（會計學專業(yè)論文）企業(yè)財務報告的改進問題研究.pdf

碩士學位論文 摘要 財務會計是一個經(jīng)濟信息系統(tǒng)，其主要目標是為利益相關(guān)者提供決策有用的 會計信息。財務報告作為會計信息主要載體，如何來加以改進以適應經(jīng)濟環(huán)境的 發(fā)展變化，提供高質(zhì)量的會計信息，將決定著向資本市場和投資者傳遞的會計信 息是否具有信息內(nèi)含。 財務報告作為一種格式化契約可大大節(jié)約其使用者的閱讀、理解與分析成本， 它通過提供高質(zhì)量的會計信息來滿足投資者的決策需求。本文首先對財務報告信 息的價值進行了理論分析，并結(jié)合國內(nèi)外大量實證研究成果，指出會計信息具有 經(jīng)濟后果，會計數(shù)據(jù)( 盈利) 和資本市場上的證券價格及其收益相關(guān)聯(lián)。然后對 美國評估財務報告質(zhì)量的用戶需求觀和投資者保護觀兩種觀點的聯(lián)系與區(qū)別展開 分析，并結(jié)合我國的實際，提出構(gòu)建我國財務報告的質(zhì)量評估標準體系。最后， 通過分析現(xiàn)行財務報告存在的缺陷，即財務報告內(nèi)容的可靠性不足與財務報告信 息的相關(guān)性程度不高，并在此基礎上，提出財務報告的改進方向。本文認為現(xiàn)行 財務報告改進的途徑主要是：( 1 ) 改進財務報告的結(jié)構(gòu)；( 2 ) 豐富財務報告的內(nèi) 容，如中期財務報告的改進，規(guī)范和完善分部信息的披露，充分披露會計信息， 加強自愿性信息披露的管理；( 3 ) 以及改進財務報告模式，以“事項”報告模式， 盡可能以透明的方式充分完整披露會計信息，降低會計信息的不確定性，并提出 了“事項”報告模式的在線改進。 關(guān)鍵詞：財務報告；改進；充分披露；事項法 企業(yè)財務報告的改進問題研究 a bs t r a c t f i n a n c i a la c c o u n t i n gi sas y s t e mo fe c o n o m i ci n f o r m a t i o n ，w h o s ea i mi st op r o v i d e u s e f u la c c o u n t i n gi n f o r m a t i o no nd e c i s i o n - m a k i n gf o rs t a k e h o l d e r s a st h em a i nc a r r i e r o fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n ，f i n a n c i a lr e p o r ts h o u l db ei m p r o v e dt oa d a p tt ot h e d e v e l o p m e n t o fe c o n o m i ce n v i r o n m e n ta n d p r o v i d eh i g h - q u a l i t ya c c o u n t i n g i n f o r m a t i o n ，w h i c hd e t e r m i n ew h e t h e rt h ea c c o u n t i n gi n f o r m a t i o nt h a tp a s s e st oc a p i t a l m a r k e ta n di r i v e s t o r sh a si n f o r m a t i o nc o n t e n t s b e i n gak i n do ff o r m a tc o n t r a c t ，f i n a n c i a lr e p o r tc a nl a r g e l ye c o n o m i z et h eu s e l - s c o s ti nr e a d i n g ，u n d e r s t a n d i n ga n da n a l y z i n g ，w h i c hs a t i s f i e si n v e s t o r sd e c i s i o n r e q u i r e m e n tb yp r o v i d i n gh i g h - q u a l i t ya c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n f i r s t l y , t h ep a p e rm a k e s at h e o r e t i c a la n a l y s i so na c c o u n t i n gi n f o r m a t i o nv a l u e m a n yp o s i t i v es t u d i e sa th o m e a n da b r o a da l s os h o wt h a ta c c o u n t i n gi n f o r m a t i o nt a k e st h ee c o n o m i cr e s p o n s i b i l i t ya n d c o n n e c t sw i t ha c c o u n t i n gf i g u r e sa n ds t o c kp r i c ea n di n c o m ei n c a p i t a lm a r k e t s e c o n d l y , t h ep a p e rm a k e sa na n a l y s i so nt w oa r g u m e n t so fq u a l i t ye v a l u a t i o no f f i n a n c i a lr e p o r ti na m e r i c a ：u s e r s d e m a n dv i e wa n di n v e s t o r s p r o t e