后危機時代哈薩克斯坦銀行業(yè)的信用危機

后危機時代哈薩克斯坦銀行業(yè)的信用危機

一、哈薩克斯坦金融業(yè)發(fā)展歷程回顧危機時期（undstraworkoff-f）是指危機放松后的相對穩(wěn)定狀態(tài)。但是這種狀態(tài)是相對而言的,因為造成危機的根源并沒有消除,而且危機也并沒有結束,從而使得世界經(jīng)濟仍然存在很多不確定因素,經(jīng)濟危機時刻還會回來,甚至加劇,有可能引起新一輪的衰退。12008年下半年席卷全球的國際金融危機給全球主要經(jīng)濟體帶來了巨大的沖擊,各國政府積極采取多種對策化解危機。2009年二季度以來,全球經(jīng)濟信心逐步恢復,PMI得到回升,工業(yè)實際產(chǎn)出開始回暖、經(jīng)濟增長預期上調(diào)、全球經(jīng)濟逐步渡過金融危機的恐慌而進入“后危機時代”。22009年,正當全球進入“后危機時代”之時,哈薩克斯坦兩大銀行———BTA銀行和聯(lián)合銀行卻因資不抵債而被傳將由俄羅斯儲蓄銀行收購,受其影響和拖累,3哈薩克斯坦銀行業(yè)的業(yè)績急速下滑,逾期貸款激增,壞賬比例增多,引起IMF和國際評級機構的特別關注,標準普爾、穆迪和惠譽三大國際評級機構先后多次對哈薩克斯坦銀行業(yè)進行信用評級,評級結果令人擔憂。針對哈薩克斯坦BTA銀行、聯(lián)合銀行、人民銀行、商業(yè)銀行等多家銀行舉債過度、不良貸款問題嚴重、儲蓄存款急劇下降等問題,哈薩克斯坦政府和中央銀行及時出臺“反危機計劃”,通過對“問題銀行”債務重組、注資等方式扭轉了哈薩克斯坦銀行業(yè)的信用危機,特別是在后危機時代,哈薩克斯坦在反危機行動中取得了很大的成績,世界銀行執(zhí)行董事康斯坦丁·胡別爾說“哈薩克斯坦經(jīng)濟已逐步復蘇,哈在克服危機方面取得了巨大成功,哈在銀行債務重組方面的經(jīng)驗值得其他國家借鑒”。4然而,哈薩克斯坦銀行業(yè)并沒有完全走出危機的陰影,2012年有近25%的銀行收不抵支,有8家銀行虧損,2013年標準普爾對哈薩克斯坦第一大銀行———哈薩克斯坦商業(yè)銀行的信用再次降級,惠譽對擁有哈薩克斯坦銀行業(yè)20%份額的АТФ銀行信用連降六級等現(xiàn)象的發(fā)生再次引起對哈薩克斯坦銀行業(yè)信用風險的擔憂。本文從國際評級機構對哈薩克斯坦銀行業(yè)的信用評價入手,結合哈薩克斯坦銀行業(yè)的現(xiàn)狀,對其進行潛在信用風險分析。二、多次評級評級自2009年至2013年,標準普爾、穆迪和惠譽三大國際評級機構對哈薩克斯坦銀行信用進行了多次評級(2009年6次、2010年6次、2011年1次、2012年6次、2013年7次、標準普爾12次、穆迪6次、惠譽8次),得出以下主要結論:(一)哈薩克斯坦銀行體系的“負面”評級2009年到2013年,標準普爾、穆迪和惠譽三大國際評級機構對哈薩克斯坦銀行體系共進行了7次信用評級,其中,標準普爾進行了3次評級,給予其銀行體系脆弱、風險縮小的結論;穆迪進行了3次評級,給予其展望“負面”的評級結論;僅有惠譽一家給予大部分銀行評級“穩(wěn)定”的結論。銀行業(yè)國家風險評級(BICRA)是標準普爾用來評估一國金融體系的經(jīng)濟及全行業(yè)風險狀況的指標,集中反映一國銀行體系的整體信用程度。