2第二講跨國(guó)公司理論

1、第二講第二講 跨國(guó)公司理論跨國(guó)公司理論一一 微觀跨國(guó)公司理論微觀跨國(guó)公司理論二二 宏觀跨國(guó)公司理論宏觀跨國(guó)公司理論三、跨國(guó)公司理論的新發(fā)展三、跨國(guó)公司理論的新發(fā)展一、微觀跨國(guó)公司理論一、微觀跨國(guó)公司理論 （一）產(chǎn)品生命周期理論（一）產(chǎn)品生命周期理論(教材教材27) 1、產(chǎn)品生命周期理論、產(chǎn)品生命周期理論(plc)的產(chǎn)生的產(chǎn)生 1966年，美國(guó)哈佛大學(xué)教授雷蒙德年，美國(guó)哈佛大學(xué)教授雷蒙德弗農(nóng)弗農(nóng) 在在產(chǎn)品周期產(chǎn)品周期中的國(guó)際投資與國(guó)際貿(mào)易中的國(guó)際投資與國(guó)際貿(mào)易一文中提出，于一文中提出，于1971、1974、1979年補(bǔ)充。（年補(bǔ)充。（product life cycle） 該理論把國(guó)際投資同國(guó)際

2、貿(mào)易及產(chǎn)品生命周期結(jié)合起來(lái)，該理論把國(guó)際投資同國(guó)際貿(mào)易及產(chǎn)品生命周期結(jié)合起來(lái)，利用產(chǎn)品生命周期變化，解釋美國(guó)戰(zhàn)后對(duì)外直接投資動(dòng)機(jī)利用產(chǎn)品生命周期變化，解釋美國(guó)戰(zhàn)后對(duì)外直接投資動(dòng)機(jī)和區(qū)位的選擇，該理論被稱之為對(duì)外直接投資的產(chǎn)品周期和區(qū)位的選擇，該理論被稱之為對(duì)外直接投資的產(chǎn)品周期理論。理論。 所謂產(chǎn)品生命周期是指產(chǎn)品在市場(chǎng)上競(jìng)爭(zhēng)地位的變化過(guò)所謂產(chǎn)品生命周期是指產(chǎn)品在市場(chǎng)上競(jìng)爭(zhēng)地位的變化過(guò)程：產(chǎn)品向市場(chǎng)推出程：產(chǎn)品向市場(chǎng)推出產(chǎn)品擴(kuò)大銷路產(chǎn)品擴(kuò)大銷路產(chǎn)品由盛至衰。產(chǎn)品由盛至衰。 2、產(chǎn)品生命周期理論內(nèi)容、產(chǎn)品生命周期理論內(nèi)容 周期階段周期階段特點(diǎn)特點(diǎn)競(jìng)爭(zhēng)獲勝因競(jìng)爭(zhēng)獲勝因素素導(dǎo)入期導(dǎo)入期 技術(shù)壟斷；需

3、求不穩(wěn)定；國(guó)技術(shù)壟斷；需求不穩(wěn)定；國(guó)內(nèi)產(chǎn)銷、少量出口內(nèi)產(chǎn)銷、少量出口技術(shù)；創(chuàng)新技術(shù)；創(chuàng)新成熟期成熟期 技術(shù)擴(kuò)散；產(chǎn)品定型，競(jìng)爭(zhēng)技術(shù)擴(kuò)散；產(chǎn)品定型，競(jìng)爭(zhēng)者增多，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)飽和；尋者增多，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)飽和；尋求國(guó)外投資，占領(lǐng)市場(chǎng)、擴(kuò)求國(guó)外投資，占領(lǐng)市場(chǎng)、擴(kuò)大規(guī)模大規(guī)模成本；品牌成本；品牌標(biāo)準(zhǔn)化期標(biāo)準(zhǔn)化期 技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)化，壟斷優(yōu)勢(shì)消失；技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)化，壟斷優(yōu)勢(shì)消失；仿造品大量出現(xiàn)；尋求發(fā)展仿造品大量出現(xiàn)；尋求發(fā)展中國(guó)家直接投資以降低成本中國(guó)家直接投資以降低成本成本；價(jià)格成本；價(jià)格產(chǎn)品生命周期理論內(nèi)容產(chǎn)品生命周期理論內(nèi)容 這一理論認(rèn)為，美國(guó)企業(yè)對(duì)外投資活動(dòng)與這一理論認(rèn)為，美國(guó)企業(yè)對(duì)外投資活動(dòng)與產(chǎn)品生產(chǎn)周期有關(guān)。產(chǎn)品

4、生命周期包括產(chǎn)品產(chǎn)品生產(chǎn)周期有關(guān)。產(chǎn)品生命周期包括產(chǎn)品導(dǎo)入期，產(chǎn)品成長(zhǎng)期，產(chǎn)品成熟期和產(chǎn)品衰導(dǎo)入期，產(chǎn)品成長(zhǎng)期，產(chǎn)品成熟期和產(chǎn)品衰減期四個(gè)階段。減期四個(gè)階段。 在產(chǎn)品導(dǎo)入階段，生產(chǎn)一般都集中在國(guó)內(nèi)。在產(chǎn)品導(dǎo)入階段，生產(chǎn)一般都集中在國(guó)內(nèi)。在產(chǎn)品成長(zhǎng)階段，產(chǎn)品逐漸標(biāo)準(zhǔn)化在產(chǎn)品成長(zhǎng)階段，產(chǎn)品逐漸標(biāo)準(zhǔn)化 。在產(chǎn)品。在產(chǎn)品成熟階段，產(chǎn)品的生產(chǎn)程序，工藝完全標(biāo)準(zhǔn)成熟階段，產(chǎn)品的生產(chǎn)程序，工藝完全標(biāo)準(zhǔn)化。在產(chǎn)品衰減期，該產(chǎn)品因在國(guó)際市場(chǎng)逐化。在產(chǎn)品衰減期，該產(chǎn)品因在國(guó)際市場(chǎng)逐漸失去銷路而遭淘汰。漸失去銷路而遭淘汰。 產(chǎn)品生命周期理論小結(jié)產(chǎn)品生命周期理論小結(jié) 在上述產(chǎn)品生命周期中，跨國(guó)公司在外建在上述產(chǎn)品生命

5、周期中，跨國(guó)公司在外建立子公司是發(fā)生在第二階段（在其他發(fā)達(dá)國(guó)立子公司是發(fā)生在第二階段（在其他發(fā)達(dá)國(guó)家）和第三階段（在發(fā)展中國(guó)家）。按照這家）和第三階段（在發(fā)展中國(guó)家）。按照這個(gè)理論，到國(guó)外建立子公司一般都擁有技術(shù)個(gè)理論，到國(guó)外建立子公司一般都擁有技術(shù)和產(chǎn)品壟斷優(yōu)勢(shì)。這種優(yōu)勢(shì)是當(dāng)?shù)仄髽I(yè)所沒(méi)和產(chǎn)品壟斷優(yōu)勢(shì)。這種優(yōu)勢(shì)是當(dāng)?shù)仄髽I(yè)所沒(méi)有的，或許也不能在市場(chǎng)上買到。他們對(duì)外有的，或許也不能在市場(chǎng)上買到。他們對(duì)外投資建立子公司的目的就是為了維持其壟斷投資建立子公司的目的就是為了維持其壟斷優(yōu)勢(shì)，并充分利用，以謀取最大化利潤(rùn)。優(yōu)勢(shì)，并充分利用，以謀取最大化利潤(rùn)。3、產(chǎn)品生命周期理論的評(píng)價(jià)、產(chǎn)品生命周期理論的評(píng)價(jià)

