全面注冊制的實施對資產(chǎn)評估行業(yè)發(fā)展的影響研究

對資產(chǎn)評估行業(yè)發(fā)展的影響研究北京資產(chǎn)評估協(xié)會行業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略委員會我國資本市場股票發(fā)行制度完成了由核準制向全面注冊制的過渡。全面注冊制下，審核權(quán)從證監(jiān)會下放到交易所，決定權(quán)由交易所交給市場。證監(jiān)會對上市企業(yè)的把關(guān)方式從過往的實質(zhì)審查轉(zhuǎn)向形式審查，貫徹以信息披露為核心的監(jiān)管理念。資產(chǎn)評估報告等信息成為資本市場參與各方最重要、最核心的關(guān)注點。資產(chǎn)評估行業(yè)發(fā)展步入重要戰(zhàn)略機遇期。與此同時，隨之而來的挑戰(zhàn)也尤為艱巨。評估機構(gòu)執(zhí)業(yè)風險不斷加大、評估從業(yè)人員專業(yè)勝任能力亟需提高，影響行業(yè)持續(xù)高質(zhì)量發(fā)展的諸多問題與挑戰(zhàn)日在全面注冊制改革的過程中，機遇挑戰(zhàn)并存，發(fā)展前景廣闊。本文分析全面注冊制的實施對資產(chǎn)評估行業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展的影響，探討資產(chǎn)評估行業(yè)如何積極應對機遇與挑戰(zhàn)，從資產(chǎn)評估機構(gòu)、行業(yè)協(xié)會和相關(guān)部門三個層面提出應對建議。以期為資產(chǎn)評估行業(yè)利用好全面注冊制改革的戰(zhàn)略機遇期，有效化解風險，穩(wěn)中求進應對挑戰(zhàn)，助力 1 1 1 2二、全面注冊制的實施對資產(chǎn)評估行業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展的影響 2 2 2 8 10 10 10 11 11 12 12 13三、全面注冊制的實施對資產(chǎn)評估行業(yè)持續(xù)發(fā)展的挑戰(zhàn) 13 13 15 15 15 15 16 17 17 18 18 18 18 19 19 20 20 21 21 22 221我國證券市場新股發(fā)行制度歷經(jīng)審批制、核準制、注冊制三個階段:核準制（1999-2018年又分通道制和保薦制兩個時期。通道制（1999-2018年）期間券商要對發(fā)行人進行推薦和輔導，并對上市公司信息披露情況負注冊制（2019-至今明確只要達到法定條件要求的企業(yè)即可發(fā)行股票，證券監(jiān)管機構(gòu)僅對申報文件的真實性、準確性、完整性和及時性進行合規(guī)性質(zhì)2013年11月，黨的十八屆三中全會后，科創(chuàng)板各項制度創(chuàng)新經(jīng)受住了市場考驗，并在創(chuàng)業(yè)板注冊制改革中“輸出”注冊管理辦法》公布實施，全面注冊制啟動，經(jīng)過3年多的發(fā)展，我國資本市深交所、北交所在內(nèi)的全國性證券交易場所和全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)以及與其相關(guān)的各2調(diào)了透明度的變化，審核中涉及的所有內(nèi)容都將公開；三是把關(guān)方式及監(jiān)管執(zhí)全面注冊制對中國資本市場發(fā)展具有里程碑意義，是一場觸及資本市場制度靈魂深處的改革，為與之息息相關(guān)的資產(chǎn)評估等市場中介機構(gòu)帶來更大的發(fā)過去二十多年，核準制主導中國資本市場，監(jiān)管層對公司盈利能力實質(zhì)審查初衷是好的，但滋生種種弊端：一是企業(yè)為了上市過度包裝，粉飾報表、大氣彌漫；三是由于發(fā)行門檻較高，沒有盈利新經(jīng)濟企業(yè)無法在A股上市，中國上市門檻更加多元，資金向優(yōu)質(zhì)企業(yè)集中，擁抱高科技、新經(jīng)濟企業(yè)；二是隨著更多公司上市，殼資源價值大幅下降，市場估值中樞下移，優(yōu)勝劣汰；三是資本市場做大做強，與打造創(chuàng)新驅(qū)動的經(jīng)濟新引擎相互成就，實現(xiàn)實體與金融二、全面注冊制的實施對資產(chǎn)評估行業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展的影響34同步試點注冊制，其數(shù)據(jù)與科創(chuàng)板一樣不作比較；全面注冊制即主板注冊制于573.5億元。根據(jù)上述可做比較的創(chuàng)業(yè)板和主板在注冊制改革前后兩個年度內(nèi)上半年的數(shù)據(jù)比較來看，創(chuàng)業(yè)板無論是上市數(shù)量還是募資總額都得到了大幅度主板市場雖然在上市數(shù)量上有一定的增長，但在募資總額上卻大幅度下降，這56根據(jù)上表二，從細分板塊來看，滬深主板：上會企業(yè)數(shù)、過會企業(yè)數(shù)都先面注冊制刺激。在全面注冊制下，作為最后一個注冊制板塊，主板市場審核節(jié)和過去兩年同期相比，上會企業(yè)數(shù)、過會企業(yè)數(shù)波動不大；2023年上半年和一數(shù)據(jù)的分析一樣，科創(chuàng)板一開市既同步實施注冊制試點，故其不存在注冊制改革的前后情況比較。創(chuàng)業(yè)板：2021年上半年和2020年同期相比，上會企業(yè)動。從該板塊的過會率前后比較說明新的審核制度并不意味著監(jiān)管放松要求。與上述對表一企業(yè)上市數(shù)據(jù)分析一樣，注冊制改革對上會企業(yè)數(shù)、過會企7板的定位有了更加明確的要求，導致部分擬申報創(chuàng)業(yè)板的公司不再符合板塊定8和中介機構(gòu)還比較慎重。再次，全面注冊制實施，使得部分同時滿足不同板塊上市條件的公司處于觀望狀態(tài)，尤其是部分滿足主板上市條件的企業(yè)，有向主企業(yè)數(shù)量驟降。IPO新增受理數(shù)量變化與科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板和北交所三個板塊申俄烏沖突的持續(xù)以及比疫情時代更加艱難的后疫情時代等不利因素影響，經(jīng)濟形勢比較嚴峻，2022年眾多企業(yè)業(yè)績下滑未能達到申報標準。二是全面注冊制正式實施，新舊審核制度交替之際，政策調(diào)整期間，業(yè)績表現(xiàn)不佳、經(jīng)營風險少，過會企業(yè)數(shù)也自然會減少。三是監(jiān)管從嚴，責任前移。實行注冊制之后，總體而言，近四年從注冊制改革試點到全面實施，資本市場IPO數(shù)量和募資金額的規(guī)律或趨勢尚未顯現(xiàn)?？傮w來說起伏變化較大，具體到各板塊分析，注冊制改革對創(chuàng)業(yè)板企業(yè)IPO的影響最為明顯。而有些板塊、某些年份受多種因素綜合影響，注冊制改革帶來的影響并不明顯或很難分辨。由此與資本市場92.對資本市場并購重組業(yè)務(wù)的影響現(xiàn)較為活躍，與注冊制的實施，股權(quán)及資產(chǎn)并購、置換等交易的涌現(xiàn)有密切關(guān)系。從企業(yè)性質(zhì)看，國企、央企成為并購重組市場的絕對主力，家數(shù)與金額均深化、加快踐行國企改革行動方案；民營龍頭上市公司則使用并購重組工具箱趨勢；中小市值上市公司則陷入了放手一搏還是“躺平”賣殼的艱難選擇中，等等。