按照從最穩(wěn)健的銀行體系(第1組)到最脆弱的銀行體系(第10組),將全球銀行體系分為10個組別。標準普爾先后在2009年、2011年和2012年對哈薩克斯坦銀行體系的國家風險評級進行了調(diào)整,其BICRA總是徘徊在第9組和第8組之間,表明哈薩克斯坦銀行體系接近最脆弱的邊緣,整體信用風險很高。2009年7月29日,標準普爾因為哈薩克斯坦銀行業(yè)的問題貸款占其貸款總存量的30%~35%(由于大量貸款沉積于房地產(chǎn)業(yè)),以及哈國在改善銀行資本狀況方面所采取的措施力度不夠,而將哈薩克斯坦銀行體系的國家風險評級(BICRA)由之前的組別8下調(diào)至組別9,5標準普爾稱“BICRA的下調(diào)反映了哈國不斷惡化的銀行業(yè)指標的規(guī)模和脆弱性,而不是短暫和周期性的”。2011年11月9日,在經(jīng)歷了28個月之后,標準普爾通過重新評估,將哈薩克斯坦銀行體系的國家風險評級(BICRA)由之前的組別9上調(diào)至組別8,6標準普爾認為“哈薩克斯坦存在經(jīng)濟穩(wěn)定被破壞及爆發(fā)經(jīng)濟失衡的可能性,特別是信貸領域,未來三年內(nèi)哈薩克斯坦銀行業(yè)受2008年—2010年全球金融危機的影響依然會比較明顯”。8個月之后的2012年4月3日,標準普爾再次將哈薩克斯坦銀行體系的國家風險評級(BICRA)維持在組別8,但銀行業(yè)風險組別自第8組提升至第7組,標準普爾認為“哈銀行體系籌資質(zhì)量有所改善,預計2012年—2013年哈政府自外部大量借款的可能性不大,其銀行業(yè)國家風險縮小”。7穆迪先后在2010年、2012年和2013年對哈薩克斯坦銀行業(yè)進行了評級,三次評級的結果均為“負面”展望評級。2010年7月9日,穆迪聲稱“由于哈銀行業(yè)的資金儲備仍然有限,資本化程度不高,缺乏從國際資本市場融資的能力,維持其‘負面’展望評級”,而且聲稱哈薩克斯坦銀行業(yè)的問題貸款約占其貸款總量的40%,約60%的問題貸款將“血本無歸”。8可見,哈薩克斯坦銀行體系是脆弱的。在經(jīng)歷了18個月之后的2012年6月22日,穆迪繼續(xù)維持對哈薩克斯坦銀行業(yè)的“負面”評級預測。9穆迪認為“雖然哈薩克銀行體系的融資狀況和流動性指標有所改善,但是由于哈銀行無法收回大部分的問題貸款,未來12~18個月仍將承受利潤率壓力,不足以對哈國整個貸款市場形成顯著的提振作用”。2013年3月26日穆迪以“哈薩克斯坦銀行將繼續(xù)清算不良貸款,盈利增長受限,哈銀行資產(chǎn)和資本質(zhì)量‘差’,其資本充足率將在未來12~18個月內(nèi)下降,其新增收入主要用來清算不良貸款”為由,繼續(xù)維持對哈薩克斯坦銀行業(yè)的“負面”展望評級。ue583瑏瑠惠譽2012年5月28日聲稱“由于哈薩克斯坦良好的宏觀經(jīng)濟環(huán)境和哈政府強力的扶持政策,使哈薩克斯坦銀行業(yè)的資產(chǎn)質(zhì)量得以改善,因而,哈大部分銀行被評定為‘穩(wěn)定’級,哈薩克斯坦銀行業(yè)已呈現(xiàn)出復蘇跡象”。ue583瑏瑡(二)前景展望評級2009年—2013年,標準普爾、穆迪和惠譽三大國際評級機構對哈薩克斯坦的BTA銀行、商業(yè)銀行、聯(lián)合銀行等15家銀行(占40%)的信用進行了30次評級,其中四成銀行的信用被降級24次,定級4次,升級僅有2次。