c t i o nv i e w c o m b i n i n gw i t ht h et w of o r m e rv i e w sa n dc h i n e s er e a l i t y , w es h o u l db o f f o wt h ew a y t h a t & f f e r e n ts t a g e so fa m e r i c a nc a p i t a lm a r k e td e v e l o p m e n tp u tf o r w a r dd i f f e r e n t d e m a n d st o w a r dt h ef i n a n c i a lr e p o r ta n db r i n gf o r w a r dt h a ta c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n s h o u l da i mt oe f f i c i e n c yo fd e c i s i o n - m a k i n ga n df u l ld i s c l o s u r eo ff i n a n c i a lr e p o r t i n f o r m a t i o ns h o u l ds e r v et ot h ed e c i s i o n - m a k e r s t h i r d l y , t h ep a p e rp o i n t so u tt h e s h o r t c o m i n g so fc u l t e n tf i n a n c i a lr e p o r tw h i c ha r eu n r e l i a b i l i t yo ff i n a n c i a lr e p o r t c o n t e n t sa n dl a c ko fp e r t i n e n c eo ff i n a n c i a lr e p o r ti n f o r m a t i o n t h ep r e s e n ti m p r o v i n g m e t h o d so f f i n a n c i a lr e p o r ta r ea sf o l l o w i n g s ：i m p r o v i n gt h es t r u c t u r eo f f i n a n c i a lr e p o r t ； e n r i c h i n gt h ec o n t e n t so ff i n a n c i a lr e p o r ts u c h a si m p r o v i n gt h em i d t e r mf i n a n c i a l r e p o r t ，r e g u l a t i n ga n di m p r o v i n gd i s c l o s u r eo fb r a n c hi n f o r m a t i o n ，m a k i n g af u l l d i s c l o s u r eo fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n ， e n h a n c i n g t h em a n a g e m e n to fv o l u n t a r y i n f o r m a t i o nd i s c l o s u r e ；i m p r o v i n gt h em o d eo ff i n a n c i a lr e p o r t ，u s i n g “e v e n t r e p o r t m o d ea n dm a k i n gaf u l ld i s c l o s u r eo fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o nw i t hc l a r i t ya sp o s s i b l ea s y o uc a n ，r e d u c i n gt h ei m p e r t i n e n to fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o na n di m p r o v i n gt h e “e v e n t r e p o r tm o d e k e yw o r d s ：f i n a n c i a lr e p o r t ；i m p r o v e m e n t ；f u l ld i s c l o s u r e ；e v e n ta p p r o a c h 湖南大學 學位論文原創(chuàng)性聲明 本人鄭重聲明：所呈交的論文是本人在導師的指導下獨立進行研究所取得的 研究成果。除了文中特另t l j j r l 以標注引用的內(nèi)容外，本論文不包含任何其他個人或 集體已經(jīng)發(fā)表或撰寫的成果作品。對本文的研究做出重要貢獻的個人和集體，均 已在文中以明確方式標明。本人完全意識到本聲明的法律后果由本人承擔。 ) 作者簽名：參1 礦。 沒日期渺月，z 日 學位論文版權(quán)使用授權(quán)書 本學位論文作者完全了解學校有關(guān)保留、使用學位論文的規(guī)定，同意學校保 留并向國家有關(guān)部門或機構(gòu)送交論文的復印件和電子版，允許論文被查閱和借閱。 本人授權(quán)湖南大學可以將本學位論文的全部或部分內(nèi)容編入有關(guān)數(shù)據(jù)庫進行檢 索，可以采用影印、縮印或掃描等復制手段保存和匯編本學位論文。 本學位論文屬于 l 、保密口，在 ：年解密后適用本授權(quán)書。 2 、不保密圈。 ( 請在以上相應方框內(nèi)打“”) 、 作者簽名：函詡久 導師簽名： 麗矛溝 日期：姍 日期：滯 1 1 月，；日 | | 旯| 孓日 碩士學位論文 1 1 研究背景與意義 第1 章緒論 2 0 世紀9 0 年代以來，國內(nèi)外的一系列財務舞弊丑聞引起了各界的普遍關(guān)注。 