城市供熱項目貸款評審重點.doc

城市供熱項目貸款評審重點一、城市供熱行業(yè)發(fā)展規(guī)劃和信貸政策要點（一）城市供熱行業(yè)發(fā)展規(guī)劃1供熱的概念及分類城市供熱指向熱用戶供應熱能的活動，按照供熱方式可分為集中供熱和分散供熱；按照熱能形態(tài)可分為蒸汽和熱水；按照生產(chǎn)方式可分為熱電廠供熱和鍋爐房供熱。本章所指貸款項目為集中供熱建設項目，即指從一個或多個熱源通過熱網(wǎng)向城鎮(zhèn)的熱用戶供給生產(chǎn)和生活熱能的方式。集中供熱是城市供熱的發(fā)展方向，對于節(jié)約能源、改善大氣環(huán)境具有重要作用。2供熱行業(yè)的特點供熱屬市政公用行業(yè)，具有公共工程、公共產(chǎn)品、公共利益、公共安全和一次性投入大、投資回收期長等特點。3集中供熱的現(xiàn)狀蒸汽供熱：截止2002年底，全國城市蒸汽集中供熱能力83346噸/小時,供熱總量57438萬吉焦,管道長度10139公里。熱水供熱：截止2002年底，全國城市熱水集中供熱能力148579兆瓦,供熱總量122728萬吉焦,管道長度48601公里。供熱面積：截止2002年底，全國城市集中供熱面積155567萬平方米（住宅107975萬平方米），占住房總面積的40%。4供熱行業(yè)管理體制及改革思路在供熱管理體制方面，我國目前狀況為市場運作和政府運作兩種模式并存。該行業(yè)發(fā)展的關鍵是實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)化，而產(chǎn)業(yè)化的前提是建立合理的收費制度。供熱體制的改革思路：一是停止福利供熱，實行用熱商品化、貨幣化，建立符合我國國情和市場經(jīng)濟體制要求的城鎮(zhèn)供熱新體制。二是逐步推行用熱量分戶計量收費辦法，確立熱能消費意識，提高節(jié)能積極性，形成節(jié)能機制。三是采取扶持政策，加快城鎮(zhèn)現(xiàn)有住宅節(jié)能改造和供熱采暖設施改造，提高熱能利用效率和環(huán)保水平。四是實行城鎮(zhèn)供熱特許經(jīng)營制度，引入競爭，深化供熱企業(yè)改革，積極培育和規(guī)范城鎮(zhèn)供熱市場。5“十五”規(guī)劃情況“十五”期間，新增城市集中供熱面積5億平方米。（二）開發(fā)銀行信貸政策要點1總體原則：支持符合城市供熱規(guī)劃的集中供熱項目；支持提高熱能利用效率和環(huán)保水平的技術改造項目；支持供熱企業(yè)的兼并重組和資源整合項目。2按地區(qū)分類：重點支持“三北地區(qū)”地級以上城市的集中供熱項目，謹慎支持縣級城市的供熱項目。 3按借款人分類：重點支持市場化運作的供熱企業(yè)的項目，政府授予特許經(jīng)營權的企業(yè)優(yōu)先支持。 4按性質分類：重點支持能夠平衡運營的可經(jīng)營性供熱項目，兼顧支持政府補貼性的供熱項目，謹慎支持公益性供熱項目。二、關于項目借款法人評審（一）借款法人種類、特點1國有供熱企業(yè)。一般來講，企業(yè)實力不強，體制單一，市場化程度差，目前現(xiàn)正在改革過程中；2股份制企業(yè)。目前規(guī)范的企業(yè)較少，是今后市政公用行業(yè)市場化的方向和項目建設的主體；3政府投融資平臺。有關具體要求詳見第五篇。（二）借款法人會計報表1企業(yè)報表與現(xiàn)行工礦企業(yè)財務報表基本一致。2借款法人資產(chǎn)負債率一般不超過70%，要求近三年不得出現(xiàn)虧損。評審報告中需披露的內(nèi)容除我行對借款法人評審共性要求外，重點說明管理體制、運行機制和供熱費的收繳體制。風險提示對于市場化運作的企業(yè)，重點落實特許經(jīng)營權的法律保障性和政府補貼的可行性。三、關于項目政策、技術和完工風險評審（一）常見政策風險1貸款項目是否符合城市發(fā)展總體規(guī)劃。2貸款項目前期審批工作是否完備。（二）常見技術風險1建設內(nèi)容和規(guī)模的合理性。2項目技術的成熟性和可靠性。（三）造成完工風險的常見因素1總投資和工期的合理性。2外部建設條件落實的可靠性。評審報告中需披露的內(nèi)容除了共性內(nèi)容外，應在項目概況前披露城市概況，具體內(nèi)容參見本章第一節(jié)城市供水和污水處理項目貸款評審重點。四、關于項目市場評審（一）需要收集的市場資料和數(shù)據(jù)1城市發(fā)展總體規(guī)劃。2前三年城市供熱總量和需求總量。3前三年城市供熱收費總額和收費水平。4目前城市執(zhí)行的收費價格和政府的優(yōu)惠政策。（二）市場分析方法供熱項目分析的重點是項目提供產(chǎn)品（或服務）的“量”、“價”和“收費的收繳率”。1對“量”的分析：要從全市供求關系入手（跨地區(qū)供熱項目，要擴大分析市場），結合城市建設規(guī)劃、城市人口和經(jīng)濟發(fā)展規(guī)劃中的近期、中期和遠期目標，對目標市場、區(qū)域市場和潛在市場的供求狀況進行定量分析，預測項目設計能力的合理性和實現(xiàn)的可能性。2對“價”的分析：對現(xiàn)行收費標準及發(fā)展歷史進行分析，并與生產(chǎn)成本進行對比，不能平衡運營成本的項目，要分析政府補貼的可能性。對未來年度預測產(chǎn)品價格超過現(xiàn)行規(guī)定的，要分析定價機制和實現(xiàn)的可能性。3對“收費收繳率”的分析：要分析收費機制和前三年的收繳率，對預測收繳率超過現(xiàn)行指標的，要分析其實現(xiàn)的可能性和政策保障機制。4對市場化進程的分析：對供熱行業(yè)市場化進程要進行定性分析，并分析對本項目的影響。評審報告需要披露的內(nèi)容除共性內(nèi)容，評審報告中還需披露以下內(nèi)容：1城市供熱現(xiàn)狀和未來發(fā)展趨勢分析。2分析城市收費標準和收繳率。風險提示產(chǎn)品市場風險主要是市場接受能力和價格的實現(xiàn)程度。五、關于項目財務評審