營運(yùn)資金管理綜合練習(xí)題

1、營運(yùn)資金管理綜合練習(xí)題一、單項(xiàng)選擇1、下列（）是盈利性最差的資產(chǎn)。A、現(xiàn)金 E、存貨C、短期投資D、應(yīng)收賬款2、在采用5C評估法進(jìn)行信用評估時(shí)，最重要的因素是（）A、償付能力E、信用品質(zhì)C、資本實(shí)力D、經(jīng)濟(jì)狀況3、在應(yīng)收賬款管理中，最重要的是正確衡量（）,合理確定信用政策，及時(shí)收回賬款。A、應(yīng)收賬款的余額E、賒銷款額C、信用成本和信用風(fēng)險(xiǎn)D、償付能力和經(jīng)濟(jì)狀況4、企業(yè)現(xiàn)金管理的首要目的是（）A、保證主營業(yè)務(wù)的現(xiàn)金需求量B、保證足夠的償付能力C、使現(xiàn)金獲得最大的收益D、保證流動(dòng)性最強(qiáng)5、評估信用政策是否變更決策的關(guān)鍵是（）A、能否提供增量收入E、能否提供增量利潤C(jī)、能否降低成本D、能否減少機(jī)會(huì)成

2、本6、在對存貨米用ABC法進(jìn)行控制時(shí)，應(yīng)當(dāng)重點(diǎn)控制的是（）A、數(shù)量較大的存貨E、占用資金較多的存貨C、品種較多的存貨D、價(jià)格昂貴的存貨7、下列（）說法錯(cuò)誤。A、對壞賬損失的可能性預(yù)先進(jìn)行估計(jì)，是遞循謹(jǐn)慎性原則。E、只要存在著商業(yè)行為，壞損失的發(fā)生總是不可避免的。C、債務(wù)人逾期履行償債義務(wù)且有明顯特征表明無法收回時(shí)，就可作為壞賬損失處理。D、企業(yè)與欠款人之間的債僅人之間的債權(quán)債務(wù)關(guān)系會(huì)因企業(yè)已進(jìn)行壞賬處理而 解除。8、信用標(biāo)準(zhǔn)是客戶獲得商業(yè)信用所應(yīng)具備的（）A、最高條件E、最低條件C、一般條件D、充分條件9、（）可以精確地測算出最佳現(xiàn)金持有量和有價(jià)證券的交易次數(shù)，表述了現(xiàn)金管理中最基本的成本結(jié)構(gòu)

3、。A、存貨模式E、現(xiàn)金周轉(zhuǎn)模式C、成本分析模式D、經(jīng)濟(jì)批量模式二、多項(xiàng)選擇1、企業(yè)持有一定數(shù)量的營運(yùn)資金的原因是（）A、為了有效管理E、營運(yùn)資金的大小可以衡量經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的大小C、現(xiàn)金流入與流出量的非同出性和不確定性D、為了應(yīng)付各種到期支付2、營運(yùn)資金融資組合策略有（）A、正常型融資組合B、激進(jìn)型融資組合3、企業(yè)持有一定數(shù)量的現(xiàn)金，主要基于（）動(dòng)機(jī)A、投資 E、交易C、預(yù)防D、投機(jī)4、用成本分析模式確定最佳現(xiàn)金持有量，需考慮（A、持有成本E、轉(zhuǎn)換成本C、短缺成本5、在利用存貨模式計(jì)算現(xiàn)金最佳持有量時(shí)，需考慮（A、短缺成本E、機(jī)會(huì)成本C、轉(zhuǎn)換成本6、信用政策應(yīng)包括（）內(nèi)容A、信用標(biāo)準(zhǔn)E、信用條件C、

4、收賬政策D、信用政策）D、管理成本）D、固定成本A、信用標(biāo)準(zhǔn)E、信用期限8、經(jīng)濟(jì)批量模型主要考慮（A、訂貨成本E、缺貨成本9、應(yīng)收賬款的成本主要包括（A、收賬費(fèi)用E、機(jī)會(huì)成本10、與現(xiàn)金有關(guān)的成本包括（A、固定成本E、持有成本C、折扣期限 ）成本C、儲(chǔ)存成本）C、管理成本）C、轉(zhuǎn)換成本D、折扣率D、取得成本D、壞賬成本D、短缺成本7、信用條件是指企業(yè)要求客戶支付賒銷款項(xiàng)的條件，一般包括（）三、判斷題1、持有流動(dòng)資產(chǎn)越多，企業(yè)的償債能力就越強(qiáng)。2、一般來說，長期資金的成本比短期資金要高。3、營運(yùn)資金融資政策是營運(yùn)資金管理的研究重點(diǎn)。4、現(xiàn)金量流動(dòng)性最強(qiáng)的資產(chǎn)，是企業(yè)的直接支付手段。5、在利用成本

