建筑工程造價管理知識.doc

此文檔收集于網(wǎng)絡，如有侵權，請聯(lián)系網(wǎng)站刪除建設工程造價管理第一章概述一、建設工程造價及工程造價管理、建設工程造價工程造價就是指建設工程的建造價格。從投資的角度上定義，工程造價就是建設工程造價。它是指建設一個工程項目從籌建到竣工使用全過程中，所預計花費或?qū)嶋H花費的全部固定資產(chǎn)投資費用的總和。它包括：建筑安裝工程造價、設備工器具購置造價和工程建設的其它造價（如土地使用費、與建設項目有關的費用、與建成后經(jīng)營有關的費用、預備費、投資方向調(diào)節(jié)稅和建設期貸款利息）等。因此，從投資角度上講，工程造價就是建設項目的固定資產(chǎn)總投資。從建筑市場交易的角度上定義，工程造價就是建筑工程價格（即承發(fā)包價格）。它是指建設項目固定資產(chǎn)總投資中的建筑安裝工程的造價。、建設工程造價管理工程造價有兩種含義，工程造價管理自然也有兩種管理。一是建設工程投資費用的管理，二是建筑安裝工程價格的管理。二、工程造價管理的基本內(nèi)容工程造價管理的基本內(nèi)容是：合理確定和有效控制工程造價。工程造價的確定和控制之間是相互依存、相互制約的辯證關系。沒有工程造價的合理確定就沒有工程造價的有效控制。而且，工程造價的控制寓于工程造價確定的全過程，工程造價的確定過程也就是工程造價的控制過程，只有通過層層控制才能最終合理確定，兩者相輔相成。、工程造價的合理確定。工程造價的合理確定，就是在項目建設程序的各個階段合理確定項目的投資估算造價、設計概算造價、施工圖預算造價、承發(fā)包合同價、結算價和竣工決算造價。一般情況下：在擬建項目建議書和可行性研究階段，應根據(jù)所掌握的資料，選擇合適的方法編制擬建項目的投資估算造價。對于生產(chǎn)性項目，不僅要估算建設項目的工程造價，還要估算所需流動資金的投資額。此兩者之和便是擬建項目的總投資額。即：建設項目總投資建設項目的工程造價流動資金投資額在初步設計階段，不僅要編制擬建項目中各單位工程概算造價和單項工程綜合概算造價，還要編制擬建項目的總概算造價。在施工圖設計階段，不僅要編制擬建項目中各單位工程施工圖預算造價和單項工程綜合預算造價，還要編制擬建項目的總預算造價。在擬建項目交易的招投標階段，應根據(jù)招標文件內(nèi)容，以經(jīng)濟合同形式確定建筑安裝工程的承發(fā)包合同價。在工程實施階段，應按照承包商實際完成的工程量與合同規(guī)定的結算時間和結算方式及時結算工程價款。在最后工程竣工階段，投資方應全面匯總工程項目在建造過程中，實際花費的全部費用。編制建設項目的竣工決算造價。、工程造價的有效控制所謂工程造價的有效控制，就是在項目建設程序的各個階段采用一定的方法和措施把工程造價的發(fā)生控制在核定的造價限額以內(nèi)。具體說，就是選擇設計方案時，初步設計的概算造價不得突破可行性研究階段所確定、批準的投資估算造價；技術設計的修正概算造價不得突破初步設計的概算造價；施工圖設計的預算造價不得突破初步設計的概算造價或技術設計的修正概算造價。以力求合理使用人力、物力和財力，取得較好的投資效益。三、我國現(xiàn)行工程造價管理現(xiàn)狀隨著社會主義市場經(jīng)濟體系的建立和發(fā)展，我國基本建設管理模式發(fā)生了很大的變化。如投資渠道的多源化、投資主體的多元化、投資決策的分權化以及建設項目的招投標等變化，都有利的促進了建設市場的健康發(fā)展。但是多年來，對我國現(xiàn)行工程造價管理的改革卻涉及不深，至今仍然沒有構成成熟的建設市場，沒有建成符合市場要求的工程造價管理體制。目前我國現(xiàn)行工程造價管理存在的主要問題：我國現(xiàn)行造價管理模式，依然是計劃經(jīng)濟范疇的定額管理模式。多年來，我國工程造價管理的核心是定額，是以一種類似政府定價的形式存在，并直接決定了工程造價的計價形成。雖然，在建設市場經(jīng)濟體制改革中，定額的性質(zhì)和作用已經(jīng)發(fā)生了很大變化。但由于多方面原因，目前定額仍然是作為定價性文件執(zhí)行的。所以，我國現(xiàn)行造價管理模式依然是定額管理而不是價格管理。工程造價的形成缺乏市場價格機制在長期的計劃經(jīng)濟中，為了簡化計價工作，我國造價管理部門將定額配以價格，形成了“量價合一”的單位估價表，并規(guī)定了統(tǒng)一取費標準，作為建筑工程的計價基礎。在建設市場經(jīng)濟體制改革中，雖然對費用定額提出了幾項“競爭性”成本，但卻限定了范圍和幅度。