人們開始懷疑財務會計信息系統(tǒng)能否及時根據(jù)知識經(jīng)濟對會計反映對象、財務報 告信息披露方式帶來的影響，適時地采取合理的方式對現(xiàn)行財務會計與報告模式 進行改進，能否及時向投資者傳遞知識經(jīng)濟下企業(yè)業(yè)務創(chuàng)新和價值創(chuàng)新的有關(guān)信 息，確保能夠?qū)⑵髽I(yè)財務業(yè)績的有關(guān)信息傳遞給資本市場和投資者，確保信息披 露的透明度與高質(zhì)量，這將決定著財務會計的生存和發(fā)展。 財務會計的目標在于向企業(yè)外部主要利益關(guān)系人( 包括投資者、監(jiān)管者、社 會公眾、雇員、主要的供應商和客戶) 提供對投資，信貸、監(jiān)管或其他決策有用 的信息。而關(guān)于財務報告提供的財務信息的高質(zhì)量標準的討論是從2 0 世紀7 0 年 代開始，美國財務會計準則委員會( f a s b ) 于1 9 8 0 年5 月發(fā)布的第2 號公告 會 計信息的質(zhì)量特征中，相關(guān)性與可靠性被f a s b 并列為財務會計的首要屬性，但 對于二者的抉擇，f a s b 更為側(cè)重于“相關(guān)性”的意圖一直十分明確。從2 0 世紀 8 0 年代開始，改進企業(yè)財務報告的呼聲越來越高，而改進企業(yè)財務報告的舉措的 著眼點幾乎全是財務報告信息的相關(guān)性。2 0 世紀9 0 年代以來，為遏止公司管理人 員的盈余管理行為，減輕管理人員利用信息優(yōu)勢損害投資者的利益，美國s e c 對 財務報告的改進提出了投資者保護觀的思想，要求財務報告信息披露的充分性和 完整性，應向用戶提供盡可能多的信息，并盡可能以透明的方式披露，以降低財 務報告信息的不確定性。 本文從決策有用性的財務會計目標出發(fā)，分析了以f a s b 模式的用戶需求觀和 以s e c 模式下投資者保護觀二者的聯(lián)系和區(qū)別，論述我國財務報告質(zhì)量評價標準 構(gòu)建應以這二種模式為出發(fā)點和理論依據(jù)，同時作出有益的補充本文在以上分 析的基礎上，參照f a s b 和s e c 的財務報告信息質(zhì)量標準體系，以財務報告作為 財務報告信息提供者與使用者的中間橋梁，構(gòu)建了新的衡量財務報告信息質(zhì)量的 標準體系。通過分析現(xiàn)有財務會計和財務報告面臨的挑戰(zhàn)，基于價值型會計計量 原則，提出事項法模式為現(xiàn)行財務會計和財務報告改進的方向，并將?？蓴U展的 商業(yè)報告語言”作為事項法報告模式的在線改進的趨勢。 企業(yè)財務報告的改進問題研究 1 2 文獻綜述 1 2 1 財務報告信息質(zhì)量特征研究 美國會計學會( a a a ) 在1 9 6 6 年基本會計理論說明書中提出了會計信息 的目標和質(zhì)量標準，這是第一次將會計信息質(zhì)量標準與財務報告的目標聯(lián)系起來 的研究，該書認為，財務報告的目標是為了有利于會計信息使用者作出利用有限 資源的決策，有利于內(nèi)部人、財、物的管理和控制，保護資源并報告其管理情況； 有利于履行社會職能和社會控制，為此，他們認為，會計信息應具備相關(guān)性、可 驗證性、超然性和可定量性等質(zhì)量特征。 在此之后，對當今影響最為深遠的當屬美國財務會計準則委員會( f a s b ) 對 財務報告的目標和會計信息質(zhì)量特征的闡述，f a s b 在1 9 7 8 年1 1 月發(fā)表了第1 號 財務會計概念公告，全面系統(tǒng)地闡述了企業(yè)財務報告的目標，他們認為，企業(yè)財 務報告的目標是為了提供有助于經(jīng)濟決策的信息，與其相適應，企業(yè)會計信息的 質(zhì)量特征應具備決策有用性，決策有用性可用相關(guān)性和可靠性來衡量，是從屬于 決策的主要質(zhì)量，及時性、預測價值和反饋價值三者共同構(gòu)成了相關(guān)性的主要成 分，而可靠的信息必須是可驗證性的、不偏不倚的和如實反映客觀事實的。現(xiàn)行 各國財務報告的會計信息質(zhì)量特征的要求在很大程度上借鑒了f a s b 的這一思想。 魏明海等( 2 0 0 1 ) 認為，會計透明度概念的提出是對財務報告信息質(zhì)量標準 和一般意義上的財務報告信息披露要求的發(fā)展。會計透明度是一個關(guān)于財務報告 信息質(zhì)量的全面概念，包括會計準則的制訂和執(zhí)行、財務報告信息質(zhì)量標準、信 息披露與監(jiān)管等。會計透明度要求有一套清晰的會計準則；所有部門都高度遵循 會計準則；對外提供高頻率的準確信息等【l 】。 葛家澍( 2 0 0 1 ) 認為，財務報告的質(zhì)量首先取決于財務報表的質(zhì)量，同時也 決定于表外披露和其他財務報告的質(zhì)量。評價企業(yè)財務報告質(zhì)量標準應包括：財 務信息內(nèi)容的質(zhì)量和財務報表表述的質(zhì)量兩個部分。他認為財務會計信息的及時 性不足，財務會計信息的內(nèi)容不完整，財務報表項目本質(zhì)的不確定性等原因使得 財務報告信息質(zhì)量不高。他認為財務報告的改進應從完善財務報告的內(nèi)容，提高 財務報告信息及時性等方面加以改進1 2 】。 1 2 2 現(xiàn)行財務報告的缺陷問題研究 在國外，英格蘭與威爾士特許會計師協(xié)會( i c a e w ，1 9 9 1 ) 概括了現(xiàn)行財務 報告的五大缺陷：企業(yè)業(yè)績和財務狀況側(cè)重成本計量，與業(yè)績預測和充分計量不 相關(guān)；盈利的單一性；重利潤而輕現(xiàn)金流量；財務報告的向后看( 1 0 0 k i n g - b a c k ) 的模式，對使用者幫助不大1 3 。n a s h ( 1 9 9 8 ) 認為，傳統(tǒng)會計未能對經(jīng)濟價值的主 要部分進行確認，也未能對它所確認的價值進行適當?shù)挠嬃?