有理由相信，隨著國資委對央企上市公司提質(zhì)增效、推進并購，未來的增長主要應該與上市公司家數(shù)不斷增多、資產(chǎn)評估業(yè)務(wù)的來源基礎(chǔ)不斷擴大以及財報為目的的評估業(yè)務(wù)越來越多等因素相關(guān)，同時，也受注冊制改革等其他因素的影響；而增長幅度不大應該主要受宏觀經(jīng)濟下行、疫情影響以及行業(yè)競盡管自注冊制試點到全面實施以來對資本市場以及資產(chǎn)評估業(yè)務(wù)的短中期元包容的發(fā)行上市條件使得一批“硬科技”企業(yè)、創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)被給予更多的來的并購重組等評估業(yè)務(wù)擴大了范圍。另外，隨著對科技創(chuàng)新型、獨角獸、小巨人等類企業(yè)登陸資本市場的政策支持，資產(chǎn)評估等中介機構(gòu)服務(wù)無形資產(chǎn)占比較多的新興企業(yè)將越來越多，而《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》中取消了現(xiàn)行主板發(fā)行條件中關(guān)于不存在未彌補虧損、無形資產(chǎn)占比限制等方面的要2.借殼上市評估業(yè)務(wù)將大幅度減少監(jiān)管層對于借殼上市的審核更嚴，而部分借殼上市容易引發(fā)內(nèi)幕交易等原因，導致企業(yè)借殼上市動力不足，從而會使得那些原本打算借殼上市的企業(yè)只要自今年以來，只有路暢科技披露了借殼預案。借殼上市企業(yè)的減少直接導致重大3.面臨“退市”和中小市值的上市公司被并購的評估業(yè)務(wù)增多注冊制一方面會提高IPO的效率，另一方面必定是嚴格規(guī)范上市公司的“退出”機制，過去核準制的特點是“嚴進寬出”，即上市成功后的退市幾率極低，面臨退市的上市公司總能想到各種辦法擺脫退市，整個資本市場缺乏有效的“優(yōu)勝劣汰”機制。低退市率使得部分上市公司放松了對自身的要求，公司質(zhì)量水平下滑。在這種背景下，對資本市場乃至整個市場經(jīng)濟都有不利影響，*ST的“戴帽”公司以及明確知道自身面臨退市風險的上市公司，有“保殼”的強烈動機，因此被國有控股平臺、地方國資、其他上市公司等進行并購的意會導致上市公司越來越多，中小企業(yè)越來越多。而另一方面投資者必然會逐步向基金靠攏，散戶比例會降低，影響力會降低。注冊制時代，資本市場的“二的被忽視，沒有基金投資者關(guān)注，流動性大幅下降。其實國外成熟市場也是這個邏輯，大型企業(yè)享受流動性溢價，小企業(yè)無人問津。他們應該是最好的并購標的，也可以支撐大型上市公司集團的發(fā)展。這種并購，部分可能也需要資產(chǎn)這里的市場化并購指除國資內(nèi)部資產(chǎn)整合、收購控股子公司少數(shù)股權(quán)、控股股東及關(guān)聯(lián)方資產(chǎn)注入等形式外上市公司收購無關(guān)聯(lián)第三方資產(chǎn)的并購交易。市場化的并購重組交易是否活躍，取決于充足的標的供給以及充分的商業(yè)動機支撐下的買方熱情。注冊制背景下，大量優(yōu)質(zhì)標的在選擇是被并購還是獨立IPO時，往往更傾向于后者，從而導致優(yōu)質(zhì)標的供給并不充分；其次，上一輪并購牛市后商譽、業(yè)績在對賭結(jié)束后斷崖式下滑等問題仍在困擾上市公司，許多上市公司進行市場化并購重組的意愿并不強烈，諸多交易都僅圍繞解決歷史購即產(chǎn)業(yè)并購已占到73%左右。近年來，并購重組在沉寂中逐步回歸理性，如今又隨著產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟升級，A股優(yōu)勢公司陸續(xù)掀起產(chǎn)業(yè)并購潮，國有控股上市公司則貫徹專業(yè)化垂直整合理念，全力打造國際一流企業(yè)。