這種通過定額配價，實行“量價合一、固定取費”的政府指令性計價模式，這是一種對工程實施“半管制”的價格管理機制。不利于企業(yè)間競爭，不利于施工企業(yè)內(nèi)部潛力的挖掘和積極性的發(fā)揮。其實，所有競爭最終都是圍繞著價格進行的，而我國的建筑工程招投標依然是以計劃價格為基礎，它自然不能真實地反映市場供求關系，也不可能達到價值規(guī)律自發(fā)調(diào)節(jié)建設市場供求關系的目標。所以，目前我國建筑市場價格機制還不能算是完全的市場價格機制。建設市場膨脹，市場競爭無序我國建設市場供給能力總量多年來一直大于社會固定資產(chǎn)總投資對建設的需求。加之，為了向一般國有大中型企業(yè)傾斜，編制的定額水平相對偏高，雖然在一定程度上保護了國有大中型企業(yè)，但由于工程價格存在較大的獲利空間，從而使新的供給不斷擴大。再加上配套措施不健全，實際上就鼓勵了投資者優(yōu)先選擇低價的鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)承接工程，加劇了建設市場的膨脹和無序競爭?，F(xiàn)行造價管理模式不符合國際經(jīng)濟一體化要求我國加入WTO后，國際競爭日益激烈，在國際經(jīng)濟一體化的要求下，工程造價管理也必須逐步向國際慣例接軌。但目前，政府還是用定額方式控制著人工、材料、機械和各種取費的價格水平，這種從定額中放價的管理模式與國際慣例的統(tǒng)一工程量計算和市場定價的管理模式，極不相宜。四、工程造價管理體制改革隨著經(jīng)濟體制改革的不斷完善，和已加入WTO的現(xiàn)實狀況，表明原有一套工程造價管理體制已不能適應市場經(jīng)濟和國際經(jīng)濟一體化的需要。我國工程造價管理必須要建立以市場形成價格為主的價格機制。因此，在工程造價改革應從以下有關實質(zhì)性問題著手：改革現(xiàn)行工程造價管理模式改革當前“半管制”的價格管理機制。實行量價分離，在具有中國特色的“定額”管理中，保留消耗標準部分，舍去價格部分。使消耗量成為國家統(tǒng)一標準，使價格成為市場信息，對定額實行管量不管價的原則，實行工程量計算規(guī)則統(tǒng)一化、工程量計算方法標準化和工程造價確定市場化。建立以市場形成價格為主的價格體系我國工程造價管理改革最終目標是要形成市場經(jīng)濟的計價模式。這就要求工程造價管理機構做到“控制量、放開價，政府宏觀指導，企業(yè)自主報價，最終由市場競爭形成價格”。 建設部2001年2月17日發(fā)布的建設工程工程量清單計價規(guī)范，制定了工程量清單的標準形式，統(tǒng)一項目、統(tǒng)一規(guī)則、統(tǒng)一量綱，加快了全國統(tǒng)一價格信息網(wǎng)的建設。通過工程價格信息網(wǎng)可以方便、及時地了解所需材料的價格，能更好地反映工程的市場價格。工程造價中的利潤和各項費用計取問題。長期以來，我國工程造價是由直接費、間接費、利潤和稅金組成成的。按國際慣例間接費、利潤是分攤在各分項工程的綜合單價中。但在我國，工程造價中的利潤和各項費用計取，是依據(jù)造價管理部門規(guī)定的取費標準、利潤率和稅率來計算的。計算基礎是直接費。而直接費又是依據(jù)單位估價表進行計算的。顯然，這樣的來的工程造價帶有濃厚的計劃經(jīng)濟色彩。其實，市場開放給微觀主體提供了更廣闊的競爭空間和更高的要求，而這種計價模式，卻使市場競爭主體的企業(yè)，不能成為真正的定價主體，而真正的定價主體依然隸屬于政府的造價管理部門。為此，按照國際慣例，政府不僅要開放各種工程價格，還應開放各企業(yè)的利潤率和費率，讓利潤和取費也由市場來決定。這樣，才能建立起以市場形成價格為主的價格體系轉(zhuǎn)變政府在工程造價管理中的職能工程造價管理體制的改革應以加入WTO為契約，轉(zhuǎn)變政府在工程造價管理中的職能。政府應逐漸減少用定額對微觀經(jīng)濟活動的干預，甚至不插手微觀經(jīng)濟活動。而法律法規(guī)才是一個國家市場準入的門檻，也是政府進行行業(yè)管理的重要手段。政府部門的主要工作應該是規(guī)范建設市場，對工程造價管理實現(xiàn)行之有效的政府間接宏觀控制。而作為隸屬政府部門的造價管理機構的主要工作則應該是定期發(fā)布各類建筑產(chǎn)品的造價資料，以及人工、材料、機械臺班的單價信息和價格指數(shù)等，引導承包方的市場行為，為投資方控制工程造價提供參考依據(jù)，制定適應市場需求的工程量計算規(guī)則和計價方法，對工程造價進行宏觀管理。我國加入WTO以后，工程造價將被迫納入國際經(jīng)濟一體化系統(tǒng)。