1.信用“2次降級”———哈薩克斯坦BTA銀行(2009年是哈薩克斯坦最大的銀行)?；葑u和標準普爾均對其進行信用降級。2009年4月24日,因拖欠貸款,惠譽將其長期發(fā)行人違約評級由“CC”下調(diào)至“RD”ue583瑏瑢。ue583瑏瑣2009年4月27日,標準普爾以其“拒絕債權人提前還款的要求,決定停止償還債務本金”為由,將其長期和短期發(fā)行人信用評級降為“D”級(“違約”)。ue583瑏瑤2.信用“3降1升”———哈薩克斯坦聯(lián)合銀行。該行先后于2009年、2010年和2013年被標準普爾和穆迪進行了4次信用評級(1次升級,3次降級)。2009年4月14日因其未能按期履行債務償還,被標準普爾下調(diào)了信用評級,從“CC/C”降為“SD”(選擇性違約)。ue583瑏瑥14個月以后,由于順利完成了債務重組使其債務由45億美元下降至10.8億美元,于2010年6月10日被標準普爾上調(diào)了信用評級,其長期外幣發(fā)行人違約評級由“D”上調(diào)至“B-”,短期違約評級由“D”上調(diào)至“C”,評級展望由“負面”上調(diào)為“穩(wěn)定”。ue583瑏瑦2010年10月22日,穆迪降低了聯(lián)合銀行的長期債務評級,將其優(yōu)先無抵押本外幣債務從B3降至Caa2,次級貸款本幣評級從Caa1降至Caa3,存款和債務評級展望為“發(fā)展”,金融穩(wěn)定評級為“穩(wěn)定”。ue583瑏瑧2013年9月24日,標準普爾稱“聯(lián)合銀行在哈國內(nèi)經(jīng)濟影響力變小,市場份額降低”,而將其長期信用評級由“B-”下調(diào)至“CCC+”,短期信用評級降級至“C”。ue583瑏瑨盡管如此,因為在過去的一年中,聯(lián)合銀行的信貸能力依然保持了穩(wěn)定的發(fā)展勢頭,所以,前景展望評級仍然保持“穩(wěn)定”。3.信用“4降1升”———哈薩克斯坦人民銀行。該行先后于2009年、2010年被標準普爾、惠譽和穆迪進行了5次信用評級(1次升級,4次降級)。2009年5月8日,因其資產(chǎn)狀況令人擔憂及獲得政府支持的可能性下降,標準普爾將其長期外幣發(fā)行人違約評級由“BB”下調(diào)到“BB-”。ue583瑏瑩就在同一天,惠譽也將其長期發(fā)行人違約評級從“BB-”降為“B+”。ue583瑐瑠2009年6月11日,由于其資產(chǎn)質(zhì)量繼續(xù)下降,流動性不足、資本化狀況差、標準普爾將其長期外幣發(fā)行人違約評級由“BB-”下調(diào)至“B+”,短期發(fā)行人違約評級仍維持“B”,評級展望仍為“負面”。ue583瑐瑡2010年1月25日,惠譽將其長期外幣發(fā)行人違約等級定為“B+”,并將評級展望由“負面”提升至“穩(wěn)定”。ue583瑐瑢2010年10月22日,穆迪將其優(yōu)先無抵押外幣債務評級由Ba2降至Ba3,ue583瑐瑣所有評級展望為“穩(wěn)定”。4.信用“8次降級”———哈薩克斯坦商業(yè)銀行。該行先后于2009年、2010年和2013年被標準普爾、惠譽和穆迪進行了8次信用評級。