；傳統(tǒng)的會計系統(tǒng)是 2 碩士學位論文 不同方法，不周計復及結(jié)果的火雜燴，在邏輯上存在巨大的混亂，導致其使用效 率甄節(jié)。寒襲窩瓣森( 2 0 0 2 ) 滋一步攆窶理給魏務攝嘗存東若7 令鑲謨煞鼴法： 低估資本市場；模糊的表述，敞意把公司報寢弄得晦澀難懂；假設和墩構(gòu)，故意 欺騙資本市場，使得投資者把注意力集中在好消息上；利潤平滑；最少限度報告； 最少限度的審計；編涮報表成本上缺乏遠見1 4 】。在國內(nèi)，擻松年、薛文露( 1 9 9 9 ) 訣為，現(xiàn)行露務綴告存在著酉個重大河題：確認與詩蠢，緩行會計確認標準戳過 去發(fā)生的交易事項為基礎，對術(shù)來發(fā)生的交易和事項不予確認；報告的及時性不 夠；報告主體不明確；信息分硬己的渠道與中介，即應通過何種方式提供財務信息 豹霹題，報告售塞苓蕤滾足侵建嘗僖患囂求童戇差異等1 5 1 。蒜家滏、牲必強( 2 0 0 4 ) 系繞地歸納了霹髓的財務會計報告存在的鴦臻缺陷，這黧缺陷包括：財務會計信 息的及時性不足；財務會計信息內(nèi)容的不完整；財務報寢項目的貌似確定性掩蓋 了熟本質(zhì)的不確定性；重法律彤式麗輕經(jīng)濟嶷質(zhì)；重成本兩輕價值；側(cè)重于企業(yè) 囂變豹經(jīng)濟活甏褥忽貉未來霹筑鶼經(jīng)濟活動；表蠹、裹穸 信惠主次關(guān)窳不港及表 外信息缺乏規(guī)范。 1 2 3 改進財務報告的方向研究 。2 3 關(guān)于會鏞瓣羹淘瑟懿改避磷究 在國外，e d w a r d sa n db e l l ( 1 9 6 1 ) 認為，以歷史成本為基礎的計爨模式采取 的熙貨幣資本保壘概念，而在物價變動的情況下，貨幣資本的保全并不意味著企 韭鮑囊茲資本襞愆劐稼全。德囂l 諼秀，應羹爨雯殘搴諍爨摟式交更灸蘧囂藏奉模 式1 6 l 。s o r t e r ( 1 9 6 9 ) 進一步提出，由于單一的歷史成本計量無法反映緞濟環(huán)境特 有的幼態(tài)性和不確定性，也往綴與經(jīng)濟現(xiàn)實不符，而多既計量屬性并襻則缺乏可 比餓，且單一財務報告體系提供的財務報告信息又難以滿足所有財務報告信息使 溪豢靜不囂決策餐簧。困筵，會詩久爨鵑經(jīng)務只是提供露關(guān)事矮酶售慧，兩詿使 用者自己選擇使用的事項，同時由通用財務報告模式過渡到事項模式f | “。美國注冊 會計師協(xié)會( a i c p a ) 成立的j e n k i n s 委員會( 1 9 9 4 ) 認為，現(xiàn)行財務報告不能面 彝來泉，財務攝嵌信息失去了穗關(guān)性，信息瞧容嚴重苓寵整，對搜用畿豹信惠囂 求嚴蓬不足。a l c 瓢建議公司綴表應區(qū)分核心收益與非核心收益；會計計量采取 混合計量模式；披露非財務信息、摘要信息以及財務數(shù)據(jù)重新表述；并提出中期 報鉻等【研。n a s h ( 1 9 9 8 ) 認為現(xiàn)彳亍財務報告的最大缺陷在予其會計計量上，因此， 毪詼為瓣資產(chǎn)、受緩、羧畚投蕊熬囂量嚴格采焉未來襞金滾量貉瑗鏊寒詩薰；不 確認和計量犖個的有形或無形資產(chǎn)，而是確認和計量單獨的現(xiàn)金流入戚現(xiàn)金流出 的價值。在國內(nèi)。謝詩芬( 2 0 0 1 ) 可謂是研究會計計量問題的集大成者。她認為， 財務會計的核心瓣題是計量閼鼷，目翦，鴦莢計量單位的闖題已較好麟決幫不那 么突密，毽詩蠡滿往( 蘢其是焚中靜瑗傻計灌耩性) 長麓滋來是財務會計概念框 企業(yè)財務報告的改進問題研究 架中一個懸而未決的理論問題。她進一步指出，有關(guān)現(xiàn)值計量屬性及其與其他計 量屬性結(jié)合運用( 指公允價值) 的觀點在一定程度上代表了未來財務會計的發(fā)展 方向?，F(xiàn)值會計計量不斷能體現(xiàn)現(xiàn)有財務會計框架中的精髓( 如“決策有用觀”、 “未來經(jīng)濟利益說”) ，更能祛除內(nèi)在邏輯上的不一致性1 9 1 。為更好實現(xiàn)財務報告信 息的決策有用性的目標，應廣泛地實施以公允價值為計量屬性的計量模式。 1 2 3 _ 2 關(guān)于財務報告模式的改進研究 早在2 0 世紀6 0 年代，就有人提出了用重置成本模式( e d w a r d sa n db e l l ，1 9 6 1 ) 、 脫手價格模式( c h a m b e r s ，1 9 6 6 ) 、事項模式( s o r t e r ，1 9 6 8 ) 來取代現(xiàn)行的基于 歷史成本的財務報告模式。a i c p a ( 1 9 9 4 ) 通過對財務報告的使用者的調(diào)查研究提 出了一項企業(yè)財務報告的綜合模式，新財務報告模式預期從以下幾個方面來改進 現(xiàn)行的財務報告：區(qū)分核心和非核心項目；采用混合計量屬性；披露非總計信息； 摘要信息和財務信息的重新表述；對尚無準則規(guī)范信息的披露。w a l l m a n ( 1 9 9 6 ) 提出重新組織財務報告，打破傳統(tǒng)財務報表僅以確認和不確認作為信息披露唯一 標準的結(jié)構(gòu)。傳統(tǒng)財務報告的處理體現(xiàn)為一種“黑白模式”，即要么確認，要么不 確認，不是黑就是白。w a l l m a n 認為為了滿足投資者的需要，財務報告的確認應該 更加靈活，因此，他提出了所謂的“彩色模式”。他將傳統(tǒng)會計確認標準分為相關(guān) 性、可靠性、可定義性和可計量性，并根據(jù)信息符合以上四項標準程度的不同， 分為5 個層次，以彩色報告模式來反映財務報告信息【1 。在此之后，a s b ( 1 9 9 8 ) 提出在現(xiàn)行財務報告的基礎上，增加“全部已確認利得和損失表”0 1 1 ，i a s c ( 1 9 9 9 ) 和f a s b ( 2 0 0 0 ) 提出了因特網(wǎng)上的財務報告，b o u l t o n ( 2 0 0 0 ) 提出了三維矩陣報 告模式【1 2 】。 