所以，政府更應該在工程造價逐漸步入正規(guī)的同時，建立完善工程造價管理法律法規(guī)體系。必須組織力量盡快了解各成員國的法律法規(guī)體系，分析比較國內(nèi)建設領域的法律法規(guī)與發(fā)達國家的差距，建立健全符合我國實際的、與世貿(mào)組織規(guī)則相銜接的建設事業(yè)的法律法規(guī)體系。努力縮小與國際工程造價管理的差距。工程造價管理必須引入信息化技術在信息技術的快速推動下，工程造價管理也必須跟上時代的步伐。我國各級造價管理機構需要收集、整理、發(fā)布的各類工程價格信息，不能滯后于市場。建立健全全國建設工程造價信息網(wǎng)，完善多渠道的信息發(fā)布體系已是刻不容緩了。為此，必須要求迅速開發(fā)出能較好地滿足量價分離、綜合單價法報價以及工程量清單等改革的要求，并能與國際接軌的新一代工程造價軟件，以替代目前社會上流行的套價軟件。為用戶提供一個理想的工程造價管理平臺，能夠方便地處理現(xiàn)代工程造價管理中遇到的各種問題，減輕勞動強度，提高工作效率，促進工程造價管理的科學化、規(guī)范化和國際化。總之，工程造價是工程建設的重要組成部分，工程造價管理改革是建設市場改革的切入點。建設部正在整頓規(guī)范招標行為，進一步深化工程造價計價依據(jù)和計價方法的改革，迅速推行國際通行的工程量清單計價方法。隨著我國社會主義市場經(jīng)濟的發(fā)展，基本建設投入越來越大，對工程造價管理的要求也越來越高。加入WTO 對工程造價管理來說，是機遇也是挑戰(zhàn)。我們要抓住這個機遇，深化改革，加強人才培育，使我國工程造價管理的模式和方法，立足于促進我國社會主義市場經(jīng)濟的發(fā)展，并適應國際經(jīng)濟一體化的進程。第二章 工程量清單計價第一節(jié)工程量清單的概念和內(nèi)容一、工程量清單的概念 工程量清單計價是改革和完善工程造價管理體制的一個重要的組成部分。工程量清單計價是一種適應市場經(jīng)濟需要的計價模式?？梢哉f是一種市場定價模式。 工程量清單是招標文件的組成部分，中標后既是合同的組成部分。它是由招標人提出的注有擬建工程各分部分項工程量清單、措施項目清單和其他項目清單以及開辦項目各種稅費等相關表格組成的文件。二、工程量清單的內(nèi)容、封面、填表須知 所有要求簽字、蓋章的地方，必須由規(guī)定的單位和人員簽字蓋章； 工程量清單及清單計價格式中，任何內(nèi)容均不得隨意刪除和修改；工程量清單計價的格式中，所有的單價和合價，投標人均應填寫。未填寫的單價或合價，就視為此項費用已綜合在工程量清單的其他單價與合價中。、清單總說明工程量清單是由招標人根據(jù)設計圖紙和建設工程工程量清單計價規(guī)范規(guī)定，計算得出的，僅作為投標報價的基礎。工程結算時的工程量應由招標人或其委托人核準的實際完成量為依據(jù)。工程量清單的總說明應包括以下內(nèi)容： 工程概況：如：建設規(guī)模、工程特征、計劃工期、交通運輸情況、自然地理條件、環(huán)境保護要求等內(nèi)容； 工程的招標范圍和允許的分包范圍； 工程量清單的編制依據(jù)； 對工程質(zhì)量、材料、施工的特殊要求； 招標人自行采購材料的名稱、數(shù)量和金額； 預留金多少； 其他有關問題的說明。、分部分項工程量清單表：包括：分部分項工程的項目編碼、工程名稱、計量單位和工程數(shù)量。、措施項目清單：措施項目清單是指：環(huán)境保護措施、文明施工措施、安全施工措施以及臨時設施、夜間施工、材料二次搬運、大型機械進出場與安拆、已完工程及設備保護、施工排水降水、垂直運輸、混凝土模板工程、腳手架工程等費用的清單。、其他項目清單：包括招標人和投標人兩部分。 招標人部分：是指：招標人自行采購部分的型號、數(shù)量和購置費的金額；預留金和暫定金額的數(shù)量。 投標人部分：是指：總包服務費；材料采購保管費零星工作項目費：指甲方無法承擔，而且圖紙上沒有的一些不能以實物量表示的零星工作所需費用。三、工程量清單的編制工程量清單是由分部分項工程量清單、措施項目清單和其他項目清單組成。是編制標底和報價的依據(jù)，是簽訂合同、調(diào)整工程量和竣工結算的基礎。分部分項工程量清單的項目設置、項目編碼：共有五級位數(shù)，前位編碼按工程量清單計價規(guī)范（相當于定額號）其中，一級編碼：兩位數(shù)表明建筑工程為，裝飾裝修工程為，安裝工程為，市政工程為，園林工程為；二級編碼：兩位數(shù)表明分部分現(xiàn)工程在第幾章；三級編碼：兩位數(shù)表明分項工程在該章的第幾節(jié)；四級編碼：三位數(shù)表明該分項工程的子目號；五級編碼：三位數(shù)由編制者根據(jù)不同的工程特征，自行編碼。