6、 產(chǎn)品周期理論的優(yōu)點(diǎn)在于從動(dòng)態(tài)角度，揭示了產(chǎn)品周期理論的優(yōu)點(diǎn)在于從動(dòng)態(tài)角度，揭示了對(duì)外直接投資的動(dòng)因。對(duì)外直接投資的動(dòng)因。plc提供了一套適用的營(yíng)提供了一套適用的營(yíng)銷規(guī)劃觀點(diǎn)。它將產(chǎn)品分成不同的策略時(shí)期，營(yíng)銷規(guī)劃觀點(diǎn)。它將產(chǎn)品分成不同的策略時(shí)期，營(yíng)銷人員可針對(duì)各個(gè)階段不同的特點(diǎn)而采取不同的銷人員可針對(duì)各個(gè)階段不同的特點(diǎn)而采取不同的營(yíng)銷組合策略。此外，產(chǎn)品生命周期只考慮銷售營(yíng)銷組合策略。此外，產(chǎn)品生命周期只考慮銷售和時(shí)間兩個(gè)變數(shù)，簡(jiǎn)單易懂。和時(shí)間兩個(gè)變數(shù)，簡(jiǎn)單易懂。 這一理論也有其局限性。首先，它側(cè)重于解釋這一理論也有其局限性。首先，它側(cè)重于解釋以開拓新市場(chǎng)為動(dòng)因的對(duì)外直接投資。其次以開拓新市場(chǎng)

7、為動(dòng)因的對(duì)外直接投資。其次 ，該，該理論很大程度上是基于對(duì)美國(guó)向西歐發(fā)達(dá)國(guó)家及理論很大程度上是基于對(duì)美國(guó)向西歐發(fā)達(dá)國(guó)家及發(fā)展中國(guó)家的直接投資研究得出的，對(duì)其他國(guó)家發(fā)展中國(guó)家的直接投資研究得出的，對(duì)其他國(guó)家的對(duì)外直接投資缺乏普遍意義。的對(duì)外直接投資缺乏普遍意義。plc具體缺點(diǎn)分析具體缺點(diǎn)分析n產(chǎn)品生命周期各階段的起止點(diǎn)劃分標(biāo)準(zhǔn)不易確認(rèn)。n并非所有的產(chǎn)品生命周期曲線都是標(biāo)準(zhǔn)的s型，還有很多特殊的產(chǎn)品生命周期曲線。n無(wú)法確定產(chǎn)品生命周期曲線到底適合單一產(chǎn)品項(xiàng)目層次還是一個(gè)產(chǎn)品集合層次。n該曲線只考慮銷售和時(shí)間的關(guān)系，未涉及成本及價(jià)格等其它影響銷售的變數(shù)。n易造成“營(yíng)銷近視癥”，認(rèn)為產(chǎn)品已到衰退期而過(guò)

8、早將仍有市場(chǎng)價(jià)值的好產(chǎn)品剔除出了產(chǎn)品線。n產(chǎn)品衰退并不表示無(wú)法再生。如通過(guò)合適的改進(jìn)策略，公司可能再創(chuàng)產(chǎn)品新的生命周期。4、 產(chǎn)品生命周期理論的意義產(chǎn)品生命周期理論的意義n產(chǎn)品生命周期理論揭示了任何產(chǎn)品都和生物有機(jī)體一樣，有一個(gè)從誕生成長(zhǎng)成熟衰亡的過(guò)程，不斷創(chuàng)新，開發(fā)新產(chǎn)品。 n借助產(chǎn)品生命周期理論，可以分析判斷產(chǎn)品處于生命周期的哪一階段，推測(cè)產(chǎn)品今后發(fā)展的趨勢(shì)，正確把握產(chǎn)品的市場(chǎng)壽命，并根據(jù)不同階段的特點(diǎn)，采取相應(yīng)的市場(chǎng)營(yíng)銷組合策略，增強(qiáng)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，提高企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。 n產(chǎn)品生命周期是可以延長(zhǎng)的。 n產(chǎn)品生命周期用以解釋工業(yè)制成品的動(dòng)態(tài)變化具有一定現(xiàn)實(shí)意義，對(duì)解釋國(guó)際貿(mào)易有重要參考作用。它

9、引導(dǎo)人們通過(guò)產(chǎn)品的生命周期，了解和掌握出口的動(dòng)態(tài)變化，為正確制定對(duì)外貿(mào)易的產(chǎn)品戰(zhàn)略，市場(chǎng)戰(zhàn)略提供了理論依據(jù)。 n它揭示出比較優(yōu)勢(shì)是不斷在轉(zhuǎn)移的，每一國(guó)在進(jìn)行產(chǎn)品創(chuàng)新、或模仿引進(jìn)、或擴(kuò)大生產(chǎn)是，都要把握時(shí)機(jī)。而進(jìn)行跨國(guó)經(jīng)營(yíng)，就可以利用不同階段的有利條件，長(zhǎng)久保持比較優(yōu)勢(shì)。 n它還反映出當(dāng)代國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)的特點(diǎn)，即創(chuàng)新能力，模仿能力，是活的企業(yè)生存能力和優(yōu)越地位的重要因素。 （二）壟斷優(yōu)勢(shì)理論（教材（二）壟斷優(yōu)勢(shì)理論（教材28） 1、壟斷優(yōu)勢(shì)理論的提出、壟斷優(yōu)勢(shì)理論的提出n20世紀(jì)世紀(jì)60年代初年代初,美國(guó)學(xué)者海默（美國(guó)學(xué)者海默（s.h.hymer）在他的博士論文）在他的博士論文一國(guó)企業(yè)的國(guó)際經(jīng)營(yíng)一國(guó)企

10、業(yè)的國(guó)際經(jīng)營(yíng):對(duì)外直接投資研究對(duì)外直接投資研究中中,首次提出了壟斷首次提出了壟斷優(yōu)勢(shì)論。優(yōu)勢(shì)論。n壟斷優(yōu)勢(shì)理論是由麻省理工學(xué)院壟斷優(yōu)勢(shì)理論是由麻省理工學(xué)院cp金德伯格在金德伯格在70年代對(duì)海默提年代對(duì)海默提出的壟斷優(yōu)勢(shì)進(jìn)行的補(bǔ)充和發(fā)展。它是一種闡明當(dāng)代跨國(guó)公司在出的壟斷優(yōu)勢(shì)進(jìn)行的補(bǔ)充和發(fā)展。它是一種闡明當(dāng)代跨國(guó)公司在海外海外 投資具有壟斷優(yōu)勢(shì)的理論。此理論認(rèn)為，考察對(duì)外直接投資投資具有壟斷優(yōu)勢(shì)的理論。此理論認(rèn)為，考察對(duì)外直接投資應(yīng)從應(yīng)從“壟斷優(yōu)勢(shì)壟斷優(yōu)勢(shì)”著眼。著眼。 n鑒于海默和金德伯格對(duì)該理論均做出了巨大貢獻(xiàn)，有時(shí)又將該理鑒于海默和金德伯格對(duì)該理論均做出了巨大貢獻(xiàn)，有時(shí)又將該理論稱為論稱為

11、“海默海默-金德伯格傳統(tǒng)金德伯格傳統(tǒng)”（h-k tradition）n這一理論首先創(chuàng)立了國(guó)際直接投資理論，而且也開創(chuàng)了國(guó)際直接這一理論首先創(chuàng)立了國(guó)際直接投資理論，而且也開創(chuàng)了國(guó)際直接投資理論研究的先河，被稱為零公里界碑。投資理論研究的先河，被稱為零公里界碑。2 壟斷優(yōu)勢(shì)論的主要內(nèi)容壟斷優(yōu)勢(shì)論的主要內(nèi)容 壟斷優(yōu)勢(shì)理論亦稱之為特定優(yōu)勢(shì)論、產(chǎn)業(yè)壟斷優(yōu)勢(shì)理論亦稱之為特定優(yōu)勢(shì)論、產(chǎn)業(yè)組織論，是關(guān)于跨國(guó)公司憑借其特定的壟斷組織論，是關(guān)于跨國(guó)公司憑借其特定的壟斷優(yōu)勢(shì)從事國(guó)外直接投資的一種跨國(guó)公司的理優(yōu)勢(shì)從事國(guó)外直接投資的一種跨國(guó)公司的理論。論。 海默認(rèn)為，市場(chǎng)的不完全競(jìng)爭(zhēng)是跨國(guó)公司海默認(rèn)為，市場(chǎng)的不完全競(jìng)爭(zhēng)