2009年5月8日,由于其資產(chǎn)狀況令人擔憂及獲得政府支持的可能性下降,標準普爾將其長期外幣發(fā)行人違約評級由“BB-”下調(diào)到“B+”。ue583瑐瑤就在同一天,惠譽將其長期發(fā)行人違約評級從“BB-”降為“B-”,ue583瑐瑥并將其設在俄羅斯的子銀行———莫斯科商業(yè)銀行的長期評級從“B-”降為“CCC”。2009年6月11日,由于其資產(chǎn)質(zhì)量繼續(xù)下降、流動性不足、資本化狀況差,標準普爾將其長期外幣發(fā)行人違約評級由“B+”下調(diào)到“B”;短期發(fā)行人違約評級由“B”下調(diào)至“C”,評級展望仍為“負面”。ue583瑐瑦2010年1月25日,惠譽將其評級展望維持為“負面”。ue583瑐瑧由于其按期償還了幾筆外債,吸儲能力良好,2010年6月11日,惠譽將其評級展望由“負面”提高至“穩(wěn)定”,維持其長期發(fā)行人違約評級“B-”和短期發(fā)行人違約評級“B”。ue583瑐瑨2010年1月29日,穆迪將其長期債券評級由“B3”下調(diào)至“Caa1”,ue583瑐瑩2010年10月22日,穆迪對其存款評級未變,將其優(yōu)先無抵押外幣債務評級由Ba3降至B2、次級債務評級由B1變?yōu)锽3,存款和債務評級展望為“負面”,金融穩(wěn)定評級展望為“穩(wěn)定”。ue583瑑瑠2013年9月24日,由于其資產(chǎn)質(zhì)量恢復較慢、盈利能力較差、不良貸款率達到37.5%,標準普爾將其長期次級銀行債務評級從“В-”下調(diào)到“CCC+”,初級次債評級為“CCC-”,銀行風險評估從“溫和”下調(diào)為“弱”。ue583瑑瑡5.信用“2次降級”———哈薩克斯坦“中央貸款”銀行。由于其資產(chǎn)狀況令人擔憂及獲得政府支持的可能性下降,于2009年5月8日被惠譽將其長期發(fā)行人違約評級從“B+”降為“B”。ue583瑑瑢2010年1月25日,惠譽將其長期外幣發(fā)行人違約等級定為“B”,并將評級展望由“發(fā)展中”提升至“穩(wěn)定”。ue583瑑瑣2010年10月22日,穆迪將其優(yōu)先無抵押外幣債務評級從Ba3降至B1,存款和債務評級展望為“負面”,金融穩(wěn)定評級展望為“穩(wěn)定”。ue583瑑瑤6.信用“連降6級”———哈薩克斯坦АТФ銀行。2013年5月9日,由于該行呈現(xiàn)負盈利、發(fā)展戰(zhàn)略不確定和發(fā)行人失責,惠譽將其降級六個等級到“B”級。ue583瑑瑥7.信用“降級”———哈薩克斯坦“ATF銀行”。2010年1月29日,穆迪將其低級次級長期債券的評級由“Ba3”降至“B1”。ue583瑑瑦8.信用“降級”———哈薩克斯坦“中央信貸銀行”。2010年1月29日,穆迪將其長期債券評級由“B2”下調(diào)至“B3”。ue583瑑瑧9.信用展望“積極”———哈薩克斯坦歐亞銀行。2013年7月17日,由于其市場份額較大、盈利顯著提高、資產(chǎn)質(zhì)量中性及穩(wěn)定的風險管理系統(tǒng)和保守的增長戰(zhàn)略,標準普爾確定其信用評級為“B+”,短期和中長期貸款評級為“B+/B”,展望“積極”。ue583瑑瑨10.信用展望“穩(wěn)定”———哈薩克斯坦RBK銀行。