進行業(yè)績評估C.確認投資限制D.量化投資者的投資目標參考答案：A,103.(單選題)相關系數(shù)在金融市場上的應用不包括（）。A.利用期貨與現(xiàn)貨資產價格的相關性實現(xiàn)套期保值B.分析按不同比例配置資產構造投資組合的總體期望收益率C.組合整體表現(xiàn)與市場組合收益的數(shù)量關系D.分析持有的投資組合內各項證券價格的聯(lián)動性參考答案：B,104.(單選題)基金會計核算的內容不包括以下（）業(yè)務。A.估值核算B.權益核算C.證券交易核算D.投資績效評估參考答案：D,105.(單選題)關于全球投資業(yè)績標準（GIPS）收益率的相關規(guī)定，下列表述錯誤的是（）。A.所有的收益計算必須扣除期內的實際買賣開支，如果無法得出實際買賣開支，可以使用估計的買賣開支B.投資組合的收益必須以期初資產值加權計算，或采用其他能夠反映期初價值及對外現(xiàn)金流的方法C.假如實際的直接買賣開支無法從綜合費用中確定并分離出來，則在計算已扣除費用收益時，必須從收益中減去全部綜合費用或綜合費用中包含直接買賣開支及投資管理費用的部分D.假如實際的直接買賣開支無法從綜合費用中確定并分離出來，則在計算未扣除費用收益時，必須從收益中減去全部綜合費用或綜合費用中包含直接買賣開支的部分參考答案：A,106.(單選題)關于麥考利久期，下列表述正確的是（）。A.麥考利久期從終值角度度量了債券現(xiàn)金流的加權平均年限B.麥考利久期從終值角度度量了債券現(xiàn)金流的算術平均年限C.麥考利久期從現(xiàn)值角度度量了債券現(xiàn)金流的算術平均年限D.麥考利久期從現(xiàn)值角度度量了債券現(xiàn)金流的加權平均年限參考答案：D,107.(單選題)關于投資政策說明書，以下選項不屬于其組成內容的是（）。A.托管費率B.交易機制C.投資限制D.業(yè)績比較基準參考答案：A,108.(單選題)關于投資政策說明書的制定，以下說法正確的有（）。Ⅰ.應考慮投資者的需求.財務狀況.投資限制和偏好等因素Ⅱ.應根據(jù)投資者需求變化進行更新調整Ⅲ.制定投資政策說明書，有助于投資者確定切合實際的投資目標Ⅳ.有助于投資管理人更有效地執(zhí)行滿足投資者需求的投資策略A.Ⅰ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ參考答案：B,109.(單選題)關于名義利率和實際利率，下列表述正確的是（）。A.名義利率是指當物價有變化，扣除通貨膨脹補償以后的利率B.實際利率是指在物價不變且購買力不變的情況下的利率C.實際利率是指包含對通貨膨脹補償?shù)睦蔇.物價上漲時，名義利率比實際利率低參考答案：B,110.(單選題)如果期貨交易保證金為合約金額的5％，則可以控制20倍于所投資金額的合約資產，這屬于衍生工具的（）。A.杠桿性B.流動性C.跨期性D.聯(lián)動性參考答案：A,111.(單選題)關于期貨交易和期權交易，以下表述正確的是（）。A.跟期貨交易不同，期權交易僅用于股票B.跟期貨交易不同，期權買賣雙方的盈利和虧損的機會相等C.跟期貨交易相比，期權交易近幾年才出現(xiàn)D.跟期貨交易不同，期權的買方獲得一種權利而沒有義務參考答案：D,112.(單選題)關于貨幣的時間價值，下列表述錯誤的是（）。A.伴隨時間的推移，貨幣發(fā)生的增值，即為貨幣的時間價值B.發(fā)生在不同時期兩筆相等金額的資金貨幣時間價值不同C.伴隨著時間的推移，貨幣的價值，即為貨幣的時間價值D.隨著時間的推移，貨幣的時間價值會發(fā)生改變參考答案：C,113.(單選題)某資產管理公司負責人認為，每位投資者的需求和自身情況都極有可能隨著時間而改變，定期的客戶交流會議是一個詢問客戶需求.投資目標或者投資限制是否發(fā)生變化的絕佳時機。如果確實發(fā)生了變化，那么投資組合經(jīng)理需要修訂投資策略說明，并調整投資組合以符合這些修訂條款。上述觀點最可能反映投資組合管理流程中（）環(huán)節(jié)。A.監(jiān)控和再平衡B.業(yè)績歸因C.業(yè)績度量D.績效評估參考答案：A,114.(單選題)企業(yè)破產時，以下幾類投資者中最先獲得企業(yè)資產清償?shù)氖牵ǎ.次級債券持有人B.優(yōu)先無保證債券持有人C.有保證債券持有人D.