1 2 4 小結(jié) 財務報告作為財務報告信息需求各方通過長期的從非合作性博弈到合作性博 弈演進而形成的一種格式化契約，它的形式和內(nèi)容受到當時的經(jīng)濟環(huán)境和技術(shù)的 影響，它是一個不斷發(fā)展、演進的過程。關(guān)于財務報告改進的方向，國內(nèi)外的學 者都從會計計量上和報告模式上進行研究，以滿足財務會計的決策有用性目標的 實現(xiàn)。 1 3 本文的研究思路及框架 本文的研究方法以規(guī)范的演繹法為主，結(jié)合針對實務的歸納法。本文的總體 邏輯思路是：以財務報告信息的價值財務報告信息的質(zhì)量特征財務報告 是財務報告信息的載體我國財務報告質(zhì)量評價標準現(xiàn)行財務報告的缺陷 財務報告的改進，這樣一個整的邏輯結(jié)構(gòu)，在明確了財務報告信息質(zhì)量的涵 4 碩士學位論文 義特征和衡量標準的基礎上，以財務報告質(zhì)量評價的用戶需求觀與投資者保護觀 二者之間的聯(lián)系和區(qū)別，結(jié)合決策有用性的財務會計的目標，構(gòu)建我國財務報告 質(zhì)量評價標準，并提出財務報告改進的方向。首先，由企業(yè)是社會公眾發(fā)生投資 行為的結(jié)果來分析，利益相關(guān)者主體對財務報告信息有需求，而后根據(jù)國內(nèi)外實 證的經(jīng)驗證據(jù)也說明利益相關(guān)者合作投資的存在是財務報告信息具有價值的前提 條件，而財務報告信息本身所代表的經(jīng)濟含義是財務報告信息具有這種價值的根 本所在。其次由于財務報告信息的質(zhì)量特征反映財務會計的目標，從財務會計的 目標的演變可分析對財務報告信息質(zhì)量特征研究的深入，信息的相關(guān)性與可靠性 是財務報告信息的首要特征。二者更多的是統(tǒng)一而不是矛盾的關(guān)系。真實可靠的 財務報告信息需要財務報告這個載體表現(xiàn)出對使用者決策有用的相關(guān)性特征，本 文通過分析現(xiàn)行財務報告存在的缺陷，提出以事項法模式及網(wǎng)絡技術(shù)發(fā)展和計算 機技術(shù)發(fā)展引發(fā)的可擴展語言報告方式的形成等改進方向。 本文的正文由五章組成。第一章緒論。主要回顧了目前國內(nèi)外學者、專家對 現(xiàn)行財務報告存在的缺陷的分析，并提出改革現(xiàn)行財務報告的方向；第二章描述 財務報告信息和財務報告信息的質(zhì)量特征。主要在了解財務報告信息具有價值的 基礎上，分析財務報告信息的質(zhì)量特征的相關(guān)性和可靠性，并對財務報告信息的 主要質(zhì)量特征評析；第三章對現(xiàn)行財務報告體系的分析和評價。本章對財務報告 的的涵義、作用、體系及相互關(guān)系作了系統(tǒng)的研究，為深入認識財務報告的不足 和改進的方向奠定了基礎；第四章對現(xiàn)行財務報告的缺陷解析。本章從財務報告 內(nèi)容的不可靠性、信息缺乏相關(guān)性以及報告披露的形式不完善等三個方面分析現(xiàn) 行財務報告的缺陷，說明現(xiàn)行財務報告急需改進；第五章指出現(xiàn)行財務報告的改 進方向。提出加強對披露方式的研究，并主要采用事項法報告模式，基于網(wǎng)絡技 術(shù)和計算機技術(shù)的發(fā)展運用可擴展企業(yè)報告語言即x b r l 作為改進方向。 企業(yè)財務報告的改進問題研究 第2 章財務報告信息及其質(zhì)量特征 2 1 財務報告信息與其價值分析 2 1 1 財務報告信息的概念 信息，是對事項結(jié)果期望的變化【”】。該表述是實證會計研究者在研究財務報 表數(shù)據(jù)或者股價的信息內(nèi)涵時經(jīng)常采納的定義，如b e a v e r ( 1 9 6 8 ) 。此外，信息的 定義經(jīng)常和決策相聯(lián)系。如s c o t t 認為，信息是“可能影響使用者決策的證據(jù)” 1 4 1 。 另外，關(guān)于信息的經(jīng)典定義還包括：信息是不確定的減少或者消除【15 1 ；信息是控 制系統(tǒng)進行調(diào)節(jié)活動時，與外界相互作用、相互交換的內(nèi)容。筆者認為，財務報 告信息是由財務人員對企業(yè)經(jīng)濟事項的一種描述，信息能降低使用者的不確定性， 包括財務信息和非財務信息。 財務報告信息的定義在本文中限定為： ( 1 ) 企業(yè)會計信息系統(tǒng)通過其特有的基本程序和方法所形成的由管理當局及其 代理人編制、反映一個企業(yè)特定日期的財務狀況、特定期間的經(jīng)營成果和財務狀 況變動或現(xiàn)金流動情況的財務報表( 包括附表) 所包含的內(nèi)容，財務報告作為企 業(yè)會計信息的載體，是聯(lián)系信息提供者和使用者之間的橋梁。本文主要研究經(jīng)過 會計確認、計量、記錄后形成的財務報告所提供的會計信息。 ( 2 ) 財務報表附注中有關(guān)對財務報表表內(nèi)數(shù)據(jù)進行解釋說明和補充的文字表述 或貨幣量化明細項目所揭示的內(nèi)容。 ( 3 ) 財務報表之外的其他手段，如其他財務報告所包含的內(nèi)容，包括盈利預測、 簡化年度報告，社會責任報告等。這些內(nèi)容往往是因為不完全符合財務會計的確 認、計量標準而不能夠納入財務報表，雖不強求貨幣計量，但是它們的存在對使 用者理解財務報表中所包含的信息和決策是大有幫助的。 “) 企業(yè)臨時或不定期公告中所包含的與企業(yè)財務活動有關(guān)的內(nèi)容。 2 1 2 財務報告信息價值的理論分析 資源是稀缺的，而社會公眾則是有多種需求的，這種資源與需求之間的矛盾， 決定人們必定追求利益。從滿足每一個社會公眾基本需求的角度來看，社會公眾 首先會追求財富絕對量的增長。一定數(shù)量的財富是社會公眾基本需求得到滿足的 前提，實際上，只有在社會公眾積累了一定的絕對財富量來滿足他們的基本需求 之后，人們才會開始追求更高層次需求的滿足，而這種需求的滿足則是通過相對 財富比重的增加而得到實現(xiàn)的。