、工程名稱：按附錄A、B、C、D、E的項目名稱、項目特征和擬建工程的具體情況填寫。、計量單位：按附錄A、B、C、D、E中規(guī)定的計量單位填寫。、工程數(shù)量：按附錄A、B、C、D、E規(guī)定的工程量計算規(guī)則計算工程量。計算工程量的有效位數(shù)，規(guī)范規(guī)定：以“噸”計量的，保留小數(shù)點三位；以“M3、M2、M”計量的，保留小數(shù)點兩位。第二節(jié)工程量清單計價的基本原理和特點一、 工程量清單計價的基本原理以招標人提供的工程量清單為平臺，投標人根據(jù)自身的技術、管理水平進行報價。招標人根據(jù)評標細則擇優(yōu)選擇中標單位。這種計價方式是市場定價體系的具體表現(xiàn)形式。1、 工程量清單計價的程序 社會平均水平 統(tǒng)一的工 現(xiàn)行的定 建設項目 程量清單 額消耗量 標準格式 的標底價統(tǒng)一的清單工程量 工程量計算規(guī)則 清單 各種工程 招標要求 造價信息 和施工設 計圖紙 建設項目 企業(yè)定額 投標報價 企業(yè)管理水平、工程量清單計價的操作過程、招標階段：招標單位根據(jù)施工設計圖紙、工程量清單計價規(guī)范統(tǒng)一格式和工程量計算規(guī)則，編制工程量清單有關表格。并作為招標文件的組成部分，發(fā)給各投標單位。、投標階段：投標單位首先對招標文件進行分析研究，深刻理解設計圖紙；然后，對工程量清單所提工程量進行審核，對漏項的或工程量誤差較大的分項工程，利用招標答疑會提出，不允許調(diào)整工程量的分項工程，可以用調(diào)整單價的方法來解決。、評標階段：在此階段應堅持傾向于合理最低價中標的原則進行評標。二、 工程量清單計價的特點與作用、工程量清單計價的特點工程量清單計價的特點是：工程價格形成的主要階段是招投標階段。在工程量清單計價的招標方式下，標底不再是評標的主要依據(jù)，甚至可以不編標底。擺脫了計劃經(jīng)濟的色彩，由市場的雙方自主定價。與定額計價相比，具有以下特點：、滿足了競爭的需要；、提供了平等的競爭條件；、有利于工程款的撥付和造價的確定；、有利于風險合理分擔；業(yè)主承擔工程量風險，承包商承擔報價的風險。、有利于業(yè)主對投資的控制。、工程量清單計價的作用、采用工程量清單計價招標，符合“逐步建立以市場形成價格為主的價格機制”的目標；、采用工程量清單計價招標，有利于投標單位通過報價的調(diào)整來反映質(zhì)量、工期、成本三者之間的科學關系；、有利于業(yè)主獲得最合理的工程造價；、有利于標底管理與控制；、有利于中標企業(yè)精心施工，控制成本。、工程量清單計價與工程招標、工程合同的關系、工程量清單計價與工程招標的關系目前在我國工程量清單計價主要是在招投標過程中使用的一種計價模式。而估算、概算、預算的編制依然沿用過去的計算方法。、工程量清單與合同管理的關系、工程量清單計價要求采用單價合同；、工程量清單是報價的依據(jù)，所以要求計算工程量不重不漏、不發(fā)生錯誤。否則將會導致：工程索賠、工程變更、工程造價難以控制等問題。三、 工程量清單計價編制工程量清單計價表有：工程項目總價表、單項工程費匯總表、單位工程費匯總表、分部分項工程量清單計價表、措施項目清單計價表、其他項目清單計價表、零星工作項目清單計價表、分部分項工程量清單綜合單價分析表、措施項目費用分析表、分部分項工程量清單資源消耗量表和資源價格表等11個表格。、編制投標報價的步驟： 1.根據(jù)招標人的工程量清單，編制格分部分項工程的資源消耗量表。然后，選定各種資源價格編制資源價格表得出各子目的人、材、機械費用。再編制分部分項工程量清單綜合單價表，得出格分部分項工程的綜合單價。最后，編制分部分項工程量清單計價表。2. 根據(jù)招標人的措施項目清單（可按照施工組織設計增補項目）編制措施項目費用分析表，計算出各項措施的人、材、機費用。再編制措施項目清單計價表。3. 根據(jù)招標人的零星工作項目表，編制零星工作項目計價表。4. 根據(jù)招標人的其他項目清單和零星工作項目計價表，編制其他項目清單計價表。5. 根據(jù)分部分項工程量清單計價表、措施項目清單計價表、其他項目清單計價表以及招標文件規(guī)定的規(guī)費和稅率，編制單位工程費匯總表。6 .根據(jù)各單位工程費匯總表，編制單項工程費匯總表。7. 根據(jù)各單項工程費匯總表，編制工程項目總價表8. 