另外，在注冊制下，龍頭公司基于并購整合的動力和手段都會被放大，并購在市場上的玩法和邏輯預計市值，是指股票公開發(fā)行后按照總股本乘以發(fā)行價格計算出來的發(fā)行人股票名義總價值。在各證券交易所、各板塊、各類發(fā)行人申請上市的各套市值及財務(wù)指標中，僅主板上市規(guī)則中有一項未涉及預計市值，其余均涉及預計新股定價轉(zhuǎn)變?yōu)閷ζ髽I(yè)真實價值的判斷，投行需要加強研究能力，給出更為精行業(yè)將會逐步邁入“良幣驅(qū)逐劣幣”的時代，預計一些低質(zhì)量的機構(gòu)會逐漸被淘汰，而高質(zhì)量、有規(guī)模、有品牌的評估機構(gòu)將進一步發(fā)展壯大，價值更加凸顯，同時在中國資產(chǎn)評估協(xié)會新修訂的《資產(chǎn)評估機構(gòu)綜合評價辦法》的加持告（含估值報告）數(shù)量最多的十家資產(chǎn)評估機構(gòu)合計出具報告3,845份，數(shù)量三、全面注冊制的實施對資產(chǎn)評估行業(yè)持續(xù)發(fā)展的挑戰(zhàn)注冊制貫徹信息披露為核心的理念，審核部門不再對發(fā)行人做實質(zhì)性的判斷。因此對于企業(yè)上市的信息披露要求非常嚴格，注冊制改革要求壓實發(fā)行人任的前移，意味著評估機構(gòu)要做好評估項目的事前事中事后全過程管理和全方位控制，這對評估機構(gòu)和評估專業(yè)人員的執(zhí)業(yè)質(zhì)量和風險防控提出了更高的要注冊制改革是涉及監(jiān)管理念、監(jiān)管體制、監(jiān)管方式的一場深刻變革。注冊制下，監(jiān)管層在發(fā)行條件上做減法，注冊審核遵循以信息披露為中心的監(jiān)管理念，審核效率進一步提高。同時，在強化中介機構(gòu)歸位盡責方面做加法，確立依法、全面、從嚴監(jiān)管理念，零容忍打擊欺詐發(fā)行、財務(wù)造假和審計、評估等違法違規(guī)行為，督促資產(chǎn)評估等中介機構(gòu)歸位盡責、公正執(zhí)業(yè)。目前，證監(jiān)會規(guī)則108部。內(nèi)容涵蓋發(fā)行條件、注冊程序、保薦承銷、重大資產(chǎn)重組、監(jiān)管明確規(guī)定了資產(chǎn)評估機構(gòu)未勤勉盡責，其制作、出具的文件有虛假記載、誤導文件、出具證明文件重大失實等違法犯罪，要加強線索發(fā)現(xiàn)、移送和偵辦，做斷推動上市公司提高質(zhì)量，深入實施新一輪推動提高上市公司質(zhì)量三年行動方案，啟動上市公司獨立董事制度改革，深入推進退市制度改革等一系列改革措施；在后端，證監(jiān)會聚焦監(jiān)管主責主業(yè)，保持“零容忍”執(zhí)法高壓態(tài)勢，嚴厲打擊欺詐發(fā)行、財務(wù)造假等違法違規(guī)行為。實施行政、民事、刑事立體化追責，超去年同期水平，其中，也相應涉及較多中介機構(gòu)。這些行動措施釋放出執(zhí)法力度，不僅是行政責任、民事責任、刑事責任“三位一體”的立體追責體系已構(gòu)建，而且處罰的力度大幅度加重，其中為完善投資者保護力度，民事責任大注冊制把選擇權(quán)真正交給市場，市場將通過不斷完善的市場化發(fā)行、交易、定價、信息披露和常態(tài)化退市等制度，配以有效的法律懲戒體系，促使公司間優(yōu)勝劣汰，助力優(yōu)質(zhì)企業(yè)做大做強，推動資源更加高效地供給到高科技創(chuàng)新的新產(chǎn)業(yè)、新模式、新階段、新經(jīng)濟領(lǐng)域。同時，注冊制下提出的“發(fā)行人報送信息”的信息披露要求，將很有可能使得市場化的評估業(yè)務(wù)需求增多。