當然，社會公眾追求財富絕對量的增長，其最終 目的也是為了提高或者不降低其在社會總財富中的比重，可以說，追求財富絕對 量的增長是實現(xiàn)財富相對比重增加的重要途徑。社會公眾之所以將其擁有的資源 6 碩士學位論文 進行投資，其目的就在于通過追求財富絕對量的增長，以提高或者至少不降低其 財富在社會總財富中的比重。因此，站在社會公眾個體的角度來看，他們對投資 行為的選擇都將以有利于自己的利益為標準，這樣整個社會將處于無序狀態(tài)，其 結(jié)果是任何人都不可能有能力做好自己的事情，當然也就無法獲得財富絕對量的 增長，更談不上財富相對比重的提高也就是說，社會公眾不僅不能提高他們需 求的滿足程度，而且連他們基本的需求也無法得到滿足。因此，如果社會成員想 要滿足自己最基本的需求，想要提高滿足自己需求的程度，他們必須進行合作， 而被迫放棄以完全有利于自己利益為標準的投資行為。這樣，不同的社會公眾就 成為該合作投資的不同的利益相關(guān)者。而利益相關(guān)者的合作投資的結(jié)果，就是社 會形成一種自生自發(fā)的投資秩序。 實際上，利益相關(guān)者在發(fā)生投資行為過程中進行的合作，是一個相當復雜的 過程。但是，合作若要取得成功，其基本前提就是需要對利益相關(guān)者所投入的不 同資源和利益相關(guān)者所享有的收益進行計量。一般說來，股東和債權(quán)人所投資的 是他們所擁有的財務資源，經(jīng)營者和生產(chǎn)者所投資的是人力資源，生產(chǎn)者和消費 者所投資的是關(guān)系資源。對這些不同的資源進行計量是會計的歷史功能。當然， 不同資源計量的難易程度是不同的，計量的方法可能也是多種多樣的。選擇不同 的計量方法必然對不同的利益相關(guān)者的利益產(chǎn)生不同的影響。另外，投資合作到 底實現(xiàn)了多少收益，各成員又能得到多少收益，都需要依靠會計對收益進行計量。 收益的核算方法也是多種多樣的，都將影響當期和未來收益的確定，從而直接影 響到利益相關(guān)者的利益。因此，包括資源和收益的計量以及相關(guān)信息的披露等內(nèi) 容，實際上是利益相關(guān)者以其所投資的資源為依據(jù)進行互動的結(jié)果，是他們利益 沖突與協(xié)調(diào)的結(jié)果1 1 6 1 。 2 1 3 財務報告信息價值的經(jīng)驗證據(jù) 財務報告信息的決策有用性不僅成為共識，也得到了現(xiàn)有研究的驗證，在紐 約證券市場，1 9 5 3 1 9 9 3 年期間，會計盈余和賬面價值對股票價格的解釋能力 大約超過4 0 ，8 0 年代后超過5 0 1 1 7 1 ；在我國證券市場上，會計盈余信息對股票 價格也有較強解釋能力研究結(jié)果發(fā)現(xiàn)：財務報告信息對于證券市場的投資者是有 用的，因為無論是會計盈余還是凈資產(chǎn)的賬面價值，對投資報酬率和股價在統(tǒng)計 上都有顯著的解釋力1 1 8 1 。 財務報告信息具有經(jīng)濟后果，已為理論界從多個角度進行驗證。不少實證會 計研究表明，會計數(shù)據(jù)( 盈利) 和資本市場上的證券價格及其收益相關(guān)聯(lián)。例如， 在鮑爾和布朗的研究中。被觀察的企業(yè)按其報告盈利的性質(zhì)分為“好消息”( 報告 盈利高于市場預期) 和“壞消息”( 報告盈利低于市場預期) ，回歸分析證據(jù)顯示， 好消息組的股價及收益上升，壞消息組的股價和收益下斛1 9 】。又如，w 比弗和其 7 企業(yè)財務報告的改進問題研究 他學者在1 9 7 9 年的一項研究發(fā)現(xiàn)，盈利( e p s ) 變動和股價變動之間存在正相關(guān) 關(guān)系。報告e p s 大幅度下降企業(yè)的股票價格亦大幅度下降。反之，報告e p s 大幅 度上升企業(yè)的股票價格亦大幅度上升。比弗等人認為，這一關(guān)聯(lián)關(guān)系是因為會計 數(shù)據(jù)( 盈利) 可傳遞企業(yè)股票內(nèi)在價值、未來盈利和未來股利支付能力的信息， 或者具有影響股價變動的信息含量【2 。 自2 0 世紀7 0 年代末以來，西方學者通過實證研究對財務報告信息經(jīng)濟后果 實證研究形成了三個假說【2 i l ：( 1 ) 獎酬計劃假說。根據(jù)“獎酬計劃假說”，管理者 通常傾向于選擇可增加報告盈利的會計方法程序，其動因并非企業(yè)“誤導”市場 行為，而主要是通過報告高收益確保管理者的獎酬。當本年度盈利水平超過獎酬 計劃規(guī)定的最高指標限額時，管理者亦將選擇可能低計盈利的會計方法程序，借 以遞延部分盈利至未來期間。( 2 ) 債務契約假說?！皞鶆掌跫s假說”認為，企業(yè)的 管理者具有選擇可降低違約可能性的會計政策的動因。( 3 ) 政治成本假說。根據(jù) “政治成本假說”，對政治程序較敏感的企業(yè)傾向于選擇可能減少報告盈利的會計 方法程序( 如多計費用、遞延收益和提取準備等) ，借以降低其承受的政治風險或 政治成本。 2 2 財務報告信息的質(zhì)量特征 財務報告信息質(zhì)量特征是選擇或評價可供取舍的會計準則、程序和方法的標 準，是對財務會計的目標和原則的具體化。它是財務報告信息為滿足規(guī)定或潛在 需要而必須具備的那些特征和特性要求。 2 2 1 財務會計的目標 財務會計的目標是通過會計活動所要達到的最終境地或目的。財務會計的目 標作為會計理論構(gòu)建的邏輯起點，其對會計機制的運行具有導向性作用。盡管對 財務會計的目標展開直接研究只不過是上世紀6 0 年代以后的事情，但財務會計的 目標作為對會計機制運行基本目的的研究則自會計產(chǎn)生以來一直存在著，并且它 不僅隨社會經(jīng)濟環(huán)境的變遷而不斷演進，而且隨著會計活動的復雜化，為不同的 利益主體服務而呈現(xiàn)出各利益相關(guān)者的競爭性要求相互博弈與協(xié)調(diào)的過程。