填寫封面、簽字、蓋章。、投標報價中工程量清單計價的有關規(guī)定、凡是實行工程量清單計價的建筑工程，其招標標底價、投標報價、合同價款以及工程價款的結算等都必須按按照建設部的建筑工程工程量清單計價規(guī)范規(guī)定執(zhí)行。、凡是實行工程量清單計價的建筑工程，其計價內(nèi)容應包括：招標文件規(guī)定的工程量清單所列項目的全部費用。它不僅包括，工程項目費、措施項目費、其他項目費、還包括規(guī)費和稅金。、工程量清單的計價應采用綜合單價。綜合單價是指完成工程量清單中規(guī)定的計量單位分部分項工程項目所需要的人工費、材料費、機械費、管理費、利潤和一定的風險。一般是根據(jù)招標文件要求、現(xiàn)場實際情況、施工組織設計、企業(yè)定額和市場價格信息等因素進行編制?；蚋鶕?jù)現(xiàn)行造價管理部門發(fā)布的社會平均消耗定額進行編制綜上所述，為適應市場經(jīng)濟的需要，工程量清單計價表的編制與施工圖預算的編制相比，整個工作程序和工作步驟要復雜、繁瑣得多。今后，單靠人工編制和運算實難滿足工作的需要。盡量迅速運用一些能與國際接軌，實行量價分離和運用綜合單價進行報價的新一代工程量清單計價軟件，以替代目前社會上流行的套價軟件。為用戶提供一個理想的工程造價管理平臺，能夠方便地處理現(xiàn)代工程造價管理中遇到的各種問題，減輕勞動強度，提高工作效率，促進工程造價管理的科學化、規(guī)范化和國際化。第二章建設工程項目投資概念第一節(jié) 投資項目的可行性研究一、可行性研究的內(nèi)容項目的可行性研究主要是對項目進行三個方面的研究。那就是指市場研究、技術研究和經(jīng)濟研究。1、 市場研究市場研究的目的是：通過市場研究來論證項目擬建的必要性、擬建規(guī)模、建造地區(qū)和建造地點、需要多少投資？資金如何籌措？2、 技術研究 技術研究的目的是：選定了擬建規(guī)模、確定了投資額和融資方案之后，就應該選擇技術、工藝和設備。選擇的原則是：盡量立足于國內(nèi)技術和國產(chǎn)設備，是選用國內(nèi)技術和國產(chǎn)設備，還是選用進口設備和引進技術；是采用中等適用的工藝技術，還是選用先進可行的工藝技術，均要根據(jù)資金狀況來決定。3、 經(jīng)濟研究經(jīng)濟研究是可行性研究的核心內(nèi)容，通過經(jīng)濟研究論證擬建項目經(jīng)濟上的盈利性和可行性。經(jīng)濟上的盈利性是根據(jù)各項評價指標來分析的。經(jīng)濟評價指標有兩大類：一類是動態(tài)盈利能力評價指標，另一類是靜態(tài)盈利能力評價指標。靜態(tài)盈利能力評價指標中還含有清償能力評價指標。具體的評價指標是：1動態(tài)盈利能力評價的主要指標有：動態(tài)投資回收期、財務凈現(xiàn)值和財務內(nèi)部收益率；2靜態(tài)盈利能力評價的主要指標有：靜態(tài)投資回收期、投資利潤率、投資利稅率；3清償能力評價的主要指標有：借款償還期、資產(chǎn)負債率、流動比率和速凍比率。再可行性研究報告中，一般只計算借款償還期。以上的評價指標都是通過各類財務報表計算出來的。在可行性研究中，所用的基本報表有：現(xiàn)金流量表和損益表。通過現(xiàn)金流量表計算：動態(tài)、靜態(tài)投資回收期、財務凈現(xiàn)值和財務內(nèi)部收益率（又稱投資收益率）。通過損益表計算：投資利潤率、投資利稅率和借款償還期。以下用實例來介紹各類憑借指標的計算：案例1：動態(tài)盈利能力評價指標的計算，是采用全部投資的現(xiàn)金流量表計算 某企業(yè)擬建設一個生產(chǎn)性項目，以生產(chǎn)國內(nèi)某種急需的產(chǎn)品。該項目的建設期為年，運營期為年。預計建設期投資萬元(含建設期貸款利息萬元)，并全部形成固定資產(chǎn)。固定資產(chǎn)使用年限年，運營期末殘值萬元，按照直線法折舊。 該企業(yè)于建設期第年投入項目資本金為萬元，建設期第年向當?shù)亟ㄔO銀行貸款萬元(不含貸款利息)，貸款利率，項目第年投產(chǎn)。投產(chǎn)當年又投入資本金萬元，做為流動資金。 運營期中，正常年份每年的銷售收入為萬元，經(jīng)營成本萬元，產(chǎn)品銷售稅金及附加稅率為，所得稅稅率為，年總成本萬元，行業(yè)基準收益率 。投產(chǎn)的第年生產(chǎn)能力僅為設計生產(chǎn)能力的，為簡化計算這一年的銷售收入、經(jīng)營成本和總成本費用均按照正常年份的估算。