12、是跨國(guó)公司進(jìn)行國(guó)際直接投資的根本原因，而跨國(guó)公司進(jìn)行國(guó)際直接投資的根本原因，而跨國(guó)公司持有的壟斷或寡占優(yōu)勢(shì)，以及面對(duì)不完全市持有的壟斷或寡占優(yōu)勢(shì)，以及面對(duì)不完全市場(chǎng)是其實(shí)現(xiàn)對(duì)外直接投資利益的條件。場(chǎng)是其實(shí)現(xiàn)對(duì)外直接投資利益的條件。市場(chǎng)不完全可分為四種形態(tài)市場(chǎng)不完全可分為四種形態(tài) 由規(guī)模經(jīng)濟(jì)引起的市場(chǎng)不完全；產(chǎn)品由規(guī)模經(jīng)濟(jì)引起的市場(chǎng)不完全；產(chǎn)品市場(chǎng)的不完全；資本和技術(shù)等生產(chǎn)要素市場(chǎng)的不完全；資本和技術(shù)等生產(chǎn)要素市場(chǎng)的不完全；由政府課稅、關(guān)稅等貿(mào)市場(chǎng)的不完全；由政府課稅、關(guān)稅等貿(mào)易限制措施引起的市場(chǎng)不完全。易限制措施引起的市場(chǎng)不完全。 前三種市場(chǎng)不完全使企業(yè)擁有壟斷優(yōu)前三種市場(chǎng)不完全使企業(yè)擁有壟斷

13、優(yōu)勢(shì)，第四種市場(chǎng)不完全則導(dǎo)致企業(yè)對(duì)外勢(shì)，第四種市場(chǎng)不完全則導(dǎo)致企業(yè)對(duì)外直接投資以利用其壟斷優(yōu)勢(shì)。直接投資以利用其壟斷優(yōu)勢(shì)?？鐕?guó)公司擁有的壟斷優(yōu)勢(shì)跨國(guó)公司擁有的壟斷優(yōu)勢(shì)(1)技術(shù)優(yōu)勢(shì)技術(shù)優(yōu)勢(shì)(2)先進(jìn)的管理經(jīng)驗(yàn)先進(jìn)的管理經(jīng)驗(yàn)(3)雄厚的資金實(shí)力雄厚的資金實(shí)力(4)相對(duì)全面且靈通的信息相對(duì)全面且靈通的信息(5)規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)規(guī)模經(jīng)濟(jì)優(yōu)勢(shì)(6)全球性銷售網(wǎng)絡(luò)全球性銷售網(wǎng)絡(luò) 企業(yè)對(duì)外直接投資必須滿足兩個(gè)企業(yè)對(duì)外直接投資必須滿足兩個(gè)基本條件基本條件 這兩個(gè)基本條件，一是企業(yè)自身必須這兩個(gè)基本條件，一是企業(yè)自身必須擁有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，以抵消在與當(dāng)?shù)仄髽I(yè)競(jìng)擁有競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，以抵消在與當(dāng)?shù)仄髽I(yè)競(jìng)爭(zhēng)中的不利因素；二是不完全

14、市場(chǎng)的存爭(zhēng)中的不利因素；二是不完全市場(chǎng)的存在，使企業(yè)始終擁有和保持這種優(yōu)勢(shì)。在，使企業(yè)始終擁有和保持這種優(yōu)勢(shì)。 3、壟斷優(yōu)勢(shì)理論的評(píng)價(jià)、壟斷優(yōu)勢(shì)理論的評(píng)價(jià) 壟斷優(yōu)勢(shì)理論系統(tǒng)論證了企業(yè)的壟斷優(yōu)勢(shì)和國(guó)內(nèi)國(guó)壟斷優(yōu)勢(shì)理論系統(tǒng)論證了企業(yè)的壟斷優(yōu)勢(shì)和國(guó)內(nèi)國(guó)際市場(chǎng)的不完全性是跨國(guó)公司進(jìn)行對(duì)外直接投資的決際市場(chǎng)的不完全性是跨國(guó)公司進(jìn)行對(duì)外直接投資的決定性因素。它認(rèn)為市場(chǎng)不完全是跨國(guó)公司進(jìn)行對(duì)外直定性因素。它認(rèn)為市場(chǎng)不完全是跨國(guó)公司進(jìn)行對(duì)外直接投資的根本原因，如果產(chǎn)品和生產(chǎn)要素的市場(chǎng)運(yùn)行接投資的根本原因，如果產(chǎn)品和生產(chǎn)要素的市場(chǎng)運(yùn)行是完全有效的，則對(duì)外直接投資就不能發(fā)生。是完全有效的，則對(duì)外直接投資就不能發(fā)生。

15、 壟斷優(yōu)勢(shì)理論突破了國(guó)際間資本流動(dòng)導(dǎo)致對(duì)外直接壟斷優(yōu)勢(shì)理論突破了國(guó)際間資本流動(dòng)導(dǎo)致對(duì)外直接投資的傳統(tǒng)貿(mào)易理論框架，突出了知識(shí)資產(chǎn)和技術(shù)優(yōu)投資的傳統(tǒng)貿(mào)易理論框架，突出了知識(shí)資產(chǎn)和技術(shù)優(yōu)勢(shì)在形成跨國(guó)公司中的重要作用。因而，壟斷優(yōu)勢(shì)理勢(shì)在形成跨國(guó)公司中的重要作用。因而，壟斷優(yōu)勢(shì)理論在論在20世紀(jì)世紀(jì)6070年代中期，對(duì)西方學(xué)者產(chǎn)生過(guò)較年代中期，對(duì)西方學(xué)者產(chǎn)生過(guò)較深刻的影響。深刻的影響。 但是，這一理論也存在一些缺陷：如不能很好解釋但是，這一理論也存在一些缺陷：如不能很好解釋對(duì)外直接投資流向的產(chǎn)業(yè)分布或地理分布；它以美國(guó)對(duì)外直接投資流向的產(chǎn)業(yè)分布或地理分布；它以美國(guó)為研究對(duì)象，對(duì)發(fā)展中國(guó)家企業(yè)的對(duì)外直

16、接投資缺乏為研究對(duì)象，對(duì)發(fā)展中國(guó)家企業(yè)的對(duì)外直接投資缺乏指導(dǎo)意義。指導(dǎo)意義。 （三）內(nèi)部化理論（教材（三）內(nèi)部化理論（教材31） 1、內(nèi)部化理論的產(chǎn)生、內(nèi)部化理論的產(chǎn)生 該理論出現(xiàn)于該理論出現(xiàn)于20世紀(jì)世紀(jì)70年代末、年代末、80年代初，年代初，其代表人物是英國(guó)里丁大學(xué)的巴克列、卡森和其代表人物是英國(guó)里丁大學(xué)的巴克列、卡森和加拿大經(jīng)濟(jì)學(xué)家拉格曼，主要著作有加拿大經(jīng)濟(jì)學(xué)家拉格曼，主要著作有跨國(guó)公跨國(guó)公司的未來(lái)司的未來(lái)（巴克列和卡森，（巴克列和卡森，1976年）、年）、跨國(guó)公司的選擇跨國(guó)公司的選擇（卡森，（卡森，1979年）、年）、跨國(guó)公司內(nèi)幕：國(guó)際市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)學(xué)跨國(guó)公司內(nèi)幕：國(guó)際市場(chǎng)的經(jīng)濟(jì)學(xué)（拉格

17、（拉格曼，曼，1982）。）。 內(nèi)部化理論也稱市場(chǎng)內(nèi)部化理論內(nèi)部化理論也稱市場(chǎng)內(nèi)部化理論,是當(dāng)代西方是當(dāng)代西方較為流行、較有影響的一般理論。較為流行、較有影響的一般理論。 2、內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容、內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容 所謂內(nèi)部化，是指把市場(chǎng)建立在公司內(nèi)部的所謂內(nèi)部化，是指把市場(chǎng)建立在公司內(nèi)部的過(guò)程，以內(nèi)部市場(chǎng)取代原來(lái)的外部市場(chǎng)，公司過(guò)程，以內(nèi)部市場(chǎng)取代原來(lái)的外部市場(chǎng)，公司內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格起著潤(rùn)滑內(nèi)部的作用，使內(nèi)部市內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格起著潤(rùn)滑內(nèi)部的作用，使內(nèi)部市場(chǎng)像外部市場(chǎng)一樣有效地發(fā)揮作用。場(chǎng)像外部市場(chǎng)一樣有效地發(fā)揮作用。 內(nèi)部化超過(guò)國(guó)界時(shí)就產(chǎn)生了跨國(guó)公司。內(nèi)部化超過(guò)國(guó)界時(shí)就產(chǎn)生了跨國(guó)公司。 內(nèi)部化的