從財 務會計的目標的實際演進結(jié)果來看，至2 0 世紀7 0 年代便基本形成“受托責任學 派”和“決策有用學派”在研究中相互爭論，并且日益融合的態(tài)勢。 受托責任觀的主要代表人有美國著名會計學家井尻雄士，恩里斯特帕羅科 等人，其代表作有井尻雄士所著 會計計量理論?！笆芡胸熑斡^”認為【2 2 j ，在兩 權(quán)分離條件下，財產(chǎn)所有者將財產(chǎn)委托給受托者，并要求其對財產(chǎn)進行妥善的管 理和經(jīng)營并使其增值；受托者接受委托者的委托，同時獲得財產(chǎn)自主經(jīng)營權(quán)和處 置權(quán)，并負有向委托者報告受托責任履行情況的義務。財務會計的目標就是向資 8 碩士學位論文 源所有者如實反映資源的受托者( 管理當局) 對受托資源的管理和使用情況，財 務報告應主要反映企業(yè)歷史的客觀的信息，即強調(diào)信息的可靠性。 。決策有用觀”則以f a s b 為代表。“決策有用觀”認為，財務會計的目標就 是向財務報告信息的使用者( 主要包括現(xiàn)有的和潛在的投資者和信貸者以及企業(yè) 管理當局和政府等) 提供對他們進行決策有用的信息。f a s b 在t r u e b l o o d 報 告研究的基礎上，指出財務會計的目標應表述為： 第一，財務報告應該提供對現(xiàn)在的和潛在的投資人、債權(quán)人和其他使用者作 出合理的投資、信貸和類似決策的有用信息； 第二，財務報告應該提供有助于現(xiàn)在和潛在的投資人，債權(quán)人和其他使用者 評估來自股利或利息以及來自銷售、償付、到期匯票或貸款等的實得收入和預期 現(xiàn)金收入的金額、時間安排和不確定性信息； 第三，財務報告應該提供關(guān)于企業(yè)的經(jīng)濟資源，對這些經(jīng)濟資源的要求權(quán)， 以及使資源和對這些資源的要求權(quán)發(fā)生變動的交易、事項和情況的影響的信息。 我國上市公司財務會計的目標受到我國上市公司所處經(jīng)濟環(huán)境和股權(quán)結(jié)構(gòu)狀 況的影響。從2 0 世紀8 0 年代開始，經(jīng)過2 0 多年的發(fā)展，我國上市公司規(guī)模不斷 擴大，現(xiàn)代企業(yè)制度已得到了空前發(fā)展。我國企業(yè)經(jīng)營發(fā)展資金除國家以所有者 身份投入外，還有大量的資金需通過資本市場籌集。這時，證券市場的投資者成 為財務報告的使用者，他們需要根據(jù)企業(yè)財務報告所提供的信息進行投資。與此 同時，國家股或國有法人股在上市公司中占有很大的比重，國家也需要通過企業(yè) 的財務報告所反映的經(jīng)營狀況對經(jīng)營者的業(yè)績進行評價。所以，我國現(xiàn)階段的財 務會計的目標是向財務會計報告使用者提供與企業(yè)財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流 量等有關(guān)的財務報告信息，反映企業(yè)管理層受托責任履行情況，有助于財務會計 報告使用者作出經(jīng)濟決策【2 3 1 。新企業(yè)會計準則依據(jù)財務會計的目標將財務報告信 息的質(zhì)量特征概括為以下八個方面：可靠性、相關(guān)性、可理解性、可比性、實質(zhì) 重于形式，重要性、謹慎性、及時性。但為了遵循市場經(jīng)濟的“公開、公平、公 正”的原則，為中小股東及債權(quán)人提供經(jīng)濟決策相關(guān)信息，并同時兼顧受托責任 評價所需的相關(guān)信息。因此，財務報告信息可靠性和相關(guān)性就成為決策有用觀下 的首要特征。 2 2 2 可靠性 可靠性是指財務報告信息應能如實反映其所擬反映或理當反映的對象，尤其 要做到不偏不倚地反映經(jīng)濟活動的過程和結(jié)果，不傾向于某一特定使用者的需要 或某一特定的結(jié)果。新企業(yè)會計準則要求企業(yè)應當以實際發(fā)生的交易或者事項為 依據(jù)進行會計確認、計量和報告，如實反映符合確認和計量要求的各項會計要素 及其他相關(guān)信息，保證信息真實可靠、內(nèi)容完整。國際會計準則委員會認為，資 企業(yè)財務報告的改進問題研究 料當其沒有重要差錯或偏向并能如實反映其所擬反映或理當反映的情況而能供使 用者作依據(jù)時，資料就具備了可靠性。美國財務會計準則委員會認為?？煽啃园?括：反映真實性、可核性和中立性。 反映真實性是指財務報告信息符合它意在反映的現(xiàn)象。反映真實性并不含肯 定或精確之意，他只是相對而言1 2 4 l ；會計計量中的偏向，是通過數(shù)值作出反映， 常常向一邊傾斜，從而使財務報告信息不能真實地反映它意在反映的東西；反映 真實性含有信息完整的涵義，至少是考慮到了提供信息的代價，在突出重點和可 行的范圍內(nèi)是完整的。 可核性可以增加財務報告信息的有用性，因為核實的目的在于高度保證會計 數(shù)值反映它意在反映的東西。必須明確：核實財務報告信息，并不擔保信息反映 高度真實，而高度可核的數(shù)值又不一定與它企圖為之服務的決策相關(guān)。 中立性的意義就是在制定或執(zhí)行各種規(guī)則時，主要應關(guān)心所產(chǎn)生信息的相關(guān) 性和可靠性，而不是新規(guī)則會對特定利益者產(chǎn)生的影響。 2 2 3 相關(guān)性 相關(guān)性是“導致決策差別的能力”，具體指信息的預測價值、反饋價值和及時 性。隊s b 認為，“為了明確編制會計報表的要求，還需要明白地說明相關(guān)性的含 義。具體的說，于決策有關(guān)，說的就是信息影響決策的能力”?！皩τ谕顿Y者、信 貸者和其他作出投資、信貸和類似決策的人士，財務報告信息要成為相關(guān)的，必 須能夠幫助用戶去預測過去，現(xiàn)在和將來事項的結(jié)局，或者去證實或糾正預期的 情況，從而具有影響決策的能力”。這段話說的是作為相關(guān)性構(gòu)成因素的反饋價值 和預測價值。f a s b 還認為，“及時性是附屬于相關(guān)的及時性在這里的意義， 就是信息在失去其決策作用以前，就為決策者所擁有。