投產(chǎn)的第年及其以后的各年生產(chǎn)均達到設計生產(chǎn)能力。 附表1 某擬建項目的全部現(xiàn)金流量數(shù)據(jù)表 單位：萬元序號項目建設期投產(chǎn)期生產(chǎn)負荷701001001001001001001現(xiàn)金流入1.1銷售收入1.2回收固定資產(chǎn)余值1.3回收流動資金2現(xiàn)金流出2.1固定資產(chǎn)投資2.2流動資金投資2.3經(jīng)營成本2.4銷售稅金及附加2.5所得稅3凈現(xiàn)金流量4折現(xiàn)系數(shù)ic=100.90910.82640.75130.68300.62090.56450.51320.46650.42415折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量6累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量 問題：根據(jù)背景資料計算銷售稅金及附加和所得稅。 依照附表格式，編制全部投資現(xiàn)金流量表。 計算項目的動態(tài)投資回收期和財務凈現(xiàn)值。計算項目的財務內(nèi)部收益率。從財務評價的角度，分析說明擬建項目的可行性。 答案：問題：解：計算銷售稅金及附加、計算所得稅：運營期銷售稅金及附加： 銷售稅金及附加=銷售收入銷售稅金及附加稅率 第年 銷售稅金及附加70070%6%29.40萬元 第年 銷售稅金及附加700100%6%42.00萬元 運營期所得稅： 所得稅(銷售收入銷售稅金及附加總成本)所得稅率 第年 所得稅(49029.40280)33%59.60萬元 第年 所得稅(70042400) 33%85.14萬元 問題：解：根據(jù)附表格式和以下計算數(shù)據(jù)，編制全部投資現(xiàn)金流量表。項目的使用年限年，營運期年。所以，固定資產(chǎn)余值按以下公式計算：年折舊費（固定資產(chǎn)原值殘值）折舊年限（80050）1075 萬元固定資產(chǎn)余值年折舊費(固定資產(chǎn)使用年限營運期)殘值75（107）50275 萬元建設期貸款利息計算：建設期第年沒有貸款，建設期第年貸款萬元。貸款利息(04002)10%20 萬元 某擬建項目的全部現(xiàn)金流量數(shù)據(jù)表 單位：萬元序號項目建設期投產(chǎn)期生產(chǎn)負荷 70%100 %100 %100 %100 %100 %100 %1現(xiàn)金流入490.00700.00700.00700.00700.00700.001175.1.1銷售收入490.00700.00700.00700.00700.00700.00700.001.2回收固定資產(chǎn)余值275.001.3回收流動資金200.002現(xiàn)金流出 380 400499.00427.14427.14427.14427.14427.14427.142.1固定資產(chǎn)投資 380 4002.2流動資金投資200.002.3經(jīng)營成本210.00300.00300.00300.00300.00300.00300.002.4銷售稅金及附加 29.40 42.00 42.00 42.00 42.00 42.00 42.002.5所得稅 59.60 85.14 85.14 85.14 85.14 85.14 85.143凈現(xiàn)金流量 -380 -400 -9.00272.86272.86272.86272.86272.86747.864折現(xiàn)系數(shù)ic=100.90910.82640.75130.68300.62090.56450.51320.46650.42415折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-345.46-330.56 -6.76186.36169.42154.03140.03127.29317.176累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-345.46-676.02-682.8-496.4-327.0-173.0-32.94 94.35411.52問題：解：根據(jù)現(xiàn)金流量表中數(shù)據(jù)，按以下方法計算出項目的動態(tài)投資回收期和財務凈現(xiàn)值。有表中的累計折現(xiàn)后的凈現(xiàn)金流量可以看出動態(tài)投資回收期在第7年和第8年之間。