企業(yè)股權持有人參考答案：C,115.(單選題)我國封閉式基金的估值頻率是（）。A.每月B.每個交易日C.每周D.每半個月參考答案：B,116.(單選題)關于投資經(jīng)理在建立投資組合的反饋階段需要完成的工作，以下說法錯誤的是（）。A.投資者現(xiàn)狀發(fā)生改變時，投資經(jīng)理需要及時了解變化情況，并進行相應的組合調整B.當經(jīng)濟和市場因素引起資本市場預期發(fā)生變化時，投資經(jīng)理會進行投資組合的再平衡C.投資組合的反饋由監(jiān)控和再平衡.業(yè)績歸因和績效評估兩部分構成D.投資再平衡可以定期進行，也可以由特定規(guī)則觸發(fā)參考答案：C,117.(單選題)關于債券投資的通貨膨脹風險，以下說法錯誤的是（）。A.所有種類的債券都面臨通貨膨脹風險B.浮動利息債券因其利息是浮動的，所以避免了通貨膨脹風險C.對通貨膨脹風險特別敏感的投資者可購買通貨膨脹聯(lián)結債券D.隨著物價上漲，債券持有者獲得的利息和本金的購買力下降參考答案：B,118.(單選題)目前在全國銀行間同業(yè)拆借中心成交的債券交易所采用的交收方式是（）。A.見券付款B.券款對付C.分級結算D.見款付券參考答案：B,119.(單選題)在其他因素相同的情況下，票面利率與到期收益率（）。A.反方向增減B.兩者之間變動沒有關系C.同方向增減D.貼息債券同方向增減，附息債券反方向增減參考答案：C,120.(單選題)某基金公司推出一款多元資產基金產品，投資范圍較廣，在向投資者推廣時作出如下宣傳：Ⅰ.本基金通過分散化投資降低非系統(tǒng)性風險Ⅱ.通過分散化投資，宏觀經(jīng)濟因素不會影響該基金大部分投資對象各自的價格Ⅲ.由于部分資產投向海外市場，可以在一定程度上降低基金在國內市場的風險暴露Ⅳ.個別投資對象價格的大幅波動對基金整體業(yè)績影響較小上述宣傳中說法正確的是（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ參考答案：C,121.(單選題)某基金當日持有股票的市值為15億元，債券市值為10億元，買入返售金融資產2億元，應付的債券清算款為3億元，應付費用合計0.5億元，銀行存款為1億元。假設無其他項目，則該基金當日的資產總值為（）億元。A.31.5B.28C.27D.24.5參考答案：B,122.(單選題)關于投資風險，下列表述錯誤的是（）。A.市場風險指的是基金投資行為受到宏觀政治.經(jīng)濟.社會等環(huán)境因素對證券價格所造成的影響而面對的風險B.投資風險源自于投資價值的波動C.流動性風險指的是在規(guī)定時間和價格范圍內買賣證券的難度D.投資風險的主要因素包括操作風險.流動性風險和市場風險參考答案：D,123.(單選題)有關場內證券交易開盤價和收盤價，以下表述錯誤的是（）。A.按集合競價產生開盤價后，未成交的買賣申報當天仍然有效B.證券的開盤價通過集合競價方式產生C.集合競價不能產生開盤價的，以連續(xù)競價方式產生D.滬深交易所對開盤價和收盤價確定的規(guī)則是一致的參考答案：D,124.(單選題)對于基金收益分配的分紅再投資方式，以下說法錯誤的是（）。A.基金收益轉換為基金份額的基金份額凈值確定日為權益除息日B.分紅再投資是指將應分配的凈利潤按一定比例折算為新的基金份額分配給投資者C.若基金份額持有人事先沒有作出選擇的，默認采用分紅再投資方式分配收益D.封閉式基金不能采用分紅再投資方式分配收益參考答案：C,125.(單選題)下列關于預期損失的說法，正確的是（）。A.預期損失是一個分位值，不能衡量最左側區(qū)域的風險情況B.預期損失由于其在尾部風險度量.次可加性等方面的優(yōu)勢，越來越受到金融行業(yè)與監(jiān)管機構的重視C.預期損失不需要給定時間區(qū)間，是指在給定置信區(qū)間內投資組合損失的期望值D.預期損失可以體現(xiàn)那些將來可能發(fā)生但沒有在歷史數(shù)據(jù)中體現(xiàn)的最大損失參考答案：B,126.(單選題)下列（）是目前股價指數(shù)編制的主要方法。Ⅰ.幾何平均法Ⅱ.移動平均法Ⅲ.算術平均法Ⅳ.加權平均法A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ參考答案：D,127.(單選題)QDII基金的下列行為符合證監(jiān)會規(guī)定的是（）。