18、思想來(lái)自科斯的交易成本學(xué)說(shuō)，是內(nèi)部化的思想來(lái)自科斯的交易成本學(xué)說(shuō)，是當(dāng)代西方較為流行、較有影響的一般理論。當(dāng)代西方較為流行、較有影響的一般理論。內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容 該理論認(rèn)為，世界市場(chǎng)是不完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)，該理論認(rèn)為，世界市場(chǎng)是不完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)，跨國(guó)公司為了其自身利益，為克服外部市場(chǎng)跨國(guó)公司為了其自身利益，為克服外部市場(chǎng)的某些失效，導(dǎo)致企業(yè)市場(chǎng)交易成本的增加，的某些失效，導(dǎo)致企業(yè)市場(chǎng)交易成本的增加，而通過(guò)國(guó)際直接投資，將本來(lái)應(yīng)在外部市場(chǎng)而通過(guò)國(guó)際直接投資，將本來(lái)應(yīng)在外部市場(chǎng)交易的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變?yōu)楣舅鶎倨髽I(yè)之間進(jìn)行，交易的業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變?yōu)楣舅鶎倨髽I(yè)之間進(jìn)行，并形成一個(gè)內(nèi)部市場(chǎng)。通過(guò)外部市

19、場(chǎng)內(nèi)部化，并形成一個(gè)內(nèi)部市場(chǎng)。通過(guò)外部市場(chǎng)內(nèi)部化，降低交易成本和交易風(fēng)險(xiǎn)。降低交易成本和交易風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容 （1）外部市場(chǎng)失效是內(nèi)部化形成的主要）外部市場(chǎng)失效是內(nèi)部化形成的主要原因原因 （2）知識(shí)產(chǎn)品是促使內(nèi)部化市場(chǎng)形成的）知識(shí)產(chǎn)品是促使內(nèi)部化市場(chǎng)形成的重要因素重要因素n具有自然壟斷特性具有自然壟斷特性n具有公共產(chǎn)品性質(zhì)具有公共產(chǎn)品性質(zhì)n市場(chǎng)上具有買方的不確定性市場(chǎng)上具有買方的不確定性 （3）內(nèi)部化過(guò)程同交易成本密切相關(guān)）內(nèi)部化過(guò)程同交易成本密切相關(guān)內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容n核心思想n由于市場(chǎng)的不完全，若將企業(yè)所擁有的科技和營(yíng)銷知識(shí)等中間產(chǎn)品通過(guò)

20、外部市場(chǎng)來(lái)組織交易，則難以保證廠商實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)最大化目標(biāo)；若企業(yè)建立內(nèi)部市場(chǎng)，可利用企業(yè)管理手段協(xié)調(diào)企業(yè)內(nèi)部資源的配置，避免市場(chǎng)不完全對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)效率的影響。企業(yè)對(duì)外直接投資的實(shí)質(zhì)是基于所有權(quán)之上的企業(yè)管理與控制權(quán)的擴(kuò)張，而不在于資本的轉(zhuǎn)移。其結(jié)果是用企業(yè)內(nèi)部的管理機(jī)制代替外部市場(chǎng)機(jī)制，以便降低交易成本，擁有跨國(guó)經(jīng)營(yíng)的內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)。 內(nèi)部化理論的三個(gè)基本假設(shè)內(nèi)部化理論的三個(gè)基本假設(shè)n企業(yè)在不完全市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中從事生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的目的是追求利潤(rùn)最大化。 n中間產(chǎn)品市場(chǎng)的不完全，使企業(yè)通過(guò)對(duì)外直接投資，在組織內(nèi)部創(chuàng)造市場(chǎng)，以克服外部市場(chǎng)的缺陷。 n跨國(guó)公司是跨越國(guó)界的市場(chǎng)內(nèi)部化過(guò)程的產(chǎn)物。 內(nèi)部化過(guò)程的決定要素

21、內(nèi)部化過(guò)程的決定要素n行業(yè)特定因素，主要是指產(chǎn)品性質(zhì)、外部市場(chǎng)結(jié)構(gòu)以及規(guī)模經(jīng)濟(jì)； n地區(qū)特定因素，包括地理位置、文化差別以及社會(huì)心理等引起的交易成本； n國(guó)別特定因素，包括東道國(guó)政府政治、法律、經(jīng)濟(jì)等方面政策對(duì)跨國(guó)公司的影響； n企業(yè)特定因素，主要是指企業(yè)組織結(jié)構(gòu)、協(xié)調(diào)功能、管理能力等因素對(duì)市場(chǎng)交易的影響。 內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容內(nèi)部化理論的主要內(nèi)容n內(nèi)部化過(guò)程的決定要素中，行業(yè)特定因素對(duì)市內(nèi)部化過(guò)程的決定要素中，行業(yè)特定因素對(duì)市場(chǎng)內(nèi)部化的影響最重要。當(dāng)一個(gè)行業(yè)的產(chǎn)品具場(chǎng)內(nèi)部化的影響最重要。當(dāng)一個(gè)行業(yè)的產(chǎn)品具有多階段生產(chǎn)特點(diǎn)時(shí)，如果中間產(chǎn)品的供需通有多階段生產(chǎn)特點(diǎn)時(shí)，如果中間產(chǎn)品的供需通過(guò)外部市

22、場(chǎng)進(jìn)行，則供需雙方關(guān)系既不穩(wěn)定，過(guò)外部市場(chǎng)進(jìn)行，則供需雙方關(guān)系既不穩(wěn)定，也難以協(xié)調(diào)，企業(yè)有必要通過(guò)建立內(nèi)部市場(chǎng)保也難以協(xié)調(diào)，企業(yè)有必要通過(guò)建立內(nèi)部市場(chǎng)保證中間產(chǎn)品的供需。證中間產(chǎn)品的供需。n企業(yè)特定因素中的組織管理能力也直接影響市企業(yè)特定因素中的組織管理能力也直接影響市場(chǎng)內(nèi)部化的效率，因?yàn)槭袌?chǎng)交易內(nèi)部化也是需場(chǎng)內(nèi)部化的效率，因?yàn)槭袌?chǎng)交易內(nèi)部化也是需要成本的。只有組織能力強(qiáng)、管理水平高的企要成本的。只有組織能力強(qiáng)、管理水平高的企業(yè)才有能力使內(nèi)部化的成本低于外部市場(chǎng)交易業(yè)才有能力使內(nèi)部化的成本低于外部市場(chǎng)交易的成本，也只有這樣，市場(chǎng)內(nèi)部化才有意義。的成本，也只有這樣，市場(chǎng)內(nèi)部化才有意義。 3、內(nèi)部

23、化理論的評(píng)價(jià)、內(nèi)部化理論的評(píng)價(jià) 內(nèi)部化理論的開創(chuàng)是學(xué)術(shù)界跨國(guó)公司理論研究的一個(gè)重內(nèi)部化理論的開創(chuàng)是學(xué)術(shù)界跨國(guó)公司理論研究的一個(gè)重要轉(zhuǎn)折，為跨國(guó)公司要轉(zhuǎn)折，為跨國(guó)公司“通論通論”的形成作出很大的貢獻(xiàn)。的形成作出很大的貢獻(xiàn)。 內(nèi)部化理論首次從企業(yè)組織發(fā)展的角度揭示了對(duì)外直接內(nèi)部化理論首次從企業(yè)組織發(fā)展的角度揭示了對(duì)外直接投資的動(dòng)因。研究各國(guó)投資的動(dòng)因。研究各國(guó)(主要是發(fā)達(dá)國(guó)家主要是發(fā)達(dá)國(guó)家)企業(yè)之間的產(chǎn)品交企業(yè)之間的產(chǎn)品交換形式與企業(yè)國(guó)際分工與生產(chǎn)的組織形式，認(rèn)為跨國(guó)公司正換形式與企業(yè)國(guó)際分工與生產(chǎn)的組織形式，認(rèn)為跨國(guó)公司正是企業(yè)國(guó)際分工的組織形式。是企業(yè)國(guó)際分工的組織形式。 內(nèi)部化理論不是靜態(tài)地