用直線插入法求得： 94.55 32.94：94.55=x:(1-x) x 1-x 94.55x+32.94x=32.94 7年 8年 3294x=32.94（94.55+32.94）=0.26所以，擬建項目的動態(tài)投資回收期為：7.26年由現(xiàn)金流量表可知：項目的財務凈現(xiàn)值 411.52 萬元。這說明本項目的投資收益，除達到了同行業(yè)的收益水平外，到9年末還能比同行業(yè)多爭411.52萬元。那么擬建該項目的投資收益率為多少昵？這就要編制擬建項目的財務內(nèi)部收益率。 問題4： 解：編制現(xiàn)金流量延長表。 某擬建項目現(xiàn)金流量延長表 單位：萬元序號項目建設期投產(chǎn)期生產(chǎn)負荷 70%100 %100 %100 %100 %100 %100 %現(xiàn)金流入490.00700.00700.00700.00700.00700.001175.現(xiàn)金流出 380 400499.00427.14427.14427.14427.14427.14427.14凈現(xiàn)金流量 -380 -400 -9.00272.86272.86272.86272.86272.86747.86折現(xiàn)系數(shù)ic=10%0.9091 0.82640.75130.68300.62090.56450.51320.46650.4241折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-345.46-330.56 -6.76186.36169.42154.03140.03127.29317.17累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-345.46-676.02-682.8-496.4-327.0-173.0172.8-32.94 94.35411.52折現(xiàn)系數(shù)i1=20%0.83330.69440.57870.48230.40190.33490.27910.23260.1938折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-316.65-277.76 -5.21131.60109.66 91.38 76.16 63.47144.94累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-316.65-594.41-599.6-468.0-358.4-267.0-190.8-127.4 17.5910折現(xiàn)系數(shù)i2=21%0.82640.68300.56450.46650.38550.31860.26330.21760.179911折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-314.03-273.20 -5.08127.29105.18 86.93 71.84 59.37135.5412累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量-314.03-587.23-592.3-465.0-359.8-272.9-201.1-141.7 -6.16采用試算法求出擬建項目的內(nèi)部收益率。具體做法和計算過程如下： 首先設定i1=,以i1作為設定的折現(xiàn)率,計算出各年的折現(xiàn)系數(shù)。利用現(xiàn)金流量延長表，計算出各年的折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量和累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量，從而得到財務凈現(xiàn)值FNPV1，見現(xiàn)金流量延長表。 再設定i2=,以i2作為設定的折現(xiàn)率，計算出各年的折現(xiàn)系數(shù)。同樣，利用現(xiàn)金流量延長表，計算各年的折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量和累計折現(xiàn)凈現(xiàn)金流量，從而得到財務凈現(xiàn)值FNPV2,見現(xiàn)金流量延長表。如果試算結果滿足：FNPV10， FNPV2 0；內(nèi)部收益率=20.74% 行業(yè)基準收益率10%；超過行業(yè)基準收益水平，所以該項目是可行的。 案例：靜態(tài)盈利能力評價指標的計算，是采用損益表計算。