A.購買貴重金屬和代表貴重金屬的憑證B.借入臨時用途現(xiàn)金比例不超過基金凈值的5％C.購買不動產和房地產抵押按揭D.購買實物商品參考答案：B,128.(單選題)關于有效市場理論和被動投資，以下表述正確的是（）。A.在強有效證券市場中，主動投資仍能獲得超額收益B.被動投資者認為除了靠一時的運氣之外，系統(tǒng)性地跑贏市場是不可能的C.在現(xiàn)實中，被動投資和主動投資是完全對立的，不存在介于兩者之間的投資策略D.在半強有效證券市場中，基本面分析方法仍是有效的參考答案：B,129.(單選題)我國場內證券交易結算費用中，過戶費的最終收取方是（）。A.券商B.國家稅務機關C.證券交易所D.中國結算公司參考答案：D,130.(單選題)貨幣市場工具風險較低，安全性高，主要參與交易的主體是（）。A.銀行等機構投資者B.私募證券投資基金C.中小企業(yè)D.個人投資者參考答案：A,131.(單選題)在港股通機制下，下列（）可接受內地投資者委托向香港聯(lián)合交易所申報買賣。A.深圳證券交易所B.上海證券交易所C.內地證券公司D.香港證券公司參考答案：B,132.(單選題)可以體現(xiàn)基金盈利能力和分紅能力的指標為（）。A.期末基金份額B.期末基金資產C.期初基金資產D.期末基金份額凈值參考答案：D,133.(單選題)目前，基金管理公司應定期編制并對外提供的基金財務會計報告，不包括（）。A.季度報告B.年度報告C.日報告D.半年度報告參考答案：C,134.(單選題)以下選項不屬于貨幣市場工具的是（）。A.半年期定期存款B.回購協(xié)議C.一年期中央銀行票據(jù)D.三年期國債參考答案：D,135.(單選題)某投資者對選擇私募股權投資品種的下列分析正確的是（）。A.風險投資的投資品種風險比較高，因此，長期預期收益率也會比較差B.私募股權投資的主要退出方式是企業(yè)清算C.私募股權投資比較適合短期投資D.成長權益的投資品種主要投資于具備成熟商業(yè)模式和穩(wěn)定客戶群體的企業(yè)股權參考答案：D,136.(單選題)某基金的基金合同約定債券類資產的投資比例不低于基金凈資產的80％，股票投資比例不超過凈資產的20％，在此限定范圍內，基金經(jīng)理根據(jù)對宏觀經(jīng)濟走勢和利率環(huán)境等的判斷確定債券和股票的具體比例，進而確定信用結構和行業(yè)配置，之后進行個券選擇，多數(shù)時候該基金的債券凈占比在120％左右，且大部分投資于久期比較長的券種。據(jù)此，以下判斷錯誤的是（）。A.該基金構建組合的策略為自上而下策略B.該基金對市場利率變動的敏感性較弱C.該基金為債券型基金D.該基金進行杠桿投資以提高收益率參考答案：B,137.(單選題)關于基金風險調整后的超額收益，以下說法錯誤的是（）。A.風險調整后的超額收益可以為正也可以為負B.在計算基金風險調整后的超額收益時，需要考慮所選擇的時間區(qū)間C.獲取正的風險調整后超額收益的能力是反映基金投資管理能力的重要指標D.主動管理型基金不需要關注風險調整后的超額收益參考答案：D,138.(單選題)以下產品中，適用全額結算方式的是（）。A.權證買賣B.公司債買賣C.創(chuàng)業(yè)板股票買賣D.國債買斷式回購到期購回參考答案：D,139.(單選題)Q公司2014年銷售利潤率為25％，總資產周轉率為1，資產負債率為75％，則Q公司2014年凈資產收益率為（）。A.18.75％B.25％C.100％D.62.50％參考答案：C,140.(單選題)關于債券通貨膨脹風險，下列表述錯誤的是（）。A.一般來說，零息債券的通貨膨脹風險大于浮動利率債券B.通貨膨脹使得物價上漲，債券持有者獲得的利息和本金的購買力下降C.浮動利率債券因其利率是浮動的，因此不會面臨通貨膨脹風險D.一般來說，固定利率債券的通貨膨脹風險大于浮動利率債券參考答案：C,141.(單選題)投資者選擇基金時，應重點關注（）的能力。A.基金公司交易員B.基金公司研究員C.基金經(jīng)理D.基金公司總經(jīng)理參考答案：C,142.(單選題)已知通貨膨脹率為3％，實際利率為4％，則名義利率為（）。A.7％B.4％C.1％D.3％參考答案：A,143.(單選題)小王于2017年10月20日（周五）贖回了某公募貨幣市場基金，他應享有的利潤日包含（）。