信息只有具備及時性，才 能成為相關(guān)的信息，但若不及時，相關(guān)的信息也就變成不相關(guān)了”【2 5 l 。 信息預測價值主要是指信息能對未來的情況做出合理的判斷。反饋價值主要 是指信息能對過去的情況做出合理的評價。對決策者而言，雖然預測信息是相關(guān) 的，但并不意味著歷史的信息與其決策不相關(guān)。未來是以過去和現(xiàn)在為基礎的， 從某種意義上說，它是過去和現(xiàn)在的延伸，所以，決策者關(guān)注未來信息的同時， 不可能不對過去和現(xiàn)在的信息有所了解。而及時性是從時間角度對相關(guān)性的保證， 信息的相關(guān)性雖然并不是由及時性決定的，但失去及時性的信息，也就同時失去 了相關(guān)性，因此，及時的信息對決策所起的作用要比滯后的信息更具相關(guān)性。 2 0 世紀7 0 年代以來，決策有用性已經(jīng)成為會計準則制定機構(gòu)普遍認定的財務 報告信息屬性，盡管對此存在爭議。由于資本市場強調(diào)預期，總是希望公司披露 的信息有助于估計未來的業(yè)績狀況。為了滿足投資者的預期需要，公司越來越偏 向于更早更快地披露財務報告信息，甚至于公布盈利預測。為了使財務報告信息 1 0 碩士學位論文 更加相關(guān)，公司也開始偏向于更早地確認會計事項哪l 。然而，市場上投資者對信 息的需求和期望與會計所能提供的信息并不是一致的，投資者總是期望獲得百分 之百的與其投資相關(guān)的信息，包括會計信息和非會計信息，但財務會計只能在一 個公認的原則范圍內(nèi)提供力所能及的信息，換言之，財務報告信息是有邊界的、 有限的。盡管有用的財務報告信息應當同時滿足相關(guān)性和可靠性的基本要求。但 由于市場對相關(guān)性要求很高，并指責歷史成本信息缺乏相關(guān)性，隨著資本市場的 發(fā)展，滿足投資者需求的要求越來越高，因而相關(guān)性的要求實際上占據(jù)了主導地 位。 盡管會計準則制定機構(gòu)和證券市場監(jiān)管機構(gòu)在整個8 0 年代對提高財務報告信 息的相關(guān)性做出了很大的努力，頒布管理層討論與分析、盈利預測信息等規(guī)定后， 也有人歸納為“面向未來的財務報告”【2 7 l ，但是，在提高財務報告信息的相關(guān)性 方面，主要體現(xiàn)在增加對表外信息的披露。 進人9 0 年代以來，受到信息技術(shù)和新經(jīng)濟的影響，會計實務界開始討論財務 報告的轉(zhuǎn)向問題，認為傳統(tǒng)的歷史成本會計信息對評價股東價值失去了意義，其 中，1 9 9 4 年美國注冊會計師協(xié)會財務報告專門委員會的報告最具代表性( t h e j e n k i n sc o m m i t t e e ，1 9 9 4 ) ，其報告的題目就十分獨特： 改進經(jīng)營報告以顧客 為中心：滿足投資者和債權(quán)人的信息需求。 1 9 9 1 年，美國會計學會的會計和審計計量委員會發(fā)表研究報告，指出現(xiàn)行會 計報表存在三個方面的不完整性：以交易為基礎的確認計量原則，忽略了非交易 性的資產(chǎn)價值變化；財務報表缺乏不確定性的完整信息；對無形資產(chǎn)確認不夠。 此外，現(xiàn)行會計系統(tǒng)還有兩個缺陷：忽視貨幣的時間價值和企業(yè)的社會貢獻。該 報告直接指向表內(nèi)信息的計量問題，提倡采用公允價值。 為了回應新經(jīng)濟中的三個會計問題：增加非財務信息的披露、更加面向未來 的信息和增加無形資產(chǎn)信息，f a s b 于2 0 0 0 年和2 0 0 1 年發(fā)布了兩份專項報告，經(jīng) 營和財務報告：新經(jīng)濟的挑戰(zhàn)、改進經(jīng)營報告：增加自愿披露的會計信息。與 8 0 年代不同的是，增強相關(guān)性的財務報告信息從表外信息進人了會計報表，其中 包括按照公允價值計價資產(chǎn)和負債項目、確認未來事項等。美國證監(jiān)會在9 0 年代 初要求對投資性證券和債務性證券采用公允價值計價，f a s b 關(guān)于退休后福利 ( 1 9 9 0 ) 、某些債務和權(quán)益性投資( 1 9 9 3 ) 、長期資產(chǎn)減值( 1 9 9 5 年) 、金融工具( 1 9 9 8 年) 等會計準則都體現(xiàn)了公允價值計量和未來事項確認的要求。2 0 0 0 年2 月，f a s b 發(fā)布了第7 號財務會計概念公告： 在會計計量中使用現(xiàn)金流量信息和現(xiàn)值，集 中表達了在表內(nèi)運用公允價值和確認未來事項的立場【2 ”。 企般財務報告的改進問題研究 2 2 4 財務報告信息的質(zhì)量特征評價 我國許多學者在研究財務報告信息質(zhì)爨特征時，都認胃嵇關(guān)性與w 靠性共同 構(gòu)成財務報告信息的主要質(zhì)最特征，認為相關(guān)性與可靠設都是從信息使用者角度 提出的，都同意量者之間的聯(lián)系。但是，他們又都過分強調(diào)了財務報侮信息的可 靠熬器穗關(guān)注之麓熬洚突，獲梵“_ 璉勢強諼耱關(guān)經(jīng)，霹熬會蘸弱莓靠爨；蔻7 建 求可靠性，可能念使財務報告倍息缺乏相關(guān)餓”1 2 9 l 。 本文認為，相關(guān)性與可靠憔作為財務報告信息質(zhì)量的首要特征，它是符合財 務會詩髫標靜。我 f 】應該更多嬲將二者 乍為一個統(tǒng)一靜熬體，瑟不是將：者分囂 開采。決策有靨瓿強調(diào)黠務會計必須憊雯孝務綴告信患酶使用者( 主要氛捂現(xiàn)有酶 和潛在的投資者和信貸者以及眾業(yè)管理當局和政府等) 提供對他們進行決策有用 的信息。財務會計的基本職能怒反映企業(yè)的經(jīng)濟真實，燕可靠地記錄并報告企業(yè) 經(jīng)浚溪凌瑚】。慰務壤告售惠提撰嚳援要求挺談糞實可靠懿僚惑是鬢| 務會謗豹奉凄 要求。過去，我們認為強調(diào)財務報告信息囊實可靠，可麓會損害財務報告信息靜