5、分析模式和存貨模式確定現(xiàn)金最佳持有量時(shí)，都可以不考慮現(xiàn)金管理成本的影響。6、如果存貨市場供不應(yīng)求， 即使?jié)M足有關(guān)的基本假設(shè)條件， 也不能利用經(jīng)濟(jì)批 量最基本模式。7、企業(yè)持有的現(xiàn)金總額應(yīng)等于各種動(dòng)機(jī)所需現(xiàn)金金額的和8、存貨的定額控制是否成功， 關(guān)鍵在于定額判定是否科學(xué)合理并得到有效貫徹9、訂貨成本的高低取決于訂貨的數(shù)量與質(zhì)量10、應(yīng)收賬款管理的基本目標(biāo)， 就是盡量減少應(yīng)收賬款的數(shù)量降低應(yīng)收賬款的投 資成本。四、思考題1、試述營運(yùn)資金的特點(diǎn)。2、簡述企業(yè)的融資策略。3、簡述企業(yè)的資產(chǎn)組合策略有哪些？4、試述企業(yè)持有現(xiàn)金的動(dòng)機(jī)。5、簡述應(yīng)收賬款的功能和成本。6、簡述存貨的功能和成本。五、計(jì)算與分析

6、題1、某企業(yè)預(yù)計(jì)存貨周轉(zhuǎn)期為 90 天，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期為 50 天，應(yīng)付賬款周 轉(zhuǎn)期為 30 天，預(yù)計(jì)全年需要現(xiàn)金 1 080 萬元，該企業(yè) 12 月初的現(xiàn)金余額為 300 萬元， 12 月份的現(xiàn)金收入為 100萬元，現(xiàn)金支出為 80萬元。試計(jì)算該企業(yè)的現(xiàn) 金周轉(zhuǎn)期、最佳現(xiàn)金余額和現(xiàn)金余缺額。32、 某企業(yè)計(jì)劃購入原材料一批，供應(yīng)商給出的付款條件為1/20、n/50。若 銀行短期借款利率為10%。試通過計(jì)算說明企業(yè)是否應(yīng)在折扣期內(nèi)付款。3、某公司的年賒銷收入為720萬元，平均收帳期為60天，壞帳損失為賒銷 額的10%，年收帳費(fèi)用為5萬元。該公司認(rèn)為通過增加收賬人員等措施， 可以使 平均收帳期降

7、為50天，壞帳損失降為7%。假設(shè)公司的資金成本率為6%，變動(dòng) 成本率為50%。試計(jì)算為使這項(xiàng)措施在經(jīng)濟(jì)上更合理， 新增收帳費(fèi)用的上限（一 年按360天計(jì)算）。4、公司與庫存有關(guān)的信息如下：（1）年需求甲產(chǎn)品為30 000件（一年按360天計(jì)算）（2）甲產(chǎn)品的購買單價(jià)為100元；（3）儲(chǔ)存成本是商品買價(jià)的30%;（4）訂貨成本每次為60元；（5）公司希望的保險(xiǎn)儲(chǔ)備為750件；（6）訂貨至到貨的時(shí)間為15天。要求：（1）計(jì)算最優(yōu)經(jīng)濟(jì)訂貨批量；（2計(jì)算存貨水平為多少時(shí)應(yīng)補(bǔ)充訂貨；（3）計(jì)算存貨平均占用的資金。5、 某企業(yè)現(xiàn)金收支狀況比較穩(wěn)定，預(yù)計(jì)全年（按 360天計(jì)算）需要現(xiàn)金10 萬元，現(xiàn)金與有價(jià)

8、證券的轉(zhuǎn)換成本為每次100元，有價(jià)證券的年利率為10%，每 短缺100元現(xiàn)金的成本為20元。試運(yùn)用存貨模型確定最佳現(xiàn)金持有量。&某公司全年需要A零件1200件，單價(jià)為10元。每訂購一次的訂貨成本 為400元，每個(gè)零件的年儲(chǔ)存成本為6元。但是如果一次訂購超過600件，可給 予2%的批量折扣。試計(jì)算最佳的訂貨批量。7、某企業(yè)每月平均現(xiàn)金需要量為10萬元，有價(jià)證券的月利率為10%。，假 定企業(yè)現(xiàn)金管理相關(guān)總成本控制目標(biāo)為 600元。要求：（1）計(jì)算有價(jià)證券轉(zhuǎn)換成本的限額；（2）計(jì)算最佳現(xiàn)金余額；（3）計(jì) 算有價(jià)證券的交易間隔期。8、某公司每年需要某種材料8000噸，每次訂貨成本400元，每件材料的年 儲(chǔ)存成本為40元，該種材料買價(jià)為1500元/噸。要求：（1）每次購入多少噸，可使全年余進(jìn)貨批量相關(guān)的總成本達(dá)到最低？ 此時(shí)相關(guān)總