而新業(yè)態(tài)、新模式、新階段、新經(jīng)濟領(lǐng)域業(yè)務(wù)的不斷增多需要評估方法的不斷創(chuàng)新、執(zhí)業(yè)能力上提出了更大的挑戰(zhàn)。比如，現(xiàn)階段一些處于初創(chuàng)期的未盈利的醫(yī)藥、互聯(lián)網(wǎng)、硬科技等類型的公司而言，如何判斷初創(chuàng)期企業(yè)未來的發(fā)展?jié)摿霸鲠槍π袠I(yè)服務(wù)資本市場面臨的機遇與挑戰(zhàn)，為破解發(fā)展難題，現(xiàn)提出以下資產(chǎn)評估機構(gòu)要以全面注冊制實施為契機，主動適應新形勢新變化，堅持黨的領(lǐng)導，提高政治站位，始終恪守以人民為中心的發(fā)展思想，始終堅守“專業(yè)報國、服務(wù)社會”的初心使命，全面貫徹新發(fā)展理念，勇于改革創(chuàng)新，以專業(yè)能力為基礎(chǔ)，不斷拓寬自身的執(zhí)業(yè)寬度、延伸自身的執(zhí)業(yè)深度、提升自身的執(zhí)業(yè)高度，切實履行好資本市場“看門人”職責，把保護資本市場廣大投資者注冊制的全面實施是資本市場的一項重大變革，具有里程碑的重大意義，其所帶來的變化是全方位的、根本性的，可以說是一場觸及監(jiān)管底層邏輯、刀刃向內(nèi)、牽動資本市場全局的變革，影響深遠。在注冊制下，資本市場對實體經(jīng)濟特別是科技創(chuàng)新的服務(wù)功能大幅提升，市場結(jié)構(gòu)和市場生態(tài)發(fā)生深刻變化，市場活力和市場韌性明顯增強。作為資本市場履行“看門人”職責的資產(chǎn)評估注冊制下，作為“看門人”的評估機構(gòu)，責任重大、風險叢生。怎樣勤勉履職，履行好“看門人”角色，首先在于執(zhí)業(yè)人員的風險意識。當下和未來，評估機構(gòu)和評估執(zhí)業(yè)人員必須不斷提升風險意識，并著力加強職業(yè)道德的自我約束，尤其是需要始終保持“誠實守信、勤勉盡責”的職業(yè)修養(yǎng)，并嚴格杜絕低價競爭、不當承諾、利益輸送等可能導致評估質(zhì)量降低、評估風險增加的不險和問題為導向，提升風險評估和風險應對的精準性、敏銳性，尤其是要提高全面注冊制下，審查機制的變化以及以信息披露為核心的監(jiān)管理念，為證券發(fā)行提供服務(wù)的評估機構(gòu)及其評估人員需要直接面對市場的嚴格考驗，稍有不慎就有可能面臨來自監(jiān)管部門和司法部門的法律責任估機構(gòu)需要全面梳理機構(gòu)的質(zhì)量控制體系，進一步規(guī)范和加強內(nèi)部風險控制流程，最大限度地降低評估執(zhí)業(yè)風險、提高評估服務(wù)質(zhì)量，從而助力提升資本市等提升到戰(zhàn)略地位，通過建立起一套成熟的全生命周期人才管理體系，科學分人才管理系統(tǒng)，從而為員工打造暢通的職業(yè)發(fā)展通道，持續(xù)提升組織內(nèi)生力，不斷提高人員綜合素養(yǎng)，著力提升人員專業(yè)水平，為更好地服務(wù)資本市場奠定二是建立業(yè)務(wù)勝任能力評價機制。全面注冊制下，對于資本市場的評估業(yè)務(wù)，我們須深刻認識到建立勝任能力評價機制對防范其執(zhí)業(yè)風險的重要性，及時有效的建立健全相關(guān)制度或評價體系。評價體系的構(gòu)建，主要包括三個層次：一是對單個項目的項目組人員的勝任能力評價制度；二是對每個評估專業(yè)人員三是加強對評估專業(yè)人員的差異化管理。評估機構(gòu)在應對高難度、高風險的評估業(yè)務(wù)時，應針對評估專業(yè)人員不同的業(yè)務(wù)勝任能力實行差別化管理，在對業(yè)務(wù)項目實行分類或分級的基礎(chǔ)上，按業(yè)務(wù)承接、業(yè)務(wù)承做和報告審核三個4.