A.2017年10月20日.21日.22日.23日B.2017年10月20日.21日.22日C.2017年10月20日.21日D.2017年10月20日參考答案：B,144.(單選題)投資交易過程中的操作風險可以來自（）。Ⅰ.人員Ⅱ.流程Ⅲ.系統(tǒng)Ⅳ.外部因素A.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅳ參考答案：C,145.(單選題)主動投資的目標不包括（）。A.縮小主動風險B.擴大主動收益C.縮小跟蹤誤差D.提高信息比率參考答案：C,146.(單選題)關于基金公司投資交易流程，下列表述錯誤的是（）。A.交易員收到投資指令后有權選擇適當時機完成指令B.基金經(jīng)理可以直接向交易所下達交易指令C.交易員必須嚴格遵照公司公平交易制度執(zhí)行交易指令D.基金公司投資交易流程包括風險控制環(huán)節(jié)參考答案：B,147.(單選題)在以下金融工具中，屬于銀行發(fā)行的具有固定期限和利率且可以在二級市場上轉讓的是（）。A.短期融資券B.大額可轉讓定期存單C.中期票據(jù)D.銀行承兌匯票參考答案：B,148.(單選題)關于私募股權投資基金，采取的主要退出機制不包括（）。A.大宗交易B.首次公開發(fā)行C.借殼上市D.破產清算參考答案：A,149.(單選題)關于衍生品的交易場所，下列說法錯誤的是（）。A.期權合約只在交易所交易B.互換合約常在場外交易C.期貨合約只在交易所交易D.遠期合約常在場外交易參考答案：A,150.(單選題)絕對收益歸因提供了考察（）的直觀方式。A.基金資產配置效果B.證券和行業(yè)收益C.基金投資組合分類選擇D.不同投資策略收益參考答案：B,151.(單選題)以下交易中不需要債券進行質押的是（）。A.債券信貸B.債券買斷式回購C.債券協(xié)議回購D.債券質押式回購參考答案：B,152.(單選題)關于均值.中位數(shù)與分位數(shù)，以下說法錯誤的是（）。A.有些時候，一組數(shù)據(jù)的均值與中位數(shù)相同B.對于一組數(shù)據(jù)來說，中位數(shù)就是大小處于正中間位置的那個數(shù)據(jù)C.對隨機變量來說，它的中位數(shù)就是上50％分位數(shù)D.在投資管理領域中，均值經(jīng)常被用來作為評價基金經(jīng)理業(yè)績的基準參考答案：D,153.(單選題)關于波動率與跟蹤誤差，以下說法正確的是（）。A.波動率是一個絕對風險指標，而跟蹤誤差是一個相對風險指標B.波動率和跟蹤誤差都是相對風險指標C.波動率是一個相對風險指標，而跟蹤誤差是一個絕對風險指標D.波動率和跟蹤誤差都是絕對風險指標參考答案：A,154.(單選題)下列不承擔匯率風險的基金是（）。A.貨幣ETFB.海外債券基金C.港股通基金D.原油基金參考答案：A,155.(單選題)證券x和y的收益率rx.ry的相關系數(shù)為0.99，當rx的值增加時，ry的值大概率會可能（）。A.減少B.增加C.不變D.不相關參考答案：B,156.(單選題)預期損失的局限性在于（）。A.只能衡量損失的大小，而不能衡量損失發(fā)生的可能頻率B.無法體現(xiàn)那些將來可能發(fā)生但沒有在歷史數(shù)據(jù)中體現(xiàn)的情景C.需要獲取足夠多的收益低于目標的數(shù)據(jù)D.無法度量整個區(qū)域的風險情況參考答案：B,157.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。下列投資標的不屬于貨幣基金投資范圍的是（）。A.現(xiàn)金B(yǎng).剩余期限在397天以內的資產支持證券C.期限在1年以內的同業(yè)存單D.剩余期限在1年以內的可轉換債券參考答案：D,158.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。2013年6月的“錢荒”事件，以及2016年年底的“貨幣基金負偏離”風險，說明貨幣市場工具及貨幣市場基金，并非沒有風險。以下（）指標可以反映貨幣市場基金的風險。Ⅰ.投資組合平均剩余期限Ⅱ.融資回購比例Ⅲ.浮動利率債券投資情況A.ⅠB.Ⅰ.ⅡC.Ⅰ.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅲ參考答案：C,159.