任務百分比式財務報表分析

垂直百分比式財務報表-定義

定義：

將財務報表中的一個基本數(shù)額規(guī)定為100%，其他因素表示為該基本數(shù)額的百分比。

注意：

基本數(shù)額一般都是金額最大、最為重要的項目。例如資產負債表中額的總資產或者損益表當中的凈銷售額。

垂直百分比式財務報表-單一企業(yè)

32940÷189177=17%

工商銀行601398資產負債表2013-12-31 單位：億元

金額

百分比

金額

百分比

現(xiàn)金及存放央行

32,940

17%

向中央銀行借款

7

-

存放同業(yè)款項

3,064

2%

同業(yè)存放款項

8,671

5%

交易性金融資產

3,726

2%

51%

交易性金融負債

5,536

3%

77%

發(fā)放貸款及墊款

96,814

-

吸收存款

146,208

-

長期股權投資

285

5%

應付職工薪酬

245

-

可供出售金融資產

10,008

1%

應交稅費

671

93%

固定資產

1,359

-

負債

176,393

2%

無形資產

0

股本

3,514

1%

3%

盈余公積

1,239

-

100%

未分配利潤

5,119

7%

少數(shù)股東權益

43

資產

189,177

所有者權益

12,785

垂直百分比式財務報表-不同企業(yè)

民生銀行600016

利潤表2013-12-31 單位：億元

金額

百分比

營業(yè)總收入

1158

100%

營業(yè)總成本

590

51%

營業(yè)利潤

568

49%

工商銀行601398

利潤表2013-12-31 單位：億元

金額

百分比

營業(yè)總收入

5896

100%

營業(yè)總成本

2525

43%

營業(yè)利潤

3370

57%

垂直百分比式財務報表-不同行業(yè)

垂直百分比式財務報表

垂直百分比式財務報表的用途

比較同一年度財務報表中的不同元素

比較同一行業(yè)不同規(guī)模的企業(yè)，將公司績效與行業(yè)平均水平相比

不同行業(yè)之間的比較

1

經典例題EXAMPLE

在衡量一個企業(yè)的財務前景時，財務分析師使用了各

種技術。垂直百分比分析的例子是：

A、銷售費用是銷售額的2%

B、評估公司垂直整合水平的相對穩(wěn)定性

C、將同行業(yè)中的兩個或更多企業(yè)的財務比率進行比較

D、將不同行業(yè)中的兩個或更多企業(yè)的財務形式進行比較

答案：A

水平百分比式財務報表

定義：將基準年份的值設定為100%，展示以后年份與基

準年份相比的上升或下降關系，也稱為趨勢百分比法。

目的：分析在若干年間的發(fā)展趨勢

水平百分比式財務報表

注意點

基數(shù)為零或負

基數(shù)較小

馬航AM利A潤S表利潤表 單位：元

2011

2012

2013

凈利潤

1

3

10

基年X

100%

300%

1000%

B利潤表 單位：億元

2011

2012

2013

凈利潤

1

3

10

基年X

100%

300%

1000%

2

經典例題EXAMPLE

當編制百分比財務報表，資產負債表上項目一般用

的百分比，損益表上項目一般用 的百分比：

A總股東權益；凈利潤

B總資產；凈利潤

C總資產；凈銷售

D總股東權益；凈銷售

答案：C

2

經典例題EXAMPLE

Gordon公司過去4年財務結果如下所示

Gordon公司用垂直百分比法分析了這些結果以確定趨勢。下列哪項是Gordon公司的績效特征？

A銷售收入百分比趨勢增加了，造成百分比毛利率增加

B產品銷售成本的百分比趨勢下降了，使得百分比毛利率趨勢增加

C由于銷售收入趨勢增加，產品銷售成本趨勢減少了，于是百分比毛利率趨勢增加了

D百分比毛利率下降了，因為產品銷售成本的百分比趨勢增加

2

經典例題EXAMPLE

第1年

$1,250,000

$750,000

$500,000

1

第2年

$1,300,000

$785,000

$515,000

1.03

第3年

$1,359,000

$825,000

$534,000

1.07

第4年

$1,400,000

$850,000

$550,000

1.1

銷售金額銷售成本毛利

通貨膨脹因素

垂直百分比報表

銷售金額銷售成本毛利

第1年

100%

60.0%

40.0%

第2年

100%

60.4%

39.6%

第3年

100%

60.7%

39.3%

第4年

100%

60.7%

39.3%

3

經典例題EXAMPLE

Gordon公司過去4年財務結果如下所示

Gordon公司用垂直百分比法分析了這些結果以確定趨勢。下列哪項是Gordon公司的績效特征？

答案：D

A銷售收入百分比趨勢增加了，造成百分比毛利率增加

B產品銷售成本的百分比趨勢下降了，使得百分比毛利率趨勢增加

C由于銷售收入趨勢增加，產品銷售成本趨勢減少了，于是百分比毛利率趨勢增加了

D百分比毛利率下降了，因為產品銷售成本的百分比趨勢增加

4

經典例題EXAMPLE

以下關于百分比式財務報表的敘述哪一項正確？

兩家公司的百分比式財務報表揭示出兩家公司的利