開展前瞻研究，推進技術(shù)創(chuàng)新經(jīng)濟社會發(fā)展日新月異、新事物層出不窮，尤其是全面注冊制的實施，使評估所面臨的評估對象和評估對象所處的行業(yè)也在深刻變化、不斷出新。比如，現(xiàn)階段一些處于初創(chuàng)期的未盈利的醫(yī)藥、互聯(lián)網(wǎng)、硬科技等類型的公司，科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板等高科技公司的無形資產(chǎn)、處于前沿的數(shù)據(jù)資產(chǎn)、碳資產(chǎn)、生物資產(chǎn)等新興的特殊資產(chǎn)等等。面臨這些新的評估領(lǐng)域、新的市場需求、尤其是風險比較高的領(lǐng)域，我們要以評估專業(yè)人士的方向感、責任感和使命感，開展對新評估領(lǐng)域、前沿評估領(lǐng)域以及高風險評估領(lǐng)域的前瞻性研究，包括評估技術(shù)和風險防控等方面，并努力推動行業(yè)相關(guān)準則的制定與修改完善，從制度與方目前證券監(jiān)管部門和部分頭部會計師事務(wù)所已開始使用風險預警軟件。證券監(jiān)管部門通過風險預警軟件篩選具備特征因素（如關(guān)聯(lián)交易頻繁等）的樣本，實施檢查手段，提高監(jiān)督效率。會計師事務(wù)所通過預警軟件尋找項目層面風險，決定是否承接、如何執(zhí)業(yè)。建議資產(chǎn)評估行業(yè)協(xié)會、資產(chǎn)評估機構(gòu)學習借鑒證券監(jiān)管部門、事務(wù)所的風險預警做法，適時開發(fā)相關(guān)軟件，建立風險預警系統(tǒng)，進一步發(fā)揮資產(chǎn)評估行業(yè)的資本市場“看門人”作用，要求行業(yè)自律監(jiān)管要以問題和風險為導向，不斷完善自律監(jiān)管規(guī)則體系和有利于行業(yè)自律監(jiān)管的信息溝通、懲戒、協(xié)同等運行機制。監(jiān)管與服務(wù)并重，特別是要加大對新備案證券機構(gòu)的檢查力度和專業(yè)幫扶力度。持續(xù)加強行業(yè)誠信建設(shè)，健全行業(yè)誠信檔案，運用信用記錄、警示告誡、公開曝光等措施加大懲戒力度，完善對投訴舉報、媒體質(zhì)疑等的處理機制，不斷加強對評估機構(gòu)的日常監(jiān)管和專項檢查。建議深入宣傳評估準則，加強資產(chǎn)評估專業(yè)人員管理和人才建設(shè)，防范和控制我國資產(chǎn)評估行業(yè)自誕生三十多年來，行業(yè)規(guī)模不斷擴大，服務(wù)范圍不斷拓展，行業(yè)發(fā)展總體向好，在維護資本市場秩序和社會公眾利益、提升信息質(zhì)量和經(jīng)濟效率等方面發(fā)揮了重要作用，但同時也存在部分“看門人”職責履行不到位、行業(yè)監(jiān)管和執(zhí)法力度不足等問題，企業(yè)信息披露失真、上市公司財務(wù)造假等現(xiàn)象時有發(fā)生。近年來發(fā)生的評估失敗案例證明，其中部分與機構(gòu)一體監(jiān)督工作的意見》中對資產(chǎn)評估等中介機構(gòu)提出的“持續(xù)提升一體化管理水平，實現(xiàn)人員調(diào)配、財務(wù)安排、業(yè)務(wù)承接、技術(shù)標準、信息化建設(shè)的實質(zhì)性一體化管理?！钡囊蟆Ｖ荚趶娀u估機構(gòu)內(nèi)部治理，切實提能力，為健全資產(chǎn)評估行業(yè)健康發(fā)展的長效機制提供重要的制度指引。從長遠積極借鑒注冊會計師行業(yè)發(fā)展的經(jīng)驗，協(xié)調(diào)推進建立健全行業(yè)一體化管理制度，購買職業(yè)責任保險應對民事責任。但目前，職業(yè)風險基金存在計提不足、自行管理、挪用嚴重等情況；職業(yè)責任保險存在理賠較難，投保范圍、合同條款、責任認定不統(tǒng)一等方面的問題，影響機構(gòu)的投保效果。