24、強(qiáng)調(diào)企業(yè)所擁有的特定優(yōu)勢(shì)，而內(nèi)部化理論不是靜態(tài)地強(qiáng)調(diào)企業(yè)所擁有的特定優(yōu)勢(shì)，而是強(qiáng)調(diào)企業(yè)把既有優(yōu)勢(shì)跨國(guó)界內(nèi)部化轉(zhuǎn)移的特定能力，使它是強(qiáng)調(diào)企業(yè)把既有優(yōu)勢(shì)跨國(guó)界內(nèi)部化轉(zhuǎn)移的特定能力，使它的分析更具有動(dòng)態(tài)性，從而也更接近實(shí)際。此外還強(qiáng)調(diào)了知的分析更具有動(dòng)態(tài)性，從而也更接近實(shí)際。此外還強(qiáng)調(diào)了知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)的重要性。識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)的重要性。 但是內(nèi)部化理論從跨國(guó)公司的主觀方面單方面探尋其從但是內(nèi)部化理論從跨國(guó)公司的主觀方面單方面探尋其從事對(duì)外直接投資的動(dòng)因和基礎(chǔ)，對(duì)國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化考慮事對(duì)外直接投資的動(dòng)因和基礎(chǔ)，對(duì)國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化考慮不夠，這就使內(nèi)部化理論具有很大的片面性和局限性。不夠，這就使內(nèi)部化理論具有

25、很大的片面性和局限性。 案例案例1：本田在北美：本田在北美 20世紀(jì)世紀(jì)80年代最突出的現(xiàn)象是日本在美年代最突出的現(xiàn)象是日本在美國(guó)的直接投資浪潮國(guó)的直接投資浪潮,領(lǐng)導(dǎo)這股浪潮的是日本汽領(lǐng)導(dǎo)這股浪潮的是日本汽車公司車公司,而始作俑者是本田而始作俑者是本田,到到1991年它已在年它已在北美的北美的3個(gè)汽車組裝廠中投資了個(gè)汽車組裝廠中投資了11.3億美元億美元. 本田決定在北美投資的原因：一是為了繞本田決定在北美投資的原因：一是為了繞過(guò)貿(mào)易保護(hù)主義的貿(mào)易法規(guī)；二是由于日元過(guò)貿(mào)易保護(hù)主義的貿(mào)易法規(guī)；二是由于日元對(duì)美元的升值。對(duì)美元的升值。案例：本田在北美案例：本田在北美本田宗一郎本田宗一郎二、宏觀跨國(guó)

26、公司理論二、宏觀跨國(guó)公司理論（一）資源稟賦理論（教材（一）資源稟賦理論（教材34） 1、亞當(dāng)、亞當(dāng)斯密的絕對(duì)優(yōu)勢(shì)理論斯密的絕對(duì)優(yōu)勢(shì)理論 2、大衛(wèi)、大衛(wèi)李嘉圖的比較優(yōu)勢(shì)理論李嘉圖的比較優(yōu)勢(shì)理論 3、赫克謝爾和俄林的要素稟賦理論、赫克謝爾和俄林的要素稟賦理論（二）梯度轉(zhuǎn)移理論二）梯度轉(zhuǎn)移理論(教材教材34) 1、梯度轉(zhuǎn)移理論的提出、梯度轉(zhuǎn)移理論的提出 在實(shí)證研究日本對(duì)外直接投資實(shí)踐的基礎(chǔ)上，在實(shí)證研究日本對(duì)外直接投資實(shí)踐的基礎(chǔ)上，日本逐步形成具有本國(guó)特色的對(duì)外直接投資和日本逐步形成具有本國(guó)特色的對(duì)外直接投資和跨國(guó)公司理論，其中最具代表性的日本一橋大跨國(guó)公司理論，其中最具代表性的日本一橋大學(xué)小島清教

27、授運(yùn)用比較優(yōu)勢(shì)原理提出的梯度轉(zhuǎn)學(xué)小島清教授運(yùn)用比較優(yōu)勢(shì)原理提出的梯度轉(zhuǎn)移理論（或叫移理論（或叫“邊際產(chǎn)業(yè)擴(kuò)張理論邊際產(chǎn)業(yè)擴(kuò)張理論”）。）。 1978年，小島清發(fā)表代表作：年，小島清發(fā)表代表作：對(duì)外直接對(duì)外直接投資：一個(gè)日本多國(guó)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的模型投資：一個(gè)日本多國(guó)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的模型。 2、梯度轉(zhuǎn)移理論的主要內(nèi)容、梯度轉(zhuǎn)移理論的主要內(nèi)容 日本經(jīng)濟(jì)學(xué)家小島清認(rèn)為，一國(guó)應(yīng)從已經(jīng)日本經(jīng)濟(jì)學(xué)家小島清認(rèn)為，一國(guó)應(yīng)從已經(jīng)或即將處于比較劣勢(shì)的產(chǎn)業(yè)（邊際產(chǎn)業(yè)）開始或即將處于比較劣勢(shì)的產(chǎn)業(yè)（邊際產(chǎn)業(yè)）開始對(duì)外直接投資，并從與被投資國(guó)相比較技術(shù)差對(duì)外直接投資，并從與被投資國(guó)相比較技術(shù)差距最小的產(chǎn)業(yè)或產(chǎn)品開始，依次轉(zhuǎn)移。這時(shí)投

28、距最小的產(chǎn)業(yè)或產(chǎn)品開始，依次轉(zhuǎn)移。這時(shí)投資和貿(mào)易是相互補(bǔ)充的而不是相互替代的。如資和貿(mào)易是相互補(bǔ)充的而不是相互替代的。如果直接將自己擁有比較優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)或產(chǎn)品的生果直接將自己擁有比較優(yōu)勢(shì)的產(chǎn)業(yè)或產(chǎn)品的生產(chǎn)通過(guò)對(duì)外投資移植出去，雙方的比較優(yōu)勢(shì)反產(chǎn)通過(guò)對(duì)外投資移植出去，雙方的比較優(yōu)勢(shì)反而會(huì)縮小，投資代替了貿(mào)易，不利于投資國(guó)利而會(huì)縮小，投資代替了貿(mào)易，不利于投資國(guó)利用國(guó)際分工和貿(mào)易的收益。在投資轉(zhuǎn)移方面，用國(guó)際分工和貿(mào)易的收益。在投資轉(zhuǎn)移方面，中小企業(yè)應(yīng)該走在前面。因?yàn)橹行∑髽I(yè)在自己中小企業(yè)應(yīng)該走在前面。因?yàn)橹行∑髽I(yè)在自己國(guó)內(nèi)沒(méi)有比較優(yōu)勢(shì)，但在國(guó)外卻有比較優(yōu)勢(shì)。國(guó)內(nèi)沒(méi)有比較優(yōu)勢(shì)，但在國(guó)外卻有比較優(yōu)勢(shì)。

29、 3、對(duì)梯度轉(zhuǎn)移理論的評(píng)價(jià)、對(duì)梯度轉(zhuǎn)移理論的評(píng)價(jià)n梯度轉(zhuǎn)移理論對(duì)日本跨國(guó)公司的研究，比較符合日本的國(guó)情梯度轉(zhuǎn)移理論對(duì)日本跨國(guó)公司的研究，比較符合日本的國(guó)情和和20世紀(jì)世紀(jì)6070年代特定歷史條件下對(duì)外直接投資的實(shí)踐，年代特定歷史條件下對(duì)外直接投資的實(shí)踐，較有說(shuō)服力地解釋了日本企業(yè)對(duì)外直接投資的動(dòng)因。該理論較有說(shuō)服力地解釋了日本企業(yè)對(duì)外直接投資的動(dòng)因。該理論指出，無(wú)論是投資國(guó)還是東道國(guó)都不需要有壟斷市場(chǎng)，企業(yè)指出，無(wú)論是投資國(guó)還是東道國(guó)都不需要有壟斷市場(chǎng)，企業(yè)比較優(yōu)勢(shì)的變遷在對(duì)外直接投資方面起著決定性的作用。比較優(yōu)勢(shì)的變遷在對(duì)外直接投資方面起著決定性的作用。 n分析的是發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)發(fā)展中國(guó)家的垂直