2013年6月5日,因該行資金率充足、流動性強、盈利預期好、預期發(fā)展快,標準普爾將其信用評級定為“B-/С”,展望“穩(wěn)定”。ue583瑑瑩11.信用展望“積極”———哈薩克斯坦歐亞開發(fā)銀行。2012年1月16日,惠譽因其資本雄厚、資產(chǎn)優(yōu)質(zhì)、業(yè)務穩(wěn)健、信貸優(yōu)良、貸款分散而將其長期發(fā)行人違約評級定為“BBB”級,短期發(fā)行人違約評級定為“F2”級,展望為“積極”。ue583瑒瑠12.信用展望“穩(wěn)定”———哈薩克斯坦發(fā)展銀行。2013年11月22日,惠譽將其本幣及外幣長期發(fā)行人違約評級定為“BBB”,展望為“穩(wěn)定”。ue583瑒瑡三、在后危機時期，哈薩克斯坦銀行的風險(一)哈薩克斯坦金融業(yè)的危機概況長期以來,哈薩克斯坦主要依靠國外資金實現(xiàn)經(jīng)濟發(fā)展,國家外債負擔沉重,連續(xù)數(shù)年占GDP的90%以上(其中50%是哈銀行業(yè)資產(chǎn)快速擴張所借外債),負債率遠遠超過20%的國際警戒線,人均負債高達6000美元以上。ue583瑒瑢由于哈薩克斯坦的國際化程度較高,因此成為受國際金融危機影響最嚴重的中亞國家,在國際金融形勢惡化的背景下,哈薩克斯坦銀行業(yè)面臨著較大的危機和風險。面對危機,哈薩克斯坦政府及中央銀行在維持國內(nèi)經(jīng)濟和金融穩(wěn)定方面開展了大量的工作,特別是在提高銀行貸款質(zhì)量、減少對外借債方面做出了積極的努力。2012年4月,納扎爾巴耶夫在央行2011年工作報告中指出:“雖然過去的一年國際市場風云變幻,但是對于哈薩克斯坦卻是成功的”。ue583瑒瑣2009年哈薩克斯坦銀行業(yè)因大量舉借外債、居民儲蓄率較低、個人存款占銀行業(yè)負債比例較小的融資結構特征而慘遭國際金融危機的襲擊,后危機時代哈薩克斯坦銀行業(yè)的融資結構已經(jīng)發(fā)生了很大改變,主要體現(xiàn)在以下三個方面:1.哈薩克斯坦銀行業(yè)外債規(guī)模急劇下降。2004年至2007年,哈薩克斯坦商業(yè)銀行盲目擴張,大量從國際金融市場上舉債,其外債規(guī)模年均增長111%,2007年達到頂峰460億美元。ue583瑒瑤金融危機期間,哈國政府對銀行業(yè)實施救助,通過注資、收購、債務重組等方式成功化解了哈薩克斯坦銀行業(yè)債務危機,外債規(guī)模從2007年的460億美元(占GDP的50%)減少到2013年4月末的90億美元(占GDP的4.5%)。ue583瑒瑥2.哈薩克斯坦銀行居民儲蓄不斷增長,結構優(yōu)化。2006年哈薩克斯坦銀行居民儲蓄增長率高達73.3%,而2007年其居民儲蓄增長率下降為40%(外幣儲蓄增加58%,堅戈儲蓄僅增加了31%);隨著危機的加深和蔓延,2008年其居民儲蓄存款僅僅增加了3.6%(外幣儲蓄增加15.3%,堅戈儲蓄只增加了3.5%);哈國政府反危機計劃的實施促使哈薩克斯坦銀行居民儲蓄存款增加,2009年其居民儲蓄增長率達到了29.1%(外幣儲蓄增加74.4%,堅戈儲蓄占43.4%);隨著哈薩克斯坦經(jīng)濟、銀行體系和堅戈的穩(wěn)定,2010年其居民儲蓄率同比增加15.8%(外幣儲蓄減少8.7%,堅戈儲蓄增加48.6%),居民儲蓄美元化程度降低,堅戈儲蓄占55.5%。