針對資產(chǎn)評估行業(yè)在資本市場民事責任不斷加重的新挑戰(zhàn)，建議行業(yè)協(xié)會積極與國家金融監(jiān)督管理部率調(diào)節(jié)機制，探索聯(lián)合體投保和集中投保等方式4.加快推進行業(yè)信息化建設(shè)指出資產(chǎn)評估行業(yè)應當“切實推動行業(yè)信息化建設(shè)，加快資產(chǎn)評估業(yè)態(tài)與信息技術(shù)的融合，推動資產(chǎn)評估行業(yè)向數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化、現(xiàn)階段，我國資產(chǎn)評估行業(yè)的整體信息化建設(shè)程度不高，已經(jīng)開展的各項化水平差距較大，頭部機構(gòu)走在前面，但絕大部分中小型評估機構(gòu)還處在初級隨著經(jīng)濟社會的發(fā)展，尤其是全面注冊制的實施，資產(chǎn)評估行業(yè)的業(yè)務(wù)范圍不斷拓展，業(yè)務(wù)模式不斷創(chuàng)新，各種前沿的資產(chǎn)類型、日益復雜的交易背景、人工作業(yè)模式提出了重大挑戰(zhàn)。為加快行業(yè)信息化建設(shè)步伐，建議行業(yè)協(xié)會引領(lǐng)行業(yè)借助信息技術(shù)推動業(yè)務(wù)模式、執(zhí)業(yè)手段等方面的創(chuàng)新和變革，利用大數(shù)據(jù)、人工智能等科技手段賦能于評估作業(yè)，圍繞評估數(shù)據(jù)采集、評估報告電子化、行業(yè)管理服務(wù)數(shù)據(jù)、電子簽章與證照等領(lǐng)域，急用先行、循序漸進推動構(gòu)建科學適用的行業(yè)數(shù)據(jù)標準體系，滿足數(shù)據(jù)共享交換和數(shù)據(jù)分析需求，發(fā)揮數(shù)滿足全面注冊制下的質(zhì)量要求。結(jié)合行業(yè)特點，鼓勵大型評估機構(gòu)發(fā)揮創(chuàng)新引領(lǐng)作用，支持推進信息化產(chǎn)品的普及應用，以市場手段更多惠及廣大中小評估建議資本市場的證券監(jiān)督主管部門、司法部門、交易市場圍繞不同市場主資格資產(chǎn)評估機構(gòu)總量。近年來，財政部監(jiān)督評價局和中國資產(chǎn)評估協(xié)會聯(lián)合組織開展的對資產(chǎn)評估機構(gòu)的檢查中,發(fā)現(xiàn)新備案機構(gòu)基礎(chǔ)管理薄弱、勝任能力短兩三年時間，新證券備案資產(chǎn)評估機構(gòu)暴增，帶來市場競爭加劇。部分評估機構(gòu)慢慢陷入了“低收費、低成本、低質(zhì)量、高風險”的“三低一高”惡性循環(huán)。低收費決定了低成本，低成本決定了低質(zhì)量，低質(zhì)量最終導致了高風險。尤其是“僧多粥少”局面帶來的惡性低價競爭，給機構(gòu)帶來了越來越大的生存會造成資本市場業(yè)務(wù)供給遠遠落后于機構(gòu)數(shù)量增長速度，行業(yè)的生態(tài)系統(tǒng)就很有可能失衡。建議有關(guān)部門在著力加強對目前已備案證券評估機構(gòu)的分層管理和對新備案機構(gòu)的教育引導外，更要從“入口”上把好關(guān)，建立對擬新備案機構(gòu)進入的科學評價機制，成熟一個放一個；同時，建立證券服務(wù)評估機構(gòu)評價政策的理解把握、檢查的標準等存在差異，從而可能存在監(jiān)管標準、處罰尺度中民事侵權(quán)賠償案件的若干規(guī)定》等司法解釋對會計師事務(wù)所法律責任區(qū)分了體的監(jiān)管標準，避免出現(xiàn)監(jiān)管標準