30、分工為基礎(chǔ)的對(duì)外直分析的是發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)發(fā)展中國(guó)家的垂直分工為基礎(chǔ)的對(duì)外直接投資，而傳統(tǒng)理論分析的是發(fā)達(dá)國(guó)家之間的水平分工基礎(chǔ)接投資，而傳統(tǒng)理論分析的是發(fā)達(dá)國(guó)家之間的水平分工基礎(chǔ)的對(duì)外直接投資。的對(duì)外直接投資。n 梯度轉(zhuǎn)移理論無(wú)法解釋發(fā)展中國(guó)家的對(duì)外直接投資，也無(wú)梯度轉(zhuǎn)移理論無(wú)法解釋發(fā)展中國(guó)家的對(duì)外直接投資，也無(wú)法解釋法解釋80年代之后日本對(duì)外直接投資的實(shí)踐。該理論上也年代之后日本對(duì)外直接投資的實(shí)踐。該理論上也容易引起錯(cuò)覺(jué)，使人們誤認(rèn)為按比較優(yōu)勢(shì)大小為序進(jìn)行的對(duì)容易引起錯(cuò)覺(jué)，使人們誤認(rèn)為按比較優(yōu)勢(shì)大小為序進(jìn)行的對(duì)外直接投資，總是對(duì)東道國(guó)有利的，似乎這樣就能形成合理外直接投資，總是對(duì)東道國(guó)有利的，似

31、乎這樣就能形成合理的國(guó)際分工格局，從而掩蓋了西方發(fā)達(dá)國(guó)家的對(duì)外直接投資的國(guó)際分工格局，從而掩蓋了西方發(fā)達(dá)國(guó)家的對(duì)外直接投資在建立國(guó)際經(jīng)濟(jì)新秩序的過(guò)程中還存在消極作用的一面。在建立國(guó)際經(jīng)濟(jì)新秩序的過(guò)程中還存在消極作用的一面。 （三）國(guó)際生產(chǎn)折衷理論（三）國(guó)際生產(chǎn)折衷理論(教材教材36) 1、國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的產(chǎn)生、國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的產(chǎn)生 鄧寧是英國(guó)里丁大學(xué)教授，當(dāng)鄧寧是英國(guó)里丁大學(xué)教授，當(dāng) 代跨國(guó)公司問(wèn)題專家代跨國(guó)公司問(wèn)題專家.他運(yùn)用折衷他運(yùn)用折衷 主義方法對(duì)各種跨國(guó)公司理論進(jìn)行了概括性和綜合主義方法對(duì)各種跨國(guó)公司理論進(jìn)行了概括性和綜合性分析，并于性分析，并于1976年發(fā)表了其代表作年發(fā)表了其代

32、表作貿(mào)易、經(jīng)貿(mào)易、經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的區(qū)位與多國(guó)企業(yè)：折衷理論探索濟(jì)活動(dòng)的區(qū)位與多國(guó)企業(yè)：折衷理論探索，形成，形成跨國(guó)公司折衷理論?？鐕?guó)公司折衷理論。1981年鄧寧發(fā)表了年鄧寧發(fā)表了國(guó)際生國(guó)際生產(chǎn)與跨國(guó)企業(yè)產(chǎn)與跨國(guó)企業(yè)一書，進(jìn)一步系統(tǒng)化、理論化、動(dòng)一書，進(jìn)一步系統(tǒng)化、理論化、動(dòng)態(tài)化折衷理論。態(tài)化折衷理論。 折衷理論n鄧寧認(rèn)為其折衷理論具有三個(gè)方面的特點(diǎn)： n它吸收了過(guò)去20 多年中出現(xiàn)的各種直接投資理論的優(yōu)點(diǎn)； n它與直接投資的所有權(quán)形式有關(guān)，適合于解釋不同形式的國(guó)外直接投資； n它能解釋國(guó)際企業(yè)營(yíng)銷活動(dòng)的三種主要方式，即出口、技術(shù)轉(zhuǎn)讓和直接投資。 2、 國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)

33、容容n跨國(guó)公司是市場(chǎng)不完全性的產(chǎn)物，市場(chǎng)不完全導(dǎo)致跨國(guó)公司擁有所有權(quán)特定優(yōu)勢(shì)，該優(yōu)勢(shì)是對(duì)外直接投資的必要條件。n所有權(quán)優(yōu)勢(shì)還不足以說(shuō)明企業(yè)對(duì)外直接投資的動(dòng)因，還必須引入內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)才能說(shuō)明對(duì)外直接投資為什么優(yōu)于許可證貿(mào)易。n僅僅考慮所有權(quán)優(yōu)勢(shì)和內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)仍不足以說(shuō)明企業(yè)為什么把生產(chǎn)地點(diǎn)設(shè)在國(guó)外而不是在國(guó)內(nèi)生產(chǎn)并出口產(chǎn)品，必須引入?yún)^(qū)位優(yōu)勢(shì)，才能說(shuō)明企業(yè)在對(duì)外直接投資和出口之間的選擇。n企業(yè)擁有的所有權(quán)優(yōu)勢(shì)、內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)和區(qū)位優(yōu)勢(shì)，決定了企業(yè)對(duì)外直接投資的動(dòng)因和條件。 2、國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)容、國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)容 鄧寧認(rèn)為，企業(yè)優(yōu)勢(shì)包括所有權(quán)專門優(yōu)勢(shì)、內(nèi)部化專門優(yōu)鄧寧認(rèn)為，企業(yè)優(yōu)勢(shì)包括所

34、有權(quán)專門優(yōu)勢(shì)、內(nèi)部化專門優(yōu)勢(shì)、特定區(qū)位優(yōu)勢(shì)。勢(shì)、特定區(qū)位優(yōu)勢(shì)。 n 所有權(quán)優(yōu)勢(shì)包括專利、商標(biāo)、品牌、產(chǎn)品差異、專有效率、所有權(quán)優(yōu)勢(shì)包括專利、商標(biāo)、品牌、產(chǎn)品差異、專有效率、特定的營(yíng)銷技術(shù)、管理經(jīng)驗(yàn)、規(guī)模等，歸企業(yè)所有，均是企特定的營(yíng)銷技術(shù)、管理經(jīng)驗(yàn)、規(guī)模等，歸企業(yè)所有，均是企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。這些優(yōu)勢(shì)如果由企業(yè)壟斷，當(dāng)可以向海外投業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。這些優(yōu)勢(shì)如果由企業(yè)壟斷，當(dāng)可以向海外投資拓展。資拓展。n 內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)是指企業(yè)在內(nèi)部運(yùn)用所有權(quán)優(yōu)勢(shì)，節(jié)約或消除內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)是指企業(yè)在內(nèi)部運(yùn)用所有權(quán)優(yōu)勢(shì)，節(jié)約或消除交易成本的能力，包括企業(yè)對(duì)技術(shù)等中間品的獨(dú)占、克服市交易成本的能力，包括企業(yè)對(duì)技術(shù)等中間品的獨(dú)占、克

35、服市場(chǎng)機(jī)制失效（如通過(guò)投資繞過(guò)關(guān)稅壁壘）等多方面的優(yōu)勢(shì)。場(chǎng)機(jī)制失效（如通過(guò)投資繞過(guò)關(guān)稅壁壘）等多方面的優(yōu)勢(shì)。n 區(qū)位優(yōu)勢(shì)包括兩個(gè)方面：一是指東道國(guó)不可移動(dòng)的要素稟區(qū)位優(yōu)勢(shì)包括兩個(gè)方面：一是指東道國(guó)不可移動(dòng)的要素稟賦所產(chǎn)生的優(yōu)勢(shì)，如自然資源豐富、地理位置方便、人口眾賦所產(chǎn)生的優(yōu)勢(shì)，如自然資源豐富、地理位置方便、人口眾多等；另一主要指東道國(guó)的政治經(jīng)濟(jì)制度，政策法規(guī)靈活、多等；另一主要指東道國(guó)的政治經(jīng)濟(jì)制度，政策法規(guī)靈活、優(yōu)惠而形成的有利條件以及良好的基礎(chǔ)設(shè)施等。優(yōu)惠而形成的有利條件以及良好的基礎(chǔ)設(shè)施等。 2、國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)容、國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)容n所有權(quán)優(yōu)勢(shì)（所有權(quán)優(yōu)勢(shì)（owner