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。下列指數(shù)中，由中證指數(shù)公司編制反映A股市場整體走勢的是（）。A.上證180指數(shù)B.中證全債指數(shù)C.滬深300指數(shù)D.中信債券指數(shù)參考答案：C,160.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。市場組合的貝塔值是（）。A.-1B.1C.0D.2參考答案：B,161.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。以下關于普通股的說法，正確的選項是（）。A.普通股均可在股票交易所交易B.普通股的股利是固定的，不隨公司盈利的變化而變化C.普通股股東享有表決權，即決定公司一切重大事務的決策權D.普通股股東有權在公司支付債息和優(yōu)先股股息之前分配股利參考答案：C,162.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。中證全債指數(shù)的樣本，包括銀行間市場和滬深交易所市場的（）。A.國債、金融債、可轉債B.國債、企業(yè)債、金融債C.國債、企業(yè)債、可轉債、金融債D.國債、企業(yè)債、可轉債參考答案：B,163.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。關于QFII主體資格的申請，下列不符合中國證監(jiān)會規(guī)定條件的是（）。A.保險公司成立1年以上，最近一個會計年度持有的證券資產不少于5億美元B.商業(yè)銀行經(jīng)營銀行業(yè)務10年以上，一級資本不少于3億美元，最近一個會計年度管理的證券資產不少于50億美元C.資產管理機構經(jīng)營資產管理業(yè)務2年以上，最近一年會計年度管理的證券資產不少于5億美元D.證券公司經(jīng)營證券業(yè)務5年以上，凈資產不少于5億美元，最近一個會計年度管理的證券資產不少于50億美元參考答案：A,164.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。某零息債券面值為100元，市場利率為2.5％，到期時間為3年，則內在價值為（）元。A.91.86B.93.86C.92.86D.94.86參考答案：C,165.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。投資者參與以下投資，要求風險溢價最低的是（）。A.一年期國債B.某國有銀行發(fā)行的一年期理財產品C.滬深300指數(shù)D.某股份制銀行發(fā)行的一年期債券參考答案：A,166.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。下列不屬于期貨市場基本功能的是（）。A.投機B.風險管理C.宏觀調控工具D.價格發(fā)現(xiàn)參考答案：C,167.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。如果某證券市場的證券價格僅反映了歷史價格信息，而未充分反映當前與證券有關的公開信息及內部信息，說明該證券市場為（）。A.半強有效市場B.無效市場C.弱有效市場D.強有效市場參考答案：C,168.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。關于滬深300指數(shù)，以下表述錯誤的是（）。A.以2004年12月31日為基期，基點為1000點B.由中證指數(shù)有限公司編制C.以總股本為權重，采用幾何平均法計算D.滬深300價格指數(shù)實時發(fā)布，全收益指數(shù)每日收盤后發(fā)布參考答案：C,169.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。關于貝塔系數(shù)的應用，以下描述錯誤的是（）。A.用以比較兩個投資組合的風險水平B.用以觀察同一投資組合的風險特征隨時間而發(fā)生變化的情況C.用以衡量投資組合相對基準的風險水平D.用以衡量投資組合的流動性風險水平參考答案：D,170.