隨著哈薩克斯坦經(jīng)濟、金融形勢的好轉,2011年其居民儲蓄同比增加22.6%,堅戈儲蓄占比提高到了57.9%。2012年前4個月,居民儲蓄存款同比增加7.8%,堅戈儲蓄就占到了58.5%。ue583瑒瑦3.哈薩克斯坦銀行業(yè)存款占負債的比重大幅度提高。2012年7月至2013年7月其自然人和法人存款在哈薩克斯坦銀行債務中的比重已經(jīng)提高到了75%。ue583瑒瑧雖然2012年哈國銀行總資產(chǎn)增長8.2%,凈資產(chǎn)比率從10.2%增長到了14.4%,然而其銀行業(yè)沒有能夠達到改善或穩(wěn)定資產(chǎn)質(zhì)量的期望。2012年哈國銀行業(yè)不良貸款額增加6000億堅戈(截至2012年末累計達4.3萬億堅戈),不良貸款在總貸款組合中的比重高達44.5%,貸款潛在損失形成的預計負債增加6400多億堅戈(截至2012年末累計達4萬億堅戈),銀行業(yè)虧損額超過2000億堅戈,銀行利潤僅夠彌補7家銀行的虧損。ue583瑒瑨整體而言,哈國銀行業(yè)共有8家銀行虧損,幾乎1/4信貸機構支出大于收入。2012年前11個月,哈國銀行業(yè)損失近1.3萬億堅戈,負資產(chǎn)2410億堅戈?？梢?哈薩克斯坦銀行體系依然沒有完全擺脫信用風險的困擾。(二)哈薩克斯坦斯坦的資產(chǎn)現(xiàn)狀經(jīng)過哈薩克斯坦政府多方的努力,哈薩克斯坦銀行業(yè)避免了系統(tǒng)危機的發(fā)生,后危機時代哈薩克斯坦八成的銀行經(jīng)營狀況得到改善,債務減少、利潤增加、扭虧為盈。1.哈薩克斯坦最大的“問題銀行”———BTA銀行。該行順利實現(xiàn)債務重組,債務縮減、利潤增加,為哈薩克斯坦銀行業(yè)擺脫系統(tǒng)危機做出了重要貢獻。2009年6月末,哈薩克斯坦最大的銀行———BTA銀行凈虧損1.52萬億堅戈(約合100億美元),占哈薩克斯坦2008年GDP的10%,所欠外債為130億美元,占哈國銀行業(yè)外債總額的40%,成為哈薩克斯坦最大的“問題銀行”。ue583瑒瑩2010年5月哈薩克斯坦最大的“問題銀行”進行債務重組,重組后由國家控股81.5%,ue583瑓瑠隨著債務問題的最終解決,BTA銀行完全走出了危機并開始康復。2013年9月末在哈薩克斯坦銀行排名第3的BTA銀行實現(xiàn)凈利潤241.39億堅戈,所欠債務縮減到了33億美元。ue583瑓瑡2.哈薩克斯坦“債務纏身”銀行———聯(lián)合銀行。該行順利完成了債務重組,債務縮減、扭虧為盈。2009年,受金融危機的影響,聯(lián)合銀行債務纏身,2010年3月末其不良資產(chǎn)占比高達60.2%;2010年6月,該行進行債務重組,債務由45億美元下降至10.8億美元;ue583瑓瑢2011年6月末虧損440萬堅戈,到2012年6月末就扭虧為盈,實現(xiàn)凈利潤53億堅戈。雖然2012年9月末再次出現(xiàn)虧損5.97億堅戈,但是2013年9月末以純利潤14.69億堅戈再次扭虧為盈。ue583瑓瑣3.哈薩克斯坦“資產(chǎn)狀況令人擔憂”銀行———人民銀行。