某擬建項目固定資產(chǎn)投資總額為3600萬元，其中：預計形成固定資產(chǎn)3060萬元（含建設期貸款利息為60萬元），無形資產(chǎn)為540 萬元。固定資產(chǎn)使用年限為10年，殘值率為4%，固定資產(chǎn)余值在項目運營期末收回。該項目的建設期為2年，運營期為6年。 項目的資金投入、收益、成本等基礎數(shù)據(jù)，見附表。 固定資產(chǎn)貸款合同規(guī)定的還款方式為：投產(chǎn)前年等額本金償還。貸款利率為6%（按年計息）；流動資金貸款利率為4%（按年計息）。 無形資產(chǎn)在運營期6年中，均勻攤?cè)氤杀尽?流動資金為800萬元，在項目的運營期末全部收回。 設計生產(chǎn)能力為年產(chǎn)量120萬件，產(chǎn)品售價為45元/件，銷售稅金及附加的稅率為6%，所得稅率為33%，行業(yè)基準收益率為8% 。 行業(yè)平均投資利潤率為20%，平均投資利稅率為25% 。 附表 某建設項目資金投入、收益及成本表 單位：萬元 序 號 年 份 項 目 1 2 3 4 5 8 1 建設投資：自有資金部分貸款（不含貸款利息） 1200 340 2000 2流動資金：自有資金部分貸款部分 300 100 400 3年銷售量（萬件） 60 90 120 4年經(jīng)營成本 1682 2360 3230問題：編制還本付息表、總成本費用表和損益表。計算投資利潤率、投資利稅率和資本金利潤率。 如果還款方式該為投產(chǎn)年開始，每年按最大能力償還，試計算借款償還期。 答案： 問題：解：根據(jù)貸款利息公式，列出還本付息表中的費用名稱，計算各年度的貸款利息。 某項目還本付息表 單位：萬元序號 年 份 項 目 1 2 3 4 5 6 1年初累計借款 0 020601545.001030.00 515.00 2本年新增借款 0 2000 0 0 0 0 3本年應計利息 0 60 123.60 92.70 61.80 30.90 4本年應還本金 0 0 515.00 515.00 515.00 515.00 5本年應還利息 0 0 123.60 92.70 61.80 30.90計算各年度應等額償還本金各年應等額償還本金第年初累計借款還款期20604515萬元根據(jù)總成本費用的構成列出總成本分析表的費用名稱。計算固定資產(chǎn)折舊費和無形資產(chǎn)攤銷費、年銷售收入、銷售稅金，并將折舊費、攤銷費、年經(jīng)營成本和還本付息表中的各年貸款利息與流動資金利息等數(shù)據(jù)填入總成本表中，計算出各年的總成本費用。計算固定資產(chǎn)折舊費和無形資產(chǎn)攤銷費折舊費（固定資產(chǎn)總額無形資產(chǎn)）(殘值率)使用年限 （3600-540）(14%)10293.76萬元攤銷費無形資產(chǎn)攤銷年限540690萬元 某項目總成本費用估算表 單位：萬元 序 號 年 份 項 目345678 1經(jīng)營成本 1682.00 2360.00 3230.00 3230.00 3230.00 3230.00 2折舊費 293.76 293.76 293.76 293.76 293.76 293.76 3攤銷費 90.00 90.00 90.00 90.00 90.00 90.00 4建設投資貸款利息 123.60 92.70 61.80 30.90 0.00 0.00 5流動資金貸款利息 4.00 20.00 20.00 20.00 20.00 20.00 6總成本費用 2193.36 2856.46 3695.56 3664.66 3633.76 3633.76計算各年的銷售收入、銷售稅金，并將各年的總成本逐一填入損益表中。年銷售收入當年產(chǎn)量產(chǎn)品售價 第3年 銷售收入60452700 萬元 第年 銷售收入90454050 萬元 第58年 銷售收入120455400 萬元 年銷售稅金及附加 第3年 銷售稅金及附加27006%162 萬元 第4年 銷售稅金及附加40506%243 萬元 第58年 銷售稅金及附加=54006% = 324 萬元 某項目損益表 單位：萬元 序 號 年 份 項 目3 4 5 6 7 8 1銷售收入 2700 4050 5400 5400 5400 5400 2總成本費用 2193.36 2856.46 3695.56 3664.66 3633.76 3633.76 3銷售稅金及附加 162.00 243.00 324.00 324.00 324.00 324.00 4利潤總額 (1)-(2)-(3) 344.64 950.54