36、ship）n技術(shù)優(yōu)勢(shì)。即國(guó)際企業(yè)向外投資應(yīng)具有的生產(chǎn)決竅、銷售技巧和研究開發(fā)能力等方面的優(yōu)勢(shì)； n企業(yè)規(guī)模。企業(yè)規(guī)模越大，就越容易向外擴(kuò)張，這實(shí)際上是一種壟斷優(yōu)勢(shì)； n組織管理能力。大公司具有的組織管理能力與企業(yè)家才能，能在向外擴(kuò)張中得到充分的發(fā)揮； n金融與貨幣優(yōu)勢(shì)。大公司往往有較好的資金來(lái)源渠道和較強(qiáng)的融資能力，從而在直接投資中發(fā)揮優(yōu)勢(shì)。n區(qū)位優(yōu)勢(shì)（區(qū)位優(yōu)勢(shì)（location）n勞動(dòng)力成本。一般直接投資總把目標(biāo)放在勞動(dòng)力成本較低的地區(qū),以尋求成本優(yōu)勢(shì)； n市場(chǎng)潛力。即東道國(guó)的市場(chǎng)必須能夠讓國(guó)際企業(yè)進(jìn)入，并具有足夠的發(fā)展規(guī)模； n貿(mào)易壁壘。包括關(guān)稅與非關(guān)稅壁壘，這是國(guó)際企業(yè)選擇出口抑或投資的

37、決定因素之一； n政府政策。是直接投資國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)的主要決定因素。n市場(chǎng)內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)（市場(chǎng)內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)（internalization）n簽訂和執(zhí)行合同需要較高費(fèi)用 n買者對(duì)技術(shù)出售價(jià)值的不確定 n需要控制產(chǎn)品的使用。n這就是所謂的 oli 模式國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)容國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的主要內(nèi)容 該理論可概括為該理論可概括為:對(duì)外直接投資對(duì)外直接投資=所所有權(quán)優(yōu)勢(shì)有權(quán)優(yōu)勢(shì)+內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)+區(qū)位優(yōu)勢(shì)區(qū)位優(yōu)勢(shì) 企業(yè)優(yōu)勢(shì)和國(guó)際經(jīng)營(yíng)方式選擇企業(yè)優(yōu)勢(shì)和國(guó)際經(jīng)營(yíng)方式選擇注：注：“”代表具有或應(yīng)用某種優(yōu)勢(shì)；代表具有或應(yīng)用某種優(yōu)勢(shì)；“”代表缺乏或喪失某種優(yōu)勢(shì)代表缺乏或喪失某種優(yōu)勢(shì) 所有權(quán)所有權(quán)優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)內(nèi)部化內(nèi)

38、部化優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)區(qū)位優(yōu)勢(shì)區(qū)位優(yōu)勢(shì)對(duì)外直接投資對(duì)外直接投資出口貿(mào)易出口貿(mào)易許可證貿(mào)易許可證貿(mào)易 n從選擇某種營(yíng)銷方式的條件來(lái)看，表說(shuō)明國(guó)際企業(yè)要對(duì)外直接投資，必須同時(shí)具備所有權(quán)、內(nèi)部化和區(qū)位三種優(yōu)勢(shì)；而出口則只需擁有所有權(quán)和內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)；如果企業(yè)只擁有所有權(quán)優(yōu)勢(shì)，那只能選擇技術(shù)轉(zhuǎn)讓方式。 n從建立某種優(yōu)勢(shì)的途徑來(lái)看，表也說(shuō)明如果國(guó)際企業(yè)要同時(shí)擁有三種優(yōu)勢(shì)所帝來(lái)的收益，那就必須選擇國(guó)際直接投資方式；如果公司僅采用出口方式，就會(huì)喪失區(qū)位優(yōu)勢(shì)的收益；如果只采用技術(shù)轉(zhuǎn)讓的方式，那么企業(yè)就會(huì)喪失內(nèi)部化和區(qū)位優(yōu)勢(shì)所能帶來(lái)的收益 所有權(quán)所有權(quán)優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)內(nèi)部化內(nèi)部化優(yōu)勢(shì)優(yōu)勢(shì)區(qū)位優(yōu)區(qū)位優(yōu)勢(shì)勢(shì)對(duì)外直接投對(duì)外直接投資資出口貿(mào)

39、易出口貿(mào)易許可證貿(mào)易許可證貿(mào)易 3,理論特點(diǎn)理論特點(diǎn)為何把鄧寧體系稱為何把鄧寧體系稱為跨國(guó)公司為跨國(guó)公司“通論通論”（一般理（一般理論）？論）？ 鄧寧國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的特點(diǎn)在于鄧寧國(guó)際生產(chǎn)折衷理論的特點(diǎn)在于“集眾家之所集眾家之所長(zhǎng)，融眾說(shuō)于一爐長(zhǎng)，融眾說(shuō)于一爐”，力圖開創(chuàng)一個(gè)，力圖開創(chuàng)一個(gè)“通論通論”。 （1）從思想淵源來(lái)看，鄧寧體系對(duì)各家學(xué)說(shuō)兼）從思想淵源來(lái)看，鄧寧體系對(duì)各家學(xué)說(shuō)兼收并蓄收并蓄,形成了一個(gè)綜合的理論模式。形成了一個(gè)綜合的理論模式。 （2）從經(jīng)濟(jì)內(nèi)容來(lái)看，鄧寧體系涵蓋了各種跨）從經(jīng)濟(jì)內(nèi)容來(lái)看，鄧寧體系涵蓋了各種跨國(guó)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，如商品貿(mào)易、技術(shù)轉(zhuǎn)讓、對(duì)外直接投國(guó)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，如商品貿(mào)易

40、、技術(shù)轉(zhuǎn)讓、對(duì)外直接投資。資。 （3）從適用范圍來(lái)看，鄧寧體系既可以用于發(fā)）從適用范圍來(lái)看，鄧寧體系既可以用于發(fā)達(dá)國(guó)家，也可以用于發(fā)展中國(guó)家。達(dá)國(guó)家，也可以用于發(fā)展中國(guó)家。三、跨國(guó)公司理論的新發(fā)展三、跨國(guó)公司理論的新發(fā)展 （一）謬爾和希勒的子公司特定優(yōu)勢(shì)理論（教材（一）謬爾和希勒的子公司特定優(yōu)勢(shì)理論（教材37） 1、子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的產(chǎn)生、子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的產(chǎn)生 1998年，繆爾和希勒年，繆爾和希勒 指出除了傳統(tǒng)的優(yōu)勢(shì)以外，跨國(guó)指出除了傳統(tǒng)的優(yōu)勢(shì)以外，跨國(guó)公司還存在第四種優(yōu)勢(shì)，即基于子公司層面的子公司特定公司還存在第四種優(yōu)勢(shì)，即基于子公司層面的子公司特定優(yōu)勢(shì)。這種優(yōu)勢(shì)既不像所有權(quán)優(yōu)勢(shì)那樣能

41、為整個(gè)跨國(guó)公司優(yōu)勢(shì)。這種優(yōu)勢(shì)既不像所有權(quán)優(yōu)勢(shì)那樣能為整個(gè)跨國(guó)公司所共享，又不能像區(qū)位特定優(yōu)勢(shì)那樣為處于相同國(guó)家的其所共享，又不能像區(qū)位特定優(yōu)勢(shì)那樣為處于相同國(guó)家的其他企業(yè)所共享，是結(jié)合所有權(quán)優(yōu)勢(shì)和區(qū)位特定優(yōu)勢(shì)于一體他企業(yè)所共享，是結(jié)合所有權(quán)優(yōu)勢(shì)和區(qū)位特定優(yōu)勢(shì)于一體的新優(yōu)勢(shì)。的新優(yōu)勢(shì)。2001年，繆爾發(fā)表題為年，繆爾發(fā)表題為通過(guò)子公司卓越中心通過(guò)子公司卓越中心建立子公司特定優(yōu)勢(shì)的戰(zhàn)略建立子公司特定優(yōu)勢(shì)的戰(zhàn)略一文，正式提出了建立子公一文，正式提出了建立子公司特定優(yōu)勢(shì)的理論設(shè)想和行動(dòng)策略。司特定優(yōu)勢(shì)的理論設(shè)想和行動(dòng)策略。 2、子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的主要內(nèi)容、子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的主要內(nèi)容（教材（教材37