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。關于系統(tǒng)性風險和非系統(tǒng)性風險，以下表述錯誤的是（）。A.非系統(tǒng)性風險主要包括由政治因素.宏觀經(jīng)濟因素.法律因素等引起的風險B.政策風險屬于系統(tǒng)性風險C.非系統(tǒng)性風險往往是由某個或者少數(shù)特別因素導致的D.組合化投資可以分散非系統(tǒng)性風險參考答案：A,171.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。下列指標中，可以反映股票基金風險的是（）。Ⅰ.標準差Ⅱ.β系數(shù)Ⅲ.持股集中度Ⅳ.行業(yè)投資集中度A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅡC.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ參考答案：D,172.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。貨幣市場基金投資組合的平均剩余期限不得超過（）天，平均剩余存續(xù)期不得超過（）天。A.100；180B.120；180C.120；240D.100；240參考答案：C,173.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。W公司2015年報表顯示，當年公司凈現(xiàn)金流為1億元，其中，經(jīng)營活動產生的現(xiàn)金流入為5億元，現(xiàn)金流出為3億元，投資活動產生的現(xiàn)金流出為2億元，無現(xiàn)金流入。則W公司2015年籌資活動產生的現(xiàn)金流量凈額是（）億元。A.11B.-1C.1D.10參考答案：C,174.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。下列證券價格波動中，最有可能是由系統(tǒng)性風險引起的是（）。A.某公司股價在央行宣布加息后連續(xù)幾日下跌B.某公司虛假披露，面臨退市風險，導致其股價大跌C.某公司大股東和管理層糾紛不斷，導致其股價大跌D.某公司創(chuàng)始人意外身故，該公司股價連續(xù)幾日下跌參考答案：A,175.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。關于主動比重的局限性，以下表述正確的是（）。A.只能衡量損失的大小，不能衡量損失發(fā)生的可能頻率B.與基準不同并不意味著投資組合一定會跑贏或跑輸基準C.計算需要獲取足夠多的收益低于目標的數(shù)據(jù)D.與基準不同意味著投資組合的業(yè)績表現(xiàn)一定會與基準有顯著區(qū)別參考答案：B,176.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。A基金因資金周轉的需要在銀行間債券市場與B基金達成了一筆質押式回購交易，具體交易要素如下：回購金額1000萬元，回購利率3.6％，回購期限7天，質押券面值1200萬元，市場價值1300萬元，債券的百元含息是5元。則在回購發(fā)生的首期結算金額是（）元。A.10007000B.10650000C.10600000D.10000000參考答案：D,177.(單選題)根據(jù)材料，回答下列各題。貨幣市場基金是我國基金市場一類重要的產品類型，以“余額寶”為代表的貨幣基金近年來迅速發(fā)展，成為投資者現(xiàn)金管理的良好工具。但貨幣基金快速發(fā)展的同時，同樣面臨多方面的風險，如T+0贖回方式帶來的流動性風險，期限錯配問題帶來的投資管理風險等。2016年2月1日中國證監(jiān)會頒布了《貨幣市場基金監(jiān)督管理辦法》，對貨幣基金的投資范圍、估值方法、申贖等做出了規(guī)定，促進貨幣市場基金平穩(wěn)健康發(fā)展。關于期貨市場的價格發(fā)現(xiàn)功能，以下表述錯誤的是（）。A.市場參與者對未來價格變化趨勢的預測影響期貨價格B.期貨市場中供求關系影響期貨價格C.期貨市場大量交易者基于供求信息的交易形成現(xiàn)貨市場的參考價格D.投資者并不重要，只有套期保值交易才能對價格發(fā)現(xiàn)