該行快速改變資產(chǎn)質(zhì)量下降、流動性不足、資本化狀況差的狀況,其資產(chǎn)在哈國銀行業(yè)的排名由2008年6月的第3名提高到2012年6月的第1名。ue583瑓瑤2012年6月末實現(xiàn)凈利潤316億堅戈,比2011年同期增長49.8%;ue583瑓瑥2013年9月末實現(xiàn)凈利潤506.21億堅戈,較2012年同期增長17.3%。ue583瑓瑦4.哈薩克斯坦“資產(chǎn)最大”銀行———商業(yè)銀行。該行迅速處理其“問題貸款”,經(jīng)營狀況大為改善。2012年上半年實現(xiàn)凈利潤130億堅戈,比2011年同期增長9.1%;ue583瑓瑧2013年上半年實現(xiàn)純利潤153.34億堅戈,比2012年同期增長18.1%,ue583瑓瑨其資產(chǎn)在哈國銀行業(yè)的排名由2008年的第2名提高到2011年的第1名,近兩年連續(xù)穩(wěn)居資產(chǎn)排名第一,是哈薩克乃至中亞最大的銀行。ue583瑓瑩5.哈薩克斯坦“利潤大起大落”銀行———歐亞銀行。該行2009年的凈利潤比2008年下降90.2%,ue583瑔瑠2011年的凈利潤比2010年增長740.2%,ue583瑔瑡2012年6月末的凈利潤比2011年同期增長60%,ue583瑔瑢2013年9月末的凈利潤比2012年同期增長30%。ue583瑔瑣6.哈薩克斯坦“負債增長快于資產(chǎn)”銀行———國家開發(fā)銀行。該行2009年的負債同比增長131%,資產(chǎn)同比增長125%,凈虧損394.76億堅戈;ue583瑔瑤2013年9月末實現(xiàn)凈利潤271.6億堅戈,比2012年同期增長50%。ue583瑔瑥7.哈薩克斯坦“小資產(chǎn)大盈利”銀行———Delta銀行。雖然該行資產(chǎn)在哈國銀行業(yè)排名第17位(2013年9月末的資產(chǎn)僅有1740.88億堅戈),但其凈利潤卻大幅度提高,2013年比2012年同期增長200%。ue583瑔瑦8.哈薩克斯坦“最佳銀行”———采斯納銀行。該行2008年的虧損額高達47.56億堅戈,ue583瑔瑧然而在后危機時代虧損狀況迅速得到改善,憑借其穩(wěn)健的作風和良好的信譽而廣受哈國內(nèi)外大客戶的信賴,從而保持了高質(zhì)量的信貸資產(chǎn)。2012年其自有資本盈利率達25.2%(遠高于哈國銀行業(yè)8.1%的平均水平),其存款增速躍居哈國10大商業(yè)銀行首位,資產(chǎn)市場份額增長200%。2012年其入選英國《世界金融雜志》“全球百強企業(yè)”(獨聯(lián)體國家第一家獲此殊榮的銀行),2012年、2013年連續(xù)兩年被英國《WorldFinance》雜志和歐洲知名雜志《歐洲貨幣》評為哈國最佳商業(yè)銀行。ue583瑔瑨盡管近年來哈薩克斯坦大多數(shù)銀行的資產(chǎn)結構得以優(yōu)化,債務規(guī)模得到縮減,特別是2013年以哈薩克斯坦人民銀行、聯(lián)合銀行等為代表的大型銀行都實現(xiàn)了負債減少、利潤增長的目標,避免了一場由外在危機而引發(fā)哈薩克斯坦銀行業(yè)系統(tǒng)危機的爆發(fā),然而在哈薩克斯坦依然有8家銀行在虧損,仍有25%的銀行收不抵支,還有一些銀行的利潤急速下降(哈薩克斯坦進出口銀行2013年9月末的凈利潤為1470.81億堅戈