42、） （1）子公司特定優(yōu)勢(shì)的概念。所謂子公司特）子公司特定優(yōu)勢(shì)的概念。所謂子公司特定優(yōu)勢(shì)是指它只屬于某一個(gè)跨國(guó)公司的子公司，定優(yōu)勢(shì)是指它只屬于某一個(gè)跨國(guó)公司的子公司，為一個(gè)子公司所獨(dú)有，而不存在于同一個(gè)跨國(guó)公為一個(gè)子公司所獨(dú)有，而不存在于同一個(gè)跨國(guó)公司范圍內(nèi)的其他姊妹企業(yè)。從一般意義上講，子司范圍內(nèi)的其他姊妹企業(yè)。從一般意義上講，子公司特定優(yōu)勢(shì)包括：產(chǎn)品差異化、管理能力、產(chǎn)公司特定優(yōu)勢(shì)包括：產(chǎn)品差異化、管理能力、產(chǎn)品管理與流程管理能力、全球營(yíng)銷的規(guī)模經(jīng)濟(jì)性、品管理與流程管理能力、全球營(yíng)銷的規(guī)模經(jīng)濟(jì)性、東道國(guó)市場(chǎng)的持續(xù)需求增加、充分利用東道國(guó)的東道國(guó)市場(chǎng)的持續(xù)需求增加、充分利用東道國(guó)的資本市場(chǎng)和金

43、融專門知識(shí)以及適合于跨國(guó)公司的資本市場(chǎng)和金融專門知識(shí)以及適合于跨國(guó)公司的結(jié)構(gòu)性變革能力等。這種優(yōu)勢(shì)事實(shí)上就是區(qū)位優(yōu)結(jié)構(gòu)性變革能力等。這種優(yōu)勢(shì)事實(shí)上就是區(qū)位優(yōu)勢(shì)和所有權(quán)優(yōu)勢(shì)的組合。勢(shì)和所有權(quán)優(yōu)勢(shì)的組合。 子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的主要內(nèi)容子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的主要內(nèi)容 （2）子公司特定優(yōu)勢(shì)的來(lái)源。子公司）子公司特定優(yōu)勢(shì)的來(lái)源。子公司特定優(yōu)勢(shì)是子公司在跨國(guó)公司內(nèi)部的競(jìng)特定優(yōu)勢(shì)是子公司在跨國(guó)公司內(nèi)部的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，是區(qū)位優(yōu)勢(shì)和所有權(quán)優(yōu)勢(shì)的組爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，是區(qū)位優(yōu)勢(shì)和所有權(quán)優(yōu)勢(shì)的組合，所以子公司特定優(yōu)勢(shì)來(lái)源于兩個(gè)方合，所以子公司特定優(yōu)勢(shì)來(lái)源于兩個(gè)方面，一是來(lái)源于子公司專有知識(shí)，二是面，一是來(lái)源于子公司專有知識(shí)，二是來(lái)源

44、于子公司的區(qū)域位置。來(lái)源于子公司的區(qū)域位置。 子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的主要內(nèi)容子公司特定優(yōu)勢(shì)理論的主要內(nèi)容（3）子公司特定優(yōu)勢(shì)的建立途徑。）子公司特定優(yōu)勢(shì)的建立途徑。n研究，開發(fā)，分銷和生產(chǎn)制造能力技術(shù)與特定優(yōu)勢(shì)有研究，開發(fā)，分銷和生產(chǎn)制造能力技術(shù)與特定優(yōu)勢(shì)有關(guān)，市場(chǎng)營(yíng)銷、人力資源和采購(gòu)領(lǐng)域較為困難。關(guān)，市場(chǎng)營(yíng)銷、人力資源和采購(gòu)領(lǐng)域較為困難。n繆爾認(rèn)為，建立子公司的特定優(yōu)勢(shì)，最好的組織方法繆爾認(rèn)為，建立子公司的特定優(yōu)勢(shì)，最好的組織方法不是總部的集中指導(dǎo)和控制，而是通過(guò)建立不是總部的集中指導(dǎo)和控制，而是通過(guò)建立“卓越中卓越中心心”，集中配置和協(xié)調(diào)公司內(nèi)部的優(yōu)勢(shì)資源，并通過(guò)，集中配置和協(xié)調(diào)公司內(nèi)部的優(yōu)

45、勢(shì)資源，并通過(guò)中心，最有效地整合外部資源。根據(jù)繆爾的定義，中心，最有效地整合外部資源。根據(jù)繆爾的定義，“卓越中心卓越中心”是指具有獨(dú)特知識(shí)且被任命負(fù)責(zé)把該知是指具有獨(dú)特知識(shí)且被任命負(fù)責(zé)把該知識(shí)擴(kuò)散到整個(gè)跨國(guó)公司的一個(gè)實(shí)體。它作為一種組織識(shí)擴(kuò)散到整個(gè)跨國(guó)公司的一個(gè)實(shí)體。它作為一種組織設(shè)計(jì)，可以使子公司特定優(yōu)勢(shì)充分展現(xiàn)出來(lái)。設(shè)計(jì)，可以使子公司特定優(yōu)勢(shì)充分展現(xiàn)出來(lái)?！白吭阶吭街行闹行摹贝砜鐕?guó)公司里代表跨國(guó)公司里“最好的實(shí)踐最好的實(shí)踐”或最領(lǐng)先的理或最領(lǐng)先的理念，它承擔(dān)著使知識(shí)在跨國(guó)公司內(nèi)實(shí)現(xiàn)充分共享的責(zé)念，它承擔(dān)著使知識(shí)在跨國(guó)公司內(nèi)實(shí)現(xiàn)充分共享的責(zé)任，同時(shí)通過(guò)發(fā)展和支持任，同時(shí)通過(guò)發(fā)展和支持“卓越

46、中心卓越中心”，子公司能夠，子公司能夠在跨國(guó)公司框架內(nèi)取得更廣泛的全球性角色。在跨國(guó)公司框架內(nèi)取得更廣泛的全球性角色。 （二）威爾斯的小規(guī)模技術(shù)理論（教（二）威爾斯的小規(guī)模技術(shù)理論（教材材39） 美國(guó)哈佛大學(xué)研究跨國(guó)公司的著名教美國(guó)哈佛大學(xué)研究跨國(guó)公司的著名教授劉易斯威爾斯授劉易斯威爾斯1983年出版了年出版了第三第三世界跨國(guó)企業(yè)世界跨國(guó)企業(yè)一書，提出了小規(guī)模技一書，提出了小規(guī)模技術(shù)理論，該理論被學(xué)術(shù)界認(rèn)為是研究發(fā)術(shù)理論，該理論被學(xué)術(shù)界認(rèn)為是研究發(fā)展中國(guó)家跨國(guó)公司的開創(chuàng)性成果。展中國(guó)家跨國(guó)公司的開創(chuàng)性成果。1、小規(guī)模技術(shù)理論的主要內(nèi)容、小規(guī)模技術(shù)理論的主要內(nèi)容 威爾斯主要從三個(gè)方面分析了發(fā)展中威爾斯主要從三個(gè)方面分析了發(fā)展中國(guó)家跨國(guó)企業(yè)的相對(duì)比較優(yōu)勢(shì)：國(guó)家跨國(guó)企業(yè)的相對(duì)比較優(yōu)勢(shì)： （1）擁有為小市場(chǎng)需要提供服務(wù)的小）擁有為小市場(chǎng)需要提供服務(wù)的小規(guī)模生產(chǎn)技術(shù)。（斯里蘭卡規(guī)模生產(chǎn)技術(shù)。（斯里蘭卡印度）印度） （2）發(fā)展中國(guó)家的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)來(lái)自于）發(fā)展中國(guó)家的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)來(lái)自于“當(dāng)?shù)夭少?gòu)和特殊產(chǎn)品當(dāng)?shù)夭少?gòu)和特殊產(chǎn)品”。（華人社團(tuán)）。（華人社團(tuán)） （3）低價(jià)產(chǎn)品營(yíng)銷戰(zhàn)略。（廣告費(fèi)用）低價(jià)產(chǎn)品營(yíng)銷戰(zhàn)略。（廣告費(fèi)用） 2、對(duì)小規(guī)模技術(shù)理論的評(píng)價(jià)、對(duì)小規(guī)模技術(shù)理論的評(píng)價(jià)優(yōu)點(diǎn)：優(yōu)點(diǎn)：n威爾斯的小規(guī)模技術(shù)理論在西方理論界被認(rèn)為是關(guān)于發(fā)展中威爾